Giải pháp tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh tại công ty TNHH thương mại hợp tác đầu tư TC

Đề tài về giải pháp tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh tại một doanh nghiệp TNHH, cụ thể là công ty TNHH thương mại hợp tác đầu tư TC. Bài viết hỗ trợ tốt nội dung làm luận văn tốt nghiệp chuyên ngành tài chính doanh nghiệp Học viện tài chính cũng như các trường đai học khác đạt điểm cao

Luận văn tốt nghiệp GVHD: LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu riêng tôi, số liệu, kết nêu luận văn tốt nghiệp trung thực, xuất phát từ tình hình thực tế đơn vị thực tập Tác giả luận văn tốt nghiệp Luận văn tốt nghiệp GVHD: MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN i DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT .iv DANH MỤC CÁC BẢNG v LỜI MỞ ĐẦU CHƯƠNG 1: LÝ LUẬN CHUNG VỀ VỐN KINH DOANH VÀ QUẢN TRỊ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH CỦA DOANH NGHIỆP 1.1 Vốn kinh doanh nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm đặc trưng vốn kinh doanh 1.1.2 Thành phần vốn kinh doanh 1.1.3 Nguồn hình thành vốn kinh doanh 1.2 Quản trị sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 10 1.2.1 Khái niệm mục tiêu quản trị sử dụng vốn kinh doanh 10 1.2.2 Nội dung quản trị sử dụng vốn kinh doanh 12 1.2.3 Các tiêu đánh giá tình hình quản trị sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 23 1.2.4 Các nhân tố ảnh hưởng đến quản trị sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 32 CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY TNHH THƯƠNG MẠI HỢP TÁC ĐẦU TƯ *** TRONG THỜI GIAN QUA 35 2.1 Quá trình hình thành phát triển đặc điểm hoạt động kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 35 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển đặc điểm hoạt động kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư*** .35 2.1.2 Đặc điểm hoạt động kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 36 Luận văn tốt nghiệp GVHD: 2.1.3 Tình hình tài chủ yếu cơng ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 37 Một số tiêu tài chủ yếu cơng ty thể qua Bảng 43 2.2 Thực trạng quản trị sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** thời gian qua 45 2.2.1 Tình hình vốn kinh doanh nguồn vốn kinh doanh công ty .45 2.2.2 Thực trạng quản trị sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 51 2.2.3 Đánh giá chung tình hình quản trị sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 80 CHƯƠNG 3: CÁC GIẢI PHÁP CHỦ YẾU NHẰM TĂNG CƯỜNG QUẢN TRỊ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY TNHH THƯƠNG MẠI HỢP TÁC ĐẦU TƯ *** 82 3.1 Mục tiêu định hướng phát triển Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** thời gian tới .82 3.1.1 Bối cảnh kinh tế xã hội 82 3.1.2 Mục tiêu định hướng phát triển công ty 84 3.2 Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác *** 86 3.3 Điều kiện thực giải pháp 92 KẾT LUẬN 93 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 95 Luận văn tốt nghiệp GVHD: DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT 10 11 12 13 BCTC DTT LNTT LNST NPT TSCĐ TSLĐ TSDH TSNH VCĐ VCSH VKD VLĐ : : : : : : : : : : : : : Báo cáo tài Doanh thu Lợi nhuận trước thuế Lợi nhuận sau thuế Nợ phải trả Tài sản cố định Tài sản lưu động Tài sản dài hạn Tài sản ngắn hạn Vốn cố định Vốn chủ sở hữu Vốn kinh doanh Vốn lưu động DANH MỤC CÁC BẢNG Bảng 2.1: Bảng tiêu phản ánh hoạt động kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 40 Luận văn tốt nghiệp GVHD: Bảng 2.2: Bảng tình hình biến động doanh thu, chi phí, lợi nhuận (Đvt: Đồng) .42 Bảng 2.3: Bảng hệ số hiệu hoạt động .44 Bảng 2.4: Bảng biến động tài sản công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 46 Bảng 2.5: Cơ cấu biến động nguồn vốn công ty TNHH Thương mại hợp tác *** 