Tỷ số thanh toán hiện thờ

III Các khoản phải thu ngắn

a. Tỷ số thanh toán hiện thờ

Tỷ số này thể hiện mối quan hệ tương đối giữa tài sản ngắn hạn với nợ ngắn hạn. Đây là một trong những thước đo khả năng thanh toán của doanh nghiệp được sử dụng rộng rãi.

Chỉ tiêu Năm 2008 Năm 2009 Chênh lệch

Tài sản lưu động và đầu tư

ngắn hạn (1) 424,746,679,540 255,956,010,393 (168,790,669,147) Nợ ngắn hạn (2) 363,515,333,476 253,104,913,826 (110,410,419,650) Tỷ số thanh toán hiện thời

(1/2) 1.17 lần 1.01 lần (0.16) lần

Ở đây chì tiêu tài sản lưu động và đầu tư ngắn hạn bao gồm các khoản : tiền và các khoản tương đương tiền ; các khoản phài thu ngắn hạn ; hàng tồn kho và các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn được lấy từ Bảng cân đối kế toán năm 2009 của công ty. Kết quả trên cho thấy hệ số khả năng thanh toán hiện thời của công ty trong hai năm 2008 và 2009 đều lớn hơn . Cụ thể năm 2008 là 1,17 lần và năm 2009 là 1,01 lần, nghĩa là trong năm 2008 cứ một đồng nợ ngắn hạn thì công ty có 1,17 đồng tài sản ngắn hạn để thanh toán và năm 2009 là 1,01 đồng tài sản ngắn hạn được dùng để thanh toán. Tỷ số này lờn hơn 1cho thấy giá trị của tài sản ngắn hạn của công ty lớn hơn giá trị nợ ngắn hạn hay nói cách khác tài sản ngắn hạn của công ty đủ để thanh toán cho các khoản nợ ngắn hạn. Nhìn chung tình hình thanh toán của công ty là khá tốt. Tuy nhiên, nếu so với năm 2008 thì tỷ số này giảm 0,16 lần vì qui mô của tài sản lưu động đầu tư ngắn hạn và nợ ngắn hạn trong năm 2009 đều thấp hơn so với năm 2008.

Theo công thức trên ta thấy khả năng thanh toán hiện thời được tính toán dựa trên giá trị của tài sản lưu động mà bản thân tài sản lưu động lại chứa đựng khoản mục hàng tồn kho – đây là một loại tài sản khó chuyển đổi thành tiền. Vì vậy trong nhiều trường hợp hệ số này không phản ánh chính xác khả năng thanh toán của công ty. Để đánh giá chính xác hơn ta dùng chỉ số thanh toán nhanh.