1396 tác động của rủi ro tín dụng đến tỷ suất sinh lợi của các nhtm vn 2023

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH NGUYỄN MINH KHANH TÁC ĐỘNG CỦA RỦI RO TÍN DỤNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã số chuyên ngành: 834 02 01 Thành phố Hồ Chí Minh, Năm 2022 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG THÀNH PHỐ HỒ CHÍ MINH NGUYỄN MINH KHANH TÁC ĐỘNG CỦA RỦI RO TÍN DỤNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM Chuyên ngành Mã số : Tài – Ngân hàng : 34 02 01 LUẬN VĂN THẠC SĨ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS NGUYỄN TRẦN PHÚC Thành phố Hồ Chí Minh, Năm 2022 i LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn “Tác động rủi ro tín dụng đến tỷ suất sinh lợi Ngân hàng thương mại Việt Nam” cơng trình nghiên cứu riêng tơi Kết nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung cơng bố trước nội dung khác người khác thực ngoại trừ trích dẫn trích dẫn nguồn đầy đủ luận văn Luận văn chưa nộp trường Đại học hay sở đào tạo khác để nhận cấp Tp.Hồ Chí Minh, Ngày 11 tháng 11 năm 2021 Tác giả NGUYỄN MINH KHANH LỜI CÁM ƠN Trước tiên, xin chân thành cảm ơn đến TS.Nguyễn Trần Phúc, người thầy hướng dẫn trực tiếp luận văn tôi, tận tình bảo hướng dẫn tơi tìm phương pháp nghiên cứu, tiếp cận vấn đề cách thực tế Thầy bổ sung, đóng góp nhiều cho nghiên cứu tơi hồn thiện, giúp tơi hồn thành nghiên cứu Tơi xin chân thành cảm ơn đến Phòng Đạo tạo sau đại học, Trường Đại học Ngân hàng, Ngân hàng nhà nước chi nhánh tỉnh Bình Thuận tạo điều kiện để tơi hồn thành tốt việc học tập, nghiên cứu suốt thời gian vừa qua Tôi xin bày tỏ lịng biết ơn sâu sắc đến: Q thầy Khoa sau Đại học – Trường Đại học Ngân hàng Tp.Hồ Chí Minh giành thời gian quý báu truyền đại kiến thức bổ ích suốt hai năm học vừa qua Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nông thông Việt Nam – Chi nhánh huyện Hàm Thuận Bắc nơi làm việc bạn bè, đồng nghiệp động viên, tạo điều kiện hỗ trợ q trình học tập, nghiên cứu Tơi xin chân thành cảm ơn tất Tác giả NGUYỄN MINH KHANH TÓM TẮT LUẬN VĂN Tên đề tài: “Tác động rủi ro tín dụng đến tỷ suất sinh lợi Ngân hàng Thương mại Việt Nam” Nội dung: Đề tài “Tác động rủi ro tín dụng đến tỷ suất sinh lợi Ngân hàng Thương mại Việt Nam” nghiên cứu dựa sở phân tích liệu báo cáo tài theo năm 28 Ngân hàng TMCP Việt Nam(Dữ liệu từ Vietstock) Để giải vấn đề mơ hình thực hiện, nghiên cứu sử dụng phương pháp hồi quy Bình phương bé tổng quát(GLS) để giải khuyết tật mơ hình Kết hồi quy mơ hình cho thấy rủi ro tín dụng có mối tương quan với tỷ suất sinh lợi Cụ thể, tỷ lệ nợ xấu có mối quan hệ ngược chiều với tỷ suất sinh lợi tăng trưởng tín dụng có mối quan hệ chiều với tỷ suất sinh lợi Ngồi biến kiểm sốt khác như: tỷ lệ dư nợ tổng tài sản, hiệu quản lý chi phí, quy mơ tổng tài sản, tỷ lệ lạm phát có tác động đến tỷ suất sinh lợi Dựa vào kết nghiên cứu, tác giả đưa hàm ý sách hạn chế rủi ro tín dụng nhằm nâng cao tỷ suất sinh lợi Ngân hàng TMCP Việt Nam Nam Từ khóa: Rủi ro tín dụng, Tỷ suất sinh lợi, Ngân hàng TMCP Việt ABSTRACT The topic: "The impact of Credit risk on profitability ratio of Commercial banks in Vietnam" The content: The topic: "The impact of Credit risk on profitability ratio of Commercial banks in Vietnam" was researched based on analyzing the annual financial statement data of 28 Joint stock commercial banks in Vietnam(data from Vietstock) To solve the problems of the performance model, the author used the generalized least squares (GLS) regression method to solve the model's defects The result of model regression showed that Credit risk is correlated with profitability Specifically, the bad debt ratio has a negative relationship with profitability and credit growth has a positive relationship with profitability In addition, other control variables such as loan to total assets, efficiency of cost management, size of total assets, inflation rate also have an impact on profitability Based on the research results, the author has suggested policy implications