Đề tài về giải pháp tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh tại một doanh nghiệp cổ phần hóa, cụ thể là công ty cổ phần inox Hòa Bình. Bài viết hỗ trợ tốt nội dung làm luận văn tốt nghiệp chuyên ngành tài chính doanh nghiệp Học viện tài chính cũng như các trường đai học khác đạt điểm cao
Học viện Tài 11 Luận văn Tốt nghiệp LỜI CAM ĐOAN Tơi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu riêng tôi, số liệu, kết nêu luận văn trung thực, xuất phát từ tình hình thực tế đơn vị thực tập Công ty Cổ phần Inox ******** Tác giả luận văn (Ký ghi rõ họ tên) Lớp: CQ52/ Học viện Tài 22 Luận văn Tốt nghiệp MỤC LỤC Lớp: CQ52/ 33 Học viện Tài Luận văn Tốt nghiệp DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT DN : Doanh nghiệp DT : Doanh thu DTT : Doanh thu EBIT : Lợi nhuận trước lãi vay thuế EPS : Thu nhập cổ phần HĐKD : Hoạt động kinh doanh HTK : Hàng tồn kho LNST : Lợi nhuận sau thuế NVDH : Nguồn vốn dài hạn 10 NVLĐTX : Nguồn vốn lưu động thường xuyên 11 NVNH : Nguồn vốn ngắn hạn 12 ROA : Tỷ suất lợi nhuận sau thuế vốn kinh doanh 13 BEP : Tỷ suất sinh lời kinh tế tài sản 14 ROE : Tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu 15 SXKD : Sản xuất kinh doanh 16 TSCĐ : Tài sản cố định 17 TSDH : Tài sản dài hạn 18 TSLĐ : Tài sản lưu động 19 TSNH : Tài sản ngắn hạn 20 VCĐ : Vốn cố định 21 VCSH : Vốn chủ sở hữu 22 VLĐ : Vốn lưu động Lớp: CQ52/ Học viện Tài 44 Luận văn Tốt nghiệp DANH MỤC BẢNG DANH MỤC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 2.1 : Cơ cấu biến động Hàng tồn kho năm 2017 Biểu đồ 2: Tình hình cơng nợ cuối năm 2015, 2016, 2017 Biểu đồ 2.3: Cơ cấu biến động Tài sản cố định năm 2015, 2016 2017 Biểu đồ 2.4: Nguyên giá loại tài sản cố định hữu hình Lớp: CQ52/ Học viện Tài 55 Luận văn Tốt nghiệp LỜI NĨI ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Trong thời đại phát triển xã hội, phát triển mặt kinh tế với xu hướng hội nhập đã, mang lại cho doanh nghiệp Việt nam thuận lợi thách thức mang tầm ảnh hưởng định Khơng nằm ngồi tầm ảnh hưởng đó, Cơng ty Cổ phần Inox ******** có hội gặp nhiều thách thức phát sinh đòi hỏi doanh nghiệp phải có tầm nhìn chiến lược phù hợp với xu nhằm nắm bắt hội, né tránh rủi ro đối đầu với thách thức đặt Trong năm gần đây, đồng hành thay đổi thời gian thay đổi doanh nghiệp, có doanh nghiệp nắm bắt thời thuận lợi mang lại nhiều lợi ích nâng cao giá trị cho doanh nghiệp, bên cạnh có doanh nghiệp khơng thay đổi kịp theo xu hướng đưa nhận định, sách sai lầm khiến cho doanh nghiệp xuống, tiêu cực Công ty Cổ phần Inox ******** doanh nghiệp gặp phải nhiều vấn đề phía kinh doanh, tài Trong kinh tế có sức cạnh tranh liệt “ Thương trường chiến trường” doanh nghiệp nước nay, để đảm bảo cho doanh nghiệp hoạt động hiệu quả, doanh nghiệp tiếp tục tồn để có vị trí đứng kinh tế điều tất yếu phụ thuộc vào việc quản trị vốn kinh doanh doanh nghiệp Một doanh nghiệp có khả cạnh tranh cao, nguồn vốn lớn có chiến lược quản trị vốn hiệu yếu tố tuyệt vời để doanh nghiệp phát triển, nắm bắt kịp hội mà không bỏ lỡ đồng lời Ngược lại cách quản trị sử dụng vố có hiệu cách quản trị sử dụng vốn sai mục đích dẫn đến hậu khó lường rủi ro cao cho doanh nghiệp, chí dẫn đến phá sản doanh nghiệp sau bao năm gây dựng SVTH: Lớp: CQ52/ Học viện Tài 66 Luận văn Tốt nghiệp Vì vậy, nhiệm vụ đặt cho doanh nghiệp đưa dự đốn, định sách quản trị sử dụng vốn cách tốt hiệu Nhận thức tầm quan trọng vần đề quản trị vốn kinh doanh doanh nghiệp, qua thời gian thực tập thực tế Công ty Cổ phần Inox ******** giúp đỡ nhiệt tình anh chị phịng Cơng tác Kế Tốn-Tài Chính, hướng dẫn nhiệt tình Giáo viên hướng dẫn giảng viên TS Phạm Thị Vân Anh, em chọn đề tài: “ Giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ********” Mục đích nội dung nghiên cứu - Mục đích nghiên cứu: Nghiên cứu tình hình quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ********, từ đưa giải pháp chủ • • • - yếu nhằm tăng cường quản trị vốn kinh doanh Công ty - Nhiệm vụ nghiên cứu: + Nội dung nghiên cứu: Nghiên cứu đề tài theo kết cấu phần: Hệ thống hóa lý luận việc quản trị vốn kinh doanh Thực trạng quản trị vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ******** Các giải pháp chủ yếu nhắm tăng cường quản trị vốn kinh doanh Đối tượng phạm vi nghiên cứu Đối tượng: quản trị vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ******** Phạm vi nghiên cứu: trình quản trị vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ******** từ năm 2015 đến năm 2017 Phương pháp nghiên cứu Luận văn sử dụng phương pháp tổng hợp phân tích thống kê , phương pháp đối chiếu so sánh, phương pháp diễn giải,phương pháp điều tra, phân tích, tổng hợp, thống kê, logic…đồng thời sử dụng bảng biểu để minh họa - Kết cấu luận văn Luận văn kết cấu gồm chương: Chương 1: Lý luận chung vốn kinh doanh quản trị sửu dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp SVTH: Lớp: CQ52/ Học viện Tài 77 Luận văn Tốt nghiệp - Chương 2: Thực trạng quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty Cổ phần - Inox ******** Chương 3: Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ******** Do kiến thức kinh nghiệm thực tiễn hạn hẹp, luận văn em khơng tránh khỏi thiếu sót Em kính mong nhận góp ý, hướng dẫn thầy để luận văn em hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn! SVTH: Lớp: CQ52/ Học viện Tài 88 Luận văn Tốt nghiệp CHƯƠNG 1: LÝ LUẬN CHUNG VỀ VỐN KINH DOANH VÀ QUẢN TRỊ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH CỦA DOANH NGHIỆP a Vốn kinh doanh nguồn vốn kinh doanh DN 1.1.1 Khái niệm đặc trưng vốn kinh doanh 1.1.1 Khái niệm vốn kinh doanh Theo chủ nghĩa Mac-Lenin, doanh nghiệp muốn tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh cần phải có yếu tố là: tư liệu lao động, đối tượng lao động sức lao động Trong điều kiện kinh tế thị trường, doanh nghiệp phải bỏ số vốn tiền tệ định phù hợp với quy mô điều kiện kinh doanh để có yếu tố Số vốn tiền tệ ứng trước để đầu tư mua sắm, hình thành tài sản cần thiết cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp gọi vốn kinh doanh doanh nghiệp Vốn kinh doanh điều kiện tiên cho đời doanh nghiệp, khơng cịn loại hàng hóa đặc biệt vận động khơng ngừng, chuyển đổi hình thái biểu Từ hình thái vốn tiền tệ ban đầu sang hình thái vốn vật tư, hàng hóa, cuối lại trở hình thái tiền tệ vốn có Qúa trình lặp lặp lại tuần hồn khơng ngừng Từ phân tích trên, ta rút khái niệm vốn kinh doanh sau: “ Vốn kinh doanh toàn số tiền ứng trước mà doanh nghiệp bỏ để đầu tư hình thành nên tài sản cần thiết cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp nhằm mục đích sinh lợi” 1.1.1.2 Đặc điểm vốn kinh doanh Thứ nhất, vốn kinh doanh biểu tiền loại tài sản định (cả tài sản vơ hình tài sản hữu hình như: đất đai, nhà xưởng, máy móc, quyền sử dụng tài sản,… ) Trong thời đại phát triển thị trường tài sản ngày phong phú đa dạng nhằm mục đích tạo lợ nhuận cho doanh nghiệp SVTH: Lớp: CQ52/ Học viện Tài 99 Luận văn Tốt nghiệp Thứ hai, vốn kinh doanh doanh nghiệp vận động gắn với chủ sở hữu định Các doanh nghiệp mua bán quyền sở hữu vốn mà mua bán quyền sở hữu vốn kinh doanh thị trường tài Thứ ba, kinh tế thị trường, vốn hàng hố đặc biệt, có giá trị giá trị sử dụng hàng hoá khác Giá trị sử dụng vốn để sinh lời Tuy nhiên vốn lại khác hàng hoá khác chỗ quyền sở hữu quyền sử dụng vốn gắn với tách rời Thứ tư, vốn phải tích tụ, tập trung đến lượng định phát huy tác dụng Do vậy, doanh nghiệp khơng có nhiệm vụ khai thác tiềm vốn mà cịn phải tìm cách thu hút nguồn vốn Thứ năm, vốn có giá trị mặt thời gian, điều có ý nghĩa bỏ vốn đầu tư tính hiệu đồng vốn mang lại 1.1.2 Thành phần vốn kinh doanh Căn vào đặc điểm luân chuyển tham