1 Chuyªn ®Ò 1 Chuyªn ®Ò 1 Giíi thiÖu c¸c c«ng cô tµi chÝnh Giíi thiÖu c¸c c«ng cô tµi chÝnh trong ng©n hµng trong ng©n hµng 2 Néi dung chuyªn ®Ò Néi dung chuyªn ®Ò 1. Định nghĩa về công cụ tài chính (Financial 1. Định nghĩa về công cụ tài chính (Financial instrument) instrument) 2. 2. Giới thiệu về công cụ nợ và công cụ vốn Giới thiệu về công cụ nợ và công cụ vốn 3. Giới thiệu về công cụ tài sản tài chính 3. Giới thiệu về công cụ tài sản tài chính 4. Giới thiệu về công cụ tài chính phái sinh 4. Giới thiệu về công cụ tài chính phái sinh 3 1. Định nghĩa về công cụ 1. Định nghĩa về công cụ tài chính tài chính Công cụ tài chính là bất cứ hợp đồng nào tạo Công cụ tài chính là bất cứ hợp đồng nào tạo ra: ra: - Một tài sản tài chính cho một tổ chức (đối với - Một tài sản tài chính cho một tổ chức (đối với nhà đầu tư) và nhà đầu tư) và - Một công nợ tài chính - Một công nợ tài chính hoặc hoặc công cụ vốn chủ công cụ vốn chủ sở hữu cho một tổ chức khác (đối với người sở hữu cho một tổ chức khác (đối với người phát hành). phát hành). 4 Định nghĩa chung về CCTC Định nghĩa chung về CCTC Công cụ TC sơ cấp Công cụ TC sơ cấp : : Tiền mặt, các khoản Tiền mặt, các khoản phải thu, các khoản phải thu, các khoản phải trả, các khoản cho phải trả, các khoản cho vay, các khoản đầu tư, vay, các khoản đầu tư, giấy ghi nợ, trái khoán giấy ghi nợ, trái khoán chuyển đổi, cổ phiếu chuyển đổi, cổ phiếu ưu đãi, cổ phiếu thường ưu đãi, cổ phiếu thường v.v… v.v… Công cụ TC thứ cấp Công cụ TC thứ cấp : : Hợp đồng tương Hợp đồng tương lai/hợp đồng kỳ lai/hợp đồng kỳ hạn, hợp đồng hạn, hợp đồng quyền chọn, hợp quyền chọn, hợp đồng hoán đổi đồng hoán đổi v.v… v.v… 5 Định nghĩa CCTC… Định nghĩa CCTC… Tài sản tài chính (người đầu tư - nắm giữ) Tài sản tài chính (người đầu tư - nắm giữ) - Công cụ nợ tài chính (người phát hành) - Công cụ nợ tài chính (người phát hành) - Công cụ vốn chủ sở hữu - Công cụ vốn chủ sở hữu (người phát hành) (người phát hành) 6 2 bên tham gia công cụ tài chính 2 bên tham gia công cụ tài chính Người phát hành Người phát hành : : Mục đích để huy Mục đích để huy động, tạo lập nguồn động, tạo lập nguồn vốn vốn => Phát sinh công nợ => Phát sinh công nợ tài chính hoặc công tài chính hoặc công cụ vốn chủ sở hữu cụ vốn chủ sở hữu Nhà đầu tư Nhà đầu tư (người nắm giữ): (người nắm giữ): Mục đích đầu tư sinh Mục đích đầu tư sinh lời, thu lợi ích kinh tế lời, thu lợi ích kinh tế => Phát sinh một tài sản => Phát sinh một tài sản tài chính tài chính 7 2- Công cụ tài chính là nợ tài chính và 2- Công cụ tài chính là nợ tài chính và công cụ vốn chủ sở hữu công cụ vốn chủ sở hữu (T (T ừ góc độ của người phát hành) ừ góc độ của người phát hành) 8 CCTC là nợ tài chính và công cụ CCTC là nợ tài chính và công cụ vốn chủ sở hữu vốn chủ sở hữu 2.1- Công cụ nợ tài chính 2.1- Công cụ nợ tài chính 2.1- Công cụ vốn chủ sở hữu 2.1- Công cụ vốn chủ sở hữu 2.3- Công cụ phức hợp 2.3- Công cụ phức hợp 9 2.1- Công cụ nợ tài chính 2.1- Công cụ nợ tài chính Theo IAS 32: Nợ tài chính là bất kỳ khoản nợ nào mà: Theo IAS 32: Nợ tài chính là bất kỳ khoản nợ nào mà: - Đơn vị có nghĩa vụ theo hợp đồng phải: - Đơn vị có nghĩa vụ theo hợp đồng phải: + Giao tiền mặt/tài sản tài chính khác cho tổ chức khác; + Giao