Giai đoạn hoạt động Các máy móc, thiết bị và nguyên vật liệu phục vụ sản xuất của dự án sau này tươngđối thuận lợi, hầu hết đều được bán tại địa phương.. Phân tích quy trình công nghệ
Phân tích thị trường
Theo ước tính của WHO, đến năm 2020, nhu cầu toàn cầu về thiết bị bảo hộ y tế để phòng chống dịch Covid-19 bao gồm 2,2 tỷ khẩu trang, 1,1 tỷ găng tay, 13 triệu kính bảo hộ và 8,8 triệu tấm che mặt Sự gia tăng sản xuất găng tay y tế tại Trung Quốc đã dẫn đến việc Mỹ và EU chuyển dịch sản xuất sang các quốc gia khác Việt Nam hiện có khoảng 200 doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực sản xuất thiết bị phòng chống dịch, tạo ra cơ hội lớn cho thị trường găng tay y tế với nhu cầu toàn cầu tăng khoảng 10% mỗi năm.
Mặc dù mỗi người Việt chỉ tiêu thụ trung bình 1 đôi găng tay mỗi năm, con số này ở các nước phát triển như Mỹ và Nhật Bản lên tới 70-75 đôi/năm, với mức tăng trưởng sản lượng khoảng 6-8% mỗi năm Top Glove đã chọn Việt Nam làm điểm đến không chỉ vì tiềm năng thị trường mà còn nhờ vào lợi thế trong ngành sản xuất găng tay, khi 90% nguyên liệu làm găng tay là cao su thiên nhiên và Việt Nam có sản lượng cao su ổn định, tạo nguồn thu nhập từ nguyên liệu.
Thị trường Việt Nam, với dân số hơn 96 triệu người, được xem là rất tiềm năng cho các sản phẩm gia dụng, đặc biệt là găng tay Hiện nay, ngành sản xuất găng tay đang chứng kiến sự gia tăng nhanh chóng về quy mô và khối lượng sản xuất Khu vực Đông Nam Bộ, nơi có nguồn nguyên liệu cao su phong phú, trở thành điểm tập trung của nhiều công ty sản xuất sản phẩm liên quan đến cao su Việc gần gũi với nguồn nguyên liệu giúp giảm chi phí vận chuyển, từ đó tạo điều kiện thuận lợi cho các doanh nghiệp.
Trong quá trình thực hiện hợp đồng xuất khẩu khẩu trang và găng tay, nhà xuất khẩu gặp khó khăn do phải tuân thủ các quy định mới phát sinh trong mùa dịch Điều này yêu cầu nhà nhập khẩu cần nắm vững các quy định và yêu cầu để đảm bảo xuất khẩu thành công và giảm thiểu rủi ro.
Phân tích kỹ thuật công nghệ và nhu cầu đầu vào
Giai đoạn xây dựng
Nguyên vật liệu cho xây dựng được cung cấp tại địa phương, trong khi một số thiết bị và máy móc chuyên dụng được cung cấp từ địa phương hoặc từ TP Hồ Chí Minh.
Giai đoạn hoạt động
Dự án có lợi thế về máy móc, thiết bị và nguyên vật liệu sản xuất, hầu hết đều có sẵn tại địa phương Vị trí gần trung tâm TP Hồ Chí Minh giúp dễ dàng mua sắm các thiết bị cần thiết Khi đi vào hoạt động, hạ tầng khu vực sẽ đáp ứng tốt nhu cầu sản xuất, tạo thuận lợi cho việc vận chuyển nguyên liệu và sản phẩm Để đảm bảo nguồn nhân lực, dự án sẽ kết hợp sử dụng chuyên gia và đào tạo tại chỗ cho lao động địa phương.
Phân tích quy trình công nghệ sản xuất trong dự án
Găng tay Nitrile (Nitrile Free) là loại găng tay cao su tổng hợp, có khả năng chịu dầu và độ đàn hồi tốt, không gây dị ứng cho những người nhạy cảm với Nitrile Chúng được thiết kế tương tự như găng tay Latex, nhưng không chứa Nitrile, giúp đảm bảo an toàn cho người sử dụng Với tính năng chống nước và kháng dầu hiệu quả, găng tay Nitrile được ứng dụng rộng rãi trong các ngành nghề yêu cầu vệ sinh cao như kiểm nghiệm, nha khoa, chăm sóc sức khỏe, cũng như trong các lĩnh vực ngoài y khoa như công nghiệp và chế biến thực phẩm.
Thuyết minh quy trình công nghệ
Khuôn sứ được rửa trong bồn nước có nhiệt độ khoảng 70 °C để loại bỏ bụi bẩn và vết bẩn, giúp quá trình làm sạch diễn ra dễ dàng hơn Sau khi nhúng khuôn vào bồn nước, khuôn sẽ được đưa qua giàn nước phun để đảm bảo sạch sẽ và không còn bụi bẩn, tránh ảnh hưởng đến các công đoạn tiếp theo trong quy trình sản xuất.
