Luận văn thạc sỹ - Quản lý mua bán nợ xấu tại Công ty Quản lý tài sản-VAMC

1.Lý do chọn đề tài Kinh nghiệm quốc tế của nhiều quốc gia cho thấy trong bối cảnh nền kinh tế rơi vào khủng hoảng hoặc trì trệ do tỷ lệ nợ xấu tăng nhanh thì việc hình thành một công ty mua bán nợ (AMC) tầm cỡ quốc gia để xử lý nhanh nợ xấu là hết sức cần thiết. Vào giai đoạn khủng hoảng kinh tế trầm trọng năm 2008, mô hình này đã giúp nước Mỹ giải cứu được những tổ chức tín dụng sắp “chết”, hay tại Malaysia, với mô hình Danaharta nền kinh tế đã được cứu thoát ngoạn mục khi giải phóng thành công 70% khối lượng nợ xấu. Bởi vậy, hoạt động quản lý mua bán nợ xấu của các TCTD qua AMC quốc gia được nhiều nước trên thế giới nghiên cứu, áp dụng và dần trở thành khung lý thuyết chung để các nước tham khảo khi thành lập và vận hành AMC. Tuy nhiên, không có một khuôn mẫu AMC nào chung cho các nước. Các nghiên cứu, đánh giá đều chỉ ra rằng, do đặc điểm kinh tế - xã hội, hệ thống tài chính, pháp luật và điều kiện lịch sử của các quốc gia khác nhau nên: (i) Mỗi nước đều có cơ chế quản lý mua bán nợ xấu thông qua AMC riêng, hay nói cách khác là không có một khuôn mẫu AMC nào chung cho các nước; (ii) Ngay cả những nước có AMC khá tương đồng thì kết quả xử lý nợ xấu thu được là khác nhau. Điều này nói lên rằng, hoạt động mua bán nợ xấu thông qua AMC đòi hỏi phải được tiếp tục nghiên cứu và hoàn thiện. Ở nước ta, giai đoạn 2011- 2013, nền kinh tế phải đối mặt với vô vàn khó khăn, đặc biệt là tỷ lệ nợ xấu liên tục tăng cao. Nợ xấu ngân hàng đã được ví như “cục máu đông”, ảnh hưởng trực tiếp đến sản xuất - kinh doanh của doanh nghiệp, thanh khoản của ngân hàng và gây tắc nghẽn dòng vốn trong nền kinh tế. Ngày 18/5/2013 Chính phủ ban hành Nghị định số 53/2013/NĐ-CP của Chính Phủ về thành lập, tổ chức và hoạt động của Công ty Quản lý tài sản của các tổ chức tín dụng Việt Nam(VAMC) để mua bán và xử lý nợ xấu cho hệ thống TCTD ở cấp độ quốc gia. Trong quá trình hoạt động, các qui định pháp lý về cơ chế, hoạt động của VAMC không ngừng được hoàn thiện cho phù hợp với thực tiễn. Nhờ đó, sau gần 5 năm hoạt động VAMC đã mua được hơn 247 ngàn tỷ đồng nợ xấu. Về lý thuyết cũng như thực tiễn cho thấy, hoạt động mua bán nợ xấu đang được xem là một lối thoát cho các doanh nghiệp đang gặp phải nhiều khó khăn về tài chính trong sản xuất kinh doanh hiện nay. Xuất phát từ thực trạng trên, việc triển khai nghiên cứu đề tài “Quản lý mua bán nợ xấu tại Công ty Quản lý tài sản-VAMC” là cần thiết cả về lý luận và thực tế, đáp ứng được yêu cầu phát triển của thị trường tài chính nói chung và của ngành Ngân hàng nói riêng trong bối cảnh hội nhập kinh tế quốc tế.. 2.Tổng quan các công trình nghiên cứu Ở Việt Nam, mua bán nợ là chủ đề được đề cập đến từ cuối những năm 1990 khi thưc hiện quá trình sắp xếp lại hệ thống các doanh nghiệp nhà nước. Từ đó đến nay đã có không ít công trình nghiên cứu mua bán nợ xấu trên các phương diện khác nhau. Dưới đây là một số công trình tiêu biểu liên quan đến nội dung của luận văn. Đề tài cấp Bộ (2014) của PGS.TS. Hoàng Trần Hậu về “Phát triển thị trường mua bán nợ ở Việt Nam phục vụ tái cơ cấu doanh nghiệp”. Đề tài đã tập trung vào việc hệ thống hóa và làm rõ những vấn đề lý luận về thị trường mua bán nợ. Trên cơ sở phân tích thực trạng về thị trường mua bán nợ ở Việt Nam hiện nay, đề tài đã đưa ra các giải pháp hoàn thiện chính sách cho phát triển thị trường mua bán nợ, tuy nhiên các giải pháp này chỉ tập trung vào mục đích phục vụ tái cấu trúc doanh nghiệp. Đề tài cấp Bộ (2014) “Hoàn thiện cơ chế tài chính trong xử lý nợ xấu ngân hàng thúc đẩy tái cấu trúc doanh nghiệp” của ThS. Phạm Mạnh Thường cho thấy: thực trạng về thị trường mua bán nợ kể cả thị trường mua bán nợ trong chuẩn (thị trường trái phiếu doanh nghiệp) và thị trường mua bán nợ xấu đều còn chưa thực sự phát triển ở Việt Nam, công tác xử lý nợ xấu còn nhiều hạn chế, tồn tại. Các phân tích và đánh giá của tác giả đã mang lại một cái nhìn tổng quát về tình hình nợ xấu của các ngân hàng, từ đó đề xuất các giải pháp để thúc đẩy xử lý nợ xấu. Tác giả Quách Mạnh Hào (2012), “Thực trạng bài toán nợ xấu” khẳng định thị trường mua bán nợ xấu hiện nay rất thiếu người mua nợ xấu chuyên nghiệp. Nếu như phạm vi hoạt động của Công ty Mua bán nợ và tài sản tồn đọng của doanh nghiệp (DATC) trực thuộc Bộ Tài chính chủ yếu là mua bán nợ tại các DNNN và hầu hết theo sự chỉ định của chính phủ để xử lý thì các công ty Quản lý nợ và khai thác tài sản (AMC) trực thuộc các TCTD cũng giới hạn tiếp nhận và xử lý nợ xấu cho các ngân hàng mẹ. Điều này có nghĩa là các doanh nghiệp này hầu như không tham gia mua bán nợ trên thị trường và do đó các khoản nợ xấu về bản chất chỉ chạy lòng vòng trong các TCTD hoặc các DNNN chứ không thực sự được đưa ra thị trường. Nghiên cứu cũng đưa ra một số giải pháp nhằm hoàn thiện thị trường mua bán nợ tại các ngân hàng thương mại, tuy nhiên các giải pháp mới chỉ tập trung giải quyết ở lĩnh vực ngân hàng thương mại. Nghiên cứu của tác giả Đào Duy Huân (2013) về “Hiện trạng thị trường mua bán nợ ở Việt Nam và giải pháp phát triển” cho thấy thị trường mua bán nợ của Việt Nam, bên cạnh sự giống nhau, thì cũng có những nét khác biệt so với thị trường mua bán nợ ở các nước khác trên thế giới. Bởi vì hàng hóa của thị trường này đang hầu hết là của doanh nghiệp nhà nước, chưa có sự tham gia của các thành phần kinh tế khác. Vì vậy, các chính sách