5. Kết cấu của luận văn
3.2.3. Phân tích tài chính khách hàng doanh nghiệp mẫu trong hoạt động cho
vay tại BIDV Chi nhánh Nam Thái Nguyên
Phòng khách hàng Doanh nghiệp của Chi nhánh nhận đƣợc hồ sơ và đề nghị cấp hạn mức vay ngắn hạn bổ sung vốn lƣu động năm 2015 của Công ty cổ phần cơ khí Phổ Yên nhƣ sau.
3.2.3.1 Giới thiệu và đề nghị của Công ty cổ phần cơ khí Phổ Yên.
Tên khách hàng: Công ty cổ phần cơ khí Phổ Yên
Địa chỉ: Phƣờng Bãi Bông, Thị xã Phổ Yên, Tỉnh Thái Nguyên. Hoạt động kinh doanh chính:
- Sản xuất phụ tùng và bộ phận phụ trợ cho xe có động cơ
- Hoạt động thiết kết chuyên dụng (thiết kế phụ tùng xe máy, ô tô, con lăn, băng tải)
- Bán phụ tùng và các bộ phận phụ trợ của ô tô, mô tô, xe máy và xe có động cơ khác
- Sản xuất sản phẩm khác bằng kim loại chƣa đƣợc phân vào đâu sản xuất vòng bi, dụng cụ cầm tay
- Sản xuất bi, bánh răng, hộp số điều khiển và truyền chuyển động
- Sản xuất các cấu kiện kim loại xuất nhập khẩu và các mặt hàng công ty kinh doanh
Vốn điều lệ: 18.500trđ; Vốn chủ sở hữu: 26.514 trđ (BCTC 31.12.2014) Hình thức sở hữu: Công ty Cổ phần.
Đơn vị chủ quản: Tổng công ty MĐL&MNN. Cấp phê duyệt tín dụng: HĐTD Chi nhánh
- Đề nghị của khách hàng TT Loại sản phẩm Hạn mức tín dụng hiện đƣợc cấp (đ) Hạn mức tín dụng đề xuất lần này (đ) 1. Cho vay vốn ngắn hạn 60.000.000.000 100.000.000.000 Tổng cộng 60.000.0000.000 100.000.000.000
- Thời gian hiệu lực hạn mức: 31/03/2016
- Mục đích vay vốn: Bổ sung vốn lƣu động ngắn hạn - Thời gian vay: 06 tháng/ món vay
- Tài sản đảm bảo: Đảm bảo bằng tài sản là nhà xƣởng, máy móc thiết bị của Công ty.
3.2.3.2 Báo cáo đề xuất tín dụng của phòng Khách hàng Doanh nghiệp
a. Đánh giá chung về khách hàng
Công ty cơ khí Phổ Yên tiền thân là Nhà máy Cơ khí Phổ Yên, trực thuộc Tổng công ty Máy động lực và Máy nông nghiệp, đƣợc thành lập theo Quyết định số 283/QĐ/TCNSĐT ngày 22/5/1993 của Bộ Công nghiệp dựng. Theo Quyết định số 13/2002/QĐ/BCN ngày 25/03/2002 của Bộ trƣởng Bộ công nghiệp (nay là Bộ công thƣơng) thì Nhà máy cơ khí Phổ Yên đƣợc đổi tên thành Công ty Cơ khí Phổ Yên. Từ ngày 12/12/2003 công ty chính thức chuyển thành Công ty Cổ phần cơ khí
Phổ Yên theo Quyết định số 215/2003/QĐ-BCN ngày 12/12/2003 của Bộ trƣởng Bộ Công nghiệp và hoạt động theo giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh lần đầu số 1703000098 ngày 07/05/2004.