49 Bảng 2.6: Cơ cấu phân bổ vốn lưu động công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 53 Bảng 2.7: Tình hình quản trị vốn tiền công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 58 Bảng 2.8: Tình hình quản lý vốn tồn kho dự trữ công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** .61 Bảng 2.9 : Đánh giá tình hình quản lý khoản phải thu công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 64 Bảng 2.10: So sánh vốn chiếm dụng vốn bị chiếm dụng 66 Bảng 2.11: Chỉ tiêu đánh giá tình hình sử dụng vốn lưu động công ty TNHH TM hợp tác đầu tư *** 67 Bảng 2.12 : Cơ cấu tài sản cố định công ty 70 Bảng 2.13: Bảng tình hình khấu hao tài sản cố định công ty 71 Bảng 2.14: Chỉ tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn cố định công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 74 Bảng 2.15: Chỉ tiêu đánh giá tình hình quản trị vốn kinh doanh 77 Bảng 3.1: Bảng kế hoạch kinh doanh năm 2018 85 Luận văn tốt nghiệp GVHD: DANH MỤC CÁC HÌNH Sơ đồ 2.1: Sơ đồ máy công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 37 Luận văn tốt nghiệp GVHD: LỜI MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài nghiên cứu Vốn phạm trù kinh tế hàng hóa, yếu tố quan trọng định đến q trình sản xuất lưu thơng hàng hóa Chính vậy, doanh nghiệp kinh tế thị trường muốn tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh phải có yếu tố tiền đề vốn Trong trình sản xuất kinh doanh, vốn kinh doanh liên tục vận động qua nhiều hình thái với đặc điểm khác Khi kết thúc hoạt động sản xuất kinh doanh số vốn bỏ phải sinh sơi, nảy nở điều liên quan trực tiếp đến tồn phát triển doanh nghiệp Cùng với phát triển kinh tế, doanh nghiệp mở rộng quy mô kinh doanh ngày lớn địi hỏi phải có lượng vốn ngày nhiều Trong điều kiện kinh tế mở cửa hội nhập, cạnh tranh thị trường ngày khốc liệt nhu cầu vốn dài hạn doanh nghiệp cho đầu tư phát triển ngày lớn Đòi hỏi doanh nghiệp phải huy động tối đa nguồn vốn bên bên phải sử dụng đồng vốn cách có hiệu nhất, Tuy nhiên, muốn tăng trưởng phát triền bền vững doanh nghiệp không đơn dựa vào lượng vốn dồi huy động mà phải dựa vào hiệu quản lý sử dụng vốn Chính quản lý sử dụng vốn hiệu nhiệm vụ quan trọng hệ thống quản lý kinh tế tài doanh nghiệp Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** thành lập từ năm 2007, hoạt động lĩnh vực kinh doanh xăng dầu, vận tải, dược phẩm Trải qua 10 năm hình thành phát triển, cơng ty không ngừng đổi mới, mở rộng quy mô hoạt động kinh doanh nhằm tối đa hóa lợi nhuận, nhiên việc sử dụng VKD công ty chưa cao, chưa khai thác hết lực sử dụng vốn, việc sử dụng quản trị vốn kinh doanh nhiều hạn chế Chính thế, vấn đề tăng cường quản trị VKD công ty cần thiết, Luận văn tốt nghiệp GVHD: điều kiện tiên để doanh nghiệp khẳng định chỗ đứng vững thị trường Với mong muốn góp phẩn vào việc hồn thiện cơng tác tổ chức nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty nhằm nâng cao hoạt động kinh doanh, qua q trình thực tập Cơng ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** giúp đỡ cô giáo Phạm Thị Vân Anh tồn thể cán bộ, cơng nhân viên cơng ty, em chọn đề tài “Giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *****” Mục đích nhiệm vụ nghiên cứu Mục đích nghiên cứu: Đưa giải pháp nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** Nhiệm vụ nghiên cứu: - Hệ thống hóa lí luận tình hình quản trị sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp - Tìm hiểu thực trạng quản trị sử dụng VKD năm 2017 Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** sở so sánh với năm 2016, 2015 - Đề xuất giải pháp nhằm tăng cường quản trị sử dụng VKD Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** Đối tượng phạm vi nghiên cứu - Đối tượng nghiên cứu: Tình hình quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** - Phạm