to limit credit risk in order to improve profitability at Vietnam Joint Stock Commercial Banks Keywords: Credit risk, Rate of return, Joint Stock Commercial Bank of Vietnam DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT, KÝ HIỆU STT Tên viết tắt Tên đầy đủ RRTD Rủi ro tín dụng TSSL Tỷ suất sinh lợi NHTM Ngân hàng thương mại TMCP Thương mại cổ phần NHTMCP Ngân hàng thương mại cổ phần BCTC Báo cáo tài MỤC LỤC CHƯƠNG GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 Giới thiệu đề tài nghiên cứu 1.2 Tính cần thiết đề tài nghiên cứu 1.3 Mục tiêu nghiên cứu 1.4 Câu hỏi nghiên cứu 1.5 Đối tượng phạm vi nghiên cứu 1.6 Phương pháp nghiên cứu 1.7 Ý nghĩa đề tài .4 1.8 Kết cấu luận văn CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN VỀ TÁC ĐỘNG CỦA RỦI RO TÍN DỤNG ĐẾN TỶ SUẤT SINH LỢI TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 2.1 Tổng quan rủi ro tín dụng 2.1.1 Khái niệm rủi ro 2.1.2 Khái niệm rủi ro tín dụng 2.1.3 Nguyên nhân rủi ro tín dụng 2.1.4 Hậu rủi ro tín dụng 10 2.1.5 Chỉ tiêu đo lường rủi ro tín dụng 12 2.2 Tổng quan tỷ suất sinh lợi 13 2.2.1 Khái niệm 13 2.2.2 Các tiêu đo lường tỷ suất sinh lợi 13 2.3 Tác động rủi ro tín dụng đến tỷ suất sinh lợi ngân hàng thương mại 14 2.4 Các lý thuyết nghiên cứu tác động rủi ro tín dụng đến tỷ suất sinh lợi 15 2.4.1 Các lý thuyết tảng rủi ro tín dụng tác động tới tỷ suất sinh lợi ngân hàng thương mại 15 2.4.2 Các cơng trình nghiên cứu liên quan 16 CHƯƠNG 3: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU VÀ DỮ LIỆU 24 3.1 Phương pháp nghiên cứu 24 3.1.1 Phương pháp nghiên cứu định tính 24 3.1.2 Phương pháp nghiên cứu định lượng 24 3.2 Xây dựng mơ hình giả thuyết nghiên cứu 25 3.3 Mẫu nghiên cứu, liệu nghiên cứu lựa chọn phương pháp ước lượng 32 3.3.1 Mẫu nghiên cứu liệu nghiên cứu 32 3.3.2 Lựa chọn phương pháp ước lượng 32 CHƯƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN 35 4.1 Tình hình hoạt động kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam giai đoạn (20112020) .35 4.2 Thực trạng tỷ suất sinh lợi ngân hàng TMCP Việt Nam giai đoạn (2011-2020) 37 4.3 Thực trạng rủi ro tín dụng ngân hàng TMCP Việt Nam giai đoạn (2011-2020) 39 4.4 Tỷ suất sinh lợi rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam .41 4.4.1 Tỷ suất sinh lợi tổng tài sản tỷ lệ nợ xấu 41 4.4.3 Tỷ suất sinh lợi vốn chủ sở hữu tỷ lệ nợ xấu 43 4.4.4 Tỷ suất sinh lợi vốn chủ sở hữu tăng trưởng tín dụng .44 4.5 Kết mơ hình nghiên cứu tác động rủi ro tín dụng đến tỷ suất sinh lợi Ngân hàng TMCP Việt Nam giai đoạn 2011-2020 45 4.5.1 Phân tích thống kê mơ tả 45 4.5.2 Phân tích tương quan đa cộng tuyến .48 4.5.3 Lựa chọn mơ hình hồi quy 50 4.6 Thảo luận kết nghiên cứu 54 CHƯƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ HÀM Ý CHÍNH SÁCH 59 5.1 Kết luận 59 5.2 Hàm ý sách hạn chế rủi ro tín dụng nhằm nâng cao tỷ suất sinh lợi ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam .60 5.2.1 Đẩy mạnh công tác xử lý nợ xấu, nợ hạn 60 5.2.2 Tăng trưởng dư nợ có kiểm sốt chất lượng tín dụng 61 5.2.3 Nâng cao tỷ suất sinh lợi 62 5.2.4 Quản lý chi phí hoạt động hiệu 62 5.2.5 Tăng tỷ lệ thu nhập lãi 63 5.3 Hạn chế đề tài hướng nghiên cứu 63 5.3.1 Hạn chế đề tài 63 5.3.2 Hướng nghiên cứu 64 KẾT LUẬN CHUNG 66 DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng 2.1.Bảng tổng hợp nghiên cứu trước có liên quan 20 Bảng 3.1.Mơ tả biến nghiên cứu mơ hình 27 Bảng 4.1.Tổng hợp dư nợ cho vay khách hàng 28 NHTMCP 39 Bảng 4.2.Thống kê mô tả biến 45 Bảng 4.3.Ma trận tương quan biến .48 Bảng 4.4.Kết kiểm tra tượng đa cộng tuyến 49 Bảng 4.5.Kết hồi quy mơ hình theo phương pháp POOLED OLS, FEM,REM kết kiểm định Hausman, kiểm định Breusch-Pagan Lagrangian 50 Bảng 4.6.Kết hồi quy mơ hình theo phương pháp POOLED OLS, FEM, REM kết kiểm định Hausman 51 Bảng 4.7.Kết kiểm định Wooldridge kiểm tra tự tương quan 52 Bảng 4.8.Kết kiểm định tượng phương sai sai số thay đổi .52 Bảng 4.9.Kết chạy hồi quy phương pháp GLS 53 Bảng 4.10.Kết tác động biến độc lập đến biến phụ thuộc 54