(Tiểu luận) phân tích tình hình kết quả kinh doanh và tình hình nguồn vốn của ctcp đầu tư và xây lắp constrexim số 8

BỘ TÀI CHÍNH HỌC VIỆN TÀI CHÍNH - Bài thi mơn: PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP Hình thức thi: Tiểu luận Mã đề thi: 03 (giai đoạn 2019-2020) Tiêu đề tiểu luận: Phân tích tình hình kết kinh doanh tình hình nguồn vốn CTCP Đầu tư Xây lắp Constrexim Số Thời gian làm bài: ngày Họ tên: Mã sinh viên: Khóa (lớp tín chỉ): Lớp niên chế: 15.03 STT: ID phòng thi: Ngày thi: Giờ thi: 9h Hà Nội – 9.2022 Phần 1: Lý luận phân tích tình hình kết kinh doanh tình hình nguồn vốn doanh nghiệp Lý luận phân tích tình hình kết kinh doanh 1.1 Mục tiêu phân tích Kết kinh doanh doanh nghiệp thời kỳ có tính chất định đến sách phân phối lợi nhuận ảnh hưởng lớn đến sức mạnh tài doanh nghiệp thời kỳ Nhằm đánh giá tình hình kết kinh doanh doanh nghiệp theo lĩnh vực Qua xác định điểm mạnh, điểm yếu công tác quản lý, nguyên nhân chủ quan khách quan tác động đến đưa định liên quan đến kết kinh doanh doanh nghiệp giải pháp phù hợp 1.2 Các tiêu phân tích a, Các tiêu báo cáo phản ánh kết hoạt động kinh doanh b, Các tiêu phản ánh tình hình quản lý chi phí hiệu hoạt động Cho biết bình quân để thu đồng lưu chuyển thuần, doanh nghiệp cần phải bỏ đồng chi phí Dùng để đánh giá hiệu quản lý chi phí doanh nghiệp: Cho biết đồng doanh thu thu doanh nghiệp phải bỏ đồng trị giá vốn hàng bán Chỉ tiêu phản ánh để thu đồng doanh thu doanh nghiệp phải bỏ đồng chi phí bán hàng Dùng để đánh giá hiệu quản lý chi phí bán hàng doanh nghiệp Chỉ tiêu phản ánh để thu đồng doanh thu doanh nghiệp đồng chi phí quản lý Dùng để đánh giá hiệu quản lý chi phí quản lý doanh nghiệp doanh nghiệp Hệ số cho biết thu dồng luân chuyển doanh nghiệp thu đồng lợi nhuận sau thuế Hệ số cho biết thu đồng doanh thu từ hoạt động kinh doanh doanh nghiệp thu đồng lợi nhuận Trong đó: Lợi nhuận từ hoạt động bán hàng = Lợi nhuận gộp bán hàng cung cấp dịch vụ – Chi phí bán hàng – Chi phí quản lý doanh nghiệp Hệ số cho biết thu đồng doanh thu từ hoạt động bán hàng doanh nghiệp thu đồng lợi nhuận 1.3 Phương pháp phân tích Khi phân tích kết hoạt động kinh doanh doanh nghiệp ta sử dụng phương pháp so sánh Ta tiến hành so sánh tiêu kỳ phân tích với kỳ gốc để xác định chênh lệch tuyệt đối tương đối Căn vào độ lớn tiêu để đánh giá tình hình hoạt động kết kinh doanh Căn vào biến động tiêu để đánh giá biến động tình hình kết kinh doanh Lý luận phân tích tình hình nguồn vốn doanh nghiệp 2.1 Mục tiêu phân tích Tình hình nguồn vốn doanh nghiệp thể qua quy mô, cấu biến động nguồn vốn Phân tích tình hình nguồn vốn doanh nghiệp để thấy doanh nghiệp huy động vốn từ nguồn vốn nào, quy mô nguồn vốn huy động tăng hay giảm, cấu nguồn vốn doanh nghiệp tự chủ hay phụ thuộc, thay đổi theo chiều hướng Từ xác định trọng điểm cần ý sách huy động vốn doanh nghiệp nhằm đạt mục tiêu chủ yếu sách huy động vốn kỳ Rồi từ đưa kiến nghị, giải pháp 2.2 Các tiêu phân tích Để đánh giá thực trạng nguồn vốn doanh nghiệp ta cần sử dụng nhóm tiêu: - Các tiêu phản ánh quy mô, biến động nguồn vốn gồm: giá trị tổng nguồn vốn loại nguồn vốn bảng cân đối kế toán - Các tiêu phản ánh cấu nguồn vốn doanh nghiệp: tỷ trọng tiêu nguồn vốn Tỷ trọng tiêu nguồn vốn xác định theo công thức: Tỷ trọng tiêu nguồn vốn (%) = (Giá trị tiêu nguồn vốn / Tổng giá trị nguồn vốn quy mô) x 100 2.3 Phương pháp phân tích Sử dụng phương pháp so sánh để phân tích tình hình nguồn vốn doanh nghiệp Tiến hành