TỔNG QUAN VỀ HOẠT ĐỘNG QUẢN LÝ DANH MỤC ĐẦU TƯ KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN TẠI CÔNG TY CHỨNG KHOÁN
Những vấn đề cơ bản về quản lý danh mục đầu tư khách hàng cá nhân
nhân 1.1.1 Lý luận chung về danh mục đầu tư
1.1.1.1 Khái niệm danh mục đầu tư
Danh mục đầu tư là tập hợp các loại tài sản khác nhau như cổ phiếu, trái phiếu, hàng hóa, bất động sản và tài sản tương đương tiền, được nắm giữ bởi cá nhân hoặc tổ chức Mục đích chính của danh mục đầu tư là giảm thiểu rủi ro thông qua việc đa dạng hóa các khoản đầu tư.
Danh mục đầu tư chứng khoán bao gồm các khoản đầu tư của cá nhân hoặc tổ chức vào nhiều loại chứng khoán khác nhau, chẳng hạn như cổ phiếu, trái phiếu và chứng quyền Việc nắm giữ đa dạng các loại chứng khoán giúp tối ưu hóa lợi nhuận và giảm thiểu rủi ro trong đầu tư.
1.1.1.2 Mức sinh lời và rủi ro của danh mục đầu tư
Một trong những yếu tố quan trọng nhất khi đầu tư là đánh giá mức sinh lời và rủi ro của danh mục đầu tư Để áp dụng hiệu quả vào thực tế, trước tiên cần hiểu rõ khái niệm và ý nghĩa của mức sinh lời trong danh mục đầu tư.
Mức sinh lời của một chứng khoán được hiểu là sự chênh lệch giữa kết quả thu được sau thời gian đầu tư và vốn gốc ban đầu của nhà đầu tư Sự thay đổi giá trị này đến từ hai nguồn: khoản lãi suất hoặc cổ tức nhận được trong kỳ và sự chênh lệch giá chứng khoán sau giai đoạn nắm giữ.
Mức sinh lời của danh mục đầu tư được tính bằng tổng mức sinh lời của từng chứng khoán nhân với tỷ trọng đầu tư tương ứng Tỷ suất sinh lời kỳ vọng của một danh mục đầu tư gồm n chứng khoán là bình quân của các tỷ suất sinh lời này.
Lê Lan Chi K17 - TCG quân gia quyền được xác định dựa trên tỷ trọng vốn đầu tư vào từng loại chứng khoán, cùng với tỷ suất sinh lời kỳ vọng của mỗi loại trong danh mục đầu tư Công thức tính toán cho phương pháp này như sau:
E (r p ) : Tỷ suất sinh lời kỳ vọng của danh mục đầu tư w j : Tỷ trọng vốn đầu tư vào chứng khoán i trong danh mục đầu tư
E (r j ) : Tỷ suất sinh lời kỳ vọng của chứng khoán i trong danh mục đầu tư b Rủi ro của danh mục đầu tư
Mức độ rủi ro của một danh mục đầu tư được xác định bởi sự biến động của khả năng sinh lời trong các điều kiện kinh tế khác nhau so với tỷ lệ sinh lời kỳ vọng Sự khác biệt lớn giữa hai yếu tố này cho thấy mức độ rủi ro cao, bao gồm cả kết quả đầu tư xấu (sinh lời thấp hơn dự kiến) và tốt (sinh lời cao hơn dự kiến) Đối với chứng khoán, rủi ro được đo bằng phương sai và độ lệch chuẩn, phản ánh tổng mức rủi ro, bao gồm rủi ro hệ thống và rủi ro cá biệt Khi danh mục đầu tư có nhiều chứng khoán, tổng rủi ro cũng bao gồm hai thành phần này và được đo bằng tổng hiệp phương sai của các cặp chứng khoán, vì mức độ biến động thu nhập của danh mục không chỉ phụ thuộc vào rủi ro riêng của từng chứng khoán mà còn bị ảnh hưởng lẫn nhau giữa các chứng khoán.
Do đó, để có thể tính được rủi ro của danh mục đầu tư, trước hết cần tính được hiệp phương sai:
Hiệp phương sai (Covariance) là đại lượng dùng để đo lường mối tương quan giữa mức độ biến động rủi ro của hai chứng khoán khác nhau Công thức tính hiệp phương sai giúp xác định mối quan hệ giữa sự thay đổi giá trị của các tài sản này.
Cov (r i , r k ) > 0 : Mức sinh lời của chứng khoán khoán i và chứng khoán k biến động cùng chiều
Cov (r i , r k ) < 0 : Mức sinh lời của chứng khoán khoán i và chứng khoán k biến động ngược chiều
Cov (r i , r k ) = 0 : Mức sinh lời của chứng khoán khoán i và chứng khoán k có mối quan hệ độc lập
Vậy rủi ro của toàn danh mục được đo lường bởi phương sai và độ lệch chuẩn có công thức như sau :
Công thức của phương sai :
Trong bài viết này, chúng tôi trình bày công thức tính toán phương sai của tỷ suất sinh lời danh mục đầu tư, bao gồm các yếu tố quan trọng như tỷ trọng đầu tư vào chứng khoán i (w i) và tỷ trọng đầu tư vào chứng khoán k (w k) Ngoài ra, hiệp phương sai của tỷ suất sinh lời giữa hai chứng khoán i và k (cov(r i , r k)) cũng được đề cập, đóng vai trò quan trọng trong việc đánh giá rủi ro của danh mục đầu tư.
Công thức của độ lệch chuẩn :
Độ lệch chuẩn của danh mục đầu tư (δ p) được tính dựa trên tỷ trọng đầu tư vào các chứng khoán (w i, w k) và hiệp phương sai của tỷ suất sinh lời giữa các chứng khoán (cov(r i, r k)) Tỷ trọng đầu tư vào chứng khoán i và k ảnh hưởng trực tiếp đến độ rủi ro của danh mục, trong khi hiệp phương sai cho thấy mối quan hệ giữa các chứng khoán trong việc tạo ra lợi nhuận.
Độ lệch chuẩn của một danh mục đầu tư phản ánh rủi ro, bao gồm phương sai của các chứng khoán riêng lẻ và hiệp phương sai giữa các cặp chứng khoán trong danh mục Mối quan hệ giữa mức sinh lời và rủi ro là yếu tố quan trọng cần xem xét khi đánh giá hiệu suất đầu tư.
Mức sinh lời và rủi ro của một danh mục đầu tư luôn có mối quan hệ chặt chẽ
Mức sinh lời cao thường đi kèm với rủi ro lớn, vì vậy các nhà đầu tư luôn mong muốn tối đa hóa lợi suất trong khi kiểm soát rủi ro của danh mục đầu tư.
