Một số giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn kinh doanh tại công ty tnhh xây dựng và thương mại hoàng hưng

SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng MỤC LỤC LỜI NÓI ĐẦU CHƯƠNG : LÝ LUẬN CHUNG VỀ VỐN KINH DOANH VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Vốn kinh doanh nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm, thành phần, đặc trưng vốn kinh doanh danh nghiệp 1.1.2 Thành phần vốn kinh doanh 1.1.3 Nguồn hình thành vốn kinh doanh doanh nghiệp 11 1.1.4 Các mơ hình tài trợ vốn kinh doanh cho doanh nghiệp 13 1.2 Hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 15 1.2.1 Khái niệm hiệu sử dụng vốn kinh doanh 15 1.2.2 Sự cần thiết nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh 16 1.2.3 Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 16 1.2.4 Những nhân tố ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp 23 1.2.5 Một số biện pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh 24 CHƯƠNG : THỰC TRẠNG SỬ DỤNG VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH CỦA CÔNG TY TNHH XÂY DỰNG VÀ THƯƠNG MẠI HOÀNG HƯNG 26 2.1 Khái quát chung công ty 26 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển 26 2.1.2 Cơ cấu máy tổ chức 27 2.1.3 Đặc điểm tổ chức sản xuất kinh doanh công ty 28 2.1.4 Các sách kế tốn chủ yếu cơng ty 31 2.2 Tình hình quản lý sử dụng hiệu sử dụng vốn kinh doanh 33 2.2.1 Tình hình vốn kinh doanh nguồn vốn kinh doanh công ty 34 2.2.2 Tình hình quản lý sử dụng hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng 37 2.2.3 Đánh giá chung tình hình quản lý sử dụng hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty 53 Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng CHƯƠNG 3: MỘT SỐ GIẢI PHÁP CHỦ YẾU NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY TNHH XÂY DỰNG VÀ THƯƠNG MẠI HOÀNG HƯNG 56 3.1 Định hướng phát triển công ty thời gian tới 56 3.1.1 Bối cảnh kinh tế xã hội 56 3.1.2 Mục tiêu định hướng công ty 57 3.2 Các biện pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty thời gian tới 58 3.2.1 Tăng cường công tác quản lý vốn cố định 59 3.2.2 Tăng cường công tác quản lý vốn lưu động 60 3.2.3 Quản lý tốt hàng tồn kho 60 3.2.4 Đẩy mạnh cơng tác tốn thu hồi công nợ để hạn chế bị chiếm dụng vốn 61 3.2.5 Điều chỉnh công nợ hợp lý 62 KẾT LUẬN VÀ MỘT SỐ KIẾN NGHỊ 63 I KẾT LUẬN 63 II MỘT SỐ KIẾN NGHỊ 63 II.1 Kiến nghị với Nhà nước 63 II.2 Kiến nghị với công ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng 64 TÀI LIỆU THAM KHẢO 65 Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng LỜI NÓI ĐẦU Bất kỳ doanh nghiệp kinh tế muốn tồn phát triển cần phải có vốn Vốn tiền đề, điều kiện cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Vốn phạm trù kinh tế hàng hóa, yếu tố quan trọng định tới sản xuất lưu thông hàng hóa Nhưng huy động vốn vấn đề đặt khơng bảo tồn vốn mà cịn phải phát triển vốn Bên cạnh việc tổ chức sử dụng vốn kinh doanh có tác động lớn đến chi phí sản xuất kinh doanh giá thành tăng hay giảm, ảnh hưởng không nhỏ đến kết hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Do đó, việc nâng cao hiệu tổ chức sử dụng vốn kinh doanh vấn đề tất doanh nghiệp quan tâm Ngày nay, với tiến không ngừng khoa học kỹ thuật công nghệ cộng với cạnh tranh kinh tế ngày gay gắt Do vậy, để khẳng định vị kinh tế nhu cầu vốn cho việc mở rộng quy mô hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp ngày lớn Trong kinh tế hiệu sử dụng vốn đầu tư cho sản xuất kinh doanh chịu tác động nhiều nhân tố khác như: Chính sách, chế độ quản lý Nhà nước, việc bố trí cấu vốn đầu tư không kể đến tài trí tuệ người lãnh đạo doanh nghiệp Vì cơng tác tổ chức, quản lý bảo tồn sử dụng vốn cho có hiệu có ý nghĩa vơ quan trọng, định trước tiên đến tồn tại, tiếp tới tăng trưởng phát triển doanh nghiệp, điều kiện tiên giúp doanh nghiệp khẳng định vị kinh tế thị trường Điều khẳng định tầm quan trọng việc tạo lập, bảo tồn sử dụng vốn cho có hiệu doanh nghiệp Đây vấn đề xúc doanh nghiệp trọng quan tâm Nhận thức tầm quan trọng việc nâng cao hiệu tổ chức sử dụng vốn kinh doanh, qua thời gian thực tập công ty TNHH xây dựng thương mại Hồng Hưng với hướng dẫn tận tình giáo viên hướng dẫn Tiến sĩ Nguyễn Thị Hà tập thể cán cơng nhân viên phịng kế tốn công ty, vận dụng lý luận vào thực tiễn công ty đồng thời từ thực tiễn làm sáng