CHƯƠNG 1: NHỮNG VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ RRTD VÀ QUẢN TRỊ RRTD
1.2. Quản trị RRTD trong cho vay khách hàng doanh nghiệp của ngân hàng thương mại
1.2.3. Quy trình quản trị RRTD trong cho vay KHDN
Nội dung của hoạt động quản trị RRTD bao gồm: Nhận diện RRTD, lượng hóa và đo lường RRTD, phòng ngừa RRTD và kiểm soát RRTD nhằm đạt được mục tiêu tối thiểu hóa RRTD ứng với định hướng kết quả kinh doanh theo từng thời kỳ của ngân hàng.
Hình 1.1. Quy trình quản trị RRTD a. Nhận diện RRTD trong cho vay KHDN:
Nhận diện RRTD trong là việc làm đầu tiên trong hoạt động quản trị RRTD cho vay KHDN. Nhận diện RRTD có vai trò rất quan trọng nhằm định hướng công tác quản trị RRTD đảm bảo theo định hướng và đạt được hiệu quả cao. Khi nhận diện RRTD đúng lúc, ngân hàng sẽ chuẩn bị các giải pháp nhằm giám sát, xử lý kịp thời nhằm hạn chế tổn thất mà RRTD gây ra. RRTD mang đến những tác động xấu ảnh hưởng đến NHTM do vậy khi có những biểu hiện về RRTD cần phải theo dõi và kiểm tra chặt chẽ từ phía KHDN.
- Nhóm biểu hiện báo trước từ rủi ro ngành nghề kinh tế: chu kỳ ngành nghề kinh doanh, các chính sách từ chính phủ, năng lực cạnh tranh...
- Nhóm biểu hiện báo trước từ rủi ro kinh doanh: Thay đổi cơ cấu doanh nghiệp, kênh tiếp thị và phân phối bán hàng gặp vấn đề, chất lượng dịch vụ sản phẩm giảm, chiến lược và kế hoạch không đồng nhất…
- Nhóm biểu hiện báo trước từ rủi ro tài chính: Thay đổi bất thường số dư, báo cáo định kỳ không gửi, thông tin tài chính không nắm rõ ràng, hoạt động tài chính yếu kém…
- Nhóm biểu hiện báo trước thông qua hoạt động quản lý và thông tin cá nhân: Thiếu thông tin và thông tin bị chậm, cán bộ lãnh đạo thiếu trình độ và năng lực quản lý, nhân viên không có động lực làm việc, sự né tránh của ban lãnh đạo công ty, hoạt động quản lý lỏng lẻo.
b. Đo lường RRTD trong cho vay khách hàng doanh nghiệp
Để phân loại được các mức độ ảnh hưởng của RRTD trong hoạt động của ngân hàng, ngân hàng cần thiết phải có hệ thống đo lường RRTD, từ đó có các giải pháp nhằm quản trị tốt RRTD ở các mức độ khác nhau. Để đánh giá RRTD thì có thể sử dụng nhiều mô hình khác nhau. Có mô hình dạng nghiên cứu định tính, có mô hình nghiên cứu định lượng. Dưới đây là một số mô hình tiêu biểu:
b1) Mô hình 6C: Đánh giá rủi ro của khoản vay được thực hiện thông qua 6 tiêu chí:
- Tư cách của người vay (Character): Ngân hàng phải làm rõ trách nhiệm, mục đích và uy tín của khách hàng trong việc sử dụng tín dụng và khả năng có thể trả nợ đến hạn của khách hàng.
- Năng lực (Capacity): Ngân hàng cần xem xét hành vi dân sự và năng lực pháp lý của khách hàng, việc này giúp ngân hàng giảm trách nhiệm pháp lý có liên quan.
- Dòng tiền (Cashflow): Ngân hàng cần xem xét, đánh giá năng lực của khách hàng về khả năng tài chính hiện tại và trong tương lai. Ngân hàng nên đánh giá triển vọng hoạt động kinh doanh mang đến lợi nhuận cho khách hàng trong tương lại thay vì tài sản đảm bảo.