gia vào trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp, vốn kinh doanh chia thành: Khái niệm vốn cố định : Để hình thành TSCĐ đòi hỏi doanh nghiệp phải ứng trước lượng vốn tiền tệ định, lượng vốn tiền tệ gọi VCĐ doanh nghiệp VCĐ phận vốn đầu tư ứng trước TSCĐ TSCĐ doanh nghiệp tài sản có giá trị lớn, có thời gian sử dụng dài cho hoạt động doanh nghiệp phải thỏa mãn đồng thời tất tiêu chuẩn TSCĐ bao gồm tiêu chuẩn thời gian tiêu chuẩn giá trị Đặc điểm luân chuyển VCĐ: Quy mô vốn cố định lớn hay nhỏ định đến quy mơ, tính đồng tài sản cố định, ảnh hưởng lớn đến trình độ trang bị kĩ thuật công nghệ, lực sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Ngược lại, SVTH: Lớp: CQ52/ Học viện Tài 10 10 Luận văn Tốt nghiệp trình tham gia vào hoạt động kinh doanh, VCĐ thực chu chuyển giá trị Sự chu chuyển VCĐ chịu chi phối lớn đặc điểm kinh tế kĩ thuật TSCĐ Có thể khái quát đặc điểm VCĐ trình kinh doanh doanh nghiệp sau: - VCĐ tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh hồn thành vịng chu chuyển Điều đặc điểm TSCĐ có thời gian sử dụng lâu dài, nhiều chu kì sản xuất kinh doanh định - Trong trình tham gia vào hoạt động sản xuất kinh doanh, VCĐ chu chuyển giá trị phần thu hồi giá trị phần sau chu kỳ sản xuất kinh doanh Tài sản cố định bị hao mịn q trình hoạt động sản xuất kinh doanh, giá trị TSCĐ chuyển phần vào giá trị sản phẩm Theo đó, VCĐ tách thành hai phần: phần gia nhập vào chi phí sản xuất (dưới hình thức chi phí khấu hao), tương ứng với phần hao mòn tài sản cố định Phần lại VCĐ “cố định” vào TSCĐ Trong chu kỳ sản xuất tiếp theo, phần vốn luân chuyển tăng lên phần vốn “cố định” dần giảm tương ứng với mức giảm dần giá trị sử dụng tài sản cố định Kết thúc biến thiên nghịch chiều lúc tài sản cố định hết thời gian sử dụng vốn cố định hồn thành vịng chu chuyển - VCĐ hồn thành vịng chu chuyển tái sản xuất TSCĐ mặt giá trị, tức thu hồi đủ tiền khấu hao TSCĐ Phân loại tài sản cố định Vốn cố định biểu tiền tài sản cố định Do TSCĐ có nhiều loại khác nhau, loại có đặc điểm yêu cầu quản lý khác nên yêu cầu phân loại để có biện pháp quản lý phù hợp Phân loại tài sản việc phân chia TSCĐ thành nhóm, loại khác theo tiêu thức phân loại định Sau cách phân loại TSCĐ chủ yếu: SVTH: Lớp: CQ52/ Học viện Tài 99 Luận văn Tốt nghiệp việc cần làm lúc khơng phải mở rộng quy mơ hồnh tráng, điều khiến cho cơng ty rơi vào tình trang rủi ro toán tăng hệ số nợ lên cách trầm trọng Trên hết công ty phát triển theo chiều sâu nhằm tận dụng - nguồn lực sẵn có nhằm tiết kiệm chi phí Chiến lược phát triển nhân máy: Thời gian tới, công ty trọng đào tạo nguồn nhân lực có tăng cường nâng cao trình độ kỹ thuật tay nghề, tăng tỷ trọng nhân viên có kinh niệm lâu năm nghề, trì việc bồi dưỡng, nâng cao trình độ cho - đội ngũ cán chủ chốt công ty Chiến lược phát triển sản phẩm thị trường: + Về sản phẩm: Công ty đưa tiêu chuẩn chặt chẽ chất lượng sản phẩm, kiểm soát chặt chẽ trình sản xuất để đảm bảo chất lượng nhằm tăng tính cạnh tranh thị trường + Về thị trường: Công ty cố gắng giữ khách hàng quen thuộc để giữ mối hàng ổn định, đồng thời tìm kiếm nguồn khách hàng nhàm mở rộng thị trường tiêu thụ cho công ty 3.2 Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty thời gian tới Qua việc nghiên cứu, phân tích tình hình tổ chức sử dụng vốn kinh doanh cơng ty ,chúng ta đưa số giải pháp nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn công tác quản trị vốn kinh doanh doanh nghiệp để phù hợp với tình hình phát triển cơng ty thời gian tới sau: 3.2.1 Xác định nhu cầu vốn lưu động kỳ kế hoạch Công ty Trong thời gian năm gần công ty không xác định nhu cầu vốn lưu động nên gây tình trạng thừa thiếu khơng có chuẩn bị trước dẫn đến tình trạng bị động sử dụng nguồn vốn lưu động phát sinh nhu cầu Tình trạng gây khơng khó khăn cho cơng ty phải tập trung