4.3.1.1 Phân tích tình hình biến động vốn bằng tiền
- Tình hình vốn bằng tiền phân tích dựa trên hai bảng:
+ Bảng 4.6 Phân tích vốn bằng tiền giai đoạn 2011-2013 (trang 64) + Bảng 4.7 Phân tích vốn bằng tiền 6 tháng đầu năm giai đoạn 2012-2014 (trang 65)
STT Nội dung tăng, giảm phải thu khác Số tiền
Ghi chú 1. Tồn đầu kỳ 9.756.943.500 2. Tăng trong kỳ - 3. Giảm trong kỳ - 4. Tồn cuối kỳ 9.756.943.500
Bảng 4.6: Tình hình vốn bằng tiền giai đoạn 2011-2013
Đơn vị tính: Đồng
STT Chỉ tiêu Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013
Chênh lệch 2012/2011 Chênh lệch 2013/2012
Số tiền % Số tiền %
1. Tiền mặt tại quỹ
- Tồn quỹ đầu kỳ 2.304.896.580 1.780.223.120 587.936.863 (524.673.460) (22,76) (1.192.286.257) (66,97) - Thu trong kỳ 78.559.326.733 81.147.588.049 127.116.014.471 2.588.261.316 3,29 45.968.426.422 56,65 - Chi trong kỳ 79.084.000.193 82.339.874.306 124.960.754.078 3.255.874.113 4,12 42.620.879.772 51,76 - Tồn quỹ cuối kỳ 1.780.223.120 587.936.863 2.743.197.256 (1.192.286.257) (66,97) 2.155.260.393 366,58
2. Tiền gửi ngân hàng
- TGNH tồn đầu kỳ 4.507.205.790 3.286.896.734 922.084.982 (1.220.309.056) (27,07) (2.364.811.752) (71,95) - Thu trong kỳ 114.905.453.608 116.976.773.396 164.697.971.358 2.071.319.788 1,80 47.721.197.962 40,80 - Chi trong kỳ 116.125.762.664 119.341.585.148 160.825.418.744 3.215.822.484 2,77 41.483.833.596 34,76 - TGNH tồn cuối kỳ 3.286.896.734 922.084.982 4.794.637.596 (2.364.811.752) (71,95) 3.872.552.614 419,98
Bảng 4.7: Tình hình vốn bằng tiền giai đoạn 6 tháng đầu năm 2012-2014 Đơn vị tính: Đồng STT Chỉ tiêu 6 tháng đầu Năm 2012 6 tháng đầu Năm 2013 6 tháng đầu Năm 2014 Chênh lệch 2013/2012 Chênh lệch 2014/2013 Số tiền % Số tiền %
1. Tiền mặt tại quỹ
- Tồn quỹ đầu kỳ 1.780.223.120 587.936.863 2.743.197.256 (1.192.286.257) (66,97) 2.155.260.393 366,58 - Thu trong kỳ 41.785.480.327 63.029.732.871 58.618.794.300 21.244.252.544 50,84 (4.410.938.571) (7,00) - Chi trong kỳ 41.998.120.618 62.475.896.863 59.900.572.919 20.477.776.245 48,76 (2.575.323.944) (4,12) - Tồn quỹ cuối kỳ 1.567.582.829 1.141.772.871 1.461.418.637 (425.809.958) (27,16) 319.645.766 28,00
2. Tiền gửi ngân hàng
- TGNH tồn đầu kỳ 3.286.896.734 922.084.982 4.794.637.596 (2.364.811.752) (71,95) 3.872.552.614 419,98 - Thu trong kỳ 56.770.942.902 82.439.529.706 84.022.026.361 25.668.586.804 45,21 1.582.496.655 1,92 - Chi trong kỳ 58.245.890.467 80.184.375.095 85.343.752.389 21.938.484.628 37,67 5.159.377.294 6,43 - TGNH tồn cuối kỳ 1.811.949.169 3.177.239.593 3.472.911.568 1.365.290.424 75,35 295.671.975 9,31
.* Tiền mặt tại quỹ - Giai đoạn 2011-2013
Tồn quỹ đầu kỳ giảm dần qua các năm, năm 2012 số tiền tồn quỹ đầu kỳ là 1.780.223.120 đồng, giảm 22,76% so với năm 2011 tương ứng mức giảm là 524.673.460 đồng. Năm 2013 giảm 66,97% so với năm 2012 tương ứng mức giảm là 1.192.286.257 đồng.
