Trang 1 BỘ TÀI CHÍNHHỌC VIỆN TÀI CHÍNHBÁO CÁO THỰC HÀNHMƠN: KINH TẾ LƯỢNGĐỀ TÀI NGHIÊN CỨUPHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG TỚI HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNGCÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM NĂM
Vấn đề nghiên cứu
Kinh tế lượng là quá trình áp dụng lý thuyết và dữ liệu từ các lĩnh vực kinh tế, kinh doanh và xã hội, kết hợp với các công cụ toán học, thống kê và tin học, nhằm phân tích sự biến động của các yếu tố Mục tiêu của kinh tế lượng là cung cấp thông tin thiết yếu cho nghiên cứu, dự đoán và ra quyết định trong lĩnh vực kinh tế.
Tốc độ toàn cầu hóa và hội nhập kinh tế đang tạo ra cơ hội cho các quốc gia phát triển, nhưng cũng làm tăng cường sự cạnh tranh trong lĩnh vực tài chính - ngân hàng Các ngân hàng thương mại Việt Nam thường có quy mô nhỏ và hạn chế về năng lực tài chính, quản lý và công nghệ so với ngân hàng nước ngoài, dẫn đến áp lực cạnh tranh lớn Nhiều ngân hàng đang đối mặt với các vấn đề như chất lượng tài sản kém, nợ xấu cao, khó khăn về thanh khoản và lợi nhuận thấp Để tồn tại và phát triển, các ngân hàng cần tìm ra giải pháp nâng cao hiệu quả kinh doanh, đây là mục tiêu và động lực quan trọng trong giai đoạn hiện nay.
Tỷ lệ NIM (Net Interest Margin) là chỉ số quan trọng trong phân tích tài chính, thể hiện sự chênh lệch giữa thu nhập từ lãi và chi phí lãi mà ngân hàng phải trả Chỉ số này giúp nhà quản trị ngân hàng đánh giá hiệu quả sử dụng nguồn vốn huy động và cho vay, từ đó cải thiện khả năng điều phối dòng tiền Đối với các nhà đầu tư, tỷ lệ biên lãi ròng cung cấp thông tin về sức khỏe tài chính của ngân hàng, giúp họ đưa ra quyết định đầu tư vào cổ phiếu ngân hàng phù hợp với khẩu vị rủi ro của mình.
Chỉ số CA, tỷ trọng vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản, là thước đo an toàn vốn của ngân hàng; tỷ lệ cao cho thấy mức độ an toàn cao Trong bối cảnh mở cửa nền kinh tế, các ngân hàng thương mại (NHTM) Việt Nam đã tiếp cận công nghệ hiện đại, nhưng cũng phải đối mặt với áp lực cạnh tranh gia tăng Theo Ngân hàng Nhà nước Việt Nam (2021), có khoảng 60 tổ chức tín dụng nước ngoài hoạt động tại Việt Nam, trong đó 09 ngân hàng 100% vốn nước ngoài Sự cạnh tranh khốc liệt buộc NHTM phải có tiềm lực tài chính, năng lực quản lý và chiến lược kinh doanh hợp lý để tồn tại và phát triển Do đó, việc nâng cao hiệu quả hoạt động là cần thiết để thích ứng với môi trường kinh doanh năng động Chúng tôi chọn đề tài “Phân tích các nhân tố ảnh hưởng tới hiệu quả hoạt động các ngân hàng thương mại tại Việt Nam năm 2022” nhằm đưa ra nhận xét và đề xuất giải pháp cho các NHTM.
Mục tiêu nghiên cứu
Nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến sự biến động của ROA trong ngân hàng thương mại giúp hiểu rõ tác động của chúng đối với các bên liên quan Qua đó, có thể phân tích nguyên nhân của những biến động trong ngành, nhóm ngành và tình hình kinh tế vĩ mô.
Nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng đến ROE của doanh nghiệp thực phẩm nhằm đánh giá chính xác tác động tích cực hoặc tiêu cực của chúng đối với các chiến lược, chính sách tương lai và hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp.
