Các yếu tố tác động đến nợ xấu của ngân hàng thương mại cổ phần việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH NGUYỄN BÍCH KHUÊ CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN NỢ XẤU CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM KHĨA LUẬN TỐT NGHIỆP Chun ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 7340201 TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2023 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƢỚC VIỆT NAM TRƢỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH Họ tên sinh viên : NGUYỄN BÍCH KHUÊ Mã số sinh viên : 030135190243 Lớp sinh hoạt : HQ7-GE04 CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN NỢ XẤU CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 7340201 NGƢỜI HƢỚNG DẪN KHOA HỌC TS HỒ CƠNG HƢỞNG TP HỒ CHÍ MINH, NĂM 2023 i TĨM TẮT Đề tài nghiên cứu nhân tố tác động đến nợ xấu ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam (NHTMCP) giai đoạn từ năm 2012 đến năm 2022, thông qua khai thác liệu thu thập từ BCTC 24 NHTMCP Việt Nam Nghiên cứu sử dụng ước lượng liệu bảng, ước lượng hồi quy mơ hình Pooled OLS, FEM, REM FGLS Sau xem xét kiểm định khuyết tật mơ hình hồi quy, nghiên cứu chọn mơ hình FGLS cách tiếp cận phù hợp tiến hành thảo luận kết thu Tại mức ý nghĩa thống kê 5%, kết biến ảnh hưởng đến nợ xấu NHTMCP mơ hình nghiên cứu, bao gồm tỷ lệ trích lập dự phịng rủi ro tín dụng, tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản tỷ lệ lạm phát có tác động chiều với tỷ lệ nợ xấu Các biến cịn lại bao gồm quy mơ ngân hàng khả sinh lời có tác động ngược chiều Trên sở đó, đề tài đưa kết luận hàm ý sách ngân hàng thương mại nhằm hạn chế việc gia tăng tỷ lệ nợ xấu Từ khóa: Nợ xấu, Ngân hàng Thương mại, FGLS ii ABSTRACT The purpose of this thesis is to examine the determinants influencing bad debt in Vietnamese joint-stock commercial banks from 2012 to 2022, utilizing data from the financial statements of 24 Vietnamese joint-stock commercial banks The research method is to use panel data estimation, pooled OLS, FEM, REM, and FGLS model regression estimation The study chooses the FGLS method as the most suitable approach and uses the results of this model to discuss the defects after selecting and testing the regression model The variables affecting the bad debt ratio of joint stock commercial banks in the research model at the 5% level of statistical significance include the rate of provision for credit risk, the ratio of equity to total assets, and the ratio of inflation, which has a positive influence on the bad debt ratio The other variables, which have the opposite effect, are bank size and profitability On that premise, this thesis offers recommendations and policy implications for commercial banks to restrict the rise in bad debt ratios Keywords: Non – performing loan, Commercial banks, FGLS iii LỜI CAM ĐOAN Khóa luận cơng trình nghiên cứu riêng tác giả, kết nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung công bố trước nội dung người khác thực ngoại trừ trích dẫn dẫn nguồn