Thực trạng sử dụng vốn tại công ty cổ phần xây dựng công trình giao thông và thương mại 124.

LỜI NÓI ĐẦU Một nền kinh tế phát triển là mục tiêu trước mắt cũng như lâu dài của đất nước. Trong điều kiện nền kinh tế thế giới đang hội nhập một cách nhanh chóng trên mọi phương diện

LỜI NÓI ĐẦU

Một nền kinh tế phát triển là mục tiêu trước mắt cũng như lâu dài củađất nước Trong điều kiện nền kinh tế thế giới đang hội nhập một cáchnhanh chóng trên mọi phương diện, nền kinh tế nước ta còn nhiều yếu kémchúng ta cần thiết phải xây dựng những ngành mang tính chất chiến lượcnhư công nghiệp, xây dựng, thông tin, năng lượng, ngân hàng…Trong đóCông nghiệp và xây dựng cơ sở hạ tầng là những ngành đòi hỏi phải có sựphát triển nhanh hơn một bước so với các ngành kinh tế khác Cũng như bấtcứ các doanh nghiệp nào trong nền kinh tế, việc định vị và sử dụng có hiệuquả các yếu tố đầu vào sản xuất là nhân tố quyết định thành công Trong cácnhân tố đó, Vốn của doanh nghiệp đóng vai trò tiên quyết Bởi vốn chính làcông cụ cũng như mục tiêu gia tăng, với biểu hiện là giá trị của doanhnghiệp.

Sau một thời gian thực tế tại Công ty cổ phần công trình giao thông124, với sự hướng dẫn, chỉ bảo tận tình của giáo viên hướng dẫn và các cánbộ hướng dẫn thực tập, em đã từng bước hoàn thành chuyên đề thực tập tốtnghiệp này Đây là những nghiên cứu tổng quan về tình hình hoạt động vàsử dụng vốn của công ty, kết hợp với những tìm hiểu lý luận, mặc dù chưathể đi sâu vào giải quyết mọi yêu cầu đề tài nêu ra xong tôi sẽ cố gắng hoànthiện trong Luận văn tốt nghiệp

Chuyên đề thực tập này gồm ba phần:

Chương1: Lý luận về Hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp Chương2: Thực trạng sử dụng vốn tại công ty cổ phần xây dựng công

trình giao thông và thương mại 124.

Chương3: Giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn tại công ty Cổ

phần công trình giao thông 124.

CHƯƠNG I – LÝ LUẬN VỀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN CỦADOANH NGHIỆP TRONG NỀN KINH TẾ THỊ TRƯỜNG

1.1 Tầm quan trọng của vốn đối với doanh nghiệp.

1.1.1 Hoạt động của doanh nghiệp trong nền kinh tế thị trường.

Trong một nền kinh tế, người ta thường ví phần tử tế bào quan trọngnhất là các doanh nghiệp Đó là các thực thể sản xuất và cung cấp hàng hoádịch vụ thoả mãn nhu cầu của cả nền kinh tế, đảm bảo sự tồn tại, phát triểncủa xã hội Một nền kinh tế phát triển cao đồng nghĩa với doanh nghiệp củanó hoạt động hiệu quả và đáp ứng được nhu cầu thị trường Hiện nay chúngta đang xây dựng một nền kinh tế như thế, nền kinh tế thị trường theo địnhhướng xã hội chủ nghĩa.

Sự tồn tại và thành công của một doanh nghiệp trong nền kinh tế thịtrường phụ thuộc vào việc thỏa mãn khách hàng bằng cách sản xuất nhữngsản phẩm mà họ muốn, và bán các hàng hóa và dịch vụ với giá cả có thểcạnh trạnh được với các doanh nghiệp khác Để làm được điều này cácdoanh nghiệp cần phải giải đáp một cách cẩn thận một trong những vấn đềquan trọng nhất mà mọi cơ chế kinh tế phải đối mặt: đó là làm thế nào đểmột xã hội có thể sản xuất hàng hóa và dịch vụ một cách hiệu quả nhất?Trong nền kinh tế thị trường, điều đó có nghĩa là làm sao đạt được giá trịđầu ra tối đa từ các yếu tố đầu vào mà các nhà sản xuất sử dụng Và mộttrong những yếu tố đầu vào quan trọng nhất đó là Vốn Cùng với lao động,phương pháp tổ chức sản xuất và công nghệ, Vốn đóng góp ý nghĩa quantrọng nhất để một doanh nghiệp tồn tại và thành công

Trong các vấn đề về vốn, người ta thường quan tâm tới thu hút, phânbổ và sử dụng vốn Làm thế nào để có được vốn nhưng khi có được rồi thìsử dụng sao cho có hiệu quả Đó mới là câu hỏi quan trọng quyết định tronghoạt động của doanh nghiệp.

1.1.2 Các khái niệm về vốn và phân loại vốn.

Vốn là yếu tố không thể thiếu được của mọi quá trình kinh doanh Dovậy quản lý và sử dụng vốn hay tài sản trở thành một trong những nội dungquan trọng của quản lý tài chính Mục đích quan trọng nhất của quản lý vàsử dụng vốn là đảm bảo quá trình sản xuất kinh doanh được tiến hành bìnhthường với hiệu quả kinh tế cao nhất Cũng chính vì vậy, việc định vị và xácđịnh được đâu là Vốn của một doanh nghiệp là điều cần được đặt ra đầu tiênvà không thể thiếu.

Trước tiên, chúng ta thống nhất khái niệm Vốn đề cập trong chuyênđề này như sau:

Vốn là hình thái giá trị biểu hiện bằng tiền của tất cả các tài sản,vật tư dùng trong sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp.

Vốn là một phạm trù kinh tế trong lĩnh vực tài chính, nó gắn liền vớinền sản xuất hàng hoá Vốn là tiền, nhưng tiền chưa hẳn là vốn, tiền trởthành vốn khi nó hoạt động trong lĩnh vực sản xuất lưu thông Có rất nhiềukhái niệm, thuật ngữ xung quanh và có liên quan tới vốn Trong các bản báocáo tài chính ở các doanh nghiệp thường có mục Nguồn vốn và Vốn chủ sởhữu Hay ngay trong khái niệm vốn thuộc sở hữu của doanh nghiệp cũng cócác thuật ngữ: Vốn pháp định, vốn điều lệ, vốn tự có… Tuy nhiên ở đây,chúng ta sẽ đề cập đến khái niệm Vốn theo cách hiểu chung nhất như trên đểtiến hành tìm hiểu và phân tích Trong một số cách gọi khác ở doanh nghiệp,người ta còn gọi Vốn sản xuất hoặc Vốn kinh doanh Điều này phụ thuộcvào loại hình và lĩnh vực hoạt động của doanh nghiệp.

Vốn được phân loại theo nhiều tiêu thức khác nhau.(*) Phân loại theo nguồn hình thành vốn:

Theo cách phân loại này, vốn hay vốn kinh doanh của doanh nghiệpđược phân thành 2 loại: vốn chủ sở hữu và vốn vay.

+ Vốn chủ sở hữu: là phần vốn thuộc sở hữu của doanh nghiệp Vốnchủ sở hữu gồm các khoản chính sau đây.