Bài nghiên cứu này cung cấp thông tin tổng hợp và đã được ước lượng, kiểm định theo mô hình, giúp các bên liên quan nhìn nhận từ nhiều góc độ khác nhau Nó cũng cho phép đánh giá chi tiết và toàn diện về các hoạt động tài chính.
Document continues below kinh tế lượng
Nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng tới chính sách cổ tức của doanh nghiệp thực phẩm thu hút sự quan tâm từ nhiều đối tượng như nhà quản trị, nhà đầu tư, cổ đông, và các cơ quan quản lý Đối với nhà quản trị, việc đảm bảo dòng tiền ổn định để tối đa hóa lợi nhuận và giữ chân cổ đông là ưu tiên hàng đầu Các cổ đông lại chú trọng đến tỷ lệ cổ tức và giá trị từ việc tái đầu tư vào doanh nghiệp Trong khi đó, ngân hàng và các nhà cho vay tín dụng quan tâm đến khả năng thanh toán của doanh nghiệp thông qua lượng tiền và tài sản có thể chuyển đổi nhanh thành tiền, từ đó ảnh hưởng đến khả năng chi trả nợ vay trong các kỳ kinh doanh trước.
Mô hình toán học
- Nghiên cứu định tính bao gồm:
+ Phương pháp quan sát khoa học: Phương pháp này quan sát đối tượng nghiên cứu một các có hệ thống để thu thập thông tin của đối tượng.
Phương pháp điều tra là một kỹ thuật khảo sát rộng rãi nhằm phát hiện các quy luật phân bố và đặc điểm của đối tượng nghiên cứu Trong khi đó, phương pháp phân loại và hệ thống hóa lý thuyết giúp tổ chức và phân loại thông tin, dữ liệu theo các vấn đề có cùng dấu hiệu bản chất và hướng phát triển, từ đó hệ thống hóa thành các nhóm có đặc điểm tương đương.
Phương pháp phân tích và tổng hợp lý thuyết là kỹ thuật nghiên cứu các tài liệu và lý luận khác nhau bằng cách chia nhỏ chúng thành từng phần Qua đó, người nghiên cứu có thể tìm hiểu sâu sắc về đối tượng, sau đó kết nối các khía cạnh và thông tin đã phân tích để xây dựng một hệ thống lý thuyết mới, toàn diện và sâu sắc hơn về đối tượng nghiên cứu.
Phương pháp lịch sử là phương pháp nghiên cứu nguồn gốc và quá trình phát triển của đối tượng, từ đó rút ra bản chất và quy luật của nó Trong khi đó, phương pháp phân tích tổng kết kinh nghiệm tập trung vào việc xem xét các thành quả thực tiễn trong quá khứ để rút ra những bài học hữu ích cho thực tiễn và khoa học.
+ Phương pháp giả thuyết: Phương pháp đưa ra các dự đoán về quy luật của đối tượng, sau đó chứng minh những dự đoán đó là đúng.
Nghiên cứu định lượng sử dụng các phương pháp thống kê để đo lường và diễn giải mối quan hệ giữa ROA và các yếu tố ảnh hưởng, giúp xác định các yếu tố này một cách khách quan Với tính khách quan cao, phương pháp này mang lại độ trung thực lớn, từ đó cung cấp kết quả có giá trị cho các quyết định quản lý, đầu tư và tài trợ, đảm bảo tính phù hợp với thực tế.
Để áp dụng phương pháp hỗ trợ đề tài, nhóm nghiên cứu đã sử dụng phần mềm chuyên dụng Eview để chạy mô hình Quy trình thực hiện theo phương pháp định lượng trong công trình bao gồm nhiều bước cụ thể.
● Xác định các biến, thang đo các biến.
● Thiết lập mô hình nghiên cứu và mối quan hệ giữa các biến trong mô hình.
● Xác định mẫu nghiên cứu: bao gồm 20 ngân hàng thương mại được niêm yết trên thị trường chứng khoán Việt Nam năm 2022.
Dữ liệu nghiên cứu được thu thập từ các báo cáo tài chính của ngân hàng thương mại niêm yết trên thị trường chứng khoán Việt Nam, sử dụng dữ liệu thứ cấp để đảm bảo tính chính xác và độ tin cậy của thông tin.