đầy đủ khóa luận Tơi xin cam kết sẵn sàng chịu tồn trách nhiệm có thiếu trung thực thơng tin hay kết sử dụng cơng trình nghiên cứu Tác giả iv LỜI CẢM ƠN Lời đầu tiên, xin cảm ơn Quý Thầy Cô trường Đại học Ngân hàng TP.HCM cung cấp đầy đủ kiến thức cần thiết suốt thời gian qua, tạo điều kiện để tác giả thực khóa luận tốt nghiệp cách tốt Đặc biệt, xin gửi lời cảm ơn chân thành đến giảng viên hướng dẫn mình, TS Hồ Cơng Hưởng Sự hướng dẫn tận tình tâm huyết thầy giúp đỡ tác giả nhiều q trình hồn thiện nghiên cứu nghiên cứu Vì thời gian kiến thức cịn hạn chế, q trình thực hồn thiện đề tài, luận văn khơng thể tránh khỏi thiếu sót Tơi mong nhận ý kiến đóng góp q báu Q Thầy Cơ nhà trường để từ trau dồi nâng cao kiến thức thân, tích lũy thêm kinh nghiệm để hồn thành tốt nghiên cứu giai đoạn tới Tôi xin chân thành cảm ơn! TP Hồ Chí Minh, ngày tháng Sinh viên thực năm 2023 v MỤC LỤC TÓM TẮT I ABSTRACT II LỜI CAM ĐOAN III LỜI CẢM ƠN IV MỤC LỤC V DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT VIII DANH MỤC KÝ HIỆU CÁC BIẾN IX DANH MỤC BẢNG X CHƢƠNG 1: GIỚI THIỆU 1.1 Tính cấp thiết đề tài 1.2 Mục tiêu câu hỏi nghiên cứu 1.2.1 Mục tiêu tổng quát 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.2.3 Câu hỏi nghiên cứu 1.3 Đối tƣợng phạm vi nghiên cứu .4 1.3.1 Đối tượng nghiên cứu .4 1.3.2 Phạm vi nghiên cứu 1.4 Phƣơng pháp liệu nghiên cứu 1.5 Đóng góp đề tài 1.6 Kết cấu nghiên cứu vi CHƢƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ LƢỢC KHẢO CÁC TÀI LIỆU NGHIÊN CỨU CÓ LIÊN QUAN 2.1 Cơ sở lý thuyết nợ xấu 2.1.1 Khái niệm nợ xấu 2.1.2 Phân loại nợ phương pháp đánh giá nợ xấu 2.2 Các tác động nợ xấu 11 2.2.1 Tác động nợ xấu ngân hàng 11 2.2.2 Tác động nợ xấu chủ thể vay vốn 12 2.2.3 Tác động nợ xấu kinh tế 13 2.3 Lƣợc khảo nghiên cứu thực nghiệm trƣớc 14 2.3.1 Nghiên cứu giới 14 2.3.2 Nghiên cứu Việt Nam 18 2.4 Thảo luận nghiên cứu trƣớc 21 CHƢƠNG 3: PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 23 3.1 Quy trình nghiên cứu .23 3.2 Mơ hình nghiên cứu giả thuyết nghiên cứu 25 3.2.1 Mơ hình chung 25 3.2.2 Giải thích biến mơ hình nghiên cứu xây dựng giả thuyết nghiên cứu 26 3.3 Dữ liệu nghiên cứu 33 3.4 Phƣơng pháp nghiên cứu 33 3.4.1 Phương pháp định tính 33 3.4.2 Phương pháp định lượng 33 vii CHƢƠNG 4: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU VÀ THẢO LUẬN 36 4.1 Thống kê mô tả 36 4.2 Phân tích tƣơng quan mơ hình nghiên cứu 39 4.3 Kiểm định tƣợng đa cộng tuyến .40 4.4 Phân tích hồi quy 40 4.4.1 Mơ hình hồi quy gộp (Pooled OLS) 40 4.4.2 Mơ hình tác động cố định mơ hình tác động ngẫu nhiên 43 4.4.3 Uớc lượng mô hình theo phương pháp FGLS 45 4.4 Thảo luận kết nghiên cứu .48 CHƢƠNG 5: KẾT LUẬN VÀ HÀM Ý CHÍNH SÁCH 53 5.1 Kết luận .53 5.2 Hàm ý sách .54 5.3 Hạn chế nghiên cứu 56 5.4 Hƣớng nghiên cứu 58 TÀI LIỆU THAM KHẢO 60 PHỤ LỤC 67 viii DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT Từ viết tắt BCBS Nghĩa tiếng Anh Nghĩa tiếng Việt The Basel Committee on Ủy ban Basel Giám sát Ngân Banking Supervision hàng BCTC Báo cáo tài BCTN Báo cáo thường