- Tài sản đảm bảo (Collateral): Đây là tài sản đem ra đảm bảo cho nghĩa vụ trả nợ khoản vay của khách hàng với ngân hàng, ngân hàng cần kiểm tra kỹ tính pháp lý và giá trị tài sản đảm bảo của khách hàng.
- Điều kiện (Conditions): Các ngân hàng ban hành chính sách và điều kiện
tùy theo quy định cho vay dựa vào bối cảnh chung của nền kinh tế từng thời điểm.
- Kiểm soát (Control): Ngân hàng cần nghiên cứu kỹ các quy định của nhà nước, quy định và chính sách chung của ngân hàng có tác động đến khách hàng, khách hàng có đáp ứng được các quy định, chinh sách đó hay không.
Từ phân tích các tiêu chí trên của mô hình 6C có thể thấy rằng mô hình 6C khá phù hợp và có nhiều lợi thế trong bối cảnh chung của các ngân hàng của Việt Nam.
b2) Mô hình điểm số Z
Nhằm phát triển tính khách quan của việc lượng hóa và xử lý những hạn chế của mô hình chấm điểm. Hiện nay, một vài ngân hàng đã sử dụng phương pháp định lượng cho phương pháp xếp hạng tín dụng của mình. Đây là mô hình mà dựa trên các biến nghiên cứu tác động đến chất lượng tín dụng để đánh xem các biến có ảnh hưởng cùng chiều hay ngược chiều với chất lượng tín dụng từ phía khách hàng.
Mô hình điểm số Z do Altman khởi tạo và thông thường được sử dụng để xếp hạng tín nhiệm đối với các doanh nghiệp. Mô hình này dùng để đo xác suất vỡ nợ của khách hàng thông qua các đặc điểm cơ bản của KH. Đại lượng Z là thước đo tổng hợp để phân loại rủi ro đối với người vay và phụ thuộc vào các yếu tố tài chính của người vay (Xj). Từ mô hình này tính được xác suất vỡ nợ của người vay trên cơ sở số liệu trong quá khứ. Altman đã xây dựng mô hình cho điểm như sau:
Z=1,2X1 + 1,4X2 + 3,3X3 + 0,6X4 + 1,0X5 Trong đó:
X1 = Tỷ số “Vốn lưu động rộng/ Tổng tài sản”
X2 = Tỷ số “Lợi nhuận giữ lại/ Tổng tài sản”
X3 = Tỷ số “Lợi nhuận trước thuế và tiền lãi/ Tổng tài sản”
X4 = Tỷ số “Thị giá cổ phiếu/ giá trị ghi sổ của nợ dài hạn”.
X5 = Tỷ số “ Doanh thu/ tổng tài sản”
Như vậy, nếu Z càng lớn thì khách hàng có nguy cơ phá sản thấp và ngược lại. Do đó, Z là cơ sở khả thi để xếp hạng người vau theo các mức độ có nguy cơ phá sản. Điểm số Z là thang đo chung về xác suất phá sản của người vay.
Theo thực tế và tính toán cho thấy:
Điểm số Z>2.99: Khách hàng chưa có nguy cơ vỡ nợ, khách hàng đang trong vùng an toàn.
Điểm số 1.81<Z<2.99: Khách hàng có nguy cơ vỡ nợ, khách hàng đang trong vùng cảnh báo.
Điểm số Z<1.81: Khách hàng có nguy cơ vỡ nợ cao và đang trong vùng nguy hiểm.
Với mô hình điểm số Z, doanh nghiệp và ngân hàng có thể tính toán được nguy cơ xảy ra cho từng khoản tín dụng. Bên cạnh đó, sự thay đổi điểm Z cũng cho biết được sự thay đổi tín nhiệm của doanh nghiệp.
b3) Mô hình đánh giá rủi ro của khoản cho vay theo yêu cầu của Basel II (7/2004):
Hiệp ước Basel II là tổng hợp hướng dẫn những chính sách phát triển hoạt động quản lý RRTD, có ảnh hưởng đến phạm vi yêu cầu vốn đối với rủi ro hoạt động, đề ra các chinh sách, giải pháp hoàn thiện và phát triển đối với hiệp ước
“hiện hữu” và chi tiết hóa “hoạt động thanh tra, giám sát” cũng như đề ra các trụ cột về “tính kỷ luật của thị trường”.