Sau khi tính toán các chỉ tiêu, nhóm nghiên cứu tiến hành xử lý dữ liệu thu thập bằng cách kiểm tra các biến và dữ liệu Tiếp theo, họ sử dụng phần mềm chuyên dụng Eview để thực hiện thống kê, phân tích, ước lượng và kiểm định cần thiết, đồng thời kiểm tra và khắc phục các vi phạm của mô hình.
Các kết quả thu được là cơ sở để nhóm chúng em đề xuất các giải pháp phù hợp cho các doanh nghiệp.
VIẾT HÀM HỒI QUY TỔNG THỂ, MÔ HÌNH HỒI QUY TỔNG THỂ VÀ Ý NGHĨA KINH TẾ CỦA CÁC HỆ SỐ HỒI QUY
Cơ sở lựa chọn mô hình
Kinh tế lượng là một môn học thiết yếu với phạm vi nghiên cứu rộng, đóng vai trò quan trọng trong nền kinh tế quốc dân Nó cung cấp thông tin cần thiết cho việc nghiên cứu, phân tích, dự đoán và đưa ra quyết định kinh tế hiệu quả.
Hệ thống ngân hàng thương mại đóng vai trò quan trọng trong nền kinh tế quốc dân, đặc biệt trong bối cảnh cạnh tranh gay gắt giữa các ngân hàng Để thích ứng với môi trường kinh doanh biến động, các ngân hàng thương mại cần nỗ lực nâng cao hiệu quả hoạt động Do đó, việc nghiên cứu, đánh giá và đề xuất giải pháp cho các ngân hàng thương mại là vô cùng cần thiết.
Nhận định
Dựa trên tình hình thực tế nghiên cứu và lý thuyết kinh tế, ta có một số nhận định sau:
Bảng 1: Bảng nhận định theo lý thuyết kinh tế
Tên biến Kí hiệu Cách tính Dấu kỳ vọng
Tỷ suất sinh lời của tài sản
ROA Lợi nhuận sau thuế/
Tỷ lệ thu nhập lãi thuần
NIM Thu nhập lãi thuần/
Tỷ trọng của vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản
CA Vốn chủ sở hữu/ Tổng tài sản
Nhận định theo lý thuyết kinh tế:
Tỷ suất sinh lời của tài sản (ROA) chịu ảnh hưởng từ Tỷ lệ thu nhập lãi thuần (NIM) và Tỷ trọng của vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản (CA) Những yếu tố này đóng vai trò quan trọng trong việc xác định hiệu quả sử dụng tài sản của doanh nghiệp.
- ROA và NIM có mối quan hệ cùng chiều
- CA và ROA có thể có mối quan hệ cùng chiều hoặc ngược chiều với nhau
Lập mô hình hồi quy và mô tả mối quan hệ kinh tế giữa các biến
- Hàm hồi quy tổng thể
- Mô hình hồi quy tổng thể
CA,NIM: các biến độc lập β 1 : hệ số chặn β2, β3: các hệ số góc riêng phần (hệ số hồi quy riêng) ui: sai số ngẫu nhiên
Sau khi xây dựng mô hình hồi quy tổng thể, để thuận tiện cho việc tính toán và xử lý dữ liệu, chúng ta sẽ thu nhỏ mô hình này thành mô hình hồi quy mẫu Mô hình hồi quy mẫu này giúp điều tra chọn mẫu và rút ra những kết luận cho toàn bộ tổng thể.
+ ^β1,^β2, ^β3, là các hệ số hồi quy mẫu (thực chất là ước lượng điểm của các hệ số hồi quy β β β )1, 2, 3
+ e là phần dưi (là sai lệch giữa giá trị cá biệt của biến phụ thuộc so với ước lượng giá trị trung bình của chúng trong mẫu).
