... Lý thuyết rủirotrongđầutưchứng khoán
1.Khái niệm về đầutư ………………………………………… tr1
2 .Rủi rotrongđầutưchứng khoán
2.1.Khái niệm
2.2.Các loại rủi ro
2.2.1 .Rủi ro hệ thống
2.2.2 .Rủi ro phi hệ ... của các nhà đầu tư
Phần III: Hạn chế rủirotrongđầutưchứng khoán
1.Đa dạng hoá rủiro ……………………………………………….tr10
2. Đầutư dài hạn
3 .Chứng khoán phái sinh tr11
4. Thị trường chứngkhoán Việt ... Phần I
Lý thuyết rủirotrongđầutưchứngkhoán
1.Khái niệm về đầu tư
Đầutư là sự trao đổi một số tiền hện tại trong một thời gian để
thu về một khoản lớn hơn trongtư ng lai mà khoản...
... thị trường chứngkhoán Việt Nam do
đang trong giai đoạn đầu nên vẫn chưa hoàn chỉnh, chẳng hạn như: Không có các
Đa dạng hóa danh mục đầu tư, giảm thiểu rủirotrongđầutưchứngkhoán tại Việt ... phân bố về giá trị của các
chứng khoántrong danh mục như lúc mua ban đầu (REA), bằng cách phân bố lại
Đa dạng hóa danh mục đầu tư, giảm thiểu rủirotrongđầutưchứngkhoán tại Việt Nam
viii
DANH ... mục 8 chứng khoán
Biểu đồ 4.6: Sự phân bố của độ lệch chuẩn và tỉ suất lợi nhuận
của danh mục 16 chứngkhoán
Đa dạng hóa danh mục đầu tư, giảm thiểu rủirotrongđầutưchứng khoán...
... với ai trong làng chứngkhoán (!). Và trong số
họ, ai nắm được thông tin tốt hơn cả thì sẽ dễ dàng chiến thắng và giảm thiểu được nhiều rủi ro.
Nói cách khác, rủirotrong kinh doanh chứngkhoán ... trong công ty cũng có thể khiến giá chứng
khoán đó sụt giảm. Và rủiro đối với nhà đầutư sẽ là tối đa khi công ty phát hành chứngkhoán bị
phá sản và biến mất trên thương trường.
Nhà đầutư ... kinh doanh nào lại không có rủi ro. Lợi nhuận
càng cao, rủiro càng lớn Đầutưchứngkhoán cũng chịu tác động của quy luật này, nhưng ở
mức sâu đậm và đa diện hơn.
Rủi ro do tính thanh khoản thấp
Tính...
... Dầu khí và phục vụ nhu cầu đầutư phát
6
GIẢI PHÁP TĂNG CƯỜNG QUẢN LÝ RỦIROTRONGĐẦUTƯ
CHỨNG KHOÁN TẠI PVFC
3.1. Chiến lược phát triển hoạt động đầutưchứng khoán
Dựa trên nền tảng là chiến ... tiên đầu tư, phân định rõ nhưng ngành nghề được phép đầu tư, hạn mức đầutư
cho mỗi ngành nghề trong từng thời kỳ.
- Phải có kế hoạch đa dạng hoá danh mục đầu tư, trong đó phân bổ tỷ lệ đầutư ... của mình sẽ góp phần hoàn thiện hơn nữa hoạt động
quản lý rủirotrongđầutưchứngkhoán tại PVFC, để từ đó đưa hoạt
động đầutưchứngkhoán tại PVFC ngày càng phát triển và hiệu quả.
21
theo...
... ra đời, như Quy
trình đầutưchứngtừ có giá, quy trình đầutư dự án, quy trình đầutư chứng
khoán niêm yết…. Đồng thời, hoạt động đầutưchứngkhoán của PVFC cũng đã
bước đầu được triển khai với ... VNĐ, trong đó ưu tiên thực hiện các nghiệp vụ như
thu xếp chuyển đổi ngoại tệ không kỳ hạn, có kỳ hạn. Chú trọngđầutư kỹ thuật,
THỰC TRẠNG HOẠT ĐỘNG QUẢN LÝ RỦIROTRONGĐẦUTƯ
CHỨNG KHOÁN ... trong hoạt
động đầutưchứngkhoán của PVFC.
* Đầutư dài hạn Trái phiếu và chứng chỉ nợ khác: Cùng với hoạt
động đầutư cổ phiếu, góp vốn mua cổ phần, PVFC vẫn tiếp tục thực hiện hoạt
động đầu...