Basel II sử dụng khái niệm “3 trụ cột”− (1) Yêu cầu vốn tối thiểu, (2) rà
soát giám sát, (3) nguyên tắc thị trường.
Trụ cột I: Liên quan tới việc duy trì vốn bắt buộc. Theo đó, tỷ lệ vốn bắt buộc tối thiểu (CAR) vẫn là 8% của tổng tài sản như Basel I. Tuy nhiên, rủi ro được tính toán theo ba yếu tố chính mà ngân hàng phải đối mặt: RRTD, rủi ro vận hành (hay rủi ro hoạt động) và rủi ro thị trường. So với Basel I, cách tính chi phí vốn đối với RRTD có sự sửa đổi lớn, đối với rủi ro thị trường có sự thay đổi nhỏ, nhưng hoàn toàn là phiên bản mới đối với rủi ro vận hành. Trọng số rủi ro của Basel II bao gồm nhiều mức (từ 0% - 150% hoặc hơn) và rất nhạy cảm với xếp hạng. Trong lĩnh vực RRTD, có 2 phương pháp được tiếp cận, đó là tiếp cận tiêu chuẩn và tiếp cận dựa trên xếp hạng nội bộ (IRB). Cách tiếp cận trước ràng buộc trọng số rủi ro với xếp hạng cung cấp bởi các cơ quan xếp hạng được công nhận. Cách tiếp cận sau sử dụng các ước tính của chính ngân hàng về các yếu tố rủi ro nhất định, dựa trên các yếu tố rủi ro được phép tính toán, khoảng cách được tạo ra giữa cách tiếp cận cơ bản và cách tiếp cận nâng cao.
Các quy định mới về RRTD cũng bao gồm cả đối phó chi tiết với chứng khoán và giảm thiểu RRTD. Cuối cùng, trong lĩnh vực rủi ro vận hành, ngân hàng có thể tính toán yêu cầu vốn trên cơ sở tổng thu nhập của mình (cách tiếp cận chỉ tiêu cơ bản và phương pháp tiếp cận tiêu chuẩn). Với rủi ro thị trường, khung Basel mới về cơ bản không thay đổi cách tiếp cận hiện tại.
+) Cách tiếp cận được chuẩn hóa cho RRTD.
Trong cách tiếp cận đã chuẩn hóa, tài sản được phân loại thành một tập hợp các lớp tài sản được chuẩn hóa và một trọng số rủi ro áp dụng cho mỗi lớp, phản ánh mức độ tương quan của RRTD. Sự thay đổi so với Basel I liên quan đến sử dụng xếp hạng tín dụng bên ngoài làm cơ sở quyết định trọng số rủi ro.
So với Basel I, nơi mà tất cả các tài sản đều được đánh trọng số 100%, thì giờ đây đã có sự cân nhắc khác nhau cho các trọng số rủi ro. Trọng số cho các doanh nghiệp đầu tư đã giảm đáng kể (ví dụ, tới 20% cho AAA), trong khi ở
phân khúc doanh nghiệp không đầu tư, một trọng số rủi ro là 50% áp dụng cho doanh nghiệp được xếp hạng dưới “BB”. Hơn nữa, các doanh nghiệp không được xếp hạng giờ đây đã đạt được một trọng số rủi ro tương tự như lúc trước thu được theo Basel I.
+) Tiếp cận dựa trên xếp hạng nội bộ cho RRTD.
Tiếp cận dựa trên xếp hạng nội bộ cho RRTD (IRB) là một trong những yếu tố đổi mới nhất của khung Basel II mới bởi vì nó cho phép chính các ngân hàng quyết định các yếu tố căn bản khi tính toán các yêu cầu về vốn của họ.
Với cách tiếp cận IRB, vốn yêu cầu tối thiểu dựa trên “phân bố xác suất thua lỗ” dựa vào rủi ro mặc định trong danh mục các khoản vay hay các công cụ tài chính khác. Nhận thức về đánh giá rủi ro được thiết lập trong một năm. Mô hình IRB tiếp tục giả định một mức độ 99.9% độ tin cậy, (nghĩa là một lần trong một nghìn năm), các tổn thất thực tế dự kiến sẽ vượt quá ước tính của mô hình.
