2.2. Thực trạng quản trị vốn tự có tại Ngân hàng TMCP Phát triển Tp.HCM
2.2.4. Sử dụng vốn tự có tại HDBank
Vốn tự có là nguồn vốn ổn định và ln tăng trưởng, nó được dùng để tài trợ cho các hoạt động dài hạn của HDBank như: mua sắm TSCĐ, góp vốn đầu tư dài hạn và bổ sung nguồn vốn trung dài hạn cho hoạt động kinh doanh của ngân hàng.
2.2.4.1. Đầu tƣ vào tài sản cố định
Theo Điều 140 chương 7 của Luật các tổ chức tín dụng 2010 quy định:“Tổ chức
tín dụng được mua, đầu tư vào tài sản cố định phục vụ trực tiếp cho hoạt động không quá 50% vốn điều lệ và các quỹ dự trữ bổ sung vốn điều lệ”. Theo đó, HDBank đã tuân
thủ nghiêm ngặt quy định này.
Bảng 2.9 Tài sản cố định của HDBank giai đoạn 2009-2012
Đơn vị tính: tỷ đồng,% 2009 2010 2011 2012 2010/2009 2011/2010 2012/2011 Mức tăng % Mức tăng % Mức tăng % Nguyên giá TSCĐ hữu hình 216 243 339 374 27 12,5 96 39,5 35 10,32 Nguyên giá TSCĐ vơ hình 66 71 78 80 5 7,57 7 9,85 2 2,56 TỔNG 282 314 417 454 32 11,34 103 32,8 37 8,87
Nguồn: Báo cáo thường niên HDBank 2009-2012
Nhìn vào bảng số liệu, ta thấy TSCĐ hữu hình và TSCĐ vơ hình của HDBank tăng liên tục trong giai đoạn 2009-2012. Năm 2010, tổng TSCĐ của HDBank là 314 tỷ đồng, tăng 32 tỷ đồng so với năm 2009, năm 2011 tăng 103 tỷ đồng so với năm 2010 và đến năm 2012 thì tổng TSCĐ đạt 454 tỷ đồng, tăng 37 tỷ đồng so với năm 2011.
Trong cơ cấu TSCĐ hữu hình, HDBank đầu tư chủ yếu vào nhà cửa, vật kiến trúc. Vốn tự có đã được HDBank đầu tư vào việc mua sắm thêm các tài sản cố định, xây dựng cơ sở vật chất để mở rộng mạng lưới, nâng quy mô hoạt động lên tầm mới tương ứng mức vốn tự có mới của ngân hàng. Trong thời gian qua, HDBank đã mở rộng mạng lưới hoạt động rất nhanh, từ 65 chi nhánh, phòng giao dịch năm 2009 đến cuối năm 2012, HDBank đã có 121 chi nhánh, phịng giao dịch và quỹ tiết kiệm tại 15 tỉnh thành trong trên cả nước.
Các địa điểm HDBank chọn để đặt địa điểm mở thêm các chi nhánh, phòng giao dịch mới đều thuộc các khu vực thành phố lớn, đông dân cư, các trung tâm kinh tế năng động, có nhiều tiềm năng về dịch vụ tài chính, hoạt động giao dịch thương mại sôi động... như TP.HCM, Hà Nội, Long An, Biên Hịa-Đồng Nai, Bình Dương, Bà Rịa Vũng Tàu, Cần Thơ, Nha Trang, Đà Nẵng, Vinh-Nghệ An...Đặt điểm giao dịch ở những vị trí này sẽ rất thuận lợi cho HDBank trong việc thu hút khách hàng cá nhân cũng như các doanh nghiệp vừa và nhỏ - nhóm khách hàng mà HDBank đang chú trọng phát triển. Bên cạnh đó, việc có mặt tại các khu vực phát triển mạnh về kinh tế như vậy sẽ giúp cho việc quảng bá thương hiệu HDBank đến với đông đảo khách hàng hơn, thu hút được sự quan tâm nhiều hơn của khách hàng từ đó tăng cường doanh số giao dịch, nâng cao thu nhập của ngân hàng.