so sánh tổng nguồn vốn tiêu nguồn vốn cuối kỳ đầu năm, xác định chênh lệch tuyệt đối tương đối, qua thấy biến động quy mơ nguồn vốn doanh nghiệp Đồng thời so sánh tỷ trọng tiêu nguồn vốn cuối kỳ với đầu kỳ để phản ánh thay đổi cấu nguồn vốn mức độ độc lập, tự chủ tài doanh nghiệp Phần Tổng quan công ty CTCP Đầu tư Xây lắp Constrexim Số 2.1 Lịch sử hình thành phát triển cơng ty * Giới thiệu khái quát công ty: Tên đầy đủ: Nhóm ngành: CTCP Đầu tư Xây lắp Constrexim số Xây dựng bất động sản Địa trụ sở chính: Tịa nhà Constrexim 8, Nguyễn Trãi, Thanh Xuân, Hà Nội Vốn điều lệ: 22.084.260.000 đồng Số CP niêm yết: 2.110.586 Số CP lưu hành:2.208.426 Điện thoại: (04)35543197 Fax: (043)35543197 Email constreximso8@yahoo.com Website: www.constrexim8.com.vn *Quá trình hình thành phát triển công ty Tiền thân Công ty Xí nghiệp Xây lắp số đời theo định số 893/QĐ-BXD Bộ Xây dựng Document continues below Discover more from: tích tài Phân doanh… PTTCDN Học viện Tài 247 documents Go to course 37 68 156 106 25 Tiểu luận Phân tích tài doanh… Phân tích tài chính… 100% (27) Phân tích tình hình tài CTCP May… Phân tích tài chính… 100% (12) CAU HOI VA DAP AN CUOC THI TIM HIEU… Phân tích tài chính… 100% (4) PHÂN TÍCH TÀI Chính Doanh NGHIỆP Phân tích tài chính… 89% (9) Tổng hợp dạng Phân tích Phân tích tài chính… 100% (3) Bài tập phân tích tài Qua q trình xây dựng phát triển đơn vị đạtchính tăng trưởng doanh nghiệp mạnh mẽ đơn vị tổ chức lại thành Công24 ty Xây lắp số (Trong mơ Phân tích 100% (3) hình Cơng ty mẹ công ty Constrexim Holdings) sở sáp nhập Xí tài chính… nghiệp Xây lắp số Xí nghiệp xây lắp số theo định số 620/MC-TCHC ngày 20/10/2003 Ngày 8/12/2005, Bộ trưởng Bộ Xây dựng có định số 2261/QĐ-BXD cho phép Cơng ty Xây lắp số cổ phần hoá với vốn điều lệ 5.568 triệu đồng, điểm nhấn quan trọng, động lực cho phát triển Cơng ty Trong hình thái đa sở hữu Công ty cổ phần, với lực mặt uy tín thương trường, Cơng ty có cổ đơng chiến lược đóng góp vốn tham gia vào hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty Ngân hàng đầu tư phát triển Việt Nam tạo đà cho Công ty mở rộng hoạt động sang lĩnh vực mới: Đầu tư tài chính, đầu tư dự án lớn xây dựng kinh doanh nhà khu đô thị Từ năm 2003 đến 2005, công ty tặng khen Thủ tướng phủ ghi nhận thành tích Công ty đạt năm nhiều khen Bộ Xây dựng, Sở, Ban, Ngành Công ty tiến hành đợt chào bán cổ phiếu riêng lẻ (dưới 100 nhà đầu tư) theo nghị ĐHCĐ thường niên ngày 20/1/2007 nghị ĐHCĐ bất thường ngày 27/10/2007 tăng vốn điều lệ công ty từ 5.568 triệu đồng lên 9.568 triệu đồng Cũng năm này, công ty nhận cúp Thăng Long UBND thành phố Hà Nội trao tặng lễ tôn vinh doanh nghiệp tiêu biểu Việt Nam Chủ tịch nước Cộng hoà xã hội chủ nghĩa Việt Nam tặng thưởng huân chương lao động hạng III cho Công ty Cổ phiếu công ty niêm yết giao dịch sàn HNX Tháng 10/2017 vốn điều lệ công ty tăng lên 19.568 triệu đồng đến tháng 11/2018, sau phát hành cổ phiếu 22.084 triệu đồng Qua nhiều năm hoạt động, công ty bước chiếm lĩnh thị trường xây lắp Cho đến công ty trúng thầy xây dựng nhiều cơng trình khắp đất nước Việt Nam Có thể kể đến như: Đường Mòng- Mường Chanh (Sơn La), Quốc lộ 60 (Bến Tre), Quốc lộ 62 (Long An), quốc lộ 53 (Vĩnh Long) Bệnh viện Thanh Nhàn, bệnh viện Thanh Trì (Hà Nội), Trung tâm truyền máu khu vực Cần Thơ (Cần Thơ)… số cơng trình đặc biệt quan trọng hồn thành cách xuất sắc Đường Nguyễn Tuân kéo dài đến Trần Duy Hưng, đường Nguyễn Phong Sắc kéo dài (Hà Nội) UBND thủ đô Hà Nội tặng