Phân tích tình hình tài chính công ty cổ phần điều khiển tự động DKT

CHƯƠNG TỔNG QUAN CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1 Tổng quan phân tích tài doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm phân tích tài doanh nghiệp Phân tích tài doanh nghiệp phân tích báo cáo tài doanh nghiệp Việc phân tích báo cáo tài trình tìm hiểu kết quản lý ñiều hành tài doanh nghiệp mà ñược phản ánh báo cáo tài ñó Phân tích báo cáo tài ñánh giá ñã làm ñược, dự kiến xảy ra, sở ñó kiến nghị biện pháp ñể khai thác triệt ñể ñiểm mạnh, khắc phục hạn chế ñiểm yếu [8, 74] Phân tích tình hình tài doanh nghiệp tập hợp khái niệm, phương pháp công cụ cho phép thu thập, xử lý thông tin kế toán thông tin khác quản lý doanh nghiệp nhằm ñánh giá tình hình tài chính, khả tiềm lực doanh nghiệp, giúp cho người sử dụng thông tin ñưa ñịnh tài chính, ñịnh quản lý phù hợp 1.1.2 Mục tiêu vai trò phân tích tài doanh nghiệp Mục tiêu phân tích tài doanh nghiệp Phân tích tài tổng thể phương pháp ñược sử dụng ñể ñánh giá tình hình tài ñã qua nay, giúp cho nhà quản lý ñưa ñược ñịnh quản lý chuẩn xác ñánh giá ñược doanh nghiệp, từ ñó giúp ñối tượng quan tâm ñi tới dự ñoán xác mặt tài doanh nghiệp, qua ñó có ñịnh phù hợp với lợi ích họ Có nhiều ñối tượng quan tâm sử dụng thông tin kinh tế tài doanh nghiệp Mỗi ñối tượng lại quan tâm theo giác ñộ với mục tiêu khác Do nhu cầu thông tin tài doanh nghiệp ña dạng, ñòi hỏi phân tích tài phải ñược tiến hành nhiều phương pháp khác ñể từ ñó ñáp ứng nhu cầu ñối tượng quan tâm Chính ñiều ñó tạo ñiều kiện thuận lợi cho phân tích tài ñời, ngày hoàn thiện phát triển, ñồng thời tạo phức tạp phân tích tài Mục ñích việc phân tích tình hình tài nhằm cung cấp thông tin cần thiết, thông tin ñánh giá khách quan tài doanh nghiệp, khả sinh lời triển vọng phát triển sản xuất doanh nghiệp Bởi vậy, phân tích tài mối quan tâm nhà ñầu tư, chủ nợ, cổ ñông, khách hàng Mỗi ñối tượng có vấn ñề quan tâm nhu cầu sử dụng thông tin khác Bởi phân tích tình hình tài doanh nghiệp phải ñạt ñược mục tiêu sau: − Phân tích tình hình tài phải cung cấp ñầy ñủ thông tin hữu ích cho nhà ñầu tư, chủ nợ người sử dụng khác ñể họ ñịnh ñầu tư, tín dụng ñịnh tương tự Thông tin phải dễ hiểu ñối với người có trình ñộ tương ñối kinh doanh hoạt ñộng kinh tế mà muốn nghiên cứu thông tin − Phân tích tình hình tài nhằm cung cấp thông tin quan trọng cho chủ doanh nghiệp, nhà ñầu tư, chủ nợ người sử dụng khác ñánh giá số lượng, thời gian rủi ro khoản thu tiền từ cổ tức tiền lãi Vì dòng tiền nhà ñầu tư liên quan với dòng tiền doanh nghiệp nên trình phân tích phải cung cấp thông tin ñể giúp họ ñánh giá số lượng, thời gian rủi ro dòng tiền thu dự kiến doanh nghiệp − Phân tích tình hình tài phải cung cấp tin nguồn lực kinh tế, vốn chủ sở hữu, khoản nợ, kết trình, tình làm biến ñổi nguồn vốn khoản nợ doanh nghiệp ðồng thời qua ñó cho biết thêm nghĩa vụ doanh nghiệp ñối với nguồn lực tác ñộng nghiệp vụ kinh tế, giúp cho chủ doanh nghiệp dự ñoán xác trình phát triển doanh nghiệp tương lai Qua ñó cho thấy, phân tích tình hình tài doanh nghiệp trình kiểm tra, ñối chiếu số liệu, so sánh số liệu tài thực có doanh nghiệp với khứ ñể ñịnh hướng tương lai Từ ñó, ñánh giá ñầy ñủ mặt mạnh, mặt yếu công tác quản lý doanh nghiệp tìm biện pháp sát thực ñể tăng cường hoạt ñộng kinh tế quan trọng phục vụ cho việc dự ñoán, dự báo xu phát triển sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Vai trò Tài doanh nghiệp hệ thống mối quan hệ kinh tế gắn liền với việc hình thành sử dụng quỹ tiền tệ doanh nghiệp ñể phục vụ cho hoạt ñộng sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Vì vậy, việc phân tích tình hình tài cho phép doanh nghiệp nhìn nhận ñúng ñắn khả năng, sức mạnh hạn chế doanh nghiệp Chính sở doanh nghiệp xác ñịnh ñúng ñắn mục tiêu với chiến lược kinh doanh hiệu Phân tích tình hình tài công cụ quan trọng chức quản trị có hiệu doanh nghiệp Phân tích trình nhận thức kinh doanh ñể ñạt mục tiêu kinh doanh Chính tầm quan Thang Long University Library trọng mà doanh nghiệp phải thường xuyên tiến hành phân tích tình hình tài doanh nghiệp 1.1.3 Ý nghĩa phân tích tình hình tài Hoạt ñộng tài có mối quan hệ trực tiếp với hoạt ñộng sản xuất kinh doanh Do ñó tất hoạt ñộng sản xuất kinh doanh ñều có ảnh hưởng ñến tài doanh nghiệp Ngược lại, tình hình tài tốt hay xấu ñều có tác ñộng thúc ñẩy kìm hãm ñối với trình sản xuất kinh doanh Chính vậy, phân tích tình hình tài có ý nghĩa quan trọng ñối với thân chủ doanh nghiệp ñối tượng bên có liên quan ñến tài doanh nghiệp ðối với nhà quản trị doanh nghiệp Các hoạt ñộng nghiên cứu tài doanh nghiệp ñược gọi phân tích tài nội Khác với phân tích tài bên nhà phân tích doanh nghiệp tiến hành Do ñó thông tin ñầy ñủ hiểu rõ doanh nghiệp, nhà phân tích tài doanh nghiệp có nhiều lợi ñể phân tích tài tốt Vì nhà quản trị doanh nghiệp phải quan tâm ñến nhiều mục tiêu khác tạo công ăn việc làm cho người lao ñộng, nâng cao chất lượng sản phẩm hàng hoá dịch vụ, hạ chi phí thấp bảo vệ môi trường Doanh nghiệp ñạt ñược mục tiêu doanh nghiệp kinh doanh có lãi toán ñược nợ Như hết nhà quản trị doanh nghiệp cần có ñủ thông tin nhằm thực cân tài chính, nhằm ñánh giá tình hình tài ñã qua ñể tiến hành cân ñối tài chính, khả sinh lời, khả toán, trả nợ, rủi ro tài doanh nghiệp Bên cạnh ñó ñịnh hướng ñịnh ban giám ñốc tài chính, ñịnh ñầu tư, tài trợ, phân tích lợi tức cổ phần ðối với nhà ñầu tư Mối quan tâm họ chủ yếu vào khả hoàn vốn, mức sinh lãi, khả toán vốn rủi ro Vì mà họ cần thông tin ñiều kiện tài chính, tình hình hoạt ñộng, kết kinh doanh tiềm doanh nghiệp Các nhà ñầu tư quan tâm ñến việc ñiều hành hoạt ñộng