vi nghiên cứu: +Về không gian: Nghiên cứu vốn kinh doanh quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** có địa điểm *********************************Hà Đông, Hà Nội +Nguồn số liệu: Các số liệu sử dụng luận văn dựa BCTC công ty từ năm 2015 đến năm 2017 Phương pháp nghiên cứu Luận văn tốt nghiệp GVHD: - Luận văn sử dụng phương pháp sơ cấp vấn ban lãnh đạo cơng ty phịng ban liên quan để thu thập tài liệu, thông tin liên quan từ kết hợp với phương pháp thống kê, phân tích tổng hợp, so sánh, phân tích; phương liệu; phương pháp xử lý số liệu; đánh giá dựa tài liệu thu thập kết hợp với suy luận biện chứng để làm sáng tỏ vấn đề nghiên cứu Kết cấu luận văn: Ngoài mở đầu kết luận, nội dung luận văn gồm chương: - Chương 1: Lý luận chung vốn kinh doanh quản trị sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp - Chương 2: Thực trạng quản trị sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** thời gian qua - Chương 3: Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng VKD Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** Trong trình thực luận văn này, em nhận dẫn tận tình giáo ********** cán nhân viên công ty, với cố gắng thân Nhưng thời gian thực tập có hạn khả thực tế em cịn nhiều hạn chế nên luận văn khơng tránh khỏi sai sót Vì vậy, em mong đóng góp ý kiến giáo thầy cô khoa cán bộ, nhân viên cơng ty để luận văn em hồn chỉnh Em xin chân thành cảm ơn! Hà Nội tháng ** năm 20** Sinh viên thực CHƯƠNG 1: Luận văn tốt nghiệp GVHD: LÝ LUẬN CHUNG VỀ VỐN KINH DOANH VÀ QUẢN TRỊ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH CỦA DOANH NGHIỆP 1.1 Vốn kinh doanh nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm đặc trưng vốn kinh doanh 1.1.1.1 Khái niệm vốn kinh doanh doanh nghiệp Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp phải có yếu tố tư liệu lao động, đối tượng lao động sức lao động Trong điều kiện kinh tế thị trường, để có yếu tố doanh nghiệp phải bỏ số vốn tiền tệ định, phù hợp với quy mô điều kiện kinh doanh doanh nghiệp Số vốn tiền tệ ứng trước để đầu tư mua sắm, hình thành tài sản cần thiết cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp gọi vốn kinh doanh doanh nghiệp Như “ Vốn kinh doanh doanh nghiệp toàn số tiền ứng trước mà doanh nghiệp bỏ để đầu tư hình thành tài sản cần thiết cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp’’ Trong trình sản xuất kinh doanh, VKD doanh nghiệp không ngừng vận động, chuyển đổi hình thái biểu Từ hình thái vốn tiền tệ ban đầu sang hình thái vốn vật tư, hàng hóa cuối trở hình thái vốn tiền tệ Quá trình diễn liên tục, thường xuyên lặp lại sau chu kỳ kinh doanh gọi q trình tuần hồn, chu chuyển vốn kinh doanh DN 1.1.1.2 Đặc điểm vốn kinh doanh doanh nghiệp Trong điều kiện kinh tế thị trường, VKD không điều kiện tiên cho đời doanh nghiệp mà coi loại hàng hóa đặc biệt - Vốn kinh doanh biểu tiền tài sản định( tài sản hữu hình tài sản vơ hình) mà doanh nghiệp huy động, sử dụng vào kinh doanh Luận văn tốt nghiệp GVHD: chiến lược sử dụng có hiệu - Doanh nghiệp ln chấp hành chế độ sách Nhà nước xã hội, thực đầy đủ nghĩa vụ với Ngân sách Nhà nước, đảm bảo cho sống cán công nhân viên ổn định nâng cao * Những hạn chế nguyên nhân: Bên cạnh kết đạt cơng ty cịn số hạn chế: - Cuối năm cấu nguồn vốn cơng ty thiếu an tồn, nợ phải trả chiếm tỷ trọng cao vốn chủ sở hữu cấu: Nợ phải trả chiếm 83,13 % ; Vốn chủ sở hữu chiếm 16,87 % - Các khoản phải thu ngắn hạn công ty năm tăng nhanh, đặc biệt phải thu khách hàng, không quản lý tốt dẫn đến rủi ro nợ chí khơng thu hồi nợ Trong trường hợp không thu hồi khoản nợ gây ảnh hưởng xấu đến kết kinh doanh thực tế cơng ty - Tình hình quản trị vốn tiền công ty năm vừa qua chưa hiệu Hệ số khả toán nhanh hệ số khả toán thời giảm cấu vốn tiền công ty tiền gửi ngân hàng chiếm