2.2.2.1. Thực trạng năng lực tài chính
Về năng lực tài chính: Quy mô vốn của các NHTM đã đƣợc tăng lên đáng kể. Theo quy định tại Nghị định số 141/2006/NĐ-CP ngày 22/11/2006 của Chính phủ về ban hành danh mục mức vốn pháp định của các TCTD, các ngân hàng phải có vốn điều lệ ít nhất là 1000 tỷ VNĐ và đến năm 2010 là 3000 tỷ VND, đến nay, đã có nhiều ngân hàng đạt mức trên 1000 tỷ đồng đến 3000 tỷ đồng, đến nay đã có 10 NHTMCP có đối tác chiến lƣợc là ngân hàng nƣớc ngoài với tỷ lệ sở hữu ≤ 30%.
Với những nỗ lực trong thời gian qua năng lực cạnh tranh của NHTMVN đã có bƣớc cải thiện đáng kể nhƣng vẫn chƣa đủ mạnh để cạnh tranh bình đẳng với các NHNNg, cụ thể:
- Quy mô vốn chủ sở hữu
Mặc dù tổng tài sản tăng trƣởng nhanh nhƣng qui mô vốn của các NH Việt Nam vẫn nhỏ hơn nhiều so với các nƣớc trong khu vực. Bảng 2.3 cho thấy mối quan hệ so sánh về quy mô vốn của một NHTM trung bình và lớn trong khu vực.
Bảng2.3: Quy mô vốnđiều lệ của một sốNHTM của các quốc gia trong khu vực
Đơn vị: Triệu USD
Quốc gia Vốn Quốc gia Vốn
INDONESIA MALAYSIA
Bank Mandiri 2.122 Maybank 4,102
Bank BNI 1.499 Public bank (PBB) 2,382
Bank central Asia 1.304 Commerce Asset - Holding 1,695
Bank Rakyat Indonesia 1.070 AMMB Holding 1,476
Bank Danamon Indonesia 807 RHB Bank Berhad 1,179
Panin Bank 363 Hong Leong Bank 1,128
VIETNAM THAILAND
Vietinbank 577 Bangkok Bank 3,178
BIDV 824 Siam Commercial Bank 2,189
Vietcombank 621 Kasikornbank 1,996
Agribank 1062 Krung Thai Bank 1,837
Sacombank 344 Siam City Bank 853
ACB 401 Thai Military Bank 802
Techcombank 355 Bank of Ayudhya 771
PHILIPINES SINGAPORE
Bank of Philippine Islands 975 DBS Bank 9,623
Metropolitan Bank Et Trust Company
704
United overseas
Bank 6,297
Equitable PCI Bank 464
Oversea - Chinese Banking
Corporation 5,589
Tính đến thời điểm 31/12/2012, mới chỉ có 8 NHTMVN có vốn điều lệ vƣợt 10.000 tỷ đồng (tƣơng đƣơng gần 500 triệu USD), còn lại tất cả các NHTMCP có vốn điều lệ từ 3000 tỷ đồng trở lên (tƣơng đƣơng gần 160 triệu USD).
Những ngân hàng có quy mô vốn lớn nhất toàn hệ thống nhƣ Agribank, Vietinbank, BIDV hay Vietcombank đã đạt đƣợc 1,1 đến 1,2 tỷ USD, thấp xa so với những ngân hàng lớn của một số quốc gia trong khu vực (nhƣ Ngân hàng Băng Cốc Thái Lan: hơn 3 tỷ USD, Ngân hàng DBS của Singapore hơn 9 tỷ USD, Ngân hàng Mandiri của Indonesia hơn 2 tỷ USD, Ngân hàng Maybank của Malaysia hơn 4 tỷ USD và Ngân hàng Philippines hơn 900 triệu USD). Hiện nay, mức vốn bình quân của 10 ngân hàng lớn của Philipines cũng đã vào khoảng hơn 400 triệu USD; Indonesia hơn 800 triệu USD; Malaysia và Thái Lan khoảng hơn 1000 triệu USD.Điều này phản ánh hệ thống ngân hàng Việt Nam hiện nay là số lƣợng ngân hàng quá lớn, trong khi quy mô của từng ngân hàng là nhỏ, nếu so sánh về quy mô trung bình của nhóm các ngân hàng lớn ở các quốc gia phát triển nhất trong khu vực nhƣ Thái Lan, Malaysia và Singapore và Indonesia [47] [68].
