THIỆU NGHIÊN CỨU
Lý do chọn đề tài
Việc cung cấp tín dụng cho các hộ kinh doanh và tài chính vi mô được coi là công cụ quan trọng của chính phủ nhằm thúc đẩy phát triển kinh tế và giảm tỷ lệ nghèo đói Nghiên cứu cho thấy, nguồn tín dụng từ ngân hàng giúp cải thiện năng suất, kỹ năng quản lý, tạo thêm việc làm, tăng thu nhập, và khuyến khích tiêu dùng cho các hộ gia đình Điều này không chỉ mang lại lợi ích kinh tế mà còn cải thiện phúc lợi xã hội thông qua chăm sóc sức khỏe và giáo dục Mặc dù có nhiều quan điểm khác nhau về tài chính vi mô, nhưng các nghiên cứu đều nhấn mạnh tầm quan trọng của việc cung cấp dịch vụ tài chính cho các hộ kinh doanh và hộ gia đình có thu nhập trung bình – thấp nhằm đạt được phát triển bền vững.
Các nhà kinh tế học đã nghiên cứu vai trò của thị trường tài chính để giải thích lý do tại sao các hộ kinh doanh và hộ gia đình có thu nhập trung bình - thấp gặp khó khăn trong việc tiếp cận nguồn tín dụng từ ngân hàng Các nghiên cứu của Stiglitz và Weiss (1981), Calomiris và Hubbard (1990), Williamson (1987), cùng với De Meza và Webb (1987, 1992) đã chỉ ra những rào cản trong việc vay vốn, ảnh hưởng đến khả năng phát triển kinh tế của các nhóm này.
Vấn đề bất cân xứng thông tin là một trong những nguyên nhân chính cản trở việc tiếp cận nguồn vốn của các hộ kinh doanh và hộ gia đình có thu nhập trung bình - thấp Theo các nghiên cứu, vấn đề này dẫn đến sự lựa chọn đối nghịch và rủi ro đạo đức, khiến các tổ chức tài chính có xu hướng tăng lãi suất cho vay để bù đắp chi phí giám sát cao Tuy nhiên, việc tăng lãi suất đôi khi khó thực hiện, dẫn đến việc giảm thiểu cho vay Lý thuyết bất cân xứng thông tin cho rằng sử dụng tài sản thế chấp có thể giúp tăng khả năng tiếp cận vốn Hơn nữa, chi phí giám sát khoản vay cao và trình độ giáo dục thấp của các hộ kinh doanh và hộ gia đình này càng làm trầm trọng thêm vấn đề Kết quả là, họ gặp khó khăn trong việc tiếp cận nguồn vốn từ các tổ chức tài chính và thường phải chấp nhận chi phí vay mượn rất cao.
Tại Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam Chi nhánh huyện Xuân Lộc, tỉnh Đồng Nai (Agribank Xuân Lộc), tình hình giải ngân và dư nợ cho vay đối với hộ kinh doanh đã có sự thay đổi đáng kể từ năm 2015 đến 2018 Mặc dù dư nợ cho vay tăng trong giai đoạn này, nhưng xu hướng tăng giảm dần đã xuất hiện, với mức tăng 35.801 triệu VNĐ trong năm 2016, giảm còn 13.861 triệu VNĐ vào năm 2017 và chỉ đạt 5.545 triệu VNĐ vào năm 2018 Điều này cho thấy rằng các hộ kinh doanh tại Xuân Lộc đang gặp khó khăn trong việc tiếp cận nguồn vốn tín dụng Phân tích số liệu từ 2015 đến 2018 cho thấy số lượng khoản vay được giải ngân cho hộ kinh doanh giảm dần, từ 541 khoản vay năm 2015 xuống còn 534 khoản vay năm 2016, và tiếp tục giảm xuống 498 và 468 khoản vay vào năm 2017 và 2018 tương ứng.
Từ năm 2015 đến 2018, số lượng khách hàng đủ điều kiện cấp tín dụng tại Chi nhánh đã giảm dần Cụ thể, năm 2015 có 600 khách hàng, nhưng đến năm 2016, con số này giảm xuống còn 560, tiếp tục giảm còn 550 vào năm 2017 và chỉ còn 536 khách hàng vào năm 2018.
Theo ý kiến của khách hàng hộ kinh doanh, quy trình cấp tín dụng tại Chi nhánh được cho là phức tạp và tốn thời gian hơn so với các ngân hàng khác Quy trình này bao gồm ba bước chính: thẩm định trước khi cho vay, kiểm tra và giám sát trong khi cho vay, và kiểm tra, giám sát, tổ chức thu hồi nợ sau khi cho vay Mỗi bước lại có đến 22 bước chi tiết, dẫn đến việc quy trình cấp tín dụng trở nên rườm rà, ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận nguồn vốn của khách hàng.
Hộ kinh doanh là nhóm khách hàng chiến lược quan trọng của Agribank Xuân Lộc, đóng góp tỷ trọng lớn và ổn định trong cơ cấu cho vay hàng năm Agribank Xuân Lộc luôn ưu tiên các chính sách nâng cao chất lượng dịch vụ nhằm tạo điều kiện thuận lợi cho nhóm đối tượng này tiếp cận tín dụng Tuy nhiên, qua thời gian làm việc, tác giả nhận thấy rằng khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh vẫn gặp nhiều hạn chế, đặc biệt trong bối cảnh dịch bệnh Covid-19 gây khó khăn cho hoạt động kinh doanh Do đó, cần có sự hỗ trợ từ ngân hàng để giúp các hộ duy trì hoạt động và vượt qua giai đoạn khó khăn Nghiên cứu các yếu tố tác động đến khả năng tiếp cận vay tín dụng của hộ kinh doanh tại Chi nhánh Xuân Lộc, tỉnh Đồng Nai là cần thiết nhằm cải thiện năng suất, kỹ năng quản lý, tạo việc làm, tăng thu nhập, khuyến khích tiêu dùng và mở rộng kinh doanh Điều này cũng giúp Chi nhánh tăng cường cho vay và thu lãi thuần Vì vậy, tác giả chọn đề tài “Đánh giá yếu tố tác động đến khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh ở Ngân hàng Nông nghiệp và Phát triển Nông thôn Việt Nam Chi nhánh huyện Xuân Lộc, tỉnh Đồng Nai” cho luận văn thạc sĩ.
Mục tiêu nghiên cứu và câu hỏi nghiên cứu
Đề tài tiến hành với mục tiêu nghiên cứu như sau:
Mục tiêu nghiên cứu là đánh giá các yếu tố tác động và phân tích chiều hướng ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh tại Agribank Xuân Lộc.
Từ các mục tiêu nghiên cứu đã đặt ra, đề tài sẽ tập trung vào các câu hỏi nghiên cứu sau:
Các yếu tố tác động đến khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh tại Agribank Xuân Lộc bao gồm tình hình tài chính của hộ, lịch sử tín dụng, khả năng trả nợ, cũng như các chính sách tín dụng của ngân hàng Thêm vào đó, sự ổn định và tiềm năng phát triển của ngành nghề kinh doanh cũng ảnh hưởng đến quyết định cho vay.
