QUẢN TRỊ rủi RO lãi SUẤT tại NGÂN HÀNG TMCP PHƯƠNG ĐÔNG

LOGO LOGO BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN LUẬN VĂN THẠC SĨ TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN Luận văn thạc sĩ Tài Chính – Ngân hàng QUẢN TRỊ RỦI RO LÃI SUẤT TẠI NGÂN HÀNG TMCP PHƯƠNG ĐÔNG Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com Kết cấu luận văn Mở đầu Chương 1: Những vấn đề rủi ro lãi suất quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Content Title Chương 2: Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Chương 3: Giải pháp tăng cường quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông Kết luận Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đơng http://dichvudanhvanban.com TÍNH CẤP THIẾT CỦA ĐỀ TÀI • • Hoạt động kinh doanh ngân hàng thương mại lĩnh vực kinh doanh đặc thù phải đối mặt với nhiều loại rủi ro khác như: RRTD, RRLS, RRTK, RRHĐ, ….Trong RRLS loại rủi ro thường trực có ảnh hưởng tới hiệu hoạt động kinh doanh NHTM Trong cấu tài sản nguồn vốn NHTM có nhiều khoản mục mà giá trị khoản mục biến động giá trị có thay đổi lãi suất thị trường Tính cấp thiết đề tài nghiên cứu • Từ thực tế hoạt động quản trị rủi ro lãi suất OCB thời gian qua nhiều điểm hạn chế phương diện: Mơ hình, Quy trình, Nội dung,…về QTRRLS cần hoàn thiện thời gian tới để đáp ứng yêu cầu kinh doanh OCB Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đơng http://dichvudanhvanban.com • RRLS tác động tới thu nhập lãi ròng giá trị nguồn vốn ngân hàng Đặc biệt tình hình mức lãi suất có thay đổi bất ngờ khó dự báo NHTM Rủi ro lãi suất quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Những nội dung RRLS QT RRLS NHTM Khái niệm quản trị rủi ro lãi suất Khái niệm rủi ro lãi suất Vai trò quản tri rủi ro lãi suất Tác động rủi ro lãi suất tới hoạt động kinh doanh Phương pháp xác định Rủi ro lãi suất Các tiêu phản ánh rủi ro lãi suất Quản trị rủi ro lãi suất Mơ hình tổ chức QT RRLS Nội dung QT RRLS Nguyên nhân gây nên rủi ro lãi suất http://dichvudanhvanban.com Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông Rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Khái niệm rủi ro lãi suất NHTM Rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại khả xảy tổn thất thu nhập vốn NHTM biến động lãi suất Tác động rủi ro lãi suất đến hoạt động kinh doanh NHTM Trạng thái khe hở nhạy cảm lãi suất Biến động lãi suất thị trường Rủi ro mà ngân hàng gặp phải Khe hở dương Lãi suất thị trường giảm Giảm thu nhập ròng từ lãi ngân hàng Khe hở âm Lãi suất thị trường tăng Giảm thu nhập ròng từ lãi ngân hàng Phương pháp xác định rủi ro lãi suất Mơ hình Mơ hình kỳ hạn đến hạn (the maturity model) Mơ hình Mơ hình định giá lại (the repricing model) Mơ hình Mơ hình thời lượng (the duration model) Phạm Phạm vi vi Luận Luậnvăn: văn: Rủi Rủi ro ro Lãi Lãi suất suất Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com Sử Sử dụng dụng mơ mơ hình hình Mơ Mơ hình hình định định giá giá lại lại (the (the repricing repricing model) model) Rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Các tiêu đo lường rủi ro lãi suất Khe hở nhạy cảm lãi suất (Khe hở tuyệt đối) Chỉ tiêu Khe hở nhạy cảm tương đối Chỉ tiêu Chỉ tiêu Thay đổi thu nhập lãi ảnh hưởng thay đổi lãi suất Nguyên nhân rủi ro lãi suất Sự không phù hợp kỳ hạn nguồn vốn tài sản Sự thay đổi lãi suất thị trường khác với kiến ngân hàng Ngân hàng sử dụng lãi suất cố định hợp đồng Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Khái