Trải qua hơn 20 năm xây dựng và phát triển công ty cổ phần cơ khí Phổ Yên từng bƣớc khẳng định mình là doanh nghiệp vững mạnh trong ngành cơ khí chế tạo, là đơn vị xuất sắc của Tổng công ty MĐL&MNN trong hoạt động sản xuất kinh doanh, cụ thể: Tốc độ tăng trƣởng doanh thu bình quân 3 năm gần đạt trên 20%, tốc độ tăng trƣởng trung bình năm của lợi nhuận sau thuế 3 năm gần nhất đạt gần 40%. Chăm lo công ăn việc làm ổn định cho trên 1.000 cán bộ công nhân viên lao động. Thực hiện xuất sắc nghĩa vụ nộp ngân sách Nhà nƣớc. Đóng góp tích cực vào sự phát triển kinh tế, xã hội, quốc phòng an ninh địa phƣơng
a.1. Đánh giá về tư cách và năng lực pháp lý:
Công ty Cổ phần cơ khí Phổ Yên là đơn vị hoạt động theo luật doanh nghiệp, có đầy đủ năng lực pháp luật dân sự. Công ty là đơn vị hạch toán độc lập, tự quyết định những chính sách và các hoạt động khác của đơn vị. Giấy chứng nhận ĐKKD do Sở KH&ĐT tỉnh Thái Nguyên cấp có giá trị hiệu lực và đảm bảo tƣ cách kinh doanh của Công ty. Hồ sơ pháp lý của Công ty đầy đủ, hợp lệ và đúng theo các quy định của Pháp luật; Công ty có đầy đủ điều kiện tham gia các hoạt động kinh tế
a.2. Đánh giá hoạt động sản xuất kinh doanh:
- Đánh giá năng lực sản xuất:
Với dây chuyền sản xuất hiện có của công ty hàng năm có khả năng cung cấp cho thị trƣờng khoảng gần 3 triệu sản phẩn vòng bi với trên 80 chủng loại khác nhau, hơn 8.000.000 bộ bi tay lái phục vụ cho việc lắp ráp xe máy, 80.000.000 hàng chi tiết xe máy các loại đáp ứng đƣợc một phần nhu cầu thị trƣờng trong nƣớc.
Bằng uy tín, chất lƣợng và thƣơng hiệu của mình Công ty dần mở rộng cơ cấu sản phẩm, gia tăng sản lƣợng các loại linh kiện xe máy, đƣợc các khách hàng trong và ngoài nƣớc tin cậy. Tổng doanh thu năm 2012 của Công ty đạt là 377 tỷ đồng, năm 2013 là 425 tỷ đồng, đến năm 2014 đạt 494 tỷ đồng. Nhìn chung, năng lực sản xuất của công ty đƣợc đầu tƣ tăng lên mạnh mẽ, khiến quy mô hoạt động và thị phần của công ty ngày càng đƣợc mở rộng, đáp ứng đƣợc nhu cầu của thị trƣờng
- Đánh giá khả năng cung cấp nguyên vật liệu và các yếu tố đầu vào:
Nguyên vật liệu và các yếu tố đầu vào của công ty chủ yếu là:
Vật tƣ chính: Thép Suj2, C45, SCM415, SC35,…. nguồn cung cấp thép là các hãng sản xuất thép trong nƣớc và ngoài nƣớc nhƣ: Cty VTTH Hà Tây, Cty CPTM Citicom, Cty An Thịnh, Công ty CP VT&TB Toàn Bộ, Cty TNHH Linh Trung ES…
Vật liệu phụ khác: Dầu cho nhiệt luyện và bôi trơn máy, thép làm khuôn gá, hóa chất, đá mài… đều sẵn có tại thị trƣờng Việt Nam do các doanh nghiệp chế biến hoặc nhập khẩu.
Ngoài ra các yếu tố khác nhƣ cung cấp năng lƣợng điện, nƣớc, dụng cụ, khuôn mẫu cho sản xuất công ty đều là những nguồn tận dụng từ những thiết bị hiện có của công ty.
- Đánh giá phƣơng thức tiêu thụ và mạng lƣới phân phối:
Hiện nay, sản phẩm của công ty đƣợc phân phối trong và ngoài tỉnh nhƣng khách hàng chủ yếu là khách hàng quen có quan hệ với công ty từ nhiều năm nay nhƣ: công ty Honda Việt Nam, công ty Yamaha và công ty Sunny ocean; Công ty Yamaha motor Việt Nam; Công ty TNHH PTXM oto SHOWA…. Dự kiến trong những năm tiếp theo nhu cầu đặt hàng của những công ty này sẽ tăng tăng trƣởng, đây là cơ hội tốt cho công ty có thể cung ứng sản phẩm của mình.