công tác quản lý Những ñiều ñó tạo an toàn hiệu cho nhà ñầu tư ðối với nhà cho vay Mối quan tâm họ hướng ñến khả trả nợ doanh nghiệp Qua việc phân tích tình hình tài doanh nghiệp, họ ñặc biệt ý tới số lượng tiền tài sản chuyển ñổi thành tiền nhanh ñể từ ñó so sánh ñược biết ñược khả toán tức thời doanh nghiệp Giả sử ñặt vào trường hợp người cho vay ñiều ñầutiên ý số vốn chủ sở hữu, ta thấy không chắn khoản cho vay ñựoc toán trường hợp doanh nghiệp ñó gặp rủi ro số vốn bảo hiểm cho họ ðồng thời ta quan tâm ñến khả sinh lời doanh nghiệp ñó sở việc hoàn trả vốn lãi vay ðối với quan nhà nước người làm công ðối với quan quản lý nhà nước, qua việc phân tích tình hình tài doanh nghiệp, ñánh giá ñược lực lãnh ñạo ban giám ñốc, từ ñó ñưa ñịnh ñầu tư bổ sung vốn cho doanh nghiệp nhà nước hay không Bên cạnh chủ doanh nghiệp, nhà ñầu tư người lao ñộng có nhu cầu thông tin giống họ liên quan ñến quyền lợi trách nhiệm, ñến khách hàng tương lai họ 1.1.4 Chức phân tích tài doanh nghiệp Chức huy ñộng phân phối nguồn vốn Một doanh nghiệp hoạt ñộng sản xuất kinh doanh ñược cần phải có vốn quyền sử dụng nguồn vốn tiền cách chủ ñộng Trước ñây chế quản lý kế hoạch hoá tập trung ngân sách nhà nước cấp toàn vốn ñầu tư xây dựng cho việc thiết lập xí nghiệp quốc doanh Hiện chuyển sang kinh tế thị trường với hoạt ñộng doanh nghiệp thành phần kinh tế khác nhau, nhiều xí nghiệp quốc doanh ñã tỏ yếu Thực trạng ñó ñặt cho nhà quản lý kinh tế nói chung nhà quản lý tài nói riêng vấn ñề là: làm ñể ñưa xí nghiệp làm ăn thua lỗ ñó thoát khỏi tình trạng ? Chính bất ổn ñịnh ñã tạo chưa ñược quán việc ñịnh hình nguồn vốn cho doanh nghiệp nước ta Tuy nhiên, dù thay ñổi cụ thể doanh nghiệp với hình thức sở hữu lĩnh vực sản xuất, lưu thông, dịch vụ ñều huy ñộng ñược vốn từ nguồn sau: − Vốn ngân sách nhà nước cấp cấp cấp ñối với doanh nghiệp nhà nước ñược xác ñịnh sở biên giao nhận vốn mà doanh nghiệp phải có trách nhiệm bảo toàn phát triển số vốn giao ñó Khi thành lập nhà nước cấp cấp vốn ñầu tư ban ñầu ñể công ty thực sản xuất kinh doanh phù hợp với quy mô ngành nghề Số vốn thường lớn số vốn pháp ñịnh Sau trình hoạt ñộng thấy cần thiết, nhà nước cấp bổ sung vốn cho doanh nghiệp ñể phục vụ cho việc phát triển sản xuất kinh doanh Thang Long University Library Vốn tự bổ sung: vốn nội doanh nghiệp bao gồm: + Phần vốn khấu hao ñể lại doanh nghiệp + Phần lợi nhuận sau ñã nộp thuế + Phần tiền nhượng bán tài sản (nếu có) − Vốn liên doanh liên kết : ñó góp tiền góp tài sản doanh nghiệp khác ñể với doanh nghiệp sản xuất kinh doanh − Vốn vay: chủ yếu vốn vay ngân hàng tổ chức tín dụng khác Ngoài loại vốn nói trên, doanh nghiệp huy ñộng vốn cán công nhân viên doanh nghiệp trả lãi cho số vốn vay ñó theo lãi suất ngân hàng Qua ñó ta hình dung ñược, trình thành lập doanh nghiệp cần phải có lượng vốn ñầu tư tối thiểu ðối với doanh nghiệp nhà nước số vốn ngân sách nhà nước cấp 100% tối thiểu 51% Còn ñối với Công ty cổ phần, Công ty TNHH số vốn ñầu tư ban ñầu ñược hình thành từ việc ñóng góp vốn hùn vốn cổ ñông hình thức cổ phần Mức vay vốn ñược quy ñịnh theo doanh nghiệp ðể tồn phát triển kinh doanh, trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp phải tiếp tục ñầu tư trung dài hạn doanh nghiệp huy ñộng vốn bên doanh nghiệp vốn tự tài trợ Nếu nguồn tự tài trợ mà nhu cầu ñầu tư dài hạn không ñáp ứng ñược doanh nghiệp phải tìm kiếm nguồn vốn từ bên hình thức ñã nêu Với chức tổ chức vốn, tài doanh nghiệp không ñơn thực việc huy ñộng vốn mà phải tiến hành phân phối vốn cho với số vốn pháp ñịnh, vốn tự có nguồn vốn huy ñộng, doanh nghiệp sử dụng chúng cách có hiệu Muốn vậy, thời kỳ kinh doanh doanh nghiệp phải xác ñịnh ñược nhu cầu vốn kết cấu hợp lý Chức phân phối Sau huy ñộng vốn ñã sử dụng nguồn vốn ñó thu ñược kết việc tiêu thụ sản phẩm hàng hoá doanh nghiệp Do ñó doanh nghiệp tiến hành phân phối kết hoạt ñộng sản xuất kinh doanh Ở nước ta, tồn kinh tế nhiều thành phần, hình thức sở hữu khác nhau, quy mô phương thức phân phối loại hình doanh nghiệp khác Sau kỳ kinh doanh, số tiền mà doanh nghiệp thu ñược bao gồm giá vốn chi phí phát sinh Do doanh nghiệp phân phối theo dạng chung sau: Bù ñắp chi phí phân bổ cho hàng hoá ñã tiêu thụ bao gồm: + Trị giá vốn hàng hoá + Chi phí lưu thông chi phí khác mà doanh nghiệp ñã ñã bỏ lãi vay ngân hàng, chi phí giao dịch, lợi tức trái phiếu + Khấu hao máy móc − Phần lại sau bù ñắp chi phí ñược gọi lợi nhuận doanh nghiệp Phần lợi nhuận này, phần phải nộp cho ngân sách nhà nước hình thức thuế, phần lại tuỳ thuộc vào quy ñịnh doanh nghiệp mà tiến hành chia lãi liên doanh, trả lợi tức cổ phần, trích lập quỹ doanh nghiệp Chức giám ñốc ðó khả khách quan ñể sử dụng tài làm công cụ kiểm tra, giám ñốc ñồng tiền với việc sử dụng chức thước ño giá trịvà phương tiện toán tiền tệ Khả biểu chỗ, trình thực chức phân phối, kiểm tra diễn dạng: xem xét tính cần thiết, quy mô việc phân phối nguồn tài chính, hiệu việc phân phối qua quỹ tiền tệ Giám ñốc tài mang tính chất tổng hợp toàn diện, tự thân diễn thường xuyên giám ñốc tài trình kiểm tra, kiểm soát hoạt ñộng tài nhằm phát ưu ñiểm ñể phát huy, tồn ñể khác phục Hoạt ñộng tài diễn lĩnh vực trình tái sản xuất xã hội tầm vĩ mô vi mô Trong hoạt ñộng ñó tài không phản ánh kết sản xuất mà thúc ñẩy phát triển ðộng lực ñể thúc ñẩy nhanh sản xuất xã hội không phụ thuộc vào phân phối cân bằng, hợp lý cân ñối phận mà trực tiếp phụ thuộc vào kiểm tra, kiểm soát nghiêm nghặt hoạt ñộng tài Nội dung giám ñốc tài giám ñốc vận ñộng chu chuyển nguồn vốn tiền tệ với hiệu sử dụng vốn, giám ñốc việc lập chấp hành tiêu kế hoạch, ñịnh mức kinh tế tài chính, giám ñốc trình hình thành