Tiền thu trong kỳ tăng dần qua các năm, năm 2012 tăng 3,29% so với năm 2011 tương ứng với mức tăng là 2.588.261.316 đồng. Năm 2013 tăng 56,65% so với năm 2012 tương ứng mức tăng là 45.968.426.422 đồng.
Tiền chi trong kỳ cũng liên tục tăng qua các năm , cụ thể là năm 2012 tăng 4,12% so với năm 2011, tương ứng mức tăng là 3.255.874.113 đồng. Năm 2013 mức tăng là 42.620.879.772 đồng so với 2012 tuong ứng với tỷ lệ tăng là 51,76%.
Tồn quỹ cuối kỳ biến động qua từng năm, năm 2012 là 587.936.863 đồng giảm 1.192.286.257 đồng so với năm 2011 tương ứng với tỷ lệ giảm là 66,97%. Năm 2013 tăng 366,58% so với năm 2012, tương ứng với mức tăng là 2.155.260.393 đồng. Nguyên nhân là do tình hình thu nhỏ hơn chi trong năm 2011 và năm 2012 làm cho số tiền tồn quỹ cuối kỳ nhỏ hơn đầu kỳ, đến năm 2013 thi tình hình thu chi ổn định hơn, số tiền thu lớn hơn chi làm cho số tồn cuối kỳ của năm 2013 tăng hơn so với đầu kỳ.
- 6 tháng đầu năm giai đoạn 2012-2014
Tồn quỹ đầu kỳ có biến động tăng giảm qua các năm, cụ thể là 6 tháng đầu năm 2013 tồn quỹ là 587.936.863 đồng, giảm 66,97% so với 6 tháng đầu năm 2012 tương ứng với mức giảm là 1.192.286.257 đồng. 6 tháng đầu năm 2014 thì tăng mạnh so với 6 tháng đầu năm 2013 với tỷ lệ tăng là 366,58% tương ứng mức tăng là 2.155.260.393 đồng.
Tiền thu trong kỳ của 6 tháng đầu năm 2013 là 63.029.732.871 đồng tăng 50,84% so với 6 tháng đầu năm 2012 tương ứng mức tăng là 21.244.252.544 đồng. Đến 6 tháng đầu năm 2014 giảm 4.410.938.571 đồng, ứng với tỷ lệ giảm là 7%.
Tiền chi trong kỳ của 6 tháng đầu năm 2013 là 62.475.896.863 đồng tăng 48,76% so với 6 tháng đầu năm 2012 tương ứng mức tăng là 20.477.776.245 đồng. Đến 6 tháng đầu năm 2014 thì giảm 4.12% tương ứng mức giảm là 2.575.323.944 đồng so với 6 tháng đầu năm 2013.
Tồn quỹ cuối kỳ 6 tháng đầu năm 2013 là 1.141.772.871 đồng, giảm 27,16% so với 6 tháng đầu năm 2012 tương ứng với mức giảm là 425.809.958 đồng. 6 tháng đầu năm 2014 tăng 28% ứng với mức tăng là 319.645.766 đồng so với 6 tháng đầu năm 2013. Nguyên nhân là do tình hình thu chi có nhiều biến động qua các năm.
