Xu hướng ảnh hưởng đến tiền gửi ngân hàng thương mạỉ Hoàng Thúy Phương Trường Đại học Kinh tế Kỹ thuật Cơng nghiệp Tình hình huy động vốn ngân hàng có nhiều biển động thời gian diễn đại dịch Covid 19 Tiền gửi chiếm tỷ trọng cao nguồn vốn huy động ngân hàng Bài viết bàn yếu tố ảnh hưởng đến tiền gửi ngân hàng đề xuất số giải pháp Mở đâu Tiền gửi người dân doanh nghiệp hệ thổng ngân hàng thương mại kênh chu chuyển vốn quan trọng kinh tế Biến đổi từ lãi íãi suất, xu hướng kênh đầu tư sinh lợi mức độ rủi ro chấp nhận được, ỵếu tố vĩ mô ảnh hưởng đến biến động tiền gửi hệ thống ngân hàng Diễn biến tiên gủí hệ thống ngân hàng thương mại 2.1 Huy động tiền gửi ngân hàng thương mại Huy động vốn hình thức tiếp nhận tài sản có giá trị cá nhân, tổ chức thơng qua nhiều hình thức khác để hình thành nên nguồn vốn hoạt động ngân hàng Tiền gửi chiếm tỷ trọng cao tổng vốn huy động ngân hàng Diễn biến tiền gửi cư dân doanh nghiệp ngân hàng thương mại thể mối quan hệ tích lũy tiêu dùng, tiết kiệm hội đầu tư Trong tháng đầu năm nay, tín dụng tồn hệ thống, theo ước tính Ngân hàng Nhà nước (NHNN) Việt Nam, tăng 7,4% so đầu năm, tương đương mức 14,6% so kỳ năm 2020 Tại TP Hồ Chí Minh, đầu tàu kinh tế lớn nước, huy động vốn bảy tháng đầu năm tăng 0,7%, tín dụng tăng tới 5,8% Cịn Hà Nội, huy động vốn tám tháng tăng tới 9,2% so đầu năm, chủ yếu tăng phát hành giấy tờ có giá tiền gửi tốn doanh nghiệp (DN), tiền gửi dân cư tiếp tục tăng chậm Số liệu NHNN cơng bố trước cho thấy, nửa đầu năm 2021, huy động vốn toàn hệ thống tăng 2,9% so thời điểm đầu năm nay, thấp nhiều so mức tăng 5,1% (năm 2020) 8% (năm 2019) Tuy nhiên, tiền gửi có kỳ hạn tăng 1,4% Động lực tăng trưởng huy động vốn chủ yếu nằm tiền gửi toán DN Tính chung nửa đầu năm, người dân gửi ròng thêm gần 151.200 tỷ đồng vào NH, số nhóm khách hàng tổ chức, DN gần 233.200 tỷ đồng Điều trái ngược giai đoạn trước dịch Covid-19 xảy ra: tiền gửi dân cư thường cao gấp đơi tiền gửi tốn khách hàng DN tổ chức Theo thống kê cho thấy, thời gian qua tiền gửi người dân vào ngân hàng thương mại tiếp tục mức thấp, tiền gửi nhóm DN, tổ chức lại tăng cao Cụ thể, tổng tiền gửi dân cư ngân hàng đến cuối tháng 6/2021 5,293 triệu tỷ đồng, tăng 2,94% so với cuối năm 2020 Trong đó, tiền gửi tổ chức kinh tế (trong chủ yếu DN) đạt 5,111 triệu tỷ đồng, tăng 4,78% so với thời điểm đầu năm Trong tháng đầu năm 2021, kinh tế Việt Nam bị tác động mạnh đại dịch COVID-19 Tiền gửi dân cư vào hệ thống ngân hàng có mức tăng thấp so với kỳ 10 năm gần Tính chung tháng đầu năm 2021, người dân gửi thêm gần 151.200 tỷ đồng vào NHTM, số nhóm khách hàng tổ chức, DN gần 233.200 tỷ đồng Như tiền gửi tổ chức kinh tế, DN tăng gấp 1,6 lần mức tăng tiền gửi dân cư Dựa sở lịch sử thống kê tiền gửi hệ thống ngân hàng thấy, diễn biến kể trái ngược hoàn toàn so với năm trước mà tăng trưởng tiền gửi dân cư thường lớn nhiều so với tốc độ tăng tiền gửi tổ chức kinh tế, DN NHTM Cụ thể, giai đoạn 2016 2020, quy mô tăng tiền gửi