Chiều hướng ảnh hưởng của các yếu tố đến khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh tại Agribank Xuân Lộc là rất quan trọng Các yếu tố này không chỉ quyết định mức độ thuận lợi trong việc vay vốn mà còn ảnh hưởng đến sự phát triển bền vững của các hộ kinh doanh Việc đánh giá và phân tích những yếu tố này sẽ giúp cải thiện quy trình cho vay và nâng cao khả năng tiếp cận tín dụng cho các hộ kinh doanh đang hoạt động.
Để nâng cao khả năng tiếp cận tín dụng cho các hộ kinh doanh đang vay tại Agribank Xuân Lộc, cần triển khai một số giải pháp quan trọng Trước hết, ngân hàng nên tổ chức các buổi hội thảo, đào tạo về quy trình vay vốn và quản lý tài chính cho các hộ kinh doanh Bên cạnh đó, cải thiện quy trình xét duyệt hồ sơ vay để rút ngắn thời gian chờ đợi và tạo điều kiện thuận lợi hơn cho khách hàng Ngoài ra, Agribank cũng cần tăng cường công tác tư vấn, hỗ trợ khách hàng trong việc lập kế hoạch kinh doanh và sử dụng vốn hiệu quả Cuối cùng, việc phát triển các sản phẩm tín dụng linh hoạt, phù hợp với nhu cầu và đặc thù của từng hộ kinh doanh cũng là một giải pháp quan trọng để nâng cao khả năng tiếp cận tín dụng.
Phạm vi nghiên cứu và đối tượng nghiên cứu
Phạm vi nghiên cứu bao gồm hai yếu tố chính: phạm vi không gian và phạm vi thời gian Phạm vi không gian được xác định là khảo sát tại Agribank Xuân Lộc, trong khi phạm vi thời gian là khoảng thời gian thực hiện khảo sát mẫu nghiên cứu, cụ thể từ ngày 01/08/2019 đến 30/09/2019, kéo dài trong vòng 02 tháng.
1.3.2 Đối tượng nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu: Các hộ kinh doanh đã và đang vay vốn tại Agribank Xuân Lộc trong giai đoạn 2015 - 2019 Đối tượng khảo sát: Các yếu tố như giới tính của chủ hộ kinh doanh, tuổi của chủ hộ kinh doanh, trình độ học vấn của chủ hộ kinh doanh, quy mô hộ kinh doanh, số năm hoạt động của hộ kinh doanh, tài sản thế chấp và thu nhập hằng năm của hộ kinh doanh tác động đến việc vay tín dụng, được thể hiện qua khả năng tiếp cận vốn tín dụng (khả năng tiếp cận vốn thấp và cao) của các hộ kinh doanh đã và đang vay tại Agribank Xuân Lộc.
Phương pháp nghiên cứu
Luận văn sửdụng phối hợp cả hai phương pháp: Phương pháp nghiên cứu định tính kết hợp với mô hình phân tích định lượng.Trong đó:
1.4.1 Phương pháp nghiên cứu định tính Để xây dựng mô hình nghiên cứu, tác giả thực hiện bước lược khảo các nghiên cứu trước đây để tổng hợp các yếu tố tác động đến khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh Sau đó, tác giả thực hiện tiếp bước trao đổi ý kiến chuyên gia là những người làm việc bộ phận tín dụng tại các ngân hàng thương mại, những chủ hộ kinh doanh trên địa bàn có tiếp cận vay vốn ngân hàng nhằm lựa chọn yếu tố, điều chỉnh các yếu tố phù hợp với bối cảnh cấp tín dụng tại Agribank Xuân Lộc trên địa bàn nghiên cứu
Luận văn sử dụng phương pháp thống kê để mô tả số liệu về các yếu tố nghiên cứu và thực trạng vay vốn tín dụng tại Agribank Xuân L
1.4.2 Phương pháp nghiên cứu định lượng
Luận văn này áp dụng mô hình hồi quy Probit nhị phân để phân tích ảnh hưởng của các yếu tố đến khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh tại huyện Xuân Lộc, dựa trên số liệu thu thập từ thực tế.
Kết cấu luận văn
Bài viết phân tích khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh vay vốn tại Agribank Xuân Lộc, nhằm đánh giá các yếu tố ảnh hưởng đến quá trình vay vốn và tìm hiểu những khó khăn mà họ gặp phải.
Chương 1 Giới thiệu nghiên cứu
Chương 2 Tổng quan lý thuyết và nghiên cứu trước đây về khả năng tiếp cận tín dụng
Chương 3 Phương pháp nghiên cứu các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh
Chương 4 Thảo luận kết quả nghiên cứu
Chương 5 Kết luận và các giải pháp
TỔNG QUAN LÝ THUYẾT VÀ NGHIÊN CỨU TRƯỚC ĐÂY VỀ KHẢ NĂNG TIẾP CẬN TÍN DỤNG
Cơ sở lý thuyết
Bài viết này trình bày hai lý thuyết chính giải thích khả năng tiếp cận vốn và mức độ vay nợ của các hộ kinh doanh, bao gồm: (1) Lý thuyết vòng đời sống và (2) Sự lựa chọn đối nghịch.
2.1.1 Lý thuyết vòng đời sống Điểm xuất phát trong việc phân tích nhu cầu tín dụng của các hộ gia đình và các yếu tố tác động đến nhu cầu này chính là mô hình vòng đời sống (Life cycle model) (Franco Modigliani, 1966) Ở các quốc gia đang phát triển, các cá nhân không thể duy trì tiêu dùng ở một mức nhất định Có thể thấy rằng với sự thay đổi quy mô gia đình trong tương lai cũng như các cú sốc có thể xảy ra trong tương lai, một hộ gia đình có thể sẽ có các mức tiêu dùng khác nhau ở các thời gian khác nhau Cho nên lý thuyết vòng đời sống đã lập luận rằng người tiêu dùng nên phân bổ lại thu nhập của họ theo thời gian để có thể tối đa hóa tiện ích cuộc sống của họ trong cả cuộc đời (Morduch, 1995) do hạn chế về ngân sách
Người tiêu dùng có thể làm trơn mức tiêu dùng bằng cách tiết kiệm thu nhập trong quá khứ hoặc đầu tư, nhưng không thể sử dụng thu nhập tương lai vì nó không có thực Để tối đa hóa tiện ích, họ thường vay vốn ngân hàng, giúp thực hiện lựa chọn liên thời gian và tăng khả năng tiêu dùng hiện tại Tuy nhiên, việc này cũng đồng nghĩa với việc họ phải chấp nhận hoàn trả nợ vay, bao gồm cả tiền vay và lãi suất trong tương lai (Soman và Cheema, 2002).