Khi lựa chọn giữa hai danh mục đầu tư có mức sinh lời tương đương nhưng khác nhau về rủi ro, quyết định đầu tư phụ thuộc vào mức độ ngại rủi ro của từng cá nhân so với lợi suất mà họ có thể chấp nhận Mặc dù mỗi người có mức độ ngại rủi ro khác nhau, nhưng đa số nhà đầu tư đều có xu hướng ngại rủi ro Để mô tả mối quan hệ này, các nhà kinh tế học hiện đại đã phát triển lý thuyết hàm hữu dụng.
Lê Lan Chi K17 - TCG Đồ thị 1.1 Mối quan hệ giữa mức sinh lời và rủi ro
Các điểm trong ô I mang lại mức sinh lời cao hơn với rủi ro thấp hơn so với các điểm trong ô IV, do đó, nhà đầu tư thường ưu tiên lựa chọn danh mục đầu tư ở ô I.
Các danh mục đầu tư ở ô II và ô III tuân theo nguyên tắc rằng mức sinh lời cao đi kèm với rủi ro cao Do đó, với cùng một giá trị hữu dụng, danh mục ở ô II có rủi ro cao hơn sẽ cần có mức sinh lời kỳ vọng cao hơn, trong khi các danh mục ở ô III với rủi ro thấp hơn sẽ có lợi nhuận kỳ vọng thấp hơn tương ứng.
Như vậy giá trị hữu dụng của vốn đầu tư phụ thuộc vào :
- Tỷ suất sinh lời kỳ vọng : E (R)
- Độ rủi ro dự tính : δ
- Mức ngại rủi ro của nhà đầu tư : A
Bằng các phương pháp toán học, các nhà lý thuyết tài chính đã xây dựng được công thức về giá trị hữu dụng như sau:
Quản lý danh mục đầu tư khách hàng cá nhân tại Công ty chứng khoán 22 1 Hoạt động quản lý danh mục đầu tư khách hàng cá nhân tại Công ty chứng khoán
1.2.1 Hoạt động quản lý danh mục đầu tư khách hàng cá nhân tại Công ty chứng khoán
Quản lý danh mục đầu tư cá nhân là một hình thức tư vấn đầu tư nâng cao, trong đó khách hàng ủy thác cho công ty chứng khoán (CTCK) thực hiện các quyết định đầu tư dựa trên các tiêu chí mà khách hàng yêu cầu Dịch vụ này còn được biết đến với nhiều tên gọi khác nhau như dịch vụ quản lý tài sản, dịch vụ quản lý tài sản cá nhân, dịch vụ quản lý đầu tư và dịch vụ ủy thác đầu tư.
Tại các công ty chứng khoán, nhân viên sẽ hỗ trợ khách hàng cá nhân trong việc ủy thác quản lý tài khoản, giúp xây dựng và quản lý danh mục đầu tư chứng khoán nhằm tối đa hóa lợi nhuận với mức rủi ro thấp nhất.
1.2.2 Vai trò của hoạt động quản lý danh mục đầu tư khách hàng cá nhân tại Công ty chứng khoán
• Đối với khách hàng cá nhân tại CTCK
Thị trường chứng khoán (TTCK) là kênh đầu tư hấp dẫn nhưng tiềm ẩn nhiều rủi ro Đối với các nhà đầu tư cá nhân, việc đạt được lợi nhuận như mong muốn với vốn hạn chế và hiểu biết hạn chế về thị trường là một thách thức lớn Do đó, quản lý danh mục đầu tư trở nên cần thiết Các công ty chứng khoán (CTCK) với đội ngũ chuyên gia sẽ hỗ trợ khách hàng cá nhân trong việc tối ưu hóa lợi nhuận và giảm thiểu rủi ro.
Lê Lan Chi K17 - TCG nghiệp, với kiến thức sâu rộng về thị trường, sẽ hỗ trợ khách hàng trong việc quản lý danh mục đầu tư một cách hiệu quả, nhằm đạt được các mục tiêu tài chính đã đề ra.
Quản lý danh mục đầu tư cho khách hàng cá nhân giúp công ty chứng khoán (CTCK) nâng cao uy tín trên thị trường Tài sản vô hình này cho phép CTCK thu hút thêm khách hàng mà không cần phải giảm phí môi giới hay phí tư vấn, ngay cả trong bối cảnh cạnh tranh khốc liệt hiện nay.
Sản phẩm quản lý danh mục đầu tư của các công ty chứng khoán (CTCK) hiện đang thu hút sự chú ý lớn nhờ vào lợi nhuận và thị phần tiềm năng Hiện tại, số lượng CTCK cung cấp dịch vụ này cho khách hàng cá nhân còn khá hạn chế, chủ yếu tập trung vào các quỹ đầu tư Với lượng khách hàng sẵn có, CTCK có thể dễ dàng cung cấp dịch vụ quản lý danh mục cho những người không có thời gian theo dõi thị trường, giúp họ tiết kiệm công sức mà vẫn tối ưu hóa lợi nhuận.
Chương 1 trình bày những vấn đề cơ bản về danh mục đầu tư, bao gồm định nghĩa, cách tính toán mức sinh lời và rủi ro, tạo nền tảng cho việc xây dựng và quản lý danh mục Chương này cũng đề cập đến các bước quản lý danh mục theo lý thuyết, cùng với cách xây dựng và đánh giá hiệu quả của danh mục đầu tư, nhằm làm cơ sở cho nghiên cứu và đánh giá ứng dụng lý thuyết vào thực tiễn trong các chương 2 và 3.
THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG QUẢN LÝ DANH MỤC ĐẦU TƯ KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN TẠI CÔNG TY CỔ PHẦN CHỨNG KHOÁN MB 24 2.1 Giới thiệu về Công ty cổ phần chứng khoán MB
Sơ lược về quá trình hình thành và phát triển của Công ty cổ phần chứng khoán MB
chứng khoán MB Được thành lập từ tháng 5 năm 2000 bởi Ngân hàng TMCP Quân đội (MB),
Công ty Cổ phần Chứng khoán Thăng Long (nay đã được đổi tên là Công ty Cổ phần
Công ty chứng khoán MB (MBS) là một trong sáu công ty chứng khoán đầu tiên tại Việt Nam Sau 15 năm phát triển không ngừng, MBS đã khẳng định vị thế là một trong những công ty chứng khoán hàng đầu trên thị trường Việt Nam.
MBS, công ty thành viên của Ngân hàng TMCP Quân đội, được hỗ trợ mạnh mẽ từ MB về nhân sự, tài chính và công nghệ, đã không ngừng phát triển cả về quy mô và nghiệp vụ Hiện tại, vốn điều lệ của Công ty đạt 1.221.242.800.000 đồng, với cổ đông lớn nhất là
Ngân hàng TMCP Quân đội (MB), chiếm 79,52% vốn điều lệ của MBS
Hiện nay, MBS đang tập trung vào hai lĩnh vực chính: Dịch vụ chứng khoán và Dịch vụ Ngân hàng đầu tư, được hỗ trợ bởi hoạt động Nghiên cứu chuyên sâu.