tỷ trọng lớn công ty cần quan tâm công tác quản trị vốn tiền để đảm bảo khả tốn, tránh tình trạng giảm sút vào năm CHƯƠNG CÁC GIẢI PHÁP CHỦ YẾU NHẰM TĂNG CƯỜNG QUẢN TRỊ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY TNHH THƯƠNG MẠI HỢP TÁC ĐẦU TƯ ***** Luận văn tốt nghiệp GVHD: 3.1 Mục tiêu định hướng phát triển Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** thời gian tới 3.1.1 Bối cảnh kinh tế xã hội Trong năm 2017, xu tồn cầu hóa nhận định chững lại kết hợp với “Brexit” (Anh rời khỏi Liên minh Châu Âu EU), với kiện không thông qua cải cách hiến pháp Ý, giới có xu hướng quay lại bảo hộ Tình hình giới kinh tế giới đứng trước bất định Giá vàng biến động liên tục không dự báo Nếu Hiệp định Đối tác xun Thái Bình Dương (TPP) khơng thông qua tác động tới nước nhập vốn Cụ thể, luồng vốn không vận hành vào kinh tế mong muốn, chí có xu hướng giảm Hệ lụy nguồn đầu tư đón trước bị rút Mặt khác, “đồng USD tăng giá”, kết hợp với khoảng thiếu hụt nguồn vốn đầu tư, tạo cú sốc nhỏ tỷ giá tạo tâm lý ngắn hạn thu gom ngoại tệ, không lớn Đối với Việt Nam, năm 2017 2018 giai đoạn điều chỉnh, đổi kinh tế thơng qua q trình tái cấu lại kinh tế, cải cách thể chế, cải thiện môi trường đầu tư kinh doanh, đổi mô hình tăng trưởng Dự báo mơi trường kinh tế vĩ mô tiếp tục ổn định Tuy nhiên, bội chi NSNN nợ công tiếp tục rào cản cho tăng trưởng Mặc dù nguồn vốn nước suy giảm giải ngân vốn đầu tư phát triển thúc đẩy hơn, nguồn vốn FDI dự báo ổn định thực chất Xu hướng mua bán sáp nhập doanh nghiệp phát triển mạnh, nhiên, tiềm ẩn nguy vốn ngoại chèn ép, thơn tính vốn nội Doanh nghiệp khuyến khích tạo điều kiện thuận lợi phát triển, xu hướng khởi nghiệp (start up) lên Trong năm 2018 năm tiếp theo, dự báo tổ chức giới cho tiềm tăng trưởng Việt Nam tốt Tăng trưởng kinh tế năm 2018 dự báo có nhiều chuyển biến so với năm 2017 nhờ gia tăng hoạt động lĩnh vực chế tạo, xây dựng, thương mại, Luận văn tốt nghiệp GVHD: bán buôn, bán lẻ, ngân hàng du lịch Khu công nghiệp xây dựng kỳ vọng tạo bước ngoặt bứt phá nỗ lực từ Chính Phủ tháo gỡ khó khăn doanh nghiệp, nhằm thúc đẩy tăng trưởng thực triệt để liệt năm 2017 phát huy hiệu năm 2018.Tuy nhiên, bất định cao, có bất ổn xu hướng bảo hộ,… Áp lực thất nghiệp giảm nghèo đói thách thức khơng nhỏ cho vùng, địa phương cịn nhiều khó khăn bị ô nhiễm môi trường nặng nề Để hoàn thành tốt mục tiêu, tiêu phát triển kinh tế - xã hội năm 2018 Quốc hội thông qua, có tiêu GDP tăng khoảng 6,71%, tốc độ tăng giá tiêu dùng bình quân khoảng 5%; tốc độ tăng trưởng xuất nhập khoảng 18-20%, cộng đồng doanh nghiệp cần nhận thức đầy đủ khó khăn, thách thức phía trước để kịp thời có giải pháp khắc phục * Đối với ngành dầu khí Ngành dầu khí năm 2017 phục hồi nhờ giá dầu tăng nhẹ, cụ thể kim ngạch xuất dầu thô Việt Nam tăng 22% lên mức 2,88 tỷ USD, mức tăng trưởng cao từ giai đoạn 2012 đến nay, nhiên giá trị xuất dầu thô mức thấp thứ giai đoạn Theo đà tăng giá dầu giới, giá bình quân xăng nhập tăng 35%, dầu diesel tăng 27%, lượng hàng nhập xăng dầu tăng mạnh Nhà máy lọc dầu Dung Quất ngừng cung cấp bảo dưỡng định kỳ gần tháng Với nguyên nhân trên, kim ngạch nhập xăng dầu năm 2017 tăng mạnh lên mức 7,04 tỷ USD (tăng 42% so với năm trước) Triển vọng ngành dầu khí dự báo phục hồi tích cực nhờ hỗ trợ từ giá dầu giới cơng trình khai thác dầu khí giàn Thỏ Trắng liên doanh Việt – Nga Vietsovpetro đưa vào khai thác từ cuối năm 2017 gia Luận văn tốt nghiệp GVHD: tăng nguồn cung thị trường nội địa Dự báo giá dầu giới hồi phục nhờ tình trạng dư cung dần giảm sút, báo cáo nghiên cứu OPEC trình tái cân thị trường tiếp diễn dự báo nhu cầu dầu mỏ toàn cầu tăng khoảng 30.000 thùng/ngày năm 2018 Tuy nhiên giá dầu mức hồi phục nhẹ do: (1) sản lượng khai thác dầu đá phiến Mỹ dự báo đạt mức kỷ lục vào năm 2018, ước