để phát triển thị trường mua bán nợ cũng có nét riêng biệt ở Việt Nam. Tác giả cũng nêu một số vấn đề cần phải giải quyết nếu hình thành thị trường mua bán nợ chỉ thông qua việc thành lập các công ty mua bán nợ trực thuộc Ngân hàng Nhà nước nhằm giải quyết các khoản nợ mà doanh nghiệp vay ngân hàng không có khả năng trả. Từ đó, tác giả đề xuất một số chính sách nhằm phát triển thị trường này. Nghiên cứu của TS. Nguyễn Quốc Hùng (2014) về “Đánh giá sự phù hợp trong lộ trình, cách thức và hoàn thiện cơ cấu cho VAMC”, nghiên cứu của TS. Lê Thị Thùy Vân và Ths. Vương Duy Lâm (2015) về “VAMC và vấn đề xử lý nợ xấu” cũng đã chỉ ra các vấn đề về hoạt động của Công ty Quản lý tài sản của các TCTD Việt nam (VAMC), những khó khăn thách thức, các giải pháp để công ty VAMC phát triển, từ đó hỗ trợ việc xử lý nợ xấu trên thị trường mua bán nợ đạt hiệu quả. Nhìn chung, các công trình nghiên cứu có liên quan đến quản lý mua bán nợ xấu cho thấy mỗi công trình nghiên cứu xem xét ở những góc độ nghiên cứu, chủ yếu tập trung phát triển thị trường mua bán nợ xấu và giải pháp xử lý nợ xấu, mô hình quản lý nợ xấu tập trung, chưa đi sâu vào nghiên cứu các giải pháp cho quản lý mua bán nợ xấu tập trung để nâng cao hiệu quả của tổ chức. Với những lý do trên đây và yêu cầu thực tiễn, tác giả đã chọn đề tài “Quản lý mua bán nợ xấu tại Công ty Quản lý tài sản-VAMC” làm đề tài Luận văn thạc sỹ, bảo đảm tính thời sự, bức thiết và không trùng lặp với các công trình đã công bố cho đến thời điểm hiện nay. 3.Mục tiêu nghiên cứu Mục tiêu tổng quát Mục tiêu nghiên cứu của Luận văn là nhằm đề xuất một hệ thống các giải pháp đồng bộ, khả thi, có căn cứ khoa học và thực tiễn nhằm tăng cường quản lý mua bán nợ xấu tại Công ty Quản lý Tài sản. Mục tiêu cụ thể Để thực hiện được mục tiêu nghiên cứu đã đề ra, đề tài tập trung vào thực hiện những mục tiêu cụ thể sau đây: -Hệ thống hóa và xây dựng khung lý luận cơ bản về mua bán nợ xấu và quản lý mua bán nợ xấu; đưa ra những luận cứ về kinh nghiệm của các nước trong quản lý mua bán nợ xấu, từ đó rút ra những bài học kinh nghiệm tại Việt Nam. -Phân tích, đánh giá thực trạng quản lý mua bán nợ xấu tại VAMC trong thời gian qua, chỉ ra những kết quả đạt được, những hạn chế và nguyên nhân. -Đề xuất các giải pháp nhằm tăng cường quản lý mua bán nợ xấu tại VAMC. 4.Phương pháp nghiên cứu của Luận văn Để giải quyết những nhiệm vụ đặt ra, trong quá trình thực hiện Luận văn, phương pháp nghiên cứu chủ yếu tác giả đã sử dụng là phương pháp định tính, cụ thể gồm các phương pháp sau: -Phương pháp thống kê: Tác giả sử dụng số liệu thống kê thích hợp để phục vụ cho việc phân tích thực trạng quản lý mua bán nợ xấu tại VAMC. -Phương pháp phân tích tổng hợp: Trên cơ sở phân tích từng nội dung cụ thể, tác giả đưa ra những đánh giá chung về thực trạng quản lý mua bán nợ xấu tại VAMC. -Phương pháp so sánh, đối chiếu: Nội hàm việc quản lý mua bán nợ xấu tại VAMC được xem xét trên cơ sở có sự so sánh đối chiếu giữa các giai đoạn, cũng như so sánh với thực trạng quản lý mua bán nợ xấu ở các nước trên thế giới. 5.Đối tượng và phạm vi nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu của đề tài: Những vẫn đề lý luận và thực tiễn quản lý mua bán nợ xấu tại Công ty Quản lý tài sản. Phạm vi nghiên cứu của đề tài: - Về nội dung: Quản lý mua bán nợ xấu tại Công ty Quản lý tài sản, cụ thể là luận văn chỉ nghiên cứu khía cạnh VAMC mua nợ xấu của các tổ chức tín dụng Việt Nam (bên bán nợ là các TCTD Việt Nam, bên mua nợ là VAMC), luận văn không nghiên cứu xử lý nợ xấu tại VAMC bởi đã có rất nhiều đề tài đề cập đến xử lý nợ xấu trong thời gian vừa qua. - Thời gian nghiên cứu: Nghiên cứu thực trạng giai đoạn 2013-2016, đề xuất các giải pháp tăng cường quản lý mua bán nợ xấu trong thời gian tới. 6.Kết cấu của Luận văn Ngoài phần mở đầu, kết luận, danh mục tài liệu tham khảo, kết cấu của Luận văn gồm 3 chương: Chương 1: Những vấn đề lý luận cơ bản về quản lý mua bán nợ xấu. Chương 2: Thực trạng quản lý mua bán nợ xấu tại Công ty Quản lý tài sản-VAMC Chương 3: Giải pháp tăng cường quản lý mua bán nợ xấu tại VAMC trong thời gian tới.

TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN  MAI THỊ CẢNH QUẢN LÝ MUA BÁN NỢ XẤU TẠI CÔNG TY QUẢN LÝ TÀI SẢN-VAMC HÀ NỘI - 2017 TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ QUỐC DÂN  MAI THỊ CẢNH QUẢN LÝ MUA BÁN NỢ XẤU TẠI CÔNG TY QUẢN LÝ TÀI SẢN-VAMC CHUYÊN NGÀNH: QUẢN TRỊ KINH DOANH THƯƠNG MẠI Người hướng dẫn khoa học: GS TS ĐẶNG ĐÌNH ĐÀO HÀ NỘI 2017 LỜI CAM ĐOAN Tôi đọc hiểu hành vi vi phạm trung thực học thuật Tôi cam kết danh dự cá nhân nghiên cứu này tự thực không vi phạm yêu cầu trung thực học thuật Tác giả Luận văn Mai Thị Cảnh MỤC LỤC Tác giả Luận văn .3 MỤC LỤC DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT .9 LỜI MỞ ĐẦU 1.Lý chọn đề tài 2.Tổng quan cơng trình nghiên cứu 3.Mục tiêu nghiên cứu 4.Phương pháp nghiên cứu Luận văn 5.Đối tượng phạm vi nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu đề tài: Phạm vi nghiên cứu đề tài: .5 6.Kết cấu Luận văn CHƯƠNG .6 NHỮNG VẤN ĐỀ LÝ LUẬN CƠ BẢN VỀ QUẢN LÝ MUA BÁN NỢ XẤU 1.1.1.Nợ nợ xấu 1.1.1.1.Nợ .6 b.Phân loại nợ .7 1.1.1.2.Nợ xấu Khái niệm nợ xấu Ủy ban Basel Giám sát Ngân hàng (BCBS) 1.1.2.Mua bán nợ xấu .10 1.1.2.1.Khái niệm mua bán nợ xấu .10 1.1.2.2.