2.2. Thực hiện các bước nghiên cứu
2.2.3.3. Đo lường độ chính xác của dự báo
o Độ lệch tuyệt đối trung bình MAD
MAD là chỉ số đo lường dự báo, dễ tính tốn và hay sử dụng trong thực tế. MAD là trung bình tuyệt đối các sai số dự báo theo thời gian của đối tượng dự báo, không quan tâm tới đó là sai số vượt quá hay là sai số thiếu hụt.
Công thức của MAD như sau:
MAD= (𝑇ℎự𝑐 𝑡ế − 𝑑ự 𝑏á𝑜)/(𝑆ố 𝑘ỳ 𝑑ự 𝑏á𝑜) MAD càng nhỏ, giá trị dự báo càng có độ chính xác cao
o Sai số bình phương trung bình MSE
MSE làm tăng trọng số các lỗi lớn so với trọng số của các lỗi nhỏ. MSE= (Thực tế - Dự báo)2/ ( Số kỳ dự báo)
(Nguồn: TS.Nguyễn Thị Hồng Thu, Giáo trình mơn học Phân tích dữ liệu)
2.2.3.4. Thiết kế nghiên cứu dự báo
Nghiên cứu được thực hiện bằng phương pháp dự báo số liệu, mơ hình dự báo trải qua 8 bước như sau:
Bước 01: Xác định mục tiêu nghiên cứu
Mục tiêu nghiên cứu là mong muốn tìm ra mối tương quan của việc chậm tiến độ thực hiện các dự án của Công ty đã ảnh hưởng đến hiệu quả tài chính của Cơng ty, thơng qua một cơng cụ khoa học và hiệu quả - “ Dự báo” dựa trên số liệu hiện tại, quá khứ, căn cứ vào xu thế phát triển của tình hình, dựa vào các mơ hình tốn học để dự đốn tình hình cơ bản sẽ xảy ra trong tương lai.
Bước 02: Xác định dự báo cái gì
Nếu một dự án Cơng ty đang thực hiện gặp tình trạng kéo dài thời gian, trì trệ, thì ảnh hưởng đầu tiên là ảnh hưởng về nguồn tiền thu – chi cho dự án, rộng hơn là ảnh hưởng đến nguồn thu – chi – lợi nhuận của Cơng ty. Vì vậy, nghiên cứu về vấn đề chậm tiến độ, dự báo cần xác định là dự báo doanh thu - chi phí – lợi nhuận của tồn Cơng ty. Nếu thời gian thi cơng kéo dài thì chi phí sẽ ảnh hưởng như thế nào ?
Bước 03: Nhận dạng các khía cạnh thời gian
Dự báo theo năm, trong thời gian 8 năm từ 2012 đến 2018.
Thời gian quan sát, thu thập và phân tích số liệu trong thời gian 8 năm. Từ giai đoạn Công ty chỉ hoạt động trong lĩnh vực thiết kế, thi cơng hồn thiện nội thất năm 2012 – 2015, chuyển giao qua giai đoạn mở rộng hoạt động qua lĩnh vực xây dựng thơ và hồn thiện dự án quy mô lớn. Qua các thời kỳ, nghiên cứu phân tích các hiệu quả hoạt động qua số liệu thực tế và dự báo.
Bước 04: Xem xét số liệu
Số liệu nghiên cứu là số liệu có sẵn của Cơng ty, trích dẫn từ Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh, đi sâu phân tích nguồn thu – chi – lợi nhuận trong thời kỳ Công ty chỉ hoạt động trong lĩnh vực thiết kế, thi cơng hồn thiện nội thất, hiệu quả tài chính sẽ đạt như thế nào. Đến thời kỳ chuyển giao mở rộng kinh doanh, thực hiện hoạt động xây dựng dự án, hiệu quả tài chính đã mang về cho Công ty như thế nào. Tăng hay giảm chi phí ? Kinh doanh hiệu quả hay khơng ?
Bước 05: Lựa chọn phương pháp dự báo
Lý do lựa chọn phương pháp dự báo:
Vì đặc tính kinh doanh là ngành xây dựng, tiến độ thực hiện và số liệu chi phí khơng có tính mùa vụ, nên phương pháp dự báo theo mùa vụ không được áp dụng.
Dự báo giá trị của 1 biến Doanh thu/ Chi phí/ Lợi nhuận, bằng việc phân tích số liệu của quá khứ và hiện tại của chính biến này. Số liệu có tính biến động nhỏ
và khơng có tính dừng, biến có giá trị liên tục theo thời gian, nên áp dụng mơ hình dự báo theo chuỗi thời gian.
Theo quy định Công ty, mục tiêu kinh doanh của năm sau lợi nhuận phải cao hơn năm trước 5%, vì vậy số liệu dự báo ln phải lấy số liệu Báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh của năm trước liền kề làm cơ sở để phân tích. Đây là lý do để lựa chọn phương pháp dự báo “giá trị cuối cùng”.
Số liệu xem xét trong giai thời gian 6 năm từ 2012 đến năm 2018, việc lựa chọn số liệu là số liệu thực tế của quá khứ để phân tích, xét trên sự biến động thực tế của chi phí đã diễn ra để dự báo chi phí sẽ xảy ra trong tương lai nếu việc chậm tiến độ của dự án cứ tiếp tục tái diễn, nghiên cứu muốn xét trên cơ sở bình quân qua hàng năm, nên phương pháp dự báo bình quân đã được lựa chọn để phân tích.
Áp dụng 2 phương pháp dự báo: Bình quân và Phương pháp giá trị cuối cùng. Số liệu dự báo về doanh thu, lợi nhuận, chi phí.