niệm quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Quản trị rủi ro lãi suất trình nhận diện, đo lường, kiểm soát xử lý rủi ro lãi suất nhằm hạn chế tổn thất thu nhập vốn ngân hàng thương mại rủi ro lãi suất xảy Mơ hình quản trị rủi ro lãi suất Nội dung quản trị rủi ro lãi suất Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đơng • • • Giới thiệu tổng quan Ngân hàng TMCP Phương Đông Ngân hàng TMCP Phương Đông thành lập hoạt động theo Giấy phép số 0061/NHGP Ngân hàng Nhà nước Việt Nam cấp ngày 13/04/1996 Tính đến cuối năm 2017, OCB có mạng lưới phân bố rộng bao gồm: 01 Hội sở 122 CN/PGD 24 tỉnh thành nước OCB đánh giá ngân hàng có hiệu hoạt động tốt nhóm ngân hàng TMCP xét góc độ tăng trưởng (TTS, VCSH, Dư nợ cho vay, Lợi nhuận) tình hình quản trị rủi ro tốt (Tỷ lệ nợ xấu mức thấp 3%) Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Mục tiêu nguyên tắc quản trị rủi ro lãi suất Mục tiêu quản trị rủi ro lãi suất Đảm bảo ngân hàng hoạt động ổn định, giảm thiểu rủi ro gây làm ảnh hưởng đến lợi nhuận và/hoặc vốn ngân hàng Nguyên tắc quản trị rủi ro lãi suất - Đảm bảo việc tuân thủ sách, quy định NHNN, Luật tổ chức tín dụng quy định pháp luật khác có liên quan - Triển khai thực QLRR LS phải phù hợp với mục tiêu, chiến lược kinh doanh, vị rủi ro yêu cầu quản lý rủi ro có mức độ trọng yếu khác OCB - RRLS có mức độ trọng yếu cần đo lường nhằm đánh giá tác động ngắn hạn dài hạn lên thi nhập vốn ngân hàng tương lai - Việc QLRR LS, chức kiểm soát, hệ thống hạn mức không chịu ảnh hưởng áp lực cạnh tranh kinh doanh Đảm bảo có đủ nguồn lực - tài chính, cơng nghệ thông tin, hệ thống thông tin quản lý người) để đạt mục tiêu quản lý rủi ro lãi suất tương lai Các trường hợp phát sinh ngoại lệ cần phải có ý đặc biệt, kịp thời trao quyền cho cấp độ phù hợp BĐH HĐQT cần thiết - Các nội dung thay đổi quy chế QLRR LS phải cập nhật quy định, quy trình, đưa vào triển khai thực QLRR LS Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 10 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đơng Mơ hình quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 11 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đơng Quy trình quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 12 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Nhận diện rủi ro lãi suất Mức biến động lãi suất huy động cho vay thị trường: Tác giả nhận định kịch lãi suất thị trường 12 tháng có xu hướng tăng lên - Khe hở nhạy cảm lãi suất: Hiện OCB tồn trạng thái Khe hở nhạy cảm lãi suất âm (Chi tiết nội dung phần đo lường RRLS) - Lãi suất thị trường biến động theo hướng tăng lên ngân hàng tồn khẻ hở nhạy cảm lãi suất (âm) Do đó, thời gian OCB xuất rủi ro lãi suất Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 13 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Thực trạng đo lường rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông  Khe hở nhạy cảm lãi suất tuyệt đối (ISGAP): Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 14 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Thực trạng đo lường rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông  Khe hở nhạy cảm lãi suất tương đối (ISGAP tương đối): Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 15 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Thực trạng đo lường rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông  Đo lường tác động thay đổi lãi suất đến thu nhập ròng từ lãi OCB 