tính sản lượng tăng thêm từ Mỹ bù đắp đáng kể vào phần cắt giảm OPEC Nga; (2) sản lượng khai thác OPEC tăng 90.000 thùng/ngày cho thấy mức độ tuân thủ thỏa thuận cắt giảm sản lượng yếu dần (nguồn lienvietpostbank.com.vn) 3.1.2 Mục tiêu định hướng phát triển công ty Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** sau 11 năm hình thành phát triển đạt số thành tựu đáng kể, bước khẳng định vị trí lĩnh vực kinh doanh xăng dầu, đối tác đáng tin cậy nước Với bối cảnh kinh tế - xã hội thay đổi ngày diễn biến phức tạp, để hoạt động công ty trì việc hoạch định kế hoạch, chiến lược, xác định mục tiêu định hướng công ty điều vô cần thiết Trên sở nghiên cứu nhu cầu thị trường khả đáp ứng mình, cơng ty xây dựng cho chiến lược phát triển kinh doanh năm tới, mà trước hết năm 2018: Các mục tiêu định hướng cụ thể công ty năm 2018: Bảng 3.1: Bảng kế hoạch kinh doanh năm 2018 Đvt: Đồng Chỉ tiêu Doanh thu Lợi nhuận trước thuế Thuế thu nhập doanh nghiệp (thuế suất 22%) Lợi nhuận sau thuế Số tiền 840,000,000,000 350,000,000 77,000,000 273,000,000 Luận văn tốt nghiệp GVHD: Căn vào đặc điểm lĩnh vực kinh doanh kinh doanh xăng dầu tình hình tại, Cơng ty đề mục tiêu định hướng phát triển thời gian tới sau: - Lấy chữ tín làm kim nam cho hoạt động Công ty Đẩy mạnh hoạt động kinh doanh có hiệu quả, tăng doanh thu, lợi nhuận, đáp ứng tiêu kế hoạch Mở rộng thị trường tiêu thụ, xây dựng tiếp tục quảng bá thương hiệu, nâng cao vị cạnh tranh công ty - Xây dựng cấu vốn hợp lý, tăng cường công tác quản trị nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh - Xây dựng văn hóa doanh nghiệp, đội ngũ cán cơng nhân viên có trình độ cao, tư chất đạo đức tốt, gắn bó lâu dài với cơng ty, xây dựng công ty ngày ổn định phát triển - Tiếp tục trì mối quan hệ hợp tác với khách hàng truyền thống, tổ chức tín dụng, ngân hàng nhằm đảm bảo lượng hàng hóa bán tăng cường khả huy động vốn - Thực đầy đủ nghĩa vụ với Nhà nước, phát triển Công ty ngày lớn mạnh 3.2 Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác *** Qua trình thực tập Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư ***, tìm hiểu thực tế nghiên cứu vấn đề lý luận tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh cơng ty, thấy công ty cố gắng việc đưa giải pháp để nâng cao hiệu kinh doanh,có số thành công như: Doanh thu lợi nhuân tăng, đời sống cán công nhân viên cải thiện… cịn nhiều hạn chế phải thu khách hàng cao khơng trích lập dự phịng phải thu khó địi,cơng tác quản trị vốn Luận văn tốt nghiệp GVHD: tiền chưa hiệu quả, cấu vốn chưa thật hợp lý.…Vì vậy, góc nhìn sinh viên khoa Tài Doanh nghiệp, em xin mạnh dạn đưa số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** sau: Đẩy mạnh công tác thu hồi cơng nợ để tránh tình trạng bị chiếm dụng vốn Hiện cơng ty sử dụng sách bán chịu, nhằm tăng khả tiêu thụ hàng hóa, tăng doanh thu Qua phân tích, ta thấy khoản phải thu cơng ty chiếm tỷ trọng lớn (chiếm đến 87,56% tổng vốn lưu động) có xu hướng tăng chủ yếu phải thu khách hàng Nợ phải thu lớn làm tăng rủi ro thu hồi nợ, tiềm ẩn nguy vốn, mà thực tế cho thấy, cơng ty khơng trích lập dự phịng phải thu khó địi Vì vậy, thời gian tới cơng ty nên: - Thường xuyên theo dõi tình hình phát sinh nợ phải thu tình hình thu hồi nợ Cơng ty cần xác định sách bán chịu hợp lý với khách hàng: xác định đắn tiêu chuẩn hay giới hạn tối thiểu mặt uy tín khách hàng để DN chấp nhận bán chịu Tùy theo mức độ đáp ứng tiêu chuẩn mà DN áp dụng sách bán chịu nới lỏng hay thắt chặt cho phù hợp Cơng ty xem xét thơng qua cơng cụ tài sau: - Kỳ thu tiền bình quân = (Tổng giá trị khoản phải thu/Doanh số bán chịu bình qn) Thơng qua tiêu cơng ty biết đồng tiền bán hàng trước phải ngày thu lại - Tỷ lệ khoản phải thu so với phải trả = (Tổng số nợ phải thu/Tổng số nợ phải trả) Tỷ lệ lớn chứng