tỏ lý luận, với ý nghĩa tầm quan trọng vốn kinh Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng doanh em xin sâu nghiên cứu hoàn thành đề tài luận văn tốt nghiệp với đề tài :“ Một số giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh cơng ty TNHH xây dựng thương mại Hồng Hưng” Mục đích nghiên cứu đề tài sở thực tế tình hình tổ chức sử dụng vốn kinh doanh công ty để thấy mặt đạt cần phát huy đồng thời thấy tồn cần khắc phục, từ đưa biện pháp cụ thể nhằm nâng cao hiệu tổ chức sử dụng vốn kinh doanh công ty Nội dung luận văn gồm chương : Chương 1: Lý luận chung vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh doanh nghiệp Chương 2: Thực trạng hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng Chương 3: Một số giải pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu tổ chức sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng Do thời gian thực tập trình độ nghiên cứu cịn nhiều hạn chế nên đề tài luận văn không tránh khỏi thiếu sót, em mong nhận cảm thơng ý kiến đóng góp thầy cơ, q cơng ty để khóa luận em hồn thiện có chất lượng tốt Em xin bày tỏ lòng biết ơn sâu sắc tới giáo viên hướng dẫn Tiến sĩ Nguyễn Thị Hà bảo hướng dẫn tận tình cho em, phịng kế tốn cơng ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng giúp em hoàn thành đề tài luận văn tốt nghiệp Em xin chân thành cảm ơn! Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng CHƯƠNG 1: LÝ LUẬN CHUNG VỀ VỐN KINH DOANH VÀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Vốn kinh doanh nguồn vốn kinh doanh doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm, thành phần, đặc trưng vốn kinh doanh danh nghiệp Trong kinh tế thị trường, để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh, doanh nghiệp cần phải có yếu tố sau: sức lao động, đối tượng lao động tư liệu lao động Để có yếu tố địi hỏi doanh nghiệp phải ứng mốt số vốn định phù hợp với quy mô điều kiện kinh doanh Vốn kinh doanh doanh nghiệp thường xuyên vận động chuyển hóa từ thình thái ban đầu tiền chuyển sang hình thái vật cuối lại trở hình thái ban đầu tiền Sự vận động vốn kinh doanh gọi tuần hồn vốn Q trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp diễn liên tục, không ngừng Do đó, tuần hồn vốn kinh doanh diễn liên tục lặp lặp lại có tính chất chu kỳ tạo thành chu chuyển vốn kinh doanh Sự chu chuyển vốn kinh doanh chịu chi phối lớn đặc điểm kinh tế - kỹ thuật ngành kinh doanh Từ phân tích rút : Vốn kinh doanh doanh nghiệp biểu tiền toàn giá trị tài sản huy động, sử dụng vào hoạt động sản xuất kinh doanh nhằm mục đích sinh lời (2) [trang 61] Vốn kinh doanh khơng điều kiện tiên đời doanh nghiệp mà cịn yếu tố giữ vai trò định trình hoạt động phát triển doanh nghiệp Vì vậy, coi vốn tiền đề trình đầu tư sản xuất kinh doanh, quỹ tiền tệ đặc biệt, tiềm lực tài doanh nghiệp Vốn có đặc trưng sau : - Vốn hiểu giá trị toàn tài sản thuộc quyền quản lý sử dụng doanh nghiệp thời điểm định Vốn lượng giá trị thực tài sản hữu hình vơ hình Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng Vốn tích tụ tập trung đến lượng định phát huy tác - dụng Để đầu tư sản xuất kinh doanh, vốn doanh nghiệp tích tụ thành lượng tiền lớn tới mức vốn pháp định mà Nhà nước quy định cho ngành nghề, lĩnh vực hoạt động Các nhà quản lý, nhà đầu tư không khai thác tiềm vốn có doanh nghiệp mà cịn phải cân nhắc, tính tốn để lựa chọn để chọn nguồn huy động đảm bảo yêu cầu sản xuất kinh doanh nâng cao hiệu kinh tế đồng vốn Vốn không đồng với tiền tệ Tiền tệ hình thái vốn ban đầu doanh - nghiệp Tiền tệ dạng tiềm vốn Để biến thành vốn tiền phải đưa vào sản xuất kinh doanh sinh lời Đồng thời, vốn phải khơng ngừng bảo tồn, bổ sung phát triển sau trình vận động để thực tái sản giản đơn mở rộng doanh nghiệp - Vốn phải gắn với chủ sở hữu định để tránh chi tiêu lãng phí thất hiệu - Vốn thứ hàng hóa đặc biệt bán quyền sử dụng Người mua quyền sử dụng vốn thời gian định 1.1.2 Thành phần vốn kinh doanh Với tầm quan trọng mang tính chất sống cịn vốn nêu việc quản lý sử dụng vốn cần thiết Để quản lý vốn tốt khơng thể khơng đề cập đến việc phân loại vốn Có phương pháp phân loại hợp lý làm cho việc sử dụng vốn có hiệu Có nhiều sở khác để phân loại vốn : - Căn vào thời gian hoạt động vốn, vốn chia thành : + Vốn ngắn hạn + Vốn dài hạn Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng Tuy