Modigliani (1986) đã thảo luận về mô hình liên thời gian trong giả thuyết vòng đời sống và giả thuyết thu nhập thường xuyên, cho rằng các mô hình này giải thích hành vi tiêu dùng của hộ gia đình Tuy nhiên, mô hình này giả định rằng các hộ gia đình có cơ hội vay tín dụng như nhau trong một thị trường hoàn hảo Theo Chen và Chiivakul (2008), trong mô hình vòng đời sống, hộ gia đình có thu nhập suốt đời và phải tối đa hóa tiện ích bằng cách lựa chọn mức tiêu dùng và tiết kiệm tối ưu Mức tiêu dùng hiện tại phụ thuộc vào đặc điểm cuộc sống của hộ gia đình, không phụ thuộc vào thu nhập hiện tại Ngược lại, giả thuyết thu nhập thường xuyên cho rằng mức tiêu dùng hiện tại phụ thuộc vào tiêu dùng dự kiến trong tương lai, trong đó tiêu dùng dự kiến này lại bị ảnh hưởng bởi các đặc điểm cá nhân của người tiêu dùng (Hall, 1978).
Nhu cầu tín dụng trong lý thuyết đầu tư cho thấy các công ty tối đa hóa tiện ích thông qua hàm sản xuất, cần có sản lượng, lực lượng lao động và vốn Mặc dù nhận thức được các cơ hội đầu tư sinh lời, nhiều công ty gặp khó khăn trong việc tiết kiệm đủ vốn, dẫn đến việc họ phải vay ngân hàng để đầu tư vào các dự án Tuy nhiên, các công ty chỉ thực hiện đầu tư khi tỷ suất sinh lợi dự kiến vượt qua chi phí vốn, tức lãi suất cho vay.
Nghiên cứu về nhu cầu tín dụng trong hàm sản xuất của công ty cho thấy rằng theo lý thuyết Cobb Douglas, các công ty phải tối đa hóa lợi nhuận thông qua quy trình sản xuất, chủ yếu dựa vào lực lượng lao động và vốn (Zellner và các cộng sự, 1966) Cobb Douglas đã phân tích ảnh hưởng của hai yếu tố quan trọng này đến thu nhập của công ty (Felipe và Adams, 2005) Vốn cần thiết cho sản xuất có thể được huy động thông qua các khoản vay tín dụng với lãi suất khác nhau.
2.1.2 Sự lựa chọn đối nghịch Điều kiện quan trọng cho sự tồn tại của sự lựa chọn đối nghịch trong các trường hợp thông thường chính là sự bất cân xứng thông tin (Akerlof, 1970) Trong kinh tế học, bất cân xứng thông tin xảy ra khi một bên tham gia giao dịch có nhiều thông tin hơn hoặc các thông tin có được tốt hơn so với bên kia Lý thuyết sự lựa chọn đối nghịch của thị trường tín dụng bắt nguồn từ nghiên cứu của Stiglitz và Weiss (1981) Lý thuyết này dựa trên hai giả định chính: (1) Người cho vay không thể đánh giá chính xác được mức độ rủi ro của người đi vay, do đó không thể phân biệt người đi vay tốt và người đi vay xấu,
Hợp đồng cho vay có tính hữu hạn, nghĩa là nếu lợi nhuận từ dự án không đủ để trang trải nghĩa vụ nợ, người vay sẽ không phải chịu trách nhiệm thanh toán toàn bộ số nợ.
Sự lựa chọn đối nghịch xảy ra khi người cho vay không thể nắm bắt đầy đủ đặc điểm của người đi vay (Karlan và Zinman, 2004) Để giải quyết vấn đề này, người cho vay có thể trực tiếp đánh giá đặc điểm của người đi vay hoặc gián tiếp thông qua các điều khoản cho vay Một phương pháp phổ biến là yêu cầu người đi vay cung cấp tài sản thế chấp như quyền sở hữu đất, nhà ở, hoặc chứng minh công việc Những người đi vay có rủi ro cao thường có khả năng thất bại lớn hơn và có thể mất tài sản thế chấp Khi ngân hàng so sánh hai hợp đồng tín dụng với lãi suất và giá trị tài sản thế chấp khác nhau, người đi vay rủi ro cao thường chọn hợp đồng với lãi suất cao và tài sản thế chấp thấp, trong khi người đi vay rủi ro thấp sẽ lựa chọn hợp đồng với lãi suất thấp và tài sản thế chấp cao Do đó, tài sản thế chấp trở thành tiêu chí quan trọng để phân biệt giữa người đi vay tốt và người đi vay xấu.
Nghiên cứu thực nghiệm
Trong phần này, bài viết tổng hợp các nghiên cứu thực nghiệm liên quan đến các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh Dựa trên những phát hiện từ các nghiên cứu này, chúng tôi sẽ xây dựng một mô hình nghiên cứu phù hợp.
Nghiên cứu của Kedir (2003) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh ở Ethiopia đã phân tích 1500 hộ kinh doanh bằng phương pháp hồi quy Probit và Tobit, với biến phụ thuộc là lượng vốn vay Các yếu tố ảnh hưởng được xem xét bao gồm tổng chi tiêu, giá trị tài sản, tài sản thế chấp, trình độ học vấn, nợ hiện tại, tuổi của chủ hộ, số lượng trẻ em trong gia đình, tình trạng hôn nhân và giới tính của chủ hộ Kết quả cho thấy giá trị tài sản, tài sản thế chấp, nợ hiện tại và số lượng trẻ em có mối tương quan dương với khả năng vay tín dụng ở mức ý nghĩa 0.10, trong khi các yếu tố khác không có ảnh hưởng đáng kể Đặc biệt, tuổi của chủ hộ có mối tương quan phi tuyến hình chữ U ngược, cho thấy rằng tuổi càng cao sẽ tăng khả năng vay vốn đến một ngưỡng nhất định, sau đó sẽ giảm dần.
Nghiên cứu của Okurut (2006) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh ở Nam Phi đã phân tích 26.142 hộ kinh doanh từ năm 2000, sử dụng phương pháp hồi quy Probit Các yếu tố được xem xét bao gồm tuổi, giới tính, quy mô và trình độ học vấn của chủ hộ Kết quả cho thấy giới tính nam, quy mô hộ kinh doanh và trình độ học vấn có mối tương quan dương với khả năng vay tín dụng ở mức ý nghĩa 0.10 Đặc biệt, tuổi của chủ hộ có mối tương quan phi tuyến hình chữ U ngược, cho thấy rằng ban đầu, tuổi tăng giúp dễ dàng tiếp cận tín dụng, nhưng sau một ngưỡng nhất định, tuổi cao lại gây khó khăn trong việc vay vốn.
Nghiên cứu của Akpan và các cộng sự (2013) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh ở Nigeria đã chỉ ra rằng, trong số 90 hộ kinh doanh được khảo sát, các yếu tố như tuổi và trình độ học vấn của chủ hộ, cùng với quan hệ xã hội của hộ kinh doanh có mối tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng ở mức ý nghĩa thống kê 0.10 Ngược lại, giới tính của chủ hộ (nam) và quy mô hộ kinh doanh lại có mối tương quan âm với khả năng tiếp cận tín dụng Các yếu tố khác không cho thấy ảnh hưởng đáng kể đến việc vay tín dụng của hộ kinh doanh Nghiên cứu đã sử dụng phương pháp hồi quy Probit với biến phụ thuộc là khả năng tiếp cận tín dụng được xác định bằng biến giả.