tỏ công ty bị khách hàng chiếm dụng vốn nhiều ngược lại tỷ lệ nhỏ chứng tỏ cơng ty sử dụng vốn khách hàng khác nhiều - Số vòng luân chuyển khoản phải thu = (Tổng doanh số bán chịu được/Bình quân khoản phải thu) Qua tiêu này, doanh nghiệp xác định Luận văn tốt nghiệp GVHD: mức độ hợp lý số dư khoản phải thu hiệu việc thu hồi nợ Ngồi cơng ty cần xem xét mức tín nhiệm khách hàng qua bước: Thu thập thông tin khách hàng (bao gồm: báo cáo tài DN khách hàng; kết xếp hạng tín nhiệm, xếp hạng tín dụng; thơng tin liên quan khác ); đánh giá uy tín khách hàng theo thơng tin thu nhận được; từ lựa chọn định nới lỏng hay thắt chặt bán chịu, chí từ chối bán chịu Nhằm đảm bảo tránh xảy tượng nợ khó địi; thu hồi vốn khơng thời hạn gây vốn DN Công tác thu hồi nợ cần tiến hành đặn không nên dồn dập vào cuối năm làm cho vốn bị chiếm dụng lâu gây lãng phí, cuối năm lượng tiền thu làm tồn quỹ tăng nhanh gây dư tiền mặt giả tạo - Công ty nên có điều khoản ưu đãi với khách hàng tốn sớm Cụ thể cơng ty nên đặt tỷ lệ chiết khấu toán thời hạn hưởng chiết khấu tốn nhóm khách hàng.Với khách hàng đồng ý tốn cơng ty áp dụng mức chiết khấu từ 5% tổng giá trị đơn hàng với đơn hàng 200 triệu đồng, với khách hàng toán sau -3 ngày với đơn hàng có giá trị 200 triệu đồng công ty áp dụng mức chiết khấu từ 2% đến 3% giá trị đơn hàng tùy thuộc theo mức độ uy tín mối quan hệ hợp tác công ty khách hàng để có mức chiết khấu hợp lý.Thực đa dạng hóa sách tín dụng khách hàng tổ chức cơng tác tốn thu hồi nợ Bên cạnh đó, cơng ty cần quy định rõ thời gian toán hợp đồng mức phạt toán hạn ghi hợp đồng - Trong trình thực hợp đồng,cơng ty cần lập sổ chi tiết theo dõi khoản nợ, tiến hành phân nhóm khoản nợ theo thời gian để có điều kiện thuận tiện theo dõi quản lý , liên tục theo dõi khách hàng, khách hàng Luận văn tốt nghiệp GVHD: đến hạn cần phải thông báo nhắc nhở sớm thu hồi nợ, tránh tình trạng phát sinh nợ khó địi, chí vốn.Cơng ty chủ động liên hệ với khách hàng sớm để làm việc khoản phải thu thay chờ đến ngày hết hạn hóa đơn liên hệ - Nếu khách hàng tốn chậm cơng ty cần xem xét cụ thể để đưa sách phù hợp thời gian hạn nợ, giảm nợ nhằm giữ gìn mối quan hệ sẵn có nhờ có quan chức can thiệp áp dụng biện pháp không mang lại kết - Đối với khoản phải thu mà công ty nhận thấy khó thu hồi lại, thời hạn thu hồi mà thu hồi được, áp dụng biện pháp bán nợ cho ngân hàng tổ chức tín dụng khác Như giảm rủi ro không thu hồi vốn bị chiếm dụng - Đối với khoản trả trước cho người bán Công ty cần theo dõi chặt khoản này, đảm bảo hàng hóa nhận tiêu chuẩn chất lượng thời hạn trong hợp đồng ký kết nhằm tiêu thụ lúc, đảm bảo bám sát kế hoạch kinh doanh kế hoạch dòng tiền Đồng thời, DN cần nâng cao uy tín khả chiếm dụng vốn nhằm giảm thiểu đến mức thấp khoản phả trước người bán, qua giảm quy mơ vốn phải thu, nâng cao hiệu suất quay vòng vốn, làm sở tăng hiệu hoạt động năm tới Bằng biện pháp tích cực như:  Tăng cường lực đàm phán, nhằm giảm thiểu thấp số vốn tạm ứng cho nhà cung cấp, giảm lượng vốn bị chiếm dụng  Xác định nhu cầu hàng hóa cần nhập thời kỳ phục vụ cho hoạt động kinh doanh, tránh dư thừa không cần thiết, gây lãng phí vốn phải ứng trước, tăng chi phí tài trợ, giảm hiệu kinh doanh  Chấp hành tốt kỷ luật toán khoản nợ phải trả nhằm tăng mức tín nhiệm cơng ty thị trường, từ giảm lượng vốn phải trả trước cho người bán Quản lý chặt chẽ tiền mặt nâng cao khả toán Luận văn tốt nghiệp GVHD: Quản lý tiền mặt việc đảm bảo có đủ lượng tiền mặt tối ưu thời điểm định Cơng ty phải ln đảm bảo có lượng số dư tiền mặt cần thiết đủ để ứng phó với khoản nợ đến hạn chi phí khác phát sinh tránh tình trạng dự trữ nhiều làm khả vận động sinh lời dòng tiền Trong năm 2017, tiền khoản tương đương tiền có tăng Khơng phải khoản nợ ngắn hạn đến hạn toán cần phải có lượng tiền