nhiên, trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp chu kỳ lặp lặp lại Mỗi chu kỳ chia thành giai đoạn : Chuẩn vị sản xuất → sản xuất → tiêu thụ doanh nghiệp sản xuất; hàng hóa → tiêu thụ doanh nghiệp thương mại Trong giai đoạn trình sản xuất kinh doanh vốn luân chuyển tuần hoàn không ngừng - Căn vào đặc điểm luân chuyển vốn giai đoạn chu kỳ sản xuất kinh doanh, người ta chia vốn thành : + Vốn cố định + Vốn lưu động 1.1.2.1 Vốn cố định (VCĐ) (2) [trang 67/68] Trong điều kiện kinh tế hàng hóa tiền tệ để hình thành xây dựng mua sắm tài sản cố định doanh nghiệp cần phải có vốn đầu tư ứng trước số vốn đầu tư ứng trước để xây dựng mua sắm tài sản cố định gọi vốn cố định doanh nghiệp - Đặc trưng VCĐ: + VCĐ số vốn đầu tư ứng trước số vốn càn phải thu hồi lại cách đầy đủ bảo toàn VCĐ + Do VCĐ vốn đầu tư ứng trước TSCĐ quy mô VCĐ lớn hay nhỏ định quy mô TSCĐ doanh nghiệp trình độ trang bị sở vật chất kỹ thuật lực sản xuất doanh nghiệp + Đặc điểm kinh tế kỹ thuật TSCĐ trình tham gia hoạt động kinh doanh chi phối đặc điểm vận động (chu chuyển) VCĐ - Các đặc điểm chu chuyển VCĐ: So với VLĐ trình tham gia sản xuất kinh doanh vận động VCĐ có đặc điểm sau : Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng + VCĐ tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh VCĐ có đặc điểm TSCĐ sử dụng lâu dài nhiều chu kỳ sản xuất định + VCĐ chu chuyển phần chu kỳ sản xuất kinh doanh Trong chu kỳ sản xuất kinh doanh có phận VCĐ chu chuyển cấu thành chi phí sản xuất kinh doanh hình thức khấu hao TSCĐ tương ứng với phần giá trị hao mòn TSCĐ Bộ phận lại chưa chu chuyển tồn hình thức giá trị cịn lại TSCĐ Bộ phận ngày giảm với gia tăng thời gian sử dụng TSCĐ + VCĐ hồn thành vịng tuần hồn TSCĐ hết thời gian sử dụng Như vậy, VCĐ doanh nghiệp phận vốn đầu tư ứng trước TSCĐ mà đặc điểm chu chuyển giá trị phần nhiều chu kỳ kinh doanh hồn thành vịng chu chuyển tái sản xuất TSCĐ mặt giá trị Chính VCĐ có đặc điểm ln chuyển nên đòi hỏi việc quản lý VCĐ phải ln gắn liền với việc quản lý hình thái vật TSCĐ Bên cạnh phải có biện pháp tổ chức sử dụng VCĐ cho vừa bảo toàn vừa phát triển VCĐ 1.1.2.2 Vốn lưu động (VLĐ) (2)[trang 88/89] Vốn lưu động doanh nghiệp số vốn tiền ứng trước TSLĐ sản xuất TSLĐ lưu thông nhằm đảm bảo cho trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp tiến hành cách thường xuyên liên tục Vốn lưu động biểu tiền TSLĐ nên đặc điểm vận động VLĐ chịu chi phối đặc điểm TSLĐ Để tiến hành q trình sản xuất kinh doanh ngồi TSLĐ doanh nghiệp cịn cần phải có TSLĐ sản xuất TSLĐ lưu thông - TSLĐ sản xuất doanh nghiệp bao gồm : + Các đối tượng lao động như: vật tư dự dự trữ trình sản xuất (nguyên vật liệu chính, vật liệu phụ, nhiên liệu vật tư nằm trình chế biến ) Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng số phận trình sản xuất như: sản phẩm dở dang, bán thành phẩm + Một phận tư liệu lao động doanh nghiệp không đủ tiêu chuẩn TSCĐ hữu hình để tiện cho việc quản lý đầu tư mua sắm theo chế độ tài hành xếp vào TSCĐ tài doanh nghiệp gọi tên cơng cụ dụng cụ gọi công cụ lao động thuộc TSCĐ - TSLĐ lưu thông doanh nghiệp: tài sản lưu động nằm q trình lưu thơng doanh nghiệp như: thành phẩm kho chờ tiêu thụ, vốn tiền, vốn toán Trong trình sản xuất kinh doanh, TSLĐ sản xuất TSLĐ lưu thông luôn thay chỗ cho nhau, vận động khơng ngừng nhằm đảm bảo cho q trình tái sản xuất tiến hành liên tục thuận lợi VLĐ doanh nghiệp thường xuyên vận động thay đổi hình thái biểu vận động chúng trải qua giai đoạn sau: → Giai đoạn 1: (T – H) Doanh nghiệp dùng tiền mua loại đối tượng laoi động để dự trữ sản xuất, kết thú giai đoạn VLĐ từ hình thái tiền tệ chuyển sang hình thái vật tư hàng hóa → Giai đoạn 2: (H SX H’) Doanh nghiệp tiến hành dự trữ số nguyên liệu mua kho hình thành vật tư dự trữ sản xuất sau tiến hành sản xuất sản phẩm Các vật tư sản xuất dần để sử dụng trải qua trình sản xuất, sản phẩm dự trữ sản xuất chuyển sang hình thái sản phẩm dở dang cuối chuyển sang hình thái sản phẩm → Giai đoạn 3: (H’ – T’) Doanh nghiệp tiến hành tiêu thụ sản phẩm va thu tiền giai đoạn VLĐ từ hình thái thành phẩm chuyển sang hình thái tiền tệ điểm xuất phát vịng tuần hồn vốn Page SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng Đặc điểm chu chuyển VLĐ (2)[trang 89] So với VCĐ trình tham gia sản xuất kinh doanh VLĐ có đặc điểm sau: + VLĐ q trình