khen Cơng ty có đội ngũ nhân giỏi, có kỷ luật nhiều kinh nghiệm thi công Công ty mạnh tay chi mua sắm thiết bị thi công đại, áp dụng công nghệ tiên tiến sản xuất nên sản phẩm công ty đánh giá tốt, đáp ứng yêu cầu mặt, chủ đầu tư đánh giá cao Ngoài lĩnh vực mũi nhọn Đầu tư Xây lắp, công ty mở rộng lĩnh vực sang sản xuất công nghiệp Công ty liên danh với Công ty cổ phần An Đạt xây dựng nhà máy sản xuất cửa nhựa lõi thép với công suất 30.000m2/năm, liên doanh xây dựng nhà máy sản xuất đồ gỗ nội thất xuất Với tinh thần chủ động sáng tạo, nỗ lực kiên trì cơng tác đổi mới, chuyển dịch cấu sản xuất kinh doanh hợp lý đưa Công ty Cổ phần Đầu tư xây lắp Constrexim số vươn lên trở thành số doanh nghiệp mạnh, có uy tín thương trường nước 2.2 Đặc điểm ngành nghề kinh doanh -Lĩnh vực kinh doanh chính: Đầu tư xây lắp -Ngành nghề kinh doanh bao gồm: (theo giấy phép kinh doanh số 0103010381) +Thi cơng xây lắp cơng trình dân dụng, cơng nghiệp, giao thơng, thuỷ lợi cơng trình kỹ thuật hạ tầng, đường dây trạm biến điện công trình điện lạnh, kỹ thuật điện lạnh, trang trí nội ngoại thất cơng trình +Đầu tư kinh doanh nhà, dịch vụ môi giới, cho thuê, tư vấn bất động sản +Tư vấn xây dựng, kiểm định công trình xây dựng (Khơng bao gồm dịch vụ thiết kế cơng trình) +Sản xuất, kinh doanh vật liệu xây dựng, kinh doanh vận tải hàng hoá vận chuyển hành khách +Kinh doanh thương mại xuất nhập vật tư, máy móc thiết bị, dây truyền cơng nghệ hàng hố +Nhận uỷ thác đầu tư ngồi nước +Quản lý, khai thác, vận hành, kinh doanh dịch vụ khu nhà chung cư cao tầng văn phòng +Kinh doanh bất động sản +Kinh doanh cấu kiện bê tông +Kinh doanh sở hạ tầng, hạ tầng kỹ thuật khu đô thị, khu công nghiệp, khu chế xuất, khu công nghệ cao, khu kinh tế mới, cho thuê văn phòng nhà +Trồng rừng khai thác khoáng sản (trừ loại khoáng sản Nhà nước cấm) +Kinh doanh ngành nghề khác phù hợp với quy định pháp luật Phần 3: Phân tích tình hình kết kinh doanh tình hình nguồn vốn CTCP Đầu tư Xây lắp Constrexim Số giai đoạn 2019-2020 Lợi nhuận sau thuế công ty hai năm lớn chứng tỏ công ty làm ăn có lãi, cụ thể lợi nhuận sau thuế công ty năm 2020 210 triệu đồng, năm 2019 690 triệu đồng, giảm 480 triệu đồng với tỷ lệ -69.57% Hệ số sinh lời hoạt động (ROS) công ty năm 2020 0.0042 lần, năm 2019 0.0057 lần, giảm 0.0015 lần với tỷ lệ -25.62% có nghĩa năm 2020 bình qn đồng doanh thu, công ty giữ lại 0.0042 đồng LNST, năm 2019 bình qn đồng doanh thu, cơng ty giữ lại 0.0057 đồng LNST Trong năm ROS lớn phản ánh công ty làm ăn có lãi nhiên ROS có xu hướng giảm thể hiệu quản lý chi phí công ty giảm Để hiểu rõ ta cần vào phân tích chi tiết cơng ty năm 2020 49,587 triệu đồng, năm 2019 121,201 triệu đồng, giảm 71,614 triệu đồng tương ứng với tỷ lệ giảm 59.09% Dựa vào tài liệu chi tiết công ty ta thấy doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ chủ yếu đến từ hoạt động xây lắp (năm 2020 chiếm 91.95%) phần nhỏ khác đến từ doanh thu cung cấp dịch vụ Ta thấy doanh thu công ty năm 2020 giảm sâu so với năm 2019 nguyên nhân đại dịch Covid-19 giáng đòn mạnh vào ngành công nghiệp xây dựng Nếu năm 2019 thị trường bị chững lại chủ yếu yếu tố pháp lý bước sang năm 2020, khó khăn chủ yếu đến từ gián đoạn, bất ổn dịch bệnh Ngoài ra, số vấn đề tồn đọng giai đoạn trước số lượng dự án phê duyệt giảm, thủ tục hành chính, giấy tờ pháp lý hay trình triển khai đấu thầu, … gây lực cản không nhỏ phát triển công ty Theo Tổng cục Thống kê, năm 2020 ngành xây dựng tăng 6,76%, giảm đáng