khoán
tại Công ty chứng khoán 1.2.3.1 Nhân tố khách quan
• Thực trạng của nền kinh tế
TTCK là một bộ phận của thị trường tài chính quốc gia hay nó là một bộ phận của nền kinh tế. Vì vậy sự phát triển của một nền kinh tế có sự ảnh hưởng trực tiếp đến sự tồn tại và phát triển của TTCK. Tăng trưởng kinh tế, ổn định chính trị là cơ sở cho sự phát triển của một quốc gia, là điều kiện tiền đề để phát triển các CTCKnói chung và phát triển nghiệp vụ MGCK nói riêng.
Sự ổn định và phát triển kinh tế bền vững, góp phần giảm thiểu các rủi ro và nâng cao hiệu quả của hoạt đông đầu tư. Điều này làm tăng tính hấp dẫn cho thị trường trong nước và thu hút đầu tư nước ngoài. Mặt khác, nhu cầu đầu tư ra nước ngoài của các nhà đầu tư, doanh nghiệp trong nước cũng từ đó tăng theo. Đây là tiền đề cho sự phát triển các hoạt động của CTCK, trong đó có hoạt động môi giới .
• Sự phát triển của CTCK
CTCK là một bộ phận con nằm trong tổng thể TTCK. CTCK phát triển thể hiện ở những mặt sau: số lượng nhà đầu tư tham gia thị trường đông đảo, hàng hóa phong phú, đa dạng cả về mặt lượng lẫn chất, cơ cấu và tổ chức thị trường đà hoàn chỉnh... Thị trường có phát triển thì mới có cơ sở, nguồn thông tin phong phú cho nhân viên môi giới cung cấp cho khách hàng, hoàn thành tốt công việc.
Hơn nữa, với sự phát triển của hệ thống kế toán kiểm toán, hệ thống thông tin, hệ thống công bố thông tin,hệ thống đăng ký, hệ thống bảo quản định kỳ góp phần tạo nên sự tin cậy cho CTCK, cung cấp các thông tin cần thiết và chính xác, giải quyết các vấn đề thông tin kịp thời cho khách hàng.
• Môi trường pháp lý
Môi trường pháp lý có ảnh hưởng rất lớn đến các hoạt động của CTCK. Một hệ thống văn bản pháp luật đầy đủ và đồng bộ sẽ tạo điều kiện bảo vệ quyền lợi
hợp pháp của các chủ thể tham gia trên thị trường, trong đó phải kể các CTCKvà nhà môi giới. Một hệ thống pháp luật ổn định, khuyến khích về tổ chức hoạt động CTCK, từ đó làm tăng lòng tin của công chứng đầu tư. Ngược lại, sự chồng chéo, thiếu toàn diện của hệ thống luật pháp sẽ gây cản trở cho hoạt động của các CTCK, dẫn đến sự chậm phát triển của hoạt động môi giới.
• Thu thập, kiến thức và thói quen đầu tư của công chúng
Cũng giống như thị trường khác, TTCK cũng vận động theo quy luật cung cầu. Để chuyển tiết kiệm thành đầu tư, một yếu tố đầu tư rất quan trọng đó là thu nhập, kiến thức của công chúng. Thị trường nào mà thu nhập cũng như kiến thức về các sản phẩm, dịch vụ tài chính của công chúng cao, thì hoạt động của thị trường đó sẽ sôi động và nghiệp vụ môi giới cũng có điều kiện phát triển hơn.
• Sự cạnh tranh của các CTCK khác
Trong TTCK, tồn tại nhiều CTCK, và các công ty đều có nghiệp vụ MGCK. Trong khi đó, khách hàng lại là yếu có giới hạn về số lượng, khách hàng đã tìm đến công ty này thì sẽ không tìm đến công ty khác nữa.
Do đó, hoạt động môi giới của CTCK phải luôn chịu sự cạnh tranh gay gắt của các công ty cùng ngành. Chính áp lực cạnh tranh sẽ khiến các CTCK không ngừng phải nâng cao các sản phẩm dịch vụ nhằm phục vụ tốt nhất cho khách hàng.
• Các nhân tố khác
Bên cạnh ảnh hưởng của các nhân tố trên, hoạt động môi giới của CTCK còn chịu sự tác động của các yếu tố khác như hoạt động của cơ quan quản lý Nhà nước, cơ quan quản lý thị trường, hiệp hội chứng khoán,...mỗi một chính sách, quy định của các tổ chức này cũng ít nhiều ảnh hưởng đến hoạt động MGCK.
1.2.3.2 Nhân tố chủ quan
• Biểu phí dịch vụ môi giới
Biểu phí dịch vụ môi giới là một trong những yếu tố không kém phần quan trọng trong việc giữ chân được khách hàng cũ và thu hút được lượng khách hàng
mới cho công ty. Trên thực tế, biểu phí môi giới thấp sẽ thu hút được lượng lớn các nhà đầu tư và khách hàng, tuy nhiên, nếu mức phí này quá thấp, sẽ ảnh hưởng trực tiếp đến kết quả hoạt động kinh doanh của công ty.
Vì vậy, yêu cầu đặt ra một biểu phí phù hợp với thị trường và có lợi nhất cho công ty là cần thiết.
• Uy tín và quy mô hoạt động của CTCK
Một CTCK khi đã tạo lập được uy tín của mình trên thị trường thì sẽ thu hút được lược khách hàng rất lớn về công ty mình.
