Giải pháp nâng cao hiệu quả hoạt động mua bán và sáp nhập (M&A) các Ngân hàng thương mại ở Việt Nam hiện nay

B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNG I HC KINH T TP.HCM Lê S Tun GII PHÁP NÂNG CAO HIU QU HOT NG MUA BÁN VÀ SÁP NHP (M&A) CÁC NGÂN HÀNG THNG MI  VIT NAM HIN NAY LUN VN THC S KINH T Tp.H Chí Minh-Nm 2011 B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNG I HC KINH T TP.HCM Lê S Tun GII PHÁP NÂNG CAO HIU QU HOT NG MUA BÁN VÀ SÁP NHP (M&A) CÁC NGÂN HÀNG THNG MI  VIT NAM HIN NAY Chuyên ngành: Kinh t tài chính - ngân hàng Mã s: 60.31.12 LUN VN THC S KINH T NGI HNG DN KHOA HC: PGS.TS HOÀNG C Tp.H Chí Minh-Nm 2011 1  LI CAM OAN Tôi xin cam đoan đây là công trình nghiên cu ca tôi, có s h tr và giúp đ ca ngi hng dn khoa hc là PGS.TS Hoàng c. Các s liu s dng trong lun vn đu có ngun gc, trung thc và đc phép công b. Kt qu nghiên cu cha đc công b ti bt k công trình nào khác. Tp.H Chí Minh, nm 2011 Lê S Tun 2  DANH MC CÁC T VIT TT 1. ATM : Máy rút tin t đng 2. CAR : T l an toàn vn 3. CAGR : T l tng trng hàng nm 4. FDI : u t trc tip nc ngoài 5. GDP :Tng sn phm quc ni 6. HTX : Hp tác xã 7. IMF : Qu tin t quc t 8. M&A : Merger and Acquisition: Sáp nhp và mua bán 9. NH :Ngân hàng 10. NHNN : Ngân hàng nhà nc 11. NPL :N quá hn 12. NHTM : Ngân hàng thng mi 13. NHTMCP : Ngân hàng thng mi c phn 14. ROA : T l sinh li tài sn 15. QTD : Qu tín dng 16. QTDNDT : Qu tín dng nhân dân trung ng 17. QTDNDCS : Qu tín dng nhân dân c s 18. TCTD : T chc tín dng 19. USD : ô la m 20. WTO : T chc thng mi th gii 3  DANH MC CÁC BNG S LIU Bng 1.1 :ROA và NPL ca ngân hàng Hàn Quc thi k 1991-1997(đvt: %) Bng 1.2 :N quá hn ca ngân hàng Hàn quc t 1998-2001(đvt: %) Bng 1.3 :S hu nc ngoài trong các NH Hàn Quc nm 1997&2003, (đvt: %) Bng 1.4 :CARs ca 24 ngân hàng Hàn Quc cui nm 1997 Bng 1.5 :S lng ngân hàng sau khi M&A (tháng 1/1998 và tháng 10/2002) Bng 2.1 :Mt s thng v M&A gia ngân hàng nông thôn và ngân hàng đô th Vit Nam, giai đon 1999-2004 Bng 2.2 :Các thng v  mua c phn gia nhà đu t nc ngoài và NHTM CP Vit Nam Bng 2.3 :Mt s thng v mua bán c phn gia các ngân hàng Vit Nam Bng 2.4 : S lng ngân hàng thng mi Vit Nam tính đn 31/12/2010 4  MC LC Li cam đoan Danh mc các t vit tt Danh mc các bng s liu Mc lc Phn m đu Các chng CHNG I: C S LÝ LUN 12  1.1 Mua bán và sáp nhp (M&A) 12 1.1.1 Khái nim v mua bán và sáp nhp ( M&A). 12 1.1.2 Phân loi mua bán và sáp nhp (M&A). 15 1.1.3 Hình thc mua bán và sáp nhp ( M&A) NHTM. 16 1.2 Các ch tiêu đánh giá hiu qu hot đng mua bán và sáp nhp (M&A). 16 1.3 Xu hng tt yu ca hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các NHTM ti Vit Nam. 18 1.3.1 áp ng các quy đnh v vn pháp đnh. 18 1.3.2 Xu hng toàn cu hóa nn kinh t: 20 1.3.3 Do yêu cu tái cu trúc h thng ngân hàng trong nn kinh t. 21 1.4 Ý ngha ca vic nâng cao hiu qu hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) NHTM 22 1.4.1 i vi các NHTM. 22 1.4.2 i vi nn kinh t: 23 1.4.3 i vi khách hàng. 24 1.5 Kinh nghim ca Hàn Quc v hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các NHTM và bài hc cho Vit Nam. 25 1.5.1 Kinh nghim ca Hàn Quc v hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các NHTM. 25 5  1.5.2 Bài hc cho Vit Nam 31 KT LUN CHNG I 32 CHNG II: THC TRNG V HOT NG MUA BÁN VÀ SÁP NHP (M&A) CÁC NHTM  VIT NAM. 33 2.1 Mt s đc đim ca h thng ngân hàng Vit Nam hin nay. 33 2.2 Nhng đim mnh và đim yu ca h thng ngân hàng Vit Nam hin nay. 35 2.2.1 Nhng đim mnh. 35 2.2.2 Nhng đim yu. 37 2.3 Thc trng hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các NHTM ti Vit Nam. 39 2.3.1 Din bin. 39 2.3.2 Nhng kt qu đt đc 45 2.3.3 Nhng tn ti 46 2.3.4 Nhng nhân t thúc đy và cn tr hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các ngân hàng thng mi Vit Nam. 47 2.3.4.1 Nhng nhân t thúc đy. 47 2.3.4.2 Nhng nhân t cn tr. 51 CHNG 3: GII PHÁP NÂNG CAO HIU QU HOT NG MUA BÁN VÀ SÁP NHP (M&A) CÁC NHTM  VIT NAM N NM 2015. 56 3.1 nh hng phát trin kinh t Vit Nam đn nm 2015. 56 3.2 nh hng phát trin ca h thng NH Vit Nam 2011- 2015 56 3.3 Mt s gii pháp nâng cao hiu qu hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các NHTM Vit Nam đn 2015. 58 3.3.1 Nhóm gii pháp  cp vi mô. 58 3.3.1.1 i vi các NHTM phi mua bán và sáp nhp. 58 3.3.1.2 i vi các c quan, đn v có liên quan. 65 3.3.2 Nhóm gii pháp  cp v mô mang tính cht kin ngh 66 3.3.2.1 i vi Quc hi và Chính ph 66 6  3.3.2.2 i vi Ngân Hàng Nhà Nc 69 KT LUN CHNG III 72 PHN KT LUN 73 TÀI LIU THAM KHO 74 7  PHN M U 1. Tính cp thit ca đ tài Trong nhng nm 90 ca th k trc, h thng ngân hàng Vit Nam còn khá khép kín và b chi phi bi khu vc nhà nc. Bc sang thp niên đu tiên ca th k 21, th trng tài chính tin t đã có bc tng trng nhanh chóng cùng vi s ra đi ca th trng chng khoán và hàng lot các ngân hàng thng mi c phn t nhân đc thành l p. Mc dù tng nhanh v s lng và tng tài sn, h thng ngân hàng vn cha thc s phát trin, mt b phn ngân hàng thng mi c phn là nhng ngân hàng quy mô nh, qun tr ri ro kém và rt d b tn thng trc nhng cú sc. Bên cnh đó, h thng tài chính vn ly ngân hàng thng mi làm trung tâm, theo đó, tín dng ngân hàng đóng vai trò ch cht cung c p vn cho s vn hành ca nn kinh t và gn vi khu vc doanh nghip và các th trng tài sn. Nhng đc đim này khin h thng tài chính – ngân hàng đang đi din vi mt s ri ro ln nh: Ri ro thanh khon; ri ro đo đc đi kèm vi ri ro n xu; ri ro chéo vi các th trng tài sn…. Vi nhng ri ro trên h thng ngân hàng Vit Nam hin nay tr nên rt nhy cm và d tn thng trc nhng cú sc v mô bt li. Vì vy, vic phát trin h thng ngân hàng lành mnh thông qua to môi trng thông tin minh bch và c ch thanh lc nhng ngân hàng yu kém, cng quyt x lý nhng ngân hàng vi phm pháp lut, gim thiu ri ro thông qua c ch giám sát an toàn h thng ngân hàng và cnh báo sm có hiu qu… nh m xây dng mt h thng bn vng và an toàn là nn tng c bn v n đnh kinh t v mô… Ti k hp th nht ca Quc hi khóa XIII va qua, có không ít ý kin đ xut Chính ph rà soát toàn b h thng ngân hàng, gii th nhng ngân hàng yu kém. Bi l, đây chính là tác nhân gây bt n và ri ro cho toàn h thng. Có đi biu còn cho rng, cn có nhng bi n pháp mnh đi vi các NHTM. Các 8  ngân hàng này đua nhau tng lãi sut huy đng, đã to ra s khan him tin mt, kìm hãm phát trin sn xut…. Trong cuc hp mi đây vi lãnh