1. Phương pháp dự báo bình quân (Đvt: triệu đồng)
Bảng 2.4: Dự báo Doanh thu theo phương pháp bình quân từ năm 2012 đến 2019
Thời gian Giá trị thực tế Giá trị dự báo bình quân
Doanh thu Sai số dự báo
2012 11,134 2013 22,793 11,134 11,659 2014 37,954 16,964 20,991 2015 26,306 23,960 2,346 2016 21,241 24,547 3,306 2017 20,408 23,886 3,478 2018 25,324 23,306 2,018 2019 23,594 MAD = 7,299 MSE = 101,521,58
Bảng 2.5: Dự báo Chi phí theo phương pháp bình qn từ 2012 đến 2019
Thời gian Giá trị thực tế Giá trị dự báo bình quân Chi phí Sai số dự báo 2012 10,243 2013 21,505 10,243 11,262 2014 36,265 15,874 20,391 2015 25,453 22,671 2,781 2016 20,746 23,367 2,620 2017 20,192 22,842 2,651 2018 25,101 22,401 2,700 2019 22,786 MAD = 7,068 MSE = 95,256,40
Bảng 2.6: Dự báo Lợi nhuận theo phương pháp bình quân từ 2012 đến 2019
Thời gian Giá trị thực tế Giá trị dự báo bình quân
Lợi nhuận Sai số dự báo
2012 891 2013 1,288 891 397 2014 1,689 1,090 600 2015 853 1,289 436 2016 495 1,180 685 2017 216 1,043 827 2018 223 905 682 2019 808
MAD = 605 MSE = 387,800
2. Phương pháp dự báo giá trị cuối cùng (Đvt: triệu đồng) Bảng 2.7: Dự báo Doanh thu theo PP giá trị cuối cùng từ 2012 đến 2019
MAD = 8,214 MSE = 91,996,546
Bảng 2.8: Dự báo Chi phí theo PP giá trị cuối cùng từ năm 2012 đến 2019
Thời gian Giá trị thực tế Giá trị dự báo
Chi phí Sai số dự báo
2012 10,243
2013 21,505 10,243 11,262 2014 36,265 21,505 14,760 2015 25,453 36,265 10,812 2016 20,746 25,453 4,707
Thời gian Giá trị thực tế
Giá trị dự báo
Doanh thu Sai số dự báo
2012 11,134 2013 22,793 11,134 11,659 2014 37,954 22,793 15,161 2015 26,306 37,954 11,648 2016 21,241 26,306 5,065 2017 20,408 21,241 833 2018 25,324 20,408 4,916 2019 25,324
2017 20,192 20,746 554 2018 25,101 20,192 4,909
2019 25,101
MAD = 7,834 MSE = 84,692,358
Bảng 2.9 : Dự báo Lợi nhuận theo PP giá trị cuối cùng từ 2012 đến 2019
MAD = 380 MSE = 203,893
Bước 06: Đánh giá phương pháp
Sau khi áp dụng cả 2 phương pháp dự báo, phương pháp nào có MSE và MAD thấp hơn, thì phương pháp có độ tin cậy cao nhất.
Qua bảng số liệu phân tích ở bước 5 cho thấy phương pháp dự báo giá trị cuối cùng của cả 3 dự báo doanh thu – chi phí – lợi nhuận có MAD và MSE nhỏ hơn MAD và MSE của phương pháp dự báo bình quân.
Vì vậy, số liệu dự báo sẽ áp dụng theo phương pháp giá trị cuối cùng có độ tin cậy cao hơn.
Bước 08: Trình bày kết quả dự báo Thời gian Giá trị thực tế
Giá trị dự báo
Lợi nhuận Sai số dự báo
2012 891 2013 1,288 891 397 2014 1,689 1,288 401 2015 853 1,689 836 2016 495 853 358 2017 216 495 279 2018 223 216 7 2019 223
Dự báo doanh thu giảm: từ thực tế năm 2018 là 25.324 triệu đồng, dự báo doanh thu chỉ đạt 23.594 triệu đồng trong năm 2019. Giảm 1.730 triệu đồng tương đương giảm 6,83 %. Chỉ số dự báo doanh thu giảm gần tương đương với giảm doanh thu thực hiện một dự án thi cơng hồn thiện nội thất căn hộ chung cư (Cat A).
Cùng với dự báo doanh thu giảm, chi phí của Cơng ty trong năm 2019 cũng giảm 2.315 triệu đồng tương đương 9,22%, từ mức 25.101 triệu đồng năm 2018 cịn 22.786 triệu đồng. Tốc độ giảm Chi phí (9,22%) nhanh hơn tốc độ giảm của doanh thu (6,83%). Qua số liệu phân tích ta có thể đánh giá được nếu dự án đang thực hiện giảm thì việc tiết kiệm được chi phí tốt hơn. Mức tiêu hao chi phí thấp hơn so với lúc Cơng ty thực hiện nhiều dự án.
Số liệu dự báo lợi nhuận năm 2018: 905 triệu, đến năm 2019 chỉ còn 808 triệu đồng. Số liệu dự báo cho biết lợi nhuận sụt giảm 97 triệu đồng, tương đương 10,7%.
Lợi nhuận dự báo giảm cũng tương đồng khi đánh giá 3 chỉ tiêu tài chính ROA, ROE và ROS ở mục 2.2.2. Theo bảng 2.3, ba chỉ tiêu đánh giá tài chính liên tục giảm từ năm 2015 đến năm 2018, đã chỉ ra lợi nhuận không hiệu quả.
ĐVT: triệu đồng
Chỉ tiêu Năm 2018 Dự báo Năm 2019 Tỉ trọng 2019/2018
Doanh thu 25.324 23.594 6,83%
Chi phí 25.101 22.789 9,22%
Lợi nhuận 905 808 10,7%