CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP
HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI
1.1.1- Khái quát các hoạt động cơ bản của Ngân hàng thương mại
Ngân hàng là một trong những tổ chức tài chính quan trọng nhất của nền kinh tế, cung cấp các loại hình dịch vụ tài chính đa dạng: huy động tiền gửi, cho vay, cung cấp dịch vụ thanh toán, chuyển đổi tiền tệ, bảo lãnh, Không chỉ đóng vai trò là người thu hút tiền từ trong dân cư để đầư tư, cho vay đối với các doanh nghiệp, tổ chức kinh tế, nó còn đóng vai trò là công cụ quan trọng để thực hiện chính sách tiền tệ của Chính phủ nhằm điều tiết vĩ mô nền kinh tế Theo chức năng này, ở hầu hết các quốc gia đều có sự phân chia thành 2 bộ phận: Ngân hàng trung ương và các Ngân hàng thương mại (NHTM) Hiểu theo nghĩa đơn giản, NHTM là trung gian tài chính mà một người bình thường thường xuyên giao dịch nhất Các NHTM được phân biệt với các tổ chức tài chính khác bởi các dịch vụ tài chính đa dạng mà nó cung cấp cho nền kinh tế, cho dù trong điều kiện hiện nay, sự lấn sân của các tổ chức tài chính vào việc cung ứng các dịch vụ ngân hàng đang diễn ra ngày một mạnh mẽ: NHTM là các tổ chức tài chính cung cấp một danh mục các dịch vụ tài chính đa dạng nhất, đặc biệt là tín dụng, tiết kiệm, dịch vụ thanh toán và thực hiện nhiều chức năng tài chính nhất so với bất kỳ một tổ chức kinh doanh nào trong nền kinh tế.
Tuỳ thuộc vào cách thức phân loại mà hệ thống NHTM sẽ được tổ chức hoạt động theo những mô hình khác nhau: Theo hình thức sở hữu: Ngân hàng tư nhân, Ngân hàng cổ phần, Ngân hàng quốc doanh, Ngân hàng liên doanh;Theo tính chất hoạt động: Ngân hàng đơn năng, Ngân hàng đa năng, Ngân hàng bán buôn, Ngân hàng bán lẻ, Với xu hướng hoạt động trên nhiều lĩnh vực, nhiều ngành nghề và trên địa bàn rộng lớn, mô hình Ngân hàng đa năng với mục tiêu cung cấp mọi dịch vụ Ngân hàng cho mọi đối tượng đang là sự lựa chọn của nhiều Ngân hàng thương mại lớn nhằm đa dạng hóa danh mục đầu tư, mở rộng địa bàn hoạt động, giảm thiểu rủi ro và tăng cường xây dựng hình ảnh Ngân hàng mình, tạo vị thế cạnh tranh với các đối thủ Trong khi đó, mô hình Ngân hàng bán lẻ với mục tiêu chủ yếu là cung cấp các dịch vụ trực tiếp cho doanh nghiệp, hộ gia đình và cá nhân với các khoản tín dụng nhỏ đang là xu hướng lựa chọn của các Ngân hàng nhỏ nhằm chiếm lĩnh một phân khúc thị trường bị bỏ qua bởi các Ngân hàng lớn.
Từ quá trình huy động vốn từ dân cư, các tổ chức kinh tế, các tổ chức uỷ thác, Ngân hàng thương mại sẽ có trong tay một lượng tiền khổng lồ Số tiền này sẽ được đầu tư trở lại nền kinh tế : cho vay đối với các tổ chức, cá nhân để phục vụ quá trình sản xuất, tiêu dùng, thực hiện đầu tư , bảo lãnh, tài trợ, chiết khấu, kinh doanh ngoại tệ, Thực hiện các hoạt động này, Ngân hàng thương mại đã cho ta thấy rõ tính ưu việt của một trung gian tài chính: là người dẫn vốn từ nơi dư thừa tới nơi có nhu cầu, với chi phí được giảm thiểu một cách tối đa nhờ vào quy mô lớn cũng như khả năng tiếp cận thông tin có hiệu quả của đội ngũ nhân viên Ngân hàng.
Từ lịch sử thành lập Ngân hàng, trải qua một quá trình phát triển lâu dài cho đến nay, rất nhiều dịch vụ mới, hiện đại đã được các NHTM cung cấp cho nền kinh tế: thanh toán điện tử, Ngân hàng tại nhà (Home banking), Ngân hàng qua điện thoại ( Phone banking), Tuy vậy, cho đến ngày nay, những dịch vụ cơ bản mà NHTM cung cấp vẫn không thay đổi so với thời điểm hình thành ban đầu: Mua bán ngoại tệ, nhận tiền gửi, cho vay ( tín dụng), cung cấp các dịch vụ thanh toán, chiết khấu các giấy tờ có giá, bảo quản tài sản, tài trợ các hoạt động của Chính phủ, Việc cung ứng các dịch vụ từ truyền thống đến hiện đại này của NHTM đã góp phần thúc đẩy các hoạt động thanh toán, tiêu dùng, đầu tư, từ đó góp phần nâng cao khả năng vận hành của nền kinh tế.
Rõ ràng, với những hoạt động cơ bản, những chức năng quan trọng của mình, sự hoạt động có hiệu quả của Ngân hàng thương mại đóng một vai trò quan trọng trong việc tạo sự ổn định, tăng hiệu quả, cũng như thúc đẩy sự phát triển bền vững của nền kinh tế Một trong những yếu tố góp phần quan trọng đến sự thành công của một Ngân hàng thương mại chính là hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại đó.
1.1.2- Hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại
1.1.2.1 Tín dụng của Ngân hàng thương mại
Theo Luật Các tổ chức tín dụng của nước ta, các hoạt động tín dụng được xác định: Tín dụng là quan hệ giữa người cấp và người được cấp tín dụng, được thể hiện dưới các hình thức cho vay, chiết khấu thương phiếu và giấy tờ có giá khác, bảo lãnh, cho thuê tài chính và các hình thức khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nước.
Khi nói đến hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại, có thể hiểu theo nghĩa là việc Ngân hàng cho vay đối với khách hàng, là hoạt động tài trợ của Ngân hàng cho khách hàng.
* Các hình thức tín dụng của NHTM
Các Ngân hàng thương mại lớn hiện nay đều tổ chức thực hiện đa dạng các loại hình tín dụng từ cho vay thực hiện đầu tư dự án, cho vay hỗ trợ sản xuất kinh doanh, bảo lãnh, cho đến các hình thức tài trợ tiêu dùng như cho vay thấu chi, cho vay trả góp , Việc đa dạng hoá các loại hình tín dụng là một trong những yếu tố cần thiết để mở rộng tín dụng có hiệu quả, cạnh tranh,cũng như đảm bảo phân bổ rủi ro cho Ngân hàng Chính bởi vậy, các loại hình tín dụng rất đa dạng và ngày càng đáp ứng được nhu cầu của sản xuất,kinh doanh, và của đời sống Việc phân loại các nghiệp vụ tín dụng có thể dựa trên nhiều tiêu thức khác nhau, tuỳ thuộc vào đặc tính của loại hình, cũng như vào mục đích quản lý của Ngân hàng.