Mạng lưới chi nhánh và phòng giao dịch của MBS đã được mở rộng hiệu quả tại nhiều thành phố trọng điểm, thu hút đội ngũ nhân sự năng động gồm hàng chục chuyên gia phân tích và hàng trăm chuyên viên quan hệ khách hàng Đội ngũ này được đào tạo bài bản, có đạo đức tốt, không ngừng nỗ lực cung cấp dịch vụ và giải pháp kinh doanh với sự cẩn trọng, chuyên nghiệp và trách nhiệm cao nhất.
Cơ cấu sở hữu của MBS :
Biểu đồ 2.1 Cơ cấu sở hữu vốn MBS
Nguồn: Báo cáo thường niên của MBS
Từ khi thành lập đến nay, CTCP chứng khoán MB đã trải qua các mốc phát triển sau :
Bảng 2.2 Các mốc phát triển của MBS
2000 - Thành lập bởi Ngân hàng TMCP Quân Đội với vốn điều lệ 9 tỷ đồng
2003 - Tăng vốn điều lệ lên 43 tỷ đồng
- Khai trương Chi nhánh tại TP Hồ Chí Minh
2006 - Tăng vốn điều lệ lên 120 tỷ đồng
2007 - Chuyển đổi thành công ty cổ phần; Tăng vốn điều lệ lên 300 tỷ đồng
2008 - Tăng vốn điều lệ lên 420 tỷ đồng
- Trở thành Công ty chứng khoán tiêu biểu của HNX
- Tăng vốn điều lệ lên 800 tỷ đồng
- Khai trương Chi nhánh Hải Phòng
- Trở thành công ty chứng khoán có vị trí thị phần môi giới số 1 tại cả hai Sở GDCK HNX và HOSE
- Tăng vốn điều lệ lên 1.200 tỷ đồng
- Trở thành công ty chứng khoán có vị trí thị phần môi giới số 1 tại cả hai Sở GDCK HNX và HOSE
- Đổi tên thành Công ty Cổ phần Chứng khoán MB (MBS)
- Thay đổi logo và áp dụng hệ thống nhận diện mới
- Giải thưởng M&A: Thương vụ Diageo - Halico được bình chọn là Thương vụ M&A tiêu biểu năm 2011 – 2012
- Hợp nhất với Công ty Cổ phần Chứng khoán VIT thành Công ty hợp nhất với tên gọi Công ty Cổ phần Chứng khoán MB (MBS)
- Tăng vốn điều lệ lên hơn 1.221 tỷ đồng
2014 - Giải thưởng Thương vụ hợp nhất và sáp nhập tiêu biểu 2013 – 2014
- Giải thưởng Công ty chứng khoán tư vấn M&A tiêu biểu 2013 – 2014
- Bằng khen của UBCKNN vì thành tích trong 15 năm hoạt động và những đóng góp vào TTCK Việt Nam
- Bằng khen của UBND TP Hà Nội vì thành tích trong 15 năm thành lập và phát triển
- Bằng khen của Hiệp hội Chứng khoán Việt Nam vì những đóng góp cho sự phát triển của TTCK Việt Nam trong 15 năm hoạt động
- Giải thưởng M&A: Công ty chứng khoán nỗ lực trong tư vấn M&A giai đoạn 2014 – 2015
- Công ty chứng khoán tiêu biểu của HNX giai đoạn 2005 - 2015
- Bằng khen của UBND TP Hà Nội
- Giải thưởng thương hiệu mạnh 2016
- Giải thưởng M&A: Công ty chứng khoán nỗ lực trong tư vấn M&A
2017 - Công ty chứng khoán thành viên tiêu biểu của HNX
Cơ cấu tổ chức
Cơ cấu tổ chức của CTCP chứng khoán MB được minh họa qua sơ đồ sau :
Sơ đồ 2.3 Cơ cấu tổ chức CTCP chứng khoán MB
Nhìn chung, mô hình tổ chức của công ty gồm 3 bộ phận :
Bộ phận front, hay còn gọi là khối kinh doanh, là nơi thực hiện các giao dịch và dịch vụ chứng khoán, đóng vai trò quan trọng trong việc tạo ra thu nhập cho công ty Khối này đáp ứng nhu cầu của khách hàng và phát triển các sản phẩm phù hợp với những nhu cầu đó Để thực hiện các nghiệp vụ, bộ phận này sẽ có những phòng, ban chuyên trách tương ứng.
Bộ phận middle, hay khối quản trị và kiểm soát, bao gồm các chức năng quan trọng như kiểm soát nội bộ, bộ phận pháp chế, quản trị rủi ro và kiểm toán nội bộ Những thành phần này đóng vai trò thiết yếu trong việc đảm bảo sự tuân thủ và quản lý hiệu quả trong tổ chức.
Lê Lan Chi K17 - TCG khối phòng quản trị rủi ro thực hiện quy trình nhận định, đo lường, đánh giá và kiểm soát rủi ro
Bộ phận back – khối hỗ trợ đóng vai trò quan trọng trong việc hỗ trợ các nghiệp vụ kinh doanh mà không trực tiếp tham gia vào giao dịch Nhiệm vụ của bộ phận này bao gồm nghiên cứu mã cổ phiếu để tư vấn đầu tư, phát triển sản phẩm mới nhằm đáp ứng nhu cầu khách hàng, hỗ trợ marketing và thực hiện lưu ký cho khách hàng trong giao dịch chứng khoán.
Việc quản lý danh mục đầu tư của khách hàng cá nhân tại CTCP Chứng khoán MB được thực hiện bởi đội ngũ nhân viên môi giới chuyên trách trong khối dịch vụ chứng khoán khách hàng cá nhân, thuộc bộ phận front.
Các dịch vụ cơ bản tại Công ty cổ phần chứng khoán MB
CTCK có mạng lưới hoạt động rộng rãi từ Bắc tới Nam cung cấp các dịch vụ chính sau:
(1) Hoạt động môi giới chứng khoán
(2) Hoạt động tư vấn đầu tư
(3) Hoạt động bảo lãnh phát hành chứng khoán
(4) Hoạt động tư vấn tài chính
(5) Hoạt động lưu ký chứng khoán
Các hoạt động của MBS, mặc dù vận hành độc lập, vẫn có khả năng hỗ trợ lẫn nhau, từ đó tạo ra lợi ích lớn hơn cho toàn bộ công ty.