Vốn tự có: đối với doanh nghiệp nhà nước thì vốn tự có do ngân sáchnhà nước cấp ban đầu và cấp bổ sung, đối với doanh nghiệp tư nhân thì vốntự có do chủ doanh nghiệp bỏ ra khi thành lập doanh nghiệp, với công tyliên doanh hoặc công ty cổ phần thì do các chủ đầu tư hoặc các cổ đôngđóng góp Vốn tự có bổ sung từ lợi nhuận kinh doanh.

Các quĩ được hình thành trong quá trình sản xuất kinh doanh ( quĩ dựtrữ, quĩ phát triển kinh doanh )

+ Vốn vay: là các khoản vốn mà doanh nghiệp khai thác trên cơ sởchế độ, chính sách của nhà nước như vay ngân hàng hay các tổ chức tíndụng đối với khoản vốn này, doanh nghiệp chỉ có quyền sử dụng trongphạm vi những ràng buộc nhất định.

Việc phân loại này giúp cho nhà quản lý nắm được khả năng tự chủvề tài chính của doanh nghiệp, từ đó có thể đề ra các biện pháp huy độngvốn sao cho phù hợp với tình hình tài chính của doanh nghiệp.

*) Phân loại theo đặc điểm luân chuyển của vốn:

Theo cách phân loại này, vốn kinh doanh được chia thành 2 loại: Vốncố định và vốn lưu động.

- Có thời gian sử dụng từ 1 năm trở lên.

- Giá trị sử dụng tối thiểu ở một mức nhất định do nhà nước qui địnhphù hợp với tình hình kinh tế của từng thời kỳ ( hiện nay là 5 triệu đồng trởlên).

Đặc điểm của vốn cố định:

TSCĐ tham gia vào nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh và nhìn chungkhông bị thay đổi hình thái hiện vật, nhưng năng lực sản xuất và kèm theođó là giá trị của chúng bị giảm dần.

Thời gian chu chuyển của TSCĐ rất dài Vốn cố định hoàn thành mộtvòng chu chuyển khi giá trị TSCĐ đã chuyển dịch hết vào giá trị của sảnphẩm hàng hoá, dịch vụ sau nhiều chu kỳ sản xuất kinh doanh.

Phân loại TSCĐ:

Trong doanh nghiệp, có nhiều loại TSCĐ khác nhau Để đáp ứng yêucầu quản lý, người ta phân loại TSCĐ thành những loại khác nhau theonhững tiêu thức khác nhau:

Phân loại TSCĐ theo hình thái biểu hiện và công dụng kinh tế: TSCĐđược chia làm hai loại: TSCĐ hữu hình và TSCĐ vô hình.

TSCĐ hữu hình: là những TSCĐ có hình thái vật chất cụ thể, baogồm: Nhà cửa, vật kiến trúc, PTVT, máy móc thiết bị, vườn cây lâu năm,súc vật làm việc hoặc cho sản phẩm, và các TSCĐ hữu hình khác.

TSCĐ vô hình: Là những TSCĐ không có hình thái vật chất cụ thể,thể hiện một lượng giá trị lớn đã được đầu tư có liên quan trực tiếp đếnnhiều chu kỳ kinh doanh của doanh nghiệp.

Thông thường TSCĐ vô hình gồm các loại sau: Quyền sử dụng đất,chi phí thành lập doanh nghiệp, chi phí về bằng phát minh sáng chế, chi phínghiên cứu phát triển, chi phí về lợi thế thương mại và các TSCĐ vô hìnhkhác.

Việc phân loại này giúp cho người quản lý thấy được kết cấu tài sảntheo công dụng kinh tế, từ đó đánh giá được trình độ trang bị cơ sở vật chấtkỹ thuật của doanh nghiệp để từ đó có định hướng đầu tư; mặt khác, tạo điềukiện thuận lợi cho việc quản lý và thực hiện khấu hao TSCĐ.

Phân loại theo tình hình sử dụng:

Căn cứ vào tình hình sử dụng TSCĐ, có thể chia toàn bộ TSCĐ củadoanh nghiệp thành những loại sau:

- TSCĐ đang dùng - TSCĐ chưa cần dùng

- TSCĐ không cần dùng và chờ thanh lý hoặc nhượng bán.

Dựa vào cách phân loại này, người quản lý nắm được tổng quát tìnhhình sử dụng TSCĐ trong doanh nghiệp Trên cơ sở đó, đề ra các biện phápsử dụng tối đa các TSCĐ hiện có, giải phóng nhanh các TSCĐ không cầndùng và chờ thanh lý để thu hồi vốn.

Trên đây là hai cách phân loại chủ yếu, ngoài ra còn có thể phân loạitheo mục đích sử dụng, phân loại theo quyền sở hữu mỗi cách phân loạiđáp ứng những yêu cầu nhất định của công tác quản lý.

+ Vốn lưu động:

Vốn lưu động là biểu hiện bằng tiền của toàn bộ tài sản lưu động củadoanh nghiệp.

Đặc điểm của vốn lưu động:

Trong quá trình kinh doanh, vốn lưu động chuyển toàn bộ giá trị ngaytrong một lần và được thu hồi toàn bộ sau khi doanh nghiệp thu được tiềnbán hàng Như vậy, vốn lưu động hoàn thành một vòng luân chuyển sau mộtchu kỳ kinh doanh

Trong một chu kỳ kinh doanh, vốn lưu động được biểu hiện dướinhiều hình thái khác nhau ( T-NVL-SPDD-TP-T’).

Thời gian chu chuyển của VLĐ ngắn hơn so với VCĐ.

+ Vốn trong thanh toán: Các khoản nợ phải thu của khách hàng, cáckhoản tạm ứng, các khoản phải thu khác.

Vốn vật tư hàng hoá ( hay còn gọi là hàng tồn kho ) bao gồm:Nguyên, nhiên vật liệu, phụ tùng thay thế, công cụ dụng cụ, sản phẩm dởdang, thành phẩm.

Vốn về chi phí trả trước: Là những khoản chi phí lớn thực tế đã phátsinh có liên quan đến nhiều chu kỳ kinh doanh nên được phân bổ vào giáthành sản phẩm của nhiều chu kỳ kinh doanh như: Chi phí sửa chữa lớnTSCĐ, chi phí thuê TS, chi phí nghiên cứu thí nghiệm, cải tiến kỹ thuật, chiphí xây dựng, lắp đặt các công trình tạm thời: Chi phí về ván khuôn, giàngiáo phải lắp dùng trong xây dựng cơ bản

Việc phân loại theo cách này tạo điều kiện thuận lợi, dễ dàng cho việcxem xét đánh giá khả năng thanh toán của doanh nghiệp.

* Phân loại theo vai trò của VLĐ đối với quá trình SXKD:Theo cách phân loại này, VLĐ được chia thành 3 loại:

+ VLĐ trong khâu dự trữ sản xuất, bao gồm giá trị các khoản NVLchính, VL phụ, phụ tùng thay thế, nhiên liệu, CCDC lao động nhỏ.