kể so với mức tăng trưởng giai đoạn 2015-2019, năm 2020 thực năm khó khăn cho ngành xây dựng nói riêng tồn xã hội nói chung cơng ty không phát sinh khoản giảm trừ doanh thu nên doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ Các khoản giảm trừ doanh thu khoản: giảm giá hàng bán, hàng bán bị trả lại chiết khấu thương mại Không xuất khoản giảm giá hàng bán hàng bán bị trả lại chứng tỏ công ty trọng tiêu chuẩn chất lượng cơng trình thi cơng nên hồn thành ln đáp ứng u cầu khách hàng, cơng ty cần giữ vững điều Ngồi tương lai cơng ty xem xét áp dụng thêm sách chiết khấu thương mại để thu hút khách hàng giữ chân khách hàng cũ, từ giúp gia tăng doanh thu Giá vốn hàng bán công ty năm 2020 46,153 triệu đồng, năm 2019 116,638 triệu đồng, giảm 70,485 triệu đồng với tỷ lệ -60.43% Đây tiêu chiếm tỷ trọng lớn tổng chi phí cơng ty (năm 2020 chiếm 93.57%) Hệ số giá vốn hàng bán năm 2020 0.9307, năm 2019 0.9624, giảm 0.0316 với tỷ lệ -3.28% Có nghĩa năm 2020, để thu đồng doanh thu thuần, công ty phải bỏ 0.9397 đồng giá vốn hàng bán, năm 2019 để thu đồng doanh thu thuần, công ty phải bỏ 0.9624 đồng giá vốn hàng bán Năm 2020 năm khó khăn cho cơng ty nói riêng cho tồn ngành xây dựng nói chung năm đại dịch Covid-19 bùng phát khiến cho hoạt động toàn xã hội bị ngừng trệ, nhiều tháng phải giãn cách xã hội khiến cơng ty khó nhận dự án, nguyên nhân khiến cho giá vốn hàng bán giảm mạnh so với năm 2019, từ làm doanh thu công ty suy giảm Lợi nhuận gộp bán hàng cung cấp dịch vụ công ty năm 2020 3,434 triệu đồng, năm 2019 4,567 triệu đồng, giảm 1,133 triệu đồng, với tỷ lệ giảm -24.81% Doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ giá vốn hàng bán giảm dẫn đến lợi nhuận gộp giảm Điều cho thấy hiệu việc sử dụng lao động vật tư sản xuất hàng hóa, dịch vụ giảm xuống, quy mơ sản xuất kinh doanh cơng ty, sách bán hàng chưa thực đạt hiệu Chi phí quản lý doanh nghiệp năm 2020 2,959 triệu đồng, năm 2019 3,262 triệu đồng, giảm 303 triệu đồng với tỷ lệ -9.29% Dựa vào số liệu chi tiết cơng ty ta thấy chi phí nhân viên quản lý giảm từ 2,661 triệu đồng (năm 2019) xuống 2,350 triệu đồng (năm 2020), giảm 311 triệu đồng Điều cho thấy công ty phải cắt giảm bớt nhân công thời kỳ đại dịch công ty áp dụng thêm phần mềm quản lý từ giảm bớt chi phí nhân cơng Chi phí dịch vụ mua ngồi giảm từ 418 triệu đồng (năm 2019) xuống 343 triệu đồng (năm 2020), giảm 75 triệu đồng Điều cho thấy công ty đầu tư mua kho bãi để không tiền thuê ảnh hưởng dịch bệnh mà cơng ty có dự án từ chi phí th ngồi giảm Do chi phí quản lý doanh nghiệp (-9.29%) giảm nhiều với tỷ lệ giảm doanh thu bán hàng (-59.09%) làm hệ số chi phí quản lý doanh nghiệp tăng Hệ số chi phí quản lý doanh nghiệp năm 2020 0.0597 lần, năm 2019 0.0269 lần, tăng 0.0328 lần với tỷ lệ 121.72% Có nghĩa năm 2020 để thu đồng doanh thu thuần, cơng ty phải bỏ 0.0597 đồng chi phí quản lý doanh nghiệp, năm 2019 để thu đồng doanh thu thuần, công ty phải bỏ 0.0269 đồng chi phí quản lý doanh nghiệp Điều khơng tốt cho cơng ty chi phí tăng khiến cho phần doanh thu công ty giảm Hiệu quản lý chi phí quản lý doanh nghiệp cơng ty chưa có hiệu quả, cơng ty cần xem xét tìm hiểu nguyên nhân để điều chỉnh Doanh thu hoạt động tài cơng ty năm 2020 triệu đồng, năm 2019 triệu đồng, tăng triệu đồng với tỷ lệ 20% Doanh thu hoạt động tài cơng ty khơng đáng kể, dựa số liệu chi tiết ta thấy toàn phần doanh thu đến từ hoạt động lãi tiền gửi ngân hàng Điều cho thấy hoạt động tài công ty không hiệu Công ty