mặt đối ứng Cơng ty phải trì lượng tiền mặt đủ để ứng phó với khoản nợ ngắn hạn cần toán dư lượng tiền để đáp ứng nhu cầu bổ sung VLĐ thường xuyên phát sinh nhu cầu Các hệ số khả toán Công ty năm 2017 giảm cho thấy Công ty giảm tự chủ việc tốn cơng nợ Do đó, Cơng ty cần có kế hoạch dự trữ tiền mặt hợp lý, gia tăng vốn tiền nhằm tăng khả toán số giải pháp sau: - Xác định nhu cầu VLĐ thường xuyên cần bổ sung vào hoạt động kinh doanh đối chiếu công nợ khoản phải trả đến thời hạn toán để xác định mức dự trữ ngân quỹ hợp lý - Quản lý tốt công tác nhập, xuất quỹ tiền mặt dựa đối chiếu sổ sách phiếu thu chi hàng tháng, quản lý chặt chẽ quỹ tạm ứng: xác định rõ đối tượng tạm ứng, trường hợp tạm ứng mức độ tạm ứng, thời gian tạm ứng, hồn ứng Đồng thời, Cơng ty cần có kế hoạch cân đối khoản thu chi tiền mặt, xây dựng quy chế việc quản lý tiền mặt, lập báo cáo lưu chuyển tiền tệ cuối kỳ để xác định dòng tiền vào từ nguồn chi tiêu cho khoản mục, hoạt động nào, từ xác định vốn tiền thừa thiếu nhu kỳ mà có kế hoạch bổ sung dự đoán nhu cầu tương lai Điều chỉnh cấu nguồn vốn theo xu hướng giảm hệ số nợ Luận văn tốt nghiệp GVHD: Vốn vai trò quan trọng DN thực SXKD Nhu cầu vốn thường lớn khả huy động thường có hạn Do yêu cầu đặt cho nhà quản lý DN lập kế hoạch huy động vốn xây dựng cấu nguồn tài trợ cách hợp lý, khai thác triệt để nguồn lực bên tận dụng tối đa nguồn lực bên đáp ứng kịp thời nhu cầu vốn Qua phân tích tình hình nguồn vốn cơng ty, ta thấy, nợ phải trả cơng ty năm 2017 83,13% năm 2016 81,89% Việc huy động nhiều nợ thể mức độ sử dụng địn bẩy tài cơng ty cao Nhưng vấn đề mà công ty cần lưu ý Bởi đòn bẩy tài khuếch đại ROE,tăng khả sinh lời vốn Nếu tình hình kinh doanh tốt,việc sử dụng địn bẩy tài hợp lí mang lại kết khả quan cho cơng ty tình hình kinh doanh khơng thuận lợi việc sử dụng địn bẩy tài tiềm ẩn nhiều rủi ro Cơng ty thực số biện pháp sau: - Tăng cường công tác quản lý khoản vay tổ chức tín dụng bên ngồi cần lựa chọn tổ chức có uy tín, có mối quan hệ làm ăn lâu dài, để có lãi suất ưu đãi nhất, hỗn nợ, gia hạn nợ nợ đến hạn - Sử dụng phân bổ hợp lý nguồn vốn, tránh tình vi phạm nguyên tắc cân tài chính, làm tăng rủi ro tài cơng ty Song hành thực giải pháp trên, công ty cần quản lý tốt nguồn vay nợ, lập kế hoạch huy động sử dụng vốn cách hợp lý, tránh tình trạng nợ đến hạn hạn Luận văn tốt nghiệp GVHD: Một số giải pháp khác công ty - Chú trọng đầu tư nâng cao trình độ cơng nhân viên gắn liền với sách đãi ngộ hợp lý nhằm tạo điều kiện tốt cho nhân viên phát huy hiệu công việc Trong thời gian tới, Công ty cần tiếp tục đẩy mạnh công tác bồi dưỡng công nhân viên, đào tạo mặt chuyên môn,nghiệp vụ, kỹ năng, thường xuyên kiểm tra giám sát Tuyển dụng người có trình độ, có lực, nhiệt tình với cơng.việc Bên cạnh cần có chế độ khuyến khích, khen thưởng cơng nhân viên có thành tích hoạt động kinh doanh nhằm động viên, khuyến khích sáng tạo cho cơng nhân viên Cùng với cần nhắc nhở, khiển trách cán nhân viên vi phạm, thưởng phạt phân minh để cán nhân viên có thái độ nghiêm túc trình làm việc - Định kỳ tiến hành phân tích tình hình tài đánh giá kết kinh doanh công ty Để nâng cao hiệu sử dụng VKD, cơng ty cần phải có nhìn đắn tình hình thực tế kết đạt hạn chế tồn việc quản lý, sử dụng vốn để từ đưa điều chỉnh kịp thời Đây nhiệm vụ phịng Tài – kế tốn Cơng tác phân tích cần phải tập trung vào: + Xác định cấu sư biến động VKD kỳ, xác định việc phân bổ vốn vào khâu có hợp lý hay khơng, vốn bị thiếu hay bị ứ đọng khâu nào? + Xác định cấu biến động nguồn VKD, xem xét sách tài trợ hợp lý hay chưa, vốn huy động từ nguồn nào, có đảm bảo khả tự chủ sách vay nợ công ty hay không Luận văn tốt nghiệp GVHD: + Xác định, tiến hành phân tích khoản mục, phân tích hệ số khả tốn, hiệu hoạt động, từ có nhìn tổng qt tình hình