+ VLĐ trong khâu sản xuất, bao gồm giá trị SPDD và vốn về chi phítrả trước.

+ VLĐ trong khâu lưu thông, bao gồm TP, vốn bằng tiền, các khoảnđầu tư ngắn hạn (Đầu tư chứng khoán ngắn hạn, cho vay ngắn hạn ), cáckhoản vốn trong thanh toán (các khoản phải thu, tạm ứng ).

Việc phân loại VLĐ theo phương pháp này giúp cho việc xem xét,đánh giá tình hình phân bổ VLĐ trong các khâu của quá trình chu chuyểnVLĐ trong doanh nghiệp, từ đó đề ra các biện pháp quản lý thích hợp nhằmtạo ra một kết cấu VLĐ hợp lý và tăng được tốc độ chu chuyển của VLĐ

1.1.3 Tầm quan trọng của vốn đối với doanh nghiệp.

Trong khi phân tích quá trình sản xuất sản phẩm, Marx đã tìm thấymối quan hệ trực tiếp theo quy luật kỹ thuật giữa các yếu tố tham gia quá

trình sản xuất, đó là mối liên hệ có tính chất toán học giữa số lượng sảnphẩm và số lao động xã hội cần thiết theo các nhóm sản phẩm có chất lượngvà công dụng khác nhau.

Trong nền kinh tế thị trường để tồn tại và phát triển các doanh nghiệpphải có vốn để thực hiện mục đích kinh doanh của mình, khi đã có vốndoanh nghiệp phải biết quản lý và sử dụng vốn sao cho có hiệu quả nhất.Vốn đóng vai trò vô cùng quan trọng đối với quá trình sản xuất kinh doanh,căn cứ vào tính chất sử dụng và hình thái biểu hiện, người ta thường chiavốn phục vụ cho sản xuất kinh doanh thành hai loại để nghiên cứu: Vốn cốđịnh và vốn lưu động.

Đối với các doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực lưu thông phânphối, vốn lưu động chiếm tỷ trọng rất lớn trong toàn bộ nguồn vốn củadoanh nghiệp Trong quá trình sản xuất kinh doanh vốn lưu động được vậnđộng theo chu kỳ khép kín Đơn vị nào kinh doanh có hiệu quả là phải luônluôn tìm ra các biện pháp làm giảm ngắn thời gian vận động của một chu kỳvà tạo ra T > T' Tức là nguồn vốn của đơn vị đó luôn được tăng trưởng,kinh doanh có hiệu quả và thu được lợi nhuận tối đa.

Vốn đối với mỗi doanh nghiệp giữ vai trò quan trọng nhưng khôngphải bất cứ doanh nghiệp nào có đủ vốn là hoạt động có hiệu quả Có nhữngdoanh nghiệp đi đến phá sản, có những doanh nghiệp đi lên từ những đồngvốn ít ỏi… Như vậy vấn đề đặt ra ở đây là các doanh nghiệp quản lý sửdụng vốn như thế nào cho hợp lý, có hiệu quả.

Với điều kiện nền kinh tế nước ta hiện nay nhu cầu về vốn là cần thiếtphải có đối với các doanh nghiệp, đó là số vốn tối thiểu nhằm dự trữ các tàisản lưu động phục vụ cho sản xuất lưu thông, trên cơ sở đó nguồn cung cấpvốn lưu động các doanh nghiệp thường là :

- Nguồn vốn lưu động từ ngân sách.- Nguồn vốn vay ngân hàng

- Nguồn vốn lưu động từ bổ sung

- Nguồn vốn lưu động từ liên doanh, liên kết.- Nguồn vốn lưu động từ tín dụng ngắn hạn

Về cơ bản, vốn cố định cũng có những nguồn gốc hình thành như trênsong do đặc điểm của vốn cố định như đã trình bày, người ta thường chỉ sửdụng vốn cố định lấy từ nguồn tự có hoặc vay dài hạn.

1.2 Hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp.

1.2.1 Khái niệm và các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sử dụng vốn.

Mục tiêu hoạt động sản xuất kinh doanh của các doanh nghiệp trongcơ chế thị trường là cung cấp sản phẩm, lao động dịch vụ cho xã hội nhằmthu được lợi nhuận cao nhất Để đạt được mục đích đó các doanh nghiệpphải phối hợp tổ chức thực hiện đồng bộ mọi hoạt động sản xuất kinhdoanh Trong đó, vấn đề nâng cao hiệu quả sử dụng vốn nói chung và vốnlưu động nói riêng trong sản xuất kinh doanh có ý nghĩa hết sức quan trọng.

Trong cơ chế cũ, các doanh nghiệp nhà nước coi nguồn cấp phát từngân sách nhà nước đồng nghĩa với "cho không" nên tìm mọi cách để xinđược nhiều vốn, vì tiền không phải mua mà được phát nên khi sử dụng vốndoanh nghiệp không cần quan tâm đến hiệu quả, nếu kinh doanh thua lỗ đãcó nhà nước chịu và trang trải mọi thiếu hụt.

Trong cơ chế thị trường hiện nay, các khoản bao cấp về vốn từ ngânsách nhà nước không còn nữa, doanh nghiệp phải tự trang trải mọi chi phí vàphải tìm mọi cách kinh doanh sao cho có lãi, phải tổ chức sử dụng vốn mộtcách tiết kiệm và có hiệu quả Do đó, đòi hỏi doanh nghiệp phải quản lý, sửdụng đồng vốn một cách chặt chẽ hơn Mặt khác việc quản lý và sử dụngđồng vốn của doanh nghiệp nhà nước hiện nay còn khác trước là doanhnghiệp phải bảo toàn vốn, đầu tư mở rộng quy mô phát triển sản xuất kinhdoanh.

Hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty xây dựng công trình giaothông nói riêng và mọi doanh nghiệp nói chung đều phải có mục tiêu đemlại lợi nhuận cao nhất Đó chính là kết quả bằng tiền do các hoạt động đầu tư

và kinh doanh đem lại Nhưng kết quả trên chỉ được coi là có hiệu quả khigiá trị thu được phải lớn hơn số vốn đầu tư bỏ ra sau khi đã quy chuẩn vốnvề cùng một thời điểm Tỷ suất lợi nhuận trên vốn thu được của năm sau caohơn năm trước Hiệu quả trong các ngành kinh tế nói chung và ngành xâydựng cơ bản nói riêng được thể hiện ở hai mặt, hiệu quả trực tiếp và hiệuquả gián tiếp Hiệu quả trực tiếp là mang lại lợi ích trực tiếp cho người kinhdoanh Hiệu quả gián tiếp là xét trên phạm vi chung của nền kinh tế hoặcmột vùng, một lãnh thổ.

Hiệu quả trực tiếp và hiệu quả gián tiếp của vốn nhìn chung là thốngnhất, song cũng có trường hợp mâu thuẫn, đối lập nhau Thường là khi sửdụng vốn vào những dự án, mục đích cụ thể đem lại hiệu quả kinh tế caonhưng hiệu quả kinh doanh lai không đạt được Hiệu quả trực tiếp có sức hútmạnh hơn, bỏ một đồng vốn ra kinh doanh thì người ta đã dự tính rằng họ sẽthu được bao nhiêu lợi nhuận Còn với lợi ích gián tiếp có sức hút kém hơnchưa thấy được lợi ích của nó, còn lợi ích cho nền kinh tế thì khó nhận biết.