Hoạt động môi giới chứng khoán tại MBS đóng vai trò quan trọng trong việc tạo ra doanh thu và nâng cao lợi thế cạnh tranh MBS cung cấp một loạt sản phẩm và dịch vụ tư vấn tài chính đa dạng, phục vụ cả khách hàng cá nhân và tổ chức Các dịch vụ chứng khoán chính của MBS bao gồm
MBS cung cấp dịch vụ tư vấn cho khách hàng mua, bán các loại chứng khoán đã niêm yết và chưa niêm yết
MBS hợp tác với Trung tâm Lưu ký Chứng khoán Việt Nam (VSD) để cung cấp dịch vụ lưu giữ và bảo quản chứng khoán cho khách hàng Dịch vụ này bao gồm việc làm thủ tục chuyển chứng khoán vào tài khoản giao dịch, giúp khách hàng thực hiện giao dịch một cách thuận lợi và đảm bảo nhận đầy đủ quyền lợi liên quan đến chứng khoán.
MBS sở hữu đội ngũ chuyên viên quan hệ khách hàng tận tâm, luôn theo dõi sát sao thị trường và cung cấp nhận định cũng như tư vấn kịp thời cho khách hàng trong suốt phiên giao dịch.
Ủy thác quản lý tài khoản chứng khoán là dịch vụ mà MBS tập trung phát triển, nhằm mang lại lợi ích tối đa cho khách hàng.
• Giúp các khách hàng không có thời gian bám sát thị trường mà vẫn có thể đầu tư hiệu quả vào thị trường chứng khoán Việt Nam;
• Được làm việc với những chuyên gia tư vấn đầu tư được đào tạo bài bản và chuyên sâu, có nhiều năm kinh nghiệm thực tế trên thị trường;
• Đem đến cơ hội cho những nhà đầu tư chưa có nhiều kinh nghiệm
2.1.3.2 Dịch vụ ngân hàng đầu tư
MBS luôn chú trọng phát triển các hoạt động dịch vụ ngân hàng đầu tư bao gồm:
(1) Tư vấn phát hành cổ phiếu (ECM) và trái phiếu (DCM)
MBS cung cấp tư vấn cho khách hàng về các phương án, thủ tục và yêu cầu pháp lý cần thiết trong việc phát hành sản phẩm chứng khoán có tính chất cổ phiếu, bao gồm cổ phiếu phổ thông.
Lê Lan Chi K17 - TCG chuyên cung cấp cổ phiếu ưu đãi, trái phiếu chuyển đổi và các công cụ nợ như trái phiếu doanh nghiệp Công ty còn hỗ trợ dịch vụ bảo lãnh phát hành, giúp khách hàng thực hiện đợt phát hành thành công với chi phí huy động vốn hợp lý.
MBS cung cấp dịch vụ toàn diện cho cả bên bán và bên mua, bao gồm lập kế hoạch cấu trúc giao dịch, xác định mục tiêu bên mua hoặc bên bán, thực hiện thẩm định đặc biệt (DD), định giá, thương lượng mua bán, và hỗ trợ các thủ tục pháp lý cần thiết để đảm bảo thành công cho giao dịch.
(3) Tư vấn tài chính doanh nghiệp:
MBS đã phát triển một cơ sở dữ liệu phong phú về cơ hội đầu tư tại các tỉnh thành lớn của Việt Nam, bao gồm các lĩnh vực như chế biến thực phẩm, chăm sóc sức khỏe, giáo dục và bất động sản Với kinh nghiệm làm việc với các nhà đầu tư quốc tế và sự hiểu biết sâu sắc về yêu cầu của họ, đội ngũ nhân sự của MBS cam kết làm cho quá trình mua bán và sáp nhập trở nên dễ dàng hơn cho khách hàng.
Trung tâm Nghiên cứu MBS cung cấp một loạt báo cáo nghiên cứu chuyên sâu cho cả nhà đầu tư cá nhân và tổ chức, bao gồm các phân tích về kinh tế, thị trường, cổ phiếu và thị trường nợ, nổi bật với sản phẩm The Investor Daily.
Chiến lược giao dịch ngày), Vietnam Outlook (Báo cáo Triển vọng Việt Nam),…
Đánh giá sơ lược hiệu quả hoạt động của CTCP chứng khoán MB
Công ty cổ phần Chứng khoán MB (MBS) là một trong những công ty chứng khoán hàng đầu tại Việt Nam, nằm trong Top 5 về thị phần môi giới Với nhiều năm liền nhận giải thưởng “Thương hiệu chứng khoán uy tín”, MBS đã xây dựng được một thương hiệu mạnh mẽ trên thị trường tài chính.
Theo báo cáo thường niên các năm gần đây, kết quả kinh doanh của công ty như sau :
Bảng 2.4 Kết quả kinh doanh của MBS
KẾT QUẢ KINH DOANH Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
DT từ KD chứng khoán 390.730 511.599 837.729
LNT từ KD chứng khoán 8.747 16.358 18.091
Nguồn: Báo cáo thường niên của MBS
MBS ghi nhận sự tăng trưởng ấn tượng trong kết quả kinh doanh, với doanh thu và lợi nhuận đều có xu hướng tăng trưởng ổn định qua các năm Năm vừa qua, công ty đã đạt được những chỉ tiêu đáng kể, khẳng định vị thế vững mạnh trên thị trường.
2016, doanh thu từ hoạt động kinh doanh chứng khoán đạt 511.599 tỷ đồng, tăng gần
31%, vượt kế hoạch 7% Không những vậy, vào năm 2017, doanh thu công ty vẫn tiếp tục tăng trưởng, đạt 837.729 tỷ đồng, tăng 326.130 tỷ đồng tức 64%, vượt kế hoạch
Bảng 2.5 Các tỷ lệ biên tại MBS
Chi phí bán hàng/Doanh thu 0.86% 0.35% -
Chi phí QLDN/Doanh thu 11.37% 11.40% 23.90%
Chi phí lãi vay/Doanh thu 22.66% 22.71% 22.04%
Nguồn: Báo cáo thường niên của MBS
Từ bảng trên, có thể nhận thấy rằng tỷ lệ chi phí quản lý doanh nghiệp và chi phí lãi vay trên doanh thu đều duy trì ở mức ổn định Điều này chứng tỏ rằng doanh nghiệp đã quản lý hiệu quả các chi phí này, ngay cả khi doanh thu có sự tăng trưởng mạnh mẽ.
Bên cạnh đó, ta thấy tỷ lệ Chi phí bán hàng/Doanh thu có xu hướng tăng từ năm
Từ năm 2016 đến 2017, công ty tập trung vào việc mở rộng nguồn nhân lực trẻ để nâng cao thị phần, với mục tiêu đạt vị trí thứ 3 trên thị trường Do đó, việc đầu tư vào đào tạo và tuyển dụng nhân sự mới đã dẫn đến việc tăng chi phí bán hàng, nhưng điều này không gây lo ngại.
