Dài của trễ và tính ổn định của mơ hình VAR

Một phần của tài liệu Nghiên cứu đã ước lượng mức chuyển tỷ giá vào lạm phát ở việt nam theo mô hình tự hồi quy vectơ VAR, với sự hỗ trợ của phần mềm eview 5 0 (Trang 56 - 57)

CHƢƠNG 5 : KẾT QUẢ MƠ HÌNH

5.2 dài của trễ và tính ổn định của mơ hình VAR

Số bậc của chuỗi dừng (hiện tượng trễ) trong mơ hình VAR có ý nghĩa hết sức quan trọng để định dạng mơ hình. Bảng 5.1 thể hiện những tiêu chuẩn xác định độ trễ của phân tích VAR.

Theo các tiêu chuẩn dưới đây, độ trễ có thể là 0; 2 và 3. Nghiên cứu chọn lựa độ trễ là 2 vì những lý do sau: Thứ nhất, độ trễ là 0 là không hợp lý do giá trị của kỳ trước thường có những ảnh hưởng nhất định đến kỳ sau và kỳ vọng giá trị tương lai thường được dựa trên giá trị hiện tại. Thứ hai, độ trễ càng nhỏ càng tốt vì số quan sát là có hạn nên nếu tăng độ dài của trễ sẽ làm cho bậc tự do bị giảm, do vậy ảnh hưởng đến chất lượng của các ước lượng. Thứ ba, các kiểm định diagnostic dưới đây chứng minh rằng độ trễ bằng 2 là phù hợp.

Bảng 5.1: Xác định độ dài của trễ trong mơ hình VAR

Lag LogL LR FPE AIC SC HQ

0 212,1675 NA 5,14e-13 -8,432659 -7,881551* -8,225273*

1 272,1337 96,96663 3,33e-13 -8,899306 -6,419321 -7,966071 2 326,1330 71,23307* 3,17e-13* -9,112041 -4,703178 -7,452956 3 384,7112 59,82462 3,29e-13 -9,519627* -3,181887 -7,134693

Nguồn: Tính tốn của tác giả dựa trên phần mềm EVIEW 5.0

Tính ổn định của mơ hình VAR được trình bày ở Phụ lục 3, chứng minh rằng mơ hình VAR thỏa mãn các điều kiện ổn định vì tất cả các gốc (roots of

modulus) đều nằm trong đường tròn đơn vị. Do vậy, sai số chuẩn trong các

phân tích các thay đổi xảy ra được trình bày trong mơ hình có giá trị.

Những kiểm định Diagnostic được trình bày trong phụ lục 4 cũng chứng minh rằng tại mức ý nghĩa 1%, tất cả đều có phân phối chuẩn, phương sai của sai số khơng đổi và khơng có hiện tượng tự tương quan tại các độ trễ. Tuy nhiên với mức ý nghĩa 5%, một số kết quả kiểm định cho thấy có các hiện tượng trên xuất hiện, tuy nhiên mục tiêu chính của mơ hình VAR là để phân tích mối liên hệ động, lẫn nhau giữa các biến trong hệ thống hơn là ước lượng tham số trong từng phương trình cụ thể, do vậy sự hiện diện của những hiện tượng này trong mơ hình VAR có thể khơng phải là mối quan tâm chính trong nghiên cứu này. Ngồi ra, kiểm định tính ổn định của mơ hình VAR đã chứng minh rằng những độ lệch chuẩn trong phân tích các thay đổi đều có giá trị.

Một phần của tài liệu Nghiên cứu đã ước lượng mức chuyển tỷ giá vào lạm phát ở việt nam theo mô hình tự hồi quy vectơ VAR, với sự hỗ trợ của phần mềm eview 5 0 (Trang 56 - 57)

Tải bản đầy đủ (PDF)

(78 trang)