- Hệ số an toàn vốn tối thiểu (CAR)
Trƣớc năm 2006, hệ số an toàn vốn của các NHTM nhà nƣớc đều không đạt mức yêu cầu 8% theo quyết định 457/QĐ-NHNN*1
, tuy nhiên tính đến cuối 2012, tất cả các NHTMVN đều đã đạt đƣợc mức an toàn vốn tối thiểu CAR ≥ 9% theo qui định tại Thông tƣ 13/TT/NHNN-2010**2 trừ ngân hàng dầu khí toàn cầu GB Bank hệ số CAR mới chỉ đạt 6.9%.
Biểu đồ 2.6: Hệ số CAR 2012 của một số NH
(Nguồn: Báo cáo thường niên của các NHTM, tác giả tổng hợp) [2]
1 (*) Basel 1
2
Đối với các NHTM cổ phần, hệ số an toàn vốn đều vƣợt tỷ lệ quy định 9%, thậm chí có nhiều ngân hàng có hệ số an toàn vốn lên đến trên 30%. Trong đó, chỉ có NHTMCP dầu khí toàn cầu có hệ số an toàn vốn tối thiểu dƣới 9%.
Ngoài việc tăng quy mô vốn, nhiều ngân hàng còn đẩy mạnh việc thực hiện cơ cấu lại tài chính nhƣ tăng vốn tự có, xử lý nợ xấu, cơ cấu lại tổ chức và hoạt động. Việc tuân thủ các quy định đảm bảo an toàn, phân loại nợ và trích lập dự phòng rủi ro cùng với việc tăng vốn chủ sở hữu đã giúp các NHTM giải quyết triệt để vấn đề nợ xấu phát sinh từ nhiều năm trƣớc, chất lƣợng tài sản đƣợc cải thiện đáng kể. Cụ thể, tỷ lệ nợ xấu/tổng dƣ nợ của khối NHTM cổ phần dƣới 1%, của các NHTM nhà nƣớc dƣới 5%.
Hệ số an toàn tối thiểu (CAR) của toàn hệ thống Ngân hàng Việt Nam cũng là một vấn đề lớn đƣợc nhiều chuyên gia tài chính đề cập đến khi mà tính đến 31/12/2012, chỉ số này vào khoảng 18,6% vẫn xếp vào loại thấp so với một số nƣớc trong khu vực nhƣ Thái Lan và Malaysia.
2.2.2.2. Thực trạng năng lực hoạt động
- Hoạt động huy động vốn: Ngành NH tăng trƣởng nhanh cả về số lƣợng và qui mô tài sản trong giai đoạn 2006 - 2012. Thị phần huy động của khối NHTMNN vẫn dẫn đầu, tuy nhiên sụt giảm mạnh do sự chiếm lĩnh của khối NHTMCP trong 5 năm trở lại đây. Trong khi đó, khối NH nƣớc ngoài đƣợc dỡ bỏ hạn chế về huy động và bắt đầu tham gia cuộc cạnh tranh thực sự bình đẳng với các NHTM trong nƣớc kể từ đầu2011.
Mặc dù chƣa có mạng lƣới rộng và thƣơng hiệu mạnh và chƣa đƣợc ngƣời dân biết đến nhiều, nhƣng tốc độ tăng trƣởng về huy động vốn của các NHTMCP có sự bứt phá mạnh, thị phần đã tăng lên 42,9% năm 2012 so với 31,1% năm 2006, khiến cho thị phần của các NHTMNN giảm đáng kể từ 62,5% năm 2006 xuống còn 46% năm 2012. Nhìn vào biểu đồ 2.7, ta thấy thị phần huy động của khối NHNNg và liên doanh không có nhiều biến động là do khối NHNNg bị hạn chế về huy động vốn trên mức vốn đƣợc cấp. Thị phần huy động của nhóm ngân hàng này trong năm 2010 là 9,95%. Bắt đầu từ năm 2011, hạn chế về huy động tiền gửi đƣợc xóa bỏ nên khối ngân hàng này đã thay đổi miếng bánh thị phần năm 2011 và 2012 tƣơng ứng
là 10,08% và 11,06%. Tuy nhiên, thị phần của khối ngân hàng này còn rất nhỏ so với các NHTM trong nƣớc do vấn đề tƣơng quan qui mô mạng lƣới của các NHNNg với các NHTMVN.