Bảng 2.6 Các chỉ số tài chính của MBS
CHỈ SỐ TÀI CHÍNH Năm 2015 Năm 2016 Năm 2017
EPS của 4 quý gần nhất 68 136 196
Nguồn: Báo cáo thường niên của MBS
Các chỉ số tài chính của MBS đang có xu hướng tăng, cho thấy doanh nghiệp hoạt động hiệu quả và có tiềm năng phát triển lớn, thu hút sự quan tâm từ nhiều nhà đầu tư Đặc biệt, MBS đã vượt qua kế hoạch đề ra và duy trì vị trí trong Top 5 thị phần môi giới trong hai năm liên tiếp.
Nhìn chung, kết quả hoạt động của MBS trong ba năm trở lại đây khá tích cực,
MBS đã ghi nhận sự tăng trưởng doanh thu ấn tượng, trong khi chi phí được duy trì ổn định, dẫn đến lợi nhuận tăng trưởng mạnh Các chỉ số tài chính cũng cho thấy tiềm năng tăng trưởng lớn của MBS, phản ánh quá trình hoạt động và kinh doanh xuất sắc của công ty.
Thực trạng quản lý danh mục đầu tư khách hàng cá nhân tại Công ty cổ phần chứng khoán MB
ty cổ phần chứng khoán MB
2.2.1 Sơ lược về quản lý danh mục đầu tư khách hàng cá nhân tại Công ty cổ phần chứng khoán MB
Từ các thông tin cơ bản về các dịch vụ và tiện ích mà công ty cung cấp trên mục
2.1.3, có thể thấy việc quản lý danh mục đầu tư được thực hiện thông qua dịch vụ ủy thác quản lý tài khoản của khách hàng cá nhân
Dịch vụ ủy thác quản lý tài khoản cá nhân tại MBS đã được hình thành hơn 3 năm, với gần 2 năm thử nghiệm và hơn 1 năm chính thức Trước đây, nhân viên môi giới quản lý danh mục thông qua hợp đồng ủy quyền xác nhận lệnh online, nhưng phương pháp này còn nhiều hạn chế, đòi hỏi sự tin tưởng tuyệt đối giữa nhân viên và khách hàng Mặc dù nhân viên môi giới cố gắng đảm bảo mức sinh lời, nhưng việc cần có sự đồng ý của khách hàng trước khi thực hiện lệnh mua/bán gây ra sự chậm trễ Thêm vào đó, khách hàng vẫn có thể tự do ra vào tài khoản và thực hiện giao dịch cá nhân, làm cho việc đạt được mục tiêu quản lý trở nên khó khăn.
Hầu hết khách hàng sử dụng dịch vụ quản lý danh mục đầu tư thông qua hình thức tư vấn đầu tư, chiếm đến 90% tổng số tài khoản Nhân viên môi giới cung cấp thông tin thị trường liên tục và đưa ra khuyến nghị mua/bán, trong khi khách hàng tự thực hiện giao dịch Tuy nhiên, các quyết định của khách hàng thường mang tính chủ quan và kỳ vọng vào thị trường quá cao, dẫn đến việc không tuân thủ nguyên tắc đầu tư, làm giảm khả năng sinh lời và tăng rủi ro.
Thấy được những bất cập khi quản lý danh mục cho khách, CTCP chứng khoán
MB đã giới thiệu dịch vụ Uỷ thác quản lý tài khoản cá nhân cho khách hàng Để sử dụng dịch vụ này, khách hàng cần ký một hợp đồng.
Lê Lan Chi K17 - TCG đồng ủy thác với MBS, dịch vụ này được thực hiện bởi đội ngũ nhân viên môi giới chuyên nghiệp Mức phí cho dịch vụ này được tích hợp vào phí giao dịch tổng thể, với biểu phí cụ thể được công bố rõ ràng.
Bảng 2.7 Biểu phí dịch vụ môi giới tại MBS
Khách hàng sẽ phải thanh toán thêm phí quản lý, được thỏa thuận cụ thể trong hợp đồng giữa môi giới và nhà đầu tư Mức phí này phụ thuộc vào kỳ vọng lợi nhuận và số vốn đầu tư của khách hàng, do đó có thể cao hoặc thấp Phí quản lý không có biểu phí cố định mà được thương lượng riêng cho từng trường hợp.
Để quản lý hiệu quả danh mục đầu tư của khách hàng cá nhân, chuyên viên môi giới cần có đầy đủ chứng chỉ hành nghề, đam mê công việc và hoàn thành khóa huấn luyện đào tạo nghề chuyên biệt.
MBS cung cấp cho nhân viên kiến thức và kỹ năng cần thiết để phục vụ khách hàng hiệu quả nhất Bên cạnh đó, bộ phận môi giới của MBS cũng tổ chức nhiều hoạt động nhằm hỗ trợ khách hàng cá nhân trong việc quản lý danh mục đầu tư của họ.
Chúng tôi cung cấp tài liệu hữu ích giúp khách hàng nắm rõ kiến thức về chứng khoán và đầu tư chứng khoán, đặc biệt là hỗ trợ các nhà đầu tư mới trong việc hiểu và áp dụng các khái niệm cơ bản.
- Thường xuyên theo dõi tài khoản của khách hàng
- Khuyến nghị các mã phù hợp với mục tiêu của khách hàng và xây dựng, phân bổ vốn cho khách hàng đầu tư
Chúng tôi tư vấn và cung cấp thông tin kinh tế, chính trị, cùng với dữ liệu về chứng khoán và thị trường chứng khoán một cách đầy đủ và kịp thời Điều này giúp khách hàng có những phản ứng nhanh chóng, từ đó tối ưu hóa hiệu quả cho các khoản đầu tư của họ.
Chúng tôi tư vấn cho khách hàng về các yếu tố rủi ro trong chứng khoán và thị trường chứng khoán, đồng thời đề xuất các giải pháp hiệu quả để nhà đầu tư phòng ngừa rủi ro Qua đó, chúng tôi giúp xây dựng danh mục đầu tư bền vững và an toàn hơn cho khách hàng.
Chúng tôi cung cấp dịch vụ tài chính hỗ trợ, bao gồm việc xin cấp thêm hạn mức margin và các mức phí có thể thỏa thuận hấp dẫn Điều này tạo ra nhiều ưu đãi, giúp tăng cường đòn bẩy cho đầu tư và nâng cao hiệu quả sử dụng vốn của khách hàng.