chu chuyển ln ln thay đổi hình thái biểu + VLĐ chuyển toàn giá trị lần hoàn lại toàn sau chu kỳ kinh doanh + VLĐ hoàn thành vịng tuần hồn sau chu kỳ kinh doanh Từ đặc điểm VLĐ cần đòi hỏi trình quản lý sử dụng VLĐ cần phải quan tâm đến vấn đề sau: + Phải xác định VLĐ cần thiết tối thiểu cho hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thời kỳ, tránh tình trạng ứ đọng vốn gây trở ngại thiếu vốn làm cho trình sản xuất bị gián đoạn + Tăng cường tổ chức khai thác nguồn tài trợ VLĐ đảm bảo cho VLĐ đầy đủ, kịp thời cho hoạt động sản xuất kinh doanh phải ln quan tâm tìm giải pháp thích ứng nhằm tổ chức quản lý sử dụng VLĐ đạt hiệu cao VLĐ điều kiện vật chất thiếu trình tái sản xuất Muốn cho trình tái sản xuất liên tục, doanh nghiệp phải có đủ tiền vốn đầu tư vào hình thái khác VLĐ, khiến cho hình thái có mức tồn hợp lý đồng với VLĐ cịn cơng cụ phản ánh, đánh giá trình vận động vật tư Trong doanh nghiệp vận động vốn phải phản ánh số lượng vật tư, hàng hóa dự trữ sử dụng khâu nhiều hay VLĐ luân chuyển nhanh hay chậm phản ánh số lượng vật tư sử dụng tiết kiệm hay khơng Bởi vậy, thơng qua tình hình luân chuyển VLĐ kiểm tra, đánh giá cách kịp thời mặt mua sắm, dự trữ, sản xuất tiêu thụ sản phẩm dịch vụ doanh nghiệp Page 10 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng Bảng 11: Phân tích tình hình cơng nợ cơng ty Đơn vị : Triệu đồng Chỉ tiêu 31/12/ 2012 Đầu năm Cuối năm Các khoản phải 31/12/2011 Chênh lệch Đầu năm Cuối năm Chênh lệch 2.263 8.570 -6.307 3.353 2.263 1.090 9.996 10.599 -603 5.062 9.996 -4.934 -7.733 -2.029 -1.709 -7.733 thu Các khoản phải trả Chênh lệch khoản phải thu phải trả (nguồn: bảng CĐKT công ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng năm 2010, 2011, 2012– phịng kế tốn) Bảng cho thấy năm 2011 công ty chiếm dụng vốn nhiều chiếm dụng, điều thể chỗ chênh lệch khoản phải thu so với khoản phải trả đầu năm 1.709 trđ đến cuối năm lên tới 7.733 trđ Đến năm 2012, chênh lệch khoản phải thu cuối năm so với đầu năm lại lớn chênh lệch khoản phải trả Các khoản phải thu năm 2012 tăng lên lượng lớn 6.307 trđ, điều cho thấy công ty cho khách hàng nợ khoản tiền lớn Bên cạnh khoản phải trả giảm cuối năm so với đầu năm giảm 603 trđ Điều thể tình trạng cơng ty chiếm dụng vốn đồng thời lại bị chiếm dụng vốn Vì lượng vốn chiếm dụng khơng phát huy khả sinh lời, kéo theo làm giảm hiệu sản xuất kinh doanh Page 51 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng Bảng 12: Chỉ tiêu khả toán công ty Chỉ tiêu / Đơn vị 31/12/012 31/12/2011 31/12/2010 1,57 1,83 1,79 0,9 0,4 0,8 0,005 0,109 0,093 1,25 1,04 1,54 tính Hệ số tốn tổng qt (lần) Hệ số toán nhanh (lần) Hệ số toán tiền mặt (lần) Hệ số toán thời (lần) (nguồn: bảng CĐKT công ty TNHH xây dựng thương mại Hồng Hưng năm 2010, 2011, 2012– phịng kế tốn) Qua bảng phân tích tiêu khả tốn cơng ty qua năm tăng giảm khơng đồng đều: - Năm 2011 hệ số tốn tổng quát công ty tăng 0,04 lần so với năm 2010 Năm 2012 hệ số toán tổng quát giảm 0,26 lần so với năm 2011 giảm 0,22 lần so với năm 2010 Khả toán công ty giảm dần, thể kết không tốt - Năm 2012, hệ số toán nhanh tăng 0,5 lần so với năm 201 tương đương với hệ số toán nhanh năm 2012 tăng gấp lần so với năm 2011 Điều có năm 2012 công ty giảm số lượng lớn HTK - Hệ số toán tiền mặt năm 2012 so với năm 2011 năm 2010 thấp, năm 2012 số phát sinh tăng thấp số phát sinh giảm làm cho số dư tiền mặt cuối năm giảm mạnh, lượng tiền mặt có sẵn két thấp Page 52 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN - Ngành: Tài – Ngân hàng Hệ số tốn thời công ty lớn 1, nợ phải trả ngắn hạn nhỏ tài sản ngắn hạn, công ty có khả tốn thời điểm Từ tình hình ta thấy ba năm hoạt động, cơng ty có đủ khả tốn khoản nợ ngắn hạn vịng năm Nợ ngắn hạn công ty lớn khoản phải thu, công ty chiếm dụng vốn khách hàng Tiền mặt két mức thấp, khả toán tiền mặt chưa tốt trường hợp cơng ty cần tốn Cơng ty cần cải thiện khả toán, tránh trường hợp nợ xấu bạn hàng làm uy tín Để đạt kết kinh doanh có hiệu cơng ty cần phát huy ưu điểm vốn có khắc phục hạn chế 2.2.3 Đánh giá chung tình hình quản lý sử dụng hiệu sử dụng vốn kinh doanh cơng ty * Những thành tích: Những vấn đề đặt công tác sử dụng VKD cơng ty năm 2012: - Qua tính tốn phân tích tình tình quản lý sử dụng VKD kết hoạt động sản xuất kinhd oanh cơng ty TNHH xây dựng thương mại Hồng Hưng năm 