Thảo Luận Học Phần Quản Trị Rủi Ro -Phân Tích Công Tác Quản Trị Rủi Ro Của Ctcp Sữa Việt Nam Vinamilk Giai Đoạn 2022 - 2023.Pdf

LỜI MỞ ĐẦU Trong bối cảnh nền kinh tế ngày càng phức tạp và biến động nhanh chóng, quảntrị rủi ro đã trở thành một yếu tố quan trọng không thể thiếu đối với mọi tổ chức, đặcbiệt là trong

TRƯỜNG ĐẠI HỌC THƯƠNG MẠIVIỆN QUẢN TRỊ KINH DOANH

-🙞🕮🙜 -THẢO LUẬN HỌC PHẦNQUẢN TRỊ RỦI RO

MỤC LỤC

LỜI MỞ ĐẦU 3

PHẦN 1: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO 4

1.1 Khái ni m, vai trò, nguyên t c c a qu n tr r i ro ệ ắ ủ ả ị ủ 4

1.1.1 Khái ni m v qu n tr r i roệ ề ả ị ủ 4

1.1.2 Vai trò c a qu n tr r i roủ ả ị ủ 4

1.1.3 Nguyên t c qu n tr r i roắ ả ị ủ 4

1.2 N i dung v qu n tr r i ro ộ ề ả ị ủ 5

1.2.1 Phân lo i qu n tr r i roạ ả ị ủ 5

1.2.2 Quy trình qu n tr r i roả ị ủ 7

1.2.3 Các nhân t nh hố ả ưởng đ n công tác qu n tr r i roế ả ị ủ 8

PHẦN 2: THỰC TRẠNG CÔNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CTCP SỮA VIỆT NAM VINAMILK GIAI ĐOẠN 2022 - 2023 11

2.1 Gi i thi u v CTCP S a Vi t Nam Vinamilk ớ ệ ề ữ ệ 11

2.1.1 L ch s hình thànhị ử 11

2.1.2 C c u t ch cơ ấ ổ ứ 12

2.1.3 Ch c năng nhi m vứ ệ ụ 13

2.1.4 Lĩnh v c ngành nghự ề 13

2.1.5 K t qu ho t đ ng kinh doanh giai đo n 2022 - 2023ế ả ạ ộ ạ 14

2.2 Th c tr ng công tác qu n tr r i ro t i Vinamilk giai đo n 2022 - ự ạ ả ị ủ ạ ạ 2023 14

2.2.1 Các r i ro x y ra trong giai đo n 2022 – 2023 c a Vinamilkủ ả ạ ủ 14

2.2.2 Quá trình qu n tr r i ro c a Vinamilk giai đo n 2022 - 2023ả ị ủ ủ ạ 15

2.2.3 Các y u t nh hế ố ả ưởng đ n công tác qu n tr r i ro c a Vinamilkế ả ị ủ ủ 27

2.2.4 Đánh giá ho t đ ng qu n tr r i ro c a công tyạ ộ ả ị ủ ủ 30

PHẦN 3: ĐỀ XUẤT GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN CÔNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CTCP SỮA VINAMILK 34

3.1 Ph ươ ng h ướ ng ho t đ ng ạ ộ 34

3.2 Đ xu t gi i pháp ề ấ ả 35

KẾT LUẬN 36

TÀI LIỆU THAM KHẢO 37

LỜI MỞ ĐẦU

Trong bối cảnh nền kinh tế ngày càng phức tạp và biến động nhanh chóng, quảntrị rủi ro đã trở thành một yếu tố quan trọng không thể thiếu đối với mọi tổ chức, đặcbiệt là trong lĩnh vực doanh nghiệp Đối mặt với những thách thức đa dạng từ môitrường nội và ngoại đến sự biến động của thị trường, công ty cần phải thiết lập và duytrì hệ thống quản trị rủi ro hiệu quả để bảo vệ tài sản, đảm bảo sự liên tục vận hành vàtăng cường giá trị cho cổ đông

Sự cần thiết quản trị rủi ro không chỉ xuất phát từ yếu tố bảo vệ mà còn là cơhội để tối ưu hóa hiệu suất kinh doanh Việc đánh giá, dự báo và ứng phó với rủi rokhông chỉ giúp giảm thiểu tổn thất mà còn tạo ra cơ hội mới, giúp doanh nghiệp nhanhchóng thích nghi với môi trường biến động

Hiểu được tầm quan trọng của quản trị rủi ro, nhóm chúng em đã tìm hiểu và

quyết định chọn đề tài “Phân tích công tác quản trị rủi ro tại CTCP Sữa Việt Nam

Vinamilk giai đoạn 2022 - 2023” Qua bài thảo luận này, chúng em muốn hệ thống

một cách ngắn gọn về Quản trị rủi ro cũng như tìm hiểu về thực trạng công tác quản trịrủi ro củaVinamilk, từ đó đề ra một số các biện pháp nhằm phòng ngừa, khắc phục vàgiảm thiểu tổn thất do rủi ro gây ra

