NHTM Việt Nam
Phân tích biệt số là kỹ thuật phân tích định lượng được áp dụng khi biến phụ thuộc là biến phân loại và biến độc lập là biến định lượng. Phân tích biệt số có mục
đích nghiên cứu xem có tồn tại sự khác biệt có ý nghĩa thống kê giữa các nhóm phân
biệt bởi các biến độc lập, xác định các biến độc lập là nguyên nhân lớn nhất của sự khác biệt và xây dựng hàm phân tích phân biệt (discriminant functions) hay hàm tuyến tính kết hợp các biến độc lập sao cho phân biệt rõ nhất biểu hiện của biến phụ thuộc (9)
.
Điều kiện của phân tích biệt số là phải có một biến phụ thuộc (là biến dùng để
phân loại đối tượng thường sử dụng thang đo định danh hoặc thứ tự), và một số biến
độc lập (là một số đặc tính dùng để phân tích sự khác biệt giữa các nhóm đối tượng,
thường sử dụng thang đo khoảng hoặc tỷ lệ). Phân tích biệt số có thể thực hiện các việc sau:
- Xây dựng các hàm phân tích phân biệt (discriminant functions) để phân biệt rõ biểu hiện của biến phụ thuộc.
- Nghiên cứu xem các nhóm có sự khác biệt có ý nghĩa hay không khi được xét
về các yếu tố độc lập.
- Xác định biến độc lập là nguyên nhân chính nhất gây ra sự khác biệt giữa các nhóm.
Mơ hình phân tích biệt số có dạng tuyến tính sau: D= b0 + b1X1 + b2X2+ … + bkXk
Trong đó:
D: biến phụ thuộc – biệt số B: hệ số hay trọng số phân biệt X: biến độc lập
Có 2 trường hợp phân tích biệt số: phân tích biệt số 2 nhóm (khi biến phụ thuộc có 2 biểu hiện), phân tích biệt số bội (khi biến phụ thuộc có từ 3 biểu hiện trở lên).
Căn cứ lý thuyết của mơ hình đã nêu, nghiên cứu đề xuất mơ hình định lượng
ban đầu cho dữ liệu nghiên cứu như sau:
Nghiên cứu tiến hành đánh giá năng lực tài chính của các NHTM Việt Nam
dựa trên kết quả xếp hạng năng lực tài chính các NHTM Việt Nam của Moody. Các chỉ
tiêu đánh giá (khả năng sinh lợi, tính thanh khoản, mức độ an toàn vốn, hiệu quả hoạt
động, chất lượng tài sản) là các biến độc lập (Xi) và năng lực tài chính của các NHTM
là biến phụ thuộc (Y). Mơ hình đánh giá năng lực tài chính của các NHTM của Moody
đưa ra bảng điểm đánh giá cho từng chỉ tiêu, từ đó kết luận về năng lực tài chính độc lập của các ngân hàng theo các thứ hạng từ A đến E.
Xếp hạng sức mạnh tài chính nội tại các NHTM Việt Nam của Moody từ năm
2006 đến tháng 6 năm 2013 nằm trong các giá trị D, D-, E+, E. Việc đánh giá nhóm
sức mạnh tài chính của ngân hàng trong nghiên cứu được thực hiện như sau:
Xếp hạng tốt, thể hiện ngân hàng có sức mạnh tài chính nội tại mạnh (Y=1), là kết quả phân nhóm khi các quan sát có kết quả xếp hạng D và D- theo Moody.
Xếp hạng xấu, thể hiện ngân hàng có sức mạnh tài chính nội tại yếu (Y=0), là kết quả phân nhóm khi các quan sát có kết quả xếp hạng E+ và E theo Moody.
Áp dụng mơ hình phân tích biệt số để đánh giá năng lực tài chính của các NHTM, từ đó xác định nhân tố ảnh hưởng đến năng lực tài chính của các NHTM Việt Nam.
Năng lực tài chính (Yi)= b0 + b1X1 + b2X2+ … + bkXk Trong đó:
D: biến phụ thuộc – biệt số B: hệ số hay trọng số phân biệt Xk: biến độc lập