Bên cạnh đó, các máy móc thiết bị, phương tiện vận tải, dụng cụ quản lý... cũng được chú trọng đầu tư nhằm hỗ trợ tốt nhất cho việc thực hiện các hoạt động của ngân hàng.
Trong cơ cấu TSCĐ vơ hình, HDBank chú trọng đầu tư vào cơng nghệ phần mềm máy vi tính. Vốn tự có tăng mạnh đã tạo điều kiện cho HDBank đầu tư đổi mới công nghệ, nâng cao chất lượng phục vụ khách hàng. HDBank đã chi hơn 5 triệu USD để đầu tư cho hệ thống phần mềm lõi Core Banking. Khi hoàn thành và đưa vào sử dụng, HDBank đã có thể online toàn hệ thống giúp giảm bớt thời gian giao dịch. Hơn nữa, trên nền tảng cơng nghệ mới này, HDBank cịn có thể phát triển thêm nhiều sản phẩm mới hiện hoặc kết hợp với các chương trình phần mềm riêng biệt để tăng cường khả năng quản lý rủi ro như chấm điểm xếp hạng tín dụng nội bộ, phần mềm quản lý thẻ ... Đồng thời, công nghệ mới này có thể hỗ trợ linh hoạt cho việc mở rộng mạng lưới chi nhánh, tăng cường khả năng quản trị ngân hàng tập trung, giảm thiểu rủi ro, nâng cao khả năng quản lý dữ liệu và hoạt động kinh doanh ngân hàng. Trong năm 2012, HDBank hầu như đã bổ sung đầy đủ các sản phẩm ngân hàng hiện đại so sánh với tồn ngành và khơng ngừng cải tiến chất lượng. Với phương châm “Công nghệ ngân hàng hiện đại - chìa khố dẫn lối thành cơng”, việc đầu tư vào công nghệ thông tin hiện đại
nhằm tạo nên tính ưu việt cho các sản phẩm dịch vụ, tạo đà cho HDBank hội nhập với trình độ phát triển cơng nghệ thông tin trong nước và quốc tế.
Các nhà quản trị cần phải có chiến lược rõ ràng khi lên kế hoạch đầu tư, mua sắm mới TSCĐ phục vụ cho hoạt động kinh doanh của HDBank. Danh mục TSCĐ đầu tư mới cần được chú ý đảm bảo tính hiệu quả trong khai thác sử dụng để đem lại nhiều lợi ích cho ngân hàng mình.
2.2.4.2. Đầu tƣ góp vốn, mua cổ phần
Bảng 2.10 Đầu tƣ góp vốn, mua cổ phần của HDBank
Đơn vị tính: tỷ đồng,%
Nguồn: Báo cáo thường niên HDBank 2009-2012
Tổng các khoản đầu tư dài hạn tại thời điểm 31 tháng 12 năm 2012 là 58 tỷ đồng, giảm 141 tỷ đồng, tương đương giảm 70,85% so với năm 2011, chiếm 1,07% trên vốn điều lệ và các quỹ của HDBank và chiếm 0,11% tổng tài sản có của HDBank. Tỷ lệ dùng vốn tự có để góp vốn đầu tư dài hạn của HDBank không nhiều, chiếm tỷ trọng rất nhỏ trong tổng vốn tự có.
Các khoản đầu tư dài hạn của ngân hàng chủ yếu là góp vốn vào các TCKT, khơng có cơng ty con cũng như khơng có cơng ty liên doanh, liên kết. Các đơn vị kinh tế trong danh mục đầu tư của HDBank lựa chọn để tham gia góp vốn đầu tư là các đơn vị hoạt động kinh doanh hiệu quả như: Công ty cổ phần công nghiệp Vĩnh Tường, công ty cổ phần phát triển nhà Thủ Đức, Công ty cổ phần địa ốc HDReal,…Các khoản góp vốn này cũng đã đem lại nhiều lợi nhuận cho ngân hàng. Điển hình như trong năm 2009, việc góp vốn, mua cổ phần của các tổ chức kinh tế, TCTD khác đã đem lại nguồn thu lên đến hơn 15 tỷ đồng chiếm 3,1% trong tổng thu nhập hoạt động của HDBank. Năm Chỉ tiêu 2009 2010 2011 2012 2010/2009 2011/2010 2012/2011 Mức tăng % Mức tăng % Mức tăng % Góp vốn
đầu tư dài hạn
2010, thu được 24 tỷ đồng, năm 2011 là 10 tỷ. Trước diễn biến tình hình kinh tế khó khăn trong năm 2012, các doanh nghiệp phá sản hàng loạt,…HDBank đã chủ động chuyển nhượng 70,85% vốn góp của mình so với năm 2011, để đảm bảo hoạt động kinh doanh an toàn.