cần nghiên cứu, tính tốn để đưa biện pháp đầu tư tiền có hiệu Chi phí tài công ty năm 2020 67 triệu đồng, năm 2019 cơng ty khơng phát sinh chi phí Tồn chi phí tài đến từ chi phí lãi vay Điều cho thấy công ty khan tiền nên phát sinh khối lượng vay lớn năm 2020 năm 2019 công ty lại không đồng tiền vay Cơng ty cần tìm hiểu rõ nguyên nhân để khắc phục chi phí Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh công ty năm 2020 415 triệu đồng, năm 2019 1,305 triệu đồng, giảm 890 triệu đồng với tỷ lệ giảm -68.2% Ta thấy tỷ lệ giảm lợi nhuận lớn tỷ lệ giảm doanh thu từ hoạt động bán hàng cung cấp dịch vụ (-59.09%) điều làm cho hệ số sinh lời từ hoạt động kinh doanh giảm 0.0024 lần Hệ số sinh lời từ hoạt động kinh doanh công ty năm 2020 0.0084 lần, năm 2019 0.0108 lần giảm 0.0024 lần với tỷ lệ -22.28%, có nghĩa năm 2020 đồng doanh thu kinh doanh, công ty thu 0.0084 đồng lợi nhuận kinh doanh, năm 2019 đồng doanh thu kinh doanh, công ty thu 0.0108 đồng lợi nhuận kinh doanh Ngoài ra, hệ số sinh lời hoạt động bán hàng công ty năm 2020 0.0096 lần, năm 2019 0.0108 lần, giảm 0.0012 lần với tỷ lệ -11.03% Có nghĩa năm 2020 đồng doanh thu bán hàng, công ty thu 0.0096 đồng lợi nhuận, năm 2019 đồng doanh thu bán hàng, công ty thu 0.0108 đồng lợi nhuận Việc hai hệ số giảm không tốt, thể khả sinh lời từ hoạt động kinh doanh công ty có chiều hướng giảm Lợi nhuận khác cơng ty năm 2020 -146 triệu đồng, năm 2019 -354 triệu đồng tăng 208 triệu đồng, với tỷ lệ -58.76% Qua ta thấy hoạt động khác cơng ty khơng có hiệu đây khoản thu nhập mang tính chất bất thường, đóng góp phần nhỏ vào tổng doanh thu, dựa vào để đánh giá trình độ quản lý doanh nghiệp Tuy nhiên công ty nên ý nộp thuế hạn không để phát sinh khoản nộp phạt từ giúp nâng cao lợi nhuận Như vậy, qua bảng số liệu nhận xét ta thấy kết kinh doanh công ty giảm sâu, doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ, lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh giảm mạnh Hệ số sinh lời từ hoạt động kinh doanh, hệ số sinh lời từ hoạt động bán hàng, ROS giảm hệ số chi phí quản lý doanh nghiệp lại tăng Qua nói hoạt động kinh doanh cơng ty ảm đạm, tình hình quản lý chi phí nói chung xuống Cơng tác quản lý chi phí đặc biệt chi phí lãi vay, chi phí quản lý doanh nghiệp cần trọng nữa, công tác dự báo nhu cầu thị trường để dự trữ vật tư hợp lý trước biến động tăng giá quản lý chi phí theo định mức cần quan tâm giúp nâng cao hiệu kinh doanh cho công ty Đồng thời, Cơng ty cần hồn thiện sách kinh doanh tại, thực sách kinh doanh nhằm nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh, cải thiện tình hình sản xuất kinh doanh, thúc đẩy tiêu thụ sản phẩm hợp lý, nhằm gia tăng lợi nhuận Công ty cần xem xét lại sách huy động vốn để hạn chế gia tăng chi phí lãi vay Bảng 2: Bảng phân tích tình hình nguồn vốn ĐVT: triệu đồng 65,392 1.Phải trả người bán ngắn hạn Người mua trả tiền trước ngắn hạn Thuế khoản phải nộp Nhà nước Chi phí phải trả ngắn hạn Doanh thu chưa thực ngắn hạn Phải trả ngắn hạn khác Vay nợ thuê tài ngắn hạn Quỹ khen thưởng, phúc lợi Doanh thu chưa thực dài hạn Phải trả dài hạn khác Vốn góp cùa chủ sở hữu Thặng dư vốn cổ phẩn Vốn khác chủ sở hữu 70.37 50,322 64.50 15,070 29.95 5.87 64,003 97.88 48,579 96.54 15,424 31.75 1.34 442 0.69 2,404 4.95 -1,962 -81.61 -4.26 19,401 30.31 4,486 9.23 14,915 332.48 21.08 658 1.03 98 0.20 560 571.43 0.83 99 0.15 70 0.14 29 41.43 0.01 238 0.37 167 0.34 71 42.51 0.03 30,274 47.30 31,092 64.00 -818 -2.63 -16.70 12,755 19.93 9,851 20.28 2,904 29.48 -0.35 135 0.21 411 0.85 -276 -67.15 -0.64 1,389 2.12 1,743 3.46 -354 -20.31 -1.34 414 29.81 769 44.12 -355 -46.16 -14.31 975 70.19 975 55.94 - 14.26 27,537 29.63 27,699 35.50 -162 -0.58 -5.87 27,537 100.00 27,699 100.00 -162 -0.58 - 22,084 80.20 22,084 79.73 - 0.47 2,828 10.27 2,828 10.21 - 0.06 921 3.34 921 3.33 - 0.02 Quỹ đầu tư phát triển LNST chưa phân phối 1,239 4.50 1,143 4.13 96 8.40 0.37 463 1.68 722 2.61 -259 -35.87 -0.93 92,929 100.00 78,021 100.00 14,908 19.11 -Tổng nguồn vốn công ty cuối năm 2020 92,929 triệu đồng, năm 2019 78,021 triệu đồng, tăng 14,908 triệu đồng với tỷ lệ 19.11% Tổng nguồn vốn tăng phản ánh công ty tăng cường huy động thêm nguồn vốn để phục vụ nhu cầu mở rộng quy mô kinh doanh Tổng nguồn vốn tăng chủ yếu nợ phải trả tăng 15,070 triệu đồng vởi tỷ lệ 29,95% vốn chủ sở hữu giảm 162 triệu đồng Sự tăng nhanh quy mô nguồn vốn địi hỏi cơng ty cần có biện pháp quản lý sử dụng vốn hiệu tránh thất thoát -Tỷ trọng nợ phải trả tổng nguồn vốn cuối năm 2020 70.37%, năm 2019 64.5%, tăng 5,87% Tỷ trọng vốn chủ sở hữu tổng nguồn vốn cuối năm 2020 29.63%, năm 2019 35.5%, giảm 5,87% Tỷ trọng nợ phải trả chiếm lớn tổng nguồn vốn, phản ánh công ty bị phụ thuộc tài Bên cạnh đó, tỷ trọng nợ phải trả có xu hướng tăng để tài trợ cho nhu cầu đầu tư Điều này, mặt giúp tăng khả sinh lời cho chủ sở hữu mặt khác làm tăng rủi ro phá sản cho doanh nghiệp Nợ phải trả cuối năm 2020 65,392 triệu đồng, cuối năm 2019 50,322 triệu đồng, tăng 15,070 triệu đồng với tỷ lệ 29.95% năm 2020 nợ ngắn hạn tăng 15,424 triệu đồng nợ dài hạn lại giảm 354 triệu đồng Trong đó, tỷ trọng nợ ngắn hạn cuối năm 2020 97.88%, cuối năm 2019 96.54%, tăng 1.34% Tương ứng, tỷ trọng nợ dài hạn cuối năm 2020 2.12%, cuối năm 2019 3.46%, giảm 1.34% Việc - nợ ngắn hạn tăng, nợ dài hạn giảm cho thấy cơng ty sử dụng sách huy động nợ ngắn hạn chủ yếu Việc cấu nợ thiên nợ ngắn hạn làm tính linh hoạt nguồn vốn mức cao giảm chi phí sử dụng vốn bình qn Tuy nhiên, lại làm tăng áp lực tốn ngắn hạn lên cơng ty -Nợ ngắn hạn công ty cuối năm 2020 64,003 triệu đồng, cuối năm 2019 48,579 triệu đồng, tăng 15,424 triệu đồng +Trong nợ ngắn hạn người mua trả tiền trước chiếm tỷ trọng lớn Cụ thể, tỷ trọng người mua trả tiền trước cuối năm 2020 30.31% (19.401 triệu đồng), cuối năm 2019 9.23% (4,486 triệu đồng), tăng 21.08% +Doanh thu chưa thực công ty cuối năm 2020 238 triệu đồng, cuối năm 2019 167 triệu đồng, tăng 71 triệu đồng với tỷ lệ 42.51% Doanh thu chưa thực cơng ty đến tồn từ doanh thu nhận trước cho thuê văn phòng Như cấu nợ ngắn hạn, công ty ưu tiên sử dụng khoản vốn chiếm dụng khoản vay Điều giúp cơng ty khơng chi phí sử dụng vốn đàm phán với chủ trợ công ty chưa thể trả nợ đến hạn Tuy nhiên cơng ty cần trọng hồn thành dự án bàn giao tiến độ từ giữ uy tín cho cơng ty +Phải trả ngắn hạn khác công ty cuối năm 2020 30,274 triệu đồng, cuối năm 2019 31,092 triệu đồng, giảm 818 triệu đồng với tỷ lệ -2.63% Đây chủ yếu chi phí yếu tố đầu vào đội xí nghiệp chuyển cho cơng ty, sau dự án hồn thành, cơng ty bù trừ khoản nợ phải thu phải trả khác sau bàn giao lại cho đội xí nghiệp +Phải trả người bán ngắn hạn công ty cuối năm 2020 442 triệu đồng, cuối năm 2019 2,404 triệu đồng, giảm 1,962 triệu đồng với tỷ lệ -81.61% Tương ứng tỷ trọng phải trả người bán ngắn hạn cuối năm 2020 0.69%, cuối năm 2019 4.95%, giảm 4.24% Có thể thấy tiêu giảm mạnh, cơng ty nhận vật tư, tài sản phục vụ cho hoạt động kinh