đo mt s b, ngành trung ng và các chuyên gia v kinh t ngày 20/08/2011, Th tng Nguyn Tn Dng khng đnh nhim v trng tâm ca Chính ph t nay đn cui nm là tip tc thc hin quyt lit, có hiu qu  Ngh quyt 11 v tp trung kim ch lm phát, n đnh kinh t v mô, đm bo an sinh xã hi gn vi đó là tái cu trúc nn kinh t. Trc mt, Chính ph tp trung tái cu trúc: u t công gn vi n công, doanh nghip Nhà nc, h thng ngân hàng, th ch (tài chính công, phân cp, quy hoch), trong đó tip tc phân cp mnh m to nng đng sáng t o ca các đa phng đng thi phi đm bo hiu qu qun lý nhà nc v mô… Theo thng đc NHNN Vit Nam Nguyn Vn Bình: “Qua quá trình khng hong, chúng ta thy đc vai trò to ln ca chính sách tin t và tài khóa, đã góp phn giúp Chính ph Vit Nam vt qua đc khng hong. Tuy nhiên, đng trên bình din quc t và tng nc, nu không có ci cách h thng tài chính và ngân hàng thì đó cng là nguyên nhân gây ra nhng cu c khng hong tip theo. ây là vic thng xuyên phi tin hành nhng đc bit là phi tin hành mnh m ngay sau khng hong. Vit Nam cn nhanh chóng cng c li v trí ca ngân sách, gim thâm ht ngân sách đ đm bo n đnh ngân sách giúp cho quá trình tng trng và n đnh kinh t v mô. H thng ngân hàng trong nc cng có nhng nét đc thù hn so vi nhng nc trong khu v c do th trng vn và chng khoán cha phát trin. Do vy,  chng mc nào đy các chc nng đó do h thng ngân hàng đm nhim. Trong h thng tài chính, h thng ngân hàng Vit Nam chim ti 70%, đây là con s ln, nên vic cng c khu vc ngân hàng có ý ngha rt quan trng. Cn tái cu trúc h thng ngân hàng đ làm tr ct cho nn kinh t trong thi gian ti”. [...]... a ngân hàng nh ng i c c u s h u v n góp/c ph n c a ngân hàng Ngân hàng, công ty tài chính, t ch c tín d ng h p tác sáp nh p vào m t ngân hàng Ngân hàng h p tác c h p nh t v i ngân hàng, công ty tài chính, t ch c tín d ng thành m t ngân hàng 1.2 Các ch tiêu ánh giá hi u qu ho t ng mua bán và sáp nh p (M&A) ánh giá hi u qu ho t ng M&A c n s d ng các báo cáo tài chính, các báo cáo hàng n m c a các ngân. .. các ch vi t t t, danh m c b ng s , danh m c tài li u tham kh o, lu n v n c trình bày theo k t c u ba ch Ch ng 1: C s lý lu n Ch ng 2: Th c tr ng v ho t ng: NHTM Vi t Nam ng mua bán và sáp nh p ( M&A) các 11 Ch ng 3: Gi i pháp nâng cao hi u qu ho t nh p (M&A )các NHTM Ph n k t lu n Vi t Nam ng mua bán và sáp n n m 2015 12 CH NG I: C S LÝ LU N 1.1 Mua bán và sáp nh p (M&A) 1.1.1 Khái ni m v mua bán và. .. ph m d ch v ngân hàng có m c giá h p lý, ch t l khách hàng Khách hàng c a ngân hàng s t t c a ngân hàng cung c p, t ng cao cho c các s n ph m, d ch v ó t o nên s ng n k t gi a khách hàng và ngân hàng trong quá trình phát tri n, thúc khách hàng ón nh n ós y s phát tri n c a ngân hàng và c a 25 1.5 Kinh nghi m c a Hàn Qu c v ho t ng mua bán và sáp nh p (M&A) các NHTM và bài h c cho Vi t Nam 1.5.1 Kinh... p bách hi n nay Có nhi u gi i pháp hàng, trong ó ho t c c u l i h th ng ngân ng mua bán sáp nh p (M&A) là m t trong nh ng gi i pháp quan tr ng hi n nay H n n a gi i pháp này hay áp d ng C th nh Hàn Qu c, c các n c trên th gi i th M&A các ngân hàng y u kém Hi n ho t ông l n, c i các hình th c mua c ông chi n l c