(LUẬN văn THẠC sĩ) hoàn thiện phương pháp đo lường rủi ro lãi suất tại ngân hàng TMCP xuất nhập khẩu việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HCM LÂM THỊ CẨM CHÂU HOÀN THIỆN PHƯƠNG PHÁP ĐO LƯỜNG RỦI RO LÃI SUẤT TẠI NGÂN HÀNG TMCP XUẤT NHẬP KHẨU VIỆT NAM Chuyên ngành : Tài – Ngân hàng Mã số : 60.34.02.01 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS DIỆP GIA LUẬT TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2013 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com I TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com TRANG PH BÌ I D H Á BẢ G, BIỂU D H Á HÌ H VẼ, BIỂU Ồ HƯƠ G 1: Ơ SỞ LÝ LUẬN VỀ RỦI RO LÃI SUẤ V PHƯƠ G PHÁP Ư G ỦI RO LÃI SUẤ GH G I HD H Ủ G HÀNG ưở 22 ế 23 24 Ả ưở ế 10 10 ế 11 ỳ 13 ế 13 2 22 ỳ ă ế 13 ỳ ( ế 16 ) 16 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com 22 16 222 23 ă ượ 19 20 23 ượ 232 1.2 20 ă ượ 23 25 1.2.4 VaR 25 ă 1.2.4.2 28 ậ 29 ậ ( 32 , UẬ 29 31 HƯƠ G 32 HƯƠ G 2: THỰC TR T I G ) H G PHƯƠ G PHÁP G HƯƠ G I Ổ PHẦ Ư UẤ G ỦI RO LÃI SUẤT HẬP HẨU VI 33 ậ Nam 33 2 ă 22 ế ă 2 34 ư 23 ậ 37 ượ ư 23 ậ 51 ượ 232 51 232 59 ỏ - ( 2322 - ) ỏ ậ 59 ậ 61 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com 24 ư ậ 62 24 ư ậ 242 62 ế ư ậ 242 63 ư 63 2422 65 2423 ậ 66 2424 ế UẬ ậ PHÁP Ư UẤ G ỦI ế I GH I SUẤ HẬP HẨU VI ư G H ậ ậ ế ậ I H HI G PHƯƠ G HƯƠ G I Ổ 32 H 68 32 66 HƯƠ G 67 HƯƠ G 3: GIẢI PHÁP V PHẦ 68 69 ế ợ ượ ế 70 322 323 324 3.2.5 ượ 72 73 75 ậ ế 77 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com 33 ế 77 3.3.1 Hoàn 77 332 , 333 cho cá ợ ế ậ UẬ 78 ỉ 79 HƯƠ G 80 UẬ 81 I I U H HẢ PH TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam D H Á BẢ G, BIỂU ế ậ 19 2: ế ượ ưở 22 3: 27 4: ượ : ă 2: ă , ă ỉ 33 ă 3: , ă 30 ậ -2012 36 ợ ỳ ậ 4: , 40 ợ ỳ ậ ă 8– 2012 42 5: , ế ượ 6: 7: ế 22 53 ượ ợ 54 8: = 56 9: ế : ế 72 ỏ (ă ) 58 22 2 59 : 61 : ư ậ 2: 45 ậ ế 69 ỳ 71 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam D H Á HÌ H VẼ, BIỂU Ồ : ỳ ậ 2: ợ ă ỳ ă 3: 4: 2 5: ậ ă ậ 45 ậ – 2012 46 6: 22 ậ 47 7: ă ậ 48 8: ă ậ 49 9: ă : ậ 50 : 44 44 ợ 2 ă 43 ậ 2 ă ậ ă ( 2 ậ 51 ) ậ - 2012 63 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam Ở ẦU ấ , ế ượ , ỳ ế ượ , mơ hình VaR ế ù ẽ ợ ợ ậ ế , ượ ũ ỏ ư ? ă ễ , ượ ư , ỳ … ợ ư , ễ ế “ M ậ C P ậ , ỉ T ư ngân hàng ”, , ẽ , ỏ ư M ngân hàng T M C P ậ TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 2 ậ ă ượ : :  ư  - :  ỏ , ậ ư  hàng T ngân ậ M C P  ngân hàng T , M C P ro lãi Xu t Nhập Kh u Vi t Nam ố ượ :  ậ ăn ậ ư ngân hàng t Hàng T , ngân ậ M C P :  ư ậ M C P  ngân hàng T ược tập trung nghiên c tr ế ă 2 P ậ ă ậ ượ ă ế ợ ượ , , E ượ ượ ậ ă ò , ậ TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam kết (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 74 ế ượ , ù ợ ư ẽ ế ậ ậ ợ ỉ ỉ é ở ượ ỉ ậ ư , N ượ n , , ượ ậ ư , ượ , ỏ , ậ , : ậ , Nợ - C , ượ , … ă ỏ ượ ư - ỏ ế ù ưỡ - ợ ượ ư T ế , ễ ế ậ , , … TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 75 ư ư ( ử, : ế - ỏ ) ế ò ẽ ưở ( ậ ù ỏ ậ ) , - ế ( ù , ỏ ẽ ế ưỡ ẽ ế ế ế ỏ - ) ẽ ượ , ế ỏ , ế ỏ ẽ ặ , ượ ế é ế ượ ) ế ỳ - ( - é ế - ế , ( g ) ế Va é , , , ặ ư, , c , ế 3.2.4 H ế ầ ấ ỳ , cho GAP , ượ ư ậ TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam ế (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 