Ngành xây dựng CTGT là ngành có kết cấu hạ tầng lớn, các hoạtđộng sản xuất kinh doanh mang lại lợi nhuận cao trong vài năm gần đây,luôn mở rộng quy mô sản xuất, duy trì năng lực về vốn, trên thực tế khôngphải lúc nào cũng làm ăn có lãi Những công trình thi công ở vùng sâu, vùngxa… việc triển khai thi công rất phức tạp và tốn kém, giải phóng mặt bằnggặp nhiều khó khăn nên không tránh khỏi thất thoát về vốn thi công.

> Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng Vốn Lưu Động:

a) Tốc độ luân chuyển VLĐ:

Số lần luân chuyển(số vòng quay) =

Tổng mức luân chuyển VLĐ DTT trong kỳ

(1)VLĐ bình quân sử dụng trong kỳ

VLĐ đầu năm + VLĐ cuối nămVLĐ bình quân sử dụng trong kỳ =

2

Số vòng quay càng nhiều càng thể hiện mức độ luân chuyểnVLĐcàng nhanh.

Trong đó:

thay đổi của tốc độ luân chuyển VLĐ của kỳ này so với kỳ trước.M1: Tổng mức luân chuyển VLĐ kỳ này (DTT kỳ này)L1: Số lần luân chuyển VLĐ kỳ này.

L0: Số lần luân chuyển VLĐ kỳ trước

Mức tiết kiệm VLĐ càng lớn cho thấy hiệu suất sử dụng vốn càng caovà ngược lại.

(2)

> Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng Vốn Cố Định:

2

b) Hiệu suất sử dụng TSCĐ:

Doanh thu thuần

Hiệu suất sử dụng TSCĐ = (5) Nguyên giá TSCĐ bình quân trong kỳc Tỷ suất lợi nhuận VCĐ: phản ánh một đồng vốn trong kỳ có thểtạo ra bao nhiêu đồng lợi nhuận trước thuế (hoặc sau thuế)

Lợi nhuận trước thuế (hoặc sau thuế)Tỷ suất lợi nhuận VCĐ = (6) VLĐ bình quân trong kỳ

Các chỉ tiêu (4), (5), (6) các chỉ tiêu càng cao thì hiệu suất sử dụngVCĐ càng lớn và ngược lại.

Số tiền KH luỹ kế của TSCĐTính đến thời điểm đánh giá

Nguyên giá TSCĐ bình quân ở thời điểm đánh giá

Hệ số hao mòn trên càng lớn (tối đa = 1) thể hiện mức độ thu hồi vốncàng nhanh, do đó việc bảo toàn vốn là tốt.

e) Hệ số huy động TSCĐ: chỉ tiêu này phản ánh mức độ huy độngTSCĐ hiện có vào hoạt động kinh doanh trong kỳ của doanh nghiệp.

Giá trị TSCĐ đang dùngtrong hoạt động kinh doanh

Giá trị TSCĐ hiện có của DN

Giá trị TSCĐ trong công thức trên là giá trị còn lại của TSCĐ hữuhình và vô hình của doanh nghiệp ở thời điểm đánh giá.

Hệ số càng lớn cho thấy hiệu suất sử dụng VCĐ càng cao.

f) Các chỉ tiêu về kết cấu TSCĐ: phản ánh tỷ trọng của từng nhómhoặc từng loại TSCĐ của doanh nghiệp tại thời điểm đánh giá Chỉ tiêu nàycho phép đánh giá mức độ hợp lý trong cơ cấu TSCĐ được trang bị ở doanhnghiệp.

> Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng Vốn kinh doanh nóichung:

Quá trình hoạt động kinh doanh của một doanh nghiệp cũng là quátrình hình thành và sử dụng VKD Mục tiêu hàng đầu của doanh nghiệp kinhdoanh là thu được nhiều lợi nhuận Vì thế hiệu quả sử dụng vốn được thểhiện ở số lợi nhuận doanh nghiệp thu được và mức sinh lời của một đồngVKD Xét trên góc độ sử dụng vốn, lợi nhuận thể hiện tổng thể của quá trìnhphối hợp sử dụng VCĐ và VLĐ của doanh nghiệp.

Để đánh giá đầy đủ hơn hiệu quả sử dụng vốn cần phải xem xét hiệuquả đó từ nhiều góc độ khác nhau Vì thế trong công tác quản lý, người quảnlý doanh nghiệp có thể sử dụng nhiều chỉ tiêu khác nhau để đánh giá mức sinhlời của đồng vốn.

Ngoài các chỉ tiêu lợi nhuận tuyệt đối, để đánh giá hiệu quả sử dụngVKD trong kỳ có thể sử dụng các chỉ tiêu chủ yếu sau:

LN trước thuế + lãi vay

trước thuế và lãi vay VKD bình quân sử dụng trong kỳb) Tỷ suất lợi nhuận VKD: phản ánh mỗi đồng vốn kinh doanh tạora bao nhiêu đồng lợi nhuận trước thuế.

Vốn CSH bình quân sử dụng trong kỳ

Trong tất cả các chỉ tiêu trên, VKD bình quân sử dụng trong kỳ được tínhnhư sau:

1.2.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng vốn.

Vốn trong quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệpluân chuyển liên tục, không ngừng từ hình thái này sang hình thái khác.Trong quá trình vận động đó vốn chịu nhiều ảnh hưởng tới hiệu quả sửdụng:

Xét về mặt khách quan, hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp chịuảnh hưởng của các yếu tố sau:

- Do tác động của nền kinh tế có lạm phát, sức mua của đồng tiền bịgiảm sút dẫn đến sự tăng giá các loại vật tư hàng hoá Vì vậy nếu doanhnghiệp không điều chỉnh kịp thời giá trị của các loại tài sản đó thì sẽ làmcho vốn của doanh nghiệp mất dần theo tốc độ trượt giá của tiền tệ.

- Do những rủi ro bất thường trong quá trình hoạt động sản xuất kinhdoanh mà các doanh nghiệp thường gặp phải Trong cơ chế thịi trường cónhiều thành phần kinh tế cùng tham gia vào hoạt động, cùng cạnh tranh, khithị trường tiêu thụ không ổn định, sức mua của thị trường có hạn càng làmtăng thêm khả năng rủi ro của doanh nghiệp Ngoài ra doanh nghiệp còn gặpphải rủi ro do thiên nhiên gây nên như: hoả hoạn, lũ lụt… mà doanh nghiệpkhó có thể lường trước được.

Ngoài các nhân tố khách quan trên còn có rất nhiều các nhân tố chủquan do chính bản thân doanh nghiệp tạo nên, làm ảnh hưởng đến hiệu quảsử dụng vốn như:

- Do xác định nhu cầu vốn thiếu chính xác dẫn đến tình trạng thừahoặc thiếu vốn sản xuất kinh doanh, đều ảnh hưởng không tốt đến quá trìnhsản xuất kinh doanh, cũng như hiệu quả sử dụng vốn của doanh nghiệp

- Lựa chọn phương án đầu tư là một nhân tố cơ bản ảnh hưởng rất lớntới hiệu quả sử dụng vốn Đây chính là một trong những nguyên nhân gâynên tình trạng vốn ứ đọng, hiệu quả sử dụng vốn thấp.