* Tiền gửi Ngân hàng - Giai đoạn 2011-2013
TGNH tồn đầu kỳ qua các năm giảm dần. Năm 2012 là 3.286.896.734 đồng giảm 27,07% so với năm 2011 tương ứng mức giảm là 1.220.309.056 đồng. Năm 2013 giảm 71,95% so với năm 2012 tương ứng mức giảm là 2.364.811.752 đồng. (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
Thu trong kỳ tăng qua các năm , năm 2012 là 116.976.773.396 đồng tăng 1,8% so với năm 2011. Năm 2013 tăng 40% so với năm 2012 tương ứng với mức tăng là 47.721.197.962 đồng.
Chi trong kỳ cũng tăng qua các năm, năm 2012 là 119.341.585.148 đồng tăng 2,77% so với nam 2011, tương ứng với mức tăng là 3.215.822.484 đồng. Năm 2013 tăng 41.483.833.596 đồng so với năm 2012 tương ứng với tỷ lệ tăng là 34,76%.
TGNH tồn cuối kỳ tăng giảm qua các năm , năm 2012 là 922.084.982 đồng giảm 71,95% so với năm 2011, tương ứng mức giảm là 2.364.811.752 đồng. Năm 2013 tăng so với năm 2012 tỷ lệ tăng là 419,98% tương ứng mức tăng là 3.872.552.614 đồng. Năm 2011 và 2012 tình hình thu nhỏ hơn chi nên tồn cuois kỳ nhỏ hơn tồn đầu kỳ, năm 2013 tồn cuối kỳ tăng mạnh so với 2012 nguyên nhân do tình hình thu lớn hơn chi trong kỳ.
- 6 tháng đầu năm giai đoạn 2012-2014
TGNH tồn đầu kỳ có biến động nhiều giữa các năm, cụ thể là 6 tháng đầu năm năm 2013 là 922.084.982 đồng, giảm 71,95% tương ứng mức giảm 2.364.811.752 đồng so với 6 tháng đầu năm 2012. 6 tháng đầu năm 2014 tăng mạnh với mức tăng 3.872.522.614 đồng tương ứng tỷ lệ tăng là 419,98% so với 6 tháng đầu năm 2013.
Thu trong kỳ tăng liên tục trong giai đoạn 6 tháng đầu năm 2012-2014. Cụ thể là, 6 tháng đầu năm 2013 là 82.439.529.706 đồng tăng 25.668.586.804 đồng so với 6 tháng đầu năm 2012 tương ứng tỷ lệ tăng là 45,21%. Đến 6 tháng đầu năm 2014 tiếp tục tăng so với 6 tháng đầu năm 2013, nhưng mức tăng thấp chỉ với 1.582.496.655 đồng tương ứng với tỷ lệ tăng là 1,92%.
Chi trong kỳ cũng liên tục tăng, trong 6 tháng đầu năm 2013 là 80.184.375.095 đồng, tăng 37,67% so với 6 tháng đầu năm 2012, tương ứng với mức tăng là 21.938.484.628 đồng. Đến 6 tháng đầu năm 2014 cũng tăng 6,43% so với tháng đầu năm 2013 tương ứng mức tăng là 5.159.377.294 đồng.
TGNH tồn cuối kỳ cũng liên tục tăng qua từng năm 6 tháng đầu năm 2013 là 3.177.239.593 đồng tăng hơn 6 tháng đầu năm 2012 là 75,35% ứng với mức tăng là 1.365.290.424 đồng. Đến 6 tháng đầu năm 2014 thì tăng 295.671.975 đồng tương ứng với tỷ lệ tăng là 9,31%% so với 6 tháng đầu năm 2013. Nguyên nhân là do tình hình thu chi, tăng giảm Tiền gửi Ngân hàng có nhiều thay đổi biến động. Ví dụ như 6 tháng đầu năm 2012 và 2014 thì mức chi nhiều hơn thu, còn đối với 6 tháng đầu năm 2013 thi thu nhiều hơn chi.
