Ngân hàng TMCP Xuất Nhập Khẩu Việt Nam
2.3.1 Tác động của các yếu tố vi mô
2.3.1.1 Tác động của các đối thủ cạnh tranh trong ngành
Đối với các ngân hàng nội địa
Hơn hai thập kỷ qua, ngành ngân hàng Việt Nam đã phát triển mạnh mẽ, đặc biệt là về số lượng. Từ hệ thống một ngân hàng độc nhất - NHNN kiêm chức năng của NHTM và NHTW thì đến nay Việt Nam đã có hệ thống đông đảo các ngân hàng và các tổ chức tín dụng phi ngân hàng. Trong khi đó các sản phẩm dịch vụ của ngân hàng, mà đơn cử là Eximbank mang tính dị biệt hóa không cao, phí dịch vụ so với các ngân hàng khác cũng không có sự chênh lệch nhiều, đồng thời bị NHNN giám sát lãi suất huy động và cho vay, do vậy mà sự cạnh tranh giành giật từng khách hàng, từng miếng mồi trên thị trường rất khốc liệt.
Là một ngành tạo ra lợi nhuận rất lớn, nhưng các NHTMNN với quy mô vượt trội về tài sản và lợi thế về khách hàng DNNN đang là người chiếm phần lớn chiếc bánh lợi nhuận hấp dẫn này. Phần còn lại, các ngân hàng TMCP, NHNNg, chi nhánh NHNNg, NHLD và các TCTD phi ngân hàng khác phải chen lấn, xô đẩy nhau. Được đánh giá là một trong những ngân hàng TMCP lớn của Việt Nam, nhưng thị phần huy động của Eximbank chưa chiếm tới 3% trong tổng thị phần huy động được của ngành năm 2014. Đối với cho vay, Eximbank đã giải ngân được
87.147 tỷ đồng, chiếm thị phần 2,5%. So với khối ngân hàng có vốn góp Nhà nước thì con số cho vay của Eximbank là khá khiêm tốn. Còn nếu so trong Top 5 Ngân hàng TMCP tư nhân thì Eximbank đang về sau so với Sacombank, ACB và MB.
Mặc dù xu hướng hối hả cho vay, hối hả nâng lãi suất huy động để cạnh tranh lẫn nhau và hối hả phát triển tín dụng đang diễn ra phổ biến tại các ngân hàng nội địa, nhưng Eximbank lại đang có dấu hiệu chững lại. Năm 2014, Eximbank giành ngôi quán quân “trong cuộc đua giảm lợi nhuận” khi cả năm chỉ đạt 69 tỷ đồng lợi nhuận trước thuế, giảm 91,7% so với năm trước và hoàn thành chưa tới 4% kế hoạch đề ra từ đầu năm. Nếu như MB vẫn cho thấy sự ổn định trong khả năng sinh lời, Sacombank trở lại ấn tượng, thì Eximbank đang cho thấy mức độ “nghìn tỷ” tiền lãi ngày càng khó trong hoạt động ngân hàng.
Cùng với làn sóng cạnh tranh mạnh mẽ giữa các ngân hàng, các thương vụ sáp nhập đang diễn ra trong ngành hứa hẹn sẽ thu hẹp khoảng cách với nhóm ngân hàng lớn trong tương lai gần. Đây là dấu hiệu cho thấy, nếu Eximbank không nhanh chóng tăng tốc thì khả năng bị đá khỏi Top 5 Ngân hàng TMCP là rất lớn.
Đối với các ngân hàng nước ngoài
Không tỏ ra kém cạnh so với các NHTM trong nước, các NHNNg đang hoạt động và cạnh tranh mạnh mẽ trên thị trường tài chính Việt Nam. Hiện nay trên thị trường có 4 NHLD, 6 ngân hàng 100% vốn nước ngoài, 100 chi nhánh và điểm giao dịch của NHNNg.
- Thị phần tín dụng của NHNNg nhìn chung chưa lớn, song tỷ lệ nợ xấu của khu
vực này lại thấp hơn nhiều so với toàn bộ hệ thống ngân hàng. Điều này cho thấy năng lực quản trị rủi ro, cũng như khả năng lựa chọn các dự án hiệu quả để tài trợ tín dụng của khu vực NHNNg.
- Mặt khác, các ngân hàng ngoại đang liên tục ra mắt các chương trình cho vay với nhiều ưu đãi hấp dẫn. Các điều kiện cho vay đều mở và thoáng hơn so với ngân hàng nội. Theo đó, thời gian giải quyết hồ sơ vay vốn tại NHNNg được rút ngắn tối đa để đáp ứng nhanh nhu cầu của khách hàng. Ông Amit Arora - Giám đốc Khối ngân hàng bán lẻ của Standard Chartered Việt Nam cho biết, tốc độ giải ngân, tiện
lợi trong quy trình và thủ tục, quy mô của khoản vay cũng như mức lãi suất cho vay cạnh tranh chính là những nhân tố quyết định trong việc thu hút khách hàng. Hiện ngân hàng Standard Chartered cho phép khách hàng đăng ký vay tiêu dùng trực tuyến với giá trị khoản vay lên tới 500 triệu đồng.
