triển Đông Dương năm 2018-2020
SV: Nguyễn Thu Trang Lớp CQ55/31.02
Bảng 2.1: Quy mô tài chính CTCP Đầu tư Xây dựng và Phát triển Đơng Dương giai đoạn 2018-2020
(Đơn vị tính: Đồng)
TÀI SẢN 31/12/2018 31/12/2019 31/12/2020 Chênh lệch 2019/2018 Chênh lệch 2020/2019 Số tiền Tỷ lệ (%) Số tiền Tỷ lệ (%)
A - TÀI SẢN NGẮN HẠN 233.777.013.094 327.915.674.111 338.839.680.320 94.138.661.017 40,27 10.924.006.209 3,33
I. Tiền và các khoản tương đương tiền 4.386.890.798 15.854.205.157 17.688.991.010 11.467.314.359 261,40 1.834.785.853 11,57
II. Đầu tư tài chính ngắn hạn 0 0 0 0 0 0 0
III. Các khoản phải thu ngắn hạn 212.446.127.011 290.484.664.351 298.070.120.125 78.038.537.340 36,73 7.585.455.774 2,61 IV. Hàng tồn kho 15.042.616.690 19.646.878.236 21.060.498.127 4.604.261.546 30,61 1.413.619.891 7,20 V. Tài sản ngắn hạn khác 1.901.378.595 1.929.926.367 2.020.071.058 28.547.772 1,50 90.144.691 4,67
B - TÀI SẢN DÀI HẠN 80.946.813.832 201.501.315.718 248.443.674.460 120.554.501.886 148,93 46.942.358.742 23,30
I- Các khoản phải thu dài hạn 0 0 0 0 0 0 0
II. Tài sản cố định 2.328.333.332 1.950.280.450 1.808.260.144 -378.052.882 -16,24 -142.020.306 -7,28
III. Bất động sản đầu tư 0 0 0 0 0,00 0 0,00
IV. Tài sản dang dở dài hạn 21.467.789.074 67.150.343.842 75.046.268.216 45.682.554.768 212,80 7.895.924.374 11,76 V. Đầu tư tài chính dài hạn 57.150.691.426 132.400.691.426 171.589.146.100 75.250.000.000 131,67 39.188.454.674 29,60
VI. Tài sản dài hạn khác 0 0 0 0 0 0 0
TỔNG CỘNG TÀI SẢN 314.723.826.926 529.416.989.829 587.283.354.780 214.693.162.903 68,22 57.866.364.951 10,93 C - NỢ PHẢI TRẢ 166.905.678.726 252.003.204.587 248.986.129.463 85.097.525.861 50,99 -3.017.075.124 -1,20 I. Nợ ngắn hạn 166.905.678.726 252.003.204.587 248.986.129.463 85.097.525.861 50,99 -3.017.075.124 -1,20 II. Nợ dài hạn 0 0 0 0 0 0 0 D - VỐN CHỦ SỞ HỮU 147.818.148.200 277.413.785.242 338.297.225.317 129.595.637.042 87,67 60.883.440.075 21,95 I. Vốn chủ sở hữu 147.818.148.200 277.413.785.242 338.297.225 129.595.637.042 87,67 -277.075.488.017 -99,88
II. Nguồn kinh phí và quỹ khác 0 0 0 0 0 0 0
TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 314.723.826.926 529.416.989.829 587.283.354.780 214.693.162.903 68,22 57.866.364.951 10,93
SV: Nguyễn Thu Trang Lớp CQ55/31.02
Tại CTCP Đầu tư Xây dựng và Phát triển Đông Dương, tổng giá trị tài sản có xu hướng tăng qua các năm trong giai đoạn 2018-2020. Tổng giá trị tài sản tăng cho biết quy mô vốn tăng, điều này giúp cho Công ty Đông Dương mở rộng được quy mô xây dựng và kinh doanh, tạo ra được nhiều sản phẩm góp phần làm tăng doanh thu, qua đó giúp Cơng ty Đơng Dương nâng cao khả năng cạnh tranh của mình trên thị trường. Trong giai đoạn 2018-2020, tổng giá trị tài sản tăng lên đều là do sự tăng lên của cả tài sản ngắn hạn và tài sản dài hạn tăng. Trong đó chủ yếu là do sự tăng lên nhanh chóng của tài sản dài hạn. Song khi xét về quy mơ thì trong cả 3 năm, tài sản ngắn hạn luôn chiếm tỷ trọng cao hơn tài sản dài hạn trong tổng tài sản của Công ty Đơng Dương. Có thể thấy, chính sách đầu tư của Cơng ty Đơng Dương thiên về đầu tư vào tài sản ngắn hạn.