- Do cơ cấu vốn đầu tư không hợp lý cũng như nhân tố ảnh hưởng đếnhiệu quả sử dụng vốn Bởi vì vốn đầu tư vào các tài sản không cần sử dụng

chiếm tỷ trọng lớn thì không những nó không phát huy tác dụng trong quátrình sản xuất kinh doanh mà còn bị hao hụt, mất mát và khấu hao dần làmhiệu quả sử dụng vốn giảm.

- Do việc sử dụng lãng phí vốn, nhất là vốn lưu động trong quá trìnhmua sắm, dự trữ: Mua các loại vật tư không phù hợp với quy trình sản xuất,không đúng tiêu chuẩn kỹ thuật và chất lượng quy định, không tận dụng hếtđược các loại phế liệu, phế phẩm cũng như tác động không nhỏ đến hiệu quảsử dụng vốn của doanh nghiệp.

Còn nguyên nhân chủ quan: Do trình độ quản lý của doanh nghiệpcòn yếu kém, hoạt động sản xuất kinh doanh thu lỗ kéo dài làm cho vốn bịthâm hụt sau mỗi chu kỳ sản xuất kinh doanh, hiệu quả sử dụng bị suy giảm.Cần nhấn mạnh đến yếu tố trình độ và tác phong làm việc của độih ngũ cánbộ làm công tác sử dụng vốn Trước đây do tư tưởng tàn dư của cơ chế baocấp nên các công ty nhà nước làm ăn rất kém hiệu quả, trong quản lý sửdụng vốn nói riêng và làm ăn kinh doanh noi chung, với tư tưởng “củacông” Chính xuất phát từ tư tưởng đó mà tác phong làm việc cũng hết sứcquan liêu và kém năng động Điều này thể hiện rõ nét tại kết quả hoạt độngkinh doanh của các doanh nghiệp nhà nước dù là trước hay sau Đổi mới.

CHƯƠNG II - THỰC TRẠNG SỬ DỤNG VỐN TẠI CÔNGTY CỔ PHẦN CÔNG TRÌNH GIAO THÔNG 1242.1 Giới thiệu chung về công ty.

1 Số 7301.0011B - Ngân hàng đầu tư và phát triển Hà Nội.

2 Số 4311.01.00031.01 Ngân hàng thương mại cổ phần Quân đội Hà Nội.

-3 Số 3421.0121.01 – Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nôngthôn Thanh trì - Hà Nội

- Loại hình Doanh nghiệp: Công ty Cổ phần

- Quyết định thành lập lại số 564/QĐ-QP ngày 22 tháng 4 năm 1996của Bộ trưởng Bộ Giao thông Vận tải.

- Đăng ký kinh doanh số 110749 ngày 27 tháng 6 năm 1996 do Sở Kếhoạch đầu tư thành phố Hà Nội cấp.

- Điều lệ tổ chức hoạt động của Công ty Công trình Giao thông 124đã được Bộ Giao thông Vận tải phê chuẩn ngày 15 tháng 6 năm 1996

Vốn là một doanh nghiệp Nhà nước có tiền thân là Công trường 74được thành lập năm 1974 Trở thành doanh nghiệp loại II theo quyết định số1057/QĐ/TCCB-LĐ ngày 28 tháng 05 năm 1993 của Bộ trưởng Bộ Giao

thông Vận tải Giấy phép kinh doanh số 100133 ngày 22 tháng 11 năm 1994của Uỷ ban Kế hoạch thành phố Hà Nội.

Đến ngày 13 tháng 01 năm 2006 vừa qua, sau quá trình cổ phần hoá,Công ty chính thức trở thành Công ty cổ phần.

Trong những năm qua, Công ty không ngừng lớn mạnh và phát triểnvững chắc về mọi mặt , thường xuyên xây dựng kiện toàn tổ chức, nâng caonăng lực chỉ huy, điều hành, quản lý, đổi mới trang thiết bị, áp dụng các tiếnbộ khoa học vào quá trình sản xuất kinh doanh, mở rộng địa bàn hoạt độngđến hầu hết các tỉnh trong cả nước Vì vậy đã thi công hàng trăm công trìnhvới nhiều quy mô, ở nhiều địa điểm, có yêu cầu phức tạp nhưng đảm bảo tốtyêu cầu, kiến trúc, thẩm mỹ, chất lượng, tiến độ như: Đường Bắc ThăngLong – Nội Bài, Quốc lộ 183, đường 1A2 Hà Nội – Cầu Giẽ, dự án ADB7(Lào), đường Hồ Chí Minh (đoạn Hà Tĩnh – Kontum) , dự án Vinh – ĐôngHà (WB2), đường 4D Lai Châu, các công trình thuộc khu vực Sơn La(đường 279, 43…), các công trình thuộc quốc lộ 6, đường vành đai 3 – HàNội…

Hơn hai mươi năm xây dựng và trưởng thành, với truyền thống, uytín, tiềm lực sẵn có (cả về tài chính, máy móc thiết bị, cơ sở vật chất, conngười…) và cả cơ hội lẫn thách thức, Công ty Công trình Giao thông 124ngày càng khẳng định chỗ đứng vững chắc của mình trong ngành xây dựngvà các công trình giao thông, xứng đáng với niềm tin của Đảng, của nhândân

Ngày nay, Công ty thực sự là một doanh nghiệp có uy tín cao trên thịtrường và đầy đủ năng lực để thi công mọi công trình theo yêu cầu của Chủđầu tư Theo chính sách mới của nước ta về Cổ phần hoá các doanh nghiệpnhà nước, công ty đã tiến hành cỏ phần hoá và chính thức trở thành công tycổ phần tháng 2 năm 2006.

+ Một số công trình ở nước ngoài theo yêu cầu của Bộ Quốc phòng,Bộ Giao thông Vận tải và Nhà nước Việt Nam.

