- Hệsố thanh toỏn lói vay của cụng ty đầu năm là 7,846 lần, cuối năm là 11,577 lần, tăng 19,423 lần so với đầu năm Điều đú cho thấy khả năng thanh toỏn
1. Phải thu ngắn hạn của khỏch
hàng 9.530.498.800 50,09 3.244.393.296 28,62 6.286.105.504 193,75 21,48 2. Trả trước cho người bỏn
ngắn hạn 475.547.841 2,50 454.131.320 4,01 21.416.521 4,72 -1,51 6. Phải thu ngắn hạn khỏc 12.298.690.800 64,65 9.207.742.138 81,22 3.090.948.662 33,57 -16,57 7. Dự phũng phải thu ngắn hạn
khú đũi (3.279.792.769) -17,24 (1.568.975.814) -13,84 (1.710.816.955) 109,04 -3,40
Cỏc khoản phải trả ngắn hạn 28.450.953.543 100 28.987.877.262 100 (536.923.719) -1,85 0
1.Vay và nợ thuờ tài chớnh ngắn hạn 3.535.300.0 00 12,43 4.561.165.0 00 15,73 (1.025.865. 000) -22,49 -3,31 2.Phải trả người bỏn ngắn hạn 4.746.359.772 16,68 6.997.991.694 24,14 (2.251.631.922) -32,18 -7,46 3.Người mua trả tiền trước
ngắn hạn 5.125.580 0,02 341.613.160 1,18 (336.487.580) -98,50 -1,16 4.Thuế và cỏc khoản phải nộp
Nhà nước 21.266.750 0,07 8.820.950 0,03 12.445.800 141,09 0,04 5.Phải trả người lao động 11.714.483.909 41,17 11.280.918.324 38,92 433.565.585 3,84 2,26 6.Chi phớ phải trả ngắn hạn 5.222.860.863 18,36 2.292.946.877 7,91 2.929.913.986 127,78 10,45 7.Phải trả ngắn hạn khỏc 2.191.775.073 7,70 2.258.222.661 7,79 (66.447.588) -2,94 -0,09 8.Quỹ khen thưởng, phỳc lợi 1.013.781.596 3,56 1.246.198.596 4,30 (232.417.000) -18,65 -0,74
Chờnh lệch phải trả - phải
thu 9.426.008.871 17.650.586.322 (8.224.577.451) -46,6 Hệ số phải trả/phải thu 1,50 2,56 -1,06 -41,51
(Nguồn: Bỏo cỏo tài chớnh riờng năm 2017-2018)
Việc quản trị cỏc khoản phải thu hay lượng vốn bị chiếm dụng của cụng ty là vụ cựng cần thiết để đảm bảo cho doanh nghiệp trỏnh được những rủi ro về tài
cỏc nhà cung cấp. Ta thực hiện đỏnh giỏ mối tương quan giữa cỏc khoản phải thu và cỏc khoản phải trả của cụng ty trong bảng 2.11
Nhỡn chung, năm 2018, cỏc khoản phải thu ngắn hạn tăng cũn cỏc khoản phải trả ngắn hạn giảm. Cụ thể, cỏc khoản phải thu ngắn hạn tăng 7.687.653.732 đồng tương ứng với tỷ lệ tăng 67,81% cũn cỏc khoản phải trả ngắn hạn giảm 536.923.719 đồng tương ứng với tỷ lệ giảm 1,85%. Trong cỏc khoản vốn bị chiếm dụng cụng ty chủ yếu bị chiếm dụng bởi khỏch hàng và bởi nhà cung cấp. Trong cỏc khoản vốn cụng ty chiếm dụng được chủ yếu là chiếm dụng của ngõn hàng và Nhà nước
Ở cả thời điểm đầu năm và cuối năm, vốn đi chiếm dụng của Cụng ty luụn lớn hơn vốn bị chiếm dụng. Cuối năm 2018, hệ số cỏc khoản nợ phải trả so với cỏc khoản phải thu lớn hơn 1 cho thấy so với đầu năm thỡ cuối năm 2018 mức độ bị chiếm dụng vốn của cụng ty giảm đi, khả năng đi chiếm dụng vốn của cụng ty tăng.
Vốn thuần chiếm dụng (chờnh lệch giữa khoản vốn chiếm dụng và vốn bị chiếm dụng) cuối năm 2018 giảm với tỷ lệ 46,6% là do tỷ lệ cỏc khoản phải trả giảm cú 1,85 trong khi tỷ lệ cỏc khoản phải thu tăng 67,81%. Cụ thể, mức độ vốn bị chiếm dụng được cuối năm 2018 tăng do tỷ lệ tăng của khoản Phải thu ngắn hạn của khỏch hàng (tỷ lệ tăng 193,75%) và phải thu ngắn hạn khỏc (tỷ lệ tăng 33,57%) Túm lại mặc dự khả năng chiếm dụng vốn của cụng ty giảm đi trong năm 2018 nhưng vốn thuần chiếm dụng vẫn dương cho thấy mức độ bị chiếm dụng của cụng ty vẫn thấp hơn là đi chiếm dụng. Vốn đi chiếm dụng là khoản vốn mà doanh nghiệp được sử dụng mà khụng phải trả lói hoặc trả lói với lói suất thấp hơn lói suất ngõn hàng. Vỡ thế nếu biết tận dụng thỡ đõy là một lợi thế, giỳp Cụng ty cú nguồn vốn để đầu tư, tài trợ mà khụng phải trả chi phớ hoặc trả một chi phớ thấp. Cụng ty cũng cần chỳ ý thanh toỏn cỏc khoản nợ khi đến hạn, trỏnh việc mất khả năng thanh toỏn với cỏc khoản nợ làm giảm uy tớn của Cụng ty. Bờn cạnh đú, Cụng ty cần quản lý chặt chẽ cỏc khoản phải thu để trỏnh việc bị thất thoỏt vốn, duy trỡ tỷ
trọng vốn bị chiếm dụng trong tổng vốn lưu động hợp lý để cú thể duy trỡ mối quan hệ tốt với khỏch hàng của mỡnh.