- Cung cấp các tiện ích giao dịch nhờ công nghệ thông tin hiện đại Cụ thể các tiện ích như sau :
Bảng 2.8 Các dịch vụ tiện ích tại MBS
STT Tiện ích Nội dung Kênh cung cấp
Mở tài khoản giao dịch chứng khoán
Hỗ trợ mở tài khoản giao dịch mà không cần đến trực tiếp công ty
Email và điện thoại Website
Tra cứu thông tin tài khoản
Giúp khách hàng kiểm tra thông tin lại các thông tin cá nhân, số dư tiền mặt và chứng khoán
Email Tin nhắn điện thoại Website
Hướng dẫn giao dịch chứng khoán Bài viết hướng dẫn và video kèm theo Website
4 Bảng giá Bảng giá trực tuyến với giao diện tiện lợi và dễ theo dõi
Liên kết tài khoản ngân hàng giúp dễ dàng chuyển tiền ra/vào tài khoản chứng khoán một cách nhanh chóng
Website Ứng dụng di động
Bản tin nhận định hàng ngày trước giờ giao dịch cung cấp cái nhìn tổng quan về tình hình kinh tế và chính trị thế giới, cùng với diễn biến kinh tế Việt Nam Bài viết nêu rõ những yếu tố có thể ảnh hưởng đến thị trường chứng khoán, từ đó đưa ra những nhận định đầu tư cho ngày hôm nay.
Thống kê cơ bản, biểu đồ kỹ thuật, tin doanh nghiệp, báo cáo tài chính, định giá cổ phiếu
Thông tin, sự kiện phát sinh trong ngay có thể ảnh hưởng trực tiếp đến các mã chứng khoán và thị trường
Sau khi trình bày các dịch vụ hỗ trợ khách hàng, nhân viên môi giới sẽ tiến hành quy trình quản lý danh mục đầu tư cho khách hàng.
2.2.2 Quy trình quản lý danh mục đầu tư của khách hàng cá nhân tại CTCP chứng khoán MB Quy trình của việc quản lý được thực hiện như sau:
2.2.2.1 Tìm hiểu thông tin Để hoạt động quản lý danh mục đầu tư khách hàng cá nhân đạt hiệu quả, các nhân viên môi giới tại MBS sẽ tìm hiểu thông tin cơ bản của khách hàng đồng thời hướng dẫn khách hàng mở tài khoản, lưu kí, ký quỹ, cách đọc bảng giá, cách kiểm tra thông tin tài khoản, cách chuyển tiền và mua bán các mã chứng khoán
Trước hết, nhân viên môi giới sẽ khai thác các thông tin của khách hàng về các nội dung sau:
✓ Độ tuổi và giới tính : đây là một trong các yếu tố ảnh hưởng đến cách đầu tư, mức độ chấp nhận rủi ro của khách hàng
Nhân viên môi giới cần đánh giá năng lực tài chính của khách hàng bằng cách xác định liệu số tiền đầu tư là từ nguồn vay hay vốn tự có Họ cũng cần xem xét thu nhập của khách hàng có ổn định để đảm bảo khả năng chi trả cho cuộc sống hàng ngày và ứng phó với các nhu cầu phát sinh bất ngờ.
Những mặt còn tồn tại và nguyên nhân
2.3.1 Những mặt còn tồn tại
Công ty cần xây dựng bộ câu hỏi riêng cho khách hàng để giúp nhân viên môi giới xác định rõ yêu cầu và hạn chế của họ, từ đó tạo ra danh mục đầu tư phù hợp Hiện tại, các nhân viên tại MBS thường dựa vào kinh nghiệm cá nhân hoặc học hỏi từ đồng nghiệp, dẫn đến việc đặt câu hỏi không chính xác và không rõ ràng về mục tiêu đầu tư, làm giảm hiệu quả quản lý danh mục đầu tư.
Việc nhóm các khách hàng có đặc điểm tương đồng vào một danh mục sẽ giúp giảm thiểu công sức quản lý và tăng cường khả năng theo dõi danh mục một cách hiệu quả hơn.
Số lượng danh mục quản lý đạt mục tiêu của khách hàng chỉ đạt khoảng 58%, cho thấy rủi ro khi ủy thác vẫn còn khá cao.
Phân tích thị trường, ngành và mã chứng khoán trong MBS chủ yếu được thực hiện bởi phòng phân tích, tuy nhiên, số lượng mã chứng khoán được phân tích trong một năm vẫn có giới hạn.
Lê Lan Chi K17 - TCG hiện đang gặp khó khăn trong việc đáp ứng nhu cầu đa dạng của khách hàng cá nhân, dẫn đến việc xây dựng danh mục đầu tư trở nên chậm trễ và kém hiệu quả Để cải thiện năng suất mà không ảnh hưởng đến tiến trình của khách hàng, nhân viên môi giới cần tham gia vào việc phân tích đầu tư Tuy nhiên, không phải tất cả nhân viên đều có chuyên môn và kinh nghiệm cao, dẫn đến các khuyến nghị mang tính chủ quan và không đảm bảo mức sinh lời như mong đợi cho danh mục đầu tư của khách hàng.
Số lượng khách hàng cá nhân ủy quyền cho môi giới quản lý danh mục đầu tư vẫn còn hạn chế, chủ yếu họ chỉ sử dụng dịch vụ tư vấn từ nhân viên môi giới Điều này dẫn đến việc nhiều khách hàng không tuân thủ các quy tắc đã đề ra, như cắt lỗ khi vượt quá tỷ lệ cho phép hay mua theo nguyên tắc 3 – 5 – 2 Hệ quả là mức sinh lời thường không đạt như kỳ vọng, trong khi rủi ro lại vượt quá mức cho phép của khách hàng.
Khâu quản lý và kiểm soát của nhân viên môi giới còn yếu kém
Hệ thống đặt lệnh mua/bán thường gặp lỗi, gây khó khăn cho người dùng Việc chuyển tiền từ ngân hàng khác vào tài khoản chứng khoán tại ngân hàng MB cũng diễn ra chậm trễ, tốn nhiều thời gian.
Thị trường chứng khoán Việt Nam đang đối mặt với vấn đề thiếu minh bạch, dẫn đến phân tích không chính xác và dự báo kém hiệu quả Điều này tạo ra rủi ro cao cho danh mục đầu tư của khách hàng.
2.3.2.1 Xuất phát từ công ty chứng khoán a Nguồn nhân lực
Phòng nghiên cứu của MBS có quy mô nhỏ, chỉ từ 10 đến 15 người, trong khi thị trường luôn thay đổi nhanh chóng và cần cập nhật thông tin liên tục Điều này tạo ra thách thức lớn khi có hàng trăm mã cổ phiếu cần được phân tích với đội ngũ hạn chế như vậy.
Lê Lan Chi K17 - TCG không thể cung cấp đủ mã đầu tư để xây dựng danh mục phù hợp với đặc điểm cá nhân của từng khách hàng.