Ngoài ra Công ty luôn luôn thực hiện đầy đủ các nhiệm vụ và nghĩavụ đối với nhà nước

2.1.3 Hệ thống cơ cấu tổ chức bộ máy quản trị doanh nghiệp.

Công ty Công trình Giao thông 124 có bộ máy quản trị hoàn chỉnhgồm: Đảng uỷ, Ban Giám đốc, Công Đoàn, Đoàn thanh niên và các phòngban, các xí nghiệp trực thuộc Cụ thể:

Ban Giám đốc

Ban Giám đốc bao gồm có 1 Giám đốc, 3 phó Giám đốc có nhiệm vụđiều hành quản lý chung về mọi mặt sản xuất kinh doanh, kỹ thuật… ở 3miền Bắc, Trung, Nam Ban giám đốc có nhiệm vụ quản lý công tác thưỡngxuyên của công ty giữa các kỳ đại hội cổ đông, ra các quyết định cao nhất

liên quan đến kinh doanh và hợp đồng kinh doanh của công ty Ban giámđỗc không họp đủ thường xuyên nhưng có thể ra quyết định thừa lệnh Dướiđó là các phòng chịu sự quản lý trực tiếp của các Giám đốc bao gồm:

Các phòng ban

+ Phòng Kế hoạch và Kĩ thuật

Có chức năng tham mưu giúp việc cho Hộiu đồng quản trị và BanGiám đốc Cơ quan cùng với các chỉ huy tích cực tìm việc làm mở rộng thịtrường để đào tạo việc làm cho các xí nghiệp Phòng kế hoạch làm nhiệm vụđi nghiên cứu thị trường, tìm kiếm đối tác và tạo dựng các mối quan hệ làmăn cho công ty Mặt khác tích cực tìm hiểu đổi mới kĩ thuật thi công xâydựng, nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh của công ty trên các côngtrường, vạch kế hoạch và chiến lược chung cho từng giai đoạn theo yêu cầucủa Ban giám đốc và Hội đồng quản trị

+ Phòng Thị trường

Có chức năng tham mưu xây dựng và tổ chức thực hiện các chiếnlược, kế hoạch kinh doanh và tiêu thụ sản phẩm Xây dựng phương án xácđịnh giá, lập hồ sơ ký kết hợp đồng đấu thầu các công trình xây dựng Phântích đánh giá các hợp đồng kinh tế và đề xuất các giải pháp nằm hoàn thiệnvà nâng cao hiệu quả sản xuất kinh doanh Phòng thị trường còn chịu tráchnhiệm theo dõi các quan hệ kinh tế đã có, đối tác làm ăn tin cậy để làm ănlâu dài Trên cơ sở tham mưu đó, Hội đồng quản trị và ban giám đóc thựchiện các quyết định kinh doanh và hợp tác kinh tế với đối tác.

+ Phòng Tài chính kế toán

Tổ chức thực hiện các công tác hạch toán kế toán, thống kê tình hìnhsản xuất kinh doanh của toàn Công ty Phòng có chức năng nhiệm vụ tổchức triển khai thực hiện toàn bộ công tác tài chính, kế toán thống kê, đốngthời kiểm tra, kiểm soát mọi hoạt động kinh tế tài chính của Công ty theopháp luật Tổ chức chỉ đạo công tác hạch toán kinh doanh trong toàn Côngty phụ vụ cho mục tiêu sản xuất kinh doanh đạt hiệu quả cao

Trong những năm qua phòng đã hoàn thành thủ tục xin cấp bổ sungvốn lưu động hàng năm, xin cấp vốn tăng năng lực sản xuất từ nguồn vốncủa Bộ Giao thông vận tải và xin vay vốn tín dụng đầu tư Luôn năng độngtìm các nguồn vốn đầu tư cho các xí nghiệp nhằm tăng tiến độ thi công sảnxuất công trình.

Toàn văn quy định về vai trò của phòng Tài chính - kế toán tại điều lệcông ty như sau:

“Chức năng

- Phòng kế toán tài chính là phòng chức năng nghiệp vụ tham nưu chogiám đốc công ty về tổ chức hạch toán, xây dựng kế hoạch thu chi tài chính,quản lý các nguồn vốn, thực hiện các nghĩa vụ tài chính, giá thành và quyếttoán tài chính của công ty đối Nhà nước, nhằm phát triển và bảo toàn vốn.

- Là đơn vị hạch toán kinh tế độc lập có tư cách pháp nhận đầy đủ.Đối với các đơn vị, công trường tập hợp chứng từ chi phí theo hình thức báosổ gửi về công ty để tổng hợp.

Nhiệm vụ của phòng tài chính kế toán

- Nắm chắc kế hoạch sản xuất kinh doanh của công ty trong quý, nămđể lập kế hoạch tài chính( cân đối thu chi ) phù hợp với kế hoạch sản xuấtkinh doanh của đơn vị.

- Nắm vững tiến độ sản xuất, tình hình thuchi ở các đơn vị sản xuất đềxuất các biện pháp kế hoạch tài chính, kế hoạch thu chi cho các đơn vị trongcông ty.

- Căn cứ vào những quy định của Nhà nước, tổ chức hạch toán chi phísản xuất và tình giá thành sản phẩm để xác định hiệu quả kinh tế đối với vốncủa doanh nghiệp, làm cơ sở cho việc lập bản cân đối tài chính và bảng tổngkết tài sản Thực hiện việc quyết toán tài chính trong công ty.

- Quan hệ và giao dịch với các ngân hàng, các cơ quan tài chính đểgiải quyết các vấn đề liên quan đến công tác tài chính kế toán.

- Hướng dẫn và kiểm tra các đơn vị thực hiện việc hạch toán các chiphí sản xuất, giúp cho việc hạch toán kế toán ở phòng được thuận lợi.

- Thực hiện báo cáo quyết toán, sản xuất kinh doanh, chủ trì hướngdẫn việc phân tích hoạt động kinh tế của doang nghiệp.

- Kiểm tra thực hiện thường xuyên việc doanh thu khối lượng cùngvới các phòng có liên quan, tận thu để có vốn hoạt động thường xuyên vàtrích nộp các khoản cho ngân sách Nhà nước, trả nợ vay theo đúng kỳ hạn.

- Thực hiện tốt nghiệp vụ chuyện môn và công tác tài chính kế toán,quản lý tiền mặt tại quỹ theo đúng quy định của Nhà nước

- Thanh toán, cấp phát tiền lương và các chế độ khác đến tận tayngười lao động đầy đủ và đúng kỳ hạn, chủ trì trong công tác kiểm kê, đánhgiá tài sản, tồn kho nguyên vật liệu

- Tham gia công tác giao khoán với chức năng :+ Hướng dẫn mở sổ sách ghi chép

+ Bồi dưỡng nghiệp vụ công tác kế toán, hạch toán quản lý tài chính,tổng kết rút kinh nghiệm công tác khoán, hạch toán lỗ lãi cho từng côngtrình.

- Đảm bảo số liệu tài chính

- Đảm bảo việc cân đối thu chi cân đối về tài chính , tổ chức thực hiệncông tác dân chủ công khai về tài chính theo quy định của pháp luật , bảovệ an toán về số liệu tài chính trong sản xuất kinh doanh.

+ Phòng Vật tư thiết bị

Phòng vật tư xe máy có vai trò cung cấp cho các công trình các vậtliệu xây dựng: xi măng, gạch, sắt, thép… và các loại máy móc, phương tiệnvận chuyển Từ kinh nghiệm thực tế nhiều năm, lại có mối quan hệ rộng vớicác bạn hàng nên ngành vật tư đã đản bảo được khối lượng nguyên vật liệucho từ xí nghiệp Phòng vật tư có trách nhiệm quản lý về kĩ thuật các máymóc thiết bị ngoài công trình, xây dựng mô hình tính khấu hao và đề xuấtcác giải pháp xử lý TSCĐ trong mọi trường hợp theo yêu cầu hoặc đến hạnhết khấu hao.

