(Tiểu luận) đề tài phân tích báo cáo lưu chuyển tiền tệ năm 2021 và lập kế hoạchtài chính cho ctcp hóa chất việt trì giai đoạn 2022 2024

TRƯỜNG ĐẠI HỌC THƯƠNG MẠI KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG BÀI THẢO LUẬN HỌC PHẦN: QUẢN TRỊ TÀI CHÍNH Đề tài: Phân tích Báo cáo lưu chuyển tiền tệ năm 2021 lập kế hoạch tài cho CTCP Hóa chất Việt Trì giai đoạn 2022-2024 Nhóm: Lớp học phần: 2236FMGM0233 Giáo viên hướng dẫn: Nguyễn Thị Liên Hương Hà Nội – 2022 DANH SÁCH THÀNH VIÊN STT Họ tên Nhiệm vụ Tô Thanh Mạnh Powpoint Trịnh Nhật Minh Nội dung + Word Bùi Hải Nam Nội dung Vũ Hồi Nam Thuyết trình Nguyễn Thị Nga Nội dung Phạm Thế Nghĩa Nội dung Lê Thị Ngoan Nội dung Phạm Thị Phương Ngoan Nội dung Đào Bích Ngọc Nội dung TRƯỜNG ĐẠI HỌC THƯƠNG MẠI KHOA TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG CỘNG HOÀ XÃ HỘI CHỦ NGHĨA VIỆT NAM Độc lập – Tự – Hạnh phúc Hà Nội, ngày 15 tháng 10 năm 2022 BIÊN BẢN HỌP NHÓM Về việc trao đổi phân công công việc cho thảo luận I Thời gian, địa điểm số thành viên tham gia Địa điểm: GG meet Thời gian: 20h30 ngày 15 tháng 10 năm 2022 Số thành viên tham gia: Tất thành viên nhóm Đánh giá Triển khai nội dung cho thảo luận Phân chia nhiệm vụ cho thành viên Thơng báo lịch hồn thành nội dung Các thành viên có mặt đầy đủ tích cực đưa ý kiến để hồn thiện cho đề tài nhóm Buổi họp diễn thành công tốt đẹp Thời gian kết thúc: 21h30 ngày 15 tháng 10 năm 2022 Nhóm trưởng : Minh Trịnh Nhật Minh Mục lục Cơ sở lí luận 1.1 Báo cáo lưu chuyển tiền tệ .2 1.2 Lập kế hoạch tài cho doanh nghiệp Cơ sở thực tiễn: 2.1 Giới thiệu tổng quan CTCP Hóa chất Việt Trì: 2.1.1: Tổng quan thơng tin CTCP Hóa chất Việt Trì .7 2.1.2: Lịch sử hình thành phát triển CTCP Hóa chất Việt Trì 2.1.3 Cơ cấu tổ chức công ty: 2.1.4 Lĩnh vực kinh doanh sản xuất 2.1.5 Khái qt tình hình tài công ty 10 2.2 Phân tích Báo cáo lưu chuyển tiền tệ CTCP Hố chất Việt Trì năm 2021: 11 2.2.1 Phân tích khả tạo tiền doanh nghiệp .11 2.2.2 Phân tích tình hình lưu chuyển tiền từ hoạt động 14 2.3 Lập kế hoạch tài cho CTCP Hố chất Việt Trì giai đoạn 2022-2024 19 2.3.1 Kế hoạch ngắn hạn cơng ty cổ phần Hóa chất Việt Trì .19 2.3.2 Dự báo báo cáo tài giai đoạn 2022-2024 20 Cơ sở lí luận 1.1 Báo cáo lưu chuyển tiền tệ 1.1.1 Khái niệm Báo cáo lưu chuyển tiền tệ báo cáo tài doanh nghiệp tổng hợp khoản toán tiền doanh nghiệp thời kì Ngun tắc dịng tiền vào báo cáo lưu chuyển tiền tệ: 1.1.2 Các dòng tiền báo cáo lưu chuyển tiền tệ Báo cáo lưu chuyển tiền tệ bao gồm dòng tiền từ hoạt động doanh nghiệp: a) Hoạt động kinh doanh Bao gồm khoản thu, chi liên quan đến hoạt động sản xuất tiêu thụ sản phẩm, hàng hóa, dịch vụ doanh nghiệp Dòng tiền vào Từ thu bán hàng cung cấp dịch vụ Dòng tiền Thanh toán cho nhà cung cấp hàng tồn kho Trả tiền dịch vụ cho nhân viên Để trả cho người