Hệ số này cho phép hình dung ra chu kì hoạt động của công ty xem có hiệu quả không, hoặc khả năng biến sản phẩm thành tiền mặt có tốt không. Nếu công ty gặp phải rắc rối trong vấn đề đòi các khoản phải thu hoặc thời gian thu hồi tiền mặt kéo dài, thì công ty rất dễ gặp phải rắc rối về khả năng thanh khoản.
Đối với công ty thì hệ số này khá là cao (trên 5,15) tuy nhiên, hệ số này đang có xu hướng giảm (từ 9,30 năm 2008 giảm xuống còn 5,15 năm 2012). Điều này phản ánh đúng định hướng của công ty khi công ty có chủ trương tăng nguồn vốn vay và huy động tiền mặt cho việc nâng cấp nhà hàng. Tuy vậy thì các hệ số này của công ty vẫn ở mức rất an toàn trong việc thanh khoản.
Hệ số thanh toán nhanh
Hệ số thanh toán nhanh =Tiền + Các khoản phải thu ngắn hạn Nợ ngắn hạn
Khả năng thanh toán nhanh được hiểu là khả năng công ty dùng tiền hoặc tài sản có thể chuyển đổi nhanh thành tiền để trả nợ ngay khi đến hạn và quá hạn. Tiền ở đây có thể là tiền gửi, tiền mặt, tiền đang chuyển; tài sản có thể chuyển đổi thành tiền là các khoản đầu tư tài chính ngắn hạn (cổ phiếu, trái phiếu). Nợ đến hạn và quá hạn phải trả bao gồm nợ ngắn hạn, nợ dài hạn đến hạn phải trả, nợ khác kể cả những khoản trong thời hạn cam kết công ty còn được nợ.
Nhìn chung hệ số này của doanh nghiệp luôn ở mức khá cao (4,75 đến 8,63) so với mức lý tưởng là 1. Điều này xuất phát từ phương thức huy động nguồn vốn của công ty. Công ty chủ yếu huy động vốn chủ sở hữu để phục vụ mục đích sản xuất kinh doanh. Chính điều này đã làm cho hiệu quả sử dụng vốn không dạt cao khi công ty không được giảm cứ các khoản chi phí sử dụng vốn, tuy nhiên đây lại là một biện pháp an toàn, tránh trình trạng nợ phải trả quá lớn.
Bảng15: Bảng tính toán hiệu quả sử dụng vốn tại Công ty giai đoạn 2008-2012
STT Chỉ tiêu Đơn vị 2008 2009 2010 2011 2012
1 Tổng vốn kinhdoanh doanh
Nghìn đồng
11.822.304 14.678.897 17.151.986 19.982.309 23.001.900
Sinh viên: Trương Mạnh Kiên
Lớp: QTKD Tổng hợp 52B
Chuyên đề thực tập
GVHD: TS. Vũ Trọng Nghĩa