nguồn vốn phát sinh nhu cầu VLĐ mà chưa chuẩn bị trước 100 Học viện Tài Luận văn Tốt nghiệp Trên cở đó, Cơng ty nên dựa vào tăng trưởng doanh thu nhu cầu vốn lưu động thực tế qua năm để từ sở xác định nhu cầu vốn lưu động năm kế hoạch cách xác Cơng ty áp dụng cách dự báo, xác định nhu cầu VLĐ thông qua cách khác Trong cách mà Cơng ty Cổ phần Inox ******** áp dụng phuownb pháp tỷ lệ % doanh thu Khi VLĐ kế hoạch xác định thông qua cách làm sau: Bảng 2.23: Các tiêu xác định nhu cầu Vốn lưu động Công ty Cổ phần Inox ******** năm 2018: Theo dự tính Cơng ty năm 2018 cơng ty hoạt động sản xuất kinh doanh đạt doanh thu dự kiến 100 tỷ đồng Vậy chênh lệch doanh thu năm 2018 dự kiến so với doanh thu đạt năm 2017 100.000 – 70,399 = 29,601 triệu đồng Chênh lệch % khoản mục tài sản ngắn hạn % khoản vốn chiếm dụng là: 1,265% - 257.77% = 1007.23% Vậy nhu cầu vốn lao động tăng thêm là: 29,601 x 1007.23% = 298,150 triệu đồng Học viện Tài 101 Luận văn Tốt nghiệp Vậy Công ty Cổ phần Inox ******** cần bổ sung thêm 298,150 triệu đồng Vốn lưu động năm 2018 để đáp ứng nhu cầu vốn lưu động tới Nhưng tình trạng bổ sung lớn vốn lưu động thời gian dài công ty gặp tình tranngj khó khăn cơng ty suy thối lâm vào tình trạng khủng hoảng Vì cần ó biện pháp tác động vào khía cạnh khác để cải thiện 3.2.2 Tăng cường quản lý khoản phải thu khách hàng Trong thời kỳ khó khăn này, để tăng doanh thu, cạnh tranh với đối thủ khác DN khơng thể bỏ qua phương thức bán chịu cho khách hàng, hay nói cách khác tăng tín dụng cho khách hàng Việc giúp cho DN đạt mục tiêu doanh thu, trì mối quan hệ với khách hàng, cạnh tranh với doanh nghiệp ngành Tuy nhiên cách làm đem lại nhiều điểm bất lợi cho DN có khả khơng thu hồi nợ, bị chiếm dụng vốn nhiều ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn kết kinh doanh DN Để tránh khoản phải thu rơi vào trạng thái khó địi trước cho vay, DN cần phải nắm vững khả tài đối tác để xác định giới hạn cho vay mà đối tác tốn Chúng ta nên thực hiện: -Xem xét phân loại đối tượng mà tùy phương thức cung cấp sản phấm cho phù hợp Tổ chức theo dõi, quản lý khách hàng lớn theo đối tượng, theo thời hạn hợp đồng, sách thương mại, tín dụng nhằm nắm rõ tình hình tốn, thu hồi nợ hạn -Nhìn nhận lại khả tài để xác định lượng tín dụng với khách hàng để không ảnh hưởng tới vốn kinh doanh DN -Trích lập khoản dự phịng khoản phải thu cách hợp lý thực cần thiết -Phân loại khoản nợ giúp cho DN quản lý nợ dễ hơn, cụ thể như: Học viện Tài 102 Luận văn Tốt nghiệp +Các khoản nợ đến hạn: cơng ty nên dùng cách địi nợ gửi thư, fax, cơng văn địi nợ, cử cán đến đòi nợ +Các khoản nợ lâu ngày có khả thu hồi cơng ty phải đơn đốc tính giới hạn mới, tính lãi suất với lãi suất ngân hàng, để đảm bảo thu hồi khoản nợ Giãn thời gian trả nợ cho khách hàng có sách ưu đãi khách hàng toán nợ trước hạn (giảm lãi suất, tăng chiết khấu, ) nhằm thúc đẩy trình thu hồi nợ tránh tình trạng để khách hàng gây nợ xấu, nợ khó địi gây thấy vốn 3.2.3 Tăng cường quản lý hàng tồn kho - Xuất phát từ hạn chế trình quản trị hàng tồn kho Công ty Cổ phần Inox ********: hàng tồn kho ứ đọng nhiều, luân chuyển hàng tồn kho chậm, lưu kho lâu ngày làm lãng phí vốn lưu động để chi trả cho trình bảo quản lưu trữ thành phầm nguyên vật liệu ( phôi thép thô: thép vuông, thép dẹt) Hàng tồn kho khoản mà doanh nghiệp cần trọng quản trị chiếm tỷ trọng không nhỏ phần tài sản ngắn hạn Vì lượng hàng tồn kho tồn đọng nhiều dẫn đến ảnh hưởng xấu công ty giai đoạn khó khăn Lượng hàng tồn kho cịn tồn đọng lại chủ yếu nguyên vật liệu dùng sản xuất loại phôi, quặng thép thô chauw qua sơ chế, khối thép thô thép dẹt, thép khối Vì ta cần có giải pháp sau để quản trị hàng tồn kho -Xác định lượng hàng hóa cần mua kỳ lượng hàng tốn kho dự trữ hợp lý Tránh tình trạng dự trữ lớn lượng hàng không cần thiết làm giảm tốc độ chu