cho vay (lãi suất) Trả thuế cho Chính phủ Thanh tốn cho nhà cung cấp khác chi phí hoạt động khác b) Hoạt động đầu tư Bao gồm khoản thu, chi liên quan đến hoạt động đầu tư, mua sắm lý tài sản cố định khoản đầu tư tài dài hạn Dòng tiền vào Từ việc nhượng bán tài sản cố định (tài sản, nhà máy, thiết bị) Từ việc bán khoản nợ chứng khốn vốn (khơng phải vốn cổ phần thường) đơn vị khác Từ thu nhập lãi cổ tức Dòng tiền Mua tài sản cố định (tài sản, nhà máy, thiết bị) Mua chứng khoán nợ chứng khoán vốn đơn vị khác c) Hoạt động tài Bao gồm khoản thu, chi liên quan đến hoạt động huy động vốn từ chủ nợ chủ sở hữu, hoàn trả vốn cho chủ nợ, mua lại cổ phần, chia lãi cho nhà đầu tư, chia cổ tức cho cổ đơng Dịng tiền vào Từ vay Từ việc bán chứng khốn cơng ty Dịng tiền Để hoàn trả số tiền vay Để mua lại chứng khốn cơng ty Trả cổ tức cho cổ đông 1.1.3 Các phương pháp lập báo cáo lưu chuyển tiền tệ a) Phương pháp trực tiếp Phương pháp trực tiếp phương pháp lập mà luồng tiền liên quan đến hoạt động kinh doanh tính toán xác định cách điều chỉnh lợi nhuận trước thuế thu nhập doanh nghiệp hoạt động kinh doanh b) Phương pháp gián tiếp Phương pháp gián tiếp phương pháp lập mà luồng tiền liên quan đến hoạt động kinh doanh xác định trình bày báo cáo lưu chuyển tiền tệ trước hết cách điều chỉnh lợi nhuận trước thuế thu nhập doanh nghiệp hoạt động kinh doanh khỏi ảnh hưởng khoản mục tiền, thay đổi kỳ hàng tồn kho, khoản phải thu, phải trả từ hoạt động kinh doanh khoản mà ảnh hưởng tiền luồng tiền từ hoạt động đầu tư 1.1.4 Vai trò báo cáo lưu chuyển tiền tệ Thông qua báo cáo lưu chuyển tiền tệ, nhà quản trị thấy kỳ doanh nghiệp lấy tiền đâu chi tiêu, sử dụng tiền vào việc Thơng qua báo cáo lưu chuyển tiền tệ, thấy mối quan hệ lợi nhuận dòng tiền Lợi nhuận xác định chênh lệch doanh thu chi phí, dòng tiền báo cáo lưu chuyển tiền tệ lại phản ánh chênh lệch dòng tiền vào dịng tiền Bên cạnh đó, báo cáo lưu chuyển tiền tệ giúp đánh giá khả trả nợ hạn, đánh giá khả tạo tiền từ nội sinh hay ngoại sinh Ngồi ra, cịn giúp đối tượng dự báo dòng tiền tương lai để đánh giá doanh nghiệp Báo cáo lưu chuyển tiền tệ cung cấp nguồn gốc dòng tiền doanh nghiệp, dịng tiền doanh nghiệp có thực bị tác động nguyên tắc hạch toán kế toán 1.2 Lập kế hoạch tài cho doanh nghiệp 1.2.1 Khái niệm Kế hoạch tài q trình dự kiến phân bổ vốn xác định cách thức doanh nghiệp đạt mục tiêu nhiệm vụ khác mà doanh nghiệp vạch Hồn thành kế hoạch tài bước cuối việc lập kế hoạch kinh doanh Kế hoạch bao gồm báo cáo lãi lỗ dự kiến đến năm tới báo cáo lưu chuyển tiền tệ Một bảng cân đối đơi bao gồm phân tích hịa vốn 1.2.2 Nội dung kế hoạch tài Dự kiến báo cáo kết kinh doanh sách phân phối lợi nhuận Dự kiến nhu cầu tài thơng qua bảng cân đối kế tốn mẫu doanh nghiệp Dự kiến kế hoạch lưu chuyển tiền tệ Lựa chọn biện