PHÂN TÍCH SỐ LIỆU
Thu thập số liệu
Bảng 2: Bảng số liệu các chỉ tiêu về 20 Ngân hàng Thương mại tại Việt Nam năm 2022
STT Mã CK Tên ngân hàng ROA NIM CA
5 HDB Ngân hàng HD Bank 1.97 4.33 9.37
9 SSB Ngân hàng Đông Nam Á 1.75 3.03 11.34
18 KLB Ngân hàng Kiên Long 0.63 2.44 6.04
20 OCB Ngân hàng Phương Đông 1.81 3.58 13.03
(Nguồn số liệu: cafef.vn)
ƯỚC LƯỢNG MÔ HÌNH HỒI QUY
Với số liệu trên, sử dụng phần mềm Eviews để ước lượng, cho mức ý nghĩa α 5% và ta thu được báo cáo kết quả ước lượng như sau:
Ma trận hiệp phương sai của các hệ số hồi quy:
- Mô hình hồi quy mẫu:
ROA: Tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản
NIM: Tỷ lệ thu nhập lãi thuần
CA: Tỷ lệ Vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản
Các hệ số hồi quy ước lượng ^β1, ^β2, ^β3 đại diện cho các giá trị điểm của các hệ số hồi quy β1, β2, β3 Phần dư e i phản ánh sai lệch giữa giá trị cụ thể của biến phụ thuộc và ước lượng giá trị trung bình của chúng trong mẫu.
Dựa vào báo cáo Eviews, ta có:
^ROA i =−0.259815+0.466784 NIM i +0.022185 CA + Mô hình hồi quy mẫu:
Giải thích ý nghĩa kinh tế của các hệ số hồi quy:
^β1: không có ý nghĩa kinh tế
Tỷ lệ thu nhập lãi thuần tăng 1% sẽ dẫn đến tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản tăng 0.466784%, trong khi tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản giữ nguyên.
Khi tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản tăng 1%, tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản sẽ tăng 0.022185%, trong khi tỷ lệ thu nhập lãi thuần giữ nguyên.
KIỂM ĐỊNH KHUYẾT TẬT CÁC MÔ HÌNH
Kiểm định tự tương quan
- Ước lượng mô hình gốc thu được ei, ei−1.
- Cặp giả thuyết: { H 0 : Mô hìnhkhông có tự tương quan bậc nhất
H 1 : Mô hình có tự tươngquan bậc nhất
- Từ bảng eview, ta có dqs=1.978219
- Với n = 20, k ' =k−1=2 , α=5 % , tra bảng thống kê Durbin – Waston ta có: d L =1.100 ; d U =1.537
- Thiết lập bảng giá trị:
Không có tự tương quan
Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, bằng kiểm định Durbin – Waston, mô hình không có tự tương quan bậc 1.
- Ước lượng mô hình gốc thu được e i
- Ước lượng mô hình BG có dạng: ei=α α1+ 2NIMi+ α3CAi+α4ei−1+α5 i −2e +Vi thu được RBG 2
- Sử dụng chương trình Eview để tiến hành kiểm định BG ta có báo cáo:
- Cặp giả thuyết: { H 0 : Mô hình không có tự tương quan bậc hai.
H 1 : Mô hình có tự tươngquan bậc hai
- Tiêu chuẩn kiểm định: χ 2 =(n−2) RBG
- Theo báo cáo, ta có: χqs
→ Chưa đủ cơ sở bác bỏ giả thuyết H 0.
Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, bằng kiểm định Breusch -Godfrey, mô hình không có tự tương quan bậc 2.
Kiểm định phương sai sai số ngẫu nhiên thay đổi
- Hồi quy mô hình gốc thu được tìm được phần dư ei→ ei
- Hồi quy mô hình White có dạng: ei=α1+α2NIMi+α3CAi+α4NIMi 2
- Tổng các hệ số của mô hình là 𝑘𝑤 , hệ số xác định là Rw
- Sử dụng chương trình Eview để có báo cáo kiểm định White như sau:
- Cặp giả thuyết: { H 0 : Phương sai sai số ngẫu nhiênkhông đổi.
H 1 : Phương sai sai số ngẫu nhiên thay đổi
- Tiêu chuẩn kiểm định: χ 2 =n Rw
- Theo báo cáo, ta có: χqs
→ Chưa đủ cơ sở bác bỏ giả thuyết H0.
Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, bằng kiểm định White, phương sai sai số ngẫu nhiên không thay đổi.