doanh mà chưa trả tiền Có thể năm 2020 dịch Covid bùng phát, cơng ty có dự án dự án phải ngừng để đảm bảo phịng dịch nên cơng ty nhận hàng hóa hơn, tránh làm giảm chất lượng gây ảnh hưởng xấu đến kinh doanh +Vay nợ thuê tài công ty cuối năm 2020 12,755 triệu đồng, cuối năm 2019 9,851 triệu đồng, tăng 2,904 triệu đồng với tỷ lệ 29.48% Tuy nhiên, tỷ trọng vay nợ thuê tài lại giảm -0.35% (đầu năm 2020 19.93%, đầu năm 2019 20.28%) Đây nguồn vốn có quy mơ lớn, giúp doanh nghiệp đáp ứng nhu cầu vốn Nếu công ty tận dụng tốt giúp gia tăng khả sinh lời cho vốn chủ sở hữu Dù vậy, vay vốn với số lượng lớn thời gian ngắn, công ty cần có kế hoạch trả nợ chi tiết để khơng rơi vào trạng thái khả khoản +Chi phí phải trả ngắn hạn cơng ty cuối năm 2020 99 triệu đồng, cuối năm 2019 70 triệu đồng, tăng 29 triệu đồng với tỷ lệ 41.43% Tương ứng tỷ trọng chi phí phải trả ngắn hạn cuối năm 2020 0.15%, cuối năm 2019 0.14%, tăng 0.01% Theo tài liệu chi tiết, chi phí phải trả cơng ty gồm trích trước phí kiểm tốn trích trước thù lao hội đồng quản trị +Quỹ khen thưởng phúc lợi công ty cuối năm 2020 135 triệu đồng, cuối năm 2019 411 triệu đồng, giảm 276 triệu đồng với tỷ lệ -67.15% Tương ứng tỷ trọng quỹ khen thưởng phúc lợi cuối năm 2020 0.21%, cuối năm 2019 0.85%, giảm 0.64% Công ty nên ý khoản mục để chăm lo cho đời sống, thái độ, tinh thần người lao động +Ngoài ra, thuế khoản phải nộp Nhà nước công ty cuối năm 2020 658 triệu đồng, cuối năm 2019 98 triệu đồng, tăng 560 triệu đồng Tương ứng tỷ trọng thuế khoản phải nộp Nhà nước cuối năm 2020 1.03%, cuối năm 2019 0.2%, tăng 0.83% Khoản mục tăng mạnh so với đầu năm Công ty cần xem xét nộp thuế để tránh bị phạt chậm nộp thuế để đảm bảo uy tín công ty -Nợ dài hạn công ty cuối năm 2020 1,389 triệu đồng, cuối năm 2019 1,743 triệu đồng, giảm 354 triệu đồng với tỷ lệ -20.31% Nợ dài hạn giảm chủ yếu tới từ doanh thu tài chưa thực giảm Vốn chủ sở hữu: -Vốn chủ sở hữu công ty cuối năm 2020 27,537 triệu đồng, cuối năm 2019 27,699 triệu đồng, giảm 162 triệu đồng với tỷ lệ -0.58% Vốn chủ sở hữu giảm lợi nhuận sau thuế chưa phân phối giảm 259 triệu đồng, quỹ đầu tư phát triển tăng 96 triệu đồng, khoản vốn góp chủ sở hữu, thăng dư cổ phần, vốn khác chủ sở hữu không thay đổi + Lợi nhuận sau thuế chưa phân phối công ty cuối năm 2020 463 triệu đồng, cuối năm 2019 722 triệu đồng, giảm 259 triệu đồng, với tỷ lệ -35.87% Tương ứng tỷ trọng lợi nhuận sau thuế chưa phân phối cuối năm 2020 1.68%, cuối năm 2019 2.61%, giảm -0.93% Lợi nhuận sau thuế chưa phân phối giảm thể công ty làm ăn hiệu quả, công ty nguồn lực quan trọng để đầu tư phát triển Nhưng năm 2020 năm ảm đạm với ngành xây dựng nói riêng tồn ngành khác nói chung, cơng ty cần thích ứng nhanh chóng với tình hình để phát triển + Quỹ đầu tư phát triển công ty cuối năm 2020 1,239 triệu đồng, cuối năm 2019 1,143 triệu đồng, tăng 96 triệu đồng, với tỷ lệ 8.4% Quỹ tăng thể công ty trọng đến việc đầu tư mở rộng phát triển kinh doanh Quy mô nguồn vốn công ty cuối năm tăng so với đầu năm chứng tỏ công ty huy động nguồn lực để đầu tư phát triển kinh doanh Việc tăng cường sử dụng địn bẩy tài giúp cơng ty hạ thấp chi phí sử dụng vốn, từ giúp tăng khả sinh lời vốn chủ sở hữu Nợ phải trả chiếm tỷ trọng lớn cấu tổng nguồn vốn Như công ty phụ thuộc tài vào nguồn bên ngồi Trong thời gian tới, tùy vào tình hình thực tế mơi trường kinh doanh, cơng ty sử dụng biện pháp sau: +Tăng cường việc sử dụng địn bẩy tài để tăng khả sinh lời vốn chủ sở hữu