Tài chính của công ty tốt hay xấu, khả quan hay không khả quan được phản ánh qua khả năng thanh toán của công ty đó. Qua bảng số liệu 4.11 ta thấy:
4.4.1.1 Hệ số thanh toán ngắn hạn
Các chỉ số tài chính có thể nhận định tốt về khả năng trả nợ của công t y. Hệ số thanh toán ngắn hạn là một chỉ số hữu ích. Nó bằng tài sản lưu động chia cho tổng nợ ngắn hạn. Nó cho biết cứ một đồng nợ ngắn hạn thì có bao nhiêu đồng tài sản lưu động bảo đảm chi trả.
Nếu hệ số này lớn hơn 1 thì doanh nghiệp được xem là có nhiều khả năng thanh toán nghĩa vụ nợ và ngược lại nếu hệ số này nhỏ hơn 1 muốn ám chỉ rằng doanh nghiệp sẽ không đủ sức để trả nợ.
Qua bảng trên ta thấy hệ số thanh toán ngắ n hạn của công ty đều lớn hơn 1. Điều này cho thấy khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của công ty là rất tốt, tức là khả năng sử dụng tài sản lưu động để chuyển đổi thành tiền mặt để chi trả cho các khoản nợ này là rất tốt. Cụ thể năm 2010 hệ số này là 1,67(lần) tức 1 đồng nợ ngắn hạn của công ty được đảm bảo bằng 1,67 đồng tài sản lưu động. Sang năm 2011 là 1,66(lần) so với năm 2010 không đổi nguyên nhân là trong năm 2011 công ty đặt trọng tâm kinh doanh vào nhóm hàng chủ lực và đầu tư dài hạn và khả năng quản lý tài sản lưu động hiệu quả ,
Nhưng sang năm 2012 tăng lên là 2 (lần) tương ứng tăng 0,34 (lần) nguyên nhân là do tài sản lưu động giảm ít và nợ ngắn hạn của công ty giảm nhiều cho thấy sự kinh doanh và quản lý tốt của công ty.
Qua đây cho thấy công ty đã quan tâm hơn về tình hình nợ ngắn hạn của công ty. Điều này cho thấy khả năng thanh toán nợ ngắn hạn của Công ty luôn được đảm bảo và chứng tỏ tinh hình kinh doanh của công ty luôn được ổn định.
Bảng 4.11 Các tỷ số về khả năng thanh toán của công ty TNHH MTV TM DV Ba Đồng Vàng từ năm 2010 đến năm 2012
Nguồn: Bảng cân đối kế toán của công ty TNHH MTV TM DV Ba Đồng Vàng từ năm 2010 đến năm 2012
CHỈ TIÊU ĐVT Năm 2010 2011 2012 Chêch lệch 2011/2010 2012/2011 Tài sản lưu động (1) Đồng 1.020.157.546 987.276.269 873.489.974 (32.881.277) (113.786.295) Nợ ngắn hạn (2) Đồng 610.082.257 592.745.960 436.570.533 (17.336.297) (156.175.427) Giá trị hàng tồn kho (3) Đồng 534.114.019 636.461.562 520.557.243 102.347.543 (115.904.319) Hệ số thanh toán ngắn hạn (1)/(2) Lần 1,67 1,66 2,00 (0,01) 0,34 Hệ số thanh toán nhanh (1 - 3)/(2) Lần 0,80 0,59 0,81 (0,21) 0,22
4.4.1.2 Hệ số thanh toán nhanh
Nếu muốn đo lường khả năng thanh khoản tốt hơn của các tài sản lưu động, ta có thể dùng hệ số thanh toán nhanh bằng cách lấy tài sản lưu động trừ đi giá trị hàng tồn kho chia cho tổng nợ ngắn hạn.
Hệ số khả năng thanh toán nhanh đo lường mức độ đáp ứng nhanh của các vốn lưu động đối với các khoản nợ ngắn hạn mà không dựa vào việc bán các loại hàng hóa, cung cấp dịch vụ.
Qua bảng số liệu ta thấy, hệ số thanh toán nhanh của Công ty không đều qua các năm nhưng đều nhỏ hơn 1. Điều này cho thấy việc sử dụng vốn bằng tiền và các khoản khác tương đương tiền không khả quan. Cụ thể, năm 2010 hệ số này là 0,8 (lần) tức là một đồng nợ ngắn hạn của công ty được bảo đảm bằng 0,8 đồng tài sản lưu động. Đến năm 2011 thì hệ số này giảm xuống còn 0,59 (lần) tương ứng giảm 0,21 (lần) nguyên nhân là giá trị hàng tồn kho tăng lên nhưng tài sản lưu động giảm xuống.
Nhưng đến năm 2012 lại tăng lên 0,81 (lần) tương ứng tăng 0,22 (lần) nguyên nhân là giá trị hàng tồn kho giảm nhiêu hơn tài sản lưu động và nợ ngắn hạn cũng giảm mạnh, cho thấy rõ công ty đã gia tăng nguồn thu ngoài nguồn thu khác nhằm gia lợi nhuận và bảo đảm thanh toán tốt các khoản nợ của công ty.
Nhìn chung các hệ số thanh toán của công ty có chuyển biến không ổn định. Nhưng nhìn chung các hệ số điều tăng, chủ yếu là hệ số thanh toán ngắn hạn. Mặt dù hệ số thanh toán nhanh vẫn còn dưới 1.