Phân theo hình thức cấp tín dụng ta có các nghiệp vụ Chiết khấu thương phiếu, cho vay: thấu chi, cho vay trực tiếp từng lần, cho vay theo hạn mức, cho vay luân chuyển, cho vay trả góp , cho thuê tài sản (thuê mua), bảo lãnh,
Phân theo hình thức đảm bảo ta có tín dụng thế chấp và tín dụng thế chấp, trong đó tín dụng tín chấp thường là hạn chế do nó đòi hỏi uy tín rất cao của khách hàng để đảm bảo cho khoản tín dụng được cấp.
Phân theo thời hạn tín dụng ta có tín dụng ngắn hạn, trung và dài hạn Ngoài ra, việc phân loại tín dụng có thể thực hiện theo nhiều tiêu thức khác như phân loại tín dụng theo ngành nghề kinh doanh, theo lĩnh vực tài trợ, theo loại tiền, theo đối tượng được cấp tín dụng, Việc phân loại tín dụng rõ ràng như vậy sẽ rất hữu ích cho nhà quản lý trong việc tổ chức vận hành, điều hành, kiểm soát có hiệu quả các hoạt động tín dụng của Ngân hàng, góp phần quan trọng vào thành công của Ngân hàng trên thị trường đang cạnh tranh ngày một khốc liệt.
1.1.2.2 Các nguyên tắc tín dụng Ngân hàng Để đảm bảo cho khả năng sinh lời, cũng như đảm bảo tính an toàn cho Ngân hàng, hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại phải dựa trên một số nguyên tắc nhất định Các nguyên tắc này được cụ thể hoá trong các quy định, quy chế về cho vay, tổ chức hoạt động tín dụng của Ngân hàng Nhà nước cũng như của chính các Ngân hàng thương mại.
Thứ nhất, khách hàng phải cam kết hoàn trả gốc và lãi với thời hạn xác định Nguồn gốc của các khoản tín dụng của Ngân hàng chính là từ các khoản tiền mà Ngân hàng huy động ( vay mượn) từ dân cư, các tổ chức kinh tế, tổ chức tài chính khác Vì vậy, để đảm bảo khả năng chi trả khi phát sinh nhu cầu từ phía người cho vay, cũng như đảm bảo có thể bù đắp chi phí hoạt động, giữ vững sự ổn định, phát triển, Ngân hàng luôn yêu cầu người nhận tín dụng phải thực hiện cam kết này.
Thứ hai, Khách hàng phải cam kết sử dụng đúng mục đích đã thoả thuận khoản tín dụng được cấp bởi Ngân hàng Mục đích sứ dụng tín dụng của khách hàng phải hợp pháp, không bị pháp luật cấm, phù hợp với quy định của Ngân hàng Nhà nước, cũng như quy định riêng của Ngân hàng cấp tín dụng.
Thứ ba, Ngân hàng tài trợ dựa trên dự án đầu tư, phương án sản xuất kinh doanh có hiệu quả Đây là cơ sở để thực hiện nguyên tắc thứ nhất trong hoạt động tín dụng của Ngân hàng, vì dự án có hiệu quả thì mới có được nguồn trả nợ tin cậy, đảm bảo cho Ngân hàng Tuy vậy, việc xác định tính hiệu quả đôi khi còn khó khăn do không thể dự đoán chính xác các điều kiện thị trường, vì vậy để đảm bảo cho khoản tín dụng, Ngân hàng có thể yêu cầu khách hàng cung cấp tài sản đảm bảo, tuỳ theo mức độ đảm bảo của tài sản, cũng như mức độ rủi ro của dự án, phương án sản xuất kinh doanh.
CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI
1.2.1- Phân tích tài chính doanh nghiệp trong hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại
1.2.1.1 Khái niệm, mục tiêu phân tích Tài chính doanh nghiệp
* Khái niệm phân tích Tài chính doanh nghiệp
Phân tích Tài chính doanh nghiệp là việc sử dụng một tập hợp các khái niệm, phương pháp và các công cụ phục vụ cho việc xử lý các thông tin kế toán, những thông tin về quản lý, những thông tin về thị trường, nhằm đánh giá toàn diện về thực trạng tài chính của một doanh nghiệp, mức độ và chất lượng hiệu quả hoạt động, đánh giá rủi ro, cũng như đưa ra những dự báo trong tương lai của doanh nghiệp.
* Mục tiêu phân tích Tài chính doanh nghiệp của NHTM
Từ khái niệm về phân tích Tài chính doanh nghiệp ta có thể thấy vai trò quan trọng của việc phân tích này Việc đánh giá năng lực tài chính của một doanh nghiệp là vô cùng quan trọng, không chỉ với các cán bộ quản lý doanh nghiệp đó mà còn với các nhà đầu tư vào doanh nghiệp, bạn hàng, người cho vay Khi đánh giá đúng đắn về thực trạng tài chính của doanh nghiệp, các đối tượng trên có thể đưa ra những quyết định chính xác về khả năng tiếp cận với doanh nghiệp trên giác độ nhà đầu tư, người cho vay hay là đối tác của doanh nghiệp,
Người cho vay phải phân tích tài chính doanh nghiệp để xác định khả năng vay và trả nợ của khách hàng của mình Đặc biệt đối với các NHTM, khi giữ vai trò là người cho vay, việc hoàn trả gốc và lãi vay đúng thời hạn là một yếu tố rất quan trọng, tác động trực tiếp tới khả năng thanh khoản, khả năng sinh lãi cũng như khả năng hoạt động của Ngân hàng Việc hoàn trả các khoản gốc và lãi vay đúng kì hạn hoàn toàn phụ thuộc vào năng lực hoạt động, vào nguồn trả nợ của doanh nghiệp Một doanh nghiệp có năng lực hoạt động yếu kém sẽ tạo ra nguy cơ xảy ra rủi ro tín dụng của Ngân hàng, do vậy trong trường hợp này, các doanh nghiệp muốn vay vốn phải có tài sản bảo đảm hợp pháp và có giá trị để đảm bảo cho khoản vay của mình Trong khi đó, một doanh nghiệp có thể kinh doanh hiệu quả nhưng do yếu kém trong công tác quản lý tài chính cũng có thể tác động xấu đối với việc thanh toán đầy đủ, đúng hạn khoản tín dụng của NHTM.
Như vậy, mục đích của phân tích tài chính doanh nghiệp là việc xác định đúng năng lực tài chính của doanh nghiệp để Ngân hàng ra quyết định cấp tín dụng cho doanh nghiệp hoặc tăng cường kiểm tra, giám sát đối với các doanh nghiệp đang sử dụng khoản tín dụng của mình Phân tích tài chính doanh nghiệp là một khâu quan trọng xuyên suốt trong hoạt động tín dụng củaNHTM, từ lúc phát sinh nhu cầu tín dụng từ phía khách hàng, qua quá trình phân tích tín dụng, trong giai đoạn cho vay, cho đến khi tất toán một hợp đồng tín dụng, nhằm đảm bảo an toàn và sinh lợi cho khoản tín dụng của Ngân hàng.
1.2.1.2 Nội dung phân tích Tài chính doanh nghiệp của Ngân hàng thương mại
1.2.1.2.1 Thông tin sử dụng trong phân tích tài chính doanh nghiệp
Việc xác định những thông tin được sử dụng trong phân tích là rất quan trọng Do đặc điểm hoạt động Ngân hàng là phải đảm bảo chính xác, an toàn cao, những thông tin mà Ngân hàng cần tập hợp để phân tích, xử lý không chỉ giới hạn trong những báo cáo tài chính do khách hàng cung cấp Có thể phân chia nguồn thông tin cần thiết phục vụ công tác phân tích theo nguồn thông tin như sau:
* Thông tin do khách hàng cung cấp : là những thông tin có được do quá trình tiếp xúc lần đầu với khách hàng, thông tin do khách hàng cung cấp trong hồ sơ vay vốn Những thông tin về tài chính của khách hàng có thể có được trong hồ sơ tài chính, gồm các báo cáo tài chính trong một số năm, các kế hoạch tài chính trong tương lai Một thông tin quan trọng cuối cùng là phương án vay vốn với sự phản ánh chi tiết về sử dụng tiền vay và kế hoạch trả nợ.