tiền mặt/tài sản tài chính khác cho tổ chức khác; + Trao đổi các tài sản tài chính/công nợ tài chính với tổ chức khác + Trao đổi các tài sản tài chính/công nợ tài chính với tổ chức khác theo các điều kiện có khả năng bất lợi theo các điều kiện có khả năng bất lợi - Một hợp đồng sẽ hoặc có thể thanh toán bằng công cụ vốn của chính - Một hợp đồng sẽ hoặc có thể thanh toán bằng công cụ vốn của chính đơn vị và là: đơn vị và là: + Một công cụ + Một công cụ phi phái sinh phi phái sinh và theo đó đơn vị có thể bị buộc phải và theo đó đơn vị có thể bị buộc phải giao một (số lượng thay đổi) công cụ vốn của đơn vị mình, hoặc giao một (số lượng thay đổi) công cụ vốn của đơn vị mình, hoặc + Một công cụ + Một công cụ phái sinh phái sinh có thể được thanh toán bằng có thể được thanh toán bằng -> trao đổi một số tiền cố định hoặc tài sản tài chính khác -> trao đổi một số tiền cố định hoặc tài sản tài chính khác -> với một số lượng cố định các công cụ vốn của chính đơn vị -> với một số lượng cố định các công cụ vốn của chính đơn vị 10 Nợ tài chính là Nợ tài chính là Theo TT 210: Nợ phải trả tài chính Theo TT 210: Nợ phải trả tài chính là các là các nghĩa vụ nghĩa vụ - Mang tính bắt buộc để (i) thanh toán bằng - Mang tính bắt buộc để (i) thanh toán bằng tiền mặt hoặc tài sản tài chính cho đơn vị khác; tiền mặt hoặc tài sản tài chính cho đơn vị khác; (ii) Trao đổi các tài sản tài chính hoặc nợ phải (ii) Trao đổi các tài sản tài chính hoặc nợ phải trả tài chính với đơn vị khác theo các điều kiện trả tài chính với đơn vị khác theo các điều kiện không có lợi cho đơn vị. không có lợi cho đơn vị. - Hợp đồng sẽ hoặc có thể được thanh toán - Hợp đồng sẽ hoặc có thể được thanh toán bằng các công cụ vốn chủ sở hữu của đơn vị. bằng các công cụ vốn chủ sở hữu của đơn vị. [...]... và không tích luỹ) 20 3 Công cụ tài chính là tài sản tài chính (Phía nhà đầu tư - người nắm giữ CCTC) 21 Tài sản tài chính Tài sản tài chính: Bao gồm - Tiền mặt - Công cụ nợ hoặc công cụ vốn CSH của đơn vị khác - Quyền theo hợp đồng để (i) nhận tiền mặt hoặc tài sản tài chính khác từ đơn vị khác; (ii) Trao đổi các tài sản tài chính hoặc nợ tài chính với đơn vị khác theo các điều kiện có thể có lợi;... phái sinh - Các CCTC phái sinh chủ yếu 34 4.1- Định nghĩa công cụ tài chính phái sinh Công cụ tài chính phái sinh: Là một công cụ tài chính hoặc một hợp đồng thỏa mãn đồng thời ba đặc điểm sau: - Có giá trị thay đổi theo sự thay đổi của lãi suất, giá công cụ tài chính, giá hàng hóa, tỷ giá hối đoái, chỉ số giá cả hoặc lãi suất, xếp hạng hoặc chỉ số tín dụng, các chỉ số khác với điều kiện nếu các chỉ... Ngoại trừ: - Các tài sản tài chính mà tại thời điểm ghi nhận ban đầu đã được xếp vào nhóm nắm giữ kinh doanh; - Các tài sản tài chính đã được xếp vào nhóm sẵn sàng để bán; - Các tài sản tài chính thỏa mãn định nghĩa về các khoản cho vay và phải thu 25 TSTC giữ đến ngày đáo hạn… Không được phân loại vào nhóm nắm giữ đến ngày đáo hạn nếu trong năm tài chính hiện tại hoặc trong hai năm tài chính trước... một số lượng cố định các công cụ vốn của chính tổ chức đó 12 Sơ đồ ra quyết định phân loại CC nợ và CC VCSH Công cụ có thể được thanh toán bằng công cụ vốn của NH hay không? C K Có bao gồm nghiã vụ theo hợp