Sau khi khuôn qua bồn súc nóng, khuôn sứ ướt sẽ được đưa qua buồng sấy để sấy khô.
Khuôn sứ được nhúng vào bể chứa Canxi cacbonat, Canxi nitrat và chất làm ướt, giúp kết dính mủ cao su và xác định độ dày của găng tay Nồng độ dung dịch đông kết quyết định chất lượng sản phẩm, đồng thời đảm bảo găng tay dễ dàng tách ra khỏi khuôn sứ.
Khuôn tiếp tục được đưa qua máy sấy để sấy khô Quy trình làm khô này rất quan trọng đối với công đoạn tạo hình găng tay tiếp theo.
Các khuôn sứ được nhúng chìm trong bể Nitrile chứa Nitrile pha loãng với nồng độ xác định, được pha trộn với nước, chất đệm, chất làm ướt và kiềm Nồng độ dung dịch trong bể đông kết, tốc độ dây chuyền và nồng độ Nitrile sẽ ảnh hưởng đến trọng lượng và chiều dài của găng tay.
Công đoạn sấy găng tay là rất quan trọng, với nhiệt độ được điều chỉnh để đảm bảo găng tay khô một phần Việc này giúp các bước tiếp theo như khử kiềm và se viền diễn ra thuận lợi hơn Nếu găng tay không đủ khô, sẽ xảy ra tình trạng bung mép khi khử kiềm, dẫn đến chất lượng sản phẩm kém.
Sau khi hoàn thành công đoạn sấy, găng tay sẽ được đưa vào rửa lần 1 bằng cách nhúng vào bồn nước nóng khoảng 70 °C, giúp loại bỏ một phần protein có trong găng tay Việc này rất quan trọng để ngăn ngừa dị ứng cho người sử dụng Sau khi rửa lần 1, găng tay sẽ tiếp tục được chuyển đến công đoạn se viền và lưu hóa.
Se viền găng tay được thực hiện bằng cách sử dụng chổi cước, giúp quay và lăn qua phần trên cùng của găng tay Quá trình này tiếp tục cho đến khi găng tay đạt kích thước phù hợp, tạo điều kiện thuận lợi cho người sử dụng trong việc đeo găng tay dễ dàng.
Lưu hóa găng tay là quá trình diễn ra trong thời gian nhất định ở nhiệt độ được điều chỉnh, giúp duy trì trạng thái cố định của sản phẩm Quá trình này hình thành các liên kết ngang, tăng cường độ bền cho găng tay, đồng thời ngăn ngừa các hiện tượng như dích, rách và sự xuống cấp theo thời gian.
Tiếp đến găng tay sẽ được chuyển đến công đoạn rửa lần 2 Tại đây, nhiều protein được loại bỏ hơn khi nhúng găng tay khô trong nước xả tràng.
Quá trình nhúng slury và sấy giúp đảm bảo rằng lượng protein còn lại trong găng tay thấp hơn mức cho phép theo tiêu chuẩn quốc tế Sau khi được nhúng slury, găng tay sẽ được sấy khô, trong đó bột cách ly đóng vai trò quan trọng như một lớp bảo vệ Công đoạn này không chỉ giúp dễ dàng lột găng ra khỏi khuôn sứ mà còn tạo điều kiện thuận lợi cho việc đeo và sử dụng găng tay.
Cuối cùng, công đoạn lột găng là bước quan trọng, trong đó găng tay được tách ra khỏi khuôn Sau khi tạo ra găng tay, các khuôn sứ sẽ được đưa trở lại quy trình làm sạch để đảm bảo chất lượng sản phẩm.
- Rửa khuôn trên dây chuyền công nghệ sản xuất găng
Sau khoảng 2 đến 3 tuần sản xuất, các khuôn sứ thường bị bẩn, ảnh hưởng đến chất lượng sản phẩm Để khắc phục, cần rửa khuôn bằng dung dịch HCl pha loãng và Hypochloride sodium cho đến khi loại bỏ hoàn toàn các chất bẩn Cuối cùng, khuôn sẽ được rửa lại bằng nước xà phòng để đảm bảo sạch sẽ và đạt tiêu chuẩn chất lượng.
Phân tích quản lý và nhân sự
Quản lý dự án
Tiến độ thực hiện: 12 tháng kể từ ngày cấp Quyết định chủ trương đầu tư, trong đó:
Thời gian chuẩn bị đầu tư: 6 tháng
Thời gian cải tạo xây dựng và hoàn thành dự án: 6 tháng.
Chủ đầu tư trực tiếp đầu tư và khai thác dự án.
Sơ đồ quản ý nhân sự của công ty
+ 01 Trưởng phòng quản lý chất lượng.
Trưởng các bộ phận văn phòng như Mua hàng, Kế hoạch, Xuất nhập khẩu, An toàn, IT, Nhân sự, Tài chính kế toán, Chất lượng, Quản lý dự án và Nghiên cứu phát triển đóng vai trò quan trọng trong việc đảm bảo hoạt động hiệu quả của doanh nghiệp Họ không chỉ quản lý và điều phối công việc trong bộ phận mà còn góp phần vào việc xây dựng chiến lược phát triển bền vững cho tổ chức Sự hợp tác giữa các bộ phận này là cần thiết để tối ưu hóa quy trình làm việc và nâng cao năng suất lao động.
- Phòng Mua hàng: 02 nhân viên.
- Phòng Kế hoạch: 01 nhân viên.
- Phòng Xuất nhập khẩu: 01 trưởng phòng và 05 nhân viên.
- Phòng An toàn: 01 trưởng phòng và 4 nhân viên.
- Phòng Nhân sự: 01 trưởng phòng và 03 nhân viên.
- Phòng Tài chính kế toán: 01 trưởng phòng và 06 nhân viên.
- Phòng Chất lượng: 04 nhân viên.
- Phòng Quản lý dự án: 03 nhân viên.
- Phòng Nghiên cứu và phát triển: 03 nhân viên.
- Phòng Đào tạo và phát triển: 03 nhân viên.
Phân loại lao động theo bộ phận:
Cơ cấu lao động tại công ty sản xuất găng tay công nghiệp gồm 81 người lao động trực tiếp, chiếm 67,5%, và 39 người lao động gián tiếp, chiếm 32,5% Lao động trực tiếp đảm nhận các công việc như đứng máy, sản xuất và đóng gói sản phẩm Với số lượng sản phẩm sản xuất hàng năm rất lớn, công ty cần một đội ngũ lao động trực tiếp đông đảo để đáp ứng nhu cầu sản xuất.
Phân loại lao động theo trình độ:
Lao động có trình độ đại học và cao đẳng chiếm 32,5% tổng số lao động, với 39 người Mặc dù không trực tiếp sản xuất, họ là thành phần chủ chốt trong công ty, đảm nhiệm các nhiệm vụ quan trọng tại các phòng, ban Đội ngũ này không chỉ quản lý, hướng dẫn lực lượng lao động trực tiếp mà còn thực hiện các công tác như tổ chức, trả lương, khen thưởng, nghiên cứu và giải quyết các vấn đề phát sinh.
Lao động trung cấp công nghệ, kỹ thuật chiếm 8,3% tổng số nhân lực trong công ty, tương đương với 10 người Mặc dù số lượng nhỏ, nhưng vai trò của họ rất quan trọng trong việc vận hành các máy móc và thiết bị sản xuất như máy se sợi, máy dệt và máy in Trong quá trình sản xuất, các vấn đề phát sinh là điều không thể tránh khỏi, và đội ngũ này đóng vai trò cứu nguy kịp thời cho công ty Họ không chỉ giải quyết các vấn đề phát sinh mà còn đề xuất những phương án cải tiến máy móc và thiết bị, giúp tối ưu hóa quy trình sản xuất.
Công ty có 71 lao động có trình độ phổ thông, chiếm 59,2% tổng số nhân viên Việc tuyển dụng lao động sản xuất trực tiếp yêu cầu quy trình lựa chọn kỹ lưỡng, không chỉ cần tay nghề cao mà còn phải có kiến thức về phòng tránh sự cố trong quá trình làm việc Họ cũng cần tính toán kích cỡ, màu sắc găng tay, ghi nhớ kích cỡ khuôn găng tay và các loại tem khác nhau.
Tổng số tiền chi trả cho công nhân viên trong một năm khoảng 4% doanh thu.
Phân tích tài chính
Phân tích tài chính
Chủ đầu tư sẽ thu xếp vay dài hạn từ các ngân hàng thương mại với tỷ lệ vốn chủ sở hữu 30% và vốn vay 70% Lãi suất vay sẽ được áp dụng theo mức lãi suất hiện hành của các ngân hàng.
Tổng mức đầu tư xây dựng công trình được xác định dựa trên quyết định về suất vốn đầu tư và giá xây dựng tổng hợp của Bộ Xây dựng, cùng với giá thiết bị được tham khảo từ các bản chào giá của nhà cung cấp vật tư thiết bị.
Nội dung tổng mức đầu tư
Mục đích của tổng mức đầu tư là tính toán toàn bộ chi phí đầu tư xây dựng dự án
“găng tay y tế” làm cơ sở để lập kế hoạch và quản lý vốn đầu tư, xác đinh hiệu quả đầu tư của dự án.
Dưới đây là bảng thông số cung cấp thông tin chi tiết về đầu tư, thời gian dự án, doanh thu, chi phí và các thông tin chung khác, tất cả được thể hiện bằng đơn vị triệu đồng.