Nghiên cứu của Peprah (2013) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh tại Ghana đã sử dụng mẫu 485 hộ và phương pháp hồi quy Probit Kết quả cho thấy, các yếu tố như ngành thương mại và trình độ học vấn của chủ hộ kinh doanh có mối tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng, đạt mức ý nghĩa thống kê 0.10 Đặc biệt, quy mô hộ kinh doanh thể hiện mối tương quan phi tuyến hình chữ U ngược, cho thấy rằng, khi quy mô hộ kinh doanh tăng, khả năng tiếp cận tín dụng sẽ cải thiện đến một ngưỡng nhất định, sau đó sẽ trở nên khó khăn hơn.
Nghiên cứu của Pastrapa và Apostolopoulos (2015) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh tại Hy Lạp đã sử dụng mẫu 428 hộ và phương pháp hồi quy Probit Kết quả cho thấy tình trạng hôn nhân có mối tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng, đạt mức ý nghĩa thống kê 0.10 Ngoài ra, tuổi của chủ hộ có mối tương quan phi tuyến hình chữ U ngược, cho thấy rằng khi tuổi tăng, khả năng tiếp cận tín dụng ban đầu cải thiện, nhưng sau một ngưỡng nhất định, tuổi cao lại gây khó khăn cho việc vay vốn.
Nghiên cứu của Biyase và Fisher (2017) đã chỉ ra các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh tại Nam Phi, sử dụng phương pháp hồi quy Heckman với biến phụ thuộc là khả năng tiếp cận vốn vay Kết quả cho thấy, trình độ học vấn của chủ hộ có tương quan dương với khả năng vay tín dụng ở mức ý nghĩa 0.10, trong khi giới tính (nữ) lại có tương quan âm Ngoài ra, tuổi của chủ hộ có mối tương quan phi tuyến hình chữ U, cho thấy rằng, khi tuổi tăng, khả năng tiếp cận vốn vay ban đầu cải thiện, nhưng sau một ngưỡng tuổi nhất định, khả năng này lại giảm sút Các yếu tố khác như thu nhập bình quân, quy mô hộ kinh doanh và tài sản thế chấp không có ảnh hưởng đáng kể đến việc vay tín dụng.
Nghiên cứu của Sekyi (2017) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh ở Ghana đã khảo sát 120 hộ và sử dụng phương pháp hồi quy Probit Biến phụ thuộc được xác định bằng 01 nếu hộ kinh doanh dễ dàng tiếp cận tín dụng và 0 nếu ngược lại Các yếu tố phân tích bao gồm giới tính, tuổi, trình độ học vấn, quy mô hộ kinh doanh, tình trạng hôn nhân, ngành nghề, tổng tài sản, thu nhập hộ gia đình và khoảng cách đến trung tâm Kết quả cho thấy giới tính (nữ), tuổi của chủ hộ, lĩnh vực nông nghiệp và thương mại, cùng với thu nhập hộ gia đình có mối tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng ở mức ý nghĩa thống kê 0.10, trong khi các yếu tố khác không có ảnh hưởng đáng kể.
Barslund và Tarp (2008) đã tiến hành nghiên cứu về các yếu tố ảnh hưởng đến việc vay tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh tại bốn tỉnh của Việt Nam, bao gồm Long An và Quảng Nam Nghiên cứu này cung cấp cái nhìn sâu sắc về tình hình vay vốn của các hộ kinh doanh trong khu vực, từ đó giúp hiểu rõ hơn về những rào cản và cơ hội trong việc tiếp cận nguồn tài chính.
Nghiên cứu tại Hà Tây và Phú Thọ đã khảo sát 932 hộ kinh doanh trong quý I năm 2003, sử dụng phương pháp hồi quy Probit để phân tích khả năng tiếp cận tín dụng Biến phụ thuộc được xác định là 1 nếu hộ kinh doanh dễ dàng tiếp cận tín dụng và 0 nếu ngược lại Các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng bao gồm tuổi của chủ hộ, giới tính, trình độ học vấn, quy mô hộ kinh doanh, diện tích đất canh tác, tổng tài sản, khoảng cách đến huyện và quan hệ xã hội Kết quả cho thấy diện tích đất canh tác, quy mô hộ kinh doanh và quan hệ xã hội có mối tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng ở mức ý nghĩa thống kê 0.10, trong khi tuổi của chủ hộ lại có mối tương quan âm ở cùng mức ý nghĩa Các yếu tố khác không có ảnh hưởng đáng kể đến việc vay tín dụng của hộ kinh doanh.
Nguyễn Quốc Oánh và Phạm Thị Mỹ Dung (2010) đã tiến hành nghiên cứu về các yếu tố tác động đến khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh tại vùng cận ngoại ô Nghiên cứu này nhằm làm rõ những rào cản và điều kiện ảnh hưởng đến việc vay vốn của các hộ kinh doanh trong khu vực này.
Nghiên cứu được thực hiện tại Hà Nội vào tháng 8/2008 với mẫu gồm 116 hộ kinh doanh, sử dụng phương pháp hồi quy Heckman hai bước để phân tích khả năng tiếp cận tín dụng Biến phụ thuộc được xác định là 1 nếu hộ kinh doanh dễ dàng tiếp cận tín dụng và 0 nếu ngược lại Các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng bao gồm tuổi của chủ hộ, trình độ học vấn, giới tính, địa vị xã hội, tài sản thế chấp và thủ tục cho vay Kết quả cho thấy tuổi, địa vị xã hội và thủ tục cho vay có mối tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng ở mức ý nghĩa thống kê 0.10, trong khi các yếu tố khác không có ảnh hưởng đáng kể.
Nghiên cứu của Lê Khương Ninh và Phạm Văn Dương (2011) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh tại An Giang đã sử dụng mẫu 480 hộ và phương pháp hồi quy Tobit Các yếu tố phân tích bao gồm tuổi, giới tính, dân tộc, trình độ học vấn, địa vị xã hội, khoảng cách đến huyện, thời gian cư trú, quy mô hộ kinh doanh, thu nhập, diện tích đất canh tác, mục đích vay, và số lần vay Kết quả cho thấy, nguyên nhân chính khiến khả năng tiếp cận tín dụng thấp là do thiếu tài sản thế chấp (gần 60%) và thiếu mối quan hệ với cán bộ tín dụng (gần 24%) Nghiên cứu cũng chỉ ra rằng, giới tính của chủ hộ (nam), trình độ học vấn, địa vị xã hội, thu nhập, diện tích đất canh tác, mục đích vay, và số lần vay có mối tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng ở mức ý nghĩa thống kê 0.10, trong khi các yếu tố khác không có ảnh hưởng đáng kể.