Tại Công ty Đông Dương, so với năm 2018, tổng giá trị tài sản năm 2019 đã tăng 214,693,162,903 đồng tương đương tăng 68,22%. Sang đến năm 2020 thì tổng tài sản tăng 57,866,364,951 đồng tương đương tăng 10,93% so với năm 2019. Giai đoạn 2018-2020, tổng tài sản tăng chủ yếu là do tốc độ tăng nhanh chóng của tài sản dài hạn. Bởi trong 3 năm trở lại đây, Công ty Đông Dương chú trọng vào đầu tư tài chính, cụ thể là đầu tư chủ yếu vào Bất động sản để tăng khả năng sinh lời nhằm thu về lợi nhuận cao cho Công ty. Bất động sản được coi là kênh đầu tư sinh lời cao, tuy nhiên nó lại là tài sản có tính thanh khoản thấp và gây tốn kém thời gian chi phí cho các thủ tục pháp lý cần thiết. Do vậy mà bên cạnh việc đầu tư sinh lời, Công ty Đông Dương cũng cần lưu ý đến việc quản lý đầu tư, tránh các rủi ro khơng đáng có trong đầu tư, khơng thu hồi được vốn.
Ngoài ra tài sản dài hạn tăng một phần cũng là do tài sản dang dở dài hạn tăng. Điều này là bởi chi phí sản xuất kinh doanh dở dang và chi phí xây dựng dở dang cơ bản tăng dẫn đến sự tăng lên của tài sản dang dở dài hạn. Công ty
SV: Nguyễn Thu Trang Lớp CQ55/31.02
Đông Dương đã tiến hành sửa chữa lớn một số máy móc thiết bị đã cũ do chưa có chính sách phù hợp quản lý máy móc thiết bị, điều này dẫn đến việc chậm tiến độ xây dựng làm cho tài sản dang dở dài hạn tăng.
Mặt khác, giai đoạn năm 2018-2020, tổng tài sản tăng lên cũng do tài sản ngắn hạn tăng nhưng tốc độ tăng nhẹ, tăng chủ yếu là do tiền và các khoản tương đương tiền tăng nhờ việc Công ty Đông Dương đã bán được sản phẩm thu tiền về cho công ty.
Trong giai đoạn 2018-2020, nợ phải trả và vốn chủ sở hữu tăng lên đã làm cho tổng nguồn vốn tăng. Năm 2019, 2020 vốn chủ sở hữu chiếm hơn 50% tổng nguồn vốn đã cho thấy Cơng ty Đơng Dương có khả năng độc lập, tự chủ về mặt tài chính, chính sách huy động vốn chủ yếu thiên về huy động vốn chủ.
Tổng nguồn vốn tăng lên qua các năm chủ yếu là do sự tăng nhanh của vốn chủ sở hữu. Cơng ty Đơng Dương huy động vốn góp của chủ sở hữu làm tăng quy mô vốn của Công ty, giúp cho Công ty giảm áp lực thanh toán các khoản nợ.
Nợ phải trả tăng lên nhanh trong năm 2019 nhưng đến năm 2020 đã giảm nhẹ. Năm 2019 nợ phải trả tăng chủ yếu là do nợ ngắn hạn tăng nhanh. Trong năm 2019, Công ty Đông Dương mở rộng quy mô hoạt động xây dựng kinh doanh, do vậy mà lượng nguyên vật liệu đầu vào phục vụ cho xây dựng tăng lên góp phần làm tăng nợ ngắn hạn. Song đến năm 2020, nợ phải trả đã giảm nhẹ. Do ảnh hưởng từ đại dịch Covid 19, phía Cơng ty Đơng Dương phần nào đã cắt giảm bớt cơng việc tại các cơng trình xây dựng đồng thời bên đối tác cung cấp nguyên vật liệu đầu vào cũng giảm giá bán xuống để thúc đẩy kinh doanh bn bán, nhờ đó mà các khoản nợ thanh tốn tiền hàng của Cơng ty Đơng Dương cũng giảm đi.