Bằng việc kiểm nghiệm ban đầu giữa thông tin được cung cấp bởi các nhà quản lý doanh nghiệp với thông tin được cung cấp thông qua các tài liệu, hồ sơ tài chính cũng do khách hàng cung cấp, cán bộ tín dụng có thể bước đầu đánh giá được mức độ tin cậy, cũng như tính chính xác của các thông tin Cán bộ tín dụng có thể sử dụng thông tin kế toán của doanh nghiệp như là một nguồn thông tin quan trọng nhất Do bản chất của hoạt động kế toán là việc phản ánh và giám đốc một cách liên tục, toàn diện và có hệ thống tất cả các mặt hoạt động kinh tế tài chính của doanh nghiệp, kế toán hoạt động như một nhà cung cấp thông tin đáng tin cậy cho việc phân tích tài chính Thông tin kế toán được phản ánh khá đầy đủ trong các báo cáo kế toán là những báo cáo tổng hợp nhất về tình hình tài sản, nguồn vốn của chủ sở hữu và công nợ cũng như tình hình tài chính, kết quả kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp Việc phân tích tài chính doanh nghiệp có thể được thực hiện dựa trên các báo cáo kế toán chủ yếu: Bảng cân đối kế toán, Báo cáo kết quả kinh doanh và Báo cáo ngân quỹ (Báo cáo lưu chuyển tiền tệ).
- Bảng cân đối kế toán (Bảng tổng kết tài sản) là một báo cáo tài chính phản ánh tổng quát tình hình vốn của doanh nghiệp tại một thời điểm nhất định theo tài sản và theo nguồn hình thành nên tài sản (nguồn vốn) Về bản chất, bảng cân đối kế toán là một bảng cân đối tổng hợp giữa tài sản với nguồn vốn chủ sở hữu và công nợ phải trả. Đây là một báo cáo tài chính có ý nghĩa quan trọng trong việc nghiên cứu, đánh giá một cách tổng quát tình hình, kết quả kinh doanh, trình độ sử dụng vốn và những triển vọng kinh tế, tài chính của doanh nghiệp Nhìn vào Bảng cân đối kế toán, nhà phân tích có thể nhận biết được về loại hình doanh nghiệp, quy mô, mức độ tự chủ tài chính của doanh nghiệp Bảng cân đối kế toán là một tài liệu quan trọng giúp cho các nhà phân tích đánh giá được khả năng cân bằng tài chính, khả năng thanh toán và khả năng cân đối vốn của doanh nghiệp
- Báo cáo kết quả kinh doanh: là một báo cáo tài chính phản ánh các khoản doanh thu, chi phí và kết quả kinh doanh của doanh nghiệp cho một thời kỳ nhất định Nó cung cấp những thông tin tổng hợp về tình hình và kết quả sử dụng các nguồn lực về vốn, lao động, kỹ thuật và trình độ quản lý trong hoạt động sản xuất - kinh doanh của doanh nghiệp
Thông thường, báo cáo kinh doanh được NHTM sử dụng để phân tích là báo cáo về Lợi nhuận, lỗ: phản ánh kết quả kinh doanh của doanh nghiệp gồm kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh, hoạt động tài chính và hoạt động bất thường. Đối với nhà phân tích, báo cáo kinh doanh cũng đóng một vai trò quan trọng vì nó cho biết sự dịch chuyển của tiền trong quá trình sản xuất kinh doanh, cho phép dự tính về khả năng hoạt động của doanh nghiệp trong tương lai Báo cáo kinh doanh sử dụng kết hợp với Bảng cân đối kế toán sẽ cho phép cán bộ tín dụng tính toán được các chỉ tiêu về hoạt động, về khả năng sử dụng tổng hợp các nguồn lực của doanh nghiệp ( sẽ được làm rõ trong phần tiếp theo) Báo cáo kết quả kinh doanh cũng giúp nhà phân tích so sánh doanh thu với số tiền thực nhập quỹ khi bán hàng hóa dịch vụ, so sánh tổng chi phí với số tiền thực xuất quỹ phục vụ cho hoạt động của doanh nghiệp, từ đó xác định lại các khoản phải thu, phải trả của doanh nghiệp, làm rõ khả năng chiếm dụng vốn hay tình trạng bị chiếm dụng vốn của doanh nghiệp,
- Báo cáo lưu chuyển tiền tệ ( báo cáo ngân quỹ ) là báo cáo tài chính phản ánh các khoản thu và chi tiền trong kỳ của doanh nghiệp theo từng hoạt động kinh doanh, hoạt động đầu tư và hoạt động tài chính Mục đích của báo cáo lưu chuyển tiền tệ nhằm cung cấp cho người sử dụng biết được các thông tin về sự biến động của tiền và các khoản tương đương tiền, sự vận động của dòng tiền đối trọng với dòng vật chất của doanh nghiệp
Như vậy, cán bộ tín dụng khi xem xét báo cáo ngân quỹ có thể dự đoán được lượng tiền mang lại từ các hoạt động tương lai của doanh nghiệp thông qua xem xét thu và chi trong quá khứ, có thể đánh giá khả năng thanh toán của doanh nghiệp cũng như khả năng quản lý của nhà lãnh đạo, tìm ra mối liên hệ giữa lơị nhuận (lỗ) ròng và luồng tiền tệ vì doanh nghiệp không thể thu được lợi nhuận nếu trong quá trình hoạt động, họ thiếu tiền để phục vụ sản xuất kinh doanh Cán bộ tín dụng cũng có thể xác định những nhu cầu tài chính trong tương lai của doanh nghiệp như nhu cầu đầu tư tài sản cố định, đầu tư vào mở rộng quy mô hay vào các hoạt động khác,
Bên cạnh những báo cáo tài chính trên, cán bộ tín dụng cũng có thể dựa vào Thuyết minh báo cáo tài chính để phục vụ cho việc phân tích của mình Đây là một báo cáo được lập dựa trên các sổ kế toán kỳ báo cáo, Bảng cân đối kế toán kỳ báo cáo, Báo cáo kết quả kinh doanh kỳ báo cáo và Thuyết minh báo cáo tài chính của năm trước Vì được lập dựa trên các báo cáo tài chính quan trọng như vậy nên Thuyết minh báo cáo tài chính cũng là một nguồn thông tin tổng hợp đáng tin cậy cho việc phân tích.
Như vậy, bằng việc xem xét đến các báo cáo tài chính của một doanh nghiệp, cán bộ tín dụng có thể tiến hành phân tích, đánh giá Tài chính doanh nghiệp một cách khá đầy đủ, chi tiết, nhằm phục vụ cho việc ra quyết định của mình Bên cạnh nguồn thông tin bên trong doanh nghiệp, cán bộ tín dụng cần quan tâm tới các thông tin khác được cung cấp bên ngoài doanh nghiệp, nhằm tránh tình trạng chỉ nhận được thông tin từ một chiều, dễ gây sai lệch về kết quả đánh giá.