chuyển HTK, gia tăng chi phí bảo quản HTK, từ tránh làm giảm lợi nhuận DN Học viện Tài 103 Luận văn Tốt nghiệp + Thực tế Công ty cần kiểm kê hàng tồn kho liên tục, công ty bị ứ đọng chủ yếu nguyên vật liệu việc bảo quản nguyên vật liệu để tránh tình tráng để lâu chất lượng nguyên vật liệu bị giảm + Thứ hai: Dừng hoạt động nhập kho nguyên vật liệu để đảm bảo tập trung chủ yếu sản xuất sử dụng nguyên vật liệu có kho nhằm giảm số lượng thép thô tồn kho, phải đảm bảo hoạt động sản xuất phù hợp với nhu cầu thép khách hàng tránh tình trạng muốn giảm nguyên liệu kho mà sản xuất ạt + Thứ ba: Đối với hàng tồn kho thành phẩm thép không gỉ bị trả lại nhập kho công ty nên đưa giá hợp lý ( thấp giá bán thành phẩm đạt chất lượng) để dễ dàng bán cho khách hàng có nhu cầu mua giá bán phải đảm bảo khơng thấp bất hợp lý, nhằm mục đích bán tống sản phẩm chất lượng mà làm giảm giá bán xuống thấp làm ảnh hưởng nhũng nhiễu đến giá bán sản phẩm đạt chất lượng -Tìm lựa chọn nguồn cung ứng , DN cung ứng thích hợp để đạt mục tiêu : giá nguyên vật liệu mua vào thấp, điều khoản thương lượng có lợi cho DN, đảm bảo chất lượng hàng hóa tốt -Tổ chức tốt việc bảo quản, dự trữ HTK Thường xuyên kiểm tra, nắm vững tình hình, phát kịp thời tránh để ứ đọng lâu - Khi có thị trường tiêu thụ, việc sản xuất cần ý đến việc tích cực đưa hàng tồn kho vào sản xuất, tránh tình trạng mua nhập thêm nguyên liệu làm dư thừa tồn đọng hàng tồn kho cũ gây ảnh hưởng đến chất lượng hàng hóa sản phẩm bán 3.2.4 Tăng cường quản lý khoản vốn tiền Vốn tiền DN bao gồm tiền mặt quỹ, tiền gửi ngân hàng khoản tương đương tiền.Đây loại tài sản có khả khoản cao hạn chế rủi ro Vốn tiền nhân tố ảnh hưởng định Học viện Tài 104 Luận văn Tốt nghiệp trực tiếp đến khả toán DN Mà mục tiêu DN tối đa hóa lợi nhuận, khoản mục thực cần phải chủ ý kiểm sốt chặt chẽ Nhìn vào bảng số liệu DN cho thấy qua năm tiền gửi ngân hàng khoản tương đương tiền hầu hết chiếm tỷ trọng lớn cấu tài sản ngắn hạn Tuy nhiên dự trữ nhiều ảnh hưởng đến khả sinh lời vốn khơng thể bỏ qua khơng có biện pháp quản lý tác động đến khả tốn doanh nghiệp hay luồng tiền vào Vì dự trữ nhiều hay ảnh hưởng khơng tốt nên ta cần có biện pháp: -Xác định mức dự trữ ngân quỹ hợp lý, Cơng ty cần dự đốn quản lý chặt chẽ nguồn nhập, xuất quỹ tiền mặt cách xây dựng nội quy, quy chế tiêu Ví dụ: Cơng ty đưa hạn mức lượng tiền mặt xuất nhập quỹ Nếu lượng tiền mặt xuất nhập khoảng 50 triệu đồng Giám Đốc ủy quyền cho Kế tốn trưởng ký phê duyệt, lập báo cáo thường xuyên khoản lên Giám Đốc Đối với lượng tiền 50 triệu cần phải có chữ ký trực tiếp Kế Toán Trưởng Giám Đốc nhằm quản lý chặt chẽ nguồn tiền mặt tránh thất Cơng ty cần tăng cường quản lý, kiểm kê tiền mặt tồn quỹ, quản lý chặt chẽ tiền tạm ứng công nhân viên công ty Đối với tiền gửi ngân hàng định kỳ đối chiếu số dư sổ sách công ty với số dư ngân hàng (đối chiếu sổ phụ ngân hàng) vào cuối tháng để kịp thời xử lý khoản chênh lệch - Đẩy nhanh tiến độ đơn đặt hàng khách hàng, giao hàng trước hẹn, tránh tình trạng giao hàng chậm bị phạt hợp đồng -Duy trì quỹ tiền gửi ngân hàng hợp lý số tại, để đảm bảo tốn cho đối tác qua tín dụng ngân hàng Học viện Tài 105 Luận văn Tốt nghiệp -Lập kế hoạch lưu chuyển tiền tệ, sở có biện pháp thích ứng nhằm đảm bảo cân thu chi vốn tiền DN khả sinh lời vốn tiền tệ nhàn rỗi -Mọi khoản thu chi vốn tiền công ty phải thông qua quỹ Tiền nhập vào hay xuất khỏi Cơng ty phải có chứng từ hợp lệ, có đầy đủ chữ ký người nhận, người giao bên có trách nhiệm liên quan -Cơng ty nên tiếp tục tốn qua ngân hàng vừa an tồn, vừa tiện dụng lại tận dụng khả sinh lời -Xây dựng nguyên tắc rõ ràng trách nhiệm, nghĩa vụ chủ thể có liên quan q trình tốn 3.2.5 Tăng cường cơng tác quản lý vốn cố định Trong thời kỳ bùng nổ khoa học kỹ thuật việc đầu tư, áp dụng trang thiết bị tiến khoa học kĩ thuật vấn đề sống DN Giúp DN nâng cao chất lượng, số lượng sản phẩm, tiết kiệm chi phí, hạ giá thành sản phẩm, giúp nhanh tiêu thụ hàng hóa, tăng lợi nhuận cho DN Trong năm 2018 tới doanh nghiệp cần trọng đầu tư thiết bị máy móc mới,hiện đại, nguồn tài sản cố định DN có giá trị lớn, thời gian lâu dài, ảnh hưởng trực tiếp đến hoạt động sản xuất kinh doanh nên cần phải có quản lý, theo dõi cách chặt chẽ số lượng, chủng loại giá trị để tránh thất thoát, hao mịn tài sản cố định (hữu hình vơ hình) Doanh nghiệp cần phải: - Với tài sản cố định vơ hình phải đăng kí quyền, phải tìm cách khai thác cách có hiểu - Đối với TSCĐ khấu hao hết, cũ, công ty nên chủ động lý nhượng bán, mạnh dạn thay đầu tư sản phẩm mới, nắm bắt kịp thời, áp dụng tiến khoa học kĩ thuật để có hiệu suất hoạt động cao Học viện Tài 106 Luận văn Tốt nghiệp Trên thực tế Công ty Cổ phần Inox ******** sử dụng máy hết thời gian khấu có nguyên giá 1,551 triệu đồng Đối với máy công ty nên thánh lý nhượng bán đồng thời thay máy nâng cấp tổ chức sữa chữa máy móc cịn lại nhằm đảm bảo tiến độ chất lượng sản xuất Máy móc cũ nguyên nhân dẫn đến chất lượng sản phẩm không đạt yêu cầu - Các dự án trình khai thác xây dựng cần phải trì, bảo dưỡng, kiểm tra, giám sát chặt chẽ nhằm hạn chế tối hư hỏng không đáng có Cơng ty nên cho nhân viên kỹ thuật kiểm tra thường xuyên thời gian ngắn ( khoảng tháng/ lần) sửa chữa kịp thời phát sinh cố hỏng máy móc 3.2.6 Tăng cường đầu tư mở rộng thị trường Đẩy mạnh đầu tư mở rộng thị trường, đẩy nhanh tiêu thụ, cung ứng tối đa sản phẩm, dịch vụ có tiền đề để tăng doanh thu, tăng lợi nhuận, từ tăng hiệu sử dụng vốn kinh doanh Để làm điều công ty cần xây dựng sách hợp lý, hấp dẫn, tổ chức nghiên cứu phát triển thị trường, phát triển thị trường lĩnh vực mạnh tiềm Công ty cần đẩy mạnh quảng bá thương hiệu, phát triển mạng lưới phân phối sản phẩm Theo cơng ty tiến hành số biện pháp như: -Tiếp tục trọng phát triển củng cố thị phần, cố gắng tạo mối quan hệ ngày tốt khách hàng quen thiết lập mối quan hệ với đối tác Tạo điều kiện tốt cho khách hàng điều kiện mua hàng, cách thức tốn để đẩy mạnh tiêu thụ Ví dụ: Cơng ty nên có sách bán hàng có chiết khấu cao cho khách hàng thân thiết, giảm giá bán khách hàng với số lượng mua lớn Đối với khách hàng mới, Công ty tung quảng bá thu hút lượng khách hàng chất lượng, giá phù hợp Học viện Tài 107 Luận văn Tốt nghiệp -Nghiên cứu, nắm bắt nhu cầu thị trường, tìm hiểu kỹ tiêu chuẩn chất lượng bạn hàng để mở rộng thị trường Bên cạnh cơng ty cần có sách áp dụng ưu tiên giá cả, điều kiện toán với khách hàng thường xuyên, khách hàng mua với trữ lượng lớn nhằm tìm kiếm cho khách hàng có nhu cầu lớn, ổn định lâu dài sản phẩm, dịch vụ Công ty -Công ty nên tăng cường quảng bá mạng internet Cơng ty thành lập trang web mạng xã hội Facebook, twitter… để quảng bá cho sản phẩm hình ảnh công ty Hiện trang website công ty thành lập từ lâu nội dung có thay đổi so với trước dừng lại việc giới thiệu sản phẩm phục vụ nhu cầu đặt hàng Vì Cơng ty nên đổi trang website để trở thành kênh thông tin giúp đẩy mạnh tiêu thụ sản phẩm Ví dụ: Trên trang web cơng ty nên thêm phần hình ảnh sản phẩm cách chi tiết , hoạt động công ty hoạt động sản xuất cơng nhân viên thơng tin cơng trình hạng mục mà công ty thầu cung cấp thép 3.2.7 Một số biện pháp khác -Nâng cao chất lượng, hạ giá thành sản phẩm: biện pháp mà hầu hết DN áp dụng Giá thánh sản phẩm tiêu kinh tế tổng hợp đánh giá hiệu sử dụng tài sản, vật tư, tiền vốn, lao động trình sản xuất kinh doanh Nó phản ảnh kết sử dụng giải pháp kinh tế, kĩ thuật mà DN áp dụng nhằm nâng cao suất lao động, chất lượng sản phẩm, hạ chi phí sản xuất, tăng doanh thu lợi nhuận Vì DN cần áp dụng biện pháp: +Sắp xếp sử dụng vốn hợp lý, đáp ứng kịp thời nhu cầu vốn để mua sắm vật tư, hàng hố Thường xun kiểm tra, ngăn