3

PHẦN 1: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO

1.1 Khái niệm, vai trò, nguyên tắc của quản trị rủi ro

1.1.1 Khái niệm về quản trị rủi ro

Quản trị rủi ro là quá trình nhận dạng, phân tích (bao gồm cả đo lường và đánhgiá) rủi ro, xây dựng và triển khai kế hoạch kiểm soát, tài trợ để khắc phục các hiệuquả của rủi ro

1.1.2 Vai trò của quản trị rủi ro

Nhận dạng và giảm thiểu triệt tiêu những nguyên nhân gây ra rủi ro trong hoạtđộng của doanh nghiệp, tạo môi trường bên trong và môi trường bên ngoài antoàn

Hạn chế và xử lý tốt các tổn thất và những hậu quả không mong muốn khi rủi

ro xảy ra, giúp doanh nghiệp nhanh chóng phục hồi, ổn định và phát triển, nângcao hiệu quả hoạt động, hiệu quả kinh doanh

Tạo điều kiện cho doanh nghiệp thực hiện tốt những mục tiêu đã đề ra, tổ chứctriển khai các chiến lược hoạt động và chính sách kinh doanh của doanh nghiệpTận dụng cơ hội kinh doanh, biến cái rủi thành cái may nhằm sử dụng tối ưucác nguồn lực

1.1.3 Nguyên tắc quản trị rủi ro

Nguyên tắc 1: Không chấp nhận các rủi ro không cần thiết, chấp nhận rủi rokhi lợi ích lớn hơn chi phí

Quan điểm hiện đại về rủi ro cho rằng, trong rủi ro có thể tiềm ẩn các cơ hội,nếu rủi ro không xảy ra thì cơ hội thu lợi xuất hiện Chính vì vậy, nhiều nhà kinhdoanh, đặc biệt những người có thái độ chấp nhận rủi ro có xu hướng chấp nhận một

số rủi ro nhất định, đặc biệt là những rủi ro suy đoán Xét trên góc độ tác động của rủi

ro đến nguồn lực thì việc chấp nhận rủi ro phải hợp pháp (theo quy định của từng quốcgia) và phù hợp với chuẩn mực đạo đức Vì vậy, không phải rủi ro nào cũng nên chấpnhận

Mặt khác, khi chấp nhận rủi ro, các nhà quản trị phải hiểu được rằng việc chấpnhận này chỉ thực sự “đáng giá” khi rủi ro đó không xảy ra Trong khi nó xảy ra thìphải chịu một tổn thất (chi phí) nhất định Các nhà quản trị có thái độ chấp nhận rủi rothường so sánh lợi ích thu được khi rủi ro không xảy ra với chi phí (tổn thất) khi rủi roxảy ra Rủi ro được chấp nhận khi lợi ích dự tính lớn hơn chi phí (tổn thất) trongtrường hợp rủi ro không xảy ra

Nguyên tắc 2: Ra các quyết định rủi ro ở cấp thích hợp.

Quản trị rủi ro là công việc của tất cả các cấp quản trị, của tất cả các nhà quảntrị Tuy nhiên, những quyết định liên quan đến quản trị rủi ro cần được đưa ra bởinhững cấp quản trị thích hợp Chẳng hạn, đối với cấp quản trị chiến lược (cấp cao) thìquản trị rủi ro tập trung vào xác định và phân tích các biến cố bất định có thể xảy ratrong tương lai của doanh nghiệp, đặc biệt là việc phân tích môi trường chiến lược.Trong khi đó, các hoạt động kiểm soát rủi ro và một số hoạt động liên quan đến tài trợrủi ro là nhiệm vụ chủ yếu của các nhà quản trị cấp thấp hơn (cấp trung và cấp cơ sở) Nguyên tắc 3: Kết hợp quản trị rủi ro vào hoạch định và vận hành ở các cấp.Quản trị rủi ro không phải là một lĩnh vực độc lập với các lĩnh vực quản trị kháctrong doanh nghiệp Nhiều rủi ro có nguồn gốc từ môi trường bên trong, bao gồm cácrủi ro cơ hội và rủi ro sự cố Vì vậy, để phòng ngừa và giảm thiểu rủi ro trước hết, cácnhà quản trị phải làm tốt khâu hoạch định

1.2 Nội dung về quản trị rủi ro

1.2.1 Phân loại quản trị rủi ro

a Phân loại rủi ro theo nguyên nhân gây ra rủi ro

Rủi ro sự cố: là rủi ro gắn liền với sự cố ngoài dự kiến, khó tránh tránh khỏi (nóthường gắn liền với các yếu tố bên ngoài)

Rủi ro cơ hội là rủi ro gắn liền với quá trình ra quyết định của chủ thế

b Phân loại rủi ro theo kết quả/ hậu quả thu nhận được

Rủi ro thuần túy: là rủi ro trong đó không có khả năng có lời cho chủ thể (rủi romột chiều)