1.2 Chi phí xây dựng: 10,860 Triệu đồng
1.3 Giá mua thiết bị linh kiện, phụ kiện 68 Triệu đồng Trong nước
Giá mua thiết bị dây chuyền sản xuất 313,636 Triệu đồng Trong nước
1.4 Giá mua máy móc khác 166,387 Triệu đồng Trong nước
1.5 Chi phí VC và lắp đặt
TB 434 Cho tất cả các máy
Chi phí xây dựng, thiết bị linh kiện, phụ kiện, dây chuyền sản xuất và máy móc khác
Không gồm lãi vay và chi phí tư vấn đầu tư
Chi phí dự phòng 10% Theo thông tư
04/2010 BXD Vốn lưu đô ”ng đầu tư ban đầu 7,000 Triê ”u đồng Tiền mặt
2.1 Thời gian xây dựng dự án 1 Năm
2.2 Thời gian khấu hao nhà xưởng 5 Năm Khấu hao đều
Thời gian khấu hao thiết bị, linh kiện, phụ kiện 10 Năm Khấu hao đều
Thời gian khấu hao thiết bị, dây chuyền sản xuất 10 Năm Khấu hao đều
Thời gian khấu hao máy móc khác 10 Năm Khấu hao đều
Công suất thiết kế 197,100,000 Sản phẩm/năm
Tỷ lệ khai thác hàng năm
Năm 1-10 100% Công suất thiết kế
Năm 11-20 90% Công suất thiết kế Đơn giá bán sp 0.00172 Triệu đồng/sp
4 Chi phí Định mức nguyên vật liệu 0.000430 Triệu đồng/sp
Công lao động trực tiếp 0.000030 Triệu đồng/sp
Chi phí bao bì 0.00006162 Triệu đồng/sp
Chi phí sản xuất chung 0.1139
Chi phí nguyên vật liệu Chi phí quản lý & bán hàng 0.0315 Doanh thu
Chi phí xây dựng, thiết bị linh kiện, phụ kiện, dây chuyền sản xuất và máy móc khác Lãi vay trong thời gian xây dựng
49,039 Triê ”u đồng Ân hạn gốc trong thời gian xây dựng
Thời gian trả nợ 10 Năm Gốc đều
Suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu 15% Năm
Thời gian khai thác của dự án 20 Năm
Số dư tiền tối thiểu 15% Doanh thu
Khoản phải thu 10% Doanh thu
Chi phí nguyên vật liệu Thời gian dự trữ nguyên vật liệu 20 Ngày
Thuế suất thuế TNDN 20% /năm
1.1 Ước tính tổng vốn đầu tư và nguồn tài trợ cho dự án
Dựa trên các thông số trong bảng, chúng tôi ước tính tổng vốn đầu tư và nguồn tài trợ cho dự án là: Đơn vị tính là triệu đồng.
1 Tổng vốn đầu tư cố định
1.3 Giá mua thiết bị linh kiện, phụ kiện 68
Giá mua thiết bị dây chuyền sản xuất 313,636
1.4 Giá mua máy móc khác 166,387
1.5 Chi phí VC và lắp đặt TB 434
Lãi vay trong thời gian xây dựng 49,039
Vốn lưu động đầu tư ban đầu 7,000
3 Nguồn tài trợ cho dự án
Nguồn tài trợ cho dự án
Vốn chủ sở hữu góp ban đầu 209,168 30%
Chi phí sử dụng vốn bình quân được xác định dựa trên tỷ trọng vốn huy động là 70% và tỷ trọng vốn chủ sở hữu là 30% Trong đó, chi phí sử dụng vốn chủ sở hữu trung bình là 15% mỗi năm.
Nguồn vốn dự kiến đầu tư của dự án
Tổng mức đầu tư của dự án: 700.553.000.000 đồng.
(Bảy trăm tỷ, năm trăm năm mươi ba triệu đồng)
+ Vốn tự có – vốn huy động (30%): 209.168.000.000 đồng.
+ Vốn vay tín dụng (70%): 491.385.000.000 đồng.
Dự kiến nguồn doanh thu của dự án, chủ yếu từ các nguồn như sau:
+ Doanh thu từ găng tay y tế.
1.2 Kế hoạch khấu hao của dự án
Chi phí liên quan đến xây dựng nhà xưởng bao gồm chi phí khác, chi phí dự phòng và lãi vay trong thời gian thi công Ngoài ra, các khoản chi cho thiết bị linh kiện, phụ kiện, dây chuyền sản xuất và máy móc cũng được tính toán kỹ lưỡng.
Do đó, khi tính khấu hao của từng loại, cần thực hiện phân bổ các giá trị trên Cụ thể: Đơn vị: Triệu đồng
Giá trị cần phân bổ chí phí khác+dự phòng
Giá trị cần phân bổ lãi vay trong thời gian xây dựng
Tỷ lệ cần phân bổ
Giá trị phân bổ chi phí khác + dự phòng
Giá trị phân bổ LVTTGXD
Thiết bị linh kiện, phụ kiện 68 0.01% 16 7
Thiết bị dây chuyền sản xuất 313,636 63.88% 72,076 31,328
Phân bổ giá trị chi phí vận chuyển và lắp đặt cho thiết bị, linh kiện, phụ kiện, cùng với các thiết bị dây chuyền sản xuất và máy móc khác được thực hiện như sau: Đơn vị tính là triệu đồng.