Một số đối tác đã ký hợp đồng cung cấp hàng hóa năm 2015 ngoài những đối tác quen thuộc nhƣ công ty Honda Việt Nam, công ty Yamaha và công ty Sunny ocean còn có Công ty TNHH MTV Điện Cơ Thống Nhất, Công ty TNHH TM & Kỹ Thuật Tân Hoàng Việt, Công ty TNHH Kỹ Thuật Nhật Minh, Công ty TNHH Thƣơng Mại Đức Phong,…
Trong cơ cấu sản phẩm tiêu thụ của Công ty thì các loại sản phẩm cung cấp cho Honda Việt Nam vẫn chiếm tỷ trọng lớn nhất khoảng 46%, kế đến là các thƣơng hiệu sản xuất động cơ lớn khác nhƣ: SHOWA, Yamaha....
Đánh giá đầu ra của doanh nghiệp là khá ổn định và vững chắc. Doanh nghiệp có một số các đối tác lớn và lâu năm nhƣ Honda, Yamaha.... Ngoài ra doanh nghiệp cũng không phụ thuộc vào một số đối tác đầu ra nhất định mà thƣờng đa
dạng hóa các đối tác đầu ra, đồng thời luôn có thêm những đối tác mới trong quá trình mở rộng qui mô kinh doanh.
- Đánh giá, phân tích về sản lƣợng và doanh thu:
CTCP Cơ khí Phổ Yên chuyên thiết kế, chế tạo, mua bán vật tƣ, phụ tùng, thiết bị, vòng bi, dụng cụ và các sản phẩm cơ khí. Trong ba năm qua và các năm trƣớc đó, công ty đều kinh doanh có lãi, kết quả kinh doanh thể hiện qua các năm nhƣ sau:
Bảng số liệu về hoạt động sản xuất kinh doanh của khách hàng.
TT Chỉ tiêu Năm 2012 (trđ) Năm 2013 (trđ) Năm 2014 (trđ) Ghi chú 1 Tổng doanh thu 377.717 425.065 494.425
2 Doanh thu thuần 374.138 422.800 494.052
3 Giá vốn hàng bán 309.036 359.012 421.233
4 Lãi gộp 65.102 63.788 72.819
5 Lợi nhuận sau thuế 3.150 4.208 7.088
Với chiến lƣợc đầu tƣ mở rộng nâng cao thị phần, Sản lƣợng sản xuất và tiêu thụ của công ty không ngừng tăng lên, mặt khác, chất lƣợng và năng suất lao động cũng đƣợc cải thiện không ngừng, doanh thu từ 425 tỷ đồng lên 494 tỷ đồng tạo công ăn việc làm thƣờng xuyên cho khoảng hơn 1100 lao động địa phƣơng.
Căn cứ bảng số liệu và tính toán:
- Doanh thu năm 2013 đã tăng 47.348trđ tƣơng ứng 12,5% so với 2012,và đến năm 2014 lại tăng 69.360trđ tƣơng ứng 16% so với năm 2013.
- Lợi nhuân gộp từ năm 2012-2014 có xu hƣớng tăng rất tốt, năm 2013 tăng 34%; năm 2014 tăng 68,4%. Có đƣợc điều đó là doanh thu có bƣớc tăng trƣởng tốt đồng thời với chính sách hỗ trợ của nhà nƣớc trong việc giảm lãi suất cho vay nên chi phí tài chính năm 2014 đã giảm 2.903trđ tƣơng ứng với 20%.
Nhƣ vậy, mặc dù tình hình kinh doanh nói chung trong những năm qua còn gặp rất nhiều khó khăn, nhƣng doanh nghiệp vẫn đạt ở rất tốt, lợi nhuận năm sau luôn cao hơn năm trƣớc. Công ty cần tiếp tục phát huy đa dạng sản phẩm phù hợp với thị trƣờng, tìm kiếm thêm các đối tác mới.
a.3. Phân tích hoạt động và triển vọng của khách hàng
ĐIỂM MẠNH ĐIỂM YẾU
Thị trƣờng
Nhu cầu của thị trƣờng là rất lớn, công ty có khả năng đáp ứng nhu cầu, và chiếm lĩnh đƣợc thị phần lớn.