Rủi ro suy đoán: là rủi ro vừa có khả năng có lời, vừa có khả năng tổn thất

c Phân loại rủi ro theo nguồn gốc của rủi ro

Rủi ro có nguồn gốc từ môi trường vĩ mô, bao gồm:

Rủi ro chính trị: là những rủi ro có thể xảy ra dưới tác động của các yếu tốchính trị như: quyền sở hữu, can thiệp của nhà nước vào hoạt động doanhnghiệp

Rủi ro kinh tế: là những rủi ro gắn liền với sự biến động của các yếu tốkinh tế như: khủng hoảng hay đơn giản là tình trạng lạm phát, tỷ giá hốiđoái, lãi suất tiền gửi

Rủi ro pháp lý: là những rủi ro mà sự xuất hiện của chúng có nguyên nhân

từ những yếu tố pháp luật

Rủi ro văn hóa: là những biến cố rủi ro bắt nguồn từ môi trường văn hóa.Văn hóa nói đến ở đây là “vĩ mô’’, tức các nền văn hóa quốc gia hay cácnền văn hóa khu vực

5

Rủi ro xã hội: là những rủi ro gắn với những yếu tố xã hội như vấn đề việclàm, quy mô và cơ cấu dân số, những chuẩn mực xã hội.

Rủi ro công nghệ: là những rủi ro xảy ra dưới tác động của sự phát triển

về khoa học công nghệ

Rủi ro thiên nhiên: là những biến cố xảy ra trong môi trường tự nhiên nhưcác hiện tượng thời tiết, khí hậu hay những biến đổi bất thường của thiênnhiên

Rủi ro có nguồn gốc từ môi trường vi mô:

Rủi ro từ khách hàng : khách hàng có thể gây áp lực lên các doanh nghiệptrong quan hệ giao dịch mua bán

Rủi ro từ nhà cung cấp: nhà cung cấp là nguồn gốc của các rủi ro liênquan đến việc thực hiện hợp đồng mua bán giữa họ với các doanh nghiệp Rủi ro từ đối thủ cạnh tranh: có thể gây ra cho các doanh nghiệp nhữngtổn thất về doanh thu, lợi nhuận do các doanh nghiệp phải gia tăng chi phítrong kinh doanh, hoặc do bị suy giảm lượng khách hàng hiện có.Rủi ro từ các cơ quan quản lý công: chất lượng hoạt động của cơ quan nàyảnh hưởng rất lớn đến hoạt động của các doanh nghiệp

Các rủi ro từ môi trường bên trong: Các yếu tố nguồn lực (nhân lực, vật chất, tàichính) vừa là đối tượng chịu rủi ro, vừa là nguyên nhân của rủi ro

d Phân loại rủi ro theo đối tượng chịu rủi ro

Rủi ro nhân lực: nhân lực là nguồn lực quan trọng nhất của doanh nghiệp, đồngthời cũng là nguồn lực bị tác động của rủi ro nhiều nhất

Rủi ro tài sản: trong quá trình tác nghiệp, các tài sản khác nhau của doanhnghiệp được sử dụng hay tạo ra Tài sản của doanh nghiệp cũng là một đốitượng phổ biến của rủi ro

Rủi ro trách nhiệm pháp lý: rủi ro pháp lý là những rủi ro mà khi xảy ra có thểgây ra những tổn thất về trách nhiệm pháp lý đã được quy định bởi hệ thốngpháp luật của mỗi quốc gia

e Phân loại rủi ro theo khả năng giảm tổn thất

Rủi ro có thể phân tán là rủi ro có thể giảm bớt tổn thất thông qua những thỏathuận đóng góp và chia sẻ rủi ro của bên liên quan

Rủi ro không thể phân tán là rủi ro mà những thỏa thuận đóng góp về tiền bạchay là tài sản không làm giảm bớt tổn thất cho những người tham gia vào quỹđóng góp chung

f Phân loại rủi ro theo giai đoạn phát triển

Rủi ro trong giai đoạn khởi sự

Rủi ro trong giai đoạn phát triển

Rủi ro trong giai đoạn trưởng thành

Rủi ro trong giai đoạn suy vong

1.2.2 Quy trình quản trị rủi ro

Quá trình quản trị rủi ro bao gồm các nội dung sau đây:

Nhận dạng rủi ro: là quá trình xác định một cách liên tục và có hệ thống các

rủi ro có thể xảy trong hoạt động của tổ chức/ doanh nghiệp.Nhiệm vụ của nhà quản trịtrong giai đoạn này là: xác định danh sách các rủi ro có thể xảy ra trong hoạt động củadoanh nghiệp, sắp xếp, phân loại, phân nhóm và chỉ ra các rủi ro đặc biệt nghiêmtrọng