niên CR Credit risk Xếp hạng tín dụng ECB The European Central Bank Ngân hàng Trung ương Châu Âu FEM Fixed Effects Model Mơ hình tác động cố định Feasible Generalized Least Mơ hình ước lượng bình phương tối Squares thiểu tổng quát khả thi Gross Domestic Product Tổng sản phẩm quốc nội Generalized method of Mơ hình ước lượng tổng quát hóa moments dựa Momen lực The International Accounting Hội đồng Chuẩn mực Kế toán quốc Standards Board tế FGLS GDP GMM IASB IMF NPL The International Monetary Fund Non-Performing Loan Quỹ Tiền tệ Quốc tế Nợ xấu NHNN Ngân hàng nhà nước NHTM Ngân hàng thương mại NHTMCP Ngân hàng Thương mại Cổ phần NSNN Ngân sách nhà nước PD Probability Of Default Xác suất vỡ nợ Pooled Pooled - Ordinary Least Phương pháp ước lượng bình OLS Squares phương nhỏ REM Fixed effects regression model Mô hình tác động ngẫu nhiên 67 PHỤ LỤC TỔNG HỢP CÁC NGHIÊN CỨU THỰC NGHIỆM TRONG VÀ NGOÀI NƢỚC VỀ CÁC YẾU TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN NỢ XẤU Ảnh hƣởng Yếu tố Tác động Tác động chiều (+) ngƣợc chiều (-) Khơng có ý nghĩa thống kê Fofack (2005); Klein (2013); Ghosh (2015); Nguyễn Thị Tỷ lệ lạm phát Hồng Vinh (2015); Nguyễn Thị Hồng Vinh (2017); Nguyễn Thị Như Quỳnh Festic cộng (2011); Anita cộng (2022); Trần Vương Thịnh Nguyễn Ngọc Hồng Khemraj Pasha (2009) Loan (2021) cộng (2018) Salas Saurina (2002); Fofack (2005); Abhiman Saibal (2007); Festic cộng (2011); Khemraj Trần Vương Tốc độ tăng Pasha (2009); Louzis Thịnh trƣởng kinh tế cộng (2011); Klein Nguyễn Ngọc (2013); Makri cộng Hồng Loan (2021) (2014); Ghosh (2015); Anita cộng (2022); Nguyễn Thị Hồng Vinh (2015); Nguyễn Tuấn Kiệt Đinh Hùng Phú 68 (2015); Nguyễn Thị Hồng Vinh (2017); Nguyễn Thị Như Quỳnh cộng (2018) Louzis cộng Tỷ lệ thất nghiệp (2011); Klein (2013); Marki cộng (2014); Ghosh (2015) Salas Saurina (2002); Ghosh (2015); Nguyễn Thị Hồng Quy mô ngân hàng Vinh (2015); Nguyễn Thị Hồng Vinh (2017) Hu cộng (2004); Nguyễn Tuấn Kiệt Đinh Hùng Phú (2015); Đặng Văn Dân (2018); Trần Vương Thịnh Nguyễn Ngọc Khemraj Pasha (2009); Nguyễn Thị Như Quỳnh cộng (2018) Hồng Loan (2021) Tỷ lệ vốn chủ sở Nguyễn Tuấn Kiệt Klein (2013); Makri hữu tổng tài Đinh Hùng Phú công (2014); Nguyễn sản (2015) Thị Hồng Vinh (2017) Khả sinh lời Ghosh (2015); Makri Nguyễn Thị cộng (2014); Nguyễn Như Quỳnh Thị Hồng Vinh (2015) cộng (2018) 69 Keeton (1999); Salas Saurina (2002); Louzis (2011); Festic cộng (2011); Klein (2013); Ghosh (2015); Nguyễn Thị Tăng trƣởng tín Hồng Vinh (2015); Nguyễn Thị Như Quỳnh dụng Nguyễn Tuấn Kiệt và cộng (2018) Đinh Hùng Phú (2015); Đặng Văn Dân (2018); Trần Vương Thịnh Nguyễn Ngọc Hồng Loan (2021) Louzis (2011); Ghosh Tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng (2015); Trần Vương Thịnh Nguyễn Ngọc Hồng Loan (2021) Nguồn: Tổng hợp từ tác giả 70 PHỤ LỤC DANH SÁCH CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM TRONG MẪU NGHIÊN CỨU STT Ký hiệu Tên đầy đủ Giai đoạn ABB Ngân hàng TMCP An Bình 2012 - 2022 ACB Ngân hàng TMCP Á Châu 2012 - 2022 BID Ngân hàng TMCP Đầu tư Phát triển