Biến động tài sản và nguồn vốn Cty TNHH TV – KTTT giai đoạn

Một phần của tài liệu (LUẬN văn THẠC sĩ) phân tích tình hình tài chính công ty trách nhiệm hữu hạn tư vấn kế toán thanh trí​ (Trang 38 - 46)

2011 - 2014

% Tăng/Giảm Số Tuyệt đối (triệu đồng)

Đánh giá TÀI SẢN 2012– 2011 2013– 2012 2014– 2013 2012– 2011 2013– 2012 2014– 2013 A. Tài sản ngắn hạn 0.02 -2.67 13.63 0.438 -52 259 TSNH tăng là tốt do tiền mặt và khoản phải thu tăng I. Tiền và tương đương tiền

-53.75 586.78 431.85 -47 240 1,214 Tăng lên là tốt (do tiền

mặt và tiền gửi ngân hàng tăng), nhưng tăng

quá nhiều đánh mất cơ

hội đầu tư khác

II. Các khoản đầu tư tài

chính NH

- - - - - - -

III. Các khoản phải thu 2.11 -85.50 790.02 5 -225 302 Tăng lên là tốt do làm

tăng doanh thu (khoản

phải thu KH tăng), cần

phải thu hồi tốt tránh bị

chiếm dụng vốn.

IV. Hàng tồn kho 3.76 -4.04 -79.45 59 -66 -1,257 Giảm là tốt (đẩy mạnh

tiêu thụ công cụ, dụng

cụ, hàng hóa ), tuy nhiên gặp phải tình trạng thiếu

hàng cungứng.

V. Tài sản ngắn hạn

khác

-100.00 0.00 0.00 -17 - - -

B. Tài sản dài hạn 9.50 13.49 0.60 29 46 2 Tăng là tốt, doTSCĐ tăng, mở rộng qui mô,

nâng cao chất lượng

dịch vụ

I.Các khoản phải thu

dài hạn

- - - - - - -

II. Tài sản cố định 4.32 33.63 1.31 11 96 5 Tăng là tốt, cty đầu tư

cho việc kinh doanh

III. Bất động sản đầu tư - - - - - - - IV. Các khoản ĐTT

DH

- - - - - - -

V. Tài sản dài hạn khác 48.70 -93.35 -75.00 17 -50 -2 Giảm là không tốt, do

CP trả trước dài hạn

giảm.

Tổng cộng tài sản 1.33 -0.27 11.42 30 -6 261 Tăng là tốt, mở rộng qui

A. NỢ PHẢI TRẢ 22.12 -13.85 -66.75 230 -175 -730 Giảm, do NNH giảm.

I. Nợ ngắn hạn 22.12 -13.85 -66.75 230 -175 -730 Giảm, DN không khai

thác vốn của đối tác để

sản xuất kinh doanh

II. Nợ dài hạn - - - - - - - B. VỐN CHỦ SỞ HỮU -16.32 16.56 82.99 -200 169 992 Tốt, DN ngày càng chủ động trong sử dụng vốn. I. Vốn chủ sở hữu -16.32 16.56 82.99 -200 169 992 Tốt, DN hoạt động có lời

II. Nguồn kinh phí và quỹ khác

- - - - - - -

Tổng cộng nguồn vốn 1.33 -0.27 11.42 30 -6 261 Tốt, DN luôn chủ động

về vốn.

Nguồn: Bảng Cân đối kếtoánCty TNHH TV–KT TT(2011–2014)

Biểu đồ2.2. Biến động tài sản và nguồn vốn Cty TNHH TV –KT TT giai

đoạn 2011–2014

Đơn vị: triệu đồng

Nguồn: Bảng Cân đối kếtoán Cty TNHH TV –KT TT (2011–2014) Nhìn vào bảng 2.2 và biểu đồ2.2, ta thấy tổng tài sản và tổng nguồn vốn của công ty từ năm 2011 đến năm 2014 có sự tăng giảm không đều nhau. Năm 2011 đạt 2,266 triệu đồng, năm 2012 đạt 2,296 triệu đồng (tăng 1.33% so với năm 2011), năm 2013 đạt 2,289 triệu đồng (giảm 0.27% so với năm 2012), năm 2014 đạt 2,551 triệu đồng (tăng 11.42% so với năm 2013). Việc tổng tài sản và tổng nguồn vốn tăng giảm chủ yếu là do sự biến động tăng giảm của tài sản ngắn hạn, tài sản dài hạn, nợ phải trảvà vốn chủsở hữu.