Phân tích rủi ro: là quá trình nghiên cứu những hiểm hoạ, xác định nguyênnhân dẫn đến rủi ro, đo lường và đánh giá và phân tích những tổn thất mà rủi ro có thểgây ra

Nhiệm vụ của nhà quản trị trong giai đoạn này là: phân tích các rủi ro đã được nhậndạng, đánh giá mức độ thiệt hại do rủi ro xảy ra cũng như xác suất xảy ra rủi ro, nhằmtìm cách đối phó hay tìm các giải pháp phòng ngừa, loại bỏ, hạn chế giảm nhẹ thiệthại

Kiểm soát rủi ro: là việc sử dụng các kỹ thuật, công cụ khác nhau nhằm né

tránh, phòng ngừa, giảm thiểu và chuyển giao các rủi ro có thể xảy ra trong quá trìnhhoạt động của tổ chức

Như vậy hoạt động kiểm soát tập trung vào chủ yếu vào các vấn đề sau:

7

Một là, né tránh rủi ro Né tránh rủi ro là một trong những biện pháp của quảntrị giúp cho việc đưa ra các quyết định để chủ động phòng ngừa trước khi rủi ro khixảy ra và loại bỏ nguyên nhân của chúng

Hai là, phòng ngừa rủi ro Ngăn ngừa rủi ro là giải pháp mà nhà quản trị xácđịnh trước được khả năng xảy ra của rủi ro và chấp nhận nó với sự chuẩn bị và khảnăng hoàn thành công việc kinh doanh trên cơ sở mức chi phí thích hợp để vẫn cóđược những lợi ích mong muốn

Tài trợ rủi ro: là tập hợp các hoạt động nhằm tạo ra và cung cấp nhữngphương tiện (hay nguồn lực) để khắc phục hậu quả hay bù đắp tổn thất khi rủi ro xảy

ra, gây quỹ dự phòng cho những chương trình để giảm bớt bất trắc và rủi ro hay để giatăng những kết quả tích cực

1.2.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến công tác quản trị rủi ro

1.2.3.1 Các nhân tố bên ngoài

a Môi trường vĩ mô

Các yếu tố về kinh tế:

Thu nhập quốc dân, tỷ trọng phát triển của các khu vực

Thu nhập bình quân đầu người

Sự ổn định của giá cả, tiền tệ

Ảnh hưởng lớn, trực tiếp đến chiến lược kinh doanh của các lĩnh vực,ngành cũng như các doanh nghiệp Tiến bộ khoa học công nghệ, đổi mớicông nghệ sẽ cho phép nâng cao chất lượng sản phẩm tạo ra nhiều sảnphẩm mới, đa dạng hóa sản phẩm, tăng sản lượng, tăng năng suất laođộng, sử dụng hợp lý tiết kiệm nguyên vật liệu Nhờ đó tăng khả năngcạnh tranh, mở rộng thị trường, thúc đẩy tăng trưởng nhanh và nâng caohiệu quả sản xuất kinh doanh và giảm thiểu các rủi ro hay xảy ra Các yếu tố văn hóa xã hội: bao gồm nhiều yếu tố như: dân số, văn hóa, gia đình,

doanh nghiệp Doanh nghiệp cần phải phân tích các yếu tố văn hóa, xã hộinhằm nhận biết cơ hội và nguy cơ có thể xảy ra Mỗi một sự thay đổi của cáclực lượng văn hóa có thể tạo ra một ngành kinh doanh mới nhưng cũng có thểxóa đi một ngành kinh doanh.

Các yếu tố tự nhiên: Điều kiện tự nhiên bao gồm vị trí địa lý, khí hậu, cảnh quanthiên nhiên, đất đai, sông biển và các nguồn tài nguyên Môi trường tự nhiênViệt Nam mang lại nhiều thuận lợi cho cho các ngành như khai thác khoángsản, du lịch, vận tải… Thiên nhiên ảnh hưởng sâu sắc tới cuộc sống con người,

về nếp sống sinh hoạt dẫn đến sự thay đổi trong nhu cầu hàng hóa

Các yếu tố dân số, nhân khẩu học: Dân số và tốc độ tăng dân số; sự chuyển dịchdân cư và xu hướng vận động; tuổi thọ và cấu trúc độ tuổi; cơ cấu, quy mô hộgia đình

b Môi trường vi mô (đặc thù)

Khách hàng:

Các nhà quản trị phải nắm bắt được tâm lí và yêu cầu của khách hàng đểkịp thời đổi mới hoặc đưa ra những chiến lược, chương trình khuyến mãinhằm kích thích tiêu dùng; quảng bá hình ảnh đưa ra những ưu điểmvượt trội, tạo sự khác biệt cho sản phẩm đánh vào tâm lí để khách hàngyên tâm và muốn gắn bó với sản phẩm của doanh nghiệp Hoạt động củacác nhà quản trị phải có sự điều tiết lại, phải thường xuyên điều tra, thamkhảo ý kiến khách hàng; có kế hoạch đổi mới trong công tác dịchvụ,chăm sóc khách hàng