Việt Nam 2012 - 2022 BVB Ngân hàng TMCP Bản Việt 2012 - 2022 CTG Ngân hàng TMCP Công thương Việt Nam 2012 - 2022 EIB Ngân hàng TMCP Xuất nhập Việt Nam 2012 - 2022 HDB Ngân hàng TMCP Phát triển TP Hồ Chí Minh 2012 - 2022 KLB Ngân hàng TMCP Kiên Long 2012 - 2022 MBB Ngân hàng TMCP Quân đội 2012 - 2022 10 MSB Ngân hàng TMCP Hàng hải Việt Nam 2012 - 2022 11 NAB Ngân hàng TMCP Nam Á 2012 - 2022 12 NVB Ngân hàng TMCP Quốc Dân 2012 - 2022 13 OCB Ngân hàng TMCP Phương Đông 2012 - 2022 14 PGB Ngân hàng TMCP Xăng dầu Petrolimex 2012 - 2022 15 SEA Ngân hàng TMCP Đông Nam Á 2012 - 2022 16 SGB Ngân hàng TMCP Sài Gịn Cơng Thương 2012 - 2022 17 SHB Ngân hàng TMCP Sài Gòn – Hà Nội 2012 - 2022 18 STB Ngân hàng TMCP Sài Gịn Thương Tín 2012 - 2022 19 TCB Ngân hàng TMCP Kỹ thương Việt Nam 2012 - 2022 20 TPB Ngân hàng TMCP Tiên Phong 2012 - 2022 21 VAB Ngân hàng TMCP Việt Á 2012 - 2022 22 VCB Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam 2012 - 2022 23 VIB Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam 2012 - 2022 24 VPB Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng 2012 - 2022 71 PHỤ LỤC DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU 4.1 Tỷ lệ nợ xấu tổng dƣ nợ ngân hàng 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 ABB 0.02835 0.06742 0.03969 0.02122 0.02505 0.02770 0.01886 0.02310 0.02092 0.02344 0.02885 ACB 0.02481 0.03025 0.02178 0.01309 0.00869 0.00708 0.00733 0.00543 0.00596 0.00784 0.00784 BID 0.02700 0.02259 0.02032 0.01680 0.01994 0.01622 0.01900 0.01745 0.01760 0.00779 0.01158 BVB 0.01895 0.04108 0.02200 0.01200 0.01270 0.01789 0.02134 0.02508 0.02771 0.00246 0.00389 CTG 0.01468 0.01002 0.01115 0.00918 0.01019 0.01140 0.01583 0.01156 0.00945 0.01265 0.01239 EIB 0.01324 0.01987 0.02645 0.01867 0.02954 0.02278 0.01845 0.01702 0.02484 0.01944 0.01798 HDB 0.02353 0.03527 0.02284 0.01586 0.01458 0.01515 0.01531 0.01365 0.01322 0.01653 0.01669 KLB 0.02926 0.02471 0.01953 0.01126 0.01061 0.00839 0.00942 0.01021 0.05423 0.01892 0.01890 MBB 0.01856 0.02446 0.02730 0.01607 0.01318 0.01204 0.01332 0.01158 0.01089 0.00899 0.01092 MSB 0.02645 0.02708 0.05159 0.03411 0.02364 0.02227 0.03006 0.02045 0.01963 0.01742 0.01715 NAB 0.02476 0.01477 0.01468 0.00913 0.02937 0.01948 0.01544 0.01975 0.00834 0.01571 0.01348 NVB 0.05640 0.06067 0.02525 0.02150 0.01485 0.01533 0.01670 0.01926 0.01510 0.03002 0.17930 OCB 0.02800 0.02900 0.03000 0.01900 0.01754 0.01794 0.02288 0.01842 0.01689 0.01322 0.02229 PGB 0.08437 0.02980 0.02485 0.02754 0.02468 0.03225 0.03061 0.03159 0.02440 0.02524 0.02563 SEA 0.02969 0.02837 0.01600 0.02145 0.01712 0.01573 0.01921 0.02312 0.01858 0.01598 0.01650 SGB 0.02930 0.02242 0.02080 0.01882 0.02631 0.02980 0.02201 0.01939 0.01444 0.01971 0.02125 SHB 0.08827 0.04131 0.02028 0.01724 0.01877 0.02332 0.02396 0.01907 0.01832 0.01687 0.02814 STB 0.02048 0.01456 0.01189 0.05797 0.06912 0.04667 0.02129 0.01937 0.01699 0.01503 0.00980 TCB 0.02696 0.03652 0.02383 0.01661 0.01575 0.01606 0.01753 0.01334 0.00467 0.00660 0.02731 TPB 0.03663 0.02339 