Tài sản ngắn hạn:

Qua bảng 2.2 và biểu đồ2.2, ta thấy tài sản ngắn hạn của Công ty có sự tăng giảm không đều qua các năm. Năm 2011 đạt 1,954 triệu đồng, năm 2012 đạt 1,954 triệu đồng (tăng 0.02% so với năm 2011), năm 2013 đạt 1,902 triệu đồng (giảm 2.7% so với năm

0 500 1,000 1,500 2,000 2,500

Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013 Năm 2014

Tài sản ngắn hạn Tài sản dài hạn Nợ phải trả Vốn chủ sở hữu

2012), nguyên nhân chủyếu là do tiền và tương đương tiền tăng 586.8% so với năm 2012 (tương ứng 240 triệu đồng), năm 2014 đạt 2,162 triệu đồng (tăng 13.6% so với năm 2013) do có nhiều khoản mục tăng lên so với 2013: tiền và tương đương tiền tăng 431.8% (tương ứng với 1,214 triệu đồng), các khoản phải thu tăng 790% (tương ứng 302 triệu đồng).

Tin và các khoản tương đương tiền:

Năm 2012 so với năm 2011: giảm47 triệuđồng (tương ứng với 53.7%).Năm 2013 so với năm 2012: mức tăng rất cao, tăng 240 triệu đồng (tương ứng với 586.8%).Năm 2014 so với năm 2013: tăng rất nhiều so với năm trước với mức tăng 1,214 triệu đồng (tương ứng với 431.8%). Lượng tiền của công ty tăng lên chứng tỏ lượng tiền mà công ty thu vào ngày càng nhiều, làm giảm bớt được các rủi ro trong quá trình chuyển đổi thành tiền, giúp tài sản có tính thanh khoản cao, giúp công ty chủ động hơn trong việc kinh doanh.

Các khon phi thu ngn hn:

Năm 2012 so với năm 2011: tăng 5 triệu đồng (tương ứng với 2.1%).Năm 2013 so với năm 2012:giảm 225 triệu đồng(tương ứng với85.5%).Năm 2014 so với năm 2013: tăng mạnh đến 302 triệu đồng (tương ứng với 790%).Ta thấy năm 2013 công ty có khoản phải thu ngắn hạn là thấp nhất, đến năm 2014 lại tăng mạnh chứng tỏ lượng vốn mà công ty bị chiếm dụng tăng. Điều này là do công ty đang mởrộng các mối quan hệ kinh tếvới các đối tác bên ngoài.

Hàng tn kho:

Do loại hình kinh doanh của công ty không yêu cầu lượng hàng tồn kho quá cao nên ta cũng không phân tích sâu vào hàng tồn kho.Năm 2012 so với năm 2011:HTKtăng 59 triệu đồng (tương ứng với 3.7%).Năm 2013 so với năm 2012: HTK giảm 66 triệu đồng (tương ứng với 4%). Năm 2014 so với năm 2013: HTK giảm mạnh với mức 1,257 triệu đồng (tương ứng với 79.5%).

Tài sản dài hạn:

Dựa vào bảng 2.2 và biểu đồ 2.2, ta thấy tài sản dài hạn của công ty tăng không đều qua các năm như sau: năm 2011 đạt 311 triệu đồng, năm 2012 đạt 341 triệu đồng (tăng 9.5% so với năm 2011), nguyên nhân là do sự tăng lên của tài sản cố định và tài sản dài hạn khác. Năm 2013 đạt 387 triệu đồng (tăng 13.5% so với năm 2012), năm 2014 đạt

389 triệu đồng (tăng 0.6% so với năm 2013), nguyên nhân là do sự tăng lên của tài sản cố định.

