Ni dung chính ca BASEL III:

1. 1T ng quan lỦ thuy tv qu ntr ri ro ngơn hƠng

1.2.4.2 Ni dung chính ca BASEL III:

C u trúc c b n c a BASEL III v n đ c duy trì nh BASEL II v i 3 tr c t chính:  Tr c t th I: Yêu c u v t l v n t i thi u d a trên Tài s n có r i ro gia quy n (RWAs): v n đ c tính toán d a trên r i ro tín d ng, r i ro th tr ng và r i ro ho t đ ng.

 Tr c t th II: Quy trình ki m tra, giám sát: g m 29 nguyên t c và các công c đi u ti t đ đ i phó v i nh ng r i ro mà ngân hàng g p ph i.

 Tr c t th III: Quy lu t th tr ng: dù v n duy trì v i c u trúc 3 tr c t c b n nh ng BASEL III đ c xây d ng v i nhi u tiêu chu n m i và nghiêm ng t h n BASEL II.

Nh ng đi m m i trong n i dung BASEL III bao g m:

 Th nh t, nơng cao ch t l ng v n:

Ch t l ng v n t t h n đ ng ngh a v i vi c các ngân hàng cókh n ng ch ng đ t t h n, t ng c ng kh n ng ng phó tr c nh ng kh ng ho ng tài chính mà không quá l i, ch đ i vàocác chính sáchc u tr c a Chính ph .

Basel III đ a ra các bi n pháp giám sát ch t ch các ngân hàng và nh m ng n ch n vi c l m d ng chia th ng, ho c chia c t c cao trong b i c nh tình tr ng tài chính và t l an toàn v n không đ m b o. Basel III c ng đ ng th i rà soát l i các tiêu chu n (đ nh ngh a) v n c p 1, v n c p 2 và lo i b các kho n v n không đ tiêu chu n khi giám sát ch tiêu an toàn v n t i thi u, nh ng tài s n “Có” v i ch t l ng v n có v n đ c ng s đ c lo i tr d n kh i v n c p 1 và v n c p 2, nh các kho n đ u t v t quá gi i h n 15% vào các t ch c tài chính, các kho n c m c ch ng quy n1 (MSRs - Mortgage Servicing Rights), và kho n l i thu tài s n2 (DTAs - Deferred Tax Assets) Nh ng kho n này s b t đ u đ c kh u tr m c 20% t n m 2014, và kh u tr hoàn toàn ra kh i v n c ph n k t ngày 01 tháng 01 n m 2018.

 Th hai, yêu c u các ngơn hƠng b sung thêm v n:

qui đ nh m i, h s CAR theo Basel III v n đ c gi nguyên m c 8%, nh ng yêu c u nâng v n lên nh sau:

- Nângv n ch s h u (v n c p 1) t 4% lên 6%

- Nâng t l v n c ph n ph thông (common equity) t 2% lên 4,5%.

- B sung ph n v n đ m d phòng tài chính đ m b o b ng v n ch s h u 2,5%

1Các kho n th ch p ch ng quy n (MSRs - Mortgage Servicing Rights) là quy n qu n lỦ m t th ch p nhà . Trong các ho t đ ng, ng i gi quy nMSR thu th p các kho n thanh toán t bên th ch p và chuy n chúng cho ng i có th ch p. Trong khi các quy n này đang đ c giao d ch ph bi n, chúng đ c xem nh là tài s n vô hình trong cácm c đích k toán. Basel III lo i tr chúng kh i vi c tính toán v n. Tuy nhiên, nh ng nhà làm lu t Hoa K và ngành NH ti p t c th o lu n v công vi c có nên bao g m MSRs trong tính toán v n hay không, và nguyên t c có th đ c s a đ i b i y ban Basel ho c thay đ i trong vi c thi hành Basel 3 c a t ng qu c gia. 2

20

gi m thi u và ng n ch n s tác đ ng c a kh ng ho ng tài chính nh h ng đ n h th ng ngân hàng, BASEL III đ a ra các qui đ nh m i v ph n v n đ m d phòngnh sau:

Yêu c u v v n đ m d phòng r i ro tƠi chính (Capital Conservation

Buffer):