2.2.4.3. Bổ sung nguồn vốn trung - dài hạn
Việc sử dụng vốn tự có để bổ sung nguồn vốn trung - dài hạn nhằm tạo điều kiện cho hoạt động đầu tư trái phiếu phát triển, mở rộng việc cho vay trung - dài hạn của HDBank đang có những chuyển biến tích cực. HDBank đang ngày càng nâng cao tỷ trọng đầu tư vào khoản mục chứng khoán đầu tư.
Bảng 2.11 Chứng khoán đầu tƣ của HDBank 2009-2012
Đơn vị tính: tỷ đồng
Nguồn: Báo cáo thường niên HDBank 2009-2012
Nhìn vào bảng số liệu, ta thấy giai đoạn 2009-2012, tỷ trọng đầu tư vào chứng khốn của HDBank có xu hướng ngày càng tăng. Năm 2009 là 2.636 tỷ đồng, đến năm 2010 đạt 7.452 tỷ đồng tăng 4.816 tỷ đồng, tương đương 182,70% so với năm 2009, năm 2011 tăng 43,20% so với năm 2010 và năm 2012 tăng 9,97% so với năm 2011. Chủ yếu là đầu tư vào trái phiếu chính phủ và trái phiếu chính phủ bảo lãnh phát hành, vì đây là loại tài sản có tính thanh khoản cao và là nơi trú ẩn an toàn của nguồn vốn tự có tăng thêm so với việc cho vay trung dài hạn trong tình hình nợ xấu ngày càng tăng cao. Hơn nữa, việc đầu tư vào vào trái phiếu chính phủ và trái phiếu chính phủ bảo lãnh phát hành nhằm tăng sinh lời cho vốn dự trữ và đa dạng hóa danh mục đầu tư. Các khoản đầu tư đều được HDBank trích lập dự phịng rủi ro đầy đủ theo quy định.
2.2.5. Đánh giá kết quả đạt đƣợc trong cơng tác quản trị vốn tự có tại HDBank
Chỉ tiêu 2009 2010 2011 2012 Chứng khoán sẵn sàng để bán 1.290 5.805 8.956 10.372 Chứng khoán giữ đến ngày đáo hạn 1.418 1.738 1.891 1.486 Dự phịng giảm giá chứng khốn (72) (91) (175) (122) Chứng khoán đầu tư 2.636 7.452 10.672 11.736
2.2.5.1. Tỷ lệ lợi nhuận trên tổng tài sản của HDBank
Bảng 2.12 ROA của HDBank giai đoạn 2009-2012
Đơn vị tính: triệu đồng, %
Chỉ tiêu 2009 2010 2011 2012 Lợi nhuận trước (sau) thuế 194.205 269.408 426.496 428.430 Tổng tài sản bình quân 12.610.649 23.841.415 40.235.471 47.603.000
ROA 1,54 1,13 1,06 0,9
Nguồn: Báo cáo thường niên HDBank 2009-2012 và tính tốn của tác giả
Qua bảng phân tích số liệu, ROA của HDBank giảm liên tục trong giai đoạn 2009- 2012. Năm 2010 giảm 0,41% so với năm 2009, năm 2011 giảm 0,07% so với năm 2010 và 2012 giảm 0,16% so với năm 2011. Như đã biết, ROA cung cấp cho nhà đầu tư thông tin về các khoản lãi được tạo ra từ lượng vốn đầu tư (hay tổng lượng tài sản). ROA càng cao thì càng tốt vì ngân hàng đang kiếm được nhiều tiền hơn trên lượng đầu tư ít hơn. Do đó, với tình trạng ROA của HDBank giảm như vậy thì sức hấp dẫn cổ phiếu đối với các cổ đông sẽ giảm, gây ảnh hưởng đến việc huy động vốn của ngân hàng. Nguyên nhân là do bối cảnh nền kinh tế toàn cầu bị ảnh hưởng nặng nề bởi khủng hoảng tài chính và khủng hoảng nợ cơng kéo dài tại Châu Âu. Ở trong nước, cầu tiêu dùng giảm, hàng tồn kho ở mức cao, thị trường bất động sản khó khăn, mơi trường cạnh tranh ngày càng gay gắt và nhiều biến động. Do đó, tình trạng nợ xấu của các ngân hàng nói chung và HDBank tăng cao so với các năm trước, làm ảnh hưởng kết quả hoạt động của ngân hàng.