sử dụng quỹ tiền tệ, trình hạch toán kinh tế giám ñốc việc chấp hành sách tài Thực quản lý tài ñã khẳng ñịnh, ñể thực triệt ñể có hiệu việc giám ñốc tài cần phải thường xuyên ñổi hoàn thiện chế quản lý tài phù hợp với chế sách quản lý kinh tế thực tiễn sản xuất kinh doanh Thông qua ñó giúp cho việc thực giải pháp tối ưu nhằm làm lành mạnh tình hình tài nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Thang Long University Library 1.2 Thông tin sử dụng phân tích tài doanh nghiệp Tài liệu ñể phục vụ phân tích tình hình tài doanh nghiệp hệ thống báo cáo tài doanh nghiệp Hệ thống báo cáo tài doanh nghiệp, bao gồm báo cáo tổng hợp, phản ánh tổng quát tiêu giá trị tình hình tài sản, nguồn hình thành tài sản theo kết cấu, kết hoạt ñộng kinh doanh lưu chuyển tiền tệ doanh nghiệp thời ñiểm, thời kỳ ñịnh 1.2.1 Thông tin chung ðây thông tin tình hình kinh tế có ảnh hưởng ñến hoạt ñộng sản xuất kinh doanh doanh nghiệp năm Tuy nhiên biến ñộng tình hình kinh tế bất lợi ảnh hưởng ñến kết kinh doanh doanh nghiệp Chính vậy, ñể có ñược ñánh giá khách quan xác nên xem xét thật kĩ lưỡng tình hình kinh tế bên có liên quan 1.2.2 Thông tin theo ngành kinh tế Nội dung nghiên cứu phạm vi ngành kinh tế phát triển doanh nghiệp ñến hoạt ñộng chung ngành kinh doanh ðặc ñiểm ngành lien quan tới tính chất sản phẩm, quy trình kỹ thuật áp dụng, cấu sản xuất kinh doanh, nhịp ñộ phát triển chu kỳ kinh tế Việc tổng hợp thông tin theo ngành thông tin chung bên giúp cho doanh nghiệp so sánh, ñánh giá, kết luận cách xác tình hình tài doanh nghiệp Hoạt ñộng kinh doanh doanh nghiệp chịu tác ñộng nhiều nhân tố thuộc môi trường vĩ mô nên phân tích tài doanh nghiệp cần ñặt bối cảnh chung kinh tế nước giới Kết hợp thông tin ñánh giá ñầy ñủ tình hình tài dự báo nguy cơ, hội ñối với hoạt ñộng doanh nghiệp Những thông tin thường quan tâm bao gồm: thông tin tăng trưởng, suy thoái kinh tế, lãi suất ngân hàng, tỷ lệ lạm phát, sách lớn Chính phủ 1.2.3 Thuyết minh báo cáo tài Thuyết minh báo cáo tài báo cáo tài trình bày thông tin trọng yếu mà báo cáo tài khác chưa thể ñược Thuyết minh báo cáo tài cung cấp thông tin hữu ích cho ñối tượng sử dụng ñể phân tích ñưa ý kiến ñánh giá khách quan phù hợp Ngoài thông tin từ báo cáo tài chính, phân tích tài doanh nghiệp sử dụng nhiều nguồn thông tin khác ñể kết luận phân tích tài có tính thuyết phục 1.3 Quy trình phân tích tài doanh nghiệp Sơ ñồ 1.1 Quy trình phân tích tài doanh nghiệp (Nguồn:[1,74]) 1.3.1 Thu thập thông tin Phân tích tài sử dụng nguồn thông tin có khả lý giải thuyết minh thực trạng hoạt ñộng tài doanh nghiệp, phục vụ cho trình dự ñoán tài Nó bao gồm thông tin nội ñến thông tin bên ngoài, thông tin kế toán thông tin quản lý khác, ñó thông tin kế toán phản ánh tập chung báo cáo tài doanh nghiệp, nguồn thông tin ñặc biệt quan trọng Phân tích tài thực tế phân tích báo cáo tài doanh nghiệp 1.3.2 Xử lí thông tin Giai ñoạn phân tích tài trình xử lý thông tin ñã thu thập ñược Xử lý thông tin trình xắp xếp thông tin theo mục tiêu ñịnh nhằm tính toán, so sánh, giải thích, ñánh giá, xác ñịnh nguyên nhân kết ñã ñạt ñược phục vụ cho trình dự ñoán ñịnh 1.3.3 Dự ñoán ñịnh Mục tiêu phân tích tài ñưa ñịnh tài − ðối với chủ doanh nghiệp, phân tích tài nhằm ñưa ñịnh tăng trưởng, phát triển, tối ña hoá lợi nhuận hay tối ña hoá giá trị doanh nghiệp − ðối với người cho vay ñầu tư ñó ñịnh tài trợ ñầu tư − ðối với cấp doanh nghiệp ñịnh quản lý doanh nghiệp 1.4 Phương pháp phân tích tài doanh nghiệp ðể nắm ñược cách ñầy ñủ thực trạng tài tình hình sử dụng tài sản doanh nghiệp, cần thiết phải ñi sâu xem xét mối quan hệ tình hình biến ñộng khoản mục báo cáo tài báo cáo tài với Việc phân tích báo cáo tài thường ñược tiến hành hai phương pháp: phương pháp phân tích ngang phương pháp phân tích dọc báo cáo tài Phân tích ngang báo cáo tài việc so sánh ñối chiếu tình hình biến ñộng Thang Long University Library số tuyệt ñối số tương ñối tiêu báo cáo tài chính, phân tích dọc việc sử dụng quan hệ tỷ lệ, hệ số thể mối tương quan tiêu báo cáo tài báo cáo tài với ñể rút kết luận Cụ thể, thực tế người ta thường sử dụng phương pháp sau: 1.4.1 Phương pháp so sánh Phương pháp so sánh ñược sử dụng phổ biến phương pháp chủ yếu phân tích tài ñể ñánh kết quả, xác ñịnh vị trí xu hướng biến ñổi tiêu phân tích Có nhiều phương thức so sánh sử dụng phương thức tuỳ thuộc vào mục ñích yêu cầu việc phân tích − So sánh tiêu thực tế với tiêu kế hoạch, dự kiến ñịnh mức ðây phương thức quan trọng ñể ñánh giá mức ñộ thực tiêu kế hoạch, ñịnh mức kiểm tra tính có nhiệm vụ kế hoạch ñược ñề − So sánh tiêu thực kỳ năm năm cho thấy biến ñổi hoạt ñộng sản xuất kinh doanh doanh nghiệp − So sánh tiêu doanh nghiệp với tiêu tương ứng doanh nghiệp loại doanh nghiệp cạnh tranh − So sánh thông số kinh tế - kỹ thuật phương án sản xuất kinh doanh khác doanh nghiệp − ðể áp dụng phương pháp so sánh cần phải ñảm bảo ñiều kiện so sánh ñược tiêu: − Khi so sánh tiêu số lượng phải thống mặt chất lượng − Khi so sánh tiêu chất lượng phải thống mặt số lượng − Khi so sánh tiêu tổng hợp, phức tạp phải thống nội dung, cấu tiêu − Khi so sánh tiêu vật khác phải tính tiêu ñơn vị tính ñổi ñịnh − Khi không so sánh ñược tiêu tuyệt ñối so sánh tiêu tương ñôí Bởi vì, thực tế phân tích, có số trường hợp, việc so sánh tiêu tuyệt ñối thực ñược không mang ý nghĩa kinh tế cả, so sánh tiêu tương ñối hoàn toàn cho phép phản ánh ñầy ñủ, ñúng ñắn tượng nghiên cứu Trong phân tích so sánh sử dụng số bình quân, số tuyệt ñối số tương ñối Số bình quân phản ánh mặt chung tượng, bỏ qua phát triển không ñồng ñều phận cấu thành tượng ñó, hay nói cách khác, số bình quân ñã san chênh