* Thông tin do Ngân hàng tìm hiểu, mua lại: để làm phong phú thêm nguồn tin, tăng độ tin cậy của thông tin, bằng các cách khác nhau, Ngân hàng có thể khai thác thêm những thông tin liên quan đến các hoạt động, cũng như tình trạng hiện tại, thông tin nội bộ, của doanh nghiệp Đó có thể là những thông tin xác minh cho những hồ sơ mà doanh nghiệp cung cấp cho Ngân hàng, thông tin bổ sung làm rõ cho các báo cáo trong quá khứ và hiện tại, cũng có thể là thông tin có liên quan, tác động mật thiết tới hoạt động tương lai của doanh nghiệp Nói chung, đây là những thông tin mà để có được, Ngân hàng phải chịu những tốn kém về thời gian và chi phí.
THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN CÁC DOANH NGHIỆP NGOÀI QUỐC DOANH VIỆT NAM - VPBANK
Hoạt động huy động vốn
Với mục tiêu trở thành Ngân hàng bán lẻ hàng đầu tại Việt Nam và khu vực, VPBank luôn tập trung vào cung cấp các sản phẩm dịch vụ ngân hàng bán lẻ, trong đó hướng mục tiêu phục vụ chủ yếu vào các doanh nghiệp vừa và nhỏ, các hộ kinh doanh cá thể và tầng lớp trung lưu trở lên Để cạnh tranh, VPBank đã cho ra đời những sản phẩm mới đáp ứng được nhu cầu của thị trường Nhờ đó, lượng vốn mà VPBank huy động được trong thời gian qua đã liên tục tăng nhanh.
Bảng 1 Kết quả huy động vốn của VPBank
( Nguồn: Báo cáo thường niên của VPBank) Đơn vị tính: tỷ đồng
Chỉ tiêu Năm 2003 Năm 2004 Năm 2005
Huy động từ thị trường 1 1242,884 1824,539 3217
Huy động từ thị trường 2 950,061 2011,256 2353
Tiền gửi khác (ký quỹ, huy động khác) 20,019 37, 018 75
Chênh lệch so với kỳ trước 1659,849 1772,187
Tăng trưởng so với kỳ trước 75% 45%
Có thể nhận thấy giá trị vốn mà VPBank huy động được tăng trưởng rất mạnh trong năm 2004, tăng xấp xỉ 1660 tỷ đồng so với năm 2003, với tốc độ tăng lên tới 75% Điều này cho thấy uy tín của VPBank đã tăng đáng kể qua thời gian này, hoàn toàn phù hợp với việc năm 2004 cũng là thời điểm mà VPBank thoát khỏi diện kiểm soát đặc biệt của Nhà nước Đến 2005 thì tốc độ tăng trưởng của tổng vốn huy động đã đạt được là 45%, với chênh lệch huy động tăng là 1772,187 tỷ đồng Việc đạt được tỷ lệ tăng trưởng 45% trong huy động vốn năm 2005 là khá tốt khi đã có sự tăng mạnh so với thực hiện năm 2004, và cũng không là quá lớn khi mà trong giai đoạn này, tăng trưởng huy động vốn của các Ngân hàng được coi là quá “nóng” với tốc độ tăng trung bình đạt xấp xỉ 58%.
Việc tăng cao huy động vốn qua thị trường 1 và giữ một tỷ lệ hợp lý giữa huy động từ thị trường 1 và thị trường 2 trong tổng nguồn vốn cho thấy
VPBank không những đã nhận được sự tín nhiệm của các tổ chức dân cư mà còn quản lý khá hiệu quả cơ cấu các nguồn của mình, bởi thị trường 1 sẽ có chi phí cao hơn, nhưng với thời gian huy động dài hơn, trong khi đó thì thị trường 2 lại chỉ huy động được trong thời gian ngắn, nhưng bù lại đây là nguồn vốn “giá rẻ “, không những vậy nó còn làm tăng cường quan hệ giữa VPBank với các Ngân hàng khác
Bảng 2 Tỷ trọng, tăng trưởng của vốn huy động từ các thị trường
Chỉ tiêu Năm 2003 Năm 2004 Năm 2005
Thị trường 1 Tỷ trọng huy động tiền gửi trong tổng nguồn huy động 56,164% 47,11% 57%
Mức tăng so với năm trước 581,655 tỷ 1392,461 tỷ
Tăng trưởng so với năm trước 47% 76,3%
Thị trường 2 Tỷ trọng huy động tiền gửi trong tổng nguồn huy động 42,93% 51,93% 41,7%
Mức tăng so với năm trước 1061,195 tỷ 341,744 tỷ
Tăng trưởng so với năm trước 11,7% 17%
Hoạt động tín dụng
Trong hoạt động tín dụng của VPBank, hoạt động cho vay chiếm tỷ trọng lớn nhất, còn lại các hoạt động bảo lãnh, chiết khấu còn nhỏ, hoạt động cho thuê đến thời điểm hiện tại vẫn chưa tiến hành.
Do những quy định an toàn trong tín dụng, tại VPBank chỉ tồn tại hình thức tín dụng thế chấp, tức là tín dụng dựa trên tài sản đảm bảo, chứ không tồn tại hình thức tín dụng tín chấp Tuy vậy, doanh số cho vay của VPBank vẫn liên tục tăng mạnh qua các năm, với các tỷ lệ nợ xấu ngày càng giảm,năm 2005 chỉ dừng ở mức 0,75%, các khoản vay đều có tài sản bảo đảm Việc tăng trưởng tín dụng phù hợp với quy định của NHNN cũng như của chính
VPBank cho thấy hiệu quả tốt trong công tác tổ chức, quản lý hoạt động tín dụng của Ngân hàng.
Bảng 3 Kết quả hoạt động tín dụng tại VPBank
( Nguồn: Báo cáo thường niên, Bản tin VPBank) Đơn vị tính: tỷ đồng
Chỉ tiêu Năm 2003 Năm 2004 Năm 2005
Tốc độ tăng doanh số cho vay 23,2% 82%
Tốc độ tăng tổng dư nợ 22,3% 61,6%
Tăng trưởng trong tổng huy động vốn và huy động từ dân cư, cũng như tăng trưởng dư nợ của VPBank có thể được biểu thị qua các biểu đồ sau:
Biểu đồ 1- Tăng trưởng tổng nguồn vốn huy động và huy động từ dân cư của VPBank ( Nguồn: Báo cáo tổng kết nhiệm kỳ 2002- 2005) Đơn vị tính: tỷ đồng
Tổng nguồn vốn huy động Huy động vốn từ dân c
Biểu đồ 2- Tăng trưởng dư nợ cho vay của VPBank
( Nguồn: Báo cáo tổng kết nhiệm kỳ 2002-2005)
Hoạt động dịch vụ khác
Bên cạnh huy động, cho vay, cũng như các Ngân hàng thương mại khác, VPBank cũng thực hiện việc cung cấp các dịch vụ chuyển tiền, thanh toán quốc tế, kinh doanh ngoại tệ,
Tuy vậy, thu từ hoạt động dịch vụ vẫn còn ở mức khiêm tốn, tỷ trọng thu dịch vụ trong năm 2005 của VPBank mới chỉ chiếm khoảng 8% trong tổng lợi nhuận trước thuế và dự phòng rủi ro - khoảng 6,66 tỷ VND, nếu so với năm 2003 là 6,5 tỷ VND thì con số tăng trưởng là quá thấp, và khi so với doanh số thu từ dịch vụ năm 2004 là 7,3 tỷ VND thì đây có thể coi là một thất bại Bởi vậy, nâng cao doanh số, tỷ trọng thu từ việc thực hiện các dịch vụ Ngân hàng vẫn tiếp tục là một thách thức đặt ra cho toàn hệ thống.Toàn thể các cán bộ nhân viên phải nỗ lực hơn nữa để cải thiện tình hình, phấn đấu nâng cao tỷ trọng thu dịch vụ trong tổng thu nhập của Ngân hàng Đây cũng là mục tiêu chung của hệ thống NHTM Việt Nam bởi tình trạng tỷ trọng doanh thu từ dịch vụ thấp là phổ biến tại Việt Nam hiện nay.
