Các yếu tố tác động đến rủi ro thanh khoản của các ngân hàng thương mại tại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM Ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 34 02 01 TRẦN ĐỨC PHÚ TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2023 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM Ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 34 02 01 Họ tên sinh viên: TRẦN ĐỨC PHÚ Mã số sinh viên: 050607190389 Lớp sinh hoạt: HQ7 - GE17 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC TS DƢ THỊ LAN QUỲNH TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2023 i TĨM TẮT Bài khóa luận tốt nghiệp đƣợc thực với chủ đề “Các yếu tố tác động đến rủi ro khoản Ngân hàng Thƣơng mại Việt Nam” Tác giả lƣợt khảo nghiên cứu trƣớc có đề cập đến yếu tố tác động đến RRTK NHTM Việt Nam nƣớc giới Các liệu từ báo cáo tài 26 ngân hàng thƣơng mại Việt Nam đƣợc sử dụng khóa luận, thời gian nghiên cứu từ 2013 – 2022 bao gồm Quy mô ngân hàng (SIZE), Tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản (CAP), Tỷ lệ dƣ nợ cho vay tổng tài sản (TLA), Tỷ lệ nợ xấu (NPL), Tỷ lệ lợi nhuận vốn chủ sở hữu (ROE) Tỷ lệ lạm phát (INF) Thực nghiên cứu số khe hở tài trợ (FGAP) hệ số khoản (LIQ(LAR)) để đo lƣờng rủi ro khoản Những mơ hình hồi quy Pooled OLS, FEM REM đƣợc dùng để ƣớc lƣợng biến, nhƣng mô hình hồi quy cuối xảy tƣợng tự tƣơng quan phƣơng sai sai số thay đổi, sau tác giả tiếp tục sử dụng mơ hình FGLS để khắc phục mơ hình trƣớc Cuối cùng, nghiên cứu có yếu tố có tác động đến rủi ro khoản là: Quy mơ ngân hàng (SIZE), Tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản (CAP), Tỷ lệ dƣ nợ cho vay tổng tài sản (TLA) có tác động chiều đến RRTK, biến Tỷ lệ lợi nhuận vốn chủ sở hữu (ROE) có tác động ngƣợc chiều, biến cịn lại Tỷ lệ nợ xấu (NPL) Tỷ lệ lạm phát (INF) khơng có ý nghĩa thống kê Sau đó, tác giả thảo luận đƣa khuyến nghị dựa vào kết nghiên cứu với mục đích giúp ngân hàng hạn chế rủi ro khoản ii ABSTRACT The graduation thesis was conducted on the topic "Factors affecting the liquidity risk of commercial banks in Vietnam" The author reviewed previous studies that mentioned factors affecting the liquidity risk of commercial banks in Vietnam and other countries around the world The data from the financial statements of 26 commercial banks in Vietnam are used in the thesis The research period from 2013 to 2022 includes bank size (SIZE), equity to equity ratio total assets (CAP), loan-to-total assets ratio (TLA), bad debt ratio (NPL), return on equity (ROE), and inflation rate (INF) Conduct research using the funding gap index (FGAP) and liquidity ratio (LIQ(LAR)) to measure liquidity risk Pooled OLS, FEM, and REM regression models were used to estimate the variables, but for the final regression model, the same correlation and variance of variance occurred, then the author continued Use the FGLS model to overcome the previous model Finally, the study has four factors that have an impact on liquidity risk, in which the variables bank size (SIZE), equity to total assets (CAP), and loan outstanding ratio on total assets (TLA) have a positive impact on liquidity risk, the variable return on equity (ROE) has a negative effect, and the remaining variables are NPL ratio (NPL) and NPL ratio The inflation rate (INF) was not statistically significant Then, the author discusses and makes recommendations based on the above research results, with the aim of helping banks limit liquidity risk iii LỜI CAM ĐOAN Tên Trần Đức Phú, sinh viên Khóa chuyên ngành Tài Chính – Ngân hàng trƣờng Đại học Ngân hàng Thành phố Hồ Chí Minh Bài khóa luận với chủ đề “Các yếu tố tác động đến rủi ro khoản ngân hàng thƣơng mại Việt Nam” nghiên cứu đƣợc thực dƣới hƣớng dẫn khoa học TS Dƣ Thị Lan Quỳnh Mọi số liệu nghiên cứu mang tính trung thực Trong có sử dụng số nội dung cơng bố trƣớc đƣợc tác giả thực