Kiểm định đa cộng tuyến
3.1 Phương pháp Hồi quy phụ Ước lượng mô hình: NIM i=α 1 +α 2 CA i +V i thu được hệ số xác định
Cặp giả thuyết: { H 0 : Mô hình không có đa cộng tuyến
H 1 : Mô hình có đa cộng tuyến Tiêu chuẩn kiểm định:
→ Bác bỏ giả thuyết H 0 , chấp nhận đối thuyết H 1
Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, bằng phương pháp hồi quy phụ, mô hình có đa cộng tuyến.
3.2 Phương pháp Độ đo Theil
Hồi quy mô hình ban đầu:
ROAi=β1+ β2NIMi+ β3CAi+Uithu được R 2 =0.716932
Hồi quy mô hình sau: (mô hình bỏ biến NIM i )
Hồi quy mô hình sau: (mô hình bỏ biến CA i )
Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, bằng phương pháp độ đo Theil, mô hình có đa cộng tuyến.
3.3 Cách khắc phục đa cộng tuyến
3.3.1 Sử dụng thông tin tiên nghiệm
Nhiều vấn đề nghiên cứu có thể được giải quyết nhờ vào thông tin từ các giai đoạn nghiên cứu trước hoặc từ các mẫu tương đồng Nếu những thông tin này được coi là phù hợp, chúng có thể hỗ trợ hiệu quả trong việc xử lý vấn đề đa cộng tuyến.
3.3.2 Thu thập thêm số liệu mới
Đa cộng tuyến thường xuất hiện do việc lấy mẫu không ngẫu nhiên hoặc thiếu kinh nghiệm trong việc xác định các giá trị của biến giải thích Để giảm thiểu đa cộng tuyến, việc tăng số mẫu hoặc thay thế một số quan sát có thể mang lại hiệu quả Tuy nhiên, không phải mô hình nào cũng có thể thu thập thêm dữ liệu mới do các yếu tố như ngân sách hạn chế hoặc khó khăn trong việc tìm kiếm số liệu.
- Khi mô hình có đa cộng tuyến thì cách “đơn giản nhất” là loại biến ra khỏi mô hình
- Có 2 cách để loại biến ra khỏi mô hình:
Cách 1: Loại khỏi mô hình biến có tỷ số t thấp nhất
Cách 2: Lần lượt bỏ từng biến, hồi quy mô hình và chọn mô hình có tỷ số R 2 cao nhất
- Tuy nhiên, không nên thực hiện theo cách này vì sẽ làm giảm tính hiệu quả của các hệ số hồi quy, mất thời gian
3.3.4 Sử dụng sai phân cấp 1
- Xét mô hình 3 biến với dữ liệu cắt ngang:
- Tại thời điểm ( - 1) ta có phương trình: 𝑡
- Trừ 2 vế của phương trình (1) và (2) ta được:
ROA ROAtư t ư1=β2(NIM 2 tưNIM 2 t ư1)+ β 3(CA¿¿3tưCA3 tư1)+(U¿¿tưUt ư1)¿ ¿ ROA ¿ t = β 2 NIM 2t ¿ + β 3 CA ¿ 3 t +V ¿ t (¿)
Mô hình (*) được gọi là mô hình sai phân cấp 1
- Thực tế cho thấy mô hình sai phân cấp 1 đã giảm được đáng kể mức độ đa cộng tuyến của mô hình gốc
- Tuy nhiên, phương pháp sai phân cấp 1 cũng có những hạn chế sau: Chỉ dùng được với những số liệu theo thời gian
Không ước lượng được hệ số chặn
Mất đi một quan sát đầu tiên
𝑈𝑡 có thể thỏa mãn mọi giả thiết của OLS, nhưng thì có thể vi phạm 𝑉𝑡 3.3.5 Các biện pháp khác
- Sử dụng mô hình hồi quy thành phần chính
- Sử dụng các ước lượng từ bên ngoài
Do thời gian nghiên cứu hạn hẹp, nhóm chúng em chưa thể khắc phục khuyết tật đa cộng tuyến Nếu có cơ hội, nhóm sẽ tiến hành khắc phục vấn đề này sau.