tài cơng ty, đưa định hướng phát triển công ty 3.3 Điều kiện thực giải pháp Mỗi doanh nghiệp tế bào kinh tế chịu điền chỉnh Nhà nước thông qua hệ thông pháp luật yếu tố khác Để tạo điều kiện cho doanh nghiệp kinh doanh có hiệu điều quan trọng Nhà nước tạo môi trường pháp lý môi trường kinh doanh thuận lợi để doanh nghiệp có thẻ phát triển - Nhà nước cần hoàn thiện hệ thống pháp luật tạo hành lang pháp lý cho phát triển doanh nghiệp Nhà nước cần khẩn trương hồn thiện chế sách hệ thống văn pháp chế nhằm đảm bảo cho doanh nghiệp hoạt động hiệu quả, động an tồn - Với vai trị quản lý vĩ mơ kinh tế, nhà nước cần có thêm nhiều biện pháp bình ổn giá cả, giá ngun vật liệu để việc tính tốn, dự báo giá thành xác - Trong việc vay vốn ngân hàng tổ chức tín dụng, nhà nước cần hỗ trợ doanh nghiệp với mức lãi chi phí vay ưu đãi, thủ tục đơn giản… KẾT LUẬN Vốn kinh doanh không điều kiện tiên đời DN mà cịn yếu tố giữ vai trò định trình hoạt động phát triển DN Tổ chức tốt việc quản lý sử dụng vốn giúp cho DN tối đa hóa lợi nhuận, nâng cao giá trị DN Đặc biệt kinh tế thị trường nay, dụng vốn giúp cho DN tối đa hóa lợi nhuận, nâng cao giá trị DN Với phát triển không ngừng kinh tế thị Luận văn tốt nghiệp GVHD: trường nay, cạnh tranh ngày khốc liệt, cần phải quan tâm đến vấn đề tăng cường quản trị vốn kinh doanh Trong năm qua Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** quan tâm, trọng đến công tác quản trị vốn mình, có nhiều cố gắng hoạt động kinh doanh, mở rộng quy mô địa bàn hoạt động Tuy nhiên, tồn số hạn chế công tác quản lý sử dụng VKD, địi hỏi cơng ty phải tích cực tìm giải pháp hữu hiệu để nâng cao hiệu sử dụng VKD, tăng tích lũy tái mở rộng hoạt động kinh doanh Qua thời gian nghiên cứu tìm hiểu thực tế Cơng ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư ***, em mạnh dạn sâu nghiên cứu vấn đề “ Giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng vốn kinh doanh” Đây đề tài tương đối rộng, song thời gian thực tập, giúp đỡ nhiệt tình Ban lãnh đạo, phịng tài kế tốn cơng ty hướng dẫn giáo TS Phạm Thị Vân Anh, em cố gắng kết hợp kiến thức học với thực tiễn tổ chức, sử dụng VKD công ty, sở mạnh dạn đưa số giải pháp nhằm tăng cường công tác quản trị VKD công ty thời gian tới Do trình độ lý luận khả lĩnh hội thực tế nhiều hạn chế chắn luận văn em không tránh khỏi thiếu sót Em mong nhận đóng góp ý kiến thầy cô giáo, Ban lãnh đạo cơng ty để luận văn em hồn thiện Em xin bày tỏ lòng biết ơn tới Cô giáo **************** người trực tiếp hướng dẫn em suốt q trình thực tập hồn thành đề tài, thầy cô giáo môn TCDN cán phịng Tài - kế tốn Cơng ty tận tình giúp đỡ, tạo điều kiện để em hoàn thành đề tài Hà Nội ngày 19 tháng năm 2018 Luận văn tốt nghiệp GVHD: Luận văn tốt nghiệp GVHD: DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO “ Giáo trình Tài doanh nghiệp ” PGS.TS Bùi Văn Vần PGS.TS Vũ Văn Ninh đồng chủ biên, NXB Tài chính, năm 2015 Báo cáo tài Cơng ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** qua năm 2015,2016,2017 Các báo, tạp chí chuyên ngành tài tài doanh nghiệp www.cophieu68.com http://stockbiz.vn lienvietpostbank.com.vn ... trạng quản trị sử dụng VKD năm 2017 Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** sở so sánh với năm 2016, 2015 - Đề xuất giải pháp nhằm tăng cường quản trị sử dụng VKD Công ty TNHH Thương mại hợp tác. .. kinh doanh Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** thời gian qua - Chương 3: Các giải pháp chủ yếu nhằm tăng cường quản trị sử dụng VKD Công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** Trong trình... công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư *** 37 Một số tiêu tài chủ yếu cơng ty thể qua Bảng 43 2.2 Thực trạng quản trị sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH Thương mại hợp tác đầu tư