Hiện tại trên thị trƣờng có rất nhiều đối thủ cạnh tranh (những sản phẩm của các công ty nƣớc ngoài) làm ảnh hƣởng đến khả năng chiếm lĩnh thị trƣờng của công ty.
Sản phẩm, dịch vụ
Sản phẩm của công ty đã tạo đƣợc thƣơng hiệu và vị thế trên thị trƣờng.
Yêu cầu về chất lƣợng của sản phẩm trên thị trƣờng cao, điều này đòi hỏi công ty phải tiếp tục cải thiện và đổi mới máy móc thiết bị để đáp ứng đƣợc yêu cầu về số lƣợng và chất lƣợng của sản phẩm.
Kênh phân phối
Có mối quan hệ lâu năm với những công ty sản xuất xe máy tại Việt Nam hiện nay. Chủ yếu là bán buôn, không bán lẻ ra thị trƣờng.
Hiện tại toàn bộ mọi hoạt động sản xuất của công ty chỉ diễn ra ở một trụ sở chính vì vậy phân phối sản phẩm trực tiếp từ công ty đến bạn hàng, đối với những khách hàng có vị trí cách xa công ty sẽ khó khăn trong việc vận chuyển, và tốn nhiều chi phí.
CƠ HỘI THÁCH THỨC
Thị trƣờng
Nhu cầu của thị trƣờng còn nhiều tạo cơ hội cho công ty cung ứng sản phẩm và chiếm lĩnh thị trƣờng
Hiện tại trên thị trƣờng đã có thêm nhiều những sản phẩm cạnh tranh với công ty (các sản phẩm nhập khẩu từ nƣớc ngoài). Điều này là thách thức cho khả năng chiếm lĩnh thị trƣờng của công ty.
Sản phẩm, dịch vụ
Công ty có cơ hội mở rộng và phát triển sản phẩm do đã có thƣơng hiệu trên thị trƣờng tiêu thụ
Nguồn nguyên liệu đầu vào của công ty là các loại thép, mà hiện tại thị trƣờng thép tuy đã tƣơng đối ổn định nhƣng đây là thị trƣờng có nhiều biến động và phụ thuộc nhiều vào các cơ chế chính sách quản lý của nhà nƣớc đây cũng là một thách thức đối với công ty trong việc tìm kiếm các nguồn nguyên liệu đầu vào.
Kênh phân phối
Công ty đã có mối quan hệ lâu năm với những bạn hàng của mình là những công ty sản xuất xe máy lớn điều này tạo cơ hội cho công ty có nguồn phân phối đầu ra ổn định và có thể qua đó tìm kiếm mở rộng thêm mạng lƣới phân phối.
Qua phân tích trên ta thấy công ty có khả năng phát triển bền vững trong dài hạn
a.4. Quan hệ giao dịch với BIDV
CTCP cơ khí Phổ Yên là khách hàng đã đặt quan hệ giao dịch, tín dụng với BIDV từ năm 2004 sau khi mới tiến hành cổ phần hóa. Hiện tại Công ty đang đƣợc BIDV cấp hạn mức tín dụng VLĐ là 60.000trđ, trong quá trình quan hệ tín dụng và giao dịch doanh nghiệp luôn thực hiện đúng các cam kết với Ngân hàng từ việc thực hiện chuyển doanh thu qua Chi nhánh đến việc thực hiện các nghĩa vụ trả nợ gốc và lãi vay đầy đủ. Trong năm 2015 theo Báo cáo tổng hòa lợi ích thì Công ty đem lại cho BIDV là 1.102trđ. Quan hệ của doanh nghiệp tại BIDV đƣợc thể hiện nhƣ sau
DATADATE Du no BQ HDV BQ Thu rong CV Thu rong HDV Thu DVR
Tong hoa loi ich khach hang (trđ)
2014 56.178 3.375 841 142 118 1.101
Đánh giá lợi ích trong mối quan hệ với khách hàng: Đây là khách hàng có giao dịch thu mua NVL phát sinh thƣờng xuyên và hiện tại doanh nghiệp đang có hơn 1.100 lao động làm việc thƣơng xuyên tại Công ty và hiện đang thực hiện thanh toán lƣơng qua chi nhánh, đây là cơ hội để phát triển đƣợc các dịch vụ sản phẩm bán lẻ đi kèm: Thanh toán thẻ, BSMS, Bankplus… Cùng với đó BIDV còn cung cấp các dịch vụ thanh toán, tiền gửi, mua bán ngoại tệ… đều chuyển về thực hiện tại BIDV.