Kết quả hoạt động chung
Với những kết quả đã đạt được, tình hình kinh doanh của toàn hệ thống qua các năm như sau:
Năm 2003: đạt 42.8 tỷ VND lợi nhuận trước thuế và dự phòng rủi ro Năm 2004: đạt 60 tỷ VND, tăng 40% so với 2003.
Năm 2005: đạt 83,3 tỷ VND, tăng 38,83% so với 2004.
Bên cạnh kết quả kinh doanh đã đạt được, trong quá trình hoạt động, VPBank luôn chú ý, quan tâm đến các chỉ tiêu tài chính khác, cụ thể được thể hiện qua bảng sau:
Bảng 4 Kết quả hoạt động chung của VPBank
( Nguồn: Báo cáo thường niên 2004, Bản tin VPBank số tháng 8/05)
Tỷ lệ vốn ngắn hạn sử dụng cho vay trung, dài hạn 30% 1,6% 1,5%
Tỷ lệ khả năng chi trả ( thanh toán nhanh) 1% 1,916% 2,473%
Nợ quá hạn nhỏ hơn 180 ngày/ Tổng dư nợ 5% 0.047 0.5
Nợ quá hạn trên 180 ngày/ Tổng dư nợ 2% 13.2 0.31
Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu ( vốn tự có/tài sản có rủi ro) 8% 11,2% 8,2%
Tỷ lệ tài sản có sinh lời 75% 89,39% 95%
Tỷ lệ tài sản có sinh lời của VPBank là rất cao qua các năm, từ đó ta có thể thấy phần cho vay chiếm tỷ trọng lớn trong tổng tài sản của VPBank, chứng tỏ hiệu quả cao trong hoạt động của Ngân hàng.
Cho vay đã đạt được sự tăng trưởng đáng khích lệ, trong khi đó thì tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu ( hệ số Cook ) lại đạt khá cao, đặc biệt là trong năm
2003, cho thấy hoạt động tín dụng của VPBank là tốt Tỷ lệ vốn ngắn hạn sử dụng cho vay trung, dài hạn của VPBank cũng rất thấp, cho thấy sự cẩn trọng trong chính sách cho vay của cán bộ quản lý.
Tỷ lệ Nợ quá hạn dưới 180 ngày tăng nhẹ qua năm 2004 nhưng không đáng lo ngại vì còn cách xa tiêu chuẩn được đề ra Một thành công lớn củaVPBank là đã làm giảm tỷ lệ Nợ quá hạn trên 180 ngày xuống con số rất thấp
0.31, dưới tiêu chuẩn rất nhiều, cho dù ngay trước đó, vào năm 2003 thì con số này còn rất lớn, vượt quá mức so với chỉ tiêu (13,2 ).
Bảng 5 Một số chỉ tiêu hoạt động của VPBank
( Nguồn: Báo cáo thường niên, Bản tin VPBank) Đơn vị tính: tỷ đồng
Chỉ tiêu Năm 2003 Năm 2004 Năm 2005
Tỷ suất lợi nhuận/ Vốn cổ phần 24,5% 30% 27%
Việc duy trì các chỉ số, tốc độ tăng trưởng như trên của VPBank là một thành công Tuy vậy VPBank cần phát huy tốt hơn nữa các hoạt động của mình để tăng thêm hiệu quả sử dụng vốn, từ đó tăng khả năng cạnh tranh cho ngân hàng Bây giờ, chúng ta có thể xem xét đến một trong những hoạt động quan trọng của VPBank thông qua thực trạng hoạt động phân tích tài chính doanh nghiệp tại ngân hàng.
2.2- THỰC TRẠNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA VPBANK
Nội dung phân tích tài chính doanh nghiệp tại VPBank
Khách hàng khi đến vay vốn tại VPBank phải cung cấp các báo cáo tài chính là Bảng cân đối kế toán và Báo cáo kết quả kinh doanh được lập trong 3 năm gần nhất Sau khi tiếp xúc, trao đổi với khách hàng, cán bộ tín dụng sẽ tiến hành phân tích các chỉ tiêu trên báo cáo tài chính để đánh giá về năng lực tài chính của khách hàng.
2.2.1.1 Phân tích các chỉ tiêu trên báo cáo tài chính
Khi phân tích các chỉ tiêu trên Bảng cân đối kế toán, cán bộ tín dụng sẽ chú trọng đến các khoản mục : tiền, phải thu và hàng tồn kho, tài sản cố định(nguyên giá) ở bên phần Tài sản và các khoản mục: nợ ngắn hạn, vốn chủ sở hữu bên phần Nguồn vốn.
Tiền trong quỹ của doanh nghiệp được sử dụng để thanh toán chi trả các khoản chi phí phát sinh trong quá trình sản xuất kinh doanh, hoặc dùng để trả các khoản nợ khi đến hạn Tiền cũng có thể là công cụ hiệu quả để nắm bắt thời cơ kinh doanh Tuy vậy, việc lưu giữ tiền trong quỹ tại doanh nghiệp có thể gây ra việc ứ đọng về vốn, gây lãng phí khi không đưa vào trong sản xuất kinh doanh Vì vậy, một lượng tiền hợp lý trong két sẽ thể hiện không chỉ năng lực quản lý của doanh nghiệp mà còn thể hiện năng lực tài chính của chính doanh nghiệp đó Cán bộ tín dụng sẽ làm rõ xem lượng tiền tại quỹ là nhiều hay ít, là hợp lý hay không hợp lý và nguyên nhân dẫn đến các tình trạng đó: bán tài sản hay mới thu hồi các khoản phải thu để tăng tiền, mua tài sản hay phải chi trả cho các khoản phải trả dẫn đến tiền giảm,
Các khoản phải thu thể hiện số tiền mà doanh nghiệp chưa thu được về sau khi bán hàng, cung cấp dịch vụ Đây là hình thức tín dụng thương mại phổ biến trong kinh doanh, tuy vậy việc quản lý khoản tiền này cũng có thể tác động tới hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp Khi một doanh nghiệp cho khách hàng của mình chậm trả, họ đã bị chiếm dụng về vốn Nếu số lượng các khoản phải thu này của doanh nghiệp là lớn sẽ thể hiện vốn của doanh nghiệp bị bạn hàng chiếm dụng nhiều, dẫn đến việc không thể đầu tư cho sản xuất kinh doanh, thậm chí để chi trả cho các khoản đến hạn Nếu số vốn này là nhỏ, thể hiện năng lực quản lý của chủ doanh nghiệp khi đã chủ động thu hồi vốn, không bị bạn hàng chiếm dụng Cán bộ tín dụng sẽ làm rõ cơ cấu của các khoản phải thu trong tài sản lưu động, mức độ an toàn của các khoản phải thu, cũng như thời hạn các khoản phải thu để có thể đánh giá về khả năng tồn tại, duy trì, năng lực hoạt động của doanh nghiệp.