2012 thấy thành tích bật cơng tác tổ chức mà cơng ty đạt năm qua là: + Hàng tồn kho giảm xuống giúp công ty giảm tình trạng ứ đọng vốn + Cơng ty áp dụng kỹ thuật tiên tiến vào khâu sản xuất kinh doanh để hạn chế chi phí sửa chữa, hỏng hóc nâng cao suất cho công nhân Tạo đựơc nguồn vốn sản xuất kinh doanh không bị ngừng trệ, tất hợp đồng ký hoàn thành tiến độ để giữ chữ tín khách hàng, nhà cung cấp vật tư, vốn Công ty chấn chỉnh lại công tác quản lý, vấn đề tài số khâu cịn yếu * Những hạn chế: Page 53 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng Tuy nhiên, bên cạnh thành tích đạt cịn nhiều tồn cần phải giải Khi chuyển sang kinh tế thị trường mặt khác hình thức cơng ty loại vừa nhỏ, cơng ty cịn nhiều vấn đề công tác quản lý sử dụng vốn kinh doanh, cụ thể: + Cơ cấu nguồn vốn chưa hợp lý, phần lớn công ty sử dụng nguồn vốn vay Điều làm cơng ty có khả tự chủ mặt tài chính, dễ phụ thuộc vào yếu tố bên (hay bị phụ thuộc tài chính) + Hạn chế cơng tác quản lý công nợ: công tác quản lý khoản phải thu, phải trả chưa dự báo tốt lượng vốn lưu động cho hoạt động sản xuất kinh doanh Lượng dự trữ tiền mặt thấp ảnh hưởng đến khả tốn cơng ty Địi hỏi vấn đề quản lý vốn tiền cần có biện pháp để đảm bảo khả tốn cơng ty khoản nợ đến hạn không ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn lưu động công ty + Công ty để vốn ứ đọng hàng tồn kho lớn, ảnh hưởng không tốt tới hiệu sản xuất kinh doanh cơng ty Vì dẫn đến vòng quay vốn bị ảnh hưởng kéo theo hiệu sử dụng vốn thấp + Trong năm công ty không tận dụng khoản vốn chiếm dụng mà lại để tượng vốn bị người khác chiếm dụng, sử dụng sinh lời cho họ khoản thu từ khách hàng Đây nguyên nhân chủ yếu làm giảm hiệu sử dụng vốn công ty + Hiệu việc sử dụng quản lý sở vật chất sẵn có chưa cao Việc mua sắm đổi trang thiết bị năm 2012 chưa có diễn chậm chạp + Vẫn để xảy tượng TSCĐ nhàn rỗi, không phát huy tác dụng dẫn đến hiệu sử dụng VCĐ giảm Trên vấn đề cần đặt công tác tổ chức quản lý sử dụng vốn kinh doanh công ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng, từ thực tế cơng ty cần phải nhìn nhận lại tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh để tìm biện pháp hữu Page 54 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng hiệu nâng cao hiệu sử dụng VKD nhằm mang lại ngày nhiều lợi nhuận cho công ty * Nguyên nhân hạn chế: - Khách quan: + Do công ty hoạt động lĩnh vực thương mại, thời kỳ kinh tế giới nước khó khăn, lượng hàng hóa cơng ty tồn đọng làm tăng lượng hàng tồn kho làm cho vòng quay vốn giảm xuống, hiệu kinh doanh chưa cao + Khách hàng trả chậm làm khoản phải thu tăng, giảm hiệu sử dụng vốn lưu động - Chủ quan: + Công ty giữ lượng hàng tồn kho định kho để tránh tình trạng thiếu nguyên vật liệu cần nên lượng hàng tồn kho tình trạng nhàn rỗi, làm giảm vịng quay hàng tồn kho, làm ứ đọng vốn + Để giữ uy tín với bạn hàng, đồng thời thực sách ưu đãi cho khách hàng nên bán hàng công ty chưa thu tiền làm cho khoản phải thu khách hàng tăng lên, tổng tài sản công ty tăng lên sổ sách cịn thực tế cơng ty bị chiếm dụng vốn + Việc mua sắm đổi trang thiết bị cịn chậm chạp, có hợp đồng kinh tế công ty chủ động th máy móc hoạt động Cơng ty hoạt động có lãi song lãi cịn mức thấp, cơng ty chưa biết cách tận dụng đòn bẩy kinh doanh làm tăng lợi nhuận Page 55 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng CHƯƠNG 3: MỘT SỐ GIẢI PHÁP CHỦ YẾU NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN KINH DOANH TẠI CÔNG TY TNHH XÂY DỰNG VÀ THƯƠNG MẠI HOÀNG HƯNG 3.1 Định hướng phát triển công ty thời gian tới 3.1.1 Bối cảnh kinh tế xã hội 3.1.1.1 Kinh tế giới Kinh tế giới ngày cuối năm 2012 có chuyển biến đáng mừng nợ cơng Hy Lạp có tiến triển, kinh tế Mỹ có bước hồi phục, kinh tế Trung Quốc đà trở lại ổn định, kinh tế chủ chốt giới có nhiều thay đổi Thế nhưng, chuyên gia nhận định đầu tàu kinh tế giới Mỹ vượt qua “vách đá tài chính” tình hình kinh tế tồn cầu năm 2013 vượt qua “bĩ cực” Theo chuyên gia thuộc ngân hàng Goldman Sachs Mỹ, năm 2013 năm sáng sủa kinh tế toàn cầu Cuộc khủng hoảng nợ châu Âu tiếp tục gây trở ngại, bù lại kinh tế Mỹ phục hồi tốt (tăng trưởng quanh ngưỡng 2%), kinh tế Trung Quốc dần ổn định (tăng trưởng 8%) Tại Mỹ thị trường nhà đất việc làm có thêm bước hồi phục; căng thẳng nguồn cung lượng toàn cầu giải tỏa; kinh tế, kinh tế phát triển, có