lệch trị số tiêu Số bình quân biểu thị dạng số tuyệt ñối dạng số tương ñối( tỷ suất) Khi so sánh số bình quân thấy mức ñộ ñạt ñược so với bình quân chung tổng thể, ngành, xây dựng ñịnh mức kinh tế kỹ thuật Phân tích số tuyệt ñối cho thấy rõ khối lượng, quy mô tượng kinh tế Các số tuyệt ñối ñược so sánh phải có nội dung phản ánh, cách tính toán xác ñịnh, phạm vi, kết cấu ñơn vị ño lường Sử dụng số tương ñối ñể so sánh ñánh giá ñược thay ñổi kết cấu tượng kinh tế, ñặc biệt liên kết tiêu không giống ñể phân tích so sánh Tuy nhiên số tương ñối không phản ánh ñược thực chất bên quy mô kinh tế Vì vậy, nhiều trường hợp so sánh cần kết hợp ñồng thời số tuyệt ñối số tương ñối 1.4.2 Phương pháp phân tích tỷ lệ Phân tích tỷ lệ tài việc sử dụng kỹ thuật khác ñể phân tích báo cáo tài doanh nghiệp ñể nắm bắt ñược tình hình tài thực tế doanh nghiệp, qua ñó ñề kế hoạch sản xuất kinh doanh có hiệu Các tỷ lệ tài thường ñược chia làm loại: − Các tỷ lệ khả toán: Phản ánh khả trả nợ ngắn hạn doanh nghiệp − Các tỷ lệ cấu tài chính: Phản ánh mức ñộ mà doanh nghiệp dùng nợ vay ñể sinh lời hay phản ánh mức ñộ tự chủ tài doanh nghiệp − Các tỷ lệ hoạt ñộng: Phản ánh tình hình sử dụng tài sản, hay phản ánh công tác tổ chức ñiều hành hoạt ñộng doanh nghiệp − Các tỷ lệ doanh lợi: Phản ánh hiệu sử dụng tài nguyên doanh nghiệp, hay phản ánh hiệu quản trị doanh nghiệp Ưu ñiểm − ðánh giá hiệu hiệu hoạt ñộng kinh doanh công ty − Các tỷ lệ cấu tài chính: phản ánh mức ñộ mà doanh nghiệp dùng nợ vay ñể sinh lời hay phản ánh mức ñộ tự chủ tài doanh nghiệp − ðánh giá hiệu sử dụng tài nguyên công ty − Hướng dẫn dự báo lập kế hoạch hoạt ñộng sản xuất kinh doanh; ñịnh ñầu tư tài trợ vốn; ñối phó với thị trường tài xác ñịnh rủi ro lợi nhuận 10 Thang Long University Library ñến năm 2014 tình hình tài công ty ñã có biến ñộng tốt Tình hình nợ công công ty ngày ñược cải thiện, khả toán ngắn hạn tốt Tuy nhiên, doanh thu lợi nhuận sau thuế cua công ty thấp ðiều ñó cho thấy, Công ty gặp nhiều khó khăn hoạt ñộng kinh doanh Vì vậy, Công ty cần ñưa kết ñạt ñược hạn chế tồn ñọng ñể ñưa biện pháp phù hợp cho hoạt ñộng sản xuất kinh doanh Công ty 2.5.1 Kết ñạt ñược Cơ cấu tài sản Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT ñang trì cấu tài sản ngắn hạn nhiều tài sản dài hạn (chiếm 99,42% tổng tài sản theo số liệu năm 2014) ñiều phù hợp với lĩnh vực hoạt ñộng kinh doanh thương mại, tạo ñiều kiện cho Công ty thực chiến lược kinh doanh mang lại hiệu kinh tế phát triển bền vững, nhiên lượng tài sản ngắn hạn lớn nhiều so với tài sản dài hạn vấn ñề lớn mà Công ty cần xem xét lại Tài sản cố ñịnh Công ty chiếm tỷ trọng thấp dẫn ñến chi phí khấu hao thấp, ñiều giảm thiểu ñược rủi ro kinh doanh Công ty hoạt ñộng hiệu Khả toán Công ty cố gắng ñể trì khả toán năm giai ñoạn 2012 – 2014 có biến ñộng tăng giảm năm thất thường ðầu tiên khả toán ngắn hạn, tiêu năm qua ñều lớn ñiều cho thấy khả toán nợ ngắn hạn Công ty tốt Do tài sản lưu ñộng ñầu tư ngắn hạn chuyển dịch theo xu hướng tăng lên nợ ngắn hạn chuyển dịch theo xu hướng giảm xuống (năm 2014 giảm 22,12% sơ với năm 2013) Tuy nhiên tiêu cao tốt ñối với doanh nghiệp Tiếp theo khả toán nhanh Tỷ số cho biết khả hoàn trả khoản nợ ngắn hạn không phụ thuộc vào việc bán tài sản dự trữ ( tồn kho ) Do ñó, thấy tỷ số toán nhanh phản ánh xác hơn, chân thực khả toán ngắn hạn Tỷ số toán nhanh năm ñang có xu hướng tăng có nghĩa thay ñổi sách tín dụng cấu tài trợ ñã làm khả toán doanh nghiệp tăng cao Cuối khả toán tức thời Công ty mức thấp Nguyên nhân Công ty không lưu trữ lượng tiền mặt lớn Như Công ty tránh ñược rủi ro việc lưu trữ tiền Tuy nhiên lượng tiền mặt ảnh hưởng ñến khả toán Công ty 60 Thang Long University Library 2.5.2 Những hạn chế nguyên nhân Tồn song song với mặt tích cực tình hình tài Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT gặp số khó khăn cần ñược giải Năng lực hoạt ñộng vòng quay hàng tồn kho Hàng tồn kho chiếm tỷ trọng cao cấu tài sản ngắn hạn ðiều cho thấy Công ty ñang gặp khó khăn việc tiêu thụ hàng hóa, hoạt ñộng kinh doanh chưa tốt Ngoài ra, khoản phải thu ngắn hạn chiếm tỷ trọng cao (năm 2014 chiếm 20,25% tổng tài sản ngắn hạn, tỷ trọng hàng tồn kho 72,75%) Nguyên nhân công ty ñang bị khách hàng chiếm dụng lượng vốn lớn Như vậy, công ty ñang gặp phải rủi ro không thu hồi ñược nợ từ phía khách hàng Mặt khác thời gian thu tiền công ty mức cao 100 ngày nhiều biến ñộng lên xuống khoản phải thu khách hàng tương ñối cao Hàng tồn kho mức cao có gia tăng công tác quản lý chưa thực hiệu Công ty chưa xây dựng ñược hệ thống sách tín dụng khách hàng cách hợp lý ñồng bộ, việc ñưa ñịnh liên quan ñến sách tín dụng dựa kinh nghiệm việc xem xét tín dụng khách hàng mà ñịnh giá bán chịu, tỷ lệ chiết khấu hay kỳ hạn trả chậm Bên cạnh ñó Công ty chưa có quy trình quản lý khoản phải thu cách rõ ràng dẫn ñến số tiêu cực như: dễ tạo ñiều kiện ñể nhân viên có hành vi gian lận, chưa thật có trách nhiệm việc thu hồi khoản nợ… khiến thời gian bị chiếm dụng vốn công ty kéo dài dự kiến Cơ cấu tài Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT có hướng ñi không thận trọng nguồn nợ Công ty lớn (năm 2013 chiếm 80,91% so với tổng nguồn vốn) Tài trợ hoạt ñộng kinh doanh Công ty chủ yếu từ nguồn nợ Mức ñộ chiếm dụng vốn khách hàng ñối với công ty ngày lớn thể khoản phải thu khách hàng có xu hướng tăng khoản phải trả người bán ñang giảm ðiều làm cho công ty ñi hội ñầu tư thị trường, công tác thu hồi nợ Cách xây dựng sách tín dụng ñơn giản chưa ñược quan tâm Vốn ñầu tư vào khoản phải thu khách hàng chiếm tỷ trọng lớn Công ty ñã chấp nhận cho nhiều khách hàng nợ thời gian dài làm vốn bị chiếm