Biểu đồ 2.7: Thị phần vốn huy động của các NHTM
(Nguồn: Tác giả tự tổng hợp)[2]
Hoạt động cho vay và đầu tƣ: Do vấn đề trình độ nhận thức của khách hàng
ảnh hƣởng đến nhu cầu dịch vụ tài chính còn hạn chế, đồng thời do qui mô vốn còn nhỏ, trình độ công nghệ ngân hàng còn lạc hậu nên hầu hết các ngân hàng chỉ tập trung khai thác các sản phẩm ngân hàng truyền thống nên cạnh tranh trên thị trƣờng ngân hàng trở nên rất khốc liệt. Các NHTM trong nƣớc có lợi thế về truyền thống và mạng lƣới nên chiếm thị phần cho vay chủ yếu, khối các NHNNg và Liên doanh cũng dần tăng đƣợc thị phần cho vay (xem biểu đồ số 2.8 dƣới đây) khi các rào cản đối với các tổ chức tín dụng nƣớc ngoài theo lộ trình cam kết WTO dần đƣợc dỡ bỏ.
Biểu đồ 2.8: Thị phần tín dụng của các NHTM
(Nguồn: Báo cáo số 49/BC-NHNN năm 2009 của NH Nhà nước về việc rà soát 10 năm thực hiện Luật các TCTD) [7]
Qui mô và tốc độ tăng trưởng tài sản:
Quy mô ngành Ngân hàng Việt Nam đã mở rộng đáng kể trong những năm gần đây. Tổng tài sản ngành NH tăng gấp đôi trong giai đoạn 2006-2011 từ 1097 nghìn tỷ đồng (52,4 tỷ USD) lên 4103 nghìn tỷ đồng (198,2 tỷ USD). Con số này tính đến cuối năm 2012 là 4999 nghìn tỷ đồng (241.5 tỷ USD). Việt Nam cũng nằm trong danh sách 10 quốc gia có tốc độ tăng trƣởng tài sản ngành ngân hàng nhanh nhất trên thế giới theo thống kê của The Banker, đứng vị trí thứ 2 (chỉ sau Trung Quốc). Trong đó, Eximbank là NH duy nhất của Việt Nam nằm trong tốp 25 NH tăng trƣởng nhanh nhất về tài sản trong 2010, đứng ở vị trí thứ 13.
Biểu đồ 2.9: Top 10 tăng trưởng tài sản ngành ngân hàng
(Nguồn: WWW.thebankerdatabase.com) [72]
Bảng 2.4: Tỷ trọng tổng tài sản của các NHTM so với toàn hệ thống (%)
Loại hình TCTD 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012
NHTM Nhà nƣớc 55,3 53,6 51,5 49,4 46,2 42,2 42,1 NHTM cổ phần 29.8 30,3 32,5 33,2 38,7 42,4 42,0 Chinhánh NHNN, LD 8,4 9,2 11,5 12,8 15,1 15,4 15,9
(Nguồn: Báo cáo số 49/BC-NHNN năm 2009 của NH Nhà nước về việc rà soát 10 năm thực hiện Luật các TCTD và tính toán của tác giả) [7]
Nhìn vào bảng số liệu trên ta thấy khi môi trƣờng kinh doanh dịch vụ tài chính ngân hàng càng tiệm cận với thời điểm dỡ bỏ hoàn toàn những rào cản, hạn chế đối với NHNNg đảm bảo lộ trình gia nhập WTO của Việt Nam thì cơ hội mở ra cho hoạt động của các NHNNg và Liên doanh. Điều này đƣợc thể hiện ở tỷ trọng tổng tài sản của khối các NHTMNN trên toàn ngành đang có xu hƣớng giảm dần qua các năm và thay vào đó là sự tăng lên của khối NHTMCP, NHNNg và NHLD.