hội để tăng trưởng mạnh Những căng thẳng nguồn cung nhiên liệu bắt đầu giảm năm 2013 nhờ Mỹ tăng cường sản xuất dầu lửa, việc khơi thông ách tắc hệ thống đường ống dẫn dầu giới Tuy nhiên, khu vực đồng Euro, khác biệt tăng trưởng kinh tế nước chủ chốt (Đức) với nước bị ngập nợ (Tây Ban Nha, Hy Lạp ) ngày sâu sắc Do tăng trưởng khu vực thấp 3.1.1.2 Kinh tế Việt Nam Trước khó khăn chung kinh tế giới ảnh hưởng không nhỏ tới kinh tế Việt Nam Năm 2013, Chính phủ tiếp tục sách tiền tệ chặt chẽ, linh hoạt sách tài khoá thắt chặt để kiềm chế lạm phát Mục tiêu Chính phủ năm 2012 lạm phát 10% mức tăng trưởng GDP đạt 5,8% Tuy nhiên khó đạt mức tăng trưởng không điều chỉnh cấu đầu tư, cấu tín Page 56 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng dụng hướng vào doanh nghiệp vừa nhỏ doanh nghiệp xuất Bên cạnh đó, Chính phủ có chủ trương giảm, dãn thuế thu nhập cho doanh nghiệp, cắt giảm thủ tục hành chính, phương thức hỗ trợ để doanh nghiệp thoát khỏi khó khăn Với bối cảnh kinh tế khó khăn vậy, Cơng ty cần xem xét khó khăn, hội để cải cách, tái cấu doanh nghiệp, tiết kiệm chi phí, nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh Doanh nghiệp cần điểu chỉnh sản phẩm, thị trường phù hợp với điều kiện mới, liên doanh, liên kết để giảm chi phí sản xuất… 3.1.2 Mục tiêu định hướng công ty Hiện nay, kinh tế giới khu vực có chuyển biến mạnh mẽ, tốc độ phát triển quốc gia ngày cao, sức cạnh tranh ngành nghề kinh ngày lớn Trước tình hình đó, để tránh nguy tụt hậu bắt kịp với xu phát triển thời đại, Đảng Nhà nước ta chủ trương đổi toàn diện đẩy mạnh phát triển tất ngành nghề kinh doanh lĩnh vực hoạt động Chính lý đó, hoạt động lĩnh vực xây dựng thương mại, công ty TNHH xây dựng thương mại Hồng Hưng khơng ngừng phấn đấu vươn lên góp phần nâng cao hiệu kinh tế chung đất nước Để đạt điều đó, cơng ty cần nhìn nhận, đánh giá xác, lựa chọn chiến lược kinh doanh đặt mục tiêu cần đạt thời gian tới :  Mục tiêu ngắn hạn: - Giữ chữ tín với bạn hàng lĩnh vực xây dựng thương mại - Nâng cao tốc độ tăng doanh thu năm 2013 vượt năm 2012 30%-40% - Tăng nộp Ngân sách Nhà nước - Thu nhập bình qn tháng nhân viên cơng ty lên đến 3,5-4,5 triệu đồng/ người  Mục tiêu dài hạn: - Về người: Page 57 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng + Xây dựng đội ngũ cán bộ, kỹ sư giỏi chuyên môn, nghiệp vụ, đội ngũ công nhân kỹ thuật lành nghề, đội ngũ đội cơng trình động, linh hoạt, giàu kinh nghiệm + Đào tạo nâng cao trình độ mặt nghiệp vụ, chuyên môn, quản lý, ngoại ngữ, tin học… công nhân kỹ thuật, nhân viên gián tiếp, cán nghiệp vụ - Phương tiện máy móc: Tiếp tục đầu tư mua sắm phương tiện thi công đại tiên tiến Xây dựng củng cố nhà xưởng, trụ sở làm việc, nâng cấp nhà máy để chế tạo nguyên vật liệu cho xây dựng kinh doanh thương mại - Ngành nghề: + Nâng cao trình độ thiết kế, lắp đặt thiết bị thi công theo công nghệ tiên tiến đạt chất lượng cao đảm bảo tiến tăng uy tín với khách hàng chủ đầu tư + Phát triển ngành nghề xây dựng, đảm bảo nhận thầu trọn gói cơng trình + Cố gắng tìm kiếm nguồn sản xuất kinh doanh thương mại để giải việc làm - Quản lý chất lượng: + Tăng cường kiểm soát chặt chẽ khâu kiểm tra bàn giao sau cơng trình hịan thành để phịng tổn thất khơng đáng có tạo niềm tin cho khách hàng + Thực khâu bảo hành, bảo dưỡng, dịch vụ sau bàn giao công trình nhằm tạo uy tín cơng ty với khách hàng, tạo lợi cạnh tranh tốt thị trường, thời buổi khó khăn 3.2 Các biện pháp chủ yếu nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty thời gian tới Trong môi trường cạnh tranh kinh thị trường, việc bảo toàn vốn nâng cao hiệu sử dụng vốn yêu cầu sống doanh nghiệp Tổ chức tốt việc quản lý sử dụng vốn giúp cho công ty với số vốn có tăng khối lượng Page 58 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng sản phẩm sản xuất, tiết kiệm chi phí sản xuất kinh doanh hạ giá thành sản phẩm, góp phần tăng doanh thu tăng lợi nhuận công ty 3.2.1 Tăng cường công tác quản lý vốn cố định Tỷ trọng VCĐ chiếm khoảng 20% tổng nguồn vốn hợp lý Tuy nhiên, ngành nghề kinh doanh chủ yếu công ty xây dựng nên để nâng cao lợi nhuận cơng ty cần đầu tư thêm máy móc thiết bị, công cụ dụng cụ phục vụ cho thi cơng cơng trình xây dựng kết hợp với việc đầu tư mở rộng loại hình hoạt động Trong cơng tác quản lý TSCĐ, công ty nên tiến hành phân cấp TSCĐ cho cơng