4.3.1.2.Phân tích dòng ngân lƣu qua Bảng lƣu chuyển tiền tệ
- Dòng ngân lưu qua bảng lưu chuyển tiền tệ được phân tích dựa trên 2 bảng :
+ Bảng 4.8 Tình hình bảng lưu chuyển tiền tệ giai đoạn 2011-2013 (trang 70)
+ Bảng 4.9 Tình hình bảng lưu chuyển tiền tệ 6 tháng đầu năm giai đoạn 2012-2014 ( trang 71).
* Giai đoạn 2011-2013
- Dòng tiền từ hoạt động kinh doanh
+ Dòng tiền thu :
Dòng tiền thu từ bán hàng, cung cấp dịch vụ và doanh thu khác của năm 2012 là 119.374.996.017 đồng giảm hơn so với 2011 là 30.744515127 đồng tương ứng với mức giảm là 20,8%. Đến năm 2013 tăng 49, 1% so vói năm 2012, tương đương với mức tăng là 58.612.553.928 đồng.
Dòng tiền thu khác từ HĐKD năm 2012 tăng 125,62% so với năm 2011, tương ứng với mức tăng là 1.772.532.130 đồng, đến năm 2013 giảm còn 2.277.711.310 đồng tỷ lệ giảm là 28.45% so với năm 2012, tương ứng mức giảm là 905.794.909 đồng.
+ Dòng tiền chi:
Tiền chi trả cho người cung cấp hàng hóa và dịch vụ liên tục tăng qua các năm 2011, 2012, 2013, cụ thể năm 2012 tăng 8,53% so với 2011, tương ứng với mức tăng là 8.538.695.730 đồng, năm 2013 so với 2012 tăng 23,83% tương ứng mức tăng là 25.874.994.790 đồng.
Bảng 4.8 : Tình hình bảng lưu chuyển tiền tệ giai đoạn 2011-2013
Đơn vị tính: Đồng
Chỉ tiêu Năm 2011 Năm 2012 Năm 2013
Chênh lệch 2012/2011 Chênh lệch 2013/2012
Số tiền (%) Số tiền (%)
I. Lƣu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh
Tiền thu từ bán hàng, cung cấp dịch vụ và doanh thu khác 150.119.511.144 119.374.996.017 177.987.549.945 (30.744.515.127) (20,48) 58.612.553.928 49,10 Tiền chi trả cho người cung cấp hàng hóa và dịch vụ (100.054.898.004) (108.593.593.734) (134.468.588.524) (8.538.695.730) 8,53 (25.874.994.790) 23,83
Tiền chi trả cho người lao động (33.124.526.222) (24.949.663.154) (44.335.633.921) 8.174.863.068 (24,68) (19.385.970.767) 77,70
Tiền chi trả lãi vay (4.533.004.003) (5.683.311.711) (6.636.582.360) (1.150.307.708) 25,38 (953.270.649) 16,77
Tiền chi nộp thuế TNDN (133.370.554) (1.494.957.175) (1.349.944.931) (1.361.586.621) 1020,90 145.012.244 (9,70)
Tiền thu khác từ HĐKD 1.410.974.089 3.183.506.219 2.277.711.310 1.772.532.130 125,62 (905.794.909) (28,45) (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
Tiền chi khác cho HĐKD (4.491.793.764) (5.515.620.268) (11.762.553.918) (1.023.826.504) 22,79 (6.246.933.650) 113,26
Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động kinh doanh 9.192.892.686 (23.678.643.806) (18.288.042.399) (32.871.536.492) (357,58) 5.390.601.407 (22,77)
II. Lƣu chuyển tiền thuần từ hoạt động đầu tƣ
Tiền chi để mua sắm, xây dựng TSCĐ và các tài sản dài hạn khác (1.444.090.909) (466.246.363) (294.979.000 977.844.546 (67,71) 171.267.363 (36,73)