Trong những năm gần đây do những biến động phức tạp của nền kinh tế vĩ mô trong và ngoài nƣớc kết hợp với chất lƣợng quản lý tín dụng của các ngân hàng thƣơng mại không tốt là nguyên nhân chính dẫn đến việc gia tăng của nợ xấu trong thời gian qua. Mặc dù NHNN đã yêu cầu các NHTM hạn chế tăng trƣởng tín dụng quá cao, nhƣng tỷ lệ tăng trƣởng tín dụng và huy động vốn của các NHTMVN luôn ở mức cao trên 20%. (Biểu đồ 2.10)
Biểu đồ 2.10: Tăng trưởng huy động vốn và tăng trưởng tín dụng ở VN
Nguồn: [9]
Với đặc trƣng của một nền kinh tế mới nổi, tốc độ tăng trƣởng tín dụng và huy động vốn của Việt Nam luôn ở mức cao trên 20% trong suốt giai đoạn 2006-2010, tỷ lệ này giảm xuống còn 15,36% năm 2011 và 8,91% năm 2012 do ảnh hƣởng của kinh tế vĩ mô. Tốc độ tăng trƣởng trung bình của hoạt động tín dụng và huy động trong giai đoạn này lần lƣợt là 35,1% và 28%. Đặc biệt trong năm 2007, tăng trƣởng tín dụng trở nên quá nóng khi đạt tốc độ tăng 53% và huy động vốn là 39,6% do nhu cầu tín dụng trong nền kinh tế tăng cao trong đó bao gồm cả nhu cầu vốn đầu tƣ chứng khoán và bất động sản.
Nợ xấu
Từ năm 2006 trở lại đây, nợ xấu có xu hƣớng tăng trở lại và trở thành vấn đề cấp thiết cần ƣu tiên giải quyết trong quá trình tái cấu trúc ngành ngân hàng. Tăng trƣởng tín dụng nóng và quản lý tín dụng không hiệu quả đƣợc cho là nguyên nhân chính dẫn đến sự gia tăng của nợ xấu trong thời gian qua. Ngoài ra, trong năm 2011 và 2012, việc các khoản vay thƣơng mại chủ yếu đƣợc thế chấp bằng bất động sản
và thị trƣờng này đang đóng băng trong một thời gian dài, kèm theo đó là tình trạng khó khăn trong kinh doanh ở nhiều doanh nghiệp làm cho nợ khó đòi tăng mạnh.
Biểu đồ 2.11. Nợ xấu
(Nguồn: SBV) [9]
Đến thời điểm hiện tại, ngoài con số nợ xấu đƣợc NHNN chính thức công bố, còn có những con số của các TCTD và tổ chức nƣớc ngoài đánh giá. Theo những chuẩn mực khác nhau (VAS và IAS) thì con số sẽ khác nhau. Tuy nhiên một điều dễ dàng nhận thấy là tỷ lệ đều đang có xu hƣớng tăng lên đáng kể.Cơ cấu nợ xấu cũng là một vấn đề đáng quan tâm nhƣng cũng không có một thống kê chính thức nào cho việc này. Theo WB, hiện nay dƣ nợ của các doanh nghiệp nhà nƣớc đang chiếm tới 60% tín dụng của các ngân hàng và TCTD. Trong tổng số nợ 415.000 tỷ đồng vào cuối năm 2011, chiếm hơn một nửa số tiền này là khoản vay của các Tập đoàn, Tổng công ty nhƣ Tập đoàn dầu khí VN: 72.300 tỷ đồng, Tập đoàn điện lực Việt Nam - EVN: 62.800 tỷ đồng, Tập đoàn Công nghiệp Than và Khoáng sản VN: 20.500 tỷ đồng, Vinashin: 19.600 tỷ đồng…
Theo báo cáo của 8 ngân hàng niêm yết, tổng số nợ xấu các ngân hàng này hiện đạt 20.726 tỷ đồng. Trong đó, nợ nhóm 5 - nợ có khả năng mất vốn, chiếm tới 40%. Cũng trong nhóm này, nợ xấu của hai ngân hàng lớn là Vietcombank và Vietinbank chiếm tỷ lệ cao nhất. Vietinbank và Sacombank cũng là hai ngân hàng có tốc độ gia tăng nợ xấu cao nhất so với với thời điểm từ đầu năm đến quý II. Nợ xấu của Vietinbank tăng hơn 3 lần, từ hơn 2.000 tỷ lên tới gần 7.000 tỷ. Nợ xấu của Sacombank tăng từ 500 tỷ lên 1000 tỷ cùng thời điểm. Tuy nhiên cũng cần lƣu ý
rằng những ngân hàng có quy mô lớn hơn thì tỷ lệ nợ xấu cao hơn. Ngoài ra những ngân hàng lớn thƣờng phải chịu gánh nặng nợ từ những doanh nghiệp nhà nƣớc làm ăn không hiệu quả.