Nghiên cứu của Lê Khương Ninh và Phạm Văn Hùng (2011) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh tại Hậu Giang đã khảo sát 333 hộ và áp dụng phương pháp hồi quy Tobit Các yếu tố ảnh hưởng được phân tích bao gồm trình độ học vấn, nghề nghiệp, dân tộc, thu nhập, quan hệ xã hội, khoảng cách đến huyện/thị, điện thoại, diện tích đất canh tác, mục đích vay, chi phí vay, số lần vay, và số lượng tổ chức tín dụng Kết quả cho thấy, trình độ học vấn, nghề nghiệp, thu nhập, điện thoại, mục đích vay, chi phí vay, số lần vay và số lượng tổ chức tín dụng có tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng ở mức ý nghĩa 0.10, trong khi khoảng cách đến huyện/thị lại có tương quan âm Các yếu tố khác không có ảnh hưởng đáng kể đến khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh.
Nghiên cứu của Sử Ngọc Anh (2012) về khả năng tiếp cận tín dụng ngân hàng của hộ kinh doanh tại Quận 5, TP Hồ Chí Minh đã sử dụng mẫu 280 hộ và phương pháp hồi quy Logit nhị phân Các yếu tố được phân tích bao gồm tuổi, giới tính, trình độ học vấn, dân tộc, quy mô, số năm hoạt động, vốn, doanh thu, tiền thuế, chi phí kinh doanh, thu nhập, giấy tờ nhà đất và địa bàn hoạt động Kết quả cho thấy, dân tộc, số năm hoạt động, doanh thu, chi phí hoạt động, thu nhập và địa bàn An Đông có tương quan dương với khả năng tiếp cận tín dụng, trong khi trình độ học vấn, vốn và tiền thuế có tương quan âm Các yếu tố khác không có ảnh hưởng đáng kể đến khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh.
Đề xuất mô hình nghiên cứu
Lý thuyết cầu tín dụng chỉ ra rằng nhu cầu tín dụng của hộ gia đình được phân tích thông qua mô hình vòng đời sống Để tối đa hóa lợi ích, cá nhân thường có xu hướng vay vốn từ ngân hàng Tín dụng không chỉ hỗ trợ lựa chọn liên thời gian mà còn giúp tăng khả năng tiêu dùng hiện tại, đồng thời yêu cầu cá nhân phải chấp nhận hoàn trả nợ vay, bao gồm cả gốc và lãi, trong tương lai.
Lý thuyết sự lựa chọn đối nghịch trong thị trường tín dụng dựa trên hai giả định chính: người cho vay không thể đánh giá chính xác mức độ rủi ro của người đi vay và hợp đồng cho vay có tính hữu hạn Để giải quyết vấn đề thông tin này, người cho vay có thể đánh giá trực tiếp các đặc điểm của người đi vay hoặc bổ sung các điều khoản cho vay nhằm ràng buộc người vay Nghiên cứu về khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh tại huyện Xuân Lộc kế thừa các yếu tố từ nhiều nghiên cứu trước đây, chủ yếu tập trung vào hai nhóm nhân tố: đặc điểm của chủ hộ và hiệu quả sử dụng vốn cùng khả năng trả nợ Mô hình nghiên cứu được đề xuất dựa trên các nghiên cứu của Sử Ngọc Anh (2012), Trần Dũ Điều (2017) và Trần Anh Tú (2018), đồng thời phù hợp với các yếu tố trong nghiên cứu quốc tế.
Hình 2.1: Mô hình nghiên cứu đề xuất
Chương 2 đã trình bày khung lý thuyết về cầu tín dụng và lý thuyết thông tin bất đối xứng để cho thấy nhu cầu tín dụng của các hộ kinh doanh và việc thẩm định hồ sơ vay vốn từ ngân hàng là cần thiết Chương này tác giả cũng đã lược khảo các nghiên cứu về các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng trong và ngoài nước Các nghiên cứu này đều cho thấy các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng sẽ được đánh giá thông qua các yếu tố cơ bản như là đặc điểm của hộ kinh doanh về tuổi, giới tính và trình độ, các yếu tố thuộc về kinh doanh của hộ gồm quy mô kinh doanh, quy mô lao động, doanh thu kinh doanh, cuối cùng, chương này cũng đã dựa vào khung lý thuyết để xây dựng mô hình nghiên cứu đề xuất là nền tảng thực hiện các bước nghiên cứu tiếp theo
Giới tính chủ hộ Quy mô kinh doanh
Thu nhập của chủ hộ Tài sản thế chấp
Khả năng tiếp cận vốn vay tín dụng hộ
PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU CÁC YẾU TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG TIẾP CẬN TÍN DỤNG CỦA HỘ KINH DOANH
Quy trình nghiên cứu
Luận văn nghiên cứu khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh thông qua việc tổng quan lý thuyết và các nghiên cứu trước đó Dựa trên những nghiên cứu này, đề tài đề xuất mô hình nghiên cứu cùng các giả thuyết, định nghĩa chi tiết các biến trong mô hình và kỳ vọng tác động của các biến độc lập lên biến phụ thuộc Tiếp theo, đề tài tiến hành khảo sát các hộ kinh doanh vay tại Agribank Xuân Lộc, thu thập dữ liệu thô để tính toán các biến Cuối cùng, luận văn thực hiện hồi quy mô hình bằng các phương pháp khác nhau, kiểm định để chọn ra mô hình phù hợp nhất và đưa ra kết luận cho nghiên cứu.
Hình 3.1 Quy trình nghiên cứu
Mô hình nghiên cứu
Nghiên cứu này dựa trên các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh, được phân loại thành hai nhóm chính: (1) Các yếu tố liên quan đến đặc điểm của chủ hộ kinh doanh như tuổi, giới tính và trình độ học vấn; (2) Các yếu tố liên quan đến đặc điểm của hộ kinh doanh như quy mô, số năm hoạt động, doanh thu hàng năm và tài sản thế chấp Từ đó, mô hình nghiên cứu được đề xuất là: TINDUNG = β0 + β1*CHUHO + β2*HOKINHDOANH + ε.
TINDUNG là yếu tố quan trọng phản ánh khả năng tiếp cận vốn tín dụng của các hộ kinh doanh Biến giả bằng 01 cho thấy hộ kinh doanh cảm thấy dễ dàng trong việc tiếp cận nguồn vốn tín dụng từ Chi nhánh, trong khi giá trị 0 biểu thị sự khó khăn trong việc này.
CHUHO và HOKINHDOANH là các biến thể thể hiện các nhóm yếu tố liên quan đến đặc điểm của chủ hộ kinh doanh và đặc điểm của hộ kinh doanh Trong đó, β đại diện cho hệ số hồi quy và ε là phần dư của phương trình hồi quy.
Tác giả tiến hành nghiên cứu định tính bằng cách phỏng vấn các chuyên gia tín dụng tại ngân hàng và đại diện hộ kinh doanh đã từng xin vay vốn Các câu hỏi phỏng vấn được xây dựng dựa trên gợi ý liên quan Sau khi thu thập thông tin từ các chuyên gia, tác giả tổng hợp các yếu tố theo lý thuyết nghiên cứu, đối chiếu với các nghiên cứu trước và khả năng khai thác dữ liệu nhằm phát triển mô hình thực nghiệm cho luận văn Kết quả phỏng vấn được trình bày trong bảng sau.