dân cư hệ thống ngân hàng bình quân vào khoảng 330.000 tỷ đồng/6 tháng đàu năm, cao gấp đôi so với mức Kinh tê' Châu Ả - Thái Bình Dương (Tháng 4/ 2022) 93 NGHIÊN CỨU tăng 167.000 tỷ đồng/6 tháng đầu năm 2021 nhóm khách hàng Nguyên nhân quy mô tiền gửi dân cư NHTM sụt giảm thời gian gần bên cạnh nguyên nhân chung ảnh hưởng đại dịch COVID-19 có ngun nhân cụ thể sau đây: Một là, nguồn thu tiền người dân từ nhiều hoạt động sản xuất kinh doanh dịch vụ, từ tiền lương tiền công bị sụt giảm Người dân bị thiếu việc làm, giảm thu nhập phải sử dụng tiền cho chi tiêu sống hàng ngày, dẫn đến tiền gửi vào NHTM giảm Hai là, tiền kiều hối nói riêng tiền người Việt Nam nước ngồi gửi nước sụt giảm Quy mơ tiền gửi giảm khoảng 30% tháng đầu năm 2021 so với kỳ 10 năm gần Ba là, lãi suất tiền gửi hệ thống ngân hàng giảm khoảng 16% so với mức lãi suất kỳ hạn năm gần Những năm 2013 2014, lãi suất huy động mức cao, từ 7-9%/năm, tăng trưởng tiền gửi dân cư tổ chức tín dụng (TCTD] có thời điểm lên tới 13,55% Tuy nhiên, hai năm gần đây, tiền gửi dân cư tăng 3,37% tháng 4/2020 tháng 4/2021 tăng 2,34% Tại thời điểm đầu tháng 9/2021, lãi suất huy động kỳ hạn tháng số ngân hàng 3,3%/năm, thấp 10 năm trở lại Gửi tiết kiệm vào ngân hàng từ trước đến đánh giá kênh đầu tư an toàn, thời điểm dịch bệnh mức lãi suất tiền gửi thấp khiến dịng tiền tích lũy người dân dịch chuyển sang kênh đầu tư khác Nhiều người sử dụng tiền đầu tư kinh doanh bất động sản, xây dựng nhà trọ cho công nhân thuê Một số người lựa chọn kênh đầu tư vàng để cất trữ, đầu cơ, tìm kiểm hội sinh lời Trong đó, ảnh hưởng đại dịch COV1D 19 nhiều DN, nhiều lĩnh vực kinh doanh DN bị ngưng trệ, bị thu hẹp DN giảm quy mô kinh doanh dừng hoạt động kinh doanh Nhiều DN không dám đầu tư dự án, đầu tư mở rộng sản xuất kinh doanh dịch vụ Tiền mặt tích lũy hoạt động kinh doanh, hạch toán khoản mục dự trữ năm trước chưa sử dụng đến, DN gưi NHTM để sinh lời điểm hết tháng 6/2021, tổng số tiền gửi tính riêng 27 NHTM (khơng gồm Agribank) gửi Ngân hàng Nhà nước (NHNN) giảm 10% so với đầu năm, xuống mức 308.662 tỷ đồng Con số tương đương 4% tổng số tiền gửi huy động khách hàng NHTM Xét số tương đối, NHTM giảm tiền gửi NHNN mạnh NCB, giảm từ 1.551 tỷ đồng thời điếm đầu năm, xuống 396 tỷ đồng thời điểm hết tháng 6/2021 Đây NHTM trình tái cấu theo đề án NHNN phê duyệt Techcombank, vị trí thứ hai, giảm tiền gửi NHNN với mức giảm 57% xuống 4.405 tỷ đồng Ba NHTM khác, SHB, Kienlongbank OCB giảm tiền gửi NHNN khoảng 49-51% Xét giá trị tuyệt đối thời điểm hết tháng 6/2021, VietinBank NHTM giảm lượng tiền gửi NHNN lớn với 19.759 tỷ đồng, thấp 34% so với đầu năm, xuống mức 37.858 tỷ đồng Hai vị trí NHTM Nhà nước cổ phần hóa Nhà nước nắm giữ cổ phần chi phối, BIDV giảm 11.843 tỷ đồng, tương đương mức giảm 24%, xuống 37.589 tỷ đồng Vietcombank giảm 9.653 tỷ đồng, tương đương mức giảm 29% Ở chiều ngược lại, nhiều NHTM tăng quy mô tiền gửi vào NHNN Cụ thể, VietBank gửi thêm 11.069 tỷ đồng, từ mức 