Trình độ nhân viên môi giới không đồng đều, thiếu sót trong việc áp dụng phân tích cơ bản và kỹ thuật Việc phân bổ danh mục đầu tư chỉ dừng lại ở mức ước lượng đơn giản, chưa ứng dụng các hàm để đạt được độ chính xác cao nhất.
Nhân viên môi giới tại MBS hiện chưa có nhiều kinh nghiệm trong việc quản lý danh mục đầu tư, dẫn đến việc chưa xây dựng được danh mục phù hợp với yêu cầu của khách hàng và tình hình thị trường hiện tại.
Số lượng nhân viên môi giới nhận ủy thác còn hạn chế, dẫn đến việc một nhân viên phải quản lý nhiều tài khoản khác nhau Điều này gây khó khăn trong việc chăm sóc khách hàng, khi có nhân viên chỉ tập trung vào khách hàng VIP và bỏ qua những khách hàng có vốn nhỏ.
Công ty chưa có kinh nghiệm trong việc cung cấp dịch vụ quản lý danh mục đầu tư, do đó chưa chú trọng đến mức sinh lời và rủi ro mà nhà đầu tư chấp nhận Họ cũng chưa xây dựng bộ câu hỏi riêng để tìm hiểu nhu cầu của khách hàng, mà chủ yếu dựa vào nhân viên môi giới tự tạo ra câu hỏi hỗ trợ cho khách hàng trong quá trình đầu tư.
Nhân viên môi giới thường gặp khó khăn trong việc nhóm khách hàng có đặc điểm tương đồng về mục tiêu, hạn chế, yêu cầu và nguồn vốn vào một danh mục đầu tư chung Thay vì tạo ra một danh mục tập trung, mỗi khách hàng lại có danh mục riêng, dẫn đến việc quản lý trở nên phức tạp và khó khăn hơn.
MỘT SỐ GIẢI PHÁP HOÀN THIỆN HOẠT ĐỘNG QUẢN LÝ
Định hướng phát triển thị trường chứng khoán Việt Nam và Công ty cổ phần chứng khoán MB trong thời gian tới
cổ phần chứng khoán MB trong thời gian tới 3.1.1 Định hướng phát triển thị trường chứng khoán Việt Nam
Sau hơn 17 năm phát triển, thị trường chứng khoán Việt Nam đã có những cải thiện rõ rệt và dự kiến sẽ có bước đột phá trong tương lai gần với những ưu tiên cụ thể.
• Tập trung nguồn lực vĩ mô để thúc đẩy kinh tế tăng trưởng nhanh và bền vững
Chính phủ đặt mục tiêu tăng trưởng 6,83% và duy trì đà tăng trưởng trong những năm tới, với thâm hụt ngân sách dưới 4%, nợ công dưới 65% và lạm phát dưới 5% Để đạt được điều này, chính phủ sẽ cải cách hệ thống tài chính và tiền tệ, tập trung vào ngân hàng thương mại và xử lý nợ xấu, đồng thời phối hợp giữa chính sách tiền tệ và chính sách tài khóa nhằm đảm bảo ổn định kinh tế vĩ mô Ngoài ra, chính phủ cũng sẽ tiếp tục cải cách doanh nghiệp nhà nước, ưu tiên cải cách quản trị và thực hiện chương trình cổ phần hóa để giảm thiểu can thiệp của Nhà nước vào kinh doanh, đồng thời phát triển kinh tế tư nhân như một động lực quan trọng cho sự phát triển kinh tế.
• Phấn đấu nâng hạng thị trường
Chúng ta cần tiếp tục chú trọng phát triển thị trường vốn và nâng cao hiệu quả của thị trường chứng khoán (TTCK), nhằm đảm bảo rằng TTCK thực sự đóng vai trò quan trọng trong việc huy động và phân bổ vốn trung và dài hạn cho nền kinh tế.
3.1.2 Định hướng phát triển của Công ty cổ phần chứng khoán MB
Tính đến cuối năm 2017, MBS duy trì vị trí Top 5 về thị phần môi giới trên hai sàn chứng khoán và nằm trong Top 5 công ty chứng khoán có doanh thu cao nhất thị trường Ngoài ra, MBS còn là một trong bảy công ty chứng khoán thành viên đầu tiên tham gia thị trường chứng khoán phái sinh.
Về phương hướng phát triển của MBS trong giai đoạn 2018-2023, HĐQT MBS xác định mục tiêu chiến lược là :
(1) Năm 2018 : tổng doanh thu đạt 881 tỷ đồng tức tăng gần 5,2% so với năm 2017, lợi nhuận trước thuế đạt 160 tỷ đồng
(2) Năm 2018 – 2020 : nằm trong Top 5 công ty chứng khoán tại Việt Nam về thị phần môi giới và doanh thu dịch vụ ngân hàng đầu tư (IB)
(3) Từ năm 2020 trở đi , MBS hướng tới lọt vào Top 3 thị phần môi giới và giữ vững vị trí Top 5 doanh thu IB.
Một số giải pháp nhằm hoàn thiện hoạt động quản lý danh mục đầu tư của khách hàng cá nhân tại Công ty cổ phần chứng khoán MB
tư của khách hàng cá nhân tại Công ty cổ phần chứng khoán MB 3.2.1 Tăng cường phát triển nguồn nhân lực
Phòng phân tích tại MBS hiện đang thiếu nhân lực, dẫn đến năng suất công việc thấp Do đó, cần tuyển thêm nhân viên có trình độ cao để nâng cao hiệu quả làm việc và hỗ trợ xây dựng danh mục đầu tư cho khách hàng một cách nhanh chóng và hiệu quả nhất.
Để tối ưu hóa việc quản lý danh mục đầu tư, cần tuyển dụng các chuyên viên có trình độ chuyên môn cao, ưu tiên ứng viên sở hữu chứng chỉ CFA và có kinh nghiệm làm việc tại các quỹ đầu tư Ngoài ra, ứng viên cần có đạo đức tốt, tinh thần trách nhiệm cao, và thực hiện công việc một cách trung thực và công bằng.
MBS cần tập trung vào công tác đào tạo nhân viên do lĩnh vực tài chính phức tạp và thị trường chứng khoán Việt Nam còn nhiều hạn chế, gây ra rủi ro khó lường Xây dựng và quản lý danh mục đầu tư cho khách hàng cá nhân là một nghiệp vụ khó, đòi hỏi công ty thường xuyên bồi dưỡng chuyên môn Hơn nữa, thực tế cho thấy những người giỏi lý thuyết chưa chắc đã giỏi thực hành, vì vậy, đào tạo cần chú trọng vào khâu thực hành Mỗi nhân viên cần nắm rõ các sản phẩm dịch vụ của công ty để hỗ trợ khách hàng hiệu quả và quản lý danh mục đầu tư tốt hơn.