Kiểm định mô hình bỏ sót biến thích hợp
- Để kiểm tra xem mô hình có bỏ sót biến hay không ta sử dụng kiểm định Ramsey để kiểm tra, cụ thể:
- Sử dụng Eview để lấy báo cáo của kiểm định Ramsey: Ước lượng mô hình hồi quy ban đầu, thu được ^ROAivà R 2 =0.716932 Ước lượng mô hình hồi quy sau:
ROAi=α1+α2NIMi+α3CAi+α4^ROAi 2+α5^ROAi 3+Vi thu được hệ số xác định R2 1
=0.799168 Cặp giả thuyết: { H 0 : Mô hình không bỏ sót biến
H1: Mô hình có bỏ sót biến Tiêu chuẩn kiểm định:
Wα={F∨F>Fα ( 2 , n−5 )} Theo báo cáo , ta có : F qs =3.071075
→ Chưa đủ cơ sở bác bỏ giả thuyết H 0
Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, bằng phương pháp Ramsey, mô hình không bỏ sót biến.
Kiểm định tính phân phối chuẩn của sai số ngẫu nhiên
Cặp giả thuyết: { H 0 :Sai số ngẫu nhiên có phân phối chuẩn
H 1 : Sai số ngẫu nhiênkhông có phân phối chuẩn
24 ) χ 2 ( ) 2 với K là hệ số nhọn, S là hệ số bất đối xứng của chuỗi phần dư.
Wα={JB JB∨ > χα 2 (2)} Theo báo cáo, ta có: JB qs=1.142861
→ Chưa đủ cơ sở bác bỏ giả thuyết H0.
Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, sai số ngẫu nhiên có phân phối chuẩn.
KIỂM ĐỊNH SỰ PHÙ HỢP CỦA MÔ HÌNH HỒI QUY VÀ CÁC HỆ SỐ HỒI QUY
Kiểm định sự phù hợp của mô hình hồi quy
- Kiểm định cặp giả thuyết: { H H 1 0 : R: R 2 2 =0>0
- Từ báo cáo eview, ta có P value =0.000022
- Nhận thấy: P value¿ α Do đó chưa đủ cơ sở bác bỏ giả thuyết H 0.
Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, hệ số chặn không có ý nghĩa thống kê. 2.2 Kiểm định β2:
- Kiểm định cặp giả thuyết: { H H 0 1 : β: β 2 2 =0≠ 0
- Từ báo cáo eview, ta có Pvalue=0.0009
- Nhận thấy: P value¿ α Do đó chưa đủ cơ sở bác bỏ giả thuyết H 0
Với mức ý nghĩa α = 5%, kết quả cho thấy β3 không có ý nghĩa kinh tế, điều này có nghĩa là tỷ trọng vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản không ảnh hưởng đến tỷ suất sinh lời trên tổng tài sản của các ngân hàng thương mại tại Việt Nam.
PHÂN TÍCH KẾT QUẢ HỒI QUY
Khoảng tin cậy của các hệ số hồi quy và phương sai sai số ngẫu nhiên
1.1 Khoảng tin cậy của các hệ số hồi quy
Mô hình hồi quy mẫu:
? Khi NIM tăng 1% trong điều kiện các yếu tố khác không đổi thì ROA thay đổi như thế nào?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy hai phía của β2 là:
- Dựa vào báo cáo Eview, ta có: ^β2= 0.466784; Se( ^β 2 ) =¿ 0.116974
Kết luận: Với mức ý nghĩa α = 5%, khi NIM tăng 1% trong điều kiện các yếu tố khác không đổi, tỷ suất sinh lời của tài sản ngân hàng thương mại sẽ tăng từ 0.219969% đến 0.713599%.
? Khi NIM tăng 2% trong điều kiện các yếu tố khác không thay đổi thì ROA thay đổi tối thiểu là bao nhiêu?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy phải của β 2 là: β 2 ≥ ^β2−Se( ^ β 2 ) ×t α n−k
- Dựa vào báo cáo Eview, ta có: ^β2= 0.466784; Se( ^β2 ) =¿ 0.116974
Kết luận: Với mức ý nghĩa α = 5%, khi NIM tăng 2% trong điều kiện các yếu tố khác không thay đổi, tỷ suất sinh lời của tài sản ngân hàng thương mại sẽ tăng tối thiểu 0.526498%.
