II. NỘI DUNG PHÂN TÍCH TèNH HèNH TÀI CHÍNH TẠI TỔNG CễNG TY CAFE VIỆT NAM.
1. Phõn tớch khỏi quỏt tỡnhhỡnh biến động tài sản và nguồn vốn:
1.2 Phõn tớch khỏi quỏt tỡnhhỡnh biến động nguồnvốn của doanh nghiệp
sản cố định và đầu tƣ dài hạn chiếm tỉ trọng nhỏ cũn tài sản lƣu động và đầu tƣ ngắn hạn chiếm tỉ trọng lớn điều đú cho thấy sự phõn bổ vốn kinh doanh là tƣơng đối hợp lý.
Khi xem xột tỉ xuất đầu tƣ ta thấy tỉ xuất đầu tƣ tài sản cố định năm 2000 giảm 16,2% năm 1999 . Điều này chứng tỏ mặc dầu cú sự tăng lờn về quy mụ sản xuất tăng nhanh nhƣng mức độ đầu tƣ phục vụ sản xuất kinh doanh lại giảm.
Mặt khỏc, ta xen xột chỉ tiờu tổng tài sản bỡnh quõn trong mối quan hệ với doanh thu và lợi nhuận. Ta cú doanh thu tăng 22,8% tƣơng ứng với số tiền là 475.581.844 nghỡn đồng tỷ lệ tăng cao hơn tỷ lệ tăng của tài sản. Điều này đƣợc đỏnh giỏ là tốt. Tuy nhiờn, lợi nhuận lại giảm đỏng kể. Năm 2000 doanh nghiệp bị lỗ nhiều hơn mức lỗ năm 1999 là 429% tƣơng ứng số tiền là 112.041.585 nghỡn đồng. Nhƣ vậy việc quản lý và sử dụng vốn trong kỳ là chƣa tốt.
Trờn đõy là sự phõn tớch khỏi quỏt tỡnh hỡnh biến động về tài sản của doanh nghiệp. Để đỏnh giỏ tỡnh hỡnh tài chớnh tốt hƣon ta tiến hành phõn tớch khỏi quỏt tỡnh hỡnh biến động nguồn vốn của doanh nghiệp .
1.2 Phõn tớch khỏi quỏt tỡnh hỡnh biến động nguồn vốn của doanh nghiệp . nghiệp .
Để thấy đƣợc tỡnh hỡnh biến động của nguồn vốn của doanh nghiệp ta xem xột cỏc chỉ tiờu sau :
- Hệ số tự chủ tài chớnh là chỉ tiờu phõn tớch mối quan hệ so sỏnh giữa nguồn vốn chủ sở hữu và tổng nguồn vốn kinh doanh của doanh nghiệp để thấy đƣợc mức độ độc lập về tài chớnh
Tổng nguồn vốn kinh doanh
- Hệ số nợ : phản ỏnh mối quan hệ so sỏnh giữa nợ phải trả và tổng vốn kinh doanh để thấy đƣợc tỡnh trạng vay nợ của doanh nghiệp :
Hệ số nợ = Tổng số nợ phải trả Tổng vốn kinh doanh
Chỉ tiờu này cú mối quan hệ tỉ lệ nghịch với hệ số tự chủ về tài chớnh. Nếu hệ số tự chủ về tài chớnh > 0,5 và cú xu hƣớng tăng, hệ số nợ < 0,5 và cú xu hƣớng giảm thỡ đỏnh giỏ tỡnh hỡnh tài chớnh là tốt, doanh nghiệp cú khả năng tự chủ cao về tài chớnh.
Ngƣợc lại, tỡnh hỡnh tài chớnh của doanh nghiệp là khụng tốt, khả năng tự chủ của doanh nghiệp đú về tài chớnh khụng cao.
Để phõn tớch đƣợc tỡnh hỡnh biến động về nguồn vốn của doanh nghiệp ta cú biờủ sau :
BIỂU 2: PHÂN TÍCH KHÁI QUÁT TèNH HèNH BIẾN ĐỘNG NGUỒN VỐN .
Đơn vị tớnh : 1.000 đồng. Chỉ tiờu Cuối năm 1999 Cuối năm 2000 So sỏnh
Số tiền TT ( %) Số tiền TT ( %) Số tiền TL TT ( %) 1. Tổng nguồn vốn - Loại A - Loại B 2.480.341.835 1.881.341.198 599.000.637 100 78,5 24,2 2.930.445.304 2.484.630.476 445.814.834 100 84,8 15,2 450.103.469 603.289.272 -153.185.803 18,1 32 - 25,6 0 0,9 - 0.9 2. Hệ số TCTC 0,24 0,15 - 0,09 -37,5 3. Hệ số nợ 0,76 0,85 0,09 11,8
Qua biểu số liệu trờn ta thấy nguồn vốn kinh doanh của doanh nghiệp tăng 18,1 % tƣơng ứng với số tiền là 450.103.469 nghỡn đồng. Tuy nhiờn khi xem xột chi tiết ta lại thấy nguồn cụng nợ của doanh nghiệp chiếm tỉ trọng rất cao trong tổng nguồn vốn.
Mặt khỏc, nguồn cụng nợ phải trả cú xu hƣớng tăng nõƣm 2000 tăng hơn so với năm 1999 là 32% với số tiền là 603.289.272 nghỡn đồng, trong khi đú nguồn vốn chủ sở hữu lại giảm đỏng kể 25,6% tƣơng ứng với số tiền giảm là 153.185.803 nghỡn đồng. Điều này làm tỉ trọng cụng nợ phải trả tăng 0,9% vậy việc huy động cỏc nguồn vốn của doanh nghiệp là chƣa tốt. Tỡnh hỡnh này sẽ ảnh hƣởng khụng tốt đến khả năng tự chủ của doanh nghiệp và hiệu quả kinh doanh cụ thể. Hệ số tự chủ tài chớnh của doanh nghiệp thấp và cú xu hƣớng giảm 37,5%, trong khi đú hệ số nợ lại lớn và cú xu hƣớng tăng lờn 11,8%. Nhƣ vậy tỡnh hỡnh tài chớnh là khụng tốt, khả năng tự chủ về tài chớnh là rất thấp.
Qua phần 1, ta sẽ cú đỏnh giỏ khỏi quỏt về tỡnh hỡnh tài chớnh của tổng cụng ty cafộ Việt Nam. Song chƣa đầy đủ để cú thể kết luận về tỡnh hỡnh tài chớnh doanh nghiệp. Để thấy đƣợc những nguyờn nhõn ảnh hƣởng đến tài chớnh doanh nghiệp và những kết luận chớnh xỏc hơn, ta sẽ đi sõu phõn tớch mối quan hệ cõn đối giữa tài sản và nguồn vốn.