... và RủirotrongĐầutưchứng
khoán (cổ phiếu)
Giảng viên: Đỗ Duy Kiên
Ứng dụng trong quản trị
danh mục đầu tư
Mô hình: Markowitz
Danh mục đầutư tối ưu (optimal portfolio) : X, Y…
Hệ số tư ng ...
danh mục đầu tư
R
i
là lợi suất của khoảnđầutư i trong
danh mục đầu tư
n là số khoảnđầutư
∑
=
=
n
i
iiw
RwR
1
Danh mục đầutư gồm 2 khoảnđầu tư:
),cov(2
),cov(),cov(),cov(),cov(
2222
2
BABABBAA
BBBBABABBABAAAAAP
RRwwww
RRwwRRwwRRwwRRww
++=
+++=
σσ
σ
),cov(2),cov(2),cov(2
2222222
CBCBCACABABA
CCBBAAP
RRwwRRwwRRww
www
+++
+++=
σσσσ
Danh ... 20%
Hệ số tư ng quan 0,3
Nội dung
1. Lợi suất và thước đo lợi suất
2. Rủiro và các thước đo rủi ro
3. Mối quan hệ giữa lợi suất và rủi ro
4. Ứng dụng trong quản trị danh mục đầu tư
Phương...
... VẤN ĐỀ CHUNG VỀ ĐẦUTƯCHỨNGKHOÁN VÀ RỦI RO
TRONGĐẦUTƯCHỨNG KHOÁN
1.1. Tổng quan về thị trường chứng khoán
1.1.1. Khái niệm về thị trường chứng khoán
Thị trường chứngkhoántrong điều kiện ... với rủi ro, nhưng có ba loại thái độ
phổ biến là ưa thích rủiro (risk seeker), trung dung với rủiro (risk neutral), và
không thích rủiro (risk a verse)
1.3.2. Phân loại rủiro
Rủi rotrongđầu ... lắng cho khoảnđầutư của mình. Khi quá lo lắng về quyết định đầu tư
của mình thì nhà đầutư nên xem xét lại quyết định đầu tư, xem xét lại mức độ rủi
ro của các chứngkhoántrong danh mục. Trái...
... tiêu
2
Nhận diện rủiro là gì và các loại rủiro
trong đầutưchứng khoán.
Rủiro hệ thống (tt):
Rủiro sức mua: Là rủiro do tác động của lạm
phát đối với khoảnđầu tư. Lạm phát hay giảm ... Minh 15
3. Rủirotrongđầutưchứngkhoán
Rủi ro
Rủi ro hệ thống
(Không kiểm soát được)
Rủi ro không hệ thống
(Kiểm soát được)
Rủiro không hệ thống:
Định nghĩa: Là loại rủiro bắt nguồn ... tưchứngkhoánRủiro không hệ thống (tt):
Rủiro quản lý: Là rủiro do tác động của các
quyết định từ nhà quản lý doanh nghiệp.
Th.S Đinh Tiên Minh 19
3. Rủirotrongđầutưchứng khoán...
... doanh chứng
khoán của các nhà đầutư nhằm đưa ra các giải pháp hạn chế rủirotrongđầutư
chứng khoán.
3.Đối tư ng và phạm vi nghiên cứu:
Các rủirotrongđầutưchứngkhoán đối với các nhà đầu ... tư gặp phải
trên TTCKVN.
-Một số giải pháp hạn chế rủirotrongđầutưchứngkhoán trên TTCKVN.
6.Kết cấu luận văn :
Lời mở đầu
Chương 1: Cơ sở lí luận về TTCK và rủirotrongđầutưchứng ... trường chứngkhoán Việt Nam đầy rủi ro. Do đó,
điều thực sự cấp thiết là cần phải có giải pháp hạn chể rủirotrongđầutưchứng
khoán.
2.Mục tiêu nghiên cứu.
Mục tiêu là phân tích các rủi ro...
... lí luận về TTCK và rủirotrongđầutưchứngkhoán
Chương 2: Thực trạng và các rủirotrongđầutư trên TTCK Việt Nam
Chương 3: Một số giải pháp hạn chế rủirotrongđầutư trên TTCK Việt
Nam. ...
GIẢI PHÁP HẠN CHẾ RỦIROTRONG
ĐẦU TƯ TRÊN THỊ TRƯỜNG
CHỨNG KHOÁN VIỆT NAM HIỆN NAY
LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ
TP. Hồ Chí Minh- Năm 2011
Giải pháp hạn chế rủirotrongđầutư trên TTCKVN hiện ... tình hình TTCKVN, các rủiro mà các nhà đầutư gặp phải
trên TTCKVN.
-Một số giải pháp hạn chế rủirotrongđầutưchứngkhoán trên TTCKVN.
6.Kết cấu luận văn :
Lời mở đầu
Chương 1: Cơ sở...
...
chế những rủiro tiêu cực, đón nhận những cơ hội mang lại kết quả tốt đẹp cho
tư ng lai.
2. Rủirotrongđầutư tài chính và chứng khoán
Rủirotrongđầutư tài chính , chứngkhoán là sự ... mục đầutư không có ( hoặc
hầu như không có ) tác dụng giảm thiểu tổn thất .
3. Nhận dạng rủirotrongđầutư tài chính , chứng khoán
Nhận dạng rủirotrongđầutư tài chính và chứngkhoán ... trường chứngkhoán quốc tế nói chung và thị trường
chứng khoán Việt Nam nói riêng trong thời gian