Đặc trưng hoạt động mua bán nợ xấu .11 1.1.2.3.Chủ thể tham gia mua bán nợ xấu 12 c.Nhóm đơn vị tham gia tư vấn, trung gian tạo lập thị trường, doanh nghiệp thực định mức tín nhiệm… 13 1.1.2.4.Hàng hóa mua bán nợ xấu .13 1.1.2.5.Hình thức mua bán nợ xấu 14 1.1.3.Mục tiêu mua bán nợ xấu .15 a Mục tiêu góp phần lành mạnh hóa tài cho doanh nghiệp, tạo thêm nguồn lực vốn hỗ trợ tái cấu trúc, từ tạo cơng ăn việc làm ổn định kinh tế, tạo niềm tin cho doanh nghiệp sản xuất kinh doanh 15 b.Cung cấp khả khoản 16 c.Mục tiêu giúp Chính phủ thực sách kinh tế vĩ mơ 16 1.2.Những nội dung quản lý mua bán nợ xấu 17 1.2.1.Khái niệm quản lý mua bán nợ xấu 17 1.2.2.Các nội dung chủ yếu quản lý mua bán nợ xấu .18 1.2.2.1.Lập kế hoạch mua bán nợ xấu 18 1.2.2.2.Tổ chức thực mua bán nợ xấu 20 1.2.2.3.Lãnh đạo thực mua bán nợ xấu .22 1.2.2.4.kiểm sốt q trình thực mua bán nợ xấu .22 Nhóm tiêu chí đo lường hiệu mua bán nợ xấu .23 Tiêu chí đánh giá chất lượng khoản nợ xấu 24 Có nhiều tiêu chí đánh giá chất lượng khoản nợ xấu, luận văn đánh giá góc độ TSBĐ cho khoản nợ xấu, với khoản nợ có TSBĐ BĐS tính khoản cao, khả thu hồi lớn so nhiều so với TSBĐ giấy tờ có giá, hay quyền sở hữu tài sản 24 Nhóm tiêu chí phản ánh kết kinh doanh cơng ty mua bán nợ xấu 24 Nhóm tiêu định tính 25 1.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến quản lý mua bán nợ xấu 25 1.3.1.Mơi trường trị - pháp luât 25 1.3.2.Môi trường kinh tế .26 1.3.3.Nhóm nhân tố ảnh hưởng đến “cầu” loại hàng hóa nợ 27 1.3.4.Nhóm nhân tố gắn với yếu tố “cung” loại hàng hóa nợ 29 CHƯƠNG .38 2.1 Đặc điểm hoạt động Công ty Quản lý Tài sản-VAMC có ảnh hưởng đến việc quản lý mua bán nợ xấu 38 2.1.2.Bộ máy quản lý VAMC .40 2.1.3.Nguyên tắc hoạt động VAMC .40 2.1.4.Mối quan hệ VAMC trình hoạt động mua bán nợ xấu với TCTD khách nợ 41 2.3.1.Lập kế hoạch cho mua bán nợ xấu .47 2.3.2.Tổ chức thực mua bán nợ xấu VAMC 48 Là trình thực quản lý mua bán nợ xấu, tổ chức thực có vai trị vô quan trong, bao gồm việc xây dựng máy cơng ty, bố trí xắp xếp nhân lực hợp lý sử dụng hợp lý nguồn lực công ty, xây dựng, góp ý văn đảm bảo cho trình thực mục tiêu kế hoạch đề 48 2.3.2.1 Tổ chức máy VAMC phù hợp mua bán nợ xấu 48 2.3.2.4 Công nghệ thông tin tổ chức thực mua bán nợ xấu .52 Cơng nghệ thơng tin đóng vai trị quan trọng hỗ trợ, triển khai quản lý mua bán nợ xấu VAMC chưa có đủ lực tài để mua hay thuê chuyên gia xây dựng phần mền, phần mền quản lý mua bán nợ VAMC tự thiết kế xây dựng sở đề xuất Ban nghiệp vụ sau Ban công nghệ thông tin tiến hành xây dựng quản lý vận hành Do tính chất vừa xây dựng vừa đưa vào sử dụng nên trình sử dụng phát sinh nhiều vướng mắc tiến hành sửa đổi cho phù hợp Đồng thời tiếp tục xây dựng để đáp ứng nghiệp vụ phát sinh Công nghệ thông tin chưa kết nối phần mền quản lý VAMC với TCTD, ngân hàng nhà nước, thông tin khoản nợ thực theo dõi số thông tin như: Tên khách hàng, thông tin tài sản, thông tin khoản nợ… 52 Kế toán hạch toán theo dõi phần mền khác, chưa có kết nối với phần mền quản lý mua bán nợ nên trình theo dõi thông tin khoản nợ mua không đồng nhất, bên cạnh nhiều thơng tin nhập trùng lặp gây lãng phí thời gian 52 Hệ thống theo dõi báo cáo VAMC phát sinh nhiều như: Ngoài báo cáo nội nội phục vụ công tác quản lý điều hành thực hàng tuần, tháng, chí thời điểm mua bán nợ diễn nhiều phải thực báo cáo theo ngày lên ban điều hành VAMC cịn thực báo cáo thường xun bên ngồi báo cáo cho quan tra Giám sát ngân hàng nhà nước, báo cáo cho văn phòng, vụ Ngân hàng Nhà nước Các báo cáo chưa có quy chuẩn, chuẩn hóa thống theo mẫu nên gây khó khắn, vướng mắc cơng tác lấy số liệu giải trình báo cáo 52 VAMC chưa xây dựng phần mền quản lý nợ, chưa theo dõi hoạt động trích lập dự phịng rủi ro với khoản nợ mua theo giá thị trường (mua đứt, bán đoạn), khoản nợ vay ngoại tệ chưa có phần mền xây dựng để theo dõi 52 2.3.2.5 Môi trường pháp lý cho hoạt động mua bán nợ xấu VAMC 52 2.3.3.Lãnh đạo thực mua bán nợ xấu 53 VAMC thành lập theo Nghị định 53/2013/NĐ-CP ngày 18/05/2013 thành lập, tổ chức hoạt động công ty Quản lý tài sản TCTD Việt Nam Theo Cơng ty Quản lý tài sản doanh nghiệp đặc thù, tổ chức hình thức cơng ty trách nhiệm hữu hạn thành viên, Nhà nước sở hữu 100% vốn điều lệ chịu quản lý nhà nước, tra, giám sát Ngân hàng Nhà nước Ngân hàng Nhà nước bổ nhiệm, miễn nhiệm Chủ tịch thành viên Hội đồng thành viên; Trưởng ban thành viên Ban Kiểm soát; Tổng Giám đốc Phó Tổng giám đốc Cơng ty Quản lý tài sản Hội đồng thành viên Công ty Quản lý tài sản xây dựng phương án mua khoản nợ xấu theo phương thức quy định trình Thống đốc Ngân hàng Nhà nước chấp thuận trước thực 53 2.3.4 Kiểm soát thực mua bán nợ xấu 55 Quá trình lập kế hoạch cho mua bán nợ xấu VAMC sở để kiểm soát việc thực mua bán nợ xấu VAMC , với yếu tố tổ chức hoạt động mua bán nợ xấu VAMC phân tích trên, lãnh đạo sở mục tiêu nguồn lực, q trình kiểm sốt thực mua bán nợ xấu xem xét đánh giá sở nhóm tiêu nêu sau: 55 Số lượng khách hàng VAMC mua nợ 55 Nợ xấu TCTD bán cho VAMC 56 Chất lượng khoản nợ xấu mua VAMC 56 Mức độ đa dạng phương thức mua bán nợ xấu 58 2.4.1 Những kết đạt .59 2.4.2 Tồn quản lý mua bán nợ xấu VAMC 61 2.4.2.1 Trong khâu lập kế hoạch mua bán nợ xấu VAMC 61 VAMC khơng thể hồn tồn chủ động định kế hoạch .61 Kế hoạch VAMC thời gian đầu tập trung vào việc mua lại nợ xấu TCTD theo phương thức mua nợ TPĐB, coi biện pháp mang tính chất tạm thời xử lý nợ xấu việc VAMC sử dụng trái phiếu đặc biệt để mua nợ xấu giúp ngân hàng làm tạm thời Bảng cân đối kế toán mà chưa tham gia nhiều trực tiếp vào trình xử lý nợ xấu tổ chức Để thu mua nợ xấu theo phương thức giá trị thị trường cần có nhiều tiền, vốn điều lệ VAMC tăng từ 500 tỷ đồng lên 2.000 tỷ đồng so với số lượng nợ xấu kinh tế chưa đủ để hoạt động hiệu 61 Thơng tin hàng hóa nợ xấu thiếu minh bạch,còn nhiều bất cập ảnh hưởng đến lập kế hoạch .62 2.4.2.2 Trong tổ chức thực mua bán nợ xấu VAMC .63 Cơ sở vật chất, hệ thống cơng nghệ thơng cịn thiếu chưa đáp ứng yêu cầu công việc 63 Nguồn vốn chủ yếu mua nợ VAMC phát hành trái phiếu, tổ chức tín dụng (TCTD) lại muốn bán tiền mặt 63 2.4.2.3 Trong lãnh đạo thực mua bán nợ xấu VAMC 65 Thiếu chế khuyến khích buộc Tổ chức tín dụng bán nợ xấu theo giá trị thị trường cho VAMC nên chưa thực mua nợ xấu theo giá trị thị trường 65 CHƯƠNG .68 3.1.1.