- Ngoài ra, vì là những tổ chức tín dụng lâu đời, có hạ tầng kỹ thuật tốt nên dịch vụ tại các NHNNg đang tỏ ra hấp dẫn hơn so với ngân hàng trong nước với hệ thống trực tuyến đa dạng, phong phú. Theo đó, người vay có thể vay tiêu dùng trực tuyến, nộp hồ sơ qua mạng và thậm chí nhận được phản hồi từ nhân viên ngân hàng mà không cần thiết phải đến chi nhánh hay quầy giao dịch.
- Đồng thời, Việt Nam đang tạo thuận lợi cho việc ngân hàng ngoại tiếp cận dễ hơn với việc mua cổ phần ngân hàng nội yếu kém, Chính phủ cũng đã chấp thuận quy định về việc góp vốn, mua cổ phần của nhà đầu tư nước ngoài tại các NHTM, trong đó có thể xem xét cho phép các nhà đầu tư nước ngoài được sở hữu trên 20% vốn điều lệ của các NHTM.
Qua phân tích trên cho thấy, hệ thống ngân hàng Việt Nam nói chung và Eximbank nói riêng đang đứng trên đường đua khốc liệt. Khoảng cách về thị phần và lợi nhuận của Eximbank so với các đối thủ cạnh tranh đã bị thu hẹp lại. Do vậy, Eximbank cần nhanh chóng vực dậy để đối đầu với những đối thủ cạnh tranh ngày càng đáng gờm này.
2.3.1.2 Đối thủ cạnh tranh tiềm ẩn
Trong hai năm trở lại đây, hoạt động của các công ty tài chính khá sôi nổi, đặc biệt là các công ty kinh doanh trong lĩnh vực cho vay tiêu dùng.
- Hiện thị trường cho vay tiêu dùng đang rất rộng mở với sự tham gia của nhiều công ty tài chính và các công ty này đang khai thác rất tốt thị trường béo bở này. Đơn cử, năm 2014, Công ty tài chính PPF đã tăng trưởng tín dụng tới 80%, lợi nhuận đạt 16 triệu EUR, vượt xa kỳ vọng đề ra là 11 triệu EUR.
- Lâu nay, các ngân hàng vẫn đang triển khai cho vay tiêu dùng, song do điều kiện cho vay của các ngân hàng rất khắt khe, nên khó đẩy mạnh. Trong khi đó, với cơ chế cho vay khá thoáng, các công ty tài chính dễ dàng tăng trưởng cho vay tiêu
dùng với lãi suất cho vay có thể cao gấp 4 - 5 lần lãi suất ngân hàng. Lãi suất cho vay của các công ty này lên tới 74 - 120%/năm nhưng vẫn có rất nhiều khách hàng.
- Lý do trên khiến các ngân hàng đua nhau thâu tóm công ty tài chính, công ty tín dụng tiêu dùng chuyên biệt là để tranh giành miếng bánh thị phần cho vay tiêu dùng đang còn nhiều dư địa phát triển. Năm 2013, HDBank chính thức mua lại công ty tài chính 100% vốn nước ngoài là Société Générale. Sang đầu năm 2014, nhiều ngân hàng cũng công bố kế hoạch sáp nhập công ty tài chính, hoặc thành lập công ty tín dụng tiêu dùng đơn cử như SHB, VPBank, Maritime Bank, Vietcombank. Theo lãnh đạo SHB, việc NHNN thúc đẩy triển khai tái cơ cấu đối với các công ty tài chính là cơ hội vàng để SHB sáp nhập công ty tài chính, nhằm phát triển lĩnh vực cho vay tiêu dùng một cách chuyên biệt.
Mặc dù khả năng gia nhập ngành của các đối thủ cạnh tranh tiềm năng này là tương đối thấp trong ngắn hạn nhưng sẽ tăng trong dài hạn. Những dấu hiệu hiện nay cho thấy các công ty tài chính này đang dần chiếm thị phần cho vay tiêu dùng; cùng với quá trình tái cơ cấu và đua nhau đầu tư của các ngân hàng vào các công ty tài chính, sẽ giúp các công ty này ngày một lớn mạnh và phát triển vững chắc hơn. Hơn nữa, sự ra đời của Nghị định 39/2014/NĐ-CP về Hoạt động của công ty tài chính và công ty cho thuê tài chính tạo cơ hội mở rộng hoạt động và tiền đề vững chắc cho sự phát triển và cạnh tranh của các công ty này.