76 ặ , ũ ỉ ặ ẽ Ngân hàng ậ ế ò , sau: ù ă , ậ ế - , ậ ũ - ư , ũ - ượ - ậ ũ , ế , ượ ’ , , ượ TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 77 3.2.5 ự q q ả ố ổ ậ ị ế ế ư ậ ế ậ ế , ế : - ậ ă ư ư ỉ , … ị 3.3 B q 3.3.1 Hoàn q ị ấ V , ư ă ư ế ư ậ ượ ế ũ ư ế , ư ă ư ũ ư phái sinh lãi s , cho ư , ư theo ư ậ i TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 78 , ế é ( , ượ ế ậ 95%, ă é , 252 ượ , ế 252 ế - : ượ (5% ) ế ỉ ế ượ ậ , ỏ ượ ấ cho 3.3.2 252 , - ) ẩ ự ấ, ỗ Như , ư ư ế ậ ũ é ế (theo Basel), ỡ ư ù ợ ư ượ ượ ò ượ ợ ỳ ậ , ro , ro ở ư ế, ượ ế , TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 79 ế ế ậ 3.3.3 ý tiên ự ố ỉ ỳ ỉ ế ĩ ư ă ro, ượ ư TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 80 UẬ , ậ ế ư HƯƠ G ậ , ế ư ậ ( ,U , ế ậ õ , ợ , EU ) , ượ , ậ , ậ , Nam ũ , , ế ư , ậ ư , ậ ậ ợ ò TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam , (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 81 UẬ ư ậ , “ ư ậ , õ ” : ậ , ậ ư ế ậ – 2, ế ư ậ , ế ư ậ ậ ă , ẽ ượ ế ậ ậ ă , ă ặ ò ỏ , ù , ế, ậ ă ẽ ế ặ ậ ă , ậ TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam I I U H HẢ V ă ( ) ă 2 2 8, ă 9, ă (2 , ă ă ậ 8), ậ ĩ ế, ế ễ (2 , 9), ậ ế ễ ă (2 Nam, ậ ĩ ế, ), , ), ế ĩ (2 (2 ă , ế (2 ă ế, ế ), , , ), “ ư ( 94), ” -14 www.cophieu68.vn 10 www.eximbank.com.vn 11 www.laisuat.vn 12 www.sbv.gov.vn TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 13 Cao Duong Hien (2013), Interest Rate Risk Management: Practices and Solutions in a Vietnamese Joint Stock Commercia bank, Master Thesis in Business Administratior, University of Applied Sciences, Finland (2 14 Dan Armeanu, 8), “ ”, Journal Theoretical and Applied Economics (518), pp 3-10 15 Monthly Volume Sumary: January 2013 (2013), Freddie Mac 16 Peter S.Rose (2008), Bank Management & Financial Services, The McGrawHill Companies, Inc 17 http://people.stern.nyu.edu/adamodar TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam PH , ợ ỳ ếc ă ế 22 ậ : ị Tro 1-3 3-6 6-12 Trên ấ ổ ả ặ, , 13.209.831 13.209.831 2.269.024 389.539 3.010.814 2.192 2.269.024 20.607.082 10.705.210 10.632.800 15.180.400 57.515.031 29.299.797 35.105.740 3.369.903 4.076.966 48.873 10.196 74.922.289 920.000 3.000.000 300.000 4.529.844 3.000.000 11.752.036 2.453.381 2.453.381 3.314.727 3.314.727 5.390.553 ổ ả ả 3.400.353 24.370.684 5.390.553 53.095.903 48.810.950 14.002.703 19.557.366 4.578.717 3.010.196 ả ợ ngân hàng 15.025 ử 15.025 14.724.024 14.398.242 12.860.800 15.063.360 1.000.000 34.432.329 6.763.589 1.727.762 17.790.430 9.741.933 58.046.426 2.267 87.679 ợ ổ 170.826.872 ả 87.679 796.315 4.428.609 3.654.164 444 823 3.000.000 11.880.355 13.812.990 ả ả ấ 70.458.310 13.812.990 13.900.669 49.952.668 25.590.440 18.257.751 32.854.234 10.742.756 3.002.267 154.300.785 3.400.353 10.470.015 3.143.235 23.220.510 (4.255.048) (13.296.868) (6.164.039) 7.929 16.526.087 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam , ợ ỳ ếc ă ế 31/12/2011 ậ ị ấ 1-3 3-6 6-12 5 ổ ả ặ, , 7.295.195 i 300.000 1.200.895 2.192 ổ ả ả 7.295.195 2.166.290 2.166.290 28.825.637 21.419.327 11.589.341 2.394.740 64.529.045 35.512.713 29.465.503 5.426.299 2.927.361 118.904 11.655 74.663.330 2.780.032 4.100.000 4.279.859 8.732.027 