- Trụ cột II: Basel II cung cấp các công cụ tốt hơn cho các nhà hoạch định chính sách. Trụ cột này cũng đưa ra các biện pháp cho những rủi ro mà các ngân hàng có thể gặp phải như, rủi ro pháp lý, rủi ro thanh khoản, rủi ro uy tín, rủi ro chiến lược, rủi ro hệ thống.
Basel II đưa ra 4 nguyên tắc của hoạt động kiểm tra và rà soát:
Một là, Ngân hàng cần xây dựng được các bước đánh giá mức độ rủi ro, đồng thời phải có chính sách phù hợp để duy trì mức vốn đó.
Hai là, Các cán bộ tín dụng cần kiểm tra và rà soát lại việc xác định mức độ vốn nội bộ và chính sách của ngân hàng, cũng như khả năng theo dõi và bảo đảm tối thiểu tỷ lệ vốn; cán bộ tín dụng nên triển khai các hoạt động theo dõi thích hợp nếu họ cảm thấy quy trình này không hiệu quả.
Ba là, Cán bộ tín dụng nên có hành động ở bước đầu nhằm bảo đảm vốn của ngân hàng không thấp hơn mức tối thiểu theo quy định và có thể can thiệp
yêu cầu ngay tức thì nếu mức vốn này dưới mức tối thiểu.
Trụ cột III: Các ngân hàng cần phải công khai thông tin một cách thích đáng theo nguyên tắc thị trường. Basel II đưa ra một danh sách các yêu cầu buộc các ngân hàng phải công khai thông tin, từ những thông tin về cơ cấu vốn, mức độ đầy đủ vốn đến những thông tin liên quan đến mức độ nhạy cảm của ngân hàng với RRTD, rủi ro thị trường, rủi ro vận hành và quy trình đánh giá của ngân hàng với từng loại rủi ro này.
c. Phòng ngừa RRTD
Sau khi nhận biết và hình thành được các chỉ tiêu đo lường RRTD, các NHTM cần phải có những biện pháp để xử lý rủi ro và quản lý rủi ro này một cách thường xuyên liên tục. Nội dung cơ bản để phòng ngừa RRTD như sau:
- Thiết kế chiến lược quản trị RRTD: Căn cứ trên tầm nhìn, mục tiêu, sứ mệnh của mỗi NHTM khác nhau để các NHTM có thể xây dựng được chiến lược quản trị RRTD sao cho phù hợp với thực tế.
- Thiết kế chính sách quản trị RRTD: Chính sách quản trị RRTD chính là xương sống, kim chỉ nam giúp hoạt động tín dụng của một ngân hàng có thể phát triển một cách bền vững, không mang lại rủi ro theo đúng kế hoạch của ngân hàng.
- Thực hiện các giải pháp nhằm phòng ngừa RRTD, phân tán RRTD, xử lý những khoản tín dụng xấu:
+ Phòng ngừa RRTD: Hiện nay, các NHTM thường sử dụng các công cụ tín dụng phái sinh như hợp đồng quyền chọn tín dụng (Credit options), hợp đồng trao đổi tín dụng (Credit Swap) nhằm hạn chế và phòng ngừa RRTD cho các ngân hàng. Đồng thời, mua bảo hiểm RRTD cũng là một phương pháp các ngân hàng sử dụng nhằm bảo vệ nguồn vốn tín dụng của mình. Nhiều ngân hàng đã bắt đầu yêu cầu khách hàng mua bảo hiểm cho các khoản vay và coi
đây là một điều kiện bắt buộc để được cấp tín dụng.
+ Phân tán RRTD: Biện pháp này được các NHTM sử dụng thường xuyên và liên tục đảm bảo theo nguyên tắc: không tập trung vốn tín dụng cho một hoặc một số khách hàng; không tập trung vốn tín dụng quá nhiều cho một ngành, một lĩnh vực hoặc một khu vực địa lý. Ngoài ra, các NHTM còn thực hiện phân tán RRTD theo hình thức đa dạng hóa sản phẩm tín dụng, thực hiện cho vay đồng tài trợ, những việc này sẽ làm giảm thiệt hại xảy ra do phát sinh RRTD do rủi ro đã được san sẻ.
