2.2.2.5.1. Công thức tính
Khả năng thanh toán
= TSLĐ và đầu tư ngắn hạn
Ngắn hạn Nợ phải trả
Chỉ tiêu này phản ánh khả năng đáp ứng các khoản nợ ngắn hạn. Nếu chỉ tiêu xấp xỉ 1 thì DN có đủ khả năng thanh toán nợ ngắn hạn và tình hình tài chính là bình thường.
*Khả năng thanh toán nhanh :
Khả năng thanh toán = Tiền, tương đương tiền, đầu tư NH, các khoản phải thu nhanh Nợ ngắn hạn
Chỉ tiêu đánh giá khả năng thanh toán ngay các khoản nợ ngắn hạn của DN. Chỉ tiêu này lớn hơn 0,5 là tốt. Khi dùng chỉ tiêu này để đánh giá, ta phải tính khả năng toán nhanh của kỳ gốc (K0 ), kỳ nghiên cứu (K1) và tiến hành so sánh giữa chúng. Nếu K1 < Ko thì khả năng thanh toán nhanh của DN giảm, ngược lại K1 > K0 thì khả năng thanh toán nhanh của DN tăng.
2.2.2.5.2. Phân tích khả năng thanh toán của DN
Từ số liệu của bảng 6, bảng 13 và các khoản nợ dài hạn của DN trong 3 năm (2006 – 2008) luôn bằng 0 (nợ phải trả = nợ ngắn hạn). Nên ta có bảng phân tích khả năng thanh toán của DN như sau:
Bảng 20: Phân tích khả năng thanh toán của doanh nghiệp trong 3 năm (từ 2006 – 2008)
Chỉ tiêu 2006 2007 2008
Tốc độ tăng (%) Lượng tăng 2007/ 2006 2008/ 2007 2007/ 2006 2008/ 2007 1. Khả năng thanh toán ngắn hạn 0,31 0,38 0,39 122,89 105,23 0,07 0,01 2. Khả năng thanh toán nhanh 0,17 0,24 0,21 144,48 84,89 0,07 -0,03
(Nguồn: Từ báo cáo tài chính của DN)
*Khả năng thanh toán ngắn hạn :
Từ bảng số liệu ta thấy, hệ số khả năng thanh toán ngắn hạn của DN luôn nhỏ hơn 0,5 và tăng không đáng kể trong 3 năm phân tích. Chứng tỏ khả năng đáp ứng các khoản nợ ngắn hạn củ DN là rất thấp, tình hình tài chính là không tốt. Vì vậy, DN cần điều chỉnh lượng tiền, các khoản phải thu và hàng tồn kho phù hợp. Ví dụ, công thức xác định mức tiền mặt tồn quỹ:
Ttq = mqx t
Ttq: Định mức tiền mặt tồn quỹ (VNĐ).
mq: Mức chi tiêu bằng tiền bình quân một ngày. t: số ngày chi tiêu theo quy định.
* Khả năng thanh toán nhanh:
Hệ số khả năng thanh toán của DN trong 3 năm đều nhỏ hơn 0,5; chứng tỏ khả năng thanh toán ngay nợ phải trả của DN thấp. DN nên đưa ra các biện
pháp tăng hệ số này bằng cách tăng các tài sản có tính thanh khoản cao như tiền, các khoản phải thu … hoặc giảm nợ ngắn hạn.