0.01223 0.00807 0.00750 0.01086 0.01112 0.01291 0.01184 0.00819 0.00843 VAB 0.04650 0.02880 0.02326 0.02264 0.02140 0.02680 0.01370 0.01184 0.02298 0.01888 0.01532 VCB 0.02403 0.02725 0.02308 0.01844 0.01502 0.01142 0.00985 0.00731 0.00623 0.00637 0.00683 VIB 0.02617 0.02821 0.02514 0.02070 0.02575 0.02638 0.02519 0.01963 0.01740 0.02318 0.02452 VPB 0.02719 0.02810 0.02537 0.02693 0.02908 0.03394 0.03499 0.03421 0.03413 0.04572 0.05735 72 4.2 Quy mô ngân hàng 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 ABB 17.6444 17.8695 18.0271 17.9802 18.1219 18.2523 18.3153 18.4459 18.5723 18.6108 18.6842 ACB 18.9877 18.9311 19.0063 19.1211 19.2695 19.4656 19.6126 19.7649 19.9125 20.0842 20.2255 BID 19.9992 20.1225 20.2930 20.5615 20.7296 20.9075 20.9956 21.1220 21.1398 21.2895 21.4750 BVB 16.8442 16.9535 17.0652 17.1835 17.2934 17.5019 17.6561 17.7631 17.9280 18.1530 18.1858 CTG 20.0372 20.1723 20.3096 20.4741 20.6706 20.8141 20.8755 20.9390 21.0170 21.1496 21.3157 EIB 18.9522 18.9503 18.8975 18.6426 18.6738 18.8219 18.8437 18.9367 18.8934 18.9265 19.0362 HDB 17.7817 18.2725 18.4159 18.4835 18.8281 19.0590 19.1911 19.2513 19.5811 19.7414 19.8469 KLB 16.7377 16.8776 16.9555 17.0472 17.2316 17.4352 17.5605 17.7493 17.8635 18.2442 18.2671 MBB 18.9838 19.0106 19.1163 19.2139 19.3617 19.5645 19.7081 19.8353 20.0200 20.2243 20.4065 MSB 18.5153 18.4894 18.4634 18.4629 18.3439 18.5361 18.7411 18.8716 18.9900 19.1320 19.1757 NAB 16.5886 17.1753 17.4343 17.3842 17.5733 17.8126 18.1338 18.3661 18.7157 18.8475 18.9949 NVB 16.8875 17.1854 17.4221 17.6915 18.0498 18.0900 18.0980 18.2025 18.3109 18.1166 18.3136 OCB 17.1269 17.3058 17.4815 17.7164 17.9715 18.2499 18.4203 18.5875 18.8429 19.0331 19.0835 PGB 16.7731 17.0294 17.0651 17.0216 17.0273 17.1930 17.2134 17.2678 17.4033 17.5173 17.7071 SEA 18.1339 18.1958 18.1998 18.2553 18.4538 18.6439 18.7606 18.8743 19.0096 19.1705 19.2598 SGB 16.5137 16.5023 16.5770 16.6918 16.7625 16.8751 16.8297 16.9428 16.9912 17.0186 17.1369 SHB 18.5737 18.7827 18.9456 19.1371 19.2706 19.4715 19.5940 19.7161 19.8382 20.0432 20.0432 STB 18.8402 18.8993 19.0615 19.4924 19.6207 19.7249 19.8220 19.9327 20.0150 20.0715 20.1989 TCB 19.0081 18.8838 18.9854 19.0730 19.2766 19.4117 19.5869 19.7654 19.9014 20.1589 20.3652 TPB 16.5316 17.2840 17.7567 18.1492 18.4769 18.6368 18.7295 18.9180 19.1449 19.6105 19.4951 VAB 17.0186 17.1126 17.3876 17.5503 17.9340 17.9812 18.0823 18.1521 18.2760 18.4310 18.4709 VCB 19.8425 19.9661 20.1733 20.3293 20.4849 20.7580 20.7947 20.9243 21.0056 21.0702 21.3187 VIB 17.9903 18.1577 18.2058 18.2500 18.4649 18.6290 18.7512 19.0333 19.3154 19.5505 19.6527 VPB 18.4461 18.6135 18.9107 19.0827 19.2482 19.4422 19.5941 19.7483 19.8534 20.1207 20.2628 73 4.3 Khả sinh lời ngân hàng 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 ABB 0.00912 0.00271 0.00187 0.00138 0.00352 0.00616 0.00819 0.01039 0.01021 0.01315 0.01081 ACB 0.00343 0.00482 0.00550 0.00540 0.00609 0.00818 0.01674 0.01686 0.01856 0.01975 0.02411 BID 0.00578 0.00784 0.00832 0.00850 