2.254 tỷ đồng TPBank gửi thêm 7.313 tỷ đồng, tương đương tăng 5%, Eximbank gửi thêm 5.700 tỷ đồng, tăng 3%, ACB gửi thêm gần 5.300 tỷ đồng, tăng 32% Tính đến cuối tháng 6/2021, Agribank có 180.145 tỷ đồng tiền gửi NHNN, tăng 65%, tương đương 71.300 tỷ đồng so với cuối năm trước Con số tương đương 12% lượng tiền gửi khách hàng ngân hàng này, cao nhiều so với mức quy định Như đề cập, có mối tương quan, tiền gửi dân cư DN vào NHTM giảm so với năm trước, quy mơ tỷ trọng tiền gửi NHTM vào NHNN giảm Bên cạnh đó, số NHTM tăng quy mơ tiền gửi NHNN tạm thời khó tăng trưởng tín dụng, chậm cho vay kinh tế, khách hàng bị ảnh hưởng đại dịch COVID-19 2.3 Ngân hàng thương mại gia tăng phát hành trái phiếu 2.2 Tiền gửi ngân hàng thương mại Trong bối cảnh diễn biến kinh tế vĩ mơ nói chung Ngân hàng Nhà nước hoạt động hệ thống ngân hàng từ đầu Số liệu tiền gửi TCTD bao gồm chủ năm 2020 đến bị tác động mạnh đại dịch yếu NHTM, NHNN, bao gồm: Tiền gửi dự COVID-19, nhiều NHTM Việt Nam đẩy mạnh phát trữ bắt buộc tài khoản tiền gửi toán hành trái phiếu ngân hàng (Trái phiếu DN) Hoạt Nghiên cứu Báo cáo tài tháng đầu năm động mặt bù đắp vào quy mô tiền gửi 2021 NHTM công bố cho thấy, thực khách hàng NHTM sụt giảm, đáp ứng nhu cầu tín trạng quy mơ tiền gửi NHNN bị giảm sút Tại thời dụng, tăng trưởng tín dụng trung dài hạn, 94 Kinh tế Châu Ả - Thái Bình Dương (Tháng 4/ 2022) Asia - Pacific Economic Review RESEARCH nộp dự trữ bắt buộc Mặt khác, số NHTM Nhà nước cổ phần hóa, tăng vốn điều lệ cấp II, đảm bảo tỷ lệ an tồn theo quy đĩnh NHNN NHTM trực tiếp mua chéo trái phiếu thị trường sơ cấp từ ngày 17/5/2021 Trong tháng đầu năm, NHTM Việt Nam phát hành thành công 68.000 tỷ đồng trái phiếu Lãi suất trái phiếu ngân hàng sát với lãi suất tiền gửi, chí có thời điểm thấp Tính riêng quý 11/2021, DN phát hành 164.000 tỷ đồng trái phiếu, gấp 3,66 lần lượng phát hành quý 1/2021 tăng 28,7% so với kỳ năm 2020 Trong đó, NHTM tổ chức phát hành nhiều quý 11/2021, tổng cộng 67.000 tỷ đồng, tăng 41% so với kỳ chiếm 41% tổng lượng phát hành DN quý 11/2021 Xu hướng biến động tiền gửi người dân, DN hệ thống NHTM, thực trạng phát hành trái phiếu NHTM cho thấy số vấn đề gồm: Tính chung tháng đầu năm 2021, tổng lượng trái phiếu DN phát hành toàn thị trường 20Ộ.900 tỷ đồng, tăng 18,3% so với kỳ 2020 Dần đầu quy mô phát hành DN bất động sản, chiếm 44,2%); sau đến ngân hàng thương mại, đạt 68.200 tỷ đồng, chiếm 32,7%; định chế tài phi ngân hàng phát hành 11.200 tỷ đồng (chiếm 5,4%) Một điểm đáng ý thị trường tài nói chung thị trường trái phiếu từ đầu năm 2021 đến nay, là, riêng tháng đầu năm 2021, có tới 55,6% lượng TPDN phát hành ngân hàng thương mại công ty chứng khoán (CTCK) nắm giữ Cụ thể, NHTM mua vào 44.400 tỷ đồng, chiêm 21,3%; CTCK mua 71.700 tỷ đồng, chiếm 34,4% Tổng vốn chủ sở hữu CTCK 31/12/2020 khoảng 93 nghìn tỷ đồng nên nhiều khả CTCK đứng tên mua TPDN thị trường sơ cấp, nắm giữ ngắn hạn nhanh chóng phân phối lại cho nhà đầu tư khác Một