Giá trị cần phân bổ chi phí vận chuyển lắp đặt
Chi phí trực tiếp Tỷ lệ cần phân bổ
Giá trị phân bổ VCLĐ
Thiết bị linh kiện, phụ kiện 68 0.01% 0.1
Thiết bị dây chuyền sản xuất 313,636 65.33% 284
Máy móc khác 166,387 34.66% 150 a) Nguyên giá cần tính khấu hao Đơn vị: Triệu đồng
Xác định nguyên giá TSCĐ cần tính khấu hao
Phân bổ chi phí lãi vay trong thời gian xây dựng 1,085
Phân bổ chi phí khác và chi phí dự phòng 2,496
Nguyên giá nhà xưởng cần tính khấu hao 14,440
1.2 Nguyên giá thiết bị linh kiện, phụ kiện
Giá mua thiết bị linh kiện, phụ kiện 68
Chi phí VC TB lắp đặt 0.1
Phân bổ chi phí khác và chi phí dự phòng 16
Phân bổ chi phí lãi vay trong thời gian xây dựng 7
Nguyên giá MMTB cần tính khấu hao 90
1.3 Nguyên giá thiết bị dây chuyền sản xuất
Giá mua thiết bị dây chuyền sản xuất 313,636
Chi phí VC TB lắp đặt 284
Phân bổ chi phí khác và chi phí dự phòng 72,076
Phân bổ chi phí lãi vay trong thời gian xây dựng 31,328
Nguyên giá MMTB cần tính khấu hao 417,324
1.4 Nguyên giá máy móc khác
Chi phí VC TB lắp đặt 150
Phân bổ chi phí khác và chi phí dự phòng 38,237
Phân bổ chi phí lãi vay trong thời gian xây dựng 16,620
Nguyên giá MMTB cần tính khấu hao 221,394
- Nhà xưởng: 14.440.000.000 đồng với thời gian khấu hao 5 năm, thực hiện khấu hao đều.
- Thiết bị linh kiện, phụ kiện: 90.000.000 đồng với thời gian khấu hao 10 năm, thực hiện khấu hao đều.
- Thiết bị dây chuyền sản xuất: 417.324.000.000 đồng với thời gian khấu hao 10 năm, thực hiện khấu hao đều.
- Máy móc khác: 221.394.000.000 đồng với thời hạn khấu hao 10 năm, thực hiện khấu hao đều. b) Thực hiện khấu hao
Thời gian khai thác dự án là 20 năm, do đó cần tái đầu tư như sau:
- Nhà xưởng tái đầu tư: 3 lần.
- Thiết bị linh kiện, phụ kiện; thiết bị dây chuyền sản xuất và máy móc khác: 1 lần. Đơn vị: Triệu đồng
GT cuối kỳ 2,172 10,860 8,688 6,516 4,344 2,172 0 Đơn vị: Triệu đồng
Khấu hao Thiết bị linh kiện, phụ kiện
GT cuối kỳ 41 34 27 20 14 7 0 Đơn vị: Triệu đồng
Khấu hao Thiết bị dây chuyền sản xuất
GT cuối kỳ 188,182 156,818 125,454 94,091 62,727 31,364 0 Đơn vị: Triệu đồng
Khấu hao Máy móc khác
Tổng kết khấu hao cuối kỳ đạt 99,832 triệu đồng, với các khoản khấu hao từ nhà xưởng, thiết bị linh kiện, phụ kiện, thiết bị dây chuyền sản xuất và máy móc khác lần lượt là 83,194 triệu đồng, 66,555 triệu đồng, 49,916 triệu đồng, 33,277 triệu đồng và 16,639 triệu đồng.
- Lãi suất, phí: Tạm tính lãi suất 10%/ năm.
- Ân hạn gốc trong thời gian xây dựng, trả gốc đều.
Lập lịch vay và trả nợ cho dự án: Đơn vị: Triệu đồng
- Trong thời gian khai thác dự án, từ năm 1 đến năm 10 có tỷ lệ khai thác là 100% , từ năm 11 đến năm 20 có tỷ lệ khai thác dự án là 90%.
- Với giá bán được ước tính là 1720 đồng/sản phẩm.
Thông qua các số liệu, doanh thu trong 20 năm được tính cụ thể: Đơn vị: Triệu đồng
- Định mức nguyên vật liệu: 430 đồng/sản phẩm.
- Công lao động trực tiếp: 30 đồng/sản phẩm.
- Chi phí sản xuất chung: 61,62 đồng/ sản phẩm.
- Chi phí quản lí và bán hàng: 113.900 đồng.