Bảng 3.1: Tổng hợp kết quả phỏng vấn chuyên gia
Biến Ký hiệu Số ý kiến đồng ý
Khả năng tiếp cận tín dụng TINDUNG 15/15
Giới tính của chủ kinh doanh GIOITINH 10/15
Trình độ học vấn của chủ hộ HOCVAN 12/15
Quy mô hộ kinh doanh QUYMO 15/15
Số năm hoạt động SONAM 13/15
Doanh thu hằng năm SALE 15/15
Tài sản thế chấp TSTC 15/15
- Mối quan hệ của chủ hộ
- Chủ hộ là khách hàng đã từng vay trước đây
Nguồn: tổng hợp của tác giả từ khảo sát chuyên gia
Hầu hết các chuyên gia đồng ý rằng có nhiều yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh tại huyện Xuân Lộc khi vay tại Agribank Xuân Lộc Trong đó, giới tính của chủ hộ có tỷ lệ đồng ý thấp nhất với 10/15 chuyên gia, cho thấy một số ý kiến cho rằng giới tính không phải là yếu tố quyết định Tiếp theo, trình độ học vấn của chủ hộ cũng được xem xét với tỷ lệ đồng ý là 12/15 Ngoài ra, các yếu tố khác như lĩnh vực kinh doanh, mối quan hệ của chủ hộ và lịch sử vay trước đó cũng được cho là có ảnh hưởng, nhưng do hạn chế dữ liệu, nghiên cứu không thể đưa những yếu tố này vào mô hình Đây là một trong những hạn chế của đề tài Sau khi phân tích, các nhóm yếu tố đã được cụ thể hóa và phương trình mới đã được thiết lập.
TINDUNG = α0 + α1 * TUOI + α2 * GIOITINH + α3 * HOCVAN + α4 *QUYMO + α5 *SONAM + α6 *SALE + α7 * TSTC+ ε (2)
Đo lường biến
TUOI, đại diện cho độ tuổi của chủ hộ, có ảnh hưởng rõ rệt đến khả năng vay vốn Nghiên cứu cho thấy rằng độ tuổi phản ánh mức độ ổn định trong tư duy và hành động, đồng thời thể hiện kinh nghiệm trong hoạt động kinh doanh Biến này được đo lường bằng độ tuổi của chủ hộ tại thời điểm xem xét hồ sơ vay vốn (Duy và các cộng sự, 2012; Lê Trung Kiên, 2016; Huỳnh Thế Ngà, 2017; Trần Dũ Điều, 2017; Trần Anh Tú, 2018; Trịnh Anh Khoa, 2018).
GIOITINH thể hiện giới tính của chủ hộ kinh doanh, với giá trị 1 cho thấy chủ hộ là nam và 0 là nữ Biến giới tính này là một đặc tính quan trọng của chủ hộ Nhiều nghiên cứu đã chỉ ra rằng chủ hộ nam thường quản lý kinh doanh hiệu quả hơn và có sự ổn định trong quyết định kinh doanh so với chủ hộ nữ (Duy và các cộng sự, 2012; Lê Trung Kiên, 2016; Huỳnh Thế Ngà, 2017; Trần Dũ Điều, 2017; Trần Anh Tú, 2018; Trịnh Anh Khoa, 2018).
HOCVAN là chỉ số phản ánh trình độ học vấn của chủ hộ, được xác định dựa trên trình độ học vấn cao nhất mà họ đạt được, theo khung 12/12 của Việt Nam Nhiều nghiên cứu đã chỉ ra tầm quan trọng của biến này trong việc đánh giá các yếu tố xã hội và kinh tế (Duy và các cộng sự, 2012; Lê Trung Kiên, 2016; Huỳnh Thế Ngà, 2017; Trần Dũ Điều, 2017; Trần Anh Tú, 2018; Trịnh Anh Khoa, 2018).
Quy mô của hộ kinh doanh, được đại diện bởi số lượng thành viên lao động, là yếu tố quan trọng trong việc xác định quy mô hoạt động kinh doanh Nhiều nghiên cứu trước đây cho thấy rằng quy mô kinh doanh của hộ thường tỉ lệ thuận với số lao động tham gia, tức là số lao động càng nhiều thì quy mô kinh doanh càng lớn (Duy và các cộng sự, 2012; Lê Trung Kiên, 2016; Huỳnh Thế Ngà, 2017; Trần Dũ Điều, 2017; Trần Anh Tú, 2018; Trịnh Anh Khoa, 2018).
SONAM thể hiện số năm hoạt động kinh doanh của hộ kinh doanh, được tính đến năm 2019 Nghiên cứu cho thấy ngân hàng thường chú trọng đến số năm hoạt động này khi xem xét cho vay Hộ kinh doanh có thời gian hoạt động lâu dài thường thể hiện sự ổn định, từ đó ngân hàng có xu hướng cấp tín dụng nhiều hơn cho những hộ này (Duy và các cộng sự, 2012; Lê Trung Kiên, 2016; Huỳnh Thế Ngà, 2017; Trần Dũ Điều, 2017; Trần Anh Tú, 2018; Trịnh Anh Khoa, 2018).
Doanh thu (SALE) của hộ kinh doanh, được tính bằng doanh thu bình quân hàng năm (triệu đồng), phản ánh khả năng hoạt động hiệu quả và quản trị của họ Hộ có doanh thu cao hơn trong cùng ngành nghề cho thấy khả năng tiếp cận thị trường tốt hơn, từ đó ngân hàng có xu hướng tin tưởng và cấp tín dụng nhiều hơn Tài sản thế chấp của hộ kinh doanh, chủ yếu là đất nông nghiệp, đóng vai trò quan trọng trong việc vay vốn Ngân hàng thường chỉ quan tâm đến việc hộ có tài sản thế chấp hay không, trong khi giá trị tài sản thế chấp thường thấp và khó định giá Do đó, việc có tài sản thế chấp hợp lệ giúp hồ sơ vay vốn của hộ kinh doanh được xem xét dễ hơn, nhưng không phải là điều kiện tiên quyết để được cấp tín dụng.
Biến Ký hiệu Mô tả
Khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh thông qua TINDUNG cho thấy sự thuận lợi trong việc tiếp cận nguồn vốn từ Chi nhánh, với mức độ dễ dàng là 01 Điều này phản ánh sự hỗ trợ tích cực từ các tổ chức tín dụng đối với nhu cầu vốn của các hộ kinh doanh.
Tuổi chủ hộ TUOI Tuổi của chủ hộ tính đến năm 2019
Giới tính của chủ kinh doanh GIOITINH Biến giả bằng 1 thì cho thấy chủ hộ là nam giới và ngược lại bằng 0 thì chủ hộ là nữ giới
Trình độ học vấn của chủ hộ HOCVAN
Chủ hộ có bằng giả loại 1 thể hiện trình độ tốt nghiệp phổ thông, trong khi bằng giả loại 2 cho thấy trình độ cao đẳng hoặc đại học Bằng giả loại 3 cho biết chủ hộ có trình độ sau đại học.