trích dẫn đầy đủ nghiên cứu Tác giả Trần Đức Phú iv LỜI CẢM ƠN Trƣớc hết, xin gửi lời cảm ơn chân thành đến quý Thầy (Cô) Trƣờng Đại học Ngân hàng truyền đạt kiến thức kỹ liên quan đến chuyên ngành đến sinh viên khác nói chung Tiếp theo, sinh viên chun ngành Tài Chính – Ngân hàng, tơi thực khóa luận tốt nghiệp cuối khóa với đề tài “Các yếu tố tác động đến rủi ro khoản ngân hàng thƣơng mại Việt Nam” Đây kết sau trình cố gắng thân giúp đỡ TS Dƣ Thị Lan Quỳnh Qua lời trên, muốn gửi lời cảm ơn đến giúp đỡ tơi suốt q trình thực khóa luận Tơi xin đƣợc nói lời cảm ơn đến gia đình ngƣời bạn ủng hộ đƣa lời khun để tơi làm tốt khóa luận Cuối cùng, khóa luận tốt nghiệp có nhiều thiếu sót vốn kiến thức cịn hạn hẹp Tôi sẵn sàng để nhân đƣợc lời góp ý q báu q Thầy (Cơ) để tơi đƣợc hồn thiện nghiên cứu Tơi xin chân thành cảm ơn! Tác giả Trần Đức Phú v MỤC LỤC CHƢƠNG GIỚI THIỆU VỀ NGHIÊN CỨU .1 1.1 Lý chọn đề tài 1.2 Mục tiêu đề tài 1.2.1 Mục tiêu tổng quát 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.4 Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu 1.4.1 Đối tƣợng nghiên cứu .3 1.4.1 Phạm vi nghiên cứu 1.5 Phƣơng pháp nghiên cứu 1.6 Đóng góp nghiên cứu 1.7 Bố cục khóa luận CHƢƠNG TỔNG QUAN CÁC LÝ THUYẾT VÀ NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM .7 2.1 Tổng quan khoản rủi ro khoản ngân hàng thƣơng mại 2.1.1 Khái niệm khoản 2.1.2 Khái niệm rủi ro khoản .7 2.2 Các nguyên nhân xảy rủi ro khoản vi 2.2.1 Nguyên nhân chủ quan 2.2.2 Nguyên nhân khách quan 2.3 Phƣơng pháp đo lƣờng rủi ro khoản .9 2.3.1 Phƣơng pháp đo lƣờng rủi ro khoản dựa vào khe hở tài trợ 2.3.2 Phƣơng pháp đo lƣờng rủi ro khoản dựa vào hệ số khoản 10 2.4 Cơ sở lý thuyết yếu tố tác động đến rủi ro khoản ngân hàng thƣơng mại 13 2.5 Các yếu tố có tác động đến rủi ro khoản 14 2.5.1 Quy mô ngân hàng (SIZE) .14 2.5.2 Tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản (CAP) .14 2.5.3 Tỷ lệ nợ xấu (NPL) 15 2.5.4 Vốn chủ sở hữu (ROE) 15 2.5.5 Tỷ lệ cho vay so với tổng tài sản (TLA) 15 2.5.6 Tỷ lệ lạm phát (INF) .16 2.6 Tổng quan nghiên cứu thực nghiệm liên quan đến yếu tố tác động đến rủi ro khoản 16 2.6.1 Nghiên cứu nƣớc 16 2.6.2 Nghiên cứu nƣớc 17 CHƢƠNG PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 23 vii 3.1 Quy trình nghiên cứu .23 3.2 Biến giả thuyết nghiên cứu 24 3.2.1 Quy mô ngân hàng (SIZE) .24 3.2.2 Tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản (CAP) .24 3.2.3 Tỷ lệ nợ xấu (NPL) 24 3.2.4 Tỷ lệ lợi nhuận vốn chủ sở hữu (ROE) 25 3.2.5 Tỷ lệ cho vay so với tổng tài sản (TLA) 25 3.2.6 Tỷ lệ lạm phát (INF) .25 3.3 Mơ hình nghiên cứu .28 3.4 Phƣơng pháp phân tích liệu 29 3.4.1 Các liệu nghiên cứu 29 3.4.2 Phân tích liệu nghiên cứu 30 CHƢƠNG KẾT QUẢ VÀ THẢO LUẬN KẾT QUẢ YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN RỦI RO THANH KHOẢN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI TẠI VIỆT NAM .35 4.1 Phân tích thống kê mô tả 35 4.2 Ma trận tƣơng quan 37 4.3 Kiểm định đa cộng tuyến .38 4.4 Kiểm định lựa chọn mơ hình phù hợp 38 viii 4.4.1 Kiểm định lựa chọn mơ hình hồi quy tuyến tính (OLS) mơ hình hồi quy tác động cố định (FEM) .41 4.4.2 Kiểm định lựa chọn mơ hình hồi quy tác động cố định (FEM) mơ hình hồi quy tác động ngẫu nhiên (REM) 41 4.5 Kiểm định phƣơng sai sai số thay đổi .42 4.6 Kiểm định tự tƣơng quan .44 4.7 Khắc phục mơ hình phƣơng pháp bình phƣơng nhỏ tổng quát khả thi (FGLS) .44 4.8 Thảo luận kết nghiên cứu 46 4.8.1 Tác động quy mô ngân hàng (SIZE) đến rủi ro khoản 47 4.8.2 Tác động tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản (CAP) đến rủi ro khoản .48 4.8.3 Tác động lợi nhuận sau thuế vốn chủ sở hữu (ROE) đến rủi ro khoản .48 4.8.4 Tác động tỷ lệ dƣ nợ cho vay tổng tài sản (TLA) đến rủi ro khoản .49 CHƢƠNG KẾT LUẬN VÀ KHUYẾN NGHỊ .51 5.1 Kết luận đề tài 51 5.2 Các hàm ý sách .52 5.2.1 Gia tăng tổng tài sản 52 5.2.2 Siết chặt việc sử dụng vốn 53