dụng tăng nhanh Cơ cấu tài sản Tình hình cấu tài sản Công ty chưa ñược ñiều chỉnh theo hướng hợp lý TSNH lớn nhiều so với TSDH Hiệu sử dụng tài sản công ty năm 2014 giảm so với năm 2013 2012, ñiều ñược thể thông qua loạt tiêu công ty ñang có chiều hướng xấu ñi Tốc ñộ chu chuyển tài sản lưu ñộng có xu 61 hướng giảm, ñạt mức thấp 0,66 vòng năm 2013 ðiều cho thấy công ty chưa thực nâng cao hiệu sử dụng tài sản cách bền vững, vòng quay thấp dẫn ñến số ngày ñể luân chuyển tài sản kéo dài, năm 2014 công ty phải năm ñể dùng tiền mua nguyên vật liệu, sản xuất, bán sản phẩm thu tiền Doanh thu lợi nhuận sau thuế không cân ñối Doanh thu Công ty có xu hướng tăng qua năm (năm 2014 tăng 45,72% sơ với năm 2013) nhiên lợi nhuận sau thuế lại chưa thực cao (năm 2014 38.601.440 VNð) nguyên nhân công tác quản lý chi phí vốn Công ty chưa hiệu Các chi phí phát sinh chi phí tài chính, chi phí quản lý, chi phí bán hàng doanh nghiệp mức cao có gia tăng qua năm Tích trữ lượng tiền mặt ít, làm ñi hội ñầu tư sinh lời Việc tiếp cận nguồn vốn vay ngân hàng tổ chức tín dụng nhiều hạn chế Công ty có chủ trương kinh doanh nguồn vốn tự có nhu cầu vay thấp Khả toán lãi vay thấp Khả toán lãi vay thấp cho thấy tình trạng nguy hiểm, suy giảm hoạt ñộng kinh tế làm giảm Lãi trước thuế lãi vay xuống mức nợ lãi mà công ty phải trả, ñó dẫn tới khả toán vỡ nợ Tuy nhiên rủi ro ñược hạn chế thực tế Lãi trước thuế lãi vay nguồn ñể toán lãi Ngoài vòng quay tiền mặt ñang giảm nguyên nhân hàng hoá tồn kho cao, sức tiêu thụ ñình trệ Trong ñó có số mặt hàng tồn kho cao Cân băng tải, thiết bị cân băng tải tăng 50,2%; tủ máy cắt, máy hút sắt từ tăng 40,6%; tổng mức bán lẻ hàng hoá dịch vụ tăng 17,3% (chưa trừ ñi số lạm phát) so với trung bình nhiều năm ñều tăng 30% Các doanh nghiệp tạo nguồn tiền mặt từ khấu hao sử dụng nguồn vốn ñó ñể trả nợ lãi Những mà doanh nghiệp cần phải ñạt tới tạo ñộ an toàn hợp lý, bảo ñảm khả toán cho chủ nợ 62 Thang Long University Library KẾT LUẬN CHƯƠNG Chương ñã giới thiệu cách tổng quan trình phát triển, lĩnh vực kinh doanh cấu quản lý Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT Bên canh ñó, phân tích tình hình tài công ty từ năm 2012 – 2014 Trong chương này, tình hình tài sản – nguồn vốn, doanh thu – chi phí – lợi nhuận tiêu tài ñã ñược phân tích cụ thể qua tiêu ñánh chương ñã nêu Qua chương 2, ta phần ñã hiểu ñược tình hình tài Công ty giai ñoạn 2012 – 2014 Thông qua phân tích ñánh giá thực trạng tình hình tài Công ty chương II tảng ñể ñưa giải pháp cải thiện tình hình tài Công ty chương III 63 CHƯƠNG GIẢI PHÁP NHẰM CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN ðIỀU KHIỂN TỰ ðỘNG DKT 3.1 ðịnh hướng phát triển Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT Dưới tác ñộng toàn cầu hoá, công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT công ty khác Việt Nam Thế giới phải ñối diện với thách thức như: quy tắc cạnh tranh ñã thay ñổi; ưu cạnh tranh công ty không phụ thuộc vào yếu tố giá rẻ, tính chất gần gũi am hiểu nội ngành, ñịa phương công ty nước mà bị tác ñộng tiềm sản xuất chỗ, hiệu ñầu tư, tiếp nhận, sử dụng truyền bá tri thức, khoa học công nghệ Theo ñó, thị trường không ñóng khung ñường biên giới nhóm ngành, ñịa phương hay quốc gia Do vậy, doanh nghiệp thương mại công nghiệp phải khẩn trương xây dựng lực tăng cường khả cạnh tranh ñể chủ ñộng ñương ñầu với ñối thủ nước ðứng trước thách thức to lớn ñó, Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT ñã ñịnh mục tiêu phát triển xây dựng chiến lược hành ñộng sau: − Tiếp tục trì vị trí doanh nghiệp có doanh thu lớn ngành Tự ñộng hoá Truyền ñộng Việt Nam với mạng lưới dịch vụ tiêu thụ sản phẩm bảo hành rộng khắp có uy tín − Mở rộng mạng lưới cung cấp sản phẩm dịch vụ hầu hết khu vực toàn quốc − Nâng cao uy tín nữa, phấn ñấu trở thành ñối tác tin cậy doanh nghiệp − Tăng cường mối quan hệ với ñối tác nước − ðào tạo nâng cao lực ñiều hành quản lý, lực khoa học kỹ thuật, lực ngoại ngữ, kỹ giao tiếp với khách hàng, cho cán công nhân viên, hướng ñến phát triển nguồn nhân lực chất lượng cao ñể phục vụ tốt cho khách hàng − ðầu tư trang thiết bị nhằm ñại hoá trung tâm sản xuất, lắp ráp dịch vụ bảo hành, nâng cao suất khả phục vụ khách hàng − Áp dụng hệ thống công nghệ thông tin quản trị doanh nghiệp (như: quản lý Tài chính, quản lý xuất nhập khẩu, quản lý Kho, quản lý Bán hàng, quản lý Sản xuất 64 Thang Long University Library - Lắp ráp - Dịch vụ bảo hành, …) toàn hệ thống công ty cách khoa học hiệu quả, − Xây dựng mô hình quản lý sản xuất kinh doanh theo quy chuẩn ISO − Xây dựng doanh nghiệp vững mạnh thông qua sách ổn ñịnh, nâng cao chất lượng sống gia tăng thu nhập cho cán công nhân viên, củng cố tinh thần ñoàn kết, tinh thần xây dựng, lòng nhiệt tình sáng tạo 3.2 Giải pháp cải thiện tình hình tài Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT 3.2.1 Quản lý tiền mặt Xây dựng mô hình dự báo sản lượng tiêu thụ Sản phẩm thời gian tới sản phẩm, thiết bị, dụng cụ máy móc khí, ñiện, dự báo nên kết hợp phương pháp ñịnh tính ñịnh lượng, phương pháp ñịnh lượng sở ðặc ñiểm tiêu thụ sản phẩm thiết bị có tính mùa vụ chịu ảnh hưởng yếu tố chủ yếu số lượng ñại lý tiêu thụ, nỗ lực quảng cáo marketing, yếu tố thời tiết … ñể xây dựng dự báo theo mô hình nhân Chú ý vấn ñề bản: − Lựa chọn biến ñộc lập phải yếu tố quan trọng Các biến ñộc lập cần ñược kiểm chứng lý thuyết chứng cớ lượng − Các biến ñộc lập ñược ñưa cần ñược xác ñịnh phương pháp ño lường, nguồn lấy số liệu ñể mang lại giá trị xác − Về kính cỡ mẫu, ñơn vị quan sát số liệu lấy theo tháng, số lần quan sát nguyên tắc chung lớn tốt cần so sánh cỡ mẫu − ðặc tính có tính mùa