đồng 2.197.646 4.020.628 2.883.026 3.135.162 3.733.642 2 Tiền và tương đương tiền Nghìn đồng 1.256.458 2.982.360 1.684.258 1.658.264 1.982.254 3 Các khoản phải thu ngắn hạn Nghìn đồng 782.694 864.786 935.264 1.236.825 1.465.973 4 Hàng tồn kho Nghìn đồng 94.258 136.635 165.248 177.598 198.157 5 Tài sản ngắn hạn khác Nghìn đồng 64.236 36.847 98.256 62.475 87.258
(Nguồn: Bảng cân đối kế toán )
Từ bảng số liệu trên, ta có thể thấy cơ cấu vốn ngắn hạn của công ty như sau:
Bảng 18: Cơ cấu vốn ngắn hạn của Công ty giai đoạn 2009-2012
STT Chỉ tiêu Đơn vị 2008 2009 2010 2011 2012
1. Vốn ngắn hạn % 100 100 100 100 100
2. Tiền và tương
đương tiền % 57,17 74,18 58,42
52,89 53,09
3. Các khoản phải thu
ngắn hạn % 35,62 21,51 32,44 39,45 39,26 4. Hàng tồn kho % 4,29 3,40 5,73 5,66 5,31 5. Tài sản ngắn hạn khác % 2,92 0,91 3,41 2,00 2,34
(Nguồn: Bảng cân đối kế toán)
Nguồn vốn ngắn hạn rất quan trọng trong kinh doanh bởi đó là những nguồn vốn được sử dụng trong hoạt động hàng ngày và chi trả cho các chi phí phát sinh.
Từ số liệu trên, có thế thấy tỷ lệ các nguồn vốn ngắn hạn khá là ổn định qua
Sinh viên: Trương Mạnh Kiên
Lớp: QTKD Tổng hợp 52B
Chuyên đề thực tập
GVHD: TS. Vũ Trọng Nghĩa
các năm, duy chỉ có năm 2009 là có sự biến động lớn do doanh thu tăng mạnh. Nguồn vốn ngắn hạn của công ty chủ yếu được tài trợ bởi nguồn tiền mặt, tiền mặt của công ty luôn chiếm tỷ lệ cao trong cơ cấu vốn ngắn hạn (trên 52% thậm chí đạt 74,18% năm 2009). Tuy nhiên, việc giữ nhiều tiền mặt như vậy sẽ làm tăng chi phí cơ hội của công ty, giảm hiệu quả sử dụng vốn, mặc dù giúp khả năng thanh toán của công ty luôn ở mức cao.
Các khoản phải thu ngắn hạn của công ty chủ yếu là liên quan đến các hợp đồng dịch vụ website và truyền thông, cùng với đó là các hóa đơn nợ của các công ty đặt hàng tại nhà hàng Táo Mèo. Trong đó, hợp đồng về mảng website, truyền thông chiếm phần lớn. Nhìn chung các khoản phải thu này cũng chiếm phần lớn (sau tiền mặt). Tỷ trọng vốn này cao khiến cho việc sử dụng vốn của công ty không đạt hiệu quả cao, do bị các đối tác chiếm dụng vốn của công ty. Chính điều này làm cho việc huy động vốn của công ty phục vụ hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty gặp khó khăn. Tuy nhiên, các khoản phải thu của công ty luôn giữ được ở một mức ổn định trong cơ cấu vốn ngắn hạn (dưới 40%).
Về chỉ tiêu hàng tồn kho, do đặc thù ngành nghề kinh doanh của công ty là dịch vụ website, truyền thông và kinh doanh nhà hàng nên hàng tồn kho của công ty chủ yếu là các nguyên liệu, sản phẩm của nhà hàng và chỉ chiếm một phần nhỏ trong phần vốn ngắn hạn (dưới 6%). Công ty chủ yếu dự trữ rượu, bia và một số nguyên liệu phục vụ việc chế biến các món ẩm thực cho khách hàng. Điều này làm cho chi phí dự trự của công ty là khá thấp.
Sinh viên: Trương Mạnh Kiên
Lớp: QTKD Tổng hợp 52B
Chuyên đề thực tập
GVHD: TS. Vũ Trọng Nghĩa
Đơn vị: %
(Nguồn: Phòng tài chính kế toán)
Biểu đồ 5 : Biểu đồ cơ cấu vốn ngắn hạn của Công ty giai đoạn 2008-2012