Tài sn cố định:

Tài sản cố định tăng không đều qua các năm:năm 2012 so với năm 2011 tăng 11 triệu đồng (tương ứng với 4.3%). Năm 2013 so với năm 2012: tăng 96 triệu đồng (tương ứng với 33.6%). Năm 2014 so với năm 2013: tăng nhẹ với mức 5 triệu đồng (tương ứng với 1.3%).Đó là bước chuẩn bị những điều kiện để đưa công ty phát triểntheo những hướng đã hoạch định của mình.

Tài sn dài hn khác:

Năm 2012 sovới năm 2011: tăng 17 triệu đồng (tương ứng với 48.7%). Năm 2013 so với năm 2012: giảm 50 triệu đồng (tương ứng với 93.4%). Năm 2014 so với năm 2013: giảm nhẹvới mức 2 triệu đồng (tương ứng với 75%).

Nợphải trả:

Dựa vào bảng 2.2 và biểu đồ2.2, ta thấy nợ phải trả của công ty có sự tăng giảm không đều qua các năm. Nợ phải trả của công ty chính là khoản nợ ngắn hạn, do đó sự biến động tăng giảm của nợphải trảbiến động theo sự tăng giảm của nợngắn hạn.

Nngn hn:

Năm 2012 so với 2011: tăng 230 triệu đồng (tương ứng 22.1%).Năm 2013 so với 2012: giảm 175 triệu đồng (tương ứng 13.8%).Năm 2014 so với 2013: giảm mạnh đến 730 triệu đồng (tương ứng 66.7%). Nợ ngắn hạn giảm chứng tỏkhoản phải trả người bán giảm, công ty hạn chếviệc chiếm dụng vốn của các đối tác.

Vốn chủsởhữu:

Dựa vào bảng 2.2 và biểu đồ2.2, ta thấy vốn chủ sở hữu của công ty có sự tăng giảm không đều qua các năm. Năm 2011 đạt 1,225 triệu đồng, năm 2012 đạt 1,025 triệu đồng, giảm 200 triệu đồng so với năm 2011 (tương ứng 16.3%).Năm 2013 đạt 1,195 triệu đồng, tăng 169 triệu đồng so với năm 2012 (tương ứng với 16.6%).Năm 2014 đạt 2,187 triệu đồng, tăng mạnh đến 992 triệu đồng (tương ứng với 82.9%). Dựa vào sựbiến động của vốn chủ sở hữu trên, ta có thể thấy rằng công ty đang dần bổ sung thêm nguồn vốn chủsởhữu của mìnhđểchủ động tài trợvốn cho các hoạt động đầu tư cần thiết.

Mặc dù tổng tài sản và tổng nguồn vốn của công ty có sự tăng giảm không đều qua các năm nhưng nhìn chung chúng có xu hư ớng tăng. Đây là một dấu hiệu tốt cho sựhoạt động của công ty trong thời kỳkinh tếhiện nay. Công ty TNHH Tư vấn–Kếtoán Thanh

Trí cần phải phấn đấu nhiều hơn nữa và phát triển thêm thị trường tiềmnăng đểcó thểsử dụng tài sản và nguồn vốn một cách hiệu quảvà ổn định trong thời gian sắp tới.

2.2.1.1.2 Phân tích kết cấu tài sản và nguồn vốn (chiều dọc)

Bảng 2.3. Kết cấu tài sản và nguồn vốn Cty TNHH TV– KT TT giai đoạn 2011–2014 Đơn vị: % Năm 2011 2012 2013 2014 Đánh giá A. TÀI SẢN NGẮN HẠN 86.25 85.14 83.09 84.73 Tốt, DN tập trung vào TSNHđể hoạt động kinh doanh I. Tiền và các khoản tương đương tiền 3.91 1.78 12.28 58.63

Tăng quá nhiều, đánh

mất nhiều cơ hội dầu tư

II. Các khoản đầu tư tài chính

ngắn hạn - - - - -

III. Các khoản phải thu ngắn hạn

11.41 11.50 1.67 13.35 Xu hướng tăng, làm giảm tính thanh khoản.