Theo đó, tổng chi phí trong 20 năm như sau: Đơn vị: Triệu đồng
1.6 Kết quả kinh doanh Đơn vị: Triệu đồng
1.7 Dự trù vốn lưu động hoạt động kinh doanh Đơn vị: Triệu đồng
1.8 Lưu chuyển tiền tệ quan điểm tổng đầu tư
1.8.1 Phương pháp gián tiếp Đơn vị: Triệu đồng
1.8.2 Phương pháp trực tiếp Đơn vị: Triệu đồng
1.9 Lưu chuyển tiền tệ theo quan điểm chủ sở hữu (EPV) Đơn vị: Triệu đồng
1.10 Lưu chuyển tiền tệ theo quan điểm toàn bộ vốn chủ sở hữu Đơn vị: Triệu đồng
1.11 Tính các chỉ số NPV, IRR, DSCR và PPR theo quan điểm tổng đầu tư
NPV > 0: dự án đầu tư có lợi nhuận và khả thi để thực hiện
DSCR > 1: công ty có khả năng trang trải hoặc thanh toán các nghĩa vụ nợ hiện tại.
PPR: Thời gian cần thiết để thu hồi vốn đầu tư ban đầu vào dự án là 3 năm 8 tháng, tức là dự án sẽ hòa vốn sau khoảng thời gian này.
Ước lượng chi phí vốn
Tại Nhật Bản, ba công ty As One Corp, Hogy Medical Co Ltd và Alfresa Holdings Corp chuyên sản xuất găng tay y tế Dữ liệu về các công ty này được thu thập trong các năm 2015, 2016 và 2017, bao gồm giá cổ phiếu và chỉ số Nikkei 500, nhằm tính toán các chỉ số R1, R2, R3, Rm và Rf tương ứng cho ba giai đoạn.
+ R : suất sinh lời cổ phiếu công ty 1.1
+ R : suất sinh lời cổ phiếu công ty 2.2
+ R : suất sinh lời cổ phiếu công ty 3.3
+ R : suất sinh danh mục đầu tư thị trường.m
+ R : suất sinh lời phi rủi ro.f
Các dữ liệu của 3 công ty lần lượt như sau:
Tại Nhật, ta tính được Beta u trung bình và thị phần của từng công ty, từ đó ta có thể tính Beta u trung bình tại Nhật Bản như sau:
Với Rm năm cuối = 0.265872925, ta tìm được Ru tại Nhật = 14.55%.
Khi chuyển Ru về Việt Nam cần cộng thêm với phần bù rủi ro quốc gia và phần bù rủi ro tỷ giá.
Nhật Bản có xếp hạng tín nhiệm quốc gia là: A1.
Việt Nam có xếp hạng tín nhiệm quốc gia là: Ba2.
Phần bù rủi ro quốc gia là: 320 (3,2%).
Hệ số lạm phát của Việt Nam là: 3,46%.
Hệ số lạm phát của Nhật Bản là: 3,30%.
Ru sau khi cộng phần bù rủi ro quốc gia: 17,75%.
Chuyển đổi từ Ru (NB) sang Ru (VN) theo công thức sau:
Với các hệ số lạm phát như trên, tính được Ru tại Việt Nam = 17,93%.
Với WACC và dòng tiền theo quan điểm tổng đầu tư, tìm được NPV của dự án NPV 364.816.
Với NPV > 0 : dự án khả thi => Nên đầu tư vào dự án.
Phân tích rủi ro
3.1.1 Phân tích độ nhạy a) Độ nhạy 1 chiều
Xét độ nhạy 1 chiều của các yếu tố như đơn giá, định mức nguyên vật liệu, lãi suất, chi phí đất, chi phí dự phòng và chi phí sản xuất chung với các giá trị tối thiểu, tối đa và bước giá tương ứng.
Dựa trên dữ liệu, NPV của dự án cho thấy sự nhạy cảm chủ yếu với hai yếu tố là đơn giá và định mức nguyên vật liệu, trong khi các yếu tố khác như lãi suất, chi phí đất, chi phí dự phòng và chi phí sản xuất chung gần như không ảnh hưởng đến NPV.
Với 2 biến nhạy cảm là đơn giá và định mức nguyên vật liệu ta tiến hành xét độ nhạy
2 chiều, thu được kết quả như sau:
Nhận xét: NPV của 1 phần dự án < 0 cho thấy dự án nhạy cảm với 2 biến trên.
Để thực hiện độ nhạy 2 chiều, cần xác định rõ ràng định mức nguyên vật liệu là 0.0007 triệu đồng/sản phẩm Để đảm bảo tính khả thi, hợp đồng cần được ký kết với đơn giá 0.0015 triệu đồng/sản phẩm.
Xây dựng 3 kịch bản tốt, xấu và kỳ vọng với số liệu tương ứng như sau:
Dựa trên kịch bản tốt, NPV đạt 972,388 cho thấy dự án khả thi, trong khi kịch bản xấu với NPV là -1,427,534 cho thấy dự án không khả thi Do đó, trong trường hợp không nhất quán này, chúng ta sẽ xem xét kịch bản kỳ vọng để đưa ra quyết định chính xác hơn.
3.2 Phân tích mô phỏng bằng Crystal Ball (Phương pháp bất định)
Dựa vào dãy dự liệu lịch sử của đơn giá và định mức nguyên vật liệu thực hiện khai báo biến nhạy cảm.