? Khi NIM tăng 1.5% trong điều kiện các yếu tố khác không thay đổi thì ROA thay đổi tối đa là bao nhiêu?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy trái của β 2 là: β2≤ ^β2 + Se( ^β 2 )×t α n−k
- Dựa vào báo cáo Eviews, ta có: ^β2= 0.466784; Se( ^β2 ) =¿ 0.116974
Kết luận: Với mức ý nghĩa α = 5%, khi NIM tăng 1.5% trong điều kiện các yếu tố khác không đổi, tỷ suất sinh lời của tài sản ngân hàng thương mại có thể tăng tối đa 1.005478%.
? Khi CA tăng 1% trong điều kiện các yếu tố khác không đổi thì ROA thay đổi như thế nào?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy hai phía của β3 là:
- Dựa vào báo cáo Eviews, ta có: ^β3= 0.022185; Se( ^β3 )=¿ 0.037314
Kết luận: Với mức ý nghĩa α = 5%, khi tỷ lệ vốn chủ sở hữu (CA) tăng 1% trong điều kiện các yếu tố khác không đổi, tỷ suất sinh lời của tài sản ngân hàng thương mại sẽ tăng từ 0.056547% lên 0.100917%.
? Khi CA tăng 2% trong điều kiện các yếu tố khác không thay đổi thì ROA thay đổi tối thiểu là bao nhiêu?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy phải của β3 là: β 3 ≥ ^β 3 −Se( ^β 3 )×t α n−k
- Dựa vào báo cáo Eviews, ta có: ^β3= 0.022185; Se( ^β3 )=¿ 0.037314
Kết luận: Với mức ý nghĩa α = 5%, khi tỷ lệ vốn chủ sở hữu (CA) tăng 2% trong điều kiện các yếu tố khác không thay đổi, tỷ suất sinh lời của tài sản ngân hàng thương mại sẽ giảm ít nhất 0.085483%.
? Khi CA tăng 1.5% trong điều kiện các yếu tố khác không thay đổi thì ROA thay đổi tối đa là bao nhiêu?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy trái của β3 là: β3≤ ^β3 + Se ( ^ β 3 ) ×t α
- Dựa vào báo cáo Eviews, ta có: ^β3= 0.022185; Se( ^β 3 ) =¿ 0.037314
Kết luận: Với mức ý nghĩa α = 5%, khi tỷ lệ vốn chủ sở hữu (CA) tăng 1.5% trong khi các yếu tố khác giữ nguyên, tỷ suất sinh lời của tài sản ngân hàng thương mại sẽ tăng tối đa 0.130667%.
1.2 Khoảng tin cậy của phương sai sai số ngẫu nhiên
Mô hình hồi quy mẫu:
? Phương sai sai số ngẫu nhiên biến động trong khoảng nào?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy hai phía của σ 2 là:
- Dựa vào báo cáo Eviews, ta có RSS = 2.148353
Kết luận: Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, phương sai sai số ngẫu nhiên biến động trong khoảng từ 0.071159 (%) 2 đến 0,284016 (%) 2
? Phương sai sai số ngẫu nhiên tối thiểu là bao nhiêu?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy phải của σ 2 là: σ 2 ≤ RSS χα
- Dựa vào báo cáo Eviews, ta có RSS = 2.148353
Kết luận: Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, phương sai sai số ngẫu nhiên tối thiểu là 0.077875 (%) 2
? Phương sai sai số ngẫu nhiên tối đa là bao nhiêu?