IV. Hàng tồn kho

70.17 71.86 69.14 12.75 Giảm, chiếm tỷ trọng ngày càng thấp.

V. Các khoản phải thu khác 0.76 - - - -

B. TÀI SẢN DÀI HẠN

13.75 14.86 16.91 15.27 Tốt, vừa đủ đáp ứng nhu cầu khách hàng.

I. Các khoản phải thu dài hạn

- - - - -

II. Tài sản cố định

12.14 12.50 16.75 15.23 Tăng, mở rộng sản xuất kinh doanh. III. Bất động sản đầu tư - - - - -

IV. Các khoản đầu tư tài chính

dài hạn - - - - -

V. Tài sản dài hạn khác

1.61 2.36 0.16 0.04

Ngày càng giảm,phù hợp với hoạt động kinh

doanh của DN.

TỔNG CỘNG TÀI SẢN 100 100 100 100 -

A. NỢ PHẢI TRẢ

45.91 55.33 47.79 14.26 Giảm, ít bị phụ thuộc

không sử dụng đòn bẩy tài chính hiệu quả

I. Nợ ngắn hạn

45.91 55.33 47.79 14.26

Giảm, DN không cần

nhiều vốn trongngắn

hạn II. Nợ dài hạn - - - - - B. VỐN CHỦ SỞ HỮU 54.09 44.67 52.21 85.74 Tăng tốt, chủ động về vốn cao. I. Vốn chủ sở hữu 54.09 44.67 52.21 85.74 -

II. Nguồn kinh phí và quỹ khác - - - - -

TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 100 100 100 100 -

Nguồn: Bảng Cân đối kếtoán Cty TNHH TV –KT TT (2011–2014)

Đánh giá sự đầu tưcủa công ty

Năm 2012 –2011: công ty dùng toàn bộ nợ ngắn hạn đầu tư vào tài sản ngắn hạn và phần còn lại được tài trợ bằng vốn chủ sở hữu, đây là phương thức đầu tư hoàn toàn phù hợp. Năm 2013 – 2012: tài sản ngắn hạn và nợ ngắn hạn đều giảm, công ty chủ yếu dùng vốn chủ sở hữu để đầu tư.Năm 2014 – 2013: tài sản ngắn hạn tăng và nợ ngắn hạn giảm, công ty chủ yếu dùng vốn chủ sở hữu để đầu tư.

Đánh giá khả năng trảnợngắn hạn của công ty

Năm 2011: tài sản ngắn hạn là 1,954 triệu đồng và nợ ngắn hạn là 1,040 triệu đồng, tài sản ngắn hạn rất đảm bảo cho việc thanh toán nợ ngắn hạn.

Năm 2012: tài sản ngắn hạnlà 1,954 triệu đồng và nợ ngắn hạn là 1,270 triệu đồng, tài sản ngắn hạn vẫn ở mức đảm bảo khá an toàn cho việc thanh toán nợ ngắn hạn, đảm bảo uy tín trả nợ cho công ty.

Năm 2013: tài sản ngắn hạn là 1,902 triệu đồng và nợ ngắn hạn là 1,094 triệu đồng, tài sản ngắn hạn đáp ứng nhu cầu trả nợ ngắn hạn của công ty khá tốt.

Năm 2014: tài sản ngắn hạn là 2,162 triệu đồng và nợ ngắn hạn là 363 triệu đồng, tài sản ngắn hạn cao hơn nợ ngắn hạn rất nhiều, cho thấy khả năng thanh toán nợ được đảm bảo.

Kết cấu cấu tài sản của công ty

Biểu đồ2.3. Kết cấu tài sản Cty TNHH TV– KT TT giai đoạn 2011 -2014

Đơn vị: triệu đồng

Nguồn: Bảng Cân đối kếtoán Cty TNHH TV–KT TT (2011–2014) Dựa vào bảng 2.3 và biểu đồ 2.3, ta thấy tổng tài sản của công ty tăng dần qua các năm. Sự tăng lên của tổng tài sản hoàn toàn là do sự tăng lên của tài sản ngắn hạn vì t ài sản dài hạn của công ty ngày càng giảm, tài sản ngắn hạn chiếm tỷ trọng rất lớn trong toàn bộ tài sản của công ty.