Quy mô hộ kinh doanh QUYMO Số lượng thành viên lao động trong hộ kinh doanh
SONAM đã hoạt động kinh doanh trong nhiều năm, với doanh thu hằng năm đạt mức bình quân ấn tượng vào năm 2019, lên tới hàng triệu đồng Công ty cũng sở hữu tài sản thế chấp đáng kể, góp phần củng cố vị thế tài chính của mình trên thị trường.
Khi biến giả có giá trị bằng 1, điều này cho thấy hộ kinh doanh sở hữu tài sản thế chấp Ngược lại, nếu biến giả có giá trị bằng 0, điều đó có nghĩa là hộ kinh doanh không có tài sản thế chấp.
Nguồn: Học viên tự tổng hợp
Giả thuyết nghiên cứu
Trong phần này, bài viết sẽ trình bày các giả thuyết nghiên cứu liên quan đến các biến độc lập, nhằm xác định khả năng tiếp cận vốn vay tín dụng của các hộ kinh doanh.
Nghiên cứu cho thấy rằng khi tuổi của chủ hộ kinh doanh tăng lên, khả năng tiếp cận nguồn vốn vay tín dụng sẽ giảm Mối tương quan âm giữa tuổi và khả năng tham gia vào các chương trình tín dụng từ tổ chức tín dụng cho thấy rằng khi cá nhân lớn tuổi hơn, xu hướng vay vốn sẽ giảm Nguyên nhân của hiện tượng này là do khả năng trả nợ của họ cũng suy giảm, do sức khỏe yếu kém khiến họ không đủ khả năng làm việc và tạo ra thu nhập để thực hiện nghĩa vụ tín dụng.
Nghiên cứu của Mpuga (2010) chỉ ra rằng tuổi tác có mối quan hệ tích cực với khả năng tiếp cận nguồn vốn vay tín dụng Những cá nhân trẻ tuổi thường có tham vọng kiếm thu nhập cao và có xu hướng đầu tư hoặc tham gia vào nhiều hoạt động hơn là chỉ tiết kiệm Ngược lại, người lớn tuổi thường phụ thuộc vào tiền tiết kiệm và tài sản tích lũy trong quá khứ để tiêu dùng Họ ít có khả năng vay mượn hoặc tiết kiệm cho các hoạt động khác Các nghiên cứu của Barslund và Tarp (2008), cũng như Trần Dũ Điều (2017), đã xác nhận quan điểm này.
Nghiên cứu của Tang và các cộng sự (2010) cho thấy rằng các hộ kinh doanh do người lớn tuổi làm chủ có xu hướng vay nhiều hơn so với người trẻ tuổi, nhờ vào khả năng tiếp cận nguồn vốn vay tín dụng cao hơn Điều này được giải thích bởi mối quan hệ xã hội rộng rãi của người lớn tuổi, giúp họ dễ dàng tiếp cận các nguồn vốn vay Các nghiên cứu của Nguyễn Quốc Oánh và Phạm Thị Mỹ Dung (2010), Lê Trung Kiên (2016), và Sekyi (2017) cũng đồng tình với quan điểm này Tại Việt Nam, nhiều người thành đạt thường là những người lớn tuổi, sở hữu tài sản và mối quan hệ xã hội phong phú, dẫn đến khả năng vay nợ cao hơn so với giới trẻ Do đó, luận văn dự đoán rằng hệ số hồi quy của biến tuổi chủ hộ kinh doanh sẽ dương, cho thấy rằng những chủ hộ lớn tuổi có khả năng tiếp cận vốn vay tín dụng và mức độ vay nợ cao hơn.
Các chủ hộ kinh doanh lớn tuổi có xu hướng tiếp cận dễ dàng hơn với các nguồn vốn vay tín dụng và có khả năng vay nợ cao hơn Điều này cho thấy rằng kinh nghiệm và độ tin cậy của họ trong lĩnh vực kinh doanh có thể tạo điều kiện thuận lợi cho việc xin vay.
Nghiên cứu trước đây chỉ ra rằng giới tính là yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng và mức độ vay nợ của các hộ kinh doanh Một số nghiên cứu cho thấy chủ hộ nữ có khả năng tiếp cận tín dụng thấp hơn so với chủ hộ nam, do nữ giới thường bị đánh giá có mức thu nhập dự kiến trong tương lai thấp hơn, làm giảm khả năng trả nợ Hơn nữa, nhiều phụ nữ không tham gia vào các hoạt động tài chính vì thiếu kiến thức, kỹ năng và thông tin cần thiết, điều này càng làm hạn chế khả năng tiếp cận tín dụng của họ.
1994; Devkota, 2006) Cho nên nếu chủ hộ là nam giới thì sẽ có thể tiếp cận ngành tài chính nhiều hơn so với chủ hộ là nữ giới
Ngược lại, một số nghiên cứu thực nghiệm của Akpan và các cộng sự (2013), Sekyi
Nghiên cứu năm 2017 cho thấy nữ giới là chủ hộ có khả năng tiếp cận nguồn vốn vay tín dụng dễ dàng hơn nam giới, nhờ vào sự chăm chỉ làm việc và kỷ luật tài chính cao hơn, dẫn đến khả năng trả nợ tốt hơn (Goetz và Gupta, 1996; Wongnaa và Awunyo – Vitor, 2013) Tuy nhiên, tại Việt Nam, nam giới thường giữ quyền quyết định lớn hơn, điều này khiến khả năng tiếp cận vốn của họ cao hơn so với nữ giới (Trần Anh Tú, 2018) Do đó, luận văn dự đoán rằng hệ số hồi quy của biến giới tính sẽ dương, cho thấy nam giới có nhiều cơ hội hơn trong việc vay vốn so với nữ giới.
Các chủ hộ kinh doanh nam giới có xu hướng tiếp cận tín dụng và mức độ vay nợ cao hơn so với nữ giới Điều này cho thấy sự chênh lệch trong khả năng tiếp cận tài chính giữa hai giới trong lĩnh vực kinh doanh.
3.4.3 Quy mô hộ kinh doanh
Quy mô hộ kinh doanh, thể hiện qua số lao động, là yếu tố quan trọng ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh Tuy nhiên, mối quan hệ này chưa được thống nhất Nhiều nghiên cứu như của Okurut (2006) và Barslund & Tarp (2008) cho thấy quy mô lớn giúp tăng doanh thu và năng suất, từ đó cải thiện khả năng tiếp cận tín dụng Ngược lại, một số nghiên cứu khác như của Akpan (2013) lại chỉ ra rằng quy mô lớn có thể dẫn đến chi phí tiêu dùng cao hơn, làm giảm thu nhập ròng và khả năng tiếp cận tín dụng Do đó, hệ số hồi quy của quy mô hộ kinh doanh có thể là dương hoặc âm.