0.00671 0.00629 0.00600 0.00610 0.00481 0.00661 0.00949 BVB 0.01085 0.00894 0.00664 0.00194 0.00009 0.00093 0.00218 0.00256 0.00285 0.00362 0.00468 CTG 0.01280 0.01076 0.00926 0.00794 0.00794 0.00730 0.00479 0.00788 0.01068 0.00990 0.01008 EIB 0.01209 0.00387 0.00034 0.00028 0.00244 0.00592 0.00437 0.00541 0.00653 0.00592 0.01679 HDB 0.00667 0.00313 0.00513 0.00612 0.00712 0.01151 0.01579 0.01805 0.01694 0.01860 0.02076 KLB 0.01927 0.01569 0.00791 0.00682 0.00434 0.00595 0.00582 0.00145 0.00233 0.01092 0.00642 MBB 0.01476 0.01284 0.01314 0.01192 0.01208 0.01224 0.01831 0.02085 0.01899 0.02399 0.02719 MSB 0.00202 0.00304 0.00135 0.00111 0.00142 0.00119 0.00695 0.00708 0.01205 0.02122 0.02217 NAB 0.01035 0.00602 0.00567 0.00534 0.00084 0.00492 0.00913 0.00862 0.00698 0.00998 0.00867 NVB 0.00011 0.00073 0.00025 0.00015 0.00018 0.00031 0.00050 0.00056 0.00001 0.00002 0.00000 OCB 0.00870 0.00802 0.00614 0.00473 0.00683 0.01103 0.01911 0.02368 0.02612 0.02614 0.01855 PGB 0.01303 0.00173 0.00517 0.00162 0.00495 0.00238 0.00429 0.00243 0.00501 0.00674 0.00902 SEA 0.00060 0.00196 0.00109 0.00111 0.00124 0.00267 0.00372 0.00737 0.00806 0.01330 0.01829 SGB 0.01967 0.01170 0.01186 0.00257 0.00758 0.00270 0.00200 0.00670 0.00415 0.00505 0.00726 SHB 0.01799 0.00653 0.00506 0.00426 0.00416 0.00592 0.00549 0.00702 0.00670 0.01089 0.01526 STB 0.00683 0.01422 0.01257 0.00476 0.00028 0.00337 0.00462 0.00571 0.00567 0.00673 0.00906 TCB 0.00425 0.00389 0.00646 0.00831 0.01474 0.02554 0.02871 0.02902 0.03057 0.03653 0.03224 TPB 0.00582 0.01616 0.01283 0.00880 0.00621 0.00838 0.01387 0.02058 0.01894 0.02341 0.01554 VAB 0.00696 0.00233 0.00152 0.00212 0.00192 0.00157 0.00174 0.00281 0.00407 0.00697 0.00864 VCB 0.01133 0.00991 0.00877 0.00852 0.00937 0.00999 0.01386 0.01613 0.01449 0.01601 0.01853 VIB 0.00643 0.00071 0.00664 0.00632 0.00595 0.00988 0.01673 0.02018 0.02163 0.02313 0.02597 VPB 0.00694 0.00909 0.00881 0.01342 0.01862 0.02543 0.02448 0.02358 0.02616 0.02375 0.02870 74 4.4 Tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng tổng dƣ nợ ngân hàng 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 ABB 0.00909 0.02411 0.01320 0.02145 0.01653 0.01029 0.00603 0.00870 0.00811 0.01083 0.00947 ACB 0.00507 0.00797 0.00840 0.00653 0.00745 0.01292 0.00404 0.00102 0.00302 0.00934 0.00017 BID 0.01121 0.01737 0.01567 0.00949 0.01271 0.01713 0.01911 0.01802 0.01920 0.02176 0.01578 BVB 0.62440 0.51390 0.27060 0.24560 0.00332 0.00357 0.00428 0.00325 0.00871 0.00799 0.00441 CTG 0.01307 0.01096 0.00887 0.00870 0.00759 0.01055 0.00896 0.01390 0.01196 0.01626 0.01895 EIB 0.00319 0.00360 0.00947 0.01692 0.01253 0.00597 0.00695 0.00608 0.00654 0.00857 0.00079 HDB 0.01413 0.00436 0.01090 0.01652 0.01208 0.00973 0.00807 0.00881 0.01003 0.01135 0.01163 KLB 0.00750 0.00670 0.00310 0.00400 0.00460 0.00280 0.00120 0.01487 0.01042 0.00213 0.01057 MBB 0.02243 0.02157 0.02007 0.01732 0.01347 0.01766 0.01414 0.01954 0.02051 0.02209 0.01747 MSB 0.01750 0.04230 0.10900 0.01870 0.04960 0.02809 0.01517 0.01455 