điểm đáng ý khác thị trường trái phiếu, NHTM chủ yếu bán chéo trái phiếu cho Cụ thể, tháng đầu năm 2021, có 15 NHTM phát hành 68.200 tỷ đồng trái phiếu với kỳ hạn bình quân 3,37 năm lãi suất bình qn 4,3%/năm Trong đó, NĐT mua trái phiếu ngân hàng gồm ngân hàng thương mại mua 17.800 tỷ đồng, chiếm 26%; CTCK mua 38.300 tỷ đồng, chiếm 56% Trong số đó, có nhiều CTCK cơng ty trực thuộc NHTM, lại mua trái phiếu NHTM phát hành Trước đây, theo quy định Thơng tư 34/2013/ TT-NHNN NHNN, TCTD khơng mua trái phiếu phát hành thị trường sơ cấp (phát hành lần đầu) TCTD khác nên CTCK thường đứng làm trung gian, mua trái phiếu ngân hàng thị trường sơ cấp sau bán lại cho TCTD khác Tuy vậy, quy định gỡ bỏ Thông tư số 01/2021/TT-NHNN, nên Một SÔ đê xuất, khuyên nghị Một là, NHNN nên giảm tỷ lệ dự trữ bắt buộc, tạo điều kiện để NHTM tăng khoản; từ đó, NHTM có hội giảm lãi suất cho vay Theo quy định hành pháp luật Việt Nam thông lệ quốc tế, ngân hàng trì dự trữ bắt buộc tài khoản toán mở NHNN (Ngân hàng Trung ương quốc gia) Tỷ lệ dự trữ bắt buộc TCTD áp dụng 3% với tiền gửi VND không kỳ hạn có kỳ hạn 12 tháng 1% với kỳ hạn 12 tháng trở lên tiền gửi ngoại tệ TCTD nước ngoài, 8% với tiền gửi ngoại tệ khơng kỳ hạn có kỳ hạn 12 tháng 6% với tiền gửi ngoại tệ có kỳ hạn từ 12 tháng trở lên Tỷ lệ dự trữ bắt buộc cần giảm 0,5%, khoản NHTM có hội tăng thêm khoảng 50.000 tỷ đồng, bên cạnh đó, NHTM giảm chi phí đầu vào, có hội giảm lãi suất cho vay khách hàng Hai là, số liệu thống kê nêu cho thấy, rõ ràng có sở hữu chéo trái phiếu NHTM NHTM mức độ đáng kể Đây vấn đề quan trọng cần phân tích, đánh giá chi tiết hơn, tác động đến an toàn thị trường tài an tồn cho NHTM để có biện pháp phối hợp quản lý phù hợp Ba là, giãn cách xã hội lâu dài phòng chống đại dịch COV1D-19 lâu dài khiến ngưng trệ sản xuất, kinh doanh Cần có giải pháp linh hoạt chun gia, cơng nhân lành nghề, cơng nhân có trình độ cao sản xuất, kinh doanh, từ tạo động lực góp phần thúc đẩy phục hồi kinh tế./ Tài liệu tham khảo https://nhandan.vn/baothoinay-kinhte/nguonvon-huy-dong-thieu-ben-vung-667067/ NHNN, Thông tư số 33/2019/TT-NHNN sửa đổi Thông tư số 34/2013/TT-NHNN phát hành kỳ phiếu, tín phiếu, chứng tiền gửi, trái phiếu nước tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài; Ngân hàng nhà nước, http://www.sbv.gov.vn; Kinh tế Châu  - Thái Bình Dương (Tháng 4/ 2022) 95 ... mơ tiền gửi NHNN tạm thời khó tăng trưởng tín dụng, chậm cho vay kinh tế, khách hàng bị ảnh hưởng đại dịch COVID-19 2.3 Ngân hàng thương mại gia tăng phát hành trái phiếu 2.2 Tiền gửi ngân hàng. .. Tiền gửi ngân hàng thương mại Trong bối cảnh diễn biến kinh tế vĩ mơ nói chung Ngân hàng Nhà nước hoạt động hệ thống ngân hàng từ đầu Số liệu tiền gửi TCTD bao gồm chủ năm 2020 đến bị tác động mạnh... Agribank) gửi Ngân hàng Nhà nước (NHNN) giảm 10% so với đầu năm, xu? ??ng mức 308.662 tỷ đồng Con số tương đương 4% tổng số tiền gửi huy động khách hàng NHTM Xét số tương đối, NHTM giảm tiền gửi NHNN