Giả thuyết H3: Số lao động của hộ kinh doanh càng lớn càng có tác động đến khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh
Trình độ học vấn của chủ hộ kinh doanh ảnh hưởng đáng kể đến khả năng tiếp cận nguồn vay tín dụng Nghiên cứu của Nguyen và Nguyen (2011) chỉ ra rằng trình độ học vấn liên quan trực tiếp đến việc tổng hợp kiến thức kinh tế xã hội, khoa học và kỹ thuật, từ đó giúp đưa ra quyết định vay vốn hiệu quả Các hộ kinh doanh có trình độ học vấn thấp thường gặp khó khăn trong việc vay vốn do không đủ khả năng tự ứng dụng và phát triển các kế hoạch sản xuất, như Trịnh Anh Khoa (2018) đã nêu.
Các hộ kinh doanh hiện nay đang gặp khó khăn do thiếu kiến thức về thông tin và kỹ thuật sản xuất, dẫn đến sự ngần ngại trong việc đầu tư và cải thiện đời sống Trình độ học vấn cao giúp chủ hộ có khả năng tính toán và đầu tư hiệu quả hơn, đồng thời tạo điều kiện thuận lợi trong việc tìm kiếm nguồn vốn vay Nghiên cứu của Okurut (2006), Akpan và các cộng sự (2013), Peprah (2013), Biyase và Fisher (2017), cùng với Lê Khương Ninh và Phạm Văn Dương (2011), Lê Khương Ninh và Phạm Văn Hùng (2011), Huỳnh Thế đã chỉ ra rằng nâng cao trình độ học vấn có thể cải thiện khả năng tiếp cận nguồn vốn cho các hộ kinh doanh.
Ngà (2017) và Trịnh Anh Khoa (2018) đã chỉ ra rằng có mối tương quan tích cực giữa trình độ học vấn và khả năng tiếp cận tín dụng của các hộ kinh doanh.
Luận văn dự đoán rằng hệ số hồi quy của trình độ học vấn của chủ hộ kinh doanh sẽ dương, cho thấy rằng những người có trình độ học vấn cao hơn có khả năng tiếp cận các nguồn vốn vay tín dụng và mức độ vay nợ cao hơn Điều này dẫn đến giả thuyết H4: Chủ hộ kinh doanh với trình độ học vấn cao sẽ có khả năng tiếp cận tín dụng tốt hơn.
3.4.5 Số năm hoạt động của hộ kinh doanh
Số năm hoạt động của hộ kinh doanh ảnh hưởng lớn đến khả năng tiếp cận tín dụng, vì nó phản ánh kinh nghiệm của chủ hộ trong lĩnh vực kinh doanh Những chủ hộ có nhiều kinh nghiệm thường có hiệu suất làm việc cao hơn và đạt được kết quả tốt hơn so với những người ít kinh nghiệm Thời gian hoạt động lâu dài cũng giúp chủ hộ xây dựng nhiều mối quan hệ xã hội, từ đó nâng cao hiệu quả hoạt động của hộ kinh doanh.
Khi các hộ kinh doanh hoạt động lâu năm, họ thường có mối quan hệ ổn định với các đối tác và khách hàng uy tín, tạo thuận lợi cho việc tiếp cận tín dụng thương mại Nghiên cứu của Sử Ngọc Anh (2012) và Trần Dũ Điều (2017) đã chỉ ra rằng có mối tương quan dương giữa số năm hoạt động và khả năng tiếp cận tín dụng Do đó, luận văn dự đoán rằng hệ số hồi quy của biến số năm hoạt động sẽ dương, nghĩa là các hộ kinh doanh có thời gian hoạt động lâu dài sẽ có khả năng tiếp cận nguồn vốn vay tín dụng và mức độ vay nợ cao hơn.
Giả thuyết H5: Các hộ kinh doanh có số năm hoạt động càng cao thì dường như có khả năng tiếp cận tín dụng cao hơn
Lựa chọn mẫu nghiên cứu
Theo nguyên tắc chọn mẫu của các nghiên cứu trước đây, số lượng quan sát tối thiểu cho một nghiên cứu được tính bằng công thức 50 + 5 * k, trong đó k là số biến độc lập trong mô hình Trong luận văn này, với 07 biến độc lập, số lượng quan sát tối thiểu cần thiết là 85 Do đó, việc thu thập mẫu nghiên cứu với số quan sát lớn hơn 85 sẽ đáp ứng yêu cầu của nguyên tắc chọn mẫu.
Số liệu thu thập từ hồ sơ vay của các hộ kinh doanh tại Agribank Xuân Lộc cho thấy danh sách khách hàng được ghi nhận vào tháng 06 năm 2019, bao gồm những hộ đã nhận giải ngân từ năm 2015 đến 2019.
Phương thức chọn mẫu được thực hiện bằng cách sắp xếp 570 khách hàng hộ kinh doanh còn dư nợ vào cuối tháng 06 năm 2009 theo thứ tự từ cao đến thấp Từ danh sách này, 220 khách hàng có dư nợ lớn nhất đã được chọn để tiến hành phân tích.
Sau khi loại trừ các hộ kinh doanh gần đến hạn vay, nghiên cứu đã chọn mẫu gồm 201 hồ sơ khách hàng đang vay tại Agribank Xuân Lộc Mẫu này sẽ được khảo sát để thu thập thông tin cần thiết từ hồ sơ tín dụng, dựa trên dữ liệu từ hệ thống của Agribank và khảo sát trực tiếp các khách hàng hộ kinh doanh.
Phương pháp phân tích
Luận văn sử dụng phần mềm Stata 13 để chạy mô hình hồi quy Probit nhị phân, bắt đầu bằng việc thực hiện thống kê mô tả các biến.
Tiếp theo, đề tài kiểm tra hiện tượng đa cộng tuyến (ĐCT) qua hệ số VIF
Sau khi áp dụng phương pháp stepwise vào mô hình Probit để tìm kiếm mô hình tối ưu, đề tài sẽ tiến hành kiểm tra xem có biến nào bị bỏ sót khỏi mô hình hay không Đồng thời, kiểm định độ phù hợp của mô hình sẽ được thực hiện thông qua kiểm định Hosmer - Lemshow, cùng với việc đánh giá mức độ giải thích của mô hình bằng cách kiểm tra khả năng dự báo.
Cuối cùng, nghiên cứu sử dụng các kết quả hồi quy theo ảnh hưởng biên để đánh giá mức độ tác động của các yếu tố đến khả năng vay tín dụng của hộ kinh doanh.
Chương 3 đã phát triển mô Hình thực nghiệm dựa trên mô Hình nghiên cứu đề xuất ở Chương 2 Bên cạnh đó, Chương 3 đã trình bày cách đo lường các biến dựa trên lược khảo các nghiên cứu trước và cơ sở dữ liệu có thể khai thác để đánh giá các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng tiếp cận tín dụng của hộ kinh doanh tại Agribank Xuân Lộc Chương này cũng trình bày phương pháp nghiên cứu và các bước kiểm định cho mô hình nghiên cứu đề xuất Một nội dung quan trọng là chương này đã trình bày được các bước nghiên cứu định tính thông qua trao đổi ý kiến chuyên gia để củng cố các biến trong mô hình nghiên cứu Hầu hết các chuyên gia đều đồng ý với các yếu tố đã được xây dựng từ khung lý thuyết nền ở Chương 1.