Thêm vào đó, công ty cần có các chế độ đãi ngộ, thưởng phạt hợp lý nhằm giữ chân người tài, giúp xây dựng và phát triển công ty
3.2.2 Hoàn thiện sản phẩm dịch vụ cung cấp
Để tối ưu hóa việc quản lý danh mục khách hàng cá nhân, MBS cần xây dựng bộ câu hỏi chuyên nghiệp và khách quan nhằm xác định mục tiêu và hạn chế của nhà đầu tư Việc tìm hiểu thông tin khách hàng hiện tại thường dựa vào kinh nghiệm chủ quan của nhân viên môi giới, do đó, cần có những câu hỏi đánh giá mức độ chấp nhận rủi ro của nhà đầu tư cá nhân để nâng cao hiệu quả trong quản lý.
Manulife được đề cập trong phụ lục 4
MBS cần cung cấp thông tin đầy đủ về tầm quan trọng của việc quản lý danh mục đầu tư, nhằm giúp khách hàng đưa ra quyết định sử dụng sản phẩm của công ty một cách chính xác và phù hợp nhất.
Quảng bá sản phẩm quản lý hiệu quả giúp khách hàng nhận biết và trải nghiệm dịch vụ với mức phí hợp lý Đồng thời, việc thường xuyên tìm hiểu và nâng cấp sản phẩm dựa trên những hạn chế đã phát hiện là rất quan trọng Bên cạnh đó, chăm sóc tài khoản khách hàng và thường xuyên cập nhật thông tin sẽ nâng cao sự hài lòng và gắn bó của khách hàng.
Xây dựng các gói sản phẩm ủy thác quản lý tài khoản giúp đáp ứng đặc điểm của từng khách hàng và cho khách hàng có thể lựa chọn
3.2.3 Giải pháp về vấn đề công nghệ Đối với các CTCK, công nghệ là một kênh giúp liên lạc với khách hàng, đồng thời là kênh thực hiện các giao dịch, đảm bảo giao dịch diễn ra nhanh chóng, hiệu quả, chính xác, đáp ứng yêu cầu của khách hàng Do đó, hệ thống của công ty cần phải đảm bảo kết nối đồng bộ, giúp các giao dịch có thể triển khai nhanh chóng, chính xác, nâng cao khả năng cạnh tranh cho chính công ty đồng thời đem lại nhiều lợi ích cho các nhà đầu tư Để thực hiện được điều này, công ty nên có lộ trình đầu tư bài bản và đồng bộ từ hạ tầng phần cứng, các phần mềm ứng dụng, hệ thống kết nối mạng và hệ thống bảo mật để đảm bảo các giao dịch được thực hiện xuyên suốt, không gặp bất cứ khó khăn nào
Công ty cần lựa chọn đối tác công nghệ thông tin có kinh nghiệm và khả năng tài chính vững mạnh, nhằm cung cấp các giải pháp hiện đại và phù hợp với khả năng đầu tư Việc áp dụng công nghệ tiên tiến sẽ giúp công ty thu hút nhiều khách hàng hơn.
Cần phát triển phần mềm đánh giá hiệu quả quản trị danh mục, đồng thời thông báo khi danh mục đạt đến mức yêu cầu, nhằm nâng cao năng suất và cải thiện hiệu quả quản lý.
MBS đã thiết lập một nhóm hỗ trợ trực tuyến trên Skype để kịp thời phát hiện và sửa chữa lỗi trong hệ thống Nhóm này cũng cung cấp hướng dẫn cho khách hàng và nhân viên công ty khi gặp khó khăn liên quan đến công nghệ hoặc dịch vụ.
3.2.4 Mở rộng mạng lưới khách hàng cá nhân
Để đạt mục tiêu trở thành một trong ba công ty môi giới hàng đầu, MBS cần xây dựng chiến lược phát triển và mở rộng mạng lưới khách hàng Việc này sẽ giúp phát huy thế mạnh và nâng cao khả năng cạnh tranh trên thị trường Các giải pháp có thể được áp dụng để thực hiện điều này bao gồm việc cải thiện dịch vụ khách hàng, tăng cường hoạt động marketing và phát triển các sản phẩm tài chính đa dạng.
Để tìm kiếm khách hàng mới, cần thực hiện các hoạt động như gọi điện, gửi email và tin nhắn về nhận định thị trường và khuyến nghị đầu tư Ngoài ra, việc tạo các trang mạng xã hội với lượt tương tác cao và áp dụng nhiều hình thức quảng cáo như tổ chức hội thảo giới thiệu dịch vụ hàng năm, quảng cáo trên các phương tiện truyền thông và định kỳ tổ chức các buổi thuyết trình sẽ giúp cung cấp kiến thức cần thiết cho khách hàng Cuối cùng, việc đưa ra mức phí dịch vụ cạnh tranh và hấp dẫn sẽ thu hút nhiều nhà đầu tư mới thử nghiệm dịch vụ.
Để thu hút khách hàng mới thông qua giới thiệu từ khách hàng cũ, cần hoàn thiện sản phẩm và dịch vụ, đảm bảo sự hài lòng của nhà đầu tư Việc chăm sóc tài khoản khách hàng thường xuyên và xây dựng lòng tin qua chất lượng phục vụ và hiệu quả đầu tư cao là rất quan trọng Khi khách hàng hài lòng, họ sẽ giới thiệu bạn bè tham gia đầu tư Thực tế cho thấy, một lượng lớn khách hàng của MBS được mở rộng nhờ vào sự giới thiệu này Đồng thời, việc mở rộng thêm các chi nhánh trên toàn quốc cũng giúp tăng cường khả năng tiếp cận khách hàng.
3.2.5 Hoàn thiện công tác quản trị và tổ chức bộ máy
CTCP chứng khoán MB đang nỗ lực hoàn thiện tổ chức bộ máy để nâng cao hiệu quả hoạt động của toàn hệ thống và từng cá nhân Mục tiêu là các bộ phận có thể đảm nhiệm nhiệm vụ chuyên biệt nhưng vẫn hỗ trợ lẫn nhau, tạo thành một dây chuyền hoạt động hiệu quả, đặc biệt trong việc cung cấp dịch vụ quản lý danh mục đầu tư cho khách hàng MBS đang triển khai nhiều giải pháp nhằm đạt được điều này.
Định nghĩa rõ ràng chức năng và nhiệm vụ của từng bộ phận, cũng như từng vị trí công tác, là điều cần thiết Điều này không chỉ giúp nhân viên hiểu rõ hành vi và ứng xử của mình mà còn ngăn chặn sự chồng chéo về chức năng và nhiệm vụ giữa các bộ phận, từ đó nâng cao năng suất làm việc.