ngừa tình trạng mát Học viện Tài 108 Luận văn Tốt nghiệp hay thiếu vật tư, ảnh hưởng đến trình kinh doanh, xây dựng, sản xuất cơng ty +Bố trí khâu, công đoạn sản xuất hợp lý Hạn chế đến mức thấp thời gian gián đoạn công đoạn sản xuất +Tổ chức sử dụng vốn hợp lý, đáp ứng kịp thời nhu cầu vốn để mua sắm vật tư, hàng hoá Thường xuyên kiểm tra, ngăn ngừa tình trạng mát hay thiếu vật tư, ảnh hưởng đến q trình kinh doanh cơng ty -Tăng cường thắt chặt mối quan hệ với tổ chức tín dụng, bạn hàng lâu năm để tranh thủ giúp đỡ, ủng hộ thơng qua sách như: hỗ trợ lãi suất, thời hạn trả gốc lãi phù hợp với tình hình kinh doanh đơn vị tránh tình trạng cân đối thu chi ảnh hưởng xấu tới hoạt động Công ty Đặc biệt điều kiện khó khăn ngân hàng thiết chặt lãi suất cho vay cơng tác có vai trị lớn -Nâng cao chất lượng nguồn nhân lực: việc quan tâm tới yếu tố người mức giúp cho DN phát huy sức mạnh DN phải gắn việc phát triển nguồn nhân lực Công ty với mục tiêu chung DN để đạt lợi ích cao cho người lao động thân DN việc quan tâm đến đời sống cán công nhân viên, trọng công tác tuyển dụng đào tạo đội ngũ nhân viên, giám sát vận hành hiệu máy quản lý Cơng ty… Do đó, công ty cần phải phát huy sức mạnh đội ngũ lao động, tạo điều kiện để họ có hội thăng tiến phát triển để nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh -Chủ động sử dụng biện pháp phòng ngừa rủi ro xảy :Khi kinh doanh kinh tế thị trường Công ty phải nhận thức phải sẵn sàng đối phó với thay đổi, biến động phức tạp xảy lúc Những rủi ro bất thường kinh doanh kinh tế lạm phát, giá thị trường tăng lên mà nhiều nhà quản lý khơng Học viện Tài 109 Luận văn Tốt nghiệp lường hết Vì để hạn chế phần tổn thất xảy cơng ty nên thực biện pháp phòng ngừa để vốn kinh doanh nói chung vốn lưu động nói riêng bị hao hụt cơng ty có nguồn để bù đắp, đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh diễn thường xuyên liên tục Cụ thể biện pháp áp dụng : +Cuối kỳ công ty cần kiểm tra, rà soát, đánh giá vật tư, vốn tiền, đối chiếu sổ sách kế toán để xử lý chênh lệch Những vật tư hàng hố tồn đọng lâu ngày khơng sử dụng phẩm chất không phù hợp với nhu cầu sản xuất phải chủ động giải quyết, phần chênh lệch thiếu hụt phải xử lý kịp thời để bù lại… 3.3 Điều kiện thực giải pháp Trước khó khăn gặp phải ngành thép năm 2017: cánh cửa hội nhập mở rộng đặt cho doanh nghiệp thép Việt Nam không khó khăn sức ép cạnh tranh khó khăn kèm Mặc dù sản lượng thép nước xuất tăng so với kỳ bên cạnh nước ta nhập sản lượng thép Trung Quốc khơng Cùng với áp lực cạnh tranh từ sản phẩm sắt thép nhập khẩu, sản phẩm sắt thép nước chật vật “lách” qua cánh cửa hẹp xuất khẩu, biện pháp phòng vệ thương mại giăng dày Để bảo hộ sản phẩm thép sản xuất nước, Bộ Công thương áp thuế chống bán phá giá mặt hàng sắt thép nhập khẩu, như: thép khơng gỉ cán nguội, thép mạ, thép hình chữ H, phôi thép thép dài Nhưng áp dụng biện pháp áp thuế chống bán phá giá chưa đủ áp dụng lâu dài Để thực hiệu giải pháp, em xin có số kiến nghị Bộ, ban, ngành liên quan với quan quản lý Nhà Nước sau: - Cần tiếp tục tăng cường biện phòng vệ Cùng với đó, hỗ trợ định hướng thị trường, sản phẩm chiến lược phát triển nhà nước Học viện Tài - 110 Luận văn Tốt nghiệp Đồng thời, xây dựng Quy chuẩn kỹ thuật quốc gia Tiêu chuẩn quốc gia sản phẩm thép Bên cạnh đó, tham gia xây dựng hàng rào kỹ thuật áp dụng biện pháp phòng vệ thương mại để bảo vệ sản xuất - nước bối cảnh hội nhập kinh tế quốc tế ngày sâu rộng Hiệp hội Thép tiếp tục theo dõi tình hình nhập sản phẩm thép mà nước sản xuất để doanh nghiệp đề xuất với quan quản lý nhà nước áp dụng biện pháp phòng vệ thương mại để bảo vệ doanh - nghiệp sản xuất thép nước Nhà nước cần đưa sách hạn chế nhằm giảm thiểu nhập sản phẩm thép mà nước sản xuất chất lượng không thua nhằm thúc đẩy tiêu thụ sản phẩm nước tránh tình trạng thép