vụ nên phương trình hồi quy cần xuất biến giả Có thể thuê chuyên gia bên cần cân nhắc lợi ích chi phí Xây dựng kế hoạch khoản thu chi lĩnh vực ñầu t , tài ñể hoàn thiện số liệu dự báo tiền mặt Các khoản thu chi lĩnh vực ñầu tư, tài Công ty bao gồm: thu chi từ hoạt ñộng ñầu tư ngắn hạn; thu chi liên quan ñến mua sắm, lý TSCð; thu tiền lãi, cổ tức từ khoản ñầu tư dài hạn, góp vốn kinh doanh; chi triển khai dự án ñầu tư… cần có phương pháp dự báo riêng phù hợp 65 Xây dựng kế hoạch linh hoạt tiền mặt ñể phù hợp với ñiều kiện thị trường, ñảm bảo tính thận trọng xác dự báo − Linh hoạt dự báo sản lượng tiêu thụ bia hơi: phương án xác ñịnh khoảng dao ñộng quanh giá trị dự báo tính toán ñược hay thay ñổi mức giá trị dự báo tương ứng với thay ñổi giá trị yếu tố ảnh hưởng − Linh hoạt dự báo giá bán nguyên vật liệu sản xuất bia − Linh hoạt dự báo dòng tiền lĩnh vực ñầu tư, phát triển doanh nghiệp: giá trị thời gian phát sinh 3.2.2 Quản lý hàng tồn kho Hàng tồn kho công ty bao gồm khoản mục nguyên vật liệu, công cụ dụng cụ, chi phí sản xuất kinh doanh dở dang Hàng tồn kho tăng lên ñồng nghĩa với việc số lượng thi công công trình ñã hoàn thành chưa toán tăng lên, vốn kinh doanh bị ứ ñọng chưa thu hồi, quay vòng vốn chậm, làm cho hiệu hoạt ñộng kinh doanh công ty giảm xuống Do ñó quản lý hàng tồn kho việc làm thiếu Hiện công ty chưa áp dụng phương pháp ñể xác ñịnh lượng hàng cần dự trữ kho mà dựa vào ý kiến chủ quan ðể quản lý tốt hàng tồn kho công ty sử dụng số phương pháp sau Phương pháp quản lý kho mô hình ABC: Giá trị hàng tồn kho ñược xác ñịnh cách lấy nhu cầu hàng năm loại mặt hàng nhân với chi phí lưu kho ñơn vị Nhóm A: Gồm mặt hàng có giá trị chiếm 50% tổng giá trị hàng tồn kho hàng năm số lượng chiếm 10% tổng số hàng tồn kho (việc tính toán ñược thực thường xuyên tháng lần) Nhóm B: Gồm loại hàng có giá trị chiếm 35% tổng giá trị hàng tồn kho hàng năm số lượng chiếm 60% tổng số hàng tồn kho (việc tính toán ñược thực hàng quý) Nhóm C: Gồm loại hàng có giá trị nhỏ chiếm 15% tổng giá trị tồn kho hàng năm số lượng chiếm 30% tổng số hàng tồn kho (ñược tính toán tháng lần) 66 Thang Long University Library Bảng 3.1 Bảng phân loại tồn kho công ty Loại hàng hóa % Số lượng % Giá trị Loại Cân băng tải, thiết bị cân băng tải 10 50 A Tủ máy cắt, máy hút sắt từ 60 35 B Cảm biến tốc ñộ, lò nung ño tro 30 15 C 100 100 Tổng Từ mô hình thấy ñược nhóm A bao gồm mặt hàng cân băng tải, thiết bị cân băng tải Tuy mặt số lượng chiếm tỷ trọng thấp lại chiếm tỷ trọng lớn giá trị ðây nhóm mặt hàng dễ bị giảm chất lượng dẫn ñến giảm giá trị ñể trời, di chuyển nhiều Do ñó nhóm A cần ñược quan tâm quản lý cẩn thận Qua kỹ thuật ABC thấy ñược nên ñầu tư trọng tâm vào mặt hàng A nhiều giá trị ñem lại cao Vì công ty phải dành nguồn tiềm lực ñể sản xuất hàng nhóm A nhiều so với nhóm B nhóm C ðối với nhóm A công ty nên thực thường xuyên kiểm toán tháng lần Ngoài công ty nên yêu cầu ñội thi công phải tập trung làm việc quản lý chặt chẽ trình làm việc ñể ñạt ñược hiệu cao không làm cho công nhân thấy gò bó, tiếp thu ý kiến công nhân ñể có biện pháp ñiều chỉnh phương thức xây dựng cho phù hợp với lực công nhân Tập hợp toàn chi phí sản xuất kinh doanh dở dang kỳ công ty, ñối chiếu với công trình hoàn thành, nhanh chóng làm thủ tục cần thiết ñể nghiệm thu bàn giao cho chủ ñầu tư 3.2.3 Xác ñịnh nhu cầu vốn lưu ñộng cho doanh nghiệp Việc xác ñịnh ñúng nhu cầu vốn lưu ñộng việc cần thiết quan trọng, doanh nghiệp xác ñịnh nhu cầu VLð thấp dẫn ñến thiếu vốn lưu ñộng, gặp khó khăn toán, SXKD bị ngưng trệ… Ngược lại xác ñịnh vốn lưu ñộng cao dẫn ñến tình trạng thừa vốn lưu ñộng, gây lãng phí nguồn vốn, ứ ñọng hàng hóa, giảm thời gian luân chuyển vốn Mỗi doanh nghiệp tùy vào ñặc ñiểm sản xuất kinh doanh lựa chọn phương pháp xác ñịnh hợp lý với quy mô SXKD Việc tính toán nhu cầu số vốn tối thiểu chủ yếu giúp doanh nghiệp có ñể quản lý nội doanh nghiệp Xác ñịnh quản lý lưu lượng tiền mặt Dự trữ tiền mặt (tiền quỹ tiền tài khoản toán ngân hàng) ñiều tất yếu mà Công ty phải làm ñể ñảm bảo việc thực giao dịch kinh doanh 67 hàng ngày ñáp ứng nhu cầu phát triển kinh doanh giai ñoạn ñể tồn ñộng quỹ tiền mặt nhiều gây nên việc ứ ñộng vốn, tăng rủi ro tỷ giá ( dự trữ ngoại tệ), tăng chi phí sử dụng vốn Hơn nữa, sức mua ñồng tiền giảm sút nhanh lạm phát Và Công ty dự trữ tiền mặt không ñủ tiền toán bị giảm uy tín với nhà cung cấp, ngân hàng bên liên quan Công ty hội hưởng khoản ưu ñãi dành cho giao dịch toán tiền mặt, khả phản ứng linh hoạt với hội ñầu tư phát sinh dự kiến Chính vậy, quỹ tiền mặt Công ty luôn ñảm bảo lúc cân ñủ lượng tiền qũy Lượng tiền mặt dự trữ tối ưu Công ty phải thoã mãn ñược nhu cầu chính: chi cho khoản phải trả phục vụ hoạt ñộng sản xuất, kinh doanh ngày trả cho nhà cung cấp hàng hóa dịch vụ, trả người lao ñộng, trả thuế, dự phòng cho khoản chi kế hoạch, dự phòng cho hội phát sinh dự kiến thị trường có thay ñổi ñột ngột Công ty nên áp dụng sách, quy trình sau ñể giảm thiểu rủi ro thất thoát hoạt ñộng: Số lượng tiền mặt quỹ giới hạn mức ñủ chi tiêu cho hoạt ñộng kinh doanh Công ty ñể áp dụng nhu cầu toán chi trả qua ngân hàng Ưu tiên lựa chọn nhà cung cấp có tài khoản ngân hàng Thanh toán qua ngân hàng có tính minh bạch cao, giảm thiểu rủi ro gian lận, ñáp ứng yêu cầu Pháp luật liên quan Theo Luật thuế Giá trị gia tăng (sửa ñổi), có hiệu lực từ ngày 01/01/2013, tất giao dịch từ 20 triệu ñồng trở lên chứng từ toán qua ngân hàng không ñược khấu trừ thuế giá trị giá trị gia tăng ñầu vào Xây dựng quy trình thu chi tiền mặt, tiền gửi ngân hàng, bao gồm danh mẫu bảng biểu, chứng từ (hợp ñồng kinh tế, hoá ñơn, phiếu nhập kho, biên