Theo quy đnh c a Basel III, t sau n m 2015 các ngân hàng ph i xây d ng cho mình ph n v n đ m d phòng tài chính đ c đ m b o b ng v n ch s h u (ph n đ m b o toàn v n ch s h u) nh m đ i phó v i nh ng c ng th ng đe d a v n ch s h u trong t ng lai. T l này đ c xây d ng theo l trình b t đ u t đ u n m 2016 là 0.625% c a RWA, n m 2017 là 1.25% c a RWA, n m 2018 là 1.875% c a RWA, và đ n n m 2019 ph i xây d ng đ c qu d phòng là 2.5% c a RWA

M c đích c a ph n v n đ m d phòng tài chính đ đ m b o r ng các ngân hàng duy trì m t qu d tr có th đ c s d ng đ bù đ p cho các thi t h i trong nh ng giai đo n c ng th ng tài chính và kinh t . Các ngân hàng có th rút ph n v n này đ s d ng, tuy nhiên, khi rút (gi m t l an toàn v n xu ng), t l an toàn v n còn l i càng g n m c t i thi u theo quy đnh trên thì ngân hàng đó càng b h n ch trong vi c phân b l i nhu n.

Yêu c u v v n đ m phòng ng a s suy gi m theo chu k kinh t (Countercyclical Capital Buffer)

Tùy theo b i c nh m i n c, m t t l v n đ m phòng ng a s suy gi m theo chu k kinh t có th đ c thi t l p v i t l t 0-2,5% và ph i đ c đ m b o b ng v n c ph n ph thông, ph n v n này ch b t bu c th c hi n b t đ u t 2016 đ n 2019.

M c đích c a v n đ m phòng ng a s suy gi m theo chu k kinh t là đ đ t đ c nh ng m c tiêu r ng l n h n trong vi c đ m b o an toàn kinh t v mô, b o v khu v c ngân hàng trong th i k t ng tr ng tín d ng d th a v t m c. Ph n v n d phòng này ch đòi h i trong tr ng h p có s t ng tr ng tín d ng nóng, nguy c d n đ n r i ro cao trong ho t đ ng tín d ng.

Ngu n v n b sung thêm đ i v i các ngơn hƠng có t m nh h ng quan tr ng đ n toƠn h th ng (Capital for Systemically Important Banks)

Trong các hi p c BASEL tr c đây ch a t ng có quy đ nh này. Tuy nhiên, lo i v n này đ c y ban BASEL nghiên c u và đ xu t áp d ng thêm đ i v i các ngân hàng l n, có t m nh h ng quan tr ng đ n toàn h th ng ngân hàng, mà r i ro c a các ngân hàng này liên quan đ n s an nguy c a toàn h th ng tài chính.

T l t ng v n t i thi u = [T l v n c p 1] + [v n đ m d phòng tài chính] + [v n d phòng suy gi m theo chu k kinh t ] + [v n b sung thêm đ i v i các ngân hàng có t m

nh h ng h th ng]

B ng sau cho th y khung hi u ch nh các yêu c u v v n và ph n v n đ m theo quy đnh c a hi p c Basel III:

B ng 1.5

KHUNG I U CH NH CỄC TIểU CHU N V N THEO HI P C BASEL III - YểU C U V V N VÀ VỐNG M ( đ n v %) V n ch s h u (sau khi đã kh u tr ) V n c p 1 V n c p 2 T i thi u 4.5 6.0 8.0 Vùng đ m d phòng r i ro tài chính 2.5 T i thi u c ng ph n v n đ m d phòng r i ro tài chính 7.0 8.5 10.5 Vùng v n đ m phòng ng a suy

gi m theo chu k kinh t 0 – 2.5

(Ngu n: http://www.basel-iii-accord.com)

N u tính đ y đ kho n v n đ m d phòng r i ro tài chính và d phòng suy gi m theo chu k kinh t thì t l v n ch s h u đ c đi u ch nh ph i t ng lên thành t 7% đ n 13% (t ng ng v i ph n v n đ m phòng ng a suy gi m theo chu k kinh t là 0- 2.5%). N u lo i tr ph n v n đ m ch ng chu k kinh t 2,5% (không b t bu c trong đi u ki n bình th ng) thì m c t i thi u c ng ph i đ t m c 7%.

22

 Th ba, gi i thi u ph ng pháp giám sát an toƠn v mô h th ng đ các ngơn hƠng áp d ng:

Y u t quan tr ng th ba c a quy đ nh m i v v n là ph ng pháp giám sát an toàn v mô đ c p t i r i ro h th ng. Theo y ban BASEL, có hai vi c c n làm đ h n ch r i ro h th ng hi u qu : (1) M t là gi m m c đ khuy ch đ i c a kh ng ho ng theo chu k kinh t , (2) Hai là m i quan h ph thu c và nh ng r i ro chung c a các t ch c tài chính, đ c bi t đ i v i nh ng ngân hàng có vai trò quan tr ng trong h th ng.

Nh v y, BASEL III là m t b c ngo t trong vi c xây d ng các quy đ nh tài chính. L n đ u tiên trong các quy đ nh tài chính đ c p t i các th c đo giám sát an toàn v mô đ c s d ng đ b sung cho ph ng pháp giám sát an toàn vi mô c a t ng t ch c tín d ng. y ban BASELđang nghiên c u các th c đo đ i v i nh ng t ch c có t m quan tr ng đ i v i h th ng.

 Th t , quy đ nh v tiêu chu n thanh kho n đ i v i các ngơn hƠng:

Basel III đ a ra tiêu chu n v thanh kho n, v n đ đ m b o an toàn thanh kho n đ c coi tr ng h n. T l thanh kho n s đ c ban hành vào 1/1/2015, giúp ngân hàng có kh n ng ch ng đ ng n h n t t h n v i nh ng c ng th ng thanh kho n. Quy đ nh này yêu c u ngân hàng n m gi các tài s n có tính thanh kho n cao và có ch t l ng cao đ đáp ng nhu c u chi tr trong nh ng tr ng h p khó kh n. y bao Basel đã đ a ra hai ch tiêu m i đ gi i quy t v n đ thanh kho n.

Ch tiêu ắT l đ m bƠo thanh kho n” ( Liquidity Coverage Ratio ậ LCR):

à ó ó

à

T l này ph i đ c đáp ng liên t c. Th i gian c a các lu ng ti n vào và lu ng ti n ra có th không kh p nhau và s có v n đ v thanh kho n trong th i gian 30 ngày đó, vì v y ngân hàng và cán b thanh tra đ c yêu c u ph i phát hi n đ c b t k s thi u h t nào v thanh kho n trong th i gian này.

M c tiêu c a T l đ m b o thanh kho n (LCR) là đ đ m b o m t ngân hàng duy trì m c thích h p tài s n có thanh kho n ch t l ng cao và d dàng chuy n đ i thành ti n m t đ đáp ng nhu c u thanh kho n c a ngân hàng trong th i gian 30 ngày. T i thi u, d tr tài s n có thanh kho n ph i cho phép m t ngân hàng duy trì ho t đ ng

trong 30 ngày, đây là kho ng th i gian đ Ban lãnh đ o ngân hàng và/ho c c quan qu n lỦ th c hi n các hành đ ng c u ch a thích h p và/ ho c ngân hàng có th x lỦ theo quy đ nh.

Ch tiêu ắ T l tƠi tr n đnh thu n” ( The Net Stable Funding Ratio ậ

NSFR):

à à đ ó à đ

T l này hi n đang đ c nghiên c u và d ki n s đ c áp d ng vào 1/1/2018. đ t đ c t l này, ngân hàng ph i đ m b o r ng các tài s n có dài h n ph i đ c tài tr ít nh t là v i m t tài s n n n đnh v k h n ho c v danh m c r i ro thanh kho n, khuy n khích các ngân hàng t ng thêm ngu n h tr dài h n h n. T l này đ c xem xét trong th i h n 1 n m.

 Th n m, yêu c u v t l đòn b y (Leverage ratio):

C ng gi ng LCR và NSFR, “t l đòn b y” c ng là ch tiêu m i đ c áp d ng BSAEL III. ây là ch tiêu khá quan tr ng b i nó giúp đánh giá m c đ r i ro s d ng đòn cân n trong h th ng ngân hàng.

đ

à ì â à

Trong đó t ng tài s n trung bình c a ngân hàng bao g m t ng tài s n ngo i b ng và t ng tài s n trong b ng cân đ i k toán c a ngân hàng.