- Crystal ball cho biết kiểu dữ liệu phân phối phù hợp là Min Extrem
- Khi khai báo nhạy cảm cho 2 biến đơn giá sản phẩm và định mức nguyên vật liệu thu được kết quả như sau:
+ Định mức nguyên vật liệu:
- Khai báo tương quan cho 2 biến đơn giá và định mức nguyên vật liệu thu được kết quả:
Tương quan thuận dương do hệ số tương quan > 0, cụ thể hệ số tương quan là 0.7254. Khi chi phí tăng thì đơn giá cũng tăng.
- Tiến hành khai báo biến kết quả, sau đó thực hiện:
Tìm được xác xuất thành công của dự án là 88.69%.
Tìm được xác suất thành công của dự án là 88.33%
Sau 2 lần chạy, mỗi lần chạy 10000 ta thu được 2 kết quả có chênh lệch với nhau 0.36%.
- Với 2 biến nhạy cảm, ta nhận thấy đơn giá sản phẩm nhạy cảm hơn định mức nguyên vật liệu đối với kết quả tính Cụ thể:
+ Sự thay đổi đơn giá ảnh hưởng đến 71.7% kết quả của dự án.
Sự biến động của giá nguyên liệu có thể tác động đến 28.3% kết quả của dự án Điều này cho thấy rủi ro từ đơn giá sản phẩm là yếu tố quan trọng cần xem xét, từ đó giúp lập kế hoạch phòng ngừa rủi ro hiệu quả, tăng cường hiệu suất cho dự án.
Dự án này có xác suất thành công gần 90%, cho thấy tính khả thi cao và rủi ro tương đối thấp, do đó, đầu tư vào dự án là một quyết định hợp lý.
Phân tích kinh tế, xã hội và môi trường
Các tiêu chuẩn môi trường áp dụng cho dự án
Quy chuẩn kỹ thuật quốc gia về nước thải sinh hoạt- QCVN 14:2008/BTNMT.
Quy chuẩn kỹ thuật quốc gia về nước thải sơ chế cao su thiên nhiên- QCVN 01-MT:2015/BTNMT.
Quy chuẩn kỹ thuật quốc gia về chất lượng không khí xung quanh- QCVN05:2013/BTNMT.
Các nguồn gây ô nhiễm và các tác động khi dự án đi vào hoạt động
Nước thải ảnh hưởng trực tiếp đến vệ sinh môi trường trong khu vực dự án gây ảnh hưởng đến môi trường lân cận.
Nước thải sinh hoạt từ dự án chủ yếu là nước từ nhà vệ sinh và nước rửa tay chân của cán bộ, công nhân viên và khách cư trú Loại nước thải này chứa nhiều chất hữu cơ, cặn lơ lửng và mầm bệnh, có khả năng gây ô nhiễm và giảm lượng oxy hòa tan cho hệ thủy sinh vật Khi tích lũy, hàm lượng chất hữu cơ sẽ phân huỷ, tạo ra khí, mùi và màu sắc đặc trưng, ảnh hưởng đến mỹ quan môi trường.
Nước thải cao su được hình thành trong quá trình sản xuất mủ khối, mủ skim, chế biến mủ skim, cũng như từ dây chuyền sản xuất mủ và dây chuyền sản xuất mủ ly tâm Đặc điểm nổi bật của loại nước thải này bao gồm sự chứa đựng các hợp chất hữu cơ và vô cơ, có thể gây ô nhiễm môi trường nếu không được xử lý đúng cách.
- Chất thải rắn dễ bay hơi chiếm tới 90%.
- Hàm lượng nitơ trong amoniac cao.
- Protein phân hủy tạo ra mùi hôi và các khí như NH3, CH3COOH, H2S,
- Hàm lượng phospho trong nước thải cao, với chỉ số COD (15.000 mg/l) và BOD (12.000 mg/l).
Nước thải cao su có ảnh hưởng đến môi trường như sau:
- Làm đục nước, tạo ra ván nổi và mùi hôi thối.
- Hàm lượng chất hữu cơ cao gây ảnh hưởng đến quá trình tự hủy của môi trường.
- Mùi hôi thối phát sinh từ quá trình lên men, gây ảnh hưởng đến môi trường xung quanh.
- Nước mưa tràn cuốn trôi các chất ô nhiễm bề mặt từ khu vực xây dựng xuống các con suối gần kề.
2.2 Ô nhiễm môi trường không khí
Nguồn phát sinh khí thải của dự án phát sinh từ các hoạt động sau:
Hoạt động giao thông gây ra tác động tiêu cực đến không khí, đặc biệt là trong quá trình thu gom, xử lý nước thải sơ bộ và tập trung Việc thu gom, tồn trữ và vận chuyển rác thải sản sinh ra nhiều khí ô nhiễm, bao gồm NH3, H2S và CH4, ảnh hưởng đến chất lượng không khí và sức khỏe cộng đồng.