giao nhận…) Xác ñịnh quyền hạn mức phê duyệt cấp quản lý Công ty ðưa quy tắc rõ ràng trách nhiệm quyền hạn phận liên quan ñến trình toán ñể việc toán diễn thuận lợi xác Tuân thủ nguyên tắc bất kiêm nhiệm, tách bạch vai trò kế toán thủ quỹ Có kế hoạch kiểm kê quỹ thường xuyên ñột xuất, ñối chiếu tiền mặt tồn quỹ thực tế, sổ quỹ với số liệu kế toán ðối với tiền gửi ngân hàng, ñịnh kì ñối chiếu số dư sổ sách kế toán Công ty với số dư ngân hàng ñể phát kịp thời xử lí khoản chênh lệch có 68 Thang Long University Library 3.2.4 Một số giải pháp khác Giải pháp công tác quản lý ñào tạo ñội ngũ công nhân viên Nhân tố người ñóng vai trò ñịnh thành công doanh nghiệp nào, ñặc biệt doanh nghiệp hoạt ñộng lĩnh vực sản xuất Tại công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT vậy, vốn người vốn quý Muốn khai thác, sử dung hiệu vốn công ty, nâng cao hiệu sử dụng tài sản thân cán bộ, nhân viên công nhân công ty phải người có trình ñộ, hiểu công việc phấn ñấu mục tiêu chung công ty ðể khai thác tối ña nguồn nhân lực, công ty sử dụng số biện pháp sau: − Thường xuyên ñánh giá trình ñộ nghiệp vụ chuyên môn cán công nhân viên từ ñó tổ chức bồi dưỡng, nâng cao lực làm việc cho ñội ngũ cán cho ñáp ứng nhu cầu thay ñổi − Trên tảng cán công nhân viên dày dặn kinh nghiệm ñể bước hướng dẫn cán công nhân viên trẻ thiếu xót kinh nghiệm ñể học hỏi dần khẳng ñịnh mình, công hiến tài nghiệp chung công ty − ðội ngũ lãnh ñạo công ty phải noi gương sáng, ñi ñầu hoạt ñộng công ty Công tác quản lý cán cần ñược thực cách nghiêm túc, công minh, ñánh giá ñúng ñắn ñể nhìn ñiểm tích cực tiêu cực trình hoạt ñộng Từ ñó phát huy ñiểm tích cực hạn chế ñiểm tiêu cực − Công tác chi trả lương yếu tố ảnh hưởng lớn ñến tâm lý người lao ñộng Do ñó kế toán cần phải hạch toán xác ñầy ñủ khoản trợ cấp, khoản bảo hiểm Thanh toán khoản ñúng thời hạn ñầy ñủ ñể ñảm bảo quyền lợi người lao ñộng ñược hưởng tối ña − Thường xuyên có hoạt ñộng văn hóa, văn nghệ nghỉ mát ñể tăng cường ñoàn kết, thoải mái tinh thần cán công nhân viên − Công ty cần phải ñưa kế hoạch ñào tạo phát triển nguồn nhân lực vào chiến lược phát triển lâu dài công ty Thúc ñẩy mạnh mẽ công tác marketing, mở rộng thị trường Khách hàng ñiều kiện tiên chìa khóa cho thành công doanh nghiệp Một doanh nghiệp muốn có chỗ ñứng thị trường ñịnh cần phải có lượng khách hàng ñủ lớn ñể mua hết số hàng hóa sử dụng thường xuyên sản phẩm dịch vụ doanh nghiệp Nhưng nhu cầu khách hàng lại vô ña dạng, ñể hiểu ñược nhu cầu khách hàng ñòi hỏi phải có kế 69 hoạch nghiên cứu phương pháp phù hợp Trong ñó nâng cao chất lượng hoạt ñộng marketing, ñặc biệt hoạt ñộng nghiên cứu thị trường vấn ñề ñặt lên hàng ñầu trước xâm nhập vào thị trường Do ñó ñội ngũ marketing phận kinh doanh cần tiến hành biện pháp sau: − Tìm hiểu, nghiên cứu biến ñộng môi trường kinh doanh tiềm lực sách ñối thủ cạnh tranh, thay ñổi sách nhà nước ñể từ ñó công ty có phản ứng ñưa ñịnh kịp thời Thông tin ñóng vai trò quan trọng giai ñoạn nay, thông tin không xác không kịp thời không mang lại hiệu cho doanh nghiệp, chí gây hiệu xấu Vậy nên công việc tìm hiểu nghiên cứu thị trường cần phải diễn thường xuyên − Không ngừng mở rộng thị trường tiêu thụ, tăng cường xúc tiến thương mại cách tìm hội giao thương thông qua mạng, báo chí, hội trợ trực tiếp khảo sát thị trường 70 Thang Long University Library KẾT LUẬN CHƯƠNG Chương số giải pháp kiến nghị cá nhân em nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu ñộng Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT Trong trình hoạt ñộng SXKD, tình hình tài công ty bên cạnh thành tựu ñã ñạt ñược nhược ñiểm cần giải Với giải pháp ñã ñề ra, em mong công ty ñưa ñược ñịnh, chiến lược, sách quản lý tài cho hiệu quả, nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh công ty 71 KẾT LUẬN Cùng với phát triển chế thị trường, vai trò hoạt ñộng tài không ngừng phát triển khẳng ñịnh Nổi bật môi trường cạnh tranh thời ñại hoạt ñộng tài ñã giúp kinh tế chủ ñộng Nhìn góc ñộ vi mô doanh nghiệp phân tích doanh nghiệp có ý nghĩa quan trọng Qua phân tích thực trạnh tài Công ty thông qua số công cụ ta thấy ñược vai trò tài Nếu phân tích tài chính xác mang ñến cho doanh nghiệp hiệu cao, giảm ñược chi phí ñáng kể cho hoạt ñộng quản lý Phân tích tài doanh nghiệp cần ñược ñặt lên vị trí xứng ñáng sách quản lý kinh tếtài nhà nước Trước hết nhà nước doanh nghiệp cần phải nhận thức ñược tầm quan trọng nó, thấy ñược cần thiết phải phân tích hoạt ñộng kinh doanh doanh nghiệp Qua toàn trình phân tích tình hình tài Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT, nhìn chung Công ty hoạt ñộng kinh doanh có hiệu quả, nhiên tình hình tài chưa tốt Do ñó năm Công ty nên trọng khắc phục yếu ñể nâng cao chất lượng, uy tín Công ty, giúp Công ty ñứng vững phát triển tương lai Một lần nữa, em xin chân thành cảm ơn thầy Ths ðỗ Trường Sơn ñã hướng dẫn em suốt trình thực tập làm luận văn, cảm ơn cô chú, anh chị Phòng kế toán Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT ñã cung cấp tư liệu thông tin ñể giúp em hoàn thành luận văn tốt nghiệp 72 Thang Long University Library PHỤ LỤC Phụ lục – Bảng báo cáo kết kinh doanh giai ñoạn 2012 - 2014 Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT Phụ lục – Bảng cân ñối kế toán giai ñoạn 2011-2013 công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT 73 TÀI LIỆU THAM KHẢO TS Nguyễn Văn Thuận, Giảng viên ðại Học Kinh Tế Tp HCM QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH (Lý thuyết, Bài tập) Nhà xuất Thống kê Năm 2003 Th.S ðinh Thế Hiển, Viện nghiên cứu tin học kinh tế ứng dụng (IIB: Institute of Information and Business Research) QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH CÔNG TY LÝ THUYẾT VÀ ỨNG DỤNG Nhà xuất Thống kê Năm 2013 TS Nguyễn Minh Kiều, Giảng viên ðại Học Kinh tế Tp HCM chương trình giảng dạy kinh tế Fulbright PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH Nhà xuất Thống kê Năm 2012 Th.S Phạm Văn Dược, Trường ðại Học Kinh Tế KẾ TOÁN QUẢN TRỊ VÀ PHÂN TÍCH KINH DOANH Nhà xuất Thống kê Năm 2000 TS Phan ðức Dũng, Khoa kinh tế ðại Học Quốc Gia Tp HCM KẾ TOÁN TÀI CHÍNH (ñã sửa ñổi, bổ sung) Nhà xuất Thống kê Năm 2012 Website: http://btc5.vn Website: webketoan, Tạp chí Nhà quản lý, Tầm nhìn net (Quản trị quản lý, Quản trị tài chính) Website: voer.edu.vn Website: www.cophieu68.vn 74 Thang Long University Library [...]