Một trong những ñặc ñiểm quan trọng của thuế thu nhập cá nhân là có tính tới hoàn cảnh của từng cá nhân cần phải ñược xem xét khi xác ñịnh thu nhập chịu thuế. Các khoản ñược giảm trừ có thể ñược thực hiện dưới hai dạng: miễn trừ cá nhân và miễn trừ tiêu chuẩn.
Miễn trừ cá nhân ñược thực hiện theo phương pháp kê khai chi phí thực tế phát sinh ñối với các khoản ñược phép giảm trừ. Đối với phương pháp này, một số khoản chi phí kê khai ñòi hỏi phải có những chứng từ chứng minh, một số khoản ñược thực hiện theo phương pháp ñịnh mức và một số khoản có thể ñược thực hiện theo phương pháp “giới hạn tối ña”. Thông thường, có hai loại giảm trừ cá nhân là:
Giảm trừ có tính chất kinh tế và giảm trừ có tính chất xã hội. Giảm trừ có tính chất kinh tế là các khoản giảm trừ mang tính chi phí liên quan trực tiếp ñến việc tạo ra thu nhập như chi phí ñi lại, ăn ở… kể cả các khoản ñóng bảo hiểm. Giảm trừ có tính chất xã hội là các khoản giảm trừ mang tính chất chi trợ cấp có tính xã hội như giúp ñở
người có hoàn cảnh khó khăn, chi nuôi dưỡng, bảo trợ người già, tàn tật…
Phương pháp miễn trừ cá nhân ñược bảo ñảm sự công bằng và thường ñược áp dụng ở những nước có trình ñộ phát triển kinh tế và dân trí cao, hệ thống lưu trữ và kiểm soát thông tin tốt. Đối với các nước chậm phát triển thường không ñủ ñiều kiện ñể áp dụng phương pháp này mà chủ yếu áp dụng phương pháp giảm trừ tiêu chuẩn. Phương pháp này ñược thực hiện thông qua việc xác ñịnh mức khởi ñiểm chịu thuế. Về nguyên tắc, mức khởi ñiểm chịu thuế là mức thu nhập trung bình xã hội ñảm bảo trang trải ñủ những chi phí cần thiết cả về mặt kinh tế và xã hội theo quan niệm và tập quán của từng nước. Phương pháp “giảm trừ tiêu chuẩn” tuy không công bằng vì mức chi phí cần thiết ñược cân bằng giữa các ñối tượng nộp thuế nhưng lại ñảm bảo cho thuế thu nhập cá nhân dễ tính toán, ñơn giản hơn trên cơ
sởñó tiết kiệm chi phí hành thu và chi phí chấp hành, tuân thủ luật thuế.
Nhằm ñảm bảo yêu cầu của công bằng và khuyến khích một số hoạt ñộng thuế
thu nhập cá nhân ở các nước cho phép khấu trừ một số khoản chi phí từ thu nhập nhận ñược trước khi xác ñịnh thu nhập chịu thuế. Tính chất của các khoản chi phí này là phát sinh thường xuyên và khách quan. Ở hầu hết các quốc gia trên thế giới
người ta cho phép khấu trừ 05 khoản chi phí vào thu nhập trước khi xác ñịnh thu nhập chịu thuế. Những khoản chi phí ñó là : Y tế, lãi thế chấp, các loại thuế, ñóng góp từ thiện, mất mát ñột xuất. Để ñảm bảo công bằng khi thực hiện nghĩa vụ nộp thuế thu nhập thì trong từng khoản miễn trừ phải qui ñịnh chi tiết cho từng trường hợp cụ thể.