3.119.997 3.362.687 26.376.794 1.011.550 1.011.550 1.912.605 1.912.605 38.045 6.276.632 1.538.940 16.498.174 6.314.677 69.284.672 54.984.830 21.295.499 14.054.128 3.238.901 3.374.342 184.269.486 ả ợ ngân hàng 1.292.844 ử 19.513 1.312.357 24.795.351 25.948.588 12.996.262 8.119.240 44.388.222 7.103.520 1.103.307 1.010.446 45.858 1.286 71.859.441 53.652.639 2.620.540 4.127.886 4.509.616 4.951.659 1.286 3.000.000 19.210.987 157.140 ợ ổ ả ả ả ấ ợ ả ấ ả 157.140 3.525.654 12.281.374 5.073.150 95.611 42.719 3.682.794 85.378.331 42.253.144 18.724.309 14.124.064 47.144 3.001.286 167.211.072 21.018.508 1.538.940 12.815.380 (16.093.659) 12.731.686 2.571.190 (69.936) 3.191.757 373.056 17.058.414 1.538.940 12.815.380 (16.093.659) 12.731.686 2.571.190 (69.936) 3.191.757 373.056 17.058.414 ế ả TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam , ợ ỳ ếc ă ế 31/12/2010 ậ ị ấ 1-3 3-6 6-12 Trên ổ ả ặ, , 6.429.465 6.429.465 1.540.756 1.540.756 17.006.846 10.443.394 3.660.300 1.000.000 32.110.540 17.847.809 32.148.817 8.756.131 1.849.533 227.615 398.463 62.354.714 100.000 8.017.339 817.842 2.468.320 5.793.449 3.465.198 20.706.965 16.848 1.126.346 44.817 16.848 1.345.237 1.345.237 1.067.579 1.067.579 2.237.839 ổ ả ả 1.126.346 ả ợ 11.141.785 ngân hàng ợ ả 36.495.411 50.609.550 2.083.734 ổ 4.000.000 13.234.273 9.317.853 6.237.839 6.021.064 3.863.661 22.114 10.918.897 16.849.196 5.599.000 23.629.896 4.492.226 1.277.598 2.105.848 2.500 33.369.593 2.930.239 25.820.096 242 1.175 1.417 20.854.784 5.345.525 10.317.809 3.643.030 1.544.117 4.303 610 3.079.136 ả 131.809.943 58.150.665 3.079.136 3.079.136 41.978.052 31.659.231 10.541.742 4.474.598 25.828.074 610 117.561.443 1.126.346 8.062.649 (5.482.641) 18.950.319 2.692.531 4.843.255 (19.807.010) 3.863.051 14.248.500 1.126.346 8.062.649 (5.482.641) 18.950.319 2.692.531 4.843.255 (19.807.010) 3.863.051 14.248.500 ế ợ TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam , ợ ỳ ếc ị ấ ả ặ, , 3-6 6-12 Trên 902.903 ả ợ 6.838.617 2.115.265 417.490 6.976.109 4.122 10.188.113 ngân hàng ợ 8.288.458 19.991.690 862.747 5.863.483 2.446.887 351.526 357.222 6.483.800 152.443 467.710 38.003.086 8.401.391 766.468 937.558 1.306.916 16.962.342 21.271.927 5.863.483 2.798.413 6.841.022 620.153 65.448.356 1.905 15.241 5.715 1.611.075 3.461 2.915 1.586.309 1.905 2.405.259 122.395 2.527.654 ử ợ 22.692.422 3.378.282 8.748.417 4.638.044 2.398.772 148.649 3.317.097 56.903 1.609.324 1.150 6.376 433 38.766.465 8.223.028 960.439 960.439 ả ả ả ấ ả 960.439 30.062.272 13.510.761 2.547.421 3.379.366 1.628.630 6.148 52.095.037 902.903 9.227.674 (13.099.930) 7.761.166 3.316.062 (580.953) 5.212.392 614.005 13.353.319 4.615.150 ổ ấ ả ổ 98.824 235.608 766.468 937.558 1.306.916 ả 4.122 ổ 1-3 6.558.619 22 98.824 902.903 ỉ 2.115.265 ả ế 6.838.617 ngân ổ ă ậ 902.903 13.842.824 4.615.150 (13.099.930) 7.761.166 3.316.062 (580.953) 5.212.392 TIEU LUAN MOI download : skknchat@gmail.com (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam 614.005 17.968.469 (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam (LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam(LUAN.van.THAC.si).hoan.thien.phuong.phap.do.luong.rui.ro.lai.suat.tai.ngan.hang.TMCP.xuat.nhap.khau.viet.nam