Định hướng phát triển công ty .68 3.1.1.1.Định hướng Giai đoạn 2017 – 2020: VAMC tổ chức tài có vai trị trung tâm hoạt động mua bán xử lý nợ xấu hệ thống TCTD 68 3.1.1.2.Giai đoạn từ 2020 trở đi: VAMC tiếp tục triển khai đồng bộ, toàn diện lĩnh vực hoạt động quy định Nghị định 53/2013/NĐ-CP ngày 18/5/2013 nghiệp vụ khác theo quy định pháp luật, đồng thời chuẩn bị điều kiện bản, cần thiết để VAMC trở thành định chế ngân hàng đầu tư Việt Nam 69 3.1.2.Mục tiêu phát triển công ty .71 3.1.3.Yêu cầu đạt quản lý mua bán nợ xấu 72 3.3.1.Hoàn thiện mục tiêu, kế hoạch mua bán nợ xấu 77 3.3.2.Tăng cường lực tổ chức thực mua bán nợ xấu 78 3.3.3.Tăng cường vai trò lãnh đạo mua bán nợ xấu 81 3.3.4.Kiểm soát tốt hoạt động mua bán nợ xấu .83 3.3.5.Nhóm giải pháp khác .84 Nâng cấp sở hạ tầng công nghệ thông tin 84 Giải pháp tài chính, nguồn vốn hoạt động 86 Giải pháp quản trị rủi ro .88 Giải pháp mua bán nợ xấu theo giá trị thị trường .88 3.4.1.Đối với Quốc hội 89 3.4.2.Đối với Chính phủ 89 3.4.3.Đối với Bộ, Ngành 89 KẾT LUẬN 90 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO .92 DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT AMC : Công ty Quản lý nợ khai thác tài sản BĐS : Bất động sản DATC : Công ty Mua bán nợ Việt Nam DNNN : Doanh nghiệp nhà nước GDP : Tổng sản phẩm nước M&A : Muabán vàsáp nhập NHNN : Ngân hàng Nhà nước Việt Nam NHTM : Ngân hàng thương mại NSNN : Ngân sách nhà nước TCTD : Tổ chức tín dụng TTCK : Thị trường chứng khốn VAMC : Cơng ty Quản lý tài sản tổ chức tín dụng Việt Nam XH : Xã hội XNK : Xuất nhập DANH MỤC BẢNG, BIỂU ĐỒ BẢNG Tác giả Luận văn .3 MỤC LỤC DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT .9 LỜI MỞ ĐẦU 1.Lý chọn đề tài 2.Tổng quan cơng trình nghiên cứu 3.Mục tiêu nghiên cứu 4.Phương pháp nghiên cứu Luận văn 5.Đối tượng phạm vi nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu đề tài: Phạm vi nghiên cứu đề tài: .5 6.Kết cấu Luận văn CHƯƠNG .6 NHỮNG VẤN ĐỀ LÝ LUẬN CƠ BẢN VỀ QUẢN LÝ MUA BÁN NỢ XẤU 1.1.1.Nợ nợ xấu 1.1.1.1.Nợ .6 b.Phân loại nợ .7 Bảng 1.1: Đặc thù thời hạn khoản vay .8 1.1.1.2.Nợ xấu Khái niệm nợ xấu Ủy ban Basel Giám sát Ngân hàng (BCBS) 1.1.2.Mua bán nợ xấu .10 1.1.2.1.Khái niệm mua bán nợ xấu .10 1.1.2.2.Đặc trưng hoạt động mua bán nợ xấu .11 1.1.2.3.Chủ thể tham gia mua bán nợ xấu 12 c.Nhóm đơn vị tham gia tư vấn, trung gian tạo lập thị trường, doanh nghiệp thực định mức tín nhiệm… 13 1.1.2.4.Hàng hóa mua bán nợ xấu .13 1.1.2.5.Hình thức mua bán nợ xấu 14 1.1.3.Mục tiêu mua bán nợ xấu .15 a Mục tiêu góp phần lành mạnh hóa tài cho doanh nghiệp, tạo thêm nguồn lực vốn hỗ trợ tái cấu trúc, từ tạo cơng ăn việc làm ổn định kinh tế, tạo niềm tin cho doanh nghiệp sản xuất kinh doanh 15 b.Cung cấp khả khoản 16 c.Mục tiêu giúp Chính phủ thực sách kinh tế vĩ mơ 16 73 chế thị trường khoản nợ xấu xử lý nhanh mà khơng phải có u cầu hay hình phạt NHTM bán nợ, NHTM muốn xử lý khoản nợ xấu cho nhanh để lành mạnh hóa bảng cân đối tài Nhưng để làm điều lại địi hỏi nguồn nhân lực VAMC phải đáp ứng yêu cầu hoạt động đặt ra, chất lượng đội ngũ cán thẩm định tài sản Hơn nữa, từ nghiên cứu khoản nợ xấu phát sinh NHTM cho thấy chúng có cấu đa dạng, song việc mua nợ xấu VAMC lại có điều kiện chặt chủ yếu mua khoản nợ xấu có tài sản bảo đảm bất động sản – điều khiến NHTM không thực hào hứng muốn bán nợ xấu hiểu thị trường bất động sản có tính chu kỳ chu kỳ giá xuống chất lượng tài sản giảm, cịn chu kỳ lên giá bất động sản tăng chất lượng tài sản bảo đảm lại tăng lên, NHTM có suy nghĩ NHTM lẫn VAMC có chung động cơ, chẳng qua NHTM nắm giữ khoản nợ xấu để chờ đợi thị trường bất động sản lên hay chuyển sang VAMC để giúp mở rộng cho vay? Nếu cách tiếp cận vấn đề với thực tiễn thực thị trường cho hoạt động mua bán nợ bị thu hẹp đáng kể làm hạn chế khả xử lý nợ xấu tương lai, không dám chắn nợ xấu tiếp tục xử lý hiệu thị trường tài cịn tiếp tục phải đối diện với nhiều bất ổn Từ đó, chúng tơi cho nên có cách thức tiếp cận vấn đề cởi mở nhằm mở rộng thị trường mua bán nợ giúp yếu tố cung cầu tiến gần từ giúp đối tác liên quan nhận thức lợi ích thực mua bán nợ xấu Mặt khác, cho cần tăng cường đa dạng hoạt động VAMC, đứng làm trung gian gom nợ sau tìm đối tác để bán chúng, mà người tổ chức để chắp nối người bán người mua trực tiếp gặp gỡ thị trường, giúp cho thị trường hoạt động thực đa dạng hiệu Thứ ba, Về lực tài VAMC Như đề cập vốn điều lệ VAMC 500 tỷ đồng, mức vốn thấp để xử lý qui mô nợ xấu lớn điều khơng dám 74 chắn hiệu việc xử lý nợ xấu VAMC lẫn tương lai Để xử lý bất cập giải pháp phải tăng vốn điều lệ cho VAMC Vì giải pháp VAMC đề xuất bổ sung vốn để nâng mức vốn điều lệ lên 2.000 tỷ đồng, thay mức vốn 500 tỷ đồng nay, đồng thời triển khai đề án mua bán nợ xấu theo thị trường Với phương án xin tăng vốn điều lệ VAMC, có số ý kiến tỏ quan ngại cho mà tình hình tài chưa cịn minh bạch, khả giám sát NH cịn hạn chế phần ngân sách dùng để xử lý nợ xấu không mang lại hiệu kỳ vọng Tuy vậy, nhiều chuyên gia tán thành đề xuất VAMC, thực tế cho thấy, cơng ty có chế, khơng có đủ nguồn lực thực nên hiệu chưa cao, nữa, nhiều quốc gia giới xử lý nợ xấu cách này, chí Thái Lan chi tới 30% GDP để xử lý nợ xấu Vấn đề phải có quy trình giám sát chặt chẽ Thứ tư, Về tính kết nối hoạt động VAMC DATC Bên cạnh việc có chế sách nhằm tăng quyền hạn trách nhiệm VAMC, làm cho tổ chức hoạt động da dạng hơn, từ xử lý hiệu nợ xấu hệ thống NH, vấn đề quan trọng khơng phải tạo kết nối VAMC DATC tổ chức xử lý khoản nợ tồn đọng, có đối tượng xử lý khác mà Hơn nữa, phận khơng nhỏ khoản nợ xấu NHTM có nguồn gốc từ cho vay doanh nghiệp, đặc biệt DNNN Việc tạo chế cho phối kết hợp hiệu tổ chức tạo thuận lợi xử lý nợ xấu doanh nghiệp 3.2 Phương hướng tăng cường quản lý mua bán nợ xấu VAMC VAMC tiến hành mua nợ xấu TCTD theo giá trị ghi sổ trái phiếu đặc biệt VAMC phát hành Bên cạnh đó, lực tài VAMC, hiệu kinh doanh kinh tế điều kiện thị trường, VAMC mua nợ xấu TCTD theo giá thị trường nguồn vốn trái phiếu đặc biệt khoản nợ xấu đáp ứng đủ điều kiện quy định, với lực tài thời, khó để VAMC thực việc mua nợ xấu theo giá trị thị trường Từ thực tiễn này, thời gian tới cần ý hồn thiện khn khổ pháp lý cho vận 75 hành thị trường mua bán nợ Việt Nam, bên cạnh đó, cần ý khâu cán làm công tác định giá tài sản nợ TCTD Nếu khâu yếu khơng xử lý dứt điểm khoản nợ xấu TCTD khó xử lý (trong vấn đề thường trực kinh doanh ngân hàng) điều lại tác động tiêu cực tới mơi trường tài Việt Nam Thực tế hoạt động VAMC với tư cách định chế tài chuyên “gom” khoản nợ xấu TCTD để “phân loại” “xử lý”, không đơn “nhánh” hoạt động NHNN với chức “thu gom” “đóng gói” nợ xấu TCTD nên tổ chức phải hoạt động theo nghĩa tổ chức hoạt động nghĩa phải trao cho chức trách có đủ cơng cụ để thực thi nhiệm vụ cách tích cực, khơng sớm bị suy giảm niềm tin bị phương hướng xử lý nợ xấu TCTD Việt Nam Thứ thực mục tiêu kế hoạch bám sát đạo phủ NHNN: Theo định hướng NHNN năm tới, hệ thống TCTD tiếp tục cấu lại triệt để toàn diện; kiên xử lý dứt điểm TCTD yếu theo nguyên tắc thị trường có quản lý nhà nước Phát triển hệ thống TCTD theo hướng đa năng, đại, hoạt động minh bạch, an toàn, hiệu vững với cấu trúc đa dạng sở hữu, quy mơ, loại hình, có khả cạnh tranh lớn dựa tảng công nghệ, quản trị ngân hàng tiên tiến, chuẩn mực an toàn hoạt động phù hợp với thông lệ, chuẩn mực quốc tế Việc xử lý nợ xấu thông qua VAMC phải nằm chương trình xử lý nợ xấu tổng thể tồn xã hội Nhà nước có sách bắt buộc khuyến khích TCTD có nợ xấu cao phải bán nợ cho VAMC Thứ hai Về tổ chức thực hiện: Tập trung vào mua bán nợ xấu TCTD có tỷ lệ nợ xấu lớn, chủ yếu NHTM NHNN mua lại, TCTD kiểm soát đặc biệt cơng ty tài chính, cơng ty cho th tài Đến 31/12/2015, tồn hệ thống TCTD cịn 107,6 nghìn tỷ đồng nợ cấu lại thời hạn trả nợ giữ nguyên nhóm nợ Đây nhóm có nguy tiềm ẩn trở thành nợ xấu Để giảm chi phí hoạt động, mở rộng quy mơ, thành lập văn phịng, 76 chi nhánh trách nhiệm trụ sở chi nhánh cần phân cấp rõ ràng nhằm hạn chế chi phí giao dịch Các chi nhánh thành phố mở rộng hợp tác với để chia sẻ nguồn tài nguyên tiêu chí nguyên tác chia sẻ tài nguyên cần quy định rõ ràng, tránh tình trạng đổ lỗi trách nhiệm lẫn VAMC cần hợp tác chặt chẽ với TCTD để giải vấn đề minh bạch thông tin bên vay nợ VAMC yêu cầu giảm giá mua nợ xấu ngân hàng từ chối tạo điều kiện cung cấp thông tin bên vay nợ Thứ ba lãnh đạo thực hiện: Hoạt động VAMC cần nhận ủng hộ Bộ, Ngành, hỗ trợ tích cực từ Chính quyền địa phương,các quan nội chính, quan Cơng an, Viện Kiểm sốt, Tịa án q trình tổ chức mua bán xử lý cụ thể khoản nợ xấu Những khó khăn, vướng mắc cụ thể cần xem xét tháo gỡ để thực hóa vai trị chủ nợ VAMC, nhấn mạnh lợi VAMC nhằm thúc đẩy xử lý nhanh nợ xấu cho kinh tế Tạo hội để hoạt động VAMC thu hút quan tâm nhiều tổ chức, nhà đầu tư nước, nước lĩnh vực mua bán nợ xấu, hình thành thị trường mua bán nợ với nhu cầu lớn dịng vốn thực từ bên ngồi tham gia thị trường NHNN cần nâng cao vai trò VAMC mua bán nợ xấu để TCTD dần nhận thức vai trị VAMC q trình xử lý nợ xấu, thông qua VAMC, TCTD tận dụng lợi xử lý nợ thủ tục rút ngắn thời gian việc xử lý TSBĐ, đấu giá TSBĐ, làm việc với khách hàng, quan nhà nước liên quan để tổ chức thực thu hồi nợ, khởi kiện, thi hành án Việc xử lý nợ qua VAMC có tác dụng tích cực đẩy nhanh q trình thực xử lý nợ, hoàn thiện hồ sơ thủ tục pháp lý, khách hàng tích cực chủ động thực nghĩa vụ trả nợ Thứ từ kiểm soát tốt hoạt động mua bán nợ xấu: Tỷ lệ nợ xấu kiểm soát mức 3% việc xử lý thực chất hạn chế, tiềm ẩn nguy bùng phát trở lại Chất lượng tín dụng cịn thấp, chưa cải thiện nhiều, q trình xử lý nợ xấu cịn chậm chưa triệt để, ảnh hưởng đến an toàn, 77 hiệu hoạt động TCTD toàn hệ thống Vấn đề đặt yêu cầu cấp thiết phải tăng cường cao lực VAMC quản lý mua bán nợ xấu để góp phần xử lý nợ xấu cách liệt thực chất thời gian tới, đảm bảo an toàn hệ thống tạo tảng cho phát triển kinh tế bền vững VAMC cần hợp tác chặt chẽ với công ty xếp hạng doanh nghiệp cơng ty kiểm tốn để định giá nợ xấu cách sát thực Hồn tồn khơng khả thi với VAMC tập trung vào việc mua lại nợ xấu theo giá thị trường Thay vào đó, VAMC cần