2.2.5.2. Tỷ lệ lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu của HDBank
Bảng 2.13 ROE của HDBank giai đoạn 2009-2012
Đơn vị tính: triệu đồng, %
Chỉ tiêu 2009 2010 2011 2012
Lợi nhuận sau thuế 194.205 269.408 426.496 326.430 Vốn chủ sở hữu bình quân 1.618.366 1.586.619 2.988.759 3.579.276
ROE 12 16,98 14.27 9.12
ROE năm 2010 tăng 4,98% so với năm 2009, ROE tăng cho thấy tình hình hoạt động kinh doanh của HDBank khá tốt vào năm 2010 khi tăng vốn điều lệ lên 2.000 tỷ đồng. ROE càng cao càng chứng tỏ ngân hàng đã sử dụng hiệu quả đồng vốn của các cổ đơng, có nghĩa là ngân hàng đã cân đối một cách hài hồ giữa vốn cổ đơng với vốn đi vay để khai thác lợi thế cạnh tranh của mình trong quá trình huy động vốn, mở rộng quy mô. Tuy nhiên khi HDBank lần lượt tăng vốn điều lệ lên 3.000 tỷ đồng vào năm 2011 thì ROE lại giảm 2,71% so với năm 2010 và 5.000 tỷ đồng vào năm 2012 thì ROE giảm 5,15% so với năm 2011. Các cổ đông cũng như các nhà đầu tư rất quan tâm đến chỉ số ROE và mong muốn chỉ số này càng cao càng tốt. Do đó, với xu hướng ROE ngày càng giảm, HDBank đã khiến cho các cổ đông và nhà đầu tư không hài lòng. Đây là một điều đáng lo ngại cho ngân hàng, cho thấy lượng vốn tự có tăng thêm quá nhanh như hiện nay là quá sức đối với ban lãnh đạo ngân hàng, làm ảnh hưởng đến kết quả hoạt động kinh doanh.
2.2.5.3. Thu nhập trên mỗi cổ phần của HDBank
Bảng 2.14 EPS của HDBank giai đoạn 2009-2012
Đơn vị tính: triệu đồng, ngàn cổ phần, đồng
Chỉ tiêu 2009 2010 2011 2012
Lợi nhuận sau thuế
(triệu đồng) 194.205 269.408 426.496 326.430 Số cổ phần lưu hành bình quân (ngàn cổ phần) 155.000 158.698 298.904 401.092 EPS (đồng) 1.253 1.698 1.427 814
Nguồn: Báo cáo thường niên HDBank 2009-2012 và tính tốn của tác giả
Qua bảng số liệu, ta thấy EPS của HDBank cao nhất vào năm 2010 và thấp nhất vào năm 2012. Năm 2010 EPS của HDBank đạt 1.698 đồng, tăng 445 đồng so với năm 2009. Tuy nhiên, EPS lại giảm liên tục trong 2 năm tiếp theo. EPS năm 2012 đạt mức thấp nhất ở 814 đồng. Với nguồn vốn tự có tăng lên đáng kể vào năm 2012, nhưng HDBank chưa có chiến lược đầu tư nguồn vốn tăng thêm này một cách hợp lý. Do đó,
khách quan dẫn đến tình trạng này là do tình hình kinh tế vĩ mơ năm 2012 lại diễn biến phức tạp, sự cạnh tranh giữa các ngân hàng ngày càng gay gắt, hoạt động tín dụng thắt chặt,…gây ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh của ngành ngân hàng nói chung và của HDBank nói riêng. Về nguyên nhân chủ quan là năng lực quản trị của HDBank không theo kịp với tình trạng tăng vốn ào ạt như hiện nay, chưa có chiến lược sử dụng nguồn vốn tăng thêm một cách hợp lý.