Nhà cung ứng:

Những sự kiện xảy ra trong môi trường của “nhà cung ứng” có thể ảnhhưởng nghiêm trọng đến hoạt động quản trị của doanh nghiệp Nhữngnhà quản trị phải chú ý theo dõi giá cả của các mặt hàng cung ứng, vìviệc tăng giá của nguồn vật tư mua có thể phải nâng giá sản phẩm; phảinghiên cứu để đưa ra chính sách phù hợp; hoặc nếu có vấn đề làm rốiloạn bên phía cung ứng thì kế hoạch sản xuất sản phẩm sẽ không kịp tiến

độ, làm lỡ đơn đặt hàng Trong kế hoạch ngắn hạn sẽ bỏ lỡ những khảnăng tiêu thụ và trong kế hoạch dài hạn sẽ làm mất đi thiện cảm củakhách hàng đối với công ty

Đối thủ cạnh tranh:

Bất kỳ thời điểm nào của lịch sử kinh doanh trong ngành/lĩnh vực cũng sẽ có mộtvài đối thủ cạnh tranh bất bại Có 2 loại:

Nhóm 1: những công ty, tập đoàn lớn trên thế giới,… có những kế hoạch

đủ khả năng loại bất kỳ đối thủ cạnh tranh nào trên đường đi của họ.Nhóm 2: những công ty, tập đoàn của các quốc gia mới nổi như TrungQuốc, Ấn Độ,… nhờ vào nguồn nhân lực rẻ mạt, cơ sở hạ tầng ngày

9

càng được cải thiện để tạo sự cạnh tranh mạnh mẽ, trở thành đối thủ bấtbại.

Các cơ quan hữu quan:

Các cơ quan quản lý nhà nước ban hành và thực thi pháp luật, chính sách

vĩ mô, kiểm tra và giám sát hoạt động của doanh nghiệp

Các tổ chức phi chính phủ có thể có những hoạt động hoạt động hỗ trợdoanh nghiệp dưới nhiều hình thức

Các hiệp hội được thành lập với sự tham gia của các thành viên là cácdoanh nghiệp, chủ thể kinh doanh sẽ gia tăng sức mạnh của từng thànhviên và cả tổ chức lớn

Các tổ chức trung gian giúp cho doanh nghiệp tổ chức tốt việc tiêu thụsản phẩm hàng hóa, dịch vụ của mình tới người mua cuối cùng.1.2.3.2 Các nhân tố bên trong doanh nghiệp

Nhân lực:

Chất lượng nguồn nhân lực của tổ chức thể hiện ở năng lực, tay nghề vàkhả năng hoàn thành nhiệm vụ của công nhân,nhân viên Các nhà quảntrị phải đánh giá đúng năng lực để giao phó công việc chính xác, đề ramức lương hợp lý tùy theo năng lực của mỗi người

Các cán bộ quản lý phải là những người có năng lực lãnh đạo tốt, có khảnăng đánh giá, nhìn nhận vấn đề và định hướng xa Phải là những tấmgương tốt trong mọi hoạt động, quy định của công ty…luôn quan tâmđến mọi người dưới cấp quản lý, tạo được môi trường làm việc tốt nhất

có thể

Tài chính:

Nguồn vốn và khả năng huy động vốn

Tình hình phân bổ và sử dụng các nguồn vốn

Kiểm soát các chi phí

Quan hệ tài chính với các bên hữu quan

Cơ sở vật chất: Nhà xưởng, trang thiết bị, máy móc dây chuyền là những yếu tốcần được trang bị ở trình độ phù hợp giúp doanh nghiệp có thể tăng năng suấtlao động, đảm bảo chất lượng sản phẩm để tăng khả năng cạnh tranh trên thịtrường

Văn hóa doanh nghiệp:

+ Văn hóa tổ chức là những chuẩn mực, khuôn mẫu, giá trị truyền thống

mà mọi thành viên trong tổ chức tôn trọng và tuân theo

+ Cần xây dựng một nền văn hóa vững mạnh, mang nét riêng và độc đáocủa tổ chức

PHẦN 2: THỰC TRẠNG CÔNG TÁC QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI CTCP SỮA

VIỆT NAM VINAMILK GIAI ĐOẠN 2022 - 2023

2.1 Giới thiệu về CTCP Sữa Việt Nam Vinamilk

Vinamilk được ra đời từ ngày 20/08/1976 Đây là công ty được thành lập dựatrên cơ sở tiếp quản 3 nhà máy sữa

Từ đó tới nay, khi lần lượt được nhà nước phong tặng các Huân chương LaoĐộng, Danh hiệu Anh hùng lao động trong thời kỳ đổi mới Vinamilk đã choxây dựng các trang trại bò sữa ở khắp mọi miền đất nước