12 tháng tiếp theo: Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 16 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Thực trạng đo lường rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đơng  Thay đổi thu nhập lãi rịng (NII) có thay đổi lãi suất số NHTM : Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 17 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Giám sát phòng ngừa rủi ro lãi suất - Giám sát RRLS - Phòng ngừa RRLS P.QLRR TT&TK giám sát rủi ro thông qua báo cáo định kỳ Các báo cáo RRLS bao gồm thông tin: kết đo lường RRLS theo kịch thay đổi lãi suất, mức độ tuân thủ hạn mức, giả định sử dụng, Phân tích mức độ ảnh hưởng RRLS lên thu nhập lãi giá trị ngân hàng dựa phân tích Gap Duration, đánh giá biện pháp can thiệp UB.ALCO việc giảm thiểu RRLS (nếu có), đề xuất nhằm cải thiện RRLS P.QLRR TT&TK thực cảnh báo vi phạm trường hợp tỷ lệ sử dụng/hạn mức ≥ 70% < 100% hạn mức cấp, P.QLRR TT&TK gửi báo cáo RRLS kèm cảnh báo việc vi phạm hạn mức cho UB.ALCO Cảnh báo nêu rõ hạn mức vi phạm đề xuất giải pháp cải thiện - Quản lý khe hở nhạy cảm lãi suất - Quản lý theo mơ hình thời lượng - Sử dụng cơng cụ tài phái sinh: áp dụng sản phẩm hoán đổi lãi suất (IRS) số đối tác MSB TCB Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 18 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đông Đánh giá thực trạng quản trị rủi ro lãi suất Kết Hạn chế - Chức nhiệm vụ Bước đầu xây dựng mơ hình quản trị rủi đơn vị có liên quan ro lãi suất theo hướng chưa rõ ràng - Phương pháp nhận biết mơ hình đại - Ban hành quy trình rủi ro lãi suất cịn nhiều quản trị rủi ro lãi suất điểm bất cập - Xây dựng ban hành - Khả đầu tư sở tuyên bố vị rủi ro hạ tầng nhằm đáp ứng thời kỳ, từ có yếu cầu xây dựng các hạn mức rủi ro lãi thông số liên quan đến suất rõ ràng hoạt động QTRR LS - Ngây hàng xây dựng nhiều hạn chế dần hoàn thiện báo nguồn lực - Một số công cụ phái sinh cáo RRLS hệ thống phần mềm lõi ngân áp dụng để phòng hàng ngừa rủi ro lãi suất Việt - Giảm thiểu ảnh hưởng Nam chưa áp dụng tiêu cực RRLS đến cách thuận lợi hoạt động kinh doanh ngân Luận văn Thạchàng sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com - Nguyên nhân - Thị trường tài chưa phát triển thiếu công cụ thị trường nên hiệu hoạt động thị trường nhiều hạn chế - Sự biến động từ biến cố thị trường quốc tế có nhiều diễn biến bất ngờ, khiến kinh tế rơi vào bị động - Các sách bình ổn thị trường cung cấp thông tin dự báo triển vọng dài hạn liên quan đến hoạt động nên kinh tế cịn nhiều hạn chế thiếu nguồn thơng tin đáng tin cậy… 19 Giải pháp tăng cường quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông Nâng cao hiệu hoạt động máy quản trị rủi ro lãi suất Phân công nhiệm vụ quyền hạn phịng ban rõ ràng 11 Chun mơn hóa cơng việc liên quan đến QTRR LS riêng so với công việc QTRR khác Đào tạo, bồi dưỡng chuyên môn nghiệp vụ cho cán tham gia vào nghiệp vụ QT RRLS Hoàn thiện nội dung quản trị rủi ro lãi suất 22 Về nhận diện rủi ro lãi suất: Xây dựng mơ hình khác để dự đoán thay đổi loại lãi suất có liên quan đến tài sản nguồn vốn nhạy cảm Về đo lường rủi ro lãi suất: Nghiên cứu triển khai số mơ hình khác để đo lường rủi ro lãi suất như: Mơ hình thời lượng, mơ hình kỳ hạn đến hạn, mơ hình đo lường giá trị tổn thất Giám sát rủi ro lãi suất: Để giám sát tốt quản trị rủi ro lãi suất cần xây dựng hạn mức RRLS phù hợp Phòng ngừa rủi ro lãi suất: xem xét triển khai phương pháp khác để áp dụng như: Hợp