BEP công ty lớn lãi suất vay vốn +Xây dựng kế hoạch trả nợ chi tiết, nợ ngắn hạn +Sử dụng chiến lược marketing để quảng bá hình ảnh cơng ty rộng rãi từ thu hút thêm khách hàng a, Ưu điểm Qua phân tích tình hình kết kinh doanh tình hình nguồn vốn CTCP Đầu tư Xây lắp Constrexim Số giai đoạn 2019-2020 ta thấy cơng ty có ưu điểm sau: +Lợi nhuận sau thuế hai năm công ty dương chứng tỏ cơng ty làm ăn có lãi +Tổng nguồn vốn công ty tăng, chủ yếu qua nợ phải trả, từ làm tăng khả đầu tư Nợ phải trả công ty chủ yếu từ nguồn chiếm dụng, giúp công ty không chi phí sử dụng vốn Đây cách cơng ty sử dụng địn bẩy tài để gia tăng khả sinh lời cho chủ sở hữu +Các cơng trình cơng ty thi cơng ln đảm bảo chất lượng Do không phát sinh khoản hàng bán bị trả lại hay giảm giá hàng bán Doanh thu công ty luôn doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ +Hệ số giá vốn hàng bán giảm chứng tỏ việc quản lý chi phí giá vốn hàng bán tốt b, Nhược điểm +Các hệ số khả sinh lời từ hoạt động bán hàng, hoạt động kinh doanh, ROS có xu hướng giảm xuống so với năm trước Điều cho thấy tình hình kinh doanh cơng ty xuống Trong hệ số chi phí hệ số chi phí quản lý doanh nghiệp lại tăng chứng tỏ cơng tác quản trị chi phí cơng ty có dấu hiệu suy giảm +Doanh thu từ bán hàng cung cấp dịch vụ công ty giảm kéo theo tiêu doanh thu thuần, lợi nhuận thuần, lợi nhuận gộp giảm theo cho thấy tình hình công ty không khả quan +Công ty cần nghiên cứu đưa giải pháp phù hợp để sử dụng tiền thay gửi vào ngân hàng lấy lãi +Chỉ tiêu nợ phải trả chiếm chủ yếu tổng nguồn vốn, điều cho thấy khả độc lập tài cơng ty chưa cao c, Một số đề xuất Năm 2020 năm khó khăn với cơng ty đại dịch Covid bùng phát toàn cầu, để đảm bảo an tồn, cơng ty phải hỗn dự án để đảm bảo cơng tác phịng chống dịch Tuy nhiên, đại dịch chưa thể chấm dứt, công ty cần tìm cách thích ứng với tình hình mới, không để doanh thu suy giảm năm 2020 Công ty sử dụng số phương án sau: +Giá vật liệu xây dựng dự kiến tiếp tục tăng Cơng ty cần có cơng tác dự báo tình hình thị trường để dự trữ vật tư trước biến động giá Tuy nhiên công ty cần lưu ý đến chất lượng sản phẩm dự trữ +Cần tâm vào quản lý chi phí theo định mức để nâng cao hiệu kinh doanh công ty Kiểm tra lại khoản mục doanh thu, xem xét doanh thu lĩnh vực giảm để có biện pháp xử lý kịp thời Từ cải thiện khả sinh lời cơng ty, tránh để tình trạng kéo dài làm ảnh hưởng đến hình ảnh, khả thu hút vốn công ty +Khoản mục nợ phải trả chiếm chủ yếu tổng nguồn vốn nên công ty cần lập kế hoạch trả nợ cụ thể để đảm bảo uy tín cho cơng ty +Lập chiến lược bán hàng, marketing để quản bá hình ảnh cơng ty rộng rãi cơng chúng, đưa ưu đãi, nâng cáo chất lượng dịch vụ để thu hút khách hàng từ gia tăng thu nhập cho công ty +Thường xuyên giám sát, kiểm tra tiến độ chất lượng cơng trình để sản phẩm đảm bảo mong muốn yêu cầu khách hàng Tập trung hoàn thành dự án cũ lập kế hoạch tiếp cận dự án tương lai More from: Phân tích tài doanh… PTTCDN Học viện Tài 247 documents Go to course 37 68 156 Tiểu luận Phân tích tài doanh nghiệp Phân tích tài chính… 100% (27) Phân tích tình hình tài CTCP May 10 Phân tích tài chính… 100% (12) CAU HOI VA DAP AN CUOC THI TIM HIEU… Phân tích tài chính… 100% (4) PHÂN TÍCH TÀI Chính 106 Doanh NGHIỆP Phân tích tài doan… Recommended for you 89% (9) Correctional Administration Criminology 96% (113) English - huhu 10 10 Led hiển thị Preparing Vocabulary FOR UNIT Led hiển thị 100% (3) 100% (2) Exercises unit G10 fsef HFR 925 100% (1)