trình khác nhau, quy định rõ trách nhiệm quyền hạn cho phận, cơng trình nhằm nâng cao hiệu sử dụng TSCĐ Thực đổi TSCĐ kịp thời, hợp lý để tăng lực sản xuất kinh doanh, nâng cao chất lượng, tiết kiệm chi phí ngun vật liệu, tiền cơng, tăng sức cạnh tranh với doanh nghiệp, công ty ngành Thực tốt việc sử dụng kết hợp đại hóa TSCĐ cần tính tốn hiệu sử dụng tài sản Sử dụng địn bẩy lợi ích kinh tế để nâng cao công suất sử dụng TSCĐ q trình sản xuất kinh doanh Cơng ty cần chủ động có trách nhiệm tiến hành nhượng bán TSCĐ không cần dùng, lý TSCĐ hư hỏng, lạc hậu kỹ thuật, khơng có nhu cầu sử dụng… để nhanh chóng thu hồi vốn Đối với vấn đề khấu hao TSCĐ công ty cần ý lựa chọn sử dụng phương pháp khấu hao hợp lý Ví dụ áp dụng phương pháp khấu hao nhanh cho tài sản quan trọng, thời gian làm việc lớn, cường độ làm việc cao để thu hồi vốn đầu tư nhanh đảm bảo phản ánh mức độ TSCĐ Thường xuyên đánh giá lại TSCĐ vào cuối kỳ hoạt động giá tài sản ln biến động, nhiều máy móc thiết bị Page 59 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng đại đời dẫn đến tình trạng hao mịn vơ hình nhanh chóng làm giảm nguyên giá TSCĐ 3.2.2 Tăng cường công tác quản lý vốn lưu động Để đạt hiệu sử dụng VLĐ tốt công ty cần phải điều chỉnh lại cấu VLĐ Cơ cấu VLĐ qua phân tích ta nhận thấy VLĐ năm 2012 chiếm tới gần 80%, chiếm tỷ trọng lớn cấu nguồn vốn Nhưng cấu VLĐ chủ yếu tập trung vào khâu dự trữ khoản phải thu khách hàng Dự trữ nhiều HTK làm ứ đọng vốn, tăng chi phí kho bãi, chi phí quản lý … làm giảm vòng quay HTK Các khoản phải thu khách hàng cao thể việc công ty bị chiếm dụng vốn nguyên nhân gây ứ đọng vốn, làm công ty giảm lượng vốn đáng kể đưa vào hoạt động kinh doanh Hiện cấu VLĐ công ty có chênh lệch rõ rệt Tại thời điểm cuối năm 2012 ta thấy khoản phải thu ngắn hạn chiếm tới 64,8% tổng VLĐ cao nhiều so với khoản mục khác cấu Chỉ tiêu chiếm tỷ trọng cao gây nhiều khó khăn cho xí nghiệp: rủi ro nợ khó địi, vốn khơng sử dụng thành vốn ảo… Để tránh tình trạng cơng ty nên quản lý chặt chẽ khoản phải thu, giảm khoản đến mức tối thiểu, làm vừa giảm rủi ro cho cơng ty đồng thời góp phần giảm bớt lượng VLĐ, tiết kiệm vốn đầu tư cho TSCĐ hoạt động thương mại Bên cạnh đó, lượng tiền khoản tương đương tiền mức thấp, chiếm tỷ trọng nhỏ 0,4% tổng VLĐ khiến công ty không chủ đọng việc chi tiêu thường xuyên trả mốt số khoản nợ đến hạn toán dẫn đến giảm hiệu sử dụng VLĐ Trong kỳ kinh doanh, công ty cần xác định số VLĐ cần thiết, sử dụng VLĐ xác hiệu quả, tránh lãng phí vốn trường hợp thiếu vốn cần ứ đọng vốn 3.2.3 Quản lý tốt hàng tồn kho Vịng quay HTK cơng ty năm 2012 mức thấp Do đặc điểm ngành nghề sản xuất kinh doanh chủ yếu công ty xây dựng nên TSLĐ HTK cơng ty chủ yếu chi phí sản xuất dở dang Chi phí tăng lên có nhiều cơng trình cơng ty chưa tốn bao gồm chi phí nhân cơng, chi phí nguyên vật liệu, … phát sinh Page 60 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng q trình xây dựng Điều đồng nghĩa với VKD công ty bị ứ đọng không thu hồi, quay vòng làm cho hiệu hoạt động cơng ty giảm xuống Chính vậy, giải pháp quản lý HTK giải pháp làm giảm chi phí sản xuất kinh doanh dở dang kỳ hay nói cách khác đẩy nhanh tiến độ thi công, giảm thời gian “chết” trình thi cơng đồng thời nhanh chóng hồn tất hồ sơ toán yêu cầu khách hàng thực hợp đồng Đẩy nhanh tiến độ tốn cơng trình làm giảm chi phí sản xuất kinh doanh dở dang đồng thời thu hồi vốn nhanh rút ngắn dộ dài vòng quay vốn, tăng số vòng quay năm, tức tăng hiệu sử dụng vốn góp phần nâng cao hiệu quản lý sử dụng VKD công ty 3.2.4 Đẩy mạnh công tác tốn thu hồi cơng nợ để hạn chế bị chiếm dụng vốn Đẩy mạnh cơng tác tốn thu hồi cơng nợ cách nhanh chóng chế độ thời hạn biện pháp góp phần tích cực nhằm thu hồi vốn tăng số vòng quay vốn lưu động nói riêng vốn sản xuất kinh doanh nói chung Năm 2012, tình hình khách hàng chiếm dụng vốn cơng ty có chiều hướng ngày tăng Chính thế, để hạn chế mức thấp số vốn bị chiếm dụng, cơng ty sử dụng kết hợp nhiều biện pháp khác đây: - Tiến hành xếp, phân loại khoản phải thu theo thời gian mức độ rủi ro - Tăng cường công tác thẩm định, xem xét khả trả nợ khách hàng trước tiến hành hoạt động kinh doanh - Các hợp đồng kinh tế, hợp đồng mua bán hay dự án mời thầu xây dựng cần ghi chép rõ ràng thời gian, phương tiện toán Trong trường hợp bạn hàng trả nợ kéo dài cần xác định