SV: Nguyễn Thu Trang Lớp CQ55/31.02
Bảng 2.2: Kết quả hoạt động kinh doanh CTCP Đầu tư Xây dựng và Phát triển Đông Dương giai đoạn 2018-2020
(Đơn vị tính: Đồng)
Chỉ tiêu Năm 2018 Năm 2019 Năm 2020
Chênh lệch 2019/2018 Chênh lệch 2020/2019 Số tiền Tỷ lệ (%) Số tiền Tỷ lệ (%)
1. Doanh thu bán hàng và cung cấp dịch vụ 640.619.980.462 921.652.074.027 962.236.042.638 281.032.093.565 43,87 40.583.968.611 4,40
2. Các khoản giảm trừ doanh thu 0 0 0 0 0 0 0
3. Doanh thu thuần về bán hàng và cung cấp dịch vụ 640.619.980.462 921.652.074.027 962.236.042.638 281.032.093.565 43,87 40.583.968.611 4,40
4. Giá vốn hàng bán 516.708.029.681 733.211.225.764 724.898.735.676 216.503.196.083 41,90 -8.312.490.088 -1,13
5. Lợi nhuận gộp về bán hàng và cung cấp dịch vụ 123.911.950.781 188.440.848.263 237.337.306.962 64.528.897.482 52,08 48.896.458.699 25,95
6. Doanh thu hoạt động tài chính 72.010.233 39.030.022 46.981.113 -32.980.211 -45,80 7.951.091 20,37
7. Chi phí tài chính 45.000.000 0 0 -45.000.000 -100,00 0 0
- Trong đó: Chi phí lãi vay 0 0 0 0 0 0 0
8. Chi phí bán hàng 0 0 0 0 0 0 0
9. Chi phí quản lý doanh nghiệp 23.291.384.064 24.345.225.016 23.572.698.152 1.053.840.952 4,52 -772.526.864 -3,17
10 Lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh 100.647.576.950 164.134.653.269 213.811.589.923 63.487.076.319 63,08 49.676.936.654 30,27
11. Thu nhập khác 47.996.174 32.787.981 30.401.209 -15.208.193 -31,69 -2.386.772 -7,28
12. Chi phí khác 2.548.472.065 1.936.070.819 1.796.589.974 -612.401.246 -24,03 -139.480.845 -7,20
13. Lợi nhuận khác -2.500.475.891 -1.903.282.838 -1.766.188.765 597.193.053 -23,88 137.094.073 -7,20 14. Tổng lợi nhuận kế toán trước thuế 98.147.101.059 162.231.370.431 212.045.401.158 64.084.269.372 65,29 49.814.030.727 30,71
15. Chi phí thuế TNDN hiện hành 19.629.420.212 32.446.274.086 29.686.356.162 12.816.853.874 65,29 -2.759.917.924 -8,51
16. Chi phí thuế TNDN hỗn lại 0 0 0 0 0 0 0
17. Lợi nhuận sau thuế thu nhập doanh nghiệp 78.517.680.847 129.785.096.345 182.359.044.996 51.267.415.498 65,29 52.573.948.651 40,51
SV: Nguyễn Thu Trang Lớp CQ55/31.02
Tại Công ty Đông Dương, LNST trong giai đoạn từ năm 2018-2020 có xu hướng tăng lên. LNST năm 2018 là 78.517.680.847 đồng, năm 2019 là 129.785.096.345 đồng tức là tăng 51.267.415.498 đồng tương đương tăng 65.29%. Đến năm 2020, LNST là 182.359.044.996 đồng, tăng 52.573.948.651 đồng so với năm 2019, tương đương tăng 40.51%. Điều này cho thấy DN kinh doanh có lãi, quy mơ lợi nhuận tăng giúp tăng khả năng sinh lời. Lợi nhuận tăng lên là nhờ hoạt động kinh doanh hiệu quả.
Lợi nhuận tăng lên là nhờ sự tăng lên của tổng doanh thu. Trong năm 2019, Công ty mở rộng quy mô hoạt đông xây dựng kinh doanh. Nhờ sự nỗ lực không ngừng của tồn thể cơng ty, doanh thu đã tăng lên đáng kể góp phần làm tăng lợi nhuận cho công ty. Sang đến năm 2020, dịch Covid 19 bùng phát mạnh gây ảnh hưởng khơng nhỏ đến nền kinh tế nói chung và Cơng ty Đơng Dương nói riêng. Tuy nhiên, cơng tác tổ chức hoạt động xây dựng và kinh doanh được thực hiện một cách hợp lý và hiệu quả đã giúp cho Công ty Đông Dương giữ được sự tăng trưởng trong lợi nhuận.
Giai đoạn năm 2018-2020, mặc dù Cơng ty Đơng Dương tích cực chú trọng đầu tư tài chính nhưng hoạt động này không đem lại hiệu quả cao. Do vậy mà trong năm 2019, doanh thu tài chính đã giảm đi 32.980.211 (giảm 45,8%) và có xu hướng tăng lên ở năm 2020 (tăng 7.951.091 đồng tương đương tăng 20,37%).
Chi phí quản lý DN có xu hướng tăng qua các năm trong giai đoạn 2018- 2020 nhưng tăng nhẹ. Điều này do công ty mở rộng hoạt động sản xuất, tiến hành thi công thêm các dự án nên cần một khoản chi phí nhằm mục đích quản lý doanh nghiệp làm cho chi phí tăng lên. Song, điều này không gây ảnh hưởng nhiều đến lợi nhuận của Công ty Đông Dương.
SV: Nguyễn Thu Trang Lớp CQ55/31.02