Quá trình sản xuất cao su có ảnh hưởng đáng kể đến môi trường, với các khí độc hại như H2S, NH3, CH4 và các khí acid như NOx, SOx và CO được thải ra Trong đó, H2S và NH3 là hai chất gây mùi hôi chính, có thể gây ngộ độc cấp tính cho con người và động vật khi tiếp xúc với nồng độ cao trong thời gian dài Ngoài ra, tác động từ quá trình sấy cao su và đánh đông cũng góp phần vào vấn đề ô nhiễm này.
Khi dự án đi vào vận hành, dự kiến tiếng ồn sẽ phát sinh từ các hoạt động:
- Hoạt động của các máy bơm nước cấp và nước thải.
- Hoạt động của các phương tiện giao thông ra vào nhà máy.
2.4 Ô nhiễm do chất thải rắn
- Chất thải rắn sinh hoạt từ công nhân tại nhà máy
- Lượng bùn thải phát sinh từ hệ thống xử lý nước thải.
- Cỏ, lá cây và các chất thải từ quá trình làm vệ sinh và chăm sóc cây cảnh tại khu cây xanh và công viên.
- Chất thải nguy hại, bao gồm một lượng nhỏ chai thuốc diệt côn trùng, bao bì đựng keo, sơn, pin,
2.5 Sự cố do hoạt động của dự án
Cháy nổ là nguy cơ đáng quan tâm nhất của dự án Các nguyên nhân dẫn đến cháy, nổ có thể do:
- Vận chuyển chất dễ cháy gần nguồn nhiệt hoặc tia lửa (rất hiếm xảy ra).
- Tàng trữ nhiên liệu không tuân thủ quy định.
- Tồn trữ rác, bao bì giấy, nilon gần nguồn lửa hoặc nhiệt độ cao.
- Sự cố về thiết bị điện như dây trần, dây điện, động cơ, quạt bị quá tải, phát nhiệt và gây cháy, hoặc chập mạch trong mưa dông.
- Sự cố sét đánh có thể dẫn đến cháy nổ,
Giải pháp khắc phục ảnh hưởng tiêu cực của dự án tới môi trường
3.1 Khống chế ô nhiễm môi trường nước
Phân loại nước thải thành 2 loại như sau:
- Nhóm thứ nhất: Nước mưa sạch rơi trên mặt bằng khuôn viên khu vực dự án.
- Nhóm thứ hai: Nước thải sinh hoạt và Nước thải sản xuất.
Hệ thống thoát nước được thiết kế để phân loại và tách biệt nước thải sạch và nước bẩn, nhằm đảm bảo quá trình xử lý hiệu quả.
Nước thải sau khi trải qua quá trình xử lý tại bể xử lý sẽ được chuyển đến hệ thống thoát nước chung của khu vực.
3.2 Khống chế ô nhiễm môi trường không khí
Để kiểm soát ô nhiễm không khí từ phương tiện giao thông, dự án cần chú trọng đến việc giảm thiểu khí thải, vì chúng có thể ảnh hưởng xấu đến sức khỏe con người nếu không có hệ thống thông gió hiệu quả Đơn vị thiết kế đã thực hiện các biện pháp cần thiết nhằm đảm bảo thông gió và điều hòa vi khí hậu cho cả không gian bên trong và bên ngoài công trình.
Để khống chế ô nhiễm không khí từ hoạt động trong nhà máy, cần áp dụng các công nghệ sạch và bảo dưỡng máy móc định kỳ Bên cạnh đó, việc phát tán khí thải qua ống khói thải có chiều cao phù hợp cũng rất quan trọng để giảm thiểu tác động xấu đến môi trường.
3.3 Khống chế ô nhiễm do chất thải rắn
Các biện pháp khống chế được thực hiện như sau:
- Bố trí các thùng chứa rác hợp vệ sinh trước cổng.
- Tổ chức dịch vụ thu gom và vận chuyển đến bãi chôn lấp theo quy định.
- Hợp đồng thu gom Đội Dịch vụ Công ích địa phương.
- Đặt các thùng chứa tại vị trí thích hợp.
- Quy định lệ phí thu gom.
- Phân loại, dán nhãn CTNH.
Ngoài các biện pháp kỹ thuật quyết định, Chủ đầu tư cũng sẽ áp dụng các biện pháp hỗ trợ nhằm hạn chế ô nhiễm.
- Thành lập đội cứu hỏa.
- Trang bị thiết bị theo dõi nhiệt độ, báo cháy và chữa cháy tự động, chuyên dụng.
- Cấm hút thuốc trong khu vực chứa nguyên nhiên liệu.
- Lắp đặt hệ thống chống sét, thu sét, thu tĩnh điện tích tụ.
Thường xuyên kiểm tra và giám sát việc thực hiện các quy định an toàn điện và phòng chống cháy nổ của các hộ kinh doanh trong khu vực dự án là rất quan trọng để đảm bảo an toàn cho cộng đồng.