+ Xử lý những khoản tín dụng xấu: thực chất khi đề cập đến vấn đề này, chủ yếu xem xét trên góc độ xử lý nợ xấu. Điều này cần phải căn cứ vào thực trạng của từng khoản vay mới có được phương pháp xử lý nợ xấu.
Phòng ngừa RRTD tại ba vòng kiểm soát:
Vòng kiểm soát thứ nhất: Chủ động thực hiện các biện pháp phòng ngừa và phân tán rủi ro theo nguyên tắc mở rộng, tiếp thị khách hàng, phê duyệt tín dụng không tập trung vào một nhóm khách hàng, ngành nghề,… Bên cạnh đó, khi tiếp cận và cấp tín dụng cho khách hàng, cũng cần thiết cân nhắc sử dụng thêm những biện pháp phòng ngừa RRTD như hợp đồng trao đổi, hợp đồng quyền chọn…Với những khoản nợ xấu, các đơn vị trong vòng kiểm soát thứ nhất thực hiện phối hợp, cung cấp thông tin, đề xuất phương án với những đơn vị thuộc vòng kiểm soát số thứ hai để thực hiện xử lý các khoản nợ xấu, giảm thiểu tổn thất cho ngân hàng.
Vòng kiểm soát thứ hai: Nghiên cứu đưa ra chính sách, định hướng tín dụng giúp các đơn vị thuộc vòng kiểm soát thứ nhất phát triển, phê duyệt cấp tín dụng theo đúng quy định. Đồng thời phối hợp với các đơn vị thuộc vòng kiểm soát thứ nhất để giám sát sau cấp tín dụng, thu hồi các khoản nợ xấu; là đầu mối xử lý các quản trị RRTD, báo cáo phối hợp xử lý với vòng kiểm soát
thứ ba trong công tác kiểm tra, kiểm soát các vấn đề liên quan đến lĩnh vực tín dụng của ngân hàng.
Vòng kiểm soát thứ ba: hoạt động kiểm tra, kiểm soát định kỳ, đột xuất nhằm phát hiện các khoản cấp tín dụng có vấn đề. Phối hợp với 02 vòng kiểm soát còn lại báo cáo xử lý các khoản tín dụng xấu.
d. Kiểm soát RRTD:
Kiểm soát rủi ro là phương pháp kiểm soát ngân hàng mà theo đó đơn vị thực hiện kiểm soát hoạt động của đối tượng kiểm soát ngân hàng thông qua việc đánh giá các loại rủi ro của từng đối tượng kiểm soát ngân hàng đang và sẽ gặp phải, bao gồm RRTD, rủi ro thị trường, rủi ro thanh khoản, rủi ro hoạt động và các loại rủi ro khác; đánh giá rủi ro hệ thống của các tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài nhằm phân bổ nguồn lực giám sát và đưa ra các biện pháp xử lý thích hợp.
Đánh giá rủi ro là sử dụng những hiểu biết về nguy cơ RRTD có thể xảy ra trên cơ sở phân tích và ra các quyết định về các hành động trong tương lai.
Việc đưa ra các quyết định phụ thuộc vào khả năng chịu đựng rủi ro của Ngân hàng trước những tổn thất có thể xảy ra. Tuy nhiên, tùy thuộc vào mức độ phân tích và nhận định của cán bộ tín dụng về sự không chắc chắn của những rủi ro mà có thể quyết định thực hiện phân tích thêm để hỗ trợ cho việc ra quyết định.
Mục đích của khâu này là giúp bộ máy quản trị rủi ro nắm được tình trạng rủi ro của Ngân hàng diễn biến theo thời gian như thế nào.
Các rủi ro tìm ẩn tại các ngân hàng rất nhiều, trong khi đó nguồn lực của ngân hàng lại có hạn. Vì vậy, sau khi phân tích được RRTD có thể xảy ra và RRTD tiềm ẩn, ngân hàng căn cứ vào mức độ ưu tiên để xếp hạng rủi ro. Để thực hiện việc xếp hạng rủi ro, Ngân hàng thông thường sẽ cho điểm đối với từng rủi ro cả về xác suất và mức độ ảnh hưởng của rủi ro. Việc đánh giá rủi ro