pháp tổ chức, điều chỉnh, đảm bảo nguồn lực tài sử dụng hiệu a) 1.2.3 Các phương pháp lập kế hoạch tài cho doanh nghiệp Phương pháp lập báo cáo chuẩn Các bước thực hiện: Thiết lập dự báo doanh số bán Xác lập kế hoạch sản xuất việc sử dụng nguyên liệu, lao động trực tiếp, chi phí quản lý kèm để tạo lãi gộp Xác định chi phí khác Xác định lợi nhuận cách hoàn chỉnh báo cáo chuẩn thực tế b) Phương pháp tỷ lệ so với doanh thu Phương pháp giả thiết khoản mục bảng cân đối trì tỷ lệ định quan hệ với doanh thu Sau thay đổi doanh thu xác định nhu cầu tài trợ có liên quan 1.2.4 Vai trị, ý nghĩa việc lập kế hoạch tài cho doanh nghiệp a) Vai trị Xác định tính khả thi hoạt động kinh doanh: Một kế hoạch kinh doanh với kế hoạch tài kèm nghiên cứu khả thi công ty yếu tố mà doanh nghiệp cần để thành công Phân tích khác biệt thực tế kì vọng: Việc theo dõi so sánh kết thực tế so với khoản ngân sách chi tiết kế hoạch tài cho doanh nghiệp hội thực điều chỉnh cần thiết để quay trở lại lộ trình Kế hoạch tài cho biết giả định đằng sau dự đoán, điều quan trọng để tìm hiểu lý kỳ vọng việc triển khai lại không giống thực tế Dự báo yêu cầu tài chính: Triển khai hoạt động kinh doanh cần có vốn Các dự báo kế hoạch tài cho thấy doanh nghiệp phải cần tiền cần sử dụng tiền Nếu doanh nghiệp khơng có đủ số vốn cần thiết để bắt đầu kinh doanh, doanh nghiệp phải triển khai quy mô nhỏ phạm vi ngân sách cho phép Kế hoạch tài cho biết thiếu hụt xảy đâu, để nhà quản lý điều chỉnh dự báo doanh thu chi phí để tránh thiếu hụt đảm bảo doanh nghiệp có sẵn khoản tiền dự phòng khác, chẳng hạn quỹ tiết kiệm khoản vay để trang trải thâm hụt tiền mặt Thu hút khoản tài trợ đầu tư: Các nhà đầu tư người cho vay tổ chức tín dụng hay ngân hàng yêu cầu xem kế hoạch kinh doanh doanh nghiệp xin tài trợ, bao gồm kế hoạch tài với dự đốn, giả định kỳ vọng khả thi Nếu khơng có kế hoạch tài chính, kế hoạch tài khơng thuyết phục doanh nghiệp không nhận khoản vay đầu tư Một lý khác mà kế hoạch tài quan trọng cho biết loại tài chính, hình thức tín dụng phù hợp với doanh nghiệp b) Ý nghĩa Kế hoạch tài hay kế hoạch ngân sách giúp định hướng việc định hàng ngày doanh nghiệp, giúp người quản lý so sánh số lượng dự báo với kết thực tế mang lại thông tin quan trọng sức khỏe hiệu tài tổng thể doanh nghiệp Kế hoạch tài vơ quan trọng cần thiết cho doanh nghiệp thuộc lĩnh vực thiết lập mục tiêu tài cơng ty Tất doanh nghiệp cần áp dụng kế hoạch tài chính, kể doanh nghiệp nhỏ có ngân sách chi tiêu hạn chế Ngay công ty người cần phải có kế hoạch tài Cơ sở thực tiễn: 2.1 Giới thiệu tổng quan CTCP Hóa chất Việt Trì: 2.1.1: Tổng quan thơng tin CTCP Hóa chất Việt Trì Tên tiếng việt : cơng ty cổ phần Hóa chất Việt Trì Mã chứng khoán : HVT Điện thoại: 84-(210) 391 3743 Fax: 84–(210) 391 15 12 Website: http://www.vitrichem.vn/ Email: hcvtqt@hn.vnn.vn Địa chỉ: Phố Sơng Thao, Phường Thọ Sơn, Thành phố Việt Trì, Tỉnh Phú Thọ Năm thành lập : 04/11/1959 Vốn điều lệ: 109,880,590,000 đồng 2.1.2: Lịch sử hình thành phát triển CTCP Hóa chất Việt Trì Nhà máy Hóa chất số I Việt Trì thức khởi cơng xây dựng vào ngày 04/11/1959 Năm 1995, Nhà máy Nhà nước chuyển đổi tên thành Cơng ty Hóa chất Việt Trì Năm 2005, Cơng ty tiến hành cổ phần hóa doanh nghiệp theo lộ trình Nhà nước Cơng ty Cổ phần Hóa chất Việt Trì thức hoạt động từ 04/01/2006 Vốn điều lệ ngày thành lập 31.000.000.000 đồng, Nhà nước chiếm gần 70% lại CBCNV Tháng 5/2007 thực nghị Đại hội đồng cổ đông ngày 18/04/2007, Công ty thực tăng vốn lần thứ lên 34.410.000.000 VNĐ thơng qua hình thức phát hành cổ phiếu để trả cổ tức năm 2006 với tỷ lệ 11% cho cổ đông hữu Theo giấy phép phát hành số 298/UBCK-GCN Chủ tịch UBCKNN cấp ngày 06/03/2008, Công ty thực phát hành cổ phiếu cho cổ đông hữu cán công nhân viên với số cổ phần 997.713 cổ phần nâng tổng số vốn điều lệ Công ty lên thành 44.387.130.000VNĐ (Chi tiêu vốn đầu tư chủ sở hữu Công ty TNHH Kiểm toán tư vấn Thăng Long xác nhận báo cáo kiểm toán vốn ngày 30/07/2008) Ngày 08/05/2009 thời điểm niêm yết theo Thông báo số 174/TBTTGDHN Trung tâm giao dịch chứng khoán Hà Nội ngày 24 tháng năm 2009, số lượng niêm yết: 4.438.713 cổ phiếu Ngày 03/7/2013, Công ty thực phát hành cổ phiếu trả cổ tức cho cổ đông hữu với số cổ phần 614.560 cổ phần nâng tổng số vốn điều lệ Công ty lên thành 78.487.720.000 VNĐ 2.1.3 Cơ cấu tổ chức công ty: 2.1.4 Lĩnh vực kinh doanh sản xuất a Lĩnh vực hoạt động Lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh trước thay đổi vốn lưu động 145.446 132.637 Tăng, giảm khoản phải thu (48.468) 92.823 Tăng, giảm hàng tồn kho (8.864) (10.474) Tăng, giảm khoản phải trả (không kể lãi vay phải trả, thuế thu nhập phải nộp) 27.957 (52.751) Tăng, giảm chi phí trả trước (5.256) (4.572) (7.016) (11.429) Tiền lãi vay trả Tiền thu khác từ hoạt động kinh doanh (13.579) (4.188) Tiền chi khác cho hoạt động kinh doanh (2.739) (2.500) LƯU CHUYỂN TIỀN THUẦN TỪ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH 87.478 Báo cáo lưu chuyển tiền tệ HVT lập theo phương pháp gián tiếp Nhìn từ bảng 2.4, ta thấy lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh năm 2020 2021 CTCP Hóa chất Việt Trì dương giảm từ 142.689 triệu đồng xuống 87.478 triệu đồng Kết kinh doanh phát sinh chi phí khấu hao khơng có dịng tiền chảy Lợi nhuận trước thuế năm 2020 Doanh nghiệp 42.144 triệu đồng chiếm tới 86.474 triệu đồng chi phí khấu hao, chiếm 205% số lớn Nhưng TSCĐ hết khấu hao sử dụng làm tăng lợi nhuận thật doanh nghiệp Ta thấy lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh công ty dương, thể hoạt động kinh doanh tạo nên gia tăng tiền mặt cho doanh nghiệp, kênh tạo tăng