nghiên cứu xem thị trường hoạt động điều kiện tương tự làm để trì vị cạnh tranh 3.3 Giải pháp tăng cường quản lý mua bán nợ xấu VAMC thời gian tới 3.3.1 Hoàn thiện mục tiêu, kế hoạch mua bán nợ xấu Để xây dựng thành cơng VAMC theo mơ hình mua bán nợ xấu tập trung, phù hợp phát triển hoàn thiện theo định hướng đặt điều quan trọng cấp thiết lúc phải nhanh chóng cải thiện khuôn khổ pháp lý nhằm tạo môi trường thuận lợi cho Công ty Quản lý tài sản (VAMC) hoạt động hiệu Các giải pháp cần thực cụ thể sau: Về chế, tiếp tục tháo gỡ khó khăn vướng mắc hoạt động mua bán nợ xấu, xử lý tài sản bảo đảm tiền vay thu hồi nợ xấu VAMC Sau năm đời hoạt động, với cố gắng Chính phủ, NHNN Bộ/ngành có liên quan, đến nay, có hệ thống văn qui phạm pháp luật đầy đủ để VAMC hoạt động Tuy nhiên, với mơ hình xử lý nợ xấu khơng dùng vốn ngân sách mang tính đặc thù chưa có giới, nhiệm vụ nhà hoạch định sách, pháp luật VAMC “vừa khai phá, vừa thiết kế, vừa thi cơng” Vì vậy, yêu cầu sửa đổi, bổ sung, hoàn thiện qui định pháp luật chế sách để VAMC hoạt động thơng suốt, có hiệu tất yếu khách quan Đặc biệt qui định mơ hình, chế tài Về tạo lập thị trường mua bán nợ xấu, VAMC mở rộng phạm vi đối 78 tượng mua nợ khoản đầu tư để bước trở thành trung tâm tái tài trợ khoản nợ, khoản đầu tư TCTD, doanh nghiệp, hỗ trợ cho việc cấu lại nợ Nghiên cứu đề xuất, hồn thiện khn khổ pháp luật mua bán nợ, khung pháp lý cho việc hình thành, phát triển quản lý thị trường mua bán nợ Tạo môi trường pháp lý thống để hoạt động mua bán xử lý nợ xấu bảo đảm thơng suốt Trong tương lai, có tham gia tổ chức nước, lại có thêm qui định riêng hoạt động mua bán nợ cho tổ chức này, khó cho việc triển khai thực hiện, khó có thống nhất, cơng thuận tiện cho công tác kiểm tra, giám sát hoạt động mua bán nợ Lưu ý rằng, trình mua bán nợ, nợ liên quan đến nhiều chủ nợ ngược lại, lúc đó, văn qui phạm pháp luật có liên quan khơng có thống với nhau, khó cho q trình xử lý 3.3.2 Tăng cường lực tổ chức thực mua bán nợ xấu Nhìn từ khía cạnh định hướng tăng cường quản lý mua bán nợ xấu VAMC, VAMC nên xem xét để cải cách cấu tổ chức sang loại hình cơng ty dịch vụ chun nghiệp với cấu tổ chức dựa việc thực mục tiêu Khi đó, VAMC nên chia cấu tổ chức thành hai phận lớn phận kinh doanh (front office) thực nghiệp vụ tái cấu doanh nghiệp tái cấu cung cấp dịch vụ tư vấn phận văn phòng (back office) thực nghiệp vụ quản lý cần thiết hoạt động công ty mua bán nợ (quản lý nợ, nghiệp vụ tài chính, pháp lý, nhân sự, lao động…) Đối với mơ hình tổ chức cơng ty chun nghiệp có ưu điểm việc thành lập nhóm làm việc (team) với dự án (dự án mua, bán nợ; dự án tái cấu doanh nghiệp; dự án chứng khốn hóa khoản nợ xấu cụ thể,…) Các định thực nhóm nên thời gian xử lý nhanh Ngồi ra, thành viên tích lũy kinh nghiệm nhiều dự án khác Mơ hình có điểm mạnh đối phó nhanh với thay đổi môi trường nghiệp vụ không định hình hóa Do từ 2017, ngồi đơn vị có VAMC cần 79 cấu lại hoạt động ban nghiệp vụ theo hướng chuyên nghiệp hóa thành lập thêm đơn vị sau: Thành lập Ban Thẩm định mua nợ xấu: thực thẩm định khoản nợ/TSBĐ; mua nợ xấu TCTD TPĐB theo giá trị thị trường Thành lập Ban Cơ cấu, xử lý thu hồi nợ: thực quản lý, đánh giá khoản nợ; triển khai hoạt động cấu nợ; bảo lãnh cho tổ chức, cá nhân vay vốn TCTD; hoàn thiện, khai thác TSBĐ Thành lập Ban Đầu tư: thực nghiệp vụ đầu tư, tư vấn; góp vốn, mua cổ phần; triển khai nghiệp vụ sàn mua bán nợ/TSBĐ; triển khai nghiệp vụ đấu giá khoản nợ, thuê tổ chức đấu giá Thành lập Ban Dự báo phân tích phịng ngừa rủi ro: đánh giá rủi ro hoạt động VAMC; đưa biện pháp cảnh báo, phòng ngừa để đảm bảo hoạt động VAMC giới hạn an toàn; thực trích lập dự phịng rủi ro Thành lập trung tâm đấu giá tài sản, thực đấu giá TSBĐ khoản nợ VAMC Mở Chi nhánh TP Hồ Chí Minh, Đà Nẵng Mơ hình tổ chức dự kiến: 80 Để thực mơ hình tổ chức trên, VAMC cần có điều kiện: Điều kiện lực tài chính: Mơ hình địi hỏi tiềm lực tài mạnh để đầu tư vào hệ thống cơng nghệ, kiện tồn máy, đồng thời thuê chuyên gia bên để hỗ trợ hoạt động Điều kiện công nghệ hệ thống thông tin quản lý: VAMC cần có tảng cơng nghệ vững chắc, hệ thống liệu hoàn chỉnh hệ thống thơng tin quản lý tập trung để theo dõi danh mục đầu tư tính tốn hiệu quả, phục vụ việc phân loại danh mục đề xuất hướng xử lý với danh mục cụ thể Ngồi VAMC cần có hệ thống thơng tin nội hệ thống báo cáo cho Cơ quan tra giám sát NHNN; quản quản lý NHNN xác, kịp thời Điều kiện nhân sự: Đòi hỏi đội ngũ chuyên gia xử lý nợ, tái cấu doanh nghiệp có bề dày kinh nghiệm Hệ thống nhân viên tham gia dự án cần am hiểu hệ thống tài chính, có kiến thức nâng cao tín dụng, có kiến thức kinh tế lượng Thêm vào đó, cần tham khảo tìm hỗ trợ đội ngũ chuyên gia kiểm toán quan tư vấn bên 81 Điều kiện hệ thống quản trị tổ chức: Hệ thống quản trị tổ chức kiện toàn, việc phân cấp ủy quyền minh bạch phận công ty tránh chồng chéo chức quyền lực Trong đó, quyền lực tập trung Hội đồng quản trị, thơng tin tập trung Hội sở Trong điều kiện trên, điều kiện chất lượng nguồn nhân lực phát triển nguồn nhân lực nhiệm vụ trọng tâm kế hoạch tổ chức thực hiện, nhằm nâng cao sức cạnh tranh đáp ứng yêu cầu hội nhập quốc tế Với cấu tổ chức đội ngũ nhân lực VAMC 150 người, để tái cấu tổ chức theo mơ hình chun nghiệp hóa, VAMC cần mở rộng nguồn nhân lực, trọng phát triển nguồn nhân lực có kỹ kinh nghiệm cơng tác mua bán xử lý nợ xấu, phân bổ cán phù hợp với chuyên môn khối lượng công việc Đặc