lãi suất cho công ty sở hai bên thống - Giá trả chậm mà công ty áp dụng cho khách hàng phải đảm bảo bù đắp rủi ro lạm phát, vỡ nợ, thay đổi tỷ giá … Page 61 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng - Bên cạnh cơng ty sử dụng biện pháp khuyến khích bạn hàng tốn tiền sớm sử dụng chiết khấu, hồi khấu theo tỷ lệ khác tùy thuộc vào thời gian tốn - Trích lập khoản phải thu khó địi tránh trường hợp cơng ty bạn khơng trả nợ để bảo tồn vốn kinh doanh 3.2.5 Điều chỉnh công nợ hợp lý Nguồn vốn cơng ty qua năm hình thành chủ yếu từ nợ phải trả Nợ phải trả công ty chiếm tới gần 64% tổng nguồn vốn Công ty biết chiếm dụng vốn nhiên cấu vốn nghiêng vốn vay ngắn hạn, điều giúp cơng ty nhiều lợi ích bù lại cơng ty khơng tự chủ mặt tài Vì vậy,cần cân đối nguồn vốn vay VCSH để đạt hiệu kinh doanh tối đa việc sử dụng Page 62 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng KẾT LUẬN VÀ MỘT SỐ KIẾN NGHỊ I KẾT LUẬN Nền kinh tế nước ta kinh tế hôi nhập, kinh tế mở tạo nhiều hội cho doanh nghiệp việc chiếm lĩnh trường đặc biệt thị trường xây dựng Từ thành lập công ty thường xuyên đổi cách thức quản lý cho phù hợp với biến động thị trường Đến công ty mở rộng địa bàn hoạt động, ngành nghề kinh doanh, thành lập thêm nhiều đội xây dựng Với nghiên cứu, phân tích ta khẳng định rằng: vốn việc sử dụng vốn điều kiện quan trọng, có tác dụng trực tiếp đến hiệu sản xuất kinh doanh tồn cơng ty Là cơng ty cịn non trẻ, công tác quản lý sử dụng vốn kinh doanh cơng ty cịn nhiều khó khăn hạn chế: Vốn đầu tư cho dây chuyền sản xuất, nguồn nợ ngắn hạn nhiều, khả toán chưa cao, khoản phải trả người lao động Vì vậy, qua q trình thực tập cơng ty, kết hợp với lý luận vốn kinh doanh hiệu sử dụng vốn kinh doanh, em xin đề xuất số giải pháp việc nâng cao hiệu sử dụng vốn Hy vọng giải pháp giúp công ty phần việc nâng cao hiệu sử dụng vốn kinh doanh công ty Một lần nữa, em xin trân thành cảm ơn giúp đỡ anh chị nhân viên phịng kế tốn cơng ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng giảng viên hướng dẫn Tiến sĩ Nguyễn Thị Hà giúp em hồn thành luận văn với chất lượng tốt II MỘT SỐ KIẾN NGHỊ II.1 Kiến nghị với Nhà nước Để thực thành cơng giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn cơng ty TNHH xây dựng thương mại Hồng Hưng bên cạnh nỗ lực cơng ty cần phải có hỗ trợ Nhà nước số hoạt động : Page 63 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN - Ngành: Tài – Ngân hàng Nhà nước khơng ngừng hồn thiện hệ thống Pháp luật tạo hành lang pháp lý thơng thống để phát triển sản xuất kinh doanh nước thu hút vốn đầu tư nước ngoài, đặc biệt ngành mũi nhọn ngành xây dựng Ngoài ra, Nhà nước nên cho phép doanh nghiệp chủ động việc xác định mức khấu hao loại tài sản tùy thuộc vào mức độ sử dụng năm để phản ánh mức độ hao mòn suất sử dụng TSCĐ - Cần phải có sách mở rộng chế vay vốn, cấp vốn cho doanh nghiệp tạo điều kiện cho xí nghiệp vay vốn Ngân hàng tổ chức tín dụng nâng cáo tổng số vốn để mở rộng quy mô phát triển, phát huy hết nguồn lực kinh doanh - Sớm hoàn thiện quy định hoàn thuế, nộp thuế, thời điểm tính doanh thu II.2 Kiến nghị với cơng ty TNHH xây dựng thương mại Hồng Hưng Để cơng ty phát huy hết khả nguồn lực lao động công ty cần phải tự chủ mặt tài chính, chủ động việc sử dụng vốn, đáp ứng nhu cầu vốn tức thời cơng trình thi công hay lĩnh vực kinh doanh thương mại Với đội ngũ cán cơng nhân viên cần có đội ngũ cán giỏi đưa mục tiêu để phấn đấu Nâng cao trình độ cán cơng nhân viên, công ty cần tuyển thêm nhân viên trẻ động, nhiệt huyết với công việc Áp dụng nghiêm minh biện pháp thưởng, phạt vật chất việc bảo quản sử dụng tài sản kinh doanh để tăng cường ý thức trách nhiệm người quản lý, sử dụng để góp phần nâng cáo hiệu sử dụng tài sản công ty Chủ động thực biện pháp phịng ngừa rủi ro, bảo tồn VKD Ngồi ra, cơng ty cần áp dụng biện pháp mua bảo hiểm tài sản, trích lập quỹ dự phịng tài chính, dự phịng giảm giá HTK … Page 64 SVTH: Phạm Thị Diệu – Lớp: 509TCN Ngành: Tài – Ngân hàng TÀI LIỆU THAM KHẢO Báo cáo tài cơng ty TNHH xây dựng thương mại Hoàng Hưng năm 2010, năm 2011, năm 2012; Giáo trình tài doanh nghiệp, PGS TS Nguyễn Đình Kiệm, TS Bạch Đức Hiển Nhà xuất tài Hà Nội – 2010; Giáo trình phân tích Báo cáo tài chính, PGS TS Nguyễn Năng Phúc Nhà xuất Đại học Kinh tế quốc dân Hà Nội – 2011; www.thuvienluanvan.com.vn Page 65