2.3.1.3 Sản phẩm thay thế
Được đánh giá là một trong những thị trường tiềm năng đối với mảng ngân hàng bán lẻ, trên thị trường hiện nay đang phát triển rất nhiều các sản phẩm dịch vụ cho các khách hàng cá nhân. Bên cạnh các sản phẩm của ngân hàng, các công ty bảo hiểm, công ty tài chính, bưu điện hay các đơn vị cho vay nặng lãi cũng đưa ra các sản phẩm cạnh tranh. Mặc dù có tính chất tương tự, nhưng các sản phẩm thay thế này chưa có mức độ đa dạng, chưa tiện ích.
Đối với các doanh nghiệp, nếu trước đây chỉ quen với khái niệm đến ngân hàng để vay vốn hoạt động, thì trong vòng 10 năm trở lại đây các doanh nghiệp đã có thêm kênh huy động vốn trung và dài hạn qua thị trường chứng khoán. Tuy
nhiên, do chịu sự ảnh hưởng sâu sắc từ cuộc khủng hoảng tài chính từ Mỹ, kế tiếp là cuộc khủng hoảng kinh tế toàn cầu, đến nay thị trường chứng khoán Việt Nam mới đang trong giai đoạn phục hồi và chưa lấy lại được niềm tin từ các nhà đầu tư.
Các kênh đầu tư trên chưa thể hiện rõ sức hút đối với dòng tiền thì các sản phẩm tiền gửi và cho vay của hệ thống ngân hàng vẫn là một lựa chọn hợp lý. Thậm chí khi các sản phẩm thay thế kể trên phát triển thì vai trò của ngân hàng vẫn khó có thể giảm sút bởi ngay cả khi sử dụng các sản phẩm này để huy động hay đầu tư thì vẫn cần sử dụng dịch vụ của ngân hàng hoặc dùng ngân hàng như một đơn vị trung gian. Như vậy có thể thấy hầu như không có sản phẩm nào thực sự thay thế được dịch vụ ngân hàng do ngân hàng đóng một vai trò quan trọng không thể thiếu trong chu trình vận hành của nền kinh tế.
2.3.1.4 Khách hàng và nhà cung cấp
Mặc cho các ngân hàng đua nhau “tung” các chiêu hạ lãi suất, thậm chí cho vay ở mức “chạm trần” nhằm thu hút khách hàng nhưng các doanh nghiệp vẫn tỏ ra khá thờ ơ. Hiện nay Eximbank đang tung ra các sản phẩm cho vay tiêu dùng cá nhân với lãi suất 8%/năm, các gói cho vay ưu đãi khách hàng doanh nghiệp chỉ với lãi suất 6%/năm. Ngoài chính sách hỗ trợ lãi suất, Eximbank còn tham gia các chương trình tín dụng kết nối tại các địa bàn, tiếp tục mở rộng thêm đối tượng cho vay với lăi suất thấp nhưng vẫn rất kén khách hàng. Khó khăn nhất hiện nay của Eximbank là tìm ra được khách hàng doanh nghiệp tốt để có thể giải ngân vốn tín dụng. Thực tế cho thấy, có những doanh nghiệp không thể tiếp cận vốn vì đang phải loay hoay, vật lộn với những khoản nợ cũ, số khác lại không mấy mặn mà vì gặp khó trong kế hoạch kinh doanh do kinh tế suy giảm. Điều này đang tạo ra một nghịch lý trớ trêu, người đói vốn thì không thể vay hoặc không muốn vay, người thừa vốn lại không tìm được khách hàng.
Tìm khách hàng đã khó, giữ khách hàng lại càng khó hơn. Trên đường đua gắt gao này, Eximbank đang phải lao đao giữ chân từng khách hàng. Đã giành giật trong huy động vốn, các đối thủ cạnh tranh đang đẩy lãi suất cho vay xuống chạm đáy để lôi kéo khách hàng. Với chi phí chuyển đổi tại Eximbank thấp, khách hàng
gần như không mất mát gì khi chuyển nguồn vốn và đảo nợ vay của mình ra khỏi ngân hàng này đến những ngân hàng khác. Do vậy, đối với Eximbank mà nói, khách hàng đóng một vai trò rất quan trọng và tạo một áp lực rất lớn.
Đối với nhóm nhà cung ứng các thiết bị văn phòng, cơ sở hạ tầng, công nghệ thông tin thì sức mạnh mặc cả của nhóm này khá thấp. Hiện tại, Eximbank thường tự tìm đầu tư trang thiết bị và chọn cho mình những nhà cung cấp trong và ngoài nước, nên áp lực của những nhà cung cấp này là không đáng kể.