nhập ạt lấn át doanh nghiệp théo nước làm giảm sức tiêu thụ đưa ngành thép nước xuống Học viện Tài 111 Luận văn Tốt nghiệp KẾT LUẬN Vốn kinh doanh không điều kiện tiên đời DN mà cịn yếu tố giữ vai trị định q trình hoạt động phát triển DN Tổ chức tốt việc quản lý sử dụng vốn giúp cho DN tối đa hóa lợi nhuận, nâng cao giá trị DN Đặc biệt kinh tế thị trường nay, dụng vốn giúp cho DN tối đa hóa lợi nhuận, nâng cao giá trị DN Đặc biệt kinh tế thị trường nay, cạnh tranh ngày khốc liệt, cần phải quan tâm đến vấn đề tăng cường quản trị vốn kinh doanh Thấy tầm quan trọng VKD Công ty Cổ phần Inox ******** không ngừng tăng cường quản trị VKD.Tuy nhiên, tồn nhiều hạn chế công tác quản lý, sử dụng VKD không đem lại hiệu mong muốn Vì vậy, cơng ty cần khắc phục tồn tại, hạn chế để nâng cao hiệu sử dụng vốn Luận văn nói lên vấn đề sau: - Chương 1: nêu lý luận chung cách tính tốn tiêu xung quanh quản trị sử dụng vốn lưu động vốn cố định, hiệu - hiệu suất sử dụng vốn kinh doanh Chương 2: +Khái qt tình hình tài Công ty Cổ phần Inox ******** + Nêu lên thực trạng quản trị sử dụng vốn lưu động vốn cố định thông qua tiêu tính tốn bảng phân tích số liệu cơng ty + Qua phân tích, nắm thực trạng cơng ty chưa có hiệu cơng tác quản trị vốn lưu động Cụ thể là: Hàng tồn kho bị ứ đọng nguyên vật liệu thép dẹt, thép thơ ngun khối nhiều, bên cạnh thành phẩm thép không gỉ bị khách hàng trả lại phẩm chất không đáp ứng nhu cầu khách hàng; Công tác quản trị khoản phải thu khách hàng Học viện Tài 112 Luận văn Tốt nghiệp cịn gặp nhiều khó khăn khoản cho khách hàng nợ bán chịu sản phẩm tăng dẫn tới việc doanh thu công ty ghi tăng thực tế tiền khơng rót về, điều gây khó khăn việc tái lập lại nguồn vốn để sử dụng trình sản xuất; Khả tốn cơng ty gặp khơng khó khăn cơng ty có hệ số nợ cao tình hình cơng ty gặp khủng hoảng gây nên tác động xấu tới công ty + Chương 3: Từ sở nguyên nhân hạn chế nêu từ chương 2, đưa giải pháp liên quan để giải hạn chế nhằm tăng cưởng quản trị sử dụng vốn kinh doanh Xuất phát từ trên, qua q trình thực tập Cơng ty Cổ phần Inox ********, kết hợp với kiến thức trang bị nhà trường, em nghiên cứu phân tích quản trị vốn kinh doanh cơng ty Em mong biện pháp góp phần thiết thực vào công tác quản lý sử dụng vốn công ty thời gian tới Do có nhiều thiếu kinh nghiệm nghiên cứu, thời gian thực tập cịn hạn hẹp, nên q trình phân tích khơng tránh khỏi nhận định chưa chuẩn xác, chưa mang tính cụ thể chi tiết hợp lý.Em mong nhận góp ý từ thầy cô ban lãnh đạo công ty để luận văn hoàn thiện Em xin gửi lời cảm ơn chân thành đến thầy/cô **************** cô chú, anh chị phịng tài kế tốn Cơng ty Cổ phần Inox ******** hướng dẫn giúp em hoàn thiện luận văn DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Học viện Tài 113 Luận văn Tốt nghiệp TS Vũ Văn Ninh, TS Bùi Văn Vần (đồng chủ biên) (2013), “Giáo trình Tài doanh nghiệp”, Nhà xuất Tài PGS.TS Nguyễn Trọng Cơ, TS Nghiêm Thị Thà (đồng chủ biên) (2012), “Giáo trình Phân tích Tài doanh nghiệp”, Nhà xuất Tài TS Bạch Đức Hiển , PGS.TS Nguyễn Đình Kiệm, (đồng chủ biên) (2010), “Giáo trình Tài doanh nghiệp”, Nhà xuất Tài Báo điện tử: Trang www.cafef.vn Trang thông báo điện tử agribankamc.com ngân hàng Agribank Trang báo điện tử baodauthau.vn ... “ Giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ********” Mục đích nội dung nghiên cứu - Mục đích nghiên cứu: Nghiên cứu tình hình quản trị sử dụng vốn... phần: Hệ thống hóa lý luận việc quản trị vốn kinh doanh Thực trạng quản trị vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ******** Các giải pháp chủ yếu nhắm tăng cường quản trị vốn kinh doanh Đối tượng phạm... cứu Đối tượng: quản trị vốn kinh doanh Công ty Cổ phần Inox ******** Phạm vi nghiên cứu: trình quản trị vốn kinh doanh Cơng ty Cổ phần Inox ******** từ năm 2015 đến năm 2017 Phương pháp nghiên cứu