+ Phòng Tổ chức Lao động – Hành chính

Có chức năng nhiệm vụ tham mưu cho Giám đốc về công tác tổ chứcnhân sự, tiền lương, khen thưởng, kỷ luật thanh tra pháp chế Đảm bảo nhucầu về lao động trong việc thực hiện kế hoạch cả về số lượng và chất lượngngành nghề lao động Xây dựng kế hoạch đào tạo nâng cao trình độ chuyên

KẾ TOÁNTRƯỞNG

PHÓ PHÒNG KẾ TOÁN

KẾ TOÁN TỔNG HỢP

Kế Toán thanh toán Kế Toán Ngân hàng

Kế Toán TSCĐ và NVL, Cụng cụ Lao Động

Kế Toán theo dõi công nợ

Kế Toán Tiền Lương BHXH

Kế Toán Thuế

môn nghiệp vụ và tay nghề cao cho cán bộ công nhân viên Sắp xếp đào tạocán bộ đảm bảo quỹ lương, lựa chọn phương án trả lương cho toàn Công ty.Nghiên cứu đề xuất thành lập đơn vị mới, tách nhập giải thể các đơn vị, cácphòng ban kỹ thuật nghiệp vụ, kinh tế của Công ty.

Ngoài các phòng ban trên còn có phòng hành chính quản trị, vănphòng Đảng uỷ.

Hệ thống các đội công trình

Các đội 1, 2, 3, 4, 112 và xưởng sửa chữa dịch vụ 412 Tất cả đều cómột hệ thống điều hành sản xuất thi công.

+ Chỉ huy công trường

+ Các bộ phận: kỹ thuật, vật tư, kế toán, phục vụ.+ Các tổ công nhân.

Như vậy bộ máy quản lý và tổ chức sản xuất của Công ty khá hoànthiện Việc phân công chức năng và các nhiệm vụ quản lý sản xuất được quyđinh rõ ràng, Mặc dù vừa trải qua những thay đổi lớn về sở hữu và bộ máytổ chức song với truyền thống và bộ máy sẵn có, công ty đã nhanh chóng ổnđịnh và tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh như bình thường Dưới đâylà mô hình tổ chức của công ty dạng sơ đồ

SƠ ĐỒ TỔ CHỨC CỦA CÔNG TY CÔNG TRÌNH GIAO THÔNG 124

2.1.4 Một số đặc điểm kinh tế kỹ thuật của công ty có ảnh hưởngtới việc sử dụng vốn.

Đặc điểm về nguyên vật liệu sản xuất sản phẩm.

Đây là yếu tố đầu vào chủ yếu, chiếm tỷ trọng lớn khoảng 60%-70%tổng giá trị công trình Chất lượng, độ an toàn của công trình phụ thuộc rấtlớn vào chất lượng của nguyên vật liệu

Như vậy việc sử dụng hợp lý và tiết kiệm nguyên vật liệu cùng vớimột hệ thống cung ứng nguyên vật liệu tốt sẽ góp phần nâng cao chất lượngcông trình giảm chi phí sản xuất

Đối với Công ty 124, tận dụng khai thác được các nguyên vật liệu chothi công các công trình là phương châm của công ty Khai thác nguyên vậtliệu theo phương châm này vừa tránh được chi phí vận chuyển bốc dỡ vừa

Giám đốc

Phú Giỏm đốc khu vực Miền Bắc

Kế hoạch

Phũng Kỹ thuật

Phũng Tài chớnh

kế toỏn

PhũngTổ chức Lao động – Hành

Phũng Thị trường

Xưởng SCDV

412éội

cụng trỡnh 112éội

cụng trỡnh 4éội

cụng trỡnh 3éội

cụng trỡnh 2éội

cụng trỡnh 1

Giám đốc

Phó Giám đốc khu vực Miền Bắc

Kế hoạch

Phòng Kỹ thuật

Phòng Tài chính

kế toán

PhòngTổ chức Lao động – Hành

Phòng Thị trường

Xưởng SCDV

412Đội

công trình 112Đội

công trình 4Đội

công trình 3Đội

công trình 2Đội

công trình 1

thầu xây lắp Để làm được điều đó công ty luôn cố gắng tạo lập và duy trìmối quan hệ với các nhà cung ứng trên địa bàn hoạt động của mình để cóđược nguồn cung ứng nguyên vật liệu đầy đủ, kịp thời, đảm bảo chất lượngmà vẫn tiết kiệm được chi phí, thu mua với giá phù hợp, đồng thời tích cựctìm kiếm những đối tác cung ứng mới

Do sản phẩm chính của Công ty là các công trình xây dựng giaothông nên nguyên vật liệu chính để sản xuất sản phẩm bao gồm: xi măng,sắt thép, gạch, cát, đá, sỏi…

Đặc điểm về sản phẩm và thị trường đầu vào

Công ty 124 là một công ty chuyên về lĩnh vực xây dựng công trìnhgiao thông Vì vậy sản phẩm của công ty có những đặc điểm khác biệt sovới các lĩnh vực kinh doanh thông thường, là các công trình xây dựng vớicác đặc điểm sau:

- Sản phẩm xây dựng thường mang tính đơn chiếc, thường được sảnxuất theo đơn đặt hàng của chủ đầu tư.

- Sản phẩm xây dựng quy mô lớn, có kết cấu phức tạp, khó chế tạo,khó sửa chữa, yêu cầu chất lượng cao.

- Sản phẩm xây dựng thường có kích thước, quy mô lớn, chi phínhiều, thời gian tạo ra sản phẩm dài và thời gian khai thác sử dụng cũng kéodài.

- Sản phẩm xây dựng là công trình cố định tại nơi xây dựng, phụthuộc vào điều kiện tự nhiên, điều kiện địa phương và thường đặt ở ngoàitrời.

- Sản phẩm xây dựng là sản phẩm tổng hợp liên ngành, mang ý nghĩachính trị, xã hội, văn hoá, quốc phòng cao.

Những nét đặc thù của sản phẩm xây dựng đặt ra nhiều yêu cầukhông chỉ đối với mặt kỹ thuật xây dựng mà cả mặt quản lý và kinh doanhxây dựng đối với các công ty xây dựng công trình giao thông nói chung vàcông ty 124 nói riêng.

Do tính chất đặc thù của lĩnh vực xây dựng mà thị trường của công tytrải rộng trên toàn quốc, vào chỉ tiêu xây dựng được Nhà nước giao, vào lĩnhvực đấu thầu với các cơ quan.

2.1.5 Hệ thống chính sách của Nhà nước trong lĩnh vực xây dựng.

Sẽ được nghiên cứu và phát triển sau trong Luận văn tốt nghiệp.

2.1.6 Tình hình sản xuất kinh doanh của công ty những năm qua.

Ta có thể xem xét tình hình hoạt động sơ bộ của công ty bằng so sánhkết quả sản xuất kinh doanh của 2 năm gần nhất như sau.

Bảng số 1: Kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh năm 2002 –2005

n v tính: tri u ng.Đơn vị tính: triệu đồng ị tính: triệu đồng ệu đồng đồng.