- Năm 2011: TSNH/TTS là 86.25%, TSDH/TTS là 13.75%. - Năm 2012: TSNH/TTS là 85.14%, TSDH/TTS là 14.86%. - Năm 2013: TSNH/TTS là 83.09%, TSDH/TTSlà 16.91%. - Năm 2014: TSNH/TTS là 84.73%, TSDH/TTS là 15.27%.

Nhìn chung, công ty có TSNH luôn chiếm tỷ trọng cao hơn TSDH, TSNH chiếm khoảng 85%, còn TSNH chiếm khoảng 15%. Tỷ trọng HTK trong cơ cấu tài sản của công ty ngày càng giảm, chứng tỏ công ty đang thuần về mảng kinh doanh dịch vụ hơn. Tỷ suất đầu tư của công ty có xu hướng tăng giảm không đều và nằm ở mức không cao lắm, đều này cho thấy doanh nghiệp không chú trọng vào đầu tư tài sản dài hạn, đều này hoàn toàn phù hợp do DN là một công ty kinh doanh dịch vụ, tài sản chủ yếu là máy tính, máy in… 0 500 1,000 1,500 2,000 2,500 3,000

Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013 Năm 2014

Tài sản dài hạn

Tài sản ngắn hạn

Kết cấu nguồn vốncủa công ty

Biểu đồ2.4. Kết cấu nguồn vốn Cty TNHH TV– KT TT giai đoạn 2011–2014

Đơn vị: triệu đồng

Nguồn:Bảng Cân đối kế toán Cty TNHH TV–KT TT (2011 - 2014) Dựa và o bảng 2.3 và biểu đồ 2.4, ta thấy nguồn vốn của công ty có sự tăng lên qua các năm. Công ty có cơ cấu nguồn vốn không ổn định, có sự biến động khác nhau qua các năm:

- Năm 2011: NNH/NV: 45.91% và (NDH+VCSH)/NV: 54.09%. - Năm 2012: NNH/NV: 55.33% và (NDH+VCSH)/NV: 44.67%. - Năm 2013: NNH/NV: 47.79% và (NDH+VCSH)/NV: 52.21%. - Năm 2014: NNH/NV: 14.26% và (NDH+VCSH)/NV: 85.74%.

Nợ ngắn hạn chiếm tỷ trọng ngày càng thấp và vốn chủ sở hữu chiếm tỷ trọng ngày càng cao trong cơ cấu nguồn vốn của công ty là một dấu hiệu tốt, rất phù hợp với loại hình kinh doanh của công ty, công ty có thể chủ động hơn trong việc sử dụng vốn của mình.

2.2.1.1.3 Phân tích mối quan hệgiữa tài sản và nguồn vốn

Theo lý thuyết: TSNH + TSDH = VCSH

Nhưng trên thực tếcông ty TNHH TV–KT Thanh Trí lại có:

TSNH + TSDH < VCSH.

Bảng 2.4. Mối quan hệgiữa tài sản và nguồn vốn chủsởhữu Cty TNHH TV–KT TTgiai đoạn 2011–2014

Đơn vị: triệu đồng

Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013 Năm 2014

TSNH + TSDH 2266 2296 2289 2551

VCSH 1225 1025 1195 2187

Nguồn: Bảng Cân đối kếtoán Cty TNHH TV–KT TT (2011–2014)

0 500 1,000 1,500 2,000 2,500 3,000

Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013 Năm 2014

Vốn chủ sở hữu Nợ phải trả

Trường hợp này cho thấy công tyđang bị thiếu vốn trang trải tài sản, đểhoạt động kinh doanh của DN không bị đình trệthì DN phải huy động vốn từcác khoản vay hoặc đi chiếm dụng vốn của các đơn vịkhác.

Một phần của tài liệu (LUẬN văn THẠC sĩ) phân tích tình hình tài chính công ty trách nhiệm hữu hạn tư vấn kế toán thanh trí​ (Trang 38 - 46)

Tải bản đầy đủ (PDF)

(105 trang)