u trúc h th ng ngân hàng nh m nâng cao hi u qu ho t hàng th ng m i t i Vi t Nam, c V i mong... ng ngân tài “ Gi i pháp nâng cao hi u qu ho t mua bán và sáp nh p (M&A) các ngân hàng th c ra ng th c hi n ng M&A các ngân hàng t i Vi t Nam tuy ch a theo thông l qu c t , nh ng ã xu t hi n d tr thành c ng c c u l i h th ng ngân hàng m t trong nh ng gi i pháp c a Chính ph Hàn Qu c lúc b y gi là ch ph n v n góp c xem là ng m i ng Vi t Nam hi n nay ã i 2 M c tiêu nghiên c u tài t p trung làm rõ các. .. m i, các t ch c i m i, nâng cao hi u l c, hi u qu qu n lý nhà n ng b t ng m i và c ngoài, các ngu n v n ng s n, th tr ch c tài chính nh ng m i; nâng cao ch t l ng phù h p các ngân hàng th u ng các ho t ng m i và các t ng sát nh p, h p nh t các ngân hàng th có s l ng ch ng c gi m t l cung c p v n cho ng d ch v ngân hàng C u trúc l i h th ng ngân hàng th ch c tài chính theo h c bi t là th ng m i, các. .. nhân thúc y và c n ng M&A các ngân hàng Th ba: xác Vi t Nam, th c và ch a ng M&A ngân hàng nh b i c nh kinh t , xu h ng phát tri n c a h th ng NHTM xu t các nhóm gi i pháp thúc y ho t ng M&A các ngân hàng ng m i Vi t Nam 3 it ng và ph m vi nghiên c u it ng nghiên c u: Ho t ng M&A ngân hàng th ng m i t i Vi t Nam Ph m vi nghiên c u: Lu n v n nghiên c u th c tr ng ho t ngân hàng th ng m i Vi t Nam, qua... gi t mua doanh nghi p s n xu t thu c t y v sinh 1.1.3 Hình th c mua bán và sáp nh p ( M&A) NHTM Các hình th c M&A c a các NHTM g m: Góp v n tr c ti p vào ngân hàng thông qua vi c góp v n ho c mua c ph n phát hành t ng v n i u l t ng v n i u l c a ngân hàng Mua l i ph n v n góp ho c c ph n ã phát hành c a thành viên ho c c ông c a ngân hàng Không gi ng nh hình th c góp v n tr c ti p vào vào ngân hàng, ... trúc h th ng ngân hàng c a Hàn ó rút ra các bài h c kinh nghi m nh ch có tình hình tài chính lành m nh ng s d ng các ngân hàng th c hi n M&A các ngân hàng có h s CAR nh h n 8% T ng t l s h u cho nhà l ng M&A các ngân hàng t i Vi t Nam là ut n ng th i trao thêm nhi u v trí qu n lý cho h c ngoài lên h n 50% v n i u 33 CH NG II: TH C TR NG V HO T NG MUA BÁN VÀ SÁP NH P (M&A) CÁC NHTM VI T NAM 2.1 M t... s c i m c a h th ng ngân hàng Vi t Nam hi n nay Th nh t: Quy mô v n còn nh so v i các ngân hàng trong khu v c Trong nh ng n m g n ây, m c dù t ng nhanh v v n và t ng tài s n, tuy nhiên quy mô c a các ngân hàng Vi t Nam v n nh so v i các n c trong khu v c Hi n hai ch tiêu t ng tài s n và v n ch c a các 8 ngân hàng ang niêm y t t i Vi t Nam l n l bình c a các n t là 166.844 t ng và 12.574 t c trong khu . thng ngân hàng nhm nâng cao hiu qu hot đng ca h thng ngân hàng thng mi ti Vit Nam, đ tài “ Gii pháp nâng cao hiu qu hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các ngân hàng thng. s gii pháp nâng cao hiu qu hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các NHTM Vit Nam đn 2015. 58 3.3.1 Nhóm gii pháp  cp vi mô. 58 3.3.1.1 i vi các NHTM phi mua bán và sáp nhp thc mua bán và sáp nhp ( M&A) NHTM. 16 1.2 Các ch tiêu đánh giá hiu qu hot đng mua bán và sáp nhp (M&A). 16 1.3 Xu hng tt yu ca hot đng mua bán và sáp nhp (M&A) các