Không chỉ phát triển ở thị trường trong nước, Vinamilk còn mở rộng thươnghiệu đến New Zealand và hơn 20 nước khác, trong đó có Mỹ

Ngoài ra, Vinamilk còn là thương hiệu tiên phong mở lối cho thị trường thựcphẩm Organic cao cấp tại Việt Nam, với các sản phẩm từ sữa tươi chuẩn USDAHoa Kỳ

2.1.1 Lịch sử hình thành

Năm 1976: Vinamilk được thành lập với tên gọi Công ty Sữa – Cà Phê MiềnNam và tiếp quản 03 nhà máy sữa Thống Nhất, nhà máy sữa Trường Thọ, vànhà máy sữa bột Dielac

Năm 2003: Cổ phần hóa và đổi tên thành CTCP Sữa Việt Nam

Năm 2006: Niêm yết trên Sở Giao dịch Chứng Khoán TP.HCM (HOSE).Năm 2010: Đầu tư 10 triệu USD nắm giữ 19,3% cổ phần của Miraka Limitedtại New Zealand và tăng lên 22,81% vào năm 2015 Năm 2022, Miraka là công

ty liên kết với tỷ lệ sở hữu 16,96% do Miraka tiến hành tăng vốn

Năm 2013: Đầu tư nắm giữ 96,11% cổ phần của công ty TNHH Bò sữa ThốngNhất Thanh Hóa, sau đó tăng lên 100% vào năm 2017; cũng trong năm này,đầu tư nắm giữ 70% cổ phần của Driftwood Dairy Holdings Corporation tạiCalifornia, Hoa Kỳ và tăng lên 100% vào năm 2016

Năm 2014: Góp vốn 51% thành lập Công ty AngkorMilk tại Campuchia vàtăng lên 100% vào năm 2017

Năm 2016: Đầu tư nắm giữ 20% cổ phần của CTCP APIS

Năm 2017: Đầu tư nắm giữ 65% cổ phần của CTCP Đường Việt Nam và 25%

cổ phần của CTCP Chế Biến Dừa Á Châu

Năm 2018: Đầu tư nắm giữ 51% cổ phần của Lao-Jagro DevelopmentXiengkhouang Co., Ltd Tại Lào

Năm 2019: Đầu tư nắm giữ 75% cổ phần của CTCP GTNFoods, qua đó thamgia đ iều hành CTCP Sữa Mộc Châu quy mô đàn bò 27.500 con

11

Năm 2021: Góp vốn 50% thành lập liên doanh cùng Del Monte Philippines,Inc (DMPI) – một doanh nghiệp thực phẩm và đồ uống hàng đầu tạiPhilippines và đã chính thức phân phối sản phẩm đến người tiêu dùng tại đây từQ4/2021.

Tiếp nhận 1000 bò sữa HF thuần chủng nhập khẩu trực tiếp từ Mỹ đưa vềTrang trại Lao-Jagro

Công bố nâng tổng vốn đầu tư cho các dự án tại Campuchia lên 42 triệuUSD (tương đương gần 1.100 tỷ đồng) và lên kế hoạch xây dựng trang trại

bò sữa với sản lượng sữa tươi nguyên liệu đạt trên 4.000 tấn/năm

2.1.2 Cơ cấu tổ chức

2.1.3 Chức năng nhiệm vụ

Chức năng chính:

Sản xuất, kinh doanh sữa và các sản phẩm từ sữa

Nghiên cứu, phát triển sản phẩm mới

Thu mua nguyên liệu sữa

Xuất khẩu sữa và các sản phẩm từ sữa

Mở rộng thị trường xuất khẩu

Xây dựng thương hiệu Vinamilk trở thành thương hiệu sữa hàng đầu ViệtNam và khu vực

Góp phần vào sự phát triển của ngành công nghiệp sữa Việt Nam

Kinh doanh bất động sản, quyền sử dụng đất

Kinh doanh kho, bến bãi, vận tải

Vận tải hàng hóa nội bộ bằng ô tô phục vụ cho hoạt động sản xuất và tiêu thụ sảnphẩm của công ty

Sản xuất, mua bán rượu, bia, đồ uống không cồn, nước khoáng, thực phẩm chếbiến, chè uống, cà phê rang-xay-phin-hòa tan (không sản xuất và chế biến tại trụsở)

Sản xuất và mua bán bao bì, sản phẩm nhựa (không hoạt động tại trụ sở).Phòng khám đa khoa (không hoạt động tại trụ sở)

13

2.1.5 Kết quả hoạt động kinh doanh giai đoạn 2022 - 2023

Kết quả hoạt động kinh doanh của Vinamilk 2022:

Doanh thu: 60.000 tỷ đồng, giảm 5,4% so với năm 2021

Lợi nhuận sau thuế: 8.578 tỷ đồng, tăng 4,8% so với năm 2021

Lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS): 3.632 đồng

Tổng tài sản: 48.483 tỷ đồng, tăng 8,7% so với năm 2021

Kết quả hoạt động kinh doanh của Vinamilk 2023:

Doanh thu: 60.368 tỷ đồng, tăng 6.8% so với năm 2022

Lợi nhuận sau thuế: 9.019 tỷ đồng, tăng 5.15% so với năm 2022

Lợi nhuận trên mỗi cổ phiếu (EPS): 3.796 đồng

Tổng tài sản: 52.673 tỷ đồng, tăng 8,6% so với năm 2022

2.2 Thực trạng công tác quản trị rủi ro tại Vinamilk giai đoạn 2022 - 2023

2.2.1 Các rủi ro xảy ra trong giai đoạn 2022 – 2023 của Vinamilk

Rủi ro lãi suất

Theo báo cáo cáo kết quả hoạt động kinh doanh giai đoạn 2022-2023 ta thấy hệ

số nợ của Vinamilk có xu hướng tăng nhẹ nhưng vẫn đang trong mức độ khá an toàn

Từ đó cho thấy Vinamilk đang không bị phụ thuộc quá nhiều vào các khoản nợ, làdoanh nghiệp lớn tự chủ trong kinh doanh và phụ thuộc phần lớn vào vốn góp chủ sởhữu

Rủi ro lạm phát

Trong 6 tháng đầu năm 2022, diễn biến lạm phát nước ta có biển động theo xuhướng tăng do giá xăng dầu và thực phẩm tăng lên tuy nhiên vẫn đang trong tầm kiểmsoát Rủi ro lạm phát có thể khiến cho doanh nghiệp suy yếu các hoạt động đầu tư, giátrị của một loại tài sản hoặc sức mua của một dòng thu nhập

Rủi ro hàng hóa

Thời tiết thay đổi dịch, bệnh diễn biến theo chiều hướng xấu khiển chi phínguồn cung nguyên liệu sữa càng trở nên đắt đỏ, ảnh hưởng đến chi phí sản xuất củadoanh nghiệp

Rủi ro cạnh tranh

Là một doanh nghiệp gây được tiếng vang trên thị trường sữa Việt, Vinamilkkhông khỏi tránh được rủi ro cạnh tranh của các thương hiệu sữa lớn như TH TrueMilk Nutifood, Abbott, Nestle, về cả chất lượng sản phẩm cũng như doanh số.Ngoài ra, theo số liệu Euromonitor, quy mô thị trường sữa Việt Nam năm 2022 ướctính 135 nghìn tỷ đồng Trong đó, sản xuất trong nước chỉ mới đáp ứng được 40 - 50%nhu cầu sữa trong nước, phần còn lại đến từ sữa nhập khẩu Ngành sữa trong nướcchịu cạnh tranh lớn từ sữa nhập khẩu

Rủi ro về thị trường

Thương mại sữa toàn cầu bị thu hẹp lần đầu tiên trong vòng 20 năm qua do sựsụt giảm mạnh từ nhập khẩu từ sữa bột và váng sữa Bên cạnh đó, trong năm 2023,ngành hàng sữa chịu tác động không tích cực do tổng cầu suy giảm và sản lượng sữasản xuất toàn cầu được dự báo tăng trưởng chậm lại ở năm thứ 3 liên tiếp Nguyênnhân là do sự giảm sản lượng đáng kể từ các khu vực như Nam Mỹ, Châu Phi, Châu

Âu và Châu Đại Dương

2.2.2 Quá trình quản trị rủi ro của Vinamilk giai đoạn 2022 - 2023

- Người làm dự báo nhu cầu

và lập kế hoạch cung ứngchưa sát với tình hình nhucầu thực tế

- Quá trình sản xuất bịđứt gãy/trì hoãn làmcho việc cung cấp sảnphẩm bị chậm trễ

- Gây giảm số lượng sảnphẩm dẫn đến giảmdoanh thu của công ty

15

Rủi ro thị trường

nguyên liệu thay

đổi, biến động giá

- Do biến động giá, thay đổi

chính sách của chính phủhoặc tình hình thế giới

- Tăng giá nguyên liệu,đối mặt với áp lực cạnhtranh từ đối thủ có chiphí sản xuất thấp hơn.Rủi ro nhà cung

- Sự giảm năng suất trong các

trang trại gia súc do các vấn

đề liên quan đến sức khỏecủa động vật

- Các nhà cung ứng có thể

chuyển hướng sang sản xuấtsang các sản phẩm kháchoặc thị trường khác

- Gián đoạn trong quytrình sản xuất, dẫn đếngiảm hiệu suất vàdoanh thu

- Mất cơ hội tiếp cận cácthị trường mới hoặc mởrộng thị trường

- Ảnh hưởng đến uy tín,thương hiệu củaVinamilk và lòng tincủa khách hàng

- Sai sót trong quá trình làm

thủ tục hải quan

- Làm chậm trễ quá trìnhsản xuất, giảm hiệu suất

và doanh thu của doanhnghiệp

Rủi ro sản phẩm

sữa bị hỏng

- Quá trình lên men không

kiểm soát dẫn đến sự pháttriển quá mức của vi khuẩnlactic làm tăng áp suất trongsản phẩm và gây căngphồng