... ñộng tài chính của doanh nghiệp, bao gồm các nhân tố bên trong và bên ngoài doanh nghiệp có tắc ñộng trực tiếp hoặc gián tiếp tới doanh nghiệp Từ những khái niệm, lý luận ñúng ñắn trên ta sẽ có cơ sở ñể tiến hành phân tích ñánh giá tình hình tài chính của doanh nghiệp 27 CHƯƠNG 2 PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN ðIỀU KHIỂN TỰ ðỘNG DKT 2.1 Khái quát chung về Công ty Cổ phần ðiều khiển Tự. .. hệ luôn biến ñổi 1.5 Nội dung phân tích tài chính doanh nghiệp 1.5.1 Phân tích báo cáo tài chính Vì em không xin ñược bảng báo cáo lưu chuyển tiền tệ, nên bài khóa luận với ñề tài ” Phân tích tình hình tài chính của Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT ” em 11 xin phép ñược tập trung vào 2 bảng báo cáo là bảng cân ñối kế toán và bảng báo cáo kết quả kinh doanh Phân tích bảng cân ñối kế toán Bảng... càng khó khan 28 Thang Long University Library 2.1.2 Cơ cấu tổ chức bộ máy nhân sự của Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT Sơ ñồ 2.1 Sơ ñồ tổ chức Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT (Nguồn: Phòng tổ chức hành chính) Giám ñốc Giám ñốc là người ñại diện pháp nhân của công ty trong mọi giao dịch, là người quản lý mọi hoạt ñộng của công ty ðảm bảo quyền lợi của công ty và người lao ñộng ðồng thời chịu... khiển Tự ñộng DKT 2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển của công ty − Tên công ty : Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT − Tên giao dịch bằng tiếng anh: DKT Joint Stock Company Control & Strucment − ðịa chỉ giao dịch : 94B ðường Bưởi, phường Ngọc Khánh, quận Ba ðình, Cầu Giấy, thành phố Hà Nội − Mã số thuế : 0101550169 − Người ñại diện: Văn Thọ Năm Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT là doanh... chế ñộ hạch toán kế toán theo ñúng trình tự của pháp luật Ngoài ra, phó giám ñốc lập báo cáo tài chính, báo cáo thuế theo qui ñịnh chế ñộ tài chính hiện hành của Nhà nước phản ánh trung thực kết quả hoạt ñộng của công ty, phân tích tình hình tài chính, cân ñối nguồn vốn, công nợ trong công ty và báo cáo ñịnh kỳ hoặc ñột xuất theo yêu cầu của giám ñốc 29 Phòng tài chính kế toán Tham mưu cho Ban giám ñốc... chiếm 70% tổng giá trị vốn góp và bà Hoàng Thu Trang (hiện là Phó Giám ñốc Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT) với số vốn góp 1.350.000.000 ñồng, tương ñương 30% tổng giá trị vốn góp Công ty ñược thành lập với các hoạt ñộng sản xuất kinh doanh trong lĩnh vực tự ñộng hóa Tại thị trường Việt Năm, Công ty Cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT không chỉ cung cấp những sản phẩm chất lượng cao của các hãng trên... của doanh nghiệp 26 Thang Long University Library KẾT LUẬN CHƯƠNG 1 Trong chương I, em ñã nêu ra những lý luận chung nhất về phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp Thứ nhất là tổng quan chung phân tích tài chính doanh nghiệp thông qua các khái niệm và các hoạt ñộng cơ bản của doanh nghiệp Thứ hai là về các quy trình và phương pháp sử dụng trong phân tích tài chính thông qua các chỉ tiêu ñánh giá... giá trị âm nghĩa là công ty kinh doanh thua lỗ Tuy nhiên, tỷ số này phụ thuộc vào ñặc ñiểm kinh doanh của từng ngành Vì thế, khi theo dõi tình hình sinh lợi của công ty, người ta so sánh tỷ số này của công ty với tỷ số bình quân của toàn ngành mà công ty ñó tham gia Mặt khác, tỷ số này và số vòng quay tài sản có xu hướng ngược nhau Do ñó, khi ñánh giá tỷ số này, người phân tích tài chính thường tìm hiểu... − Cung cấp thiết bị ñiện − Cung cấp các thiết bị làm than − Cung cấp các thiết bị băng tải 2.2 Phân tích các báo cáo tài chính 2.2.1 Phân tích bảng cân ñối kế toán (BCðKT) 31 Bảng 2.1 Bảng cân ñối kế toán của Công ty Cổ phần ðiều khiển Tự ñộng DKT giai ñoạn 2012 - 2014 ðơn vị tính: VNð Chỉ tiêu TÀI SẢN A TÀI SẢN NGẮN HẠN I Tiền và các khoản tương ñương Năm 2012 Năm 2013 Năm 2014 Chênh lệch 2013/2012... Giám sát mọi tình hình hoạt ñộng kinh doanh của công ty, tình hình lãi lỗ hàng quý, hàng năm; giải quyết, phân tích tình hình hoạt ñộng của công ty; theo dõi nguồn kinh phí nhà nước cung cấp và giải quyết kịp thời ñúng quy ñịnh của Nhà nước Phòng kinh doanh Lập các kế hoạch cung ứng hàng hóa, phụ trách triển khai ký kết các hợp ñồng kinh tế, các chương trình marketing, thương mại của công ty Tìm hiểu ... hành phân tích ñánh giá tình hình tài doanh nghiệp 27 CHƯƠNG PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA CÔNG TY CỔ PHẦN ðIỀU KHIỂN TỰ ðỘNG DKT 2.1 Khái quát chung Công ty Cổ phần ðiều khiển Tự ñộng DKT. .. dung phân tích tài doanh nghiệp 1.5.1 Phân tích báo cáo tài Vì em không xin ñược bảng báo cáo lưu chuyển tiền tệ, nên khóa luận với ñề tài ” Phân tích tình hình tài Công ty cổ phần ñiều khiển tự. .. nhân Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT Sơ ñồ 2.1 Sơ ñồ tổ chức Công ty cổ phần ñiều khiển tự ñộng DKT (Nguồn: Phòng tổ chức hành chính) Giám ñốc Giám ñốc người ñại diện pháp nhân công ty giao