Hàng tồn kho hay các khoản dự trữ thể hiện một phần giá trị của doanh nghiệp chưa được đi vào quá trình lưu thông Đây là nhân tố góp phần trong việc đem lại doanh thu cho doanh nghiệp Cán bộ tín dụng sẽ kiểm tra về có cấu các khoản mục trong hàng tồn kho: nguyên vật liệu, chi phí SX dở dang,thành phẩm, hàng gửi bán; kiểm tra về năng lực hoạt động của doanh nghiệp thông qua kiếm tra về số lượng hàng tồn kho và tốc dộ chu chuyển của nó, thời hạn chuyển đổi thành tiền của nó Hàng tồn kho có thể biểu hiện cho sức mạnh sản xuất hoặc sự trì trệ trong hoạt động của doanh nghiệp, tùy vào tình hình tài chính, tình hình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp vào thời gian đó Cán bộ tín dụng cần kiểm tra các khoản mục này thật kĩ để tìm ra nguồn gốc của các con số cũng như tác động của nó tới tài chính của doanh nghiệp.
Về bên nguồn vốn, trái với các khoản phải thu là các khoản phải trả của doanh nghiệp Các khoản phải trả lớn hay nhỏ sẽ thể hiện hoặc là doanh nghiệp có uy tín hay không có uy tín với bạn hàng, hoặc liệu doanh nghiệp có đang gặp rắc rối trong vấn đề tài chính hay không Nếu doanh nghiệp có khoản phải trả lớn nhưng tình trạng hoạt động vẫn ổn định, các bạn hàng vẫn tiếp tục giao dịch bình thường với doanh nghiệp thì chứng tỏ doanh nghiệp có năng lực, uy tín tốt trên thị trường ( tuy vậy cho vay trong trường hợp này phải phân tích kĩ đến yếu tố rủi ro, sức mạnh về tài chính của doanh nghiệp). Nếu các khoản phải trả thấp có thể do doanh nghiệp không có khả năng chiếm dụng vốn, hoặc do doanh nghiệp đã thanh toán từ trước đó, Các khoản phải trả này có ảnh hưởng trực tiếp tới khả năng thanh toán của doanh nghiệp cho VPBank, vì vậy cán bộ tín dụng cần làm rõ khoản mục này và xác định nguồn thanh toán của doanh nghiệp cho các khoản này là từ đâu, với mức độ đáng tin cậy như thế nào,
Bên cạnh đó, cán bộ tín dụng cũng phải xem xét cả đến nguồn vốn chủ của doanh nghiệp Đây là yếu tố cho biết mức độ đầu tư vào doanh nghiệp,vào sản xuất của doanh nghiệp, năng lực tài chính của doanh nghiệp, khả năng tài trợ cho các dự án của doanh nghiệp, từ đó xác định mức độ an toàn cho khoản vay của doanh nghiệp Vốn chủ nhiều hay ít, tăng trưởng mạnh hay yếu, nguồn tăng hợp lý hay bất hợp lý, là các vấn đề cán bộ tín dụng phải quan tâm để đánh giá đúng về năng lực của doanh nghiệp trong hoạt động sản xuất kinh doanh, cũng như để đảm bảo cho việc chi trả đối với VPBank. Đối với Báo cáo kết quả kinh doanh, cán bộ tín dụng sẽ tiến hành phân tích làm rõ quy mô lớn hay nhỏ của doanh thu hay chi phí, tốc độ tăng trưởng của chúng và nguyên nhân dẫn đến những yếu tố bất thường trong giá trị của chúng, từ đó đánh giá về khoản lợi nhuận hoạt động của doanh nghiệp cũng trên phương diện quy mô và sự tiến triển, tốc độ tăng trưởng, ảnh hưởng như thế nào đến khả năng chi trả lãi vay của doanh nghiệp Đây thực sự là một yếu tố quan trọng đối với VPBank, vì mục đích cuối cùng là việc thu hồi vốn và lãi vay đầy đủ, điều đó chỉ có thể thực hiện tốt trên cơ sở hoạt động hiệu quả của doanh nghiệp Trong báo cáo kết quả kinh doanh, cán bộ tín dụng cũng cần chú ý đến khấu hao đóng vai trò như là một nguồn tiền của doanh nghiệp. Tất nhiên việc khấu hao phải dựa trên những nguyên tắc nhất định, nhưng dẫu sao thì nó cũng đóng góp một phần trong việc thực hiện cho chi trả của doanh nghiệp.
Như vậy, Bảng cân đối kế toán được sử dụng trong phân tích tín dụng của VPBank để đánh giá chủ yếu về năng lực tài chính của doanh nghiệp, còn Báo cáo kết quả kinh doanh được sử dụng để đánh giá về năng lực hoạt động của doanh nghiệp Để phân tích các chỉ tiêu có hiệu quả, cán bộ tín dụng sau khi phân tích riêng lẻ từng chỉ tiêu phải tiến hành đánh giá chúng trên phương diện tổng thể để có một cái nhìn bao quát, xác thực hơn về năng lực chung của doanh nghiệp Sau khi có được những đánh giá toàn diện này rồi, việc phân tích các yếu tố về sau sẽ nhằm làm rõ hơn hoặc để kiểm nghiệm lại những kết quả đã được phân tích ở trước.
2.2.1.2 Phân tích các tỷ số tài chính
Sau khi đã phân tích các chỉ tiêu trên báo cáo tài chính do khách hàng cung cấp, cán bộ tín dụng sẽ tiến hành phân tích các tỷ số tài chính theo 4 nhóm chỉ tiêu đã biết: chỉ tiêu thanh toán, hoạt động, cân đối vốn và khả năng sinh lãi Việc phân tích các chỉ tiêu này được thực hiện theo Tài liệu hướng dẫn xếp hạng tín dụng - Hội đồng quản trị ban hành ngày 28/10/2003.
Theo đó, các nhóm chỉ tiêu được xác định như sau:
* Nhóm chỉ tiêu phản ánh khả năng thanh toán
- Khả năng thanh toán hiện hành =
VPBank yêu cầu giá trị này phải đạt 1, điều này cũng khá dễ hiểu vì đây là một tỷ số tương đối đơn giản, cho biết khả năng chi trả nợ ngắn hạn bằng tài sản lưu động hoặc cho biết mức độ tài trợ của nợ ngắn hạn cho tài sản lưu động ( phải tính giá trị nghịch đảo lại ).
Tài sản lưu động – Hàng tồn kho
- Khả năng thanh toán nhanh =
Việc bán hàng tồn kho để trả nợ là một việc ít xảy ra, vì việc làm này sẽ không chỉ đem lại mức giá bị thiệt thòi cho doanh nghiệp mà còn làm ảnh hưởng đến hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, nó không phản ánh được khả năng chi trả ngắn hạn thực sự của doanh nghiệp Vì vậy chỉ tiêu khả năng thanh toán nhanh được sử dụng nhiều hơn, và ở VPBank, chỉ tiêu này có thể đạt giá trị 0.5 Nếu doanh nghiệp có khả năng thanh toán nhanh
> 0.5 thì được coi là có năng lực thanh toán tốt, còn nếu chỉ tiêu này < 0.5 thì doanh nghiệp sẽ gặp khó khăn trong việc thanh toán nợ.
* Chỉ tiêu phản ánh khả năng hoạt động Để đánh giá, VPBank đưa ra 3 chỉ tiêu là Vòng quay hàng tồn kho, Kỳ thu tiền bình quân và Doanh thu/ Tổng tài sản với cách tính như đã biết.