biệt, công tác mua bán xử lý nợ, trình độ cán khơng dừng lại việc thực tốt công việc giao mà nghiệp vụ địi hỏi cần có kiến thức tổng hợp, có kiến thức mới, địi hỏi cán làm cơng tác phải chủ động, tìm tịi nghiên cứu, đồng thời biết cách ứng dụng vào hoạt động 3.3.3 Tăng cường vai trò lãnh đạo mua bán nợ xấu Trong giai đoạn 2017 – 2020 theo định hướng chưa sử dụng Ngân sách nhà nước để mua bán, xử lý nợ xấu, việc mua bán nợ xấu cần đạo hỗ trợ từ NHNN yêu cầu TCTD có tỷ lệ nợ xấu 3% buộc phải bán nợ sang VAMC, khoản nợ lớn, phức tạp không đáp ứng điều kiện mua bán nợ xấu cần NHNN cho ý kiến đạo để trình phủ phê duyệt mua nợ NHNN giao VAMC vai trò chủ nợ thực khoản nợ xấu VAMC mua TCTD TPĐB, đạo, phối hợp trực tiếp với VAMC, TCTD trình mua bán mặt pháp lý khoản nợ xấu để đẩy nhanh q trình hồn thiện hồ sơ pháp lý, hoàn thiện thủ tục chuyển nhượng TSBĐ thủ tục thuế liên quan đến việc chuyển nhượng TSBĐ Nâng cao lực lãnh đạo, điều hành chiến lược hoạt động triển khai công việc VAMC, việc vô quan trọng lĩnh vực mua bán xử lý nợ xấu lĩnh vực mới, cần có hiểu biết, nhậy bén để điều hành quản lý 82 công việc Một người lãnh đạo giỏi phải nắm bắt nguy thách thức rủi ro tiềm ẩn hoạt động kinh doanh, từ kết hợp sức mạnh nguồn nhân lực để vượt qua thách thức, hạn chế tốt rủi ro, nâng cao hiệu kinh doanh Để làm điều này, cần phải sàng lọc phát triển đội ngũ cán lãnh đạo quản lý cấp công ty, kể việc thuê cán giỏi có nhiều kinh nghiệm bên ngồi làm lãnh đạo Ngồi ra, VAMC cần triển khai cơng tác quy hoạch cán quản lý điều hành Cụ thể là: Quy định yêu cầu, tiêu chuẩn cụ thể, công khai cho chức danh làm sở cho việc đào tạo, bồi dưỡng cán quy hoạch người có chí hướng phấn đấu vươn lên Đồng thời xây dựng, bổ sung hoàn chỉnh quy trình quy hoạch chức danh cán quản lý điều hành, tạo điều kiện triển khai tổ chức thực công tác quy hoạch bản, hiệu Mở rộng phạm vi tạo nguồn nhằm lựa chọn nhiều người tài giỏi, từ số chọn số lượng hẹp để đưa đào tạo, bồi dưỡng theo chương trình xây dựng từ trước, phù hợp với chức danh Ngoài việc đào tạo, bồi dưỡng kiến thức sở đào tạo, cịn phải đào tạo thực tế thơng qua giao việc thử thách, luân chuyển sang vị trí khác đến đơn vị khác, địa phương khác, tuỳ thuộc vào hoàn cảnh chức danh cụ thể Việc lựa chọn có tính đến yếu tố khu vực, cho chức danh có nhiều ứng viên đủ tiêu chuẩn để lựa chọn cho vòng hẹp sau Tuyển dụng nhân lực cách thức bổ sung trực tiếp cho nguồn nhân lực Do vậy, chất lượng tuyển dụng bảo đảm có tác dụng góp phần cải thiện nhanh chất lượng nguồn nhân lực Trong điều kiện nay, địi hỏi VAMC phải có sách tuyển dụng khoa học, mang tính thực tiễn, tính chất đặc thù Tổ chức đào tạo lại nguồn nhân lực đáp ứng u cầu cơng việc: Nguồn nhân lực có chất lượng cao sở định lực VAMC Do đó, tăng cường quản lý đào tạo lại nguồn nhân lực biện pháp quan trọng, lâu dài việc quản lý mua bán nợ xấu VAMC cần xây dựng, bổ sung sửa đổi quy chế việc bố trí 83 cán hay sa thải viên chức, quy chế thưởng phạt xác đáng theo yêu cầu quản lý nhằm nâng cao chất lượng làm việc 3.3.4 Kiểm soát tốt hoạt động mua bán nợ xấu Tổ chức quản lý, giám sát, đôn đốc mua bán, thu nợ mua TPĐB phù hợp với quy định Thông tư 19/2013/TT-NHNN NHNN ngày 6/9/2013 quy định việc mua, bán xử lý nợ xấu Công ty Quản lý tài sản tổ chức tín dụng Việt Nam Tiến hành rà soát, phân loại, đánh giá thực trạng khoản nợ xấu, TSBĐ, đánh giá khách hàng vay để xây dựng phương án xử lý nợ cụ thể quy định Nghị định 53/2013/NĐ-CP Chính phủ thành lập tổ chức hoạt động Công ty Quản lý tài sản; phối hợp với quan, tổ chức có thẩm quyền khách hàng vay để hồn thiện thủ tục, hồ sơ pháp lý liên quan đến khoản nợ xấu, TSBĐ khoản nợ xấu Phối hợp với TCTD, khách hàng triển khai phương án mua bán nợ xấu theo kế hoạch; Thường xuyên rà soát, đánh giá lại công việc thực để xử lý tồn vướng mắc nhằm có giải pháp tháo gỡ, xử lý có hiệu theo kế hoạch giao Tăng cường kiểm tra, giám sát khách hàng vay TSBĐ khoản nợ mua Trong trường hợp đánh giá khách hàng vay có khả phục hồi tốt, VAMC xem xét đầu tư, cung cấp tài chính; bảo lãnh cho tổ chức, doanh nghiệp, cá nhân vay vốn TCTD; góp vốn, mua cổ phần để hỗ trợ khách hàng vay xử lý khó khăn tài tạm thời phục hồi sản xuất kinh doanh, đồng thời tham gia vào việc tái cấu trúc doanh nghiệp Hệ thống khuôn khổ pháp lý sở quan trọng quy định nguyên tắc tổ chức, hoạt động mua bán nợ xấu VAMC, môi trường pháp lý đầy đủ, đồng bộ, hiệu lực pháp lý cao điều kiện cần cho quản lý mua bán nợ xấu Cần tạo điều kiện pháp lý thuận lợi để tổ chức nước có đủ điều kiện hoạt động mua bán nợ, tổ chức tài nước ngồi tham gia vào trình xử lý nợ xấu TCTD Việt Nam Trong điều kiện ngân sách hạn hẹp, việc tạo môi trường pháp lý thuân lợi, rõ ràng, minh bạch để thu hút nguồn lực tài 84 lực, kinh nghiệm xử lý nợ xấu tổ chức tài nước ngồi thời gian tới cần thiết Nếu tổ chức cá nhân nước tham gia mua bán nợ xấu, giá trị thực khoản nợ đánh giá xác thực, tính minh bạch cao, điều cần thiết cho việc xác định xác mặt giá nợ xấu TCTD Nhưng quan trọng hơn, việc có “tiền thật” từ nước ngồi để đẩy nhanh xử lý nợ xấu TCTD Việt Nam giải pháp hữu hiệu lúc Sở dĩ họ khơng vào chưa có sách hồn thiện, tính pháp lý quyền chủ nợ, quyền xử lý tài sản chưa cao, nhiều tranh chấp Bên cạnh khuyến khích tổ chức tài chính, tổ chức tài nước ngồi tham gia hoạt động mua bán nợ xấu TCTD Việt Nam, việc có sách rõ ràng, minh bạch để doanh nghiệp, tập đoàn kinh tế tham