2.3.2 Tác động của các yếu tố vĩ mô
2.3.2.1 Môi trường kinh tế
Do ảnh hưởng từ cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008, kinh tế trong nước dần bị thu hẹp, năng suất lao động sụt giảm, tốc độ tăng trưởng GDP chậm lại, từ bình quân 7,9% giai đoạn 2002 - 2007 xuống còn 5,88% giai đoạn 2008 - 2011. Sang năm 2012, với hệ quả của chính sách tiền tệ và tài khóa thắt chặt theo Nghị quyết số 11/NQ-CP của Chính phủ đã tác động kìm hãm sức mua của thị trường và tốc độ tăng trưởng kinh tế. Số lượng doanh nghiệp ngưng hoạt động, phá sản, giải thể có xu hướng tăng nhanh. Từ quý II, nền kinh tế nước ta thể hiện càng rõ nét đặc điểm của “một cơ thể vừa thiếu máu, vừa không tiếp nhận được máu”. Doanh nghiệp thiếu vốn hoạt động, nhưng ngân hàng không tăng được tín dụng. Nợ xấu như “cục máu đông” gây tắc nghẽn hệ tuần hoàn, “sức khỏe” của nền kinh tế suy giảm nặng, niềm tin thị trường giảm sút. Cùng với đó, hệ thống NHTM lâm vào nguy cơ đổ vỡ dây chuyền do mất thanh khoản của một nhóm NHTM yếu kém. Đối với Eximbank, lợi nhuận ngân hàng giảm mạnh, nợ quá hạn ngày một tăng nhanh và sự kém hiệu quả trong việc phân bổ nguồn lực tài chính càng rõ nét. Đến năm 2013, Chính phủ đã chủ trương tiếp tục tập trung các giải pháp ưu tiên kiềm chế lạm phát, ổn định kinh tế vĩ mô và bảo đảm an sinh xã hội. Hệ thống NHTM đã có nhiều nỗ lực trong việc giải quyết tín dụng cho doanh nghiệp trong một số lĩnh vực công nghiệp, nông nghiệp, xuất khẩu… nhưng nhìn chung nền kinh tế vẫn rơi vào tình trạng “thừa tiền, nhưng thiếu vốn”. Bước sang năm 2014, tình hình kinh tế của nước ta đã có những chuyển biến tích cực. Ngay từ đầu năm, Chính phủ đã ban hành
Nghị quyết số 01/NQ-CP về những nhiệm vụ, giải pháp chủ yếu chỉ đạo điều hành thực hiện kế hoạch phát triển kinh tế - xã hội và dự toán ngân sách nhà nước năm 2014 và các bộ, ngành, địa phương theo chức năng, nhiệm vụ kịp thời ban hành chương trình hành động thực hiện Nghị quyết số 01/NQ-CP của Chính phủ. Nghị quyết số 01/NQ-CP xác định một số nhóm nhiệm vụ và giải pháp chủ yếu như: Tiếp tục ổn định kinh tế vĩ mô, kiểm soát lạm phát; tập trung tháo gỡ khó khăn, thúc đẩy phát triển sản xuất - kinh doanh; đẩy mạnh thực hiện ba đột phát chiến lược gắn với tái cơ cấu nền kinh tế, đổi mới mô hình tăng trưởng, nâng cao hiệu quả, sức cạnh tranh của nền kinh tế; bảo đảm phúc lợi xã hội và an sinh xã hội, cải thiện đời sống nhân dân… Tiếp đó, căn cứ yêu cầu thực tiễn, Chính phủ, các bộ, ngành, địa phương kịp thời ban hành các biện pháp chỉ đạo, điều hành. Cùng với đó là sự nỗ lực vượt qua khó khăn, thách thức của người dân và doanh nghiệp đã giúp kinh tế - xã hội nước ta năm 2014 có những chuyển biến tích cực so với năm 2013.
Như vậy, nhờ thực hiện đồng bộ các giải pháp để kiềm chế lạm phát, ổn định kinh tế vĩ mô, điều hành linh hoạt, hiệu quả các công cụ chính sách tài khóa và tiền tệ, nền kinh tế Việt Nam trong năm qua đã đạt được một số thành công:
- Tổng sản phẩm trong nước (GDP) năm 2014 ước tính tăng 5,98% so với năm 2013, vượt mục tiêu tăng trưởng mà Chính phủ đặt ra đầu năm là 5,8%. Mức tăng trưởng này cao hơn mức tăng 5,25% của năm 2012 và mức tăng 5,42% của năm 2013. Đây là dấu hiệu tích cực của nền kinh tế, là cơ sở cho sự tăng trưởng cao hơn trong năm 2015 và các năm tiếp theo.
- Lạm phát cả năm được kiểm soát ở mức thấp, lãi suất cho vay liên tục giảm, dòng vốn tín dụng chảy mạnh, đặc biệt trong những tháng cuối năm (có tháng tín