Tình hình tài chính của Công ty TECAPRO-IT trong ba năm từ 2011 đến 2013 gặp rất nhiều khó khăn, tình hình kinh doanh giảm sút. Nguyên nhân chính là do tác động của cuộc khủng hoảng kinh tế thế giới đã làm cho thị trƣờng công nghệ thông tin cũng ảnh hƣởng lớn. Các doanh nghiệp kinh doanh gặp khó khăn nên hạn chế nguồn đầu tƣ về công nghệ thông tin, cùng với chính sách hạn chế về mua sắm công từ chính phủ cũng gây khó khăn lớn cho việc đầu tƣ mua sắm về công nghệ thông tin của các bộ, ngành. Công ty TECAPRO-IT cũng không nằm ngoài sự ảnh hƣởng đó, có thể thấy rõ tình hình kinh doanh của công ty qua bảng số liệu sau:
Bảng 3.2: Kết quả hoạt động kinh doanh của Công ty Tecapro-IT từ 2011 đến 2013
Đơn vị: tỷ đồng
Stt Chỉ tiêu Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013
1 Vốn chủ sở hữu 10.669.793.460 7.412.645.389 5.968.473.120 2 Tài sản lƣu động 123.214.098.612 126.812.568.963 88.345.542.129 3 Nợ phải trả 125.278.287.528 129.456.986.217 89.623.215.236 4 Nợ ngắn hạn 125.278.287.528 129.456.986.217 89.623.215.236 5 Hàng tồn kho 56.842.567.784 87.546.876.145 50.678.217.876 6 Doanh thu 450.675.648.768 446.756.265348 342.659.467.379
7 Lợi nhuận sau thuế 285.564.769 488.467.498 258.210.250
8 Tỷ số thanh toán nhanh 0,5442 0,3236 0,4120
9 Tỷ số nợ/vốn chủ sở hữu 11,6408 17,8626 14,6542
10 Tỷ suất lợi nhuận/doanh thu 0,0006 0,0011 0,0008
Nguồn: Báo cáo tài chính Công ty Tecapro-IT Về khả năng thanh toán:
Qua chỉ số Tỷ số thanh toán nhanh qua các năm đều < 1, đã cho thấy khả năng thanh toán của doanh nghiệp đang gặp nhiều khó khăn. Thƣc tế cho thấy, nguyên nhân chính là do lƣợng hàng tồn kho của doanh nghiệp tăng. Chúng ta có thể thấy rõ điều này qua chỉ số hàng tồn kho nằm 2012 tăng gần 31,3 tỷ đồng so với năm 2011 ( tƣơng đƣơng tăng 57,5%) . Mặc dù, ban lãnh đạo công ty đã có những chính sách bán hàng tích cực nhằm điều chỉnh lại lƣợng tồn kho từ ~ 87,5 tỷ trong năm 2012 xuống còn ~50, 7 tỷ trong năm 2013 ( tức giảm ~36,9 tỷ). Tuy nhiên với mức tồn kho còn rất cao, nhƣ vậy đòi hỏi ban giám đốc công ty cần phải có những giải pháp tích cực hơn nữa nhằm đƣa ra các chính sách đặt hàng hợp lý, cũng nhƣ các hoạt động xúc tiến bán hàng tích cực hơn.
Thông quan chỉ số Tỷ số nợ/ vốn chủ sở hữu, cho thấy công ty đang sử dụng lƣợng vốn vay lớn.Điều này cho thấy, doanh nghiệp chủ yếu sử dụng nguồn vốn vay ngắn hạn để tiến hành quay vòng sản xuất kinh doanh. Đỉnh điểm là năm 2012, với mức sử dụng ~17,86 đồng vốn vay trên 1 đồng vốn chủ sở hữu.Sau nhiều chính sách điều chỉnh từ phía ban giám đốc công ty, thì chỉ số Tỷ suất nợ/ vốn chủ sở hữu năm 2013đã giảm xuống còn ~14,65 đồng vốn vay trên 1 đồng vốn chủ sở hữu, nhƣng chỉ số này vẫn còn ở mức cao.
Về khả năng sinh lời:
Từ bảng kết quả hoạt động kinh doanh của Công ty TECAPRO-IT, ta thấy chỉ tiêu doanh thu giảm dần qua các năm. Cụ thể giảm từ ~450,67 tỷ năm 2011 xuống còn ~446,75 tỷ năm 2012 ( giảm ~3,94 tỷ, tƣơng đƣơng 1,5%) và chỉ số này tiếp tục giảm xuống còn ~342,65 tỷ năm 2013 ( giảm ~104,1 tỷ tƣơng đƣơng 24,6% so với năm 2011). Mặc dù chỉ số doanh thu giảm sút nhƣ vậy nhƣng chỉ số lợi nhuận sau thuế của doanh nghiệp lại có dấu hiệu tăng đột biến. Đặc biệt ở năm 2012, lợi nhuận sau thuế tăng từ ~285,56 triệu đồng lên đến 488,46 triệu đồng ( tăng ~ 202,90 triệu đồng, tăng tƣơng đƣơng 71,5% so với năm 2011), chỉ số tỷ suất lợi nhuận/doanh thu tăng từ 0,0006 đến 0,0011 , nguyên nhân là do có sự điều chỉnh trong hoạt động kinh doanh từ phía ban giám đốc đó là thắt chặt những khoản chi tiêu không cần thiết. Tuy nhiên, đến năm 2013 chỉ tiêu lợi nhuận sau thuế lại giảm xuống còn ~258,21 triệu đồng ( tức giảm ~ 230,25 triệu đồng, tƣơng đƣơng 47,5% so với năm 2012), đồng thời chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận/ doanh thu cũng giảm xuống còn 0,0008. Nguyên nhân của sự tụt giảm này là do doanh thu giảm mạnh (giảm ~104,1 tỷ tƣơng đƣơng 24,65%) so với năm 2011. Bên cạnh đó các chính sách thắt chặt chi tiêu lãng phí của công ty không đƣợc giám sát, kiểm tra chặt chẽ, vì vậy hiểu quả đem lại là chƣa cao.