Theo tác giả, nếu áp dụng đúng chuẩn mực quốc tế trong việc ghi nhận Nợ dƣới chuẩn NPLs, thì tỷ lệ thực của hệ thống ngân hàng Việt Nam trong bối cảnh khủng hoảng kinh tế hiện nay là một ẩn số lớn.
Để thử sức đề kháng (stress test) của các ngân hàng, giả sử nếu nhƣ NPLs của hệ thống tăng thêm 5% (từ mức 8,5% theo số liệu của NHNN tại 31/12/2012 lên 13,5%) và giả sử phải lập dự phòng đầy đủ (100% cho tất cả nợ nhóm 2 đến nhóm 5) thì mức chi phí sẽ tăng thêm khoảng 11 tỷ USD. Khi đó, vốn chủ sở hữu của hệ thống ngân hàng Việt Nam sẽ chỉ còn 4 tỷ USD.
Tuy nhiên, trong năm 2012 các NHTM đã rất tích cực tham gia xử lý nợ xấu bằng nhiều giải pháp khác nhau. Các TCTD đã tự nỗ lực trong việc cơ cấu lại 284.000 tỷ đồng nợ, tƣơng đƣơng gần 10% tổng dƣ nợ cho nền kinh tế và doanh nghiệp. Các ngân hàng cũng tự trích lập DPRR và xử lý nợ xấu bằng nguồn trích lập này, riêng trong năm 2012 đã xử lý gần 70.000 tỷ đồng nữa.
2.2.2.3. Thực trạng năng lực quản trị điều hành
Đội ngũ ban lãnh đạo các NHTM Việt Nam hiện nay phần lớn là những ngƣời có trình độ thạc sỹ trở lên và có nhiều kinh nghiệm trong lĩnh vực ngân hàng. Trong điều kiện hội nhập và sự xuất hiện ngày càng nhiều của các NHNNg&LD, các nhà lãnh đạo của các NHTMVN đã bắt đầu có ý thức rõ rệt hơn về áp lực cạnh tranh. Tƣ tƣởng trì trệ, thụ động trƣớc đây đã từng bƣớc đƣợc thay thế bằng những nỗ lực chủ động trong việc đổi mới nâng cao năng lực cạnh tranh của mỗi ngân hàng. Những quyết định về đầu tƣ công nghệ, về đổi mới phƣơng thức quản lý và tổ chức ngân hàng trong thời gian gần đây là minh chứng rõ nét cho sự thay đổi này. Đây là tiền đề quan trọng để mỗi ngân hàng tiếp tục đổi mới và cải tiển năng lực cạnh tranh của mình trong thời gian tới. Các NHTM nhà nƣớc đã có sự tái cơ cấu trong tổ chức điều hành, sắp xếp lại các phòng, ban, chi nhánh phù hợp với yêu cầu mới, nâng cao quyền tự chủ của các đơn vị. Nhiều ban quan trọng đã đƣợc thành lập và hoạt động với ý nghĩa hơn, ví dụ Ủy ban ALCO quản lý tài sản nợ - Tài sản có
trong các NHTM nhà nƣớc, Ban kiểm soát,… Một số ngân hàng đã triển khai Hệ thống quản lý chất lƣợng ISO 9000 - 2001 nhƣ BIDV, VCB nên việc thực hiện các chính sách và quy trình tác nghiệp cũng nhƣ quản lý trên toàn hệ thống có nhƣng bƣớc tiến đáng kể. Tuy nhiên, vấn đề chức năng đại diện và giám sát của hội đồng quản trị cũng nhƣ ban giám sát chƣa có sự phân định rõ ràng.
Đến nay công tác quản trị rủi ro đối với mỗi NH tuy đã đƣợc chú trọng, nhƣng chƣa thực sự trở thành công cụ hữu hiệu phục vụ quản trị điều hành. Tình trạng các ngân hàng đi vay với lãi suất lên xuống thất thƣờng trên thị trƣờng tiền tệ liên NH trong thời gian qua cho thấy việc các NH chƣa quản trị tốt tài sản và thanh