- Nhân viên không được đào

tạo đầy đủ về quy trình vệsinh và kiểm soát vi khuẩnlàm sai lệch quy trình

- Thiếu giám sát và giám định

chất lượng

- Thiếu tài nguyên và thiết bị

- Mất lòng tin của kháchhàng, dẫn đến mất máttrong doanh số bánhàng

- Vinamilk có thể phảichịu chi phí đền bù chocác sản phẩm bị lỗihoặc phải tiêu hủy dokhông đạt tiêu chuẩnchất lượng

- Ảnh hưởng đến uy tín,thương hiệu củaVinamilk

- Nếu sản phẩm gây rahậu quả nghiêm trọngcho sức khỏe người tiêudùng, Vinamilk có thể

sẽ phải đối mặt với hậuquả pháp lý

Rủi ro bị giả mạo

- Danh tiếng củaVinamilk bị ảnh hưởngnghiêm trọng

- Sức khỏe của ngườitiêu dùng không đượcđảm bảo

- Nhân viên không được đàotạo đầy đủ về việc kiểm trachất lượng nguyên liệu vàthiếu giám sát

- Sự thay đổi trong điều kiệnmôi trường: thời tiết, địađiểm lưu trữ

- Sản phẩm không đápứng tiêu chuẩn chấtlượng, gây mất lòng tinkhách hàng

- Ảnh hưởng đến chuỗicung ứng, làm suy giảm

độ tin cậy và ổn địnhcủa nguồn cung

- Sản phẩm không chấtlượng có thể làm giảm

uy tín thương hiệu, gâyảnh hưởng lâu dài đếnhình ảnh và giá trị củaVinamilk

17

- Doanh thu bị giảm tạithị trường đó.

- Giá nguyên liệu đầu vàotăng cao ảnh hưởng đến giáthành sản phẩm, từ đó làmgiảm nhu cầu mua củakhách hàng

- Khách hàng Việt có xuhướng đề cao chất lượng cácsản phẩm sữa nước ngoàihơn sữa nội địa Việt

- Doanh thu sụt giảm

- Lợi nhuận giảm

- Giá cổ phiếu giảm

Rủi ro chịu sự

cạnh tranh gay gắt

từ phía đối thủ

- Cạnh tranh gay gắt từ cácdoanh nghiệp trong và ngoàinước

- Doanh thu sụt giảm

- Thị phần sữa trên thịtrường bị thu hẹp

- Giảm khả năng định giá

- Chi phí marketing vàbán hàng tăng

- Hình ảnh thương hiệu

bị ảnh hưởng

- Khó khăn trong việcthu hút và giữ chânkhách hàng

Rủi ro tài

chính

Rủi ro tài chính

công ty biến động

- Tỷ giá hối đoái biến động:

Vinamilk có nguồn nguyênliệu nhập khẩu lớn, nên việc

tỷ giá hối đoái biến động bất

ổn sẽ ảnh hưởng đến tàichính công ty

- Chi phí vay vốn bị ảnhhưởng

các khoản nợ tài chính ngắn hạn của

Vinamilk không tốt

- Lãi suất ngân hàng tăng:

Gánh nặng tài chính tăng doVinamilk có khoản vay lớn

và tạo ra sự chậm trễ trongviệc đáp ứng nhu cầu nhânlực

- Khi người lao động cảmthấy mức lương và các phúclợi khác đang không phảnánh đúng giá trị của côngviệc và đóng góp cá nhân

họ, hay môi trường làm việccủa Vinamilk xảy ra nhữngmâu thuẫn, xung đột giữangười lao động thì sẽ dẫn tớiviệc người lao động nghỉviệc

- Khi Vinamilk gặp phảivấn đề nhân sự, nhưthiếu nhân lực hoặc sựgiảm chất lượng vànăng suất lao động,doanh nghiệp phải đốimặt với giảm hiệu suấtchung, dẫn tới giảmdoanh thu và lợi nhuận

- Các doanh nghiệp trong nước và ngoài nước không ngừng đưa ra những chính sách hấp dẫn để thu hút nhân tài

- Mất mát nhân sự đòihỏi chi phí đào tạo vàthay thế Việc phảihuấn luyện nhân sự mớicho họ để đạt đến mức

độ hiệu suất mong đợi

có thể tốn kém về thờigian và nguồn lực.Vinamilk mất mát nhân

sự chủ chốt có tri thứcchuyên môn đặc biệt,

có thể gặp khó khăntrong việc duy trì vàquản lý kiến thứcchuyên môn cần thiếtcho hoạt động kinh19