gia hoạt động mua bán, sáp nhập doanh nghiệp giải pháp hữu hiệu cần trọng triển khai Chủ doanh nghiệp sau mua bán, sáp nhập thực trả nợ cho ngân hàng ngân hàng thống để tái cấu lại khoản nợ xấu ngân hàng Lúc đó, khoản nợ xấu trở thành nợ tốt lực quản lý tài nợ cũ thay nợ tốt Tuy nhiên, cần có tiêu chí lựa chọn doanh nghiệp nước đủ điều kiện tham gia mua bán nợ xấu TCTD Việt Nam, không dễ dẫn đến tạo dư địa để biến tướng tín dụng đen phát triển 3.3.5 Nhóm giải pháp khác Nâng cấp sở hạ tầng công nghệ thông tin Để tăng cường quản lý mua bán nợ xấu VAMC cần xây dựng hệ thống thơng tin minh bạch định chế tài nước tiêu chuẩn hóa hệ thống thơng tin khoản nợ xấu Việc tiêu chuẩn hóa hệ thống công nghệ thông tin khoản nợ xấu giúp cho trình tập hợp đánh giá định mua lựa chọn biện pháp xử lý nợ xấu công ty mua bán nợ diễn nhanh chóng thuận lợi hơn, cụ thể: VAMC cần đầu tư xây dựng hệ thống công nghệ thông tin để quản lý thông tin khoản nợ xấu, TSBĐ khoản nợ xấu mua TPĐB, mua theo 85 giá trị thị trường Hệ thống CNTT cho phép lọc thông tin khoản nợ, TSBĐ theo nhiều tiêu chí đa dạng, đáp ứng yêu cầu nhà đầu tư có quan tâm Các nhà đầu tư trực tiếp khai thác thông tin nợ xấu/TSBĐ hệ thống CNTT VAMC theo phân cấp mức độ chi tiết thông tin Xây dựng kết nối hệ thống CNTT với TCTD để thu thập thông tin khoản nợ, TSBĐ, phục vụ cho việc theo dõi, quản lý nợ xấu Đầu tư, nâng cấp đại hóa cơng nghệ Hội sở chi nhánh đồng để đảm bảo việc kết nối thông tin xây dựng mạng giao dịch trực tuyến toàn quốc Đảm bảo Hội sở trung tâm đầu não lưu trữ xử lý thông tin, giảm bớt ranh giới chi nhánh tạo điều kiện cho việc ứng dụng sản phẩm dịch vụ mua bán, xử lý nợ triển khai giao dịch từ xa qua internet, điện thoại, máy tính; thiết lập hồn chỉnh hệ thống thơng tin (về quản lí, khách hàng, thị trường, ) Cần xây dựng sách cơng nghệ thơng tin nhằm tiến tới việc tự động hóa sử dụng cơng nghệ thông tin tất phận tổ chức chức công ty mua bán nợ, đó: (i) Đảm bảo việc thiết lập, bắt buộc tuân thủ cập nhật thường xuyên tiêu chuẩn cho trang thiết bị, hệ điều hành, môi trường sở liệu, giao thức mạng truyền thông bao gồm tiêu chuẩn cho việc mua sắm thiết bị; (ii) Lập kế hoạch lưu phục hồi khắc phục cố mạng, máy móc; (iii) Xây dựng mạng giao dịch trực tuyến sở liệu tập trung mạng truyền thông với mức độ sẵn sàng 100% để tránh cố bị gián đoạn giao dịch VAMC cần xây dựng hệ thống phần mềm xử lý liệu tập trung, việc ứng dụng giải pháp phần mềm đại giúp cơng ty mua bán nợ có đánh giá rủi ro tổn thất với độ xác tương đối cao việc xử lý thơng tin tập trung: Thiết lập hệ thống thông tin khách hàng tập trung hệ thống Tất 86 thông tin liên quan đến khách hàng tập hợp Hệ thống quản lý thông tin khách hàng phải hệ thống thông tin mở tập trung, ghi lại thông tin hoạt động kinh doanh khách hàng cần thiết thêm thông tin vào hệ thống cách dễ dàng Chuyển đổi từ mơ hình xử lý thơng tin phân tán sang mơ hình xử lý thơng tin tập trung Trong hệ thống thông tin tập trung, tất thơng tin sẵn có khách hàng giúp cho việc phân tích trở nên tốt hơn: Từ việc phân tích khách hàng, đến việc phân tích tài sản bảo đảm, từ quản lý rủi ro Phát triển hệ thống lưu trữ liệu phục vụ cho công tác phân loại danh mục khách hàng Để phục vụ tốt công tác này, việc xây dựng sở liệu công ty mua bán nợ cần đáp ứng chuẩn mực sau: + Số lượng liệu cần thu thập: VAMC phải thu thập, trì phân tích thơng tin quan trọng liên quan đến việc xếp hạng khách hàng xếp hạng khoản nợ xấu mua suốt thời gian dự kiến quản lý khoản nợ xấu mua khách hàng Ngồi liệu thơng tin chung, VAMC cịn cần thu thập liệu định tính định lượng phản ánh hiệu sản xuất kinh doanh khả trả nợ khách hàng: (i) nhân tố định tính: Chất lượng luồng tiền, tính hiệu đáng tin cậy hoạt động quản lý, định hướng chiến lược, tầm nhìn ngành; (ii) nhân tố định lượng như: Quy mô tài sản doanh thu, tỷ suất hiệu sử dụng tàì sản, hiệu sử dụng vốn chủ sở hữu, lợi nhuận, dịng tiền, tính khoản nhân tố khác + Chất lượng liệu: VAMC cần có sách chương trình quản lý liệu phù hợp, đảm bảo sở liệu đáp ứng tiêu chí cách kịp thời, xác, đầy đủ, đồng dễ truy cập Giải pháp tài chính, nguồn vốn hoạt động Để thực giải pháp đề xuất trên,VAMC cần có nguồn lực tài để triển khai thực tế Bên cạnh VAMC dựng lại phương thức 87 mua nợ TPĐB chủ yếu, để thực mua nợ theo giá trị thị trường cần bổ sung nguồn vốn, qua biện pháp: Vốn điều lệ VAMC giữ mức 2.000 tỷ, đề xuất đến năm 2018 tăng lên 8.000 tỷ đồng; VAMC phát hành trái phiếu doanh nghiệp cho TCTD bán nợ thời hạn 5-10 năm (tùy TCTD thời hạn TPĐB khoản nợ) với lãi suất thấp (VAMC TCTD thỏa thuận) Trái phiếu doanh nghiệp khơng cần Chính phủ bảo lãnh khơng ảnh hướng đến nợ công; Vay vốn tổ chức nước quốc tế; Hợp tác với nhà đầu tư nước tham gia xử lý nợ xấu theo hướng tái cấu trúc doanh nghiệp, mua bán doanh nghiệp ... lãi khoản nợ xấu TCTD mà công ty mua bán nợ mua Có thể thấy, công ty mua bán nợ thu hồi chi phí từ việc mua nợ xấu TCTD bán khoản nợ xấu Điều có nghĩa, sau công ty mua bán nợ mua 24 nợ xấu từ TCTD... tham gia mua bán nợ xấu Chủ thể tham gia mua bán nợ xấu chia làm nhóm: a Nhóm chủ thể tham gia mua nợ xấu: Các công ty mua bán nợ chuyên nghiệp (như công ty quản lý tài sản, công ty mua bán nợ tồn... cho quản lý mua bán nợ xấu tập trung để nâng cao hiệu tổ chức Với lý yêu cầu thực tiễn, tác giả chọn đề tài ? ?Quản lý mua bán nợ xấu Công ty Quản lý tài sản-VAMC? ?? làm đề tài Luận văn thạc sỹ,