đồng để thanh toán tiền hay tài sản tài chính không Có phải là công cụ phái sinh không C K Trao đổi một số tiền/ TSTC khác với số lượng cố định các công cụ vốn của mình C K Công cụ nợ Có bị buộc phải... maturity HTM) 32 Các công cụ và khả năng phân loại Công cụ tài chính Cổ phiếu AFV HTM AFS X LAR X Trái phiếu (niêm yết trên thị trường sôi động) X X X Cho vay bằng giấy nhận nợ X X X Khoản có phải đòi được phát hành X X X Khoản có phải đòi được mua lại X X X SWAP X Quyền chọn X 33 4- Công cụ tài chính phái sinh (là các tài sản tài chính hoặc nợ tài chính) Nội dung: - Định nghĩa và nhận biết - Tài sản tham... hoặc tài sản tài chính cho đơn vị khác hoặc trao đổi tài sản tài chính, nợ phải trả tài chính với đơn vị khác theo các điều kiện có thể bất lợi cho người phát hành 11 Công cụ vốn… Tại ngày ghi nhận ban đầu, phân loại cho người phát hành là công cụ vốn khi và chỉ khi đáp ứng cả 2 điều kiện: 1) Công cụ này không bao gồm nghĩa vụ: - Giao tiền mặt/CCTC khác cho tổ chức khác; - Trao đổi các TSTC /công nợ tài. .. 15 2.3- Công cụ tài chính phức hợp Công cụ tài chính phức hợp là một công cụ phi phái sinh, từ góc độ của người phát hành công cụ bao gồm cả cấu phần nợ và cấu phần vốn Các công cụ phức hợp điển hình: - Cổ phiếu ưu đãi - Trái phiếu chuyển đổi 16 Trái phiếu chuyển đổi Là trái phiếu có thể được chuyển đổi thành cổ phiếu thường của chính NH đó vào một ngày hoặc sau một ngày nhất định trong tương... toán bằng công cụ vốn CSH của đơn vị 22 Các tài sản tài chính Theo IAS 32, tài sản thành 4 nhóm: (1) Nhóm TSTC mua tài chính được phân bán kinh doanh (xác định giá trị hợp lý thông qua lãi/lỗ) (2) TSTC giữ đến ngày đáo hạn (3) Các khoản cho vay và các khoản phải thu (4) TSTC sẵn sàng để bán 23 3.1- Nhóm TSTC xác định giá trị hợp lý thông qua lãi/lỗ Là một tài sản tài chính thỏa mãn một trong các điều... tài chính với tổ chức khác theo những điều kiện có khả năng bất lợi 2) Nếu công cụ này có thể được thanh toán bằng công cụ vốn của chính đơn vị, thì nó là: - Một công cụ phi phái sinh không bao gồm nghĩa vụ theo hợp đồng yêu cầu NH giao một số lượng thay đổi công cụ vốn của chính tổ chức, hoặc - Công cụ phái sinh sẽ chỉ được thanh toán bằng việc tổ chức trao đổi một số tiền cố định hoặc tài sản tài chính. .. sẵn sàng để bán Tài sản tài chính sẵn sàng để bán: Là các tài sản tài chính phi phái sinh được xác định là sẵn sàng để bán hoặc không được phân loại là: - Các khoản cho vay và các khoản phải thu; - Các khoản đầu tư giữ đến ngày đáo hạn; - Các tài sản tài chính xác định giá trị hợp lý thông qua Báo cáo kết quả kinh doanh 30 TSTC sẵn sàng để bán… Nhóm mặc định, Bao gồm toàn bộ các CCTC còn lại . Giới thiệu về công cụ nợ và công cụ vốn Giới thiệu về công cụ nợ và công cụ vốn 3. Giới thiệu về công cụ tài sản tài chính 3. Giới thiệu về công cụ tài sản tài chính 4. Giới thiệu về công cụ tài. Phát sinh một tài sản => Phát sinh một tài sản tài chính tài chính 7 2- Công cụ tài chính là nợ tài chính và 2- Công cụ tài chính là nợ tài chính và công cụ vốn chủ sở hữu công cụ vốn chủ. chính phái sinh 4. Giới thiệu về công cụ tài chính phái sinh 3 1. Định nghĩa về công cụ 1. Định nghĩa về công cụ tài chính tài chính Công cụ tài chính là bất cứ hợp đồng nào tạo Công cụ