Doanh thu chuyển về qua TK BIDV trong năm 2012: 113.746 triệu đồng chiếm 30% tổng doanh thu; tƣơng ứng với mức vốn do BIDV tài trợ; Doanh thu chuyển về năm 2013 đã tăng lên 44% trong tổng doanh thu tƣơng ứng là 185.787
triệu đồng. Đến năm 2014 đã tăng lên là 58% tƣơng ứng đạt 287.233trđ chiếm. Số dƣ tài khoản tiền gửi không kỳ hạn bình quân đạt 3.375trđ điều đó mang lại thu ròng HĐV rất lớn cho chi nhánh.
Tóm lại, Công ty là một khách hàng lớn, có khả năng sử dụng toàn diện nhiều dịch vụ do BIDV cung cấp, việc nâng tỷ trọng tài trợ vốn ngoài việc mang lại lợi ích từ hoạt động tín dụng, bảo lãnh, còn là cơ sở để mở rộng các dịch vụ ngân hàng bán lẻ tại BIDV
Về quan hệ tín dụng
Công ty đƣợc đánh giá là khách hàng tốt, tiềm năng, sử dụng đa dạng các dịch vụ ngân hàng với quy mô lớn, có quan hệ uy tín trong quan hệ tín dụng nên đƣợc rất nhiều các tổ chức tín dụng tiếp thị, mong muốn đặt quan hệ. Hiện tại, công ty là đối tƣợng tiếp thị của NH Sài Gòn thƣơng tín, VP Bank, An Bình Bank, Techcombank, NH Quân đội, ANZ Việt Nam… và là khách hàng lớn có uy tín tại NH Công thƣơng Sông Công, đã đƣợc các TCTD ngoài BIDV cấp hạn mức lên tới 150 tỷ đồng.
Bảng 3.3: Bảng tổng hợp hạn hạn mức VLĐ của khách hàng
Tên TCTD Hạn mức tín
dụng đƣợc cấp
Dƣ nợ thời điểm hiện tại Ghi chú
Trđ USD
Ngân hàng Công thƣơng SC 50.000 trđ 28.093
NH Quốc tế 40.000 trđ 14.625
NH BIDV Nam Thái Nguyên 60.000 trđ 42.232 499.817
NH TMCP ANZ CN Hà Nội 40.000 trđ 20.597 376.421
NH TMCP ANZ CN TP HCM 20.000 trđ 0 143.170
Tổng cộng 210.000 trđ 105.547 1.019.228
(*/ Ghi chú: Nguồn CIC và Công ty cổ phần cơ khí Phổ Yên cung cấp)
b. Phân tích tình hình tài chính của khách hàng
Thông qua xem xét báo cáo tài chính và kết quả tính toán các chỉ tiêu tài chính của Công ty ta có một số nhận xét nhƣ sau (chỉ tiêu tại thời điểm 31/12/2012 và 31/12/2013; 31/12/2014 theo phụ lục kèm theo): Bảng 3.4: Các chỉ tiêu tài chính khách hàng TT Chỉ tiêu Công thức 31/12/ 13 31/12/ 14 So sánh 1.Chỉ tiêu thanh khoản
1.1 K/n TT hiện hành TS ngắn hạn/Nợ ngắn hạn 0.89 0.93 0.04
1.2 K/n TT nhanh (TSNH-HTK)/Nợ NH 0.34 0.40 0.06
TT Chỉ tiêu Công thức 31/12/ 13
31/12/
14 So sánh
1.4 Thời gian TT công nợ Phải trả bq/GVHB bq ngày 66.27 48.46 (17.81)
2.Chỉ tiêu hoạt động
2.1 Vòng quay VLĐ DT thuần/TSNH bq 2.35 2.44 0.10 2.2 Vòng quay Hàng tồn kho GVHB/HTK bq 3.10 3.49 0.39 2.3 Vòng quay các khoản phải thu DT thuần/Pthu bq 7.37 8.12 0.75