• Quy trình nghiệp vụ môi giới
Quy trình nghiệp vụ môi giới phải được tiến hành một cách chuyên nghiệp, từ việc tìm kiếm khách hàng, cho đến khi cung cấp những dịch vụ mà khách hàng yêu cầu.
Việc lựa chọn khách hàng phải được tiến hành một cách kỹ càng và đầy đủ như: xác định được khách hang mục tiêu, có thể phân loại các đối tượng khách hàng theo các tiêu chí: độ tuổi, giới tính, nghề nghiệp, thu nhập, trình độ chuyên môn.. .để từ đó đưa ra được hướng phục vụ riêng biệt đối với mỗi nhóm khách hàng.
• Trình độ đội ngũ nhân viên môi giới
Nhân tố hàng đầu cho sự phát triển nghiệp vụ MGCK trong các CTCK chính là đội ngũ nhân viên môi giới. Ngoài hiểu biết về chứng khoán và CTCK thì người môi giới vẫn cần thêm nhiều yêu cầu khác như: kỹ năng bán hàng, kỹ năng tìm kiếm khách hàng, truyền đạt và khai thác thông tin, .
Người môi giới cũng cần phải có tác phong làm việc nghiêm túc, chuyên nghiệp, có tư cách đạo đức, khả năng chịu được áp lực công việc và đặc biệt họ phải đam mê với công việc của một nhà môi giới .
Khi một công ty có đội ngũ nhân viên như vậy sẽ góp phần lớn vào sự phát triển của hoạt động môi giới. Ngoài nhân viên môi giới thì các nhân viên khác
cũng có những ảnh hưởng nhất định đến việc phát triển của hoạt động môi giới.
• Điều kiện về uy tín và tiềm lực tài chính của CTCK
Uy tín là điều kiện quyết định sự thành công trong kinh doanh của bất cứ một doanh nghiệp nào, đặc biệt trong lĩnh vực chứng khoán. Khi có nhu cầu đầu tư vào chứng khoán, khách hàng mong muốn tìm được nhà đại diện, nhà môi giới có uy tín để tư vấn và thay mặt họ lựa chọn, thực hiện các quyết định đầu tư an toàn và hiệu quả nhất.
Tiềm lực tài chính ảnh hưởng không nhỏ đến sự phát triển của hoạt động môi giới. Nếu công ty có tiềm lực tài chính lớn mạnh sẽ có điều kiện đầu tư cơ sở hạ tầng; kỹ thuật, công nghệ hiện đại để phục vụ cho hoạt động môi giới. Đồng thời, công ty sẽ có đủ kiều kiện để phát triển đa dạng hóa các sản phẩm dịch vụ để thu hút khách hàng.
• Cơ sở vật chất và kỹ thuật công nghệ
Một công ty chứng khoán có cơ sở vật chất hiện đại sẽ giúp cho việc tiếp nhận, xử lý nhanh và chính xác các lệnh của khách hàng. Điều này có ý nghĩa quan trọng trong hoạt động của công ty chứng khoán. Cơ sở vật chất hiện đại cũng là cơ sở để cũng cố niềm tin của khách hàng với công ty bởi họ tin rằng lệnh chứng khoán của họ được thực hiện nhanh chóng và chính xác. Điều này cũng giúp cho nhân viên môi giới có đủ điều kiện tiếp cận với những thông tin mới nhất để kịp thời tư vấn cho khách hàng.
Tác động tích cực: Một CTCK có hệ thống cơ sở vật chất hiện đại, sử dụng công nghệ tiên tiến trong giao dịch thì sẽ chiến được niềm tin của khách hàng. Khi sử dụng công nghệ hiện đại thì sẽ giảm thiểu được các rủi ro xảy ra trong giao dịch, các lỗi hệ thống khi thực hiện lệnh.
Tác động tiêu cực: Cơ sở vật chất của CTCK kém, làm nhà đầu tư nhìn vào sẽ thấy không có niềm tin, dẫn đến việc nhà đầu tư không muốn sử dụng dịch vụ của CTCK. Trình độ công nghệ kém, khi khách hàng giao dịch thương xuyên bị
báo lỗi sẽ dẫn đến tâm lý khó chịu.
Xu hướng và tâm lý của khách hàng là chon CTCK nào có cơ sở vật chất hiện đại, khang trang. Hệ thống công nghệ thông tin hiện đại, tiện ích cho việc giao dịch của khách hàng.
• Sự phát triển của các nghiệp vụ phụ trợ và các nghiệp vụ khác
Để có thể phát triển nghiệp vụ môi giới các CTCK cần phát triển các nghiệp vụ phụ trợ như: Repochứng khoán, cho vay ứng trước tiền bán nếu Uỷ ban chứng khoán Nhà nước cho phép thực hiện, cho vay cầm cố chứng khoán.. .vì khi dịch vụ phụ trợ phát triển sẽ hỗ trợ cho khách hàng rất nhiều trong quá trình đầu tư, khách hàng có thể tăng vòng quay vốn để đầu tư khi có cơ hội đầu tư. Do đó, khách hàng thường có xu hướng chọn các CTCK có nghiệp vụ phụ trợ đa dạng.
Ngoài ra, các công ty cũng cần phát triển các nghiệp vụ song song với nghiệp vụ môi giới như nghiệp vụ tư vấn, bảo lãnh phát hành, marketing, phân tích...vì các bộ phận khác hoạt động tốt sẽ là điều kiện cho hoạt động môi giới phát triển.
CHƯƠNG 2