Tuỳ theo ngành nghề hoạt động của khách hàng và tuỳ vào mức độ tin cậy của thông tin, các chỉ tiêu này sẽ có những tiêu chuẩn để đánh giá riêng. Việc đánh giá các chỉ tiêu này sẽ được thực hiện thông qua hệ thống Bảng xếp hạng tín dụng do VPBank xây dựng.
* Chỉ tiêu phản ánh khả năng cân đối vốn Ở nhóm chỉ tiêu này, VPBank sử dụng 3 chỉ tiêu gồm Hệ số nợ, Nợ phải trả trên vốn chủ sở hữu và Nợ quá hạn trên tổng dư nợ ngân hàng.
- Hệ số nợ = Nợ phải trả / Tổng tài sản.
VPBank cho phép hệ số này có giá trị 0.7
Chỉ tiêu Nợ phải trả/ Vốn chủ sở hữu cho biết tỷ lệ giữa nợ và vốn chủ trong tổng nguồn vốn, nó cũng cho biết mức độ huy động vốn của doanh nghiệp dựa trên vốn chủ sở hữu Như đã biết, các doanh nghiệp luôn muốn duy trì mức nợ cao để mở rộng lãi, còn ngân hàng chỉ chấp nhận mức nợ vừa phải để đảm bảo khả năng chi trả, tính an toàn Hiện ở VPBank, chỉ tiêu này được phép đạt giá trị 1.2.
GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH
CHƯƠNG 1 CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP
TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 5
1.1 HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 5
1.1.1- Khái quát các hoạt động cơ bản của Ngân hàng thương mại 5
1.1.2- Hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại 7
1.1.2.1 Tín dụng của Ngân hàng thương mại 7
1.1.2.2 Các nguyên tắc tín dụng Ngân hàng 8
1.1.2.3 Quy trình phân tích tín dụng của Ngân hàng thương mại 9
1.2 CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 11
1.2.1- Phân tích tài chính doanh nghiệp trong hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại 11
1.2.1.1 Khái niệm, mục tiêu phân tích Tài chính doanh nghiệp 11
1.2.1.2 Nội dung phân tích Tài chính doanh nghiệp của Ngân hàng thương mại 13
1.2.2- Chất lượng phân tích tài chính doanh nghiệp trong hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại 30
1.2.2.1 Khái niệm chất lượng phân tích Tài chính doanh nghiệp 30
1.2.2.2 Chỉ tiêu phản ánh chất lượng phân tích tài chính doanh nghiệp 30
1.3 CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG TỚI CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 32
1.3.1- Các nhân tố thuộc về khách hàng 32
1.3.2- Các nhân tố thuộc về ngân hàng 34
CHƯƠNG 2 THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN CÁC DOANH NGHIỆP NGOÀI QUỐC DOANH VIỆT NAM - VPBANK 37
2.1- TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG NGOÀI QUỐC DOANH VPBANK 37
2.1.1- Lịch sử hình thành và phát triển của Ngân hàng 37
2.1.2- Kết quả hoạt động của VPBank trong thời gian qua 40
2.1.2.1 Hoạt động huy động vốn 40
2.1.2.3 Hoạt động dịch vụ khác 44
2.1.2.4 Kết quả hoạt động chung 44
2.2- THỰC TRẠNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA VPBANK 46
2.2.1 Nội dung phân tích tài chính doanh nghiệp tại VPBank 46
2.2.1.1 Phân tích các chỉ tiêu trên báo cáo tài chính 47
2.2.1.2 Phân tích các tỷ số tài chính 50
2.2.1.3 Xếp hạng tín dụng đối với khách hàng 52
2.2.2 Minh hoạ phân tích tài chính của công ty Đức Thịnh 54
2.3- ĐÁNH GIÁ CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP
TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG TẠI VPBANK 58
2.3.2- Những hạn chế còn tồn tại 59
2.3.3- Những nguyên nhân tác động: 60
2.3.3.1 Nguyên nhân thuộc về VPBank: 60
2.3.3.2 Những nguyên nhân bên ngoài 62
CHƯƠNG 3 GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH
DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA VPBANK 64
3.1- ĐỊNH HƯỚNG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA VPBANK TRONG THỜI
3.1.2- Những định hướng riêng của hoạt động tín dụng 65
3.2- GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH
DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA VPBANK 66
3.2.1- Nâng cao chất lượng thông tin phân tích 66
3.2.2- Chú trọng đến phương pháp phân tích tài chính khách hàng 68
3.2.3- Nâng cao chất lượng đội ngũ cán bộ tín dụng 69
3.3.1- Kiến nghị với Ngân hàng Nhà nước 70
3.3.2- Kiến nghị với các cơ quan quản lý Nhà nước 71
3.3.3- Kiến nghị với các cơ quan khác 72
DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 76
CHƯƠNG 1 CHẤT LƯỢNG PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP TRONG HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG
1.1 HOẠT ĐỘNG TÍN DỤNG CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI
1.1.1- Khái quát các hoạt động cơ bản của Ngân hàng thương mại
Ngân hàng là một trong những tổ chức tài chính quan trọng nhất của nền kinh tế, cung cấp các loại hình dịch vụ tài chính đa dạng: huy động tiền gửi, cho vay, cung cấp dịch vụ thanh toán, chuyển đổi tiền tệ, bảo lãnh, Không chỉ đóng vai trò là người thu hút tiền từ trong dân cư để đầư tư, cho vay đối với các doanh nghiệp, tổ chức kinh tế, nó còn đóng vai trò là công cụ quan trọng để thực hiện chính sách tiền tệ của Chính phủ nhằm điều tiết vĩ mô nền kinh tế Theo chức năng này, ở hầu hết các quốc gia đều có sự phân chia thành 2 bộ phận: Ngân hàng trung ương và các Ngân hàng thương mại (NHTM) Hiểu theo nghĩa đơn giản, NHTM là trung gian tài chính mà một người bình thường thường xuyên giao dịch nhất Các NHTM được phân biệt với các tổ chức tài chính khác bởi các dịch vụ tài chính đa dạng mà nó cung cấp cho nền kinh tế, cho dù trong điều kiện hiện nay, sự lấn sân của các tổ chức tài chính vào việc cung ứng các dịch vụ ngân hàng đang diễn ra ngày một mạnh mẽ: NHTM là các tổ chức tài chính cung cấp một danh mục các dịch vụ tài chính đa dạng nhất, đặc biệt là tín dụng, tiết kiệm, dịch vụ thanh toán và thực hiện nhiều chức năng tài chính nhất so với bất kỳ một tổ chức kinh doanh nào trong nền kinh tế.
Tuỳ thuộc vào cách thức phân loại mà hệ thống NHTM sẽ được tổ chức hoạt động theo những mô hình khác nhau: Theo hình thức sở hữu: Ngân hàng tư nhân, Ngân hàng cổ phần, Ngân hàng quốc doanh, Ngân hàng liên doanh;Theo tính chất hoạt động: Ngân hàng đơn năng, Ngân hàng đa năng, Ngân hàng bán buôn, Ngân hàng bán lẻ, Với xu hướng hoạt động trên nhiều lĩnh vực, nhiều ngành nghề và trên địa bàn rộng lớn, mô hình Ngân hàng đa năng với mục tiêu cung cấp mọi dịch vụ Ngân hàng cho mọi đối tượng đang là sự lựa chọn của nhiều Ngân hàng thương mại lớn nhằm đa dạng hóa danh mục đầu tư, mở rộng địa bàn hoạt động, giảm thiểu rủi ro và tăng cường xây dựng hình ảnh Ngân hàng mình, tạo vị thế cạnh tranh với các đối thủ Trong khi đó, mô hình Ngân hàng bán lẻ với mục tiêu chủ yếu là cung cấp các dịch vụ trực tiếp cho doanh nghiệp, hộ gia đình và cá nhân với các khoản tín dụng nhỏ đang là xu hướng lựa chọn của các Ngân hàng nhỏ nhằm chiếm lĩnh một phân khúc thị trường bị bỏ qua bởi các Ngân hàng lớn.