đồng tương lai lãi suất, hợp đồng quyền lãi suất Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 20 Giải pháp tăng cường quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng TMCP Phương Đông Xây dựng hệ thống cảnh báo sớm rủi ro lãi suất 33 Xây dựng mơ hình, phương pháp tính tốn có liên quan đến khoản mục TSC, TSN nhạy cảm lãi suất ngân hàng Nghiên cứu mơ hình dự báo lãi suất thị trường có liên quan chặt chẽ đến giá trị khoản mục TSC, TSN nhạy cảm lãi suất Xây dựng phương pháp tính tốn cải tiến cơng nghệ để ước tính khoản mục ngoại bảng chịu rủi ro lãi suất như: Giao dịch hoán đổi lãi suất (IRS), Giao dịch hoán đổi tiền tệ chéo (CCS) 44 Hồn thiện quy trình đánh giá chất lượng thông tin báo cáo rủi ro lãi suất định kỳ Đa dạng hóa nguồn thơng tin thu thập liệu dự đoán đầu vào cho mơ hình Thường xun đánh giá chất lượng báo cáo phương pháp áp dụng để có cải tiến phù hợp Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 21 Kiến nghị khác Kiến nghị Ngân hàng Nhà nước (NHNN)  Hoàn thiện hành lang pháp lý liên quan đến thị trường hoạt động hệ thống NHTM  Điều hành linh hoạt công cụ sách tiền tệ  Tăng cường tra, giám sát tổ chức tín dụng  Thúc đẩy phát triển công cụ thị trường phái sinh Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 22 Kiến nghị khác Kiến nghị phủ quan có liên quan phủ  Duy trình ổn định sách kinh tế vĩ mơ  Hồn thiện hành lang pháp lý cho phát triển lành mạnh hệ thống ngân hàng  Tăng cường vai trò quản lý Nhà nước hoạt động quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHTM  Thúc đẩy phát triển thị trường tài có thị trường cơng cụ phái sinh lãi suất  Đổi hoàn thiện chế quản lý NSNN theo hướng hiệu quả, tránh gây nên tượng áp chế tài làm cân đối luồng vốn kinh tế nhằm đảm bảo lãi suất ổn định Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 23 Kết luận Một số kết đạt được: Hệ thống nội dung rủi ro lãi suất quản trị rủi ro lãi suất NHTM Qua việc vận dụng lý thuyết có liên quan tác giả phân tích, đánh giá, thực trạng QT RRLS OCB, đánh giá kết quả, hạn chế, phân tích ngun nhân Sau đề xuất số giải pháp tăng cường QT RRLS OCB  Một số hạn chế: - Phạm vi nghiên cứu dừng lại phân tích ảnh hưởng rủi ro lãi suất đến thu nhập ròng ngân hàng Do đó, phân tích rủi ro lãi suất đến hoạt động kinh doanh ngân hàng cần phải tính tốn ảnh hưởng rủi ro lãi suất đến nguồn vốn ngân hàng Đây vấn đề gợi mở nghiên cứu - Một số giải pháp đưa mang tính lý thuyết, chưa thực cụ thể chi tiết chưa có nhiều chứng thực nghiệm Tác giả cố gắng nghiên cứu, tổng hợp, phân tích, đánh giá thực trạng quản trị rủi ro lãi suất OCB, nhiên thiếu sót luận văn khơng thể tránh khỏi Tác giả kính mong nhận ý kiến đóng góp quý báu nhà khoa học, độc giả để luận văn hoàn thiện Xin trân thành cảm ơn !  Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 24 LOGO LOGO Thank You! Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 25 ... sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Khái niệm quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Quản trị. .. nên rủi ro lãi suất http://dichvudanhvanban.com Luận văn Thạc sĩ: Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông Rủi ro lãi suất ngân hàng thương mại Khái niệm rủi ro lãi suất NHTM Rủi ro lãi. .. Quản trị rủi ro lãi suất ngân hàng TMCP Phương Đông http://dichvudanhvanban.com 10 Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất kinh doanh Ngân hàng TMCP Phương Đơng Mơ hình quản trị rủi ro lãi suất Ngân