- Với mức ý nghĩa α = 5%, ta có khoảng tin cậy trái của σ 2 là: σ 2 ≤ RSS χ1−α
- Dựa vào báo cáo Eviews, ta có RSS = 2.148353
Kết luận: Vậy với mức ý nghĩa α = 5%, phương sai sai số ngẫu nhiên tối đa là0.24774 (%) 2
Kiểm định một số giả thuyết của mô hình hồi quy
Mô hình hồi quy mẫu:
2.1 Kiểm định giả thuyết ^β2 : ROA và NIM có mối quan hệ cùng chiều
- Tiến hành kiểm định cặp giả thuyết: { H H 0 1 : ^: ^ββ 2 22≤ 2
- Tiêu chuẩn kiểm định: T ^(β¿¿2¿+ ^β 3 )−2 Se(^β 2 + ^β 3 ) ¿ ¿ T n−3
- Dựa vào mẫu, ta có: t qs = ^ (β ¿¿2¿+ ^ β 3 )−2
Nhận thấy: -16.241882 < 1.74 nên tqs∉W (α ) Vì vậy, chưa có cơ sở bác bỏ H 0 , tạm thời chấp nhận H 0
⇒ Đồng tình với ý kiến đưa ra
DỰ BÁO
Để tiến hành dự báo ROA thông qua mô hình hồi quy, giả sử:
Sau khi chạy dự báo, thu được đồ thị sau:
Dự báo bằng công thức sau:
Kết quả dự báo tỷ suất sinh lời của tài sản (ROA) đạt khoảng 3.31% khi tỷ lệ thu nhập lãi thuần (NIM) là 6.85% và tỷ trọng vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản (CA) là 16.88%.
TỔNG KẾT
Nghiên cứu tác động của tỉ lệ NIM và chỉ số CA đến hiệu quả hoạt động của 20 ngân hàng thương mại năm 2022 cho thấy NIM có mối quan hệ cùng chiều với ROA, trong khi đó, chỉ số CA cũng có mối liên hệ tương tự với ROA.
Nghiên cứu cho thấy các yếu tố ảnh hưởng chủ yếu đến lợi nhuận sau thuế trên tổng tài sản (ROA) Việc xác định những yếu tố này giúp đề xuất giải pháp phù hợp với mô hình kinh tế hiện tại, nhằm giảm thiểu tác động tiêu cực và tối ưu hóa tác động tích cực đến ROA Điều này không chỉ cải thiện hoạt động kinh doanh của toàn ngành ngân hàng mà còn nâng cao vị thế và chất lượng sản phẩm dịch vụ mà ngành cung cấp.
Dưới đây là các giải pháp nhóm chúng em đề ra nhằm kiến nghị để nâng cao hiệu quả hoạt động của các ngân hàng thương mại:
Để nâng cao hiệu quả hoạt động của các ngân hàng, cần triển khai các biện pháp tái cơ cấu toàn diện và triệt để, tập trung vào các khía cạnh tài chính, hoạt động và quản trị Việc thực hiện theo lộ trình phù hợp sẽ giúp cải thiện tình hình và đảm bảo sự phát triển bền vững cho ngành ngân hàng.
Thực hiện các giải pháp huy động vốn và cấp tín dụng hiệu quả là cần thiết để hỗ trợ quá trình tái cấu trúc nền kinh tế và kiểm soát lạm phát.
Thứ ba, chấp hành nghiêm túc các quy định pháp luật trong lĩnh vực hoạt động ngân hàng.
Thứ tư, ngân hàng cần chủ động phát triển các sản phẩm và dịch vụ phù hợp với khả năng tài chính, quản lý rủi ro hiệu quả và đáp ứng nhu cầu của khách hàng.
Thứ năm, tăng cường các giải pháp chuẩn bị tiến tới hội nhập kinh tế khu vực và quốc tế có hiệu quả và an toàn.
Đây là lần đầu tiên chúng em thực hiện nghiên cứu, vì vậy bài viết còn nhiều sai sót Chúng em rất mong cô thông cảm và góp ý để có thể cải thiện bài làm trong tương lai.
Chúng em xin trân trọng cảm ơn!
Tom tat ly thuyet KTL ch ươ ng trình kinh tế lượng 100% (17) 16
GIẢI SBT kinh tế l ượ ng kinh tế lượng 92% (37)
BÁO CÁO THỰC HÀNH KINH T Ế … kinh tế lượng 100% (5)
24 vở ghi kinh tế lượng kinh tế lượng 100% (5)
Hội thảo khoa học None
Hội thảo khoa học None
Hội thảo khoa học None
GI Ả I SBT kinh t ế lượng kinh tế lượng 92% (37)
52 vở ghi kinh tế lượng kinh tế lượng 100% (5)
[ Cô Vũ Mai Phương] Đ ề thi th ử THPT…