trưởng vốn tiền an toàn bền vững Lưu chuyển tiền từ hoạt động kinh doanh dương trì hoạt động doanh nghiệp, sở để doanh nghiệp tồn phát triển Như vậy, tóm lại luồng tiền từ hoạt động kinh doanh cung cấp thông tin để đánh giá khả tạo tiền HVT từ hoạt động kinh doanh Cơng ty có bất ổn hoạt động sản xuất kinh doanh 142.689 Bảng 2.6: Bảng lưu chuyển từ hoạt động đầu tư Lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư Năm 2021 Đơn vị: triệu đồng Năm 2020 Tiền chi để mua sắm, xây dựng TSCĐ tài sản dài hạn khác (26.920) Tiền thu từ lý, nhượng bán TSCĐ tài sản dài hạn khác 171.662 Tiền chi cho vay, mua công cụ nợ đơn vị khác (176.668) (66.614) Tiền thu hồi cho vay, bán lại công cụ nợ đơn vị khác 141.653 34.629 Tiền thu lãi cho vay, cổ tức lợi nhuận chia 3.028 3.498 LƯU CHUYỂN TIỀN THUẦN TỪ HOẠT ĐỘNG ĐẦU TƯ (58.735) (101.561) Nguồn: Vietstock.vn Nhìn vào báo cáo lưu chuyển tiền tệ , ta thấy dòng lưu chuyển hoạt động đầu tư giảm 58.735 triệu đồng, dòng thu tăng 105.991 triệu đồng, dòng chi giảm 63.366 trđ Đây chưa dấu hiệu xấu hoạt động sản xuất kinh doanh Lưu chuyển tiền từ hoạt động đầu tư âm, thể lực sản xuất, lực kinh doanh doanh nghiệp có xu hướng phát triển Có thể thấy, dòng tiền năm 2020 2021 số âm phân tích nói dấu hiệu tích cực hoạt động đầu tư Tuy nhiên so với năm 2020 năm 2021 có thay đổi lượng tiền thu chi Trước tiên khoản thu, hầu hết khoản thu tăng nhiên nhìn tăng rõ rệt từ tiền thu hồi cho vay, bán lại công cụ nợ đơn vị khác Có thấy năm 2021 công ty thu khoản nợ lớn gấp ~ 4,1 lần so với năm 2020 Tiền (73.808) 734.143 thu lãi cho vay, cổ tức lợi nhuận chia tăng nhẹ cơng ty trọng vào việc dùng nguồn lợi nhuận giữ lại để tái đầu tư Bên cạnh giảm khoản chi chi để mua sắm, xây dựng TSCĐ tài sản dài hạn khác Như nhìn chung hoạt động đầu tư năm 2021 khả quan, so với năm 2020 quy mơ đầu tư có xu hướng mở rộng Bảng 2.7: Bảng lưu chuyển từ hoạt động tài Năm 2021 Đơn vị: triệu đồng Năm 2020 106.560 156.019 (137.095) (177.331) Cổ tức, lợi nhuận trả cho chủ sở hữu (10.983) (16.473) LƯU CHUYỂN TIỀN THUẦN TỪ HOẠT ĐỘNG TÀI CHÍNH (41.518) (37.785) Lưu chuyển tiền từ hoạt động tài Tiền thu từ vay Tiền trả nợ gốc vay Nhìn vào báo cáo lưu chuyển tiền tệ, ta thấy lưu chuyển tiền từ hoạt động tài qua năm giảm, năm 2020 giảm 41.518 triệu đồng, cổ tức lợi nhuận trả cho chủ sở hữu tăng Lưu chuyển tiền từ hoạt động tài âm, thể cơng ty không cần tài trợ, doanh nghiệp trả bớt nợ vay chia lãi cho chủ sở hữu trả lại phần vốn góp cho chủ sở hữu Đây cịn dấu hiệu q trình cấu lại nguồn vốn doanh nghiệp dấu hiệu trình thu hẹp đầu tư hoạt động kinh doanh đạt đến mức độ bão hòa Như vậy, cần thiết phải tạo dòng tiền từ hoạt động dương cơng ty tồn phát triển Dịng tiền từ hoạt động dương trì hoạt động đơn vị liên tục, từ kéo theo hoạt động khác đầu tư, tài trợ gia tăng