Từ quá trình huy động vốn từ dân cư, các tổ chức kinh tế, các tổ chức uỷ thác, Ngân hàng thương mại sẽ có trong tay một lượng tiền khổng lồ Số tiền này sẽ được đầu tư trở lại nền kinh tế : cho vay đối với các tổ chức, cá nhân để phục vụ quá trình sản xuất, tiêu dùng, thực hiện đầu tư , bảo lãnh, tài trợ, chiết khấu, kinh doanh ngoại tệ, Thực hiện các hoạt động này, Ngân hàng thương mại đã cho ta thấy rõ tính ưu việt của một trung gian tài chính: là người dẫn vốn từ nơi dư thừa tới nơi có nhu cầu, với chi phí được giảm thiểu một cách tối đa nhờ vào quy mô lớn cũng như khả năng tiếp cận thông tin có hiệu quả của đội ngũ nhân viên Ngân hàng.
Từ lịch sử thành lập Ngân hàng, trải qua một quá trình phát triển lâu dài cho đến nay, rất nhiều dịch vụ mới, hiện đại đã được các NHTM cung cấp cho nền kinh tế: thanh toán điện tử, Ngân hàng tại nhà (Home banking), Ngân hàng qua điện thoại ( Phone banking), Tuy vậy, cho đến ngày nay, những dịch vụ cơ bản mà NHTM cung cấp vẫn không thay đổi so với thời điểm hình thành ban đầu: Mua bán ngoại tệ, nhận tiền gửi, cho vay ( tín dụng), cung cấp các dịch vụ thanh toán, chiết khấu các giấy tờ có giá, bảo quản tài sản, tài trợ các hoạt động của Chính phủ, Việc cung ứng các dịch vụ từ truyền thống đến hiện đại này của NHTM đã góp phần thúc đẩy các hoạt động thanh toán, tiêu dùng, đầu tư, từ đó góp phần nâng cao khả năng vận hành của nền kinh tế.
Rõ ràng, với những hoạt động cơ bản, những chức năng quan trọng của mình, sự hoạt động có hiệu quả của Ngân hàng thương mại đóng một vai trò quan trọng trong việc tạo sự ổn định, tăng hiệu quả, cũng như thúc đẩy sự phát triển bền vững của nền kinh tế Một trong những yếu tố góp phần quan trọng đến sự thành công của một Ngân hàng thương mại chính là hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại đó.
1.1.2- Hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại
1.1.2.1 Tín dụng của Ngân hàng thương mại
Theo Luật Các tổ chức tín dụng của nước ta, các hoạt động tín dụng được xác định: Tín dụng là quan hệ giữa người cấp và người được cấp tín dụng, được thể hiện dưới các hình thức cho vay, chiết khấu thương phiếu và giấy tờ có giá khác, bảo lãnh, cho thuê tài chính và các hình thức khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nước.
Khi nói đến hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại, có thể hiểu theo nghĩa là việc Ngân hàng cho vay đối với khách hàng, là hoạt động tài trợ của Ngân hàng cho khách hàng.
* Các hình thức tín dụng của NHTM
Các Ngân hàng thương mại lớn hiện nay đều tổ chức thực hiện đa dạng các loại hình tín dụng từ cho vay thực hiện đầu tư dự án, cho vay hỗ trợ sản xuất kinh doanh, bảo lãnh, cho đến các hình thức tài trợ tiêu dùng như cho vay thấu chi, cho vay trả góp , Việc đa dạng hoá các loại hình tín dụng là một trong những yếu tố cần thiết để mở rộng tín dụng có hiệu quả, cạnh tranh,cũng như đảm bảo phân bổ rủi ro cho Ngân hàng Chính bởi vậy, các loại hình tín dụng rất đa dạng và ngày càng đáp ứng được nhu cầu của sản xuất,kinh doanh, và của đời sống Việc phân loại các nghiệp vụ tín dụng có thể dựa trên nhiều tiêu thức khác nhau, tuỳ thuộc vào đặc tính của loại hình, cũng như vào mục đích quản lý của Ngân hàng.
Phân theo hình thức cấp tín dụng ta có các nghiệp vụ Chiết khấu thương phiếu, cho vay: thấu chi, cho vay trực tiếp từng lần, cho vay theo hạn mức, cho vay luân chuyển, cho vay trả góp , cho thuê tài sản (thuê mua), bảo lãnh,
Phân theo hình thức đảm bảo ta có tín dụng thế chấp và tín dụng thế chấp, trong đó tín dụng tín chấp thường là hạn chế do nó đòi hỏi uy tín rất cao của khách hàng để đảm bảo cho khoản tín dụng được cấp.
Phân theo thời hạn tín dụng ta có tín dụng ngắn hạn, trung và dài hạn Ngoài ra, việc phân loại tín dụng có thể thực hiện theo nhiều tiêu thức khác như phân loại tín dụng theo ngành nghề kinh doanh, theo lĩnh vực tài trợ, theo loại tiền, theo đối tượng được cấp tín dụng, Việc phân loại tín dụng rõ ràng như vậy sẽ rất hữu ích cho nhà quản lý trong việc tổ chức vận hành, điều hành, kiểm soát có hiệu quả các hoạt động tín dụng của Ngân hàng, góp phần quan trọng vào thành công của Ngân hàng trên thị trường đang cạnh tranh ngày một khốc liệt.
1.1.2.2 Các nguyên tắc tín dụng Ngân hàng Để đảm bảo cho khả năng sinh lời, cũng như đảm bảo tính an toàn cho Ngân hàng, hoạt động tín dụng của Ngân hàng thương mại phải dựa trên một số nguyên tắc nhất định Các nguyên tắc này được cụ thể hoá trong các quy định, quy chế về cho vay, tổ chức hoạt động tín dụng của Ngân hàng Nhà nước cũng như của chính các Ngân hàng thương mại.
Thứ nhất, khách hàng phải cam kết hoàn trả gốc và lãi với thời hạn xác định Nguồn gốc của các khoản tín dụng của Ngân hàng chính là từ các khoản tiền mà Ngân hàng huy động ( vay mượn) từ dân cư, các tổ chức kinh tế, tổ chức tài chính khác Vì vậy, để đảm bảo khả năng chi trả khi phát sinh nhu cầu từ phía người cho vay, cũng như đảm bảo có thể bù đắp chi phí hoạt động, giữ vững sự ổn định, phát triển, Ngân hàng luôn yêu cầu người nhận tín dụng phải thực hiện cam kết này.
Thứ hai, Khách hàng phải cam kết sử dụng đúng mục đích đã thoả thuận khoản tín dụng được cấp bởi Ngân hàng Mục đích sứ dụng tín dụng của khách hàng phải hợp pháp, không bị pháp luật cấm, phù hợp với quy định của Ngân hàng Nhà nước, cũng như quy định riêng của Ngân hàng cấp tín dụng.