BASEL III yêu c u áp d ng “t l đòn b y” t i thi u th nghi m m c 3%. Vi c áp d ng th nghi m t l này cho phép y ban BASELtheo dõi bi n đ ng t l đòn b y th c c a các ngân hàng theo chu k kinh t và m i quan h gi a các yêu c u v v n v i t l đòn b y.

Các tiêu chu n c a BASEL III không có hi u l c ngay l p t c. Chúng b t đ u có hi u l c t n m 2013, đ c th c hi n theo m t l trình đ n h t n m 2018 và s th c hi n đ y đ vào ngày 1/1/2019.

24

B ng 1.6: L trình c th c a vi c th c thi hi p c Basel III

n v tính % Ch tiêu/N m 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 T l v n ch s h u t i thi u 3,5 4.0 4,5 4,5 4,5 4,5 4,5 V n đ m d phòng 0,625 1.25 1,875 2,5 V n ch s h u t i thi u c ng v n đ m d phòng 3,5 4 4,5 5,125 5,76 6,375 7 Lo i tr kh i v n ch s h u các

kho n v n không đ tiêu chu n 20 40 60 80 100 100 T l v n c p 1 t i thi u 4,5 5,5 6,0 6,0 6,0 6,0 6,0

T l t ng v n t i thi u 8 8 8 8 8 8 8

T ng v n t i thi u c ng v n đ m d

phòng b t bu c 8 8 8 8,625 9,125 9,875 10,5

Lo i tr kh i v n c p 1 và c p 2 các

kho n không đ tiêu chu n Th c hi n theo l trình 10 n m b t đ u t n m 2013 V n d phòng ch ng hi u ng chu

k Tu theo đi u ki n c a qu c gia: m c t 0% - 2,5%

(Ngu n: http://www.basel-iii-accord.com/) 1.2.4.3 H n ch BASEL III:

i u ki n c a các n n kinh t phát tri n và đang phát tri n hoàn toàn khác nhau, không th áp đ t cùng m t b tiêu chu n cho c hai. i b ph n hi p c BASEL III nh m t i ngân hàng t i các n n kinh t phát tri n nh ng b qua nh ng yêu c u c a các th tr ng m i n i. Vi c gia t ng t l an toàn v n và nâng cao ch t l ng v n gây khó kh n cho các ngân hàng th tr ng m i n i vì m t ph n l n v n đ c dùng đ làm t m đ m phòng ng a r i ro, trong khi m c tiêu c a các th tr ng m i n i là t ng tr ng đ đáp ng nhu c u c a n n kinh t đang phát tri n, đi u này có th làm gi m sút t c đ t ng tr ng c a các th tr ng m i n i.

1.2.5 So sánh nh ng khác bi t c a BASEL I, BASEL II và BASEL III

1.2.5.1 V tiêu chu n

BASEL I BASEL II BASEL III

- T l tho đáng v v n (v n c p 1, c p 2 và c p 3). - V n tính theo r i ro gia quy n. - T l v n b t bu c t i thi u. - Nh n m nh 4 nguyên t c rà soát giám sát.

- Công khai thông tin

- T l an toàn v n t i thi u. - Quy đnh m i v v n là ph ng pháp giám sát. - Nâng cao ch t l ng v n. 1.2.5.2 V m c đích

BASEL I BASEL II BASEL III

- C ng c s n đ nh c a toàn b h th ng ngân hàng qu c t . - Thi t l p m t h th ng ngân hàng qu c t th ng nh t, bình đ ng nh m gi m c nh tranh không lành m nh gi a các ngân hàng qu c t . - Nâng cao ch t l ng và s n đnh c a h th ng ngân hàng qu c t . - T o l p và duy trì m t sân ch i bình đ ng cho các ngân hàng ho t đ ng trên bình di n qu c t . - y m nh vi c ch p nh n các thông l nghiêm ng t h n trong l nh v c qu n lỦ r i ro. - T ng c ng qu n lỦ r i ro, đ m b o n đnh ho t đ ng ngân hàng. - Các thành viên c ng đ ra qui ch giám sát kh t khe h n và nhi u qui đnh khác, ph n v n t ng thêm đ i v i nh ng ngân hàng l n và c ch gi i quy t