0.01353 0.01544 0.00397 NAB 0.01182 0.00661 0.00489 0.01167 0.02000 0.01460 0.00199 0.00018 0.00626 0.00760 0.00722 NVB 0.00686 0.00182 0.00297 0.00509 0.00326 0.00193 0.00179 0.00189 0.00120 0.00584 0.00562 OCB 0.01460 0.01390 0.01090 0.01310 0.00850 0.00531 0.01677 0.01312 0.01414 0.00978 0.00891 PGB 0.02051 0.01162 0.00715 0.01324 0.01160 0.02151 0.02353 0.02304 0.01094 0.00648 0.00894 SEA 0.00900 0.00350 0.00620 0.00217 0.01099 0.00774 0.00663 0.01858 0.00622 0.00804 0.00921 SGB 0.02530 0.01460 0.02170 0.02310 0.01080 0.02010 0.02530 0.01355 0.01029 0.00942 0.01338 SHB 0.00990 0.00640 0.00590 0.00640 0.00800 0.00960 0.00660 0.00909 0.01518 0.02066 0.01364 STB 0.01382 0.00393 0.00752 0.01147 0.00350 0.00366 0.00620 0.00727 0.00893 0.00916 0.02025 TCB 0.02123 0.02012 0.02812 0.03230 0.02567 0.02244 0.01154 0.00397 0.00941 0.00767 0.00460 TPB 0.01193 0.00711 0.00028 0.00028 0.00477 0.00583 0.01168 0.01357 0.01486 0.02059 0.01145 VAB 0.00053 0.00210 0.00456 0.01584 0.01192 0.01183 0.01125 0.00859 0.01566 0.00868 0.00098 VCB 0.01380 0.01283 0.01412 0.01565 0.01390 0.01141 0.01171 0.00924 0.01188 0.01224 0.00827 VIB 0.02190 0.02470 0.03110 0.01060 0.01000 0.00440 0.00680 0.01193 0.00559 0.00793 0.00552 VPB 0.01080 0.01950 0.01240 0.02800 0.03670 0.04450 0.05150 0.05322 0.05028 0.05409 0.05124 75 4.5 Tốc độ tăng trƣởng tín dụng ngân hàng 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 ABB -0.05823 0.26077 0.09821 0.19046 0.28726 0.20370 0.08938 0.08851 0.11426 0.08991 0.18884 ACB 0.00006 0.04255 0.08521 0.16354 0.20727 0.21488 0.16127 0.16559 0.15920 0.14667 0.15831 BID 0.15648 0.15032 0.13978 0.34271 0.20932 0.19786 0.14056 0.12972 0.08711 0.11557 0.12372 BVB 0.77660 0.28930 0.29460 0.22120 0.32350 0.19230 0.18610 0.14500 0.17170 0.16460 0.09636 CTG 0.13605 0.12879 0.16897 0.22327 0.23028 0.19441 0.09389 0.08133 0.08560 0.11359 0.12749 EIB 0.00347 0.11254 0.04550 -0.02727 0.02503 0.16610 0.02687 0.08853 -0.11032 0.13302 0.12904 HDB 0.52716 1.08203 -0.04931 0.35116 0.45379 0.27088 0.17833 0.18836 0.21868 0.13957 0.29844 KLB 0.15227 0.25251 0.11525 0.19898 0.21880 0.24886 0.19390 0.13598 0.03693 0.10575 0.16451 MBB 0.27197 0.18711 0.14619 0.20662 0.24219 0.22191 0.16558 0.16603 0.19161 0.21877 0.26686 MSB -0.23334 -0.05300 -0.14220 0.19490 0.25017 0.03115 0.34655 0.30417 0.24760 0.28008 0.18787 NAB -0.01382 0.68951 0.37092 0.31553 0.15204 0.51196 0.39809 0.32925 0.32017 0.15119 0.16449 NVB -0.00225 0.04577 0.23489 0.22780 0.24084 0.26658 0.11098 0.06269 0.06338 0.03229 0.14676 OCB 0.34706 0.18730 0.16628 0.21911 0.31176 0.25129 0.85558 0.79218 0.79584 0.87533 0.85182 PGB 0.13832 0.00575 0.04619 0.09482 0.10397 0.22168 0.02944 0.07460 0.08349 0.07103 0.05644 SEA -0.15002 0.20900 1.12395 -0.00460 0.37806 0.19557 0.18978 0.17523 0.10400 0.41414 -0.17127 SGB -0.02878 -0.01750 0.05270 0.03381 0.07937 0.12541 -0.03070 0.06480 0.06118 0.06827 0.13405 SHB 0.95254 0.34375 0.36067 0.26241 0.23603 0.22248 0.09430 0.22201 0.15265 0.18577 0.06406 STB 0.19611 0.14773 0.15782 0.45230 0.06962 