Chỉ tiêu

Thuế doanh thu

10.Tổng lợi nhuậnTT

11.Thuế thu nhậpDOANH NGHIỆP

Qua bảng ta thấy kết quả hoạt động sản xuất kinh doanh của Công tynăm 2005 so với năm 2004 có chiều hướng tăng lên rõ rệt, các năm 2004,2003 cũng tăng dần so với năm 2002 theo xu hướng ổn định Điều đó đượcthể hiện qua số liệu ở mức Tổng doanh thu tăng 17724 triệu đồng với tỷ lệtăng 135% của 2005 so với 2004 Doanh thu thuần tăng 16977 triệu đồngvới tỷ lệ tăng 136,12%, hay như lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh tăng 818triệu đồng với tỷ lệ tăng 204,5% Như vậy, để đạt được kết quả này Công tyđã nỗ lực phấn đấu không ngừng nâng cao về chuyên môn và nắm bắt rấtnhanh, tìm hiểu đúng nhu cầu thị trường trên cơ sở phù hợp với ngành nghềmình đang kinh doanh Ngoài một số chỉ tiêu trên, các chỉ tiêu khác đều cómức tăng khá như lợi nhuận gộp năm 2002 là 1387, năm 2003 là 1693, năm2004 là: 1926 triệu đồng, và năm 2005 là: 2612 triệu đồng như vậy lợinhuận gộp năm 2005 so với năm 2004 tăng: 686 triệu đồng với tỷ lệ tăng35,61% Chỉ tiêu lợi nhuận sau thuế đã phản ánh rõ về kết quả hoạt động sảnxuất kinh doanh của Công ty sau khi đã trừ đi các khoản chi phí có liênquan, lợi nhuận sau thuế của Công ty năm 2002 là 331, năm 2003 là 364,năm 2004 là: 405 triệu đồng sang năm 2005 lợi nhuận sau thuế đã là: 1132triệu đồng, như vậy so với năm 2004 lợi nhuận sau thuế năm 2005 tăng: 727triệu đồng với tỷ lệ tăng là: 179,5%, tăng rất mạnh so với 2 năm trước đó.Như vậy chỉ trong vòng 1 năm mà lợi nhuận đã tăng lên gấp hơn 2 lần điềuđó cho thấy Công ty năm vừa qua đã kinh doanh rất có hiệu quả

2.1.7 Tình hình lao động của công ty.

Là một công ty xây dựng với địa bàn hoạt động rộng và tham giatrong nhiều lĩnh vực nên Công ty 124 có rất nhiều cán bộ công nhân viênvới nhiều trình độ, cấp bậc khác nhau Tímh đến hết năm 2004, tổng số laođộng của Công ty là 2155 người trong đó số cán bộ chuyên môn và kỹ thuậtlà 462 người và số công nhân kỹ thuật là 1688 người Việc sử dụng ngườilao động luôn là vấn đề mà Công ty quan tâm sao cho có hiệu quả, phát huyđược hết khả năng, năng lực của người lao động, đồng thời nâng cao tinh

thần tự giác, đoàn kết trong công việc cho người lao động Công ty đã làmđược điều đó và hiện đang tiếp tục duy trì để người lao động yên tâm trongcông việc, yêu mến và tin tưởng vào công ty, đóng góp hết mình vì Công ty.

Về tuyển dụng lao động:

Công tác tuyển dụng lao động do Phòng Tổ chức Lao động - Hànhchính thực hiện Công ty có các hình thức tuyển dụng sau: tuyển lao động đãđược đào tạo chính quy (đa số là các sinh viên của các trường kinh tế và kỹthuật ở trong nước), Công ty phối hợp với các trường, trung tâm dạy nghề đểtuyển lao động trực tiếp (có hỗ trợ các trường này kinh phí, tạo môi trườngthuận lợi để công nhân thực tập).

Về sử dụng lao động:

Đây là vấn đề rất quan trọng không những ảnh hưởng đến tinh thầnthái độ làm việc của người lao động mà còn ảnh hưởng đến kết quả làm việccủa người lao động Công ty luôn cố gắng bố trí đúng người, đúng việc, phùhợp với khả năng, trình độ của người lao động Công ty cũng luôn chú ýđến công tác nâng cao nghiệp vụ cho cán bộ công nhân viên thông qua cáchình thức như: tổ chức các cuộc thi nâng cấp bậc cho đội ngũ thợ chuyênngành, đưa đi đào tạo những cán bộ trẻ có năng lực

Vấn đề tiền lương:

Công ty tiến hành trả lương đúng, đủ, kịp thời cho người lao động,mức thu nhập bình quân của cán bộ công nhân viên trong toàn Công ty ngàymột nâng cao Điều đó được thể hiện qua các số liệu sau:

Mức thu nhập bình quân cho một CBCNV

ĐV: đồng/người/tháng

Năm 1999 2000 2001 2002 2003 2004TNBQ 723.000 874.000 943.000 1.040.000 1.120.000 1.220.000

2.2 Thực trạng sử dụng vốn của công ty

2.2.1 Tình hình nguồn vốn của công ty.

Bảng 2: Kết cấu vốn và nguồn vốn của Công ty năm 2004-2005.

Đơn vị tính: triệu đồng.

Chỉ tiêu

Số tiền Tỷ trọng (%)

Số tiền Tỷtrọng (%)

2004 đã tăng lên chiếm: 1275,5 triệu đồng với tỷ lệ tăng là: 8,5% Mặc dùchiếm một lượng tương đối nhỏ so với tỷ lệ vốn cố định trong tổng vốnkinh doanh nhưng trong thời gian gần đây Công ty đã biết sử dụng khoảnvốn này rất có hiệu quả đặc biệt là khoản vốn này đã giúp Công ty linhhoạt hơn trong việc mở rộng phạm vi kinh doanh cũng như tìm kiếm cácđối tác, khách hàng, tham gia cạnh tranh đấu thầu Vốn cố định năm 2005so với năm 2004 giảm: 0,04% Sự giảm này là kết quả của việc Công tykhông đầu tư mua sắm thêm TSCĐ

Về nguồn vốn kinh doanh:

Công ty hoạt động chủ yếu dựa vào 2 nguồn vốn là Vốn CSH và VốnVay Trong 2 năm liên tiếp 2004-2005 ta thấy nguồn vốn kinh doanh củaCông ty tăng đều đặn Nguồn vốn kinh doanh năm 2005 so với năm 2004tăng 1251,5 triệu đồng, chiếm 1,76%, về vốn chủ sở hữu ta thấy vốn CSHchiếm phần lớn trong nguồn vốn kinh doanh năm 2004 vốn CSH chiếm:87,16%, năm 2005 chiếm: 86,48% Tỷ trọng tuy có giảm nhẹ đôi chútnhưng nhìn chung Công ty đã tự chủ được về tài chính

2.2.2 Phân tích hiệu quả sử dụng vốn của công ty Tình hình quản lý vốn lưu động

Bảng số 3: Kết cấu vốn lưu động của Công ty năm 2003-2004-2005.

Số tiền

3 Thuế GTGTđược khấu trừ

III.Hàng tồn kho 1803 12,32 1901,5 12,67 1968,5 12,091 Hàng mua đang