2.2.5.4. So sánh với một số ngân hàng cùng qui mô năm 2012
Bảng 2.15 So sánh với một số ngân hàng cùng quy mô năm 2012
Đơn vị tính: tỷ đồng, đồng, % STT Ngân hàng Vốn điều lệ (Tỷ đồng) ROA (%) ROE (%) CAR (%) EPS (đồng) 1 Hàng Hải 8.000 0,20 2,44 11,93 1.550 2 Kỹ Thương 8.848 0,42 5,93 12,60 700 3 VPBank 5.770 0,69 10,19 12,51 1.115 4 Quốc Tế 4.250 0,65 6,33 19,50 1.231 5 HDBank 5.000 0,90 9,12 14,01 814
Nguồn: Báo cáo thường niên các ngân hàng năm 2012
Nhìn chung, so với các ngân hàng cùng qui mơ, tình hình hoạt động kinh doanh của HDBank tương đối tốt. Các chỉ số đánh giá hiệu quả quản trị vốn tự có HDBank đạt mức chấp nhận được. Các cổ đơng có thể tiếp tục tin tưởng vào chiến lược mà HDBank đang sử dụng. Với tình hình kinh tế ngày càng khó khăn thì kết quả hoạt động kinh doanh của các ngân hàng giảm so với trước là tất yếu. Tuy nhiên, mức giảm như thế nào, nhiều hay ít sẽ phụ thuộc vào chiến lược của ban lãnh đạo ở mỗi ngân hàng.
2.3. Những tồn tại và nguyên nhân trong cơng tác quản trị vốn tự có tại HDBank
Trong công tác quản trị vốn tự có tại HDBank, bên cạnh những thành quả đạt được, vẫn cịn nhiều tồn tại, hạn chế. Và đó chính là ngun nhân chủ yếu gây ra những tác động tiêu cực làm giảm hiệu quả quản trị vốn tự có trong thời gian qua.
Thứ nhất, chậm trễ trong việc tăng vốn điều lệ theo lộ trình của nghị định 141/2006/NĐ-CP. Mặc dù kế hoạch tăng vốn lên 2.000 tỷ đồng đã được đặt ra từ năm
2008, song do thị trường có nhiều biến động bất thường, hoạt động của các ngân hàng gặp nhiều khó khăn nên vẫn chỉ đạt được mức 1.550 tỷ đồng. Năm 2009, kế hoạch đề ra mục tiêu 3.000 tỷ đồng, nhưng đã không thành công. HDBank kết thúc năm tài chính 2009 với mức vốn điều lệ 1.550 tỷ đồng. Ngay từ những ngày đầu năm 2010 HDBank đã đề ra phương án tăng vốn lên 3.500 tỷ đồng. Tuy nhiên phải chờ đến đầu năm 2011, HDBank mới chính thức hồn tất các thủ tục tăng vốn điều lệ lên 3.000 tỷ đồng. Nghị định 141 đã được ban hành từ năm 2006, đây không phải là vấn đề quá mới đối với các ngân hàng nhưng HDBank dường như chưa có được chiến lược tăng vốn thực sự hiệu quả và khả thi để thực hiện theo đúng lộ trình, từ đó cho thấy sự bất cập trong kế hoạch tăng vốn của HDBank.
Nguyên nhân:
- Kế hoạch tăng vốn HDBank đặt ra thiếu sự thuyết phục. Điều này được minh chứng qua việc phân tích phương án tăng vốn năm 2010. Năm 2010 là thời hạn cuối cho các ngân hàng tăng vốn lên 3.000 tỷ đồng theo nghị định 141/2006/NĐ-CP. HDBank phải đối mặt với thách thức rất lớn là cần phải huy động thêm tối thiểu 1.450