0.12113 0.15105 0.15356 0.14944 0.14007 0.13069 TCB 0.07581 0.02950 0.14276 0.39688 0.27132 0.12785 -0.00566 0.44306 0.20244 0.25157 0.21069 TPB 0.66000 0.96045 0.66357 0.42356 0.65169 0.21774 0.21710 0.23915 0.25456 0.17699 0.13995 VAB 0.11332 0.11625 0.09963 0.28099 0.50070 0.12354 0.10785 0.12301 0.13501 0.12568 0.14781 VCB 0.15159 0.13747 0.17869 0.19915 0.18850 0.17931 0.16273 0.16276 0.14302 0.14404 0.19185 VIB -0.22093 0.03988 0.08344 0.25140 0.25959 0.32710 0.20378 0.34389 0.32775 0.18875 0.15099 VPB 0.26452 0.42194 0.49384 0.49008 0.23860 0.26261 0.21512 0.15868 0.13077 0.22167 0.23378 76 4.6 Tỷ lệ thất nghiệp, tốc độ tăng trƣởng GDP tỷ lệ lạm phát 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 UNT 0.0103 0.0132 0.0126 0.0185 0.0185 0.0187 0.0160 0.0204 0.0239 0.0217 0.0232 GDP 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0291 0.0184 0.0802 INF 0.0910 0.0659 0.0409 0.0063 0.0267 0.0352 0.0354 0.0280 0.0322 0.0184 0.0321 77 PHỤ LỤC CÁC KẾT QUẢ HỒI QUY 5.1 Thống kê mô tả sum NPL SIZE ROA LLR LGR ETA UNT GDP INF Variable Obs Mean NPL SIZE ROA LLR LGR 253 253 253 253 253 0212151 18.80435 0097972 0195009 2077557 ETA UNT GDP INF 253 253 253 253 092465 0179091 0581436 0374555 Std dev Min Max 0116833 1.182999 0073272 0551154 1967954 0024635 16.50232 00009 0001712 -.23334 08827 21.47497 0365264 6244 1.12395 0362748 0042477 0163262 0219704 0406177 0103 0258 00631 23838 0239 0802 09095 5.2 Ma trận tƣơng quan 5.3 Kết hồi quy theo mơ hình Pooled OLS 78 5.4 Kết kiểm định khuyết tật mơ hình Pooled OLS  Kết kiểm định tượng đa cộng tuyến vif Variable VIF 1/VIF UNT SIZE INF ETA ROA LGR GDP LLR 2.68 2.51 2.36 2.35 2.19 1.21 1.08 1.08 0.373319 0.398959 0.423533 0.425835 0.455974 0.823852 0.925001 0.929112 Mean VIF 1.93  Kết kiểm định tượng phương sai sai số thay đổi imtest,white White's test H0: Homoskedasticity Ha: Unrestricted heteroskedasticity chi2(44) = 85.60 Prob > chi2 = 0.0002 Cameron & Trivedi's decomposition of IM-test Source chi2 df p Heteroskedasticity Skewness Kurtosis 85.60 22.33 4.99 44 0.0002 0.0043 0.0255 Total 112.92 53 0.0000  Kết kiểm định tượng tự tương quan xtserial NPL SIZE ROA LLR LGR ETA UNT GDP INF Wooldridge test for autocorrelation in panel data H0: no first-order autocorrelation F( 1, 22) = 24.946 Prob > F = 0.0001 79 5.5 Kết hồi quy theo mơ hình FEM 5.6 Kết hồi quy theo mơ hình REM 80 5.7 Kết kiểm định Hausman 5.8 Kết kiểm định khuyết tật mơ hình REM  Kết kiểm định tượng phương sai sai số thay đổi xttest0 Breusch and Pagan Lagrangian multiplier test for random effects NPL[BANK1,t] = Xb + u[BANK1] + e[BANK1,t] Estimated results: Var NPL e u SD = sqrt(Var) 0001365 0000871 0000367 0116833 009335 0060556 Test: Var(u) = chibar2(01) = Prob > chibar2 = 72.96 0.0000  Kết kiểm định tượng tự tương quan xtserial NPL SIZE ROA LLR LGR ETA UNT GDP INF Wooldridge test for autocorrelation in panel data H0: no first-order autocorrelation F( 1, 22) = 24.946 Prob > F = 0.0001 81 5.9 Kết hiệu chỉnh theo mơ hình bình phƣơng tối thiểu tổng quát khả thi (FGLS)