Tiền thu từ thanh lý, nhượng bán TSCĐ và các tài sản dài hạn khác - - 50.000.000 - - 50.000.000 -
Tiền chi đầu tư góp vốn vào đơn vị khác - (129.662.728) - (129.662.728) - 129.662.728 -
Tiền thu lãi cho vay, cổ tức và lợi nhuận được chia 1.267.666.508 3.109.647.626 1.181.168.714 1.841.981.118 145,30 (1.928.478.912) (62,02)
Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động đầu tư (176.424.401) 2.513.738.535 936.189.714 2.690.162.936 (1524,82) (1.577.548.821) (62,76)
III. Lƣu chuyển tiền từ hoạt động tài chính
Tiền vay ngắn hạn, dài hạn nhận được 40.666.628.600 72.456.211.583 110.317.555.860 31.789.582.983 78,17 37.861.344.277 52,25
Tiền chi trả nợ gốc vay (48.846.365.276) (52.750.774.983) (85.655.042.311) (3.904.409.707) 7,99 (32.904.267.328) 62,38
Cổ tức lợi nhuận đã cho chủ sở hữu (2.581.714.125) (2.097.629.338) (1.282.847.857) 484.084.787 (18,75) 814.781.481 (38,84)
Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động tài chính (10.761.450.801) 17.607.807.262 23.379.665.692 28.369.258.063 (263,62) 5.771.858.430 32,78
Lưu chuyển tiền thuần trong kỳ (1.744.982.516) (3.557.098.009) 6.027.813.007 (1.812.115.493) 103,85 9.584.911.016 (269,46)
Tiền và tương đương tiền đầu kỳ 6.812.102.370 5.067.119.854 1.510.021.845 (1.744.982.516) (25,62) (3.557.098.009) (70,20)
Bảng 4.9 : Tình hình bảng lưu chuyển tiền tệ giai đoạn 6 tháng đầu năm 2012-2014 Đơn vị tính: Đồng Chỉ tiêu 6 tháng đầu Năm 2012 6 tháng đầu Năm 2013 6 tháng đầu Năm 2014 Chênh lệch 2013/2012 Chênh lệch 2014/2013 Số tiền (%) Số tiền (%)
I. Lƣu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh
Tiền thu từ bán hàng, cung cấp dịch vụ và doanh thu khác 54.261.361.826 82.148.099.975 94.243.417.908 27.886.738.149 51,39 12.095.317.934 14,72 Tiền chi trả cho người cung cấp hàng hóa và dịch vụ (49.360.724.425) (62.062.425.473) (85.731.784.527) (12.701.701.048) 25,73 (23.669.359.054) 38,14
Tiền chi trả cho người lao động (11.340.755.979) (20.462.600.271) (19.697.102.490) (9.121.844.292) 80,43 765.497.781 (3,74)
Tiền chi trả lãi vay (2.583.323.505) (3.063.038.012) (4.486.825.035) (479.714.507) 18,57 (1.423.787.023) 46,48
Tiền chi nộp thuế TNDN (679.525.989) (623.051.507) (1.180.229.349) 56.474.482 (8,31) (557.177.842) 89,43
Tiền thu khác từ HĐKD 1.447.048.281 1.051.251.374 2.513.294.383 (395.796.908) (27,35) 1.462.043.010 139,08
Tiền chi khác cho HĐKD (2.507.100.122) (5.428.871.039) (4.354.437.054) (2.921.770.917) 116,54 1.074.433.985 (19,79)
Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động kinh doanh (10.763.019.912) (8.440.634.953) (18.693.666.163) 2.322.384.958 (21,58) (10.253.031.209) 121,47
II. Lƣu chuyển tiền thuần từ hoạt động đầu tƣ
Tiền chi để mua sắm, xây dựng TSCĐ và các tài sản dài hạn khác (211.930.165) (136.144.154) (368.089.234) 75.786.011 (35,76) (231.945.080) 170,37
Tiền thu từ thanh lý, nhượng bán TSCĐ và các tài sản dài hạn khác - 50.000.000 102.365.312 50.000.000 - 52.365.312 104,73
Tiền chi đầu tư góp vốn vào đơn vị khác (129.662.728) - - 129.662.728 (100,00) - -
Tiền thu lãi cho vay, cổ tức và lợi nhuận được chia 1.413.476.194 545.154.791 2.454.984.968 (868.321.403) 61,43 1.909.830.177 350,33
Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động đầu tư 1.071.883.301 459.010.637 2.189.261.046 (612.872.663) (57,18) 1.730.250.409 376,95 (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
III. Lƣu chuyển tiền từ hoạt động tài chính
Tiền vay ngắn hạn, dài hạn nhận được 32.934.641.629 50.915.795.012 57.202.272.302 17.981.153.384 54,60 6.286.477.290 12,35
Tiền chi trả nợ gốc vay (23.977.624.992) (39.533.096.451) (41.645.348.671) (15.555.471.459) 64,87 (2.112.252.220) 5,34
Cổ tức lợi nhuận đã cho chủ sở hữu (953.467.881) (592.083.626) (1.656.023.162) 361.384.255 (37,90) (1.063.939.535) 179,69
Lưu chuyển tiền thuần từ hoạt động tài chính 8.003.548.755 10.790.614.935 13.900.900.470 2.787.066.179 34,82 3.110.285.535 28,82
Lưu chuyển tiền thuần trong kỳ (1.687.587.856) 2.808.990.619 (2.603.504.647) 4.496.578.474 (266,45) (5.412.495.265) (192,68)
Tiền và tương đương tiền đầu kỳ 5.067.119.854 1.510.021.845 7.537.834.852 (3.557.098.009) (70,20) 6.027.813.007 399,19
Tiền và tương đương tiền cuối kỳ 3.379.531.998 4.319.012.464 4.934.330.205 939.480.465 27,80 615.317.742 14,25
Tiền chi trả cho người lao động năm 2012 là 24.949.663.154 đồng giảm so với năm 2011 là 8.174.863.068 đồng tương ứng tỷ lệ giảm là 24,68% . Năm 2013 tăng 77,7% so với 2012, tương ứng mức tăng là 19.385.970.767 đồng.
Tiền chi trả lãi vay liên tục tăng trong giai đoạn 2011-2013, năm 2012 tăng hơn 2011 là 1.150.307.708 đồng tương ứng với tỷ lệ tăng là 25,38%, năm 2013 tăng hơn so với 2012 là 953.270.649 đồng tương ứng với tỷ lệ tăng là 16,77%.
Tiền chi nộp thuế TNDN năm 2012 tăng nhiều cao so với năm 2011, cụ thể là năm 2012 là 1.494.957.175 đồng tăng 1.361.586.621 đồng tương ứng với tỷ lệ tăng là 1020,9%. Năm 2013 giảm so với năm 2012, mức giảm là 145.012.244 đồng tương ứng vơi tỷ lệ giảm là 9.7%.
Tiền chi khác từ hoạt động kinh doanh liên tục tăng cao trong 3 năm 2011, 2012, 2013. Năm 2012 tăng 22.79% so với 2011 tương ứng với mức tăng là 1.023.826.504 đồng, năm 2013 tăng 113,26% so với năm 2012 tương ứng mức tăng là 6.246.933.650 đồng.
- Dòng tiền từ hoạt động đầu tƣ
Tiền chi để mua sắm, xây dựng TSCĐ và các tài sản dài hạn khác giảm liên tục qua từng năm, năm 2012 giảm nhiều so với năm 2011, mức giảm là 977.844.546 đồng tương ứng với tỷ lệ giảm là 67,71%. Năm 2013 giảm so với năm 2012 là 22,77% tương ứng mức giảm là 171.267.363 đồng.
Tiền thu từ thanh lý, nhượng bán TSCĐ và các tài sản dài hạn khác năm 2011 và 2012 không có phát sinh khoảng chi phí này, đến năm 2013 phát sinh là 50.000.000 đồng.
Tiền chi đầu tư góp vốn vào đơn vị khác có biến động qua từng năm 2011 không có phát sinh, đến năm 2012 là 129.662.728 đồng, đến 2013 thì lại không có phát sinh khoảng chi phí này.
Tiền thu lãi cho vay, cổ tức và lợi nhuận được chia năm 2012 là 3.109.647.626 đồng tăng 1.841.981.118 đồng so với năm 2011 tương ứng tỷ lệ tăng là 145,3%. Năm 2013 giảm hơn so với năm 2012 là 62,02% so với năm 2012, tương ứng với mức giảm là 1.928.478.912 đồng.
- Dòng tiền từ hoạt động tài chính
Tiền vay ngắn hạn, dài hạn nhận được tăng đều qua các năm, năm 2012 là 72.456.211.583 đồng tăng hơn so với năm 2011 là 31.789.582983 đồng tương ứng tỷ lệ tăng là 78,17%. Năm 2013 tăng hơn 52,25% so với 2012 tương ứng với mức tăng là 37.861.344.277 đồng.
Tiền chi trả nợ gốc vay cũng liên tục tăng qua từng năm, năm 2012 tăng hơn so với 2011 là 3.904.409.707 đồng tương ứng tỷ lệ tăng là 7,99%. Năm 2013 tăng cao so với năm 2012 mức tăng lên đến 32.904.267.328 đồng tương ứng tỷ lệ tăng là 62,38%.
Cổ tức lợi nhuận đã cho chủ sở hữu lại liên tục giảm qua các năm 2011, 2012, 2013, cụ thể là năm 2012 là 2.097.629.338 đồng giảm 18,75% so với năm 2011 tương ứng với mức giảm là 484.084.787 đồng. Năm 2013 giảm hơn 38,84% so với năm 2012, tương ứng mức giảm là 814.781.481 đồng.
Qua phân tích bảng báo cáo lưu chuyển tiền tệ của giai đoạn 2011-2013 ta nhận thấy trong năm 2011 dòng tiền chính mang lại lợi nhuận cho công ty chính là dòng tiền từ hoạt động kinh doanh, do các khoản chi từ hoạt động này nhỏ hơn các khoản thu từ hoạt động kinh doanh, làm cho dòng tiền thuần từ hoạt động kinh doanh tăng, cụ thể năm 2011 là 9.192.892.686 đồng, năm 2012 giảm hơn năm 2011 là 32.871.536.492 đồng tương ứng tỷ lệ giảm là 357,58%. Năm 2013 tăng hơn so với năm 2012 là 5.390.601.407 đồng tương ứng với tỷ lệ tăng là 22.77%.
Ngược lại thì trong năm 2012 và năm 2013 thì dòng tiền chính mang lại lợi nhuận cho công ty chính là dòng tiền từ hoạt động tài chính, do các khoản tiền vay ngắn hạn dài hạn nhận được cao so với các chi phí bỏ ra, làm cho dòng tiền thuần từ hoạt động tài chính tăng, cụ thể là năm 2012 dòng tiền thuần từ hoạt động tài chính là 17.607.807.262 đồng, tăng 28.369.258.063 đồng so với năm 2011 tương đương tỷ lệ tăng là 263,62%. Năm 2013 tăng 5.771.858.430 đồng so với 2012 tương ứng tỷ lệ tăng là 32,37%.
Hoạt động đầu tư ít ảnh hưởng đến dòng tiền chính của công ty tuy nhiên trong giai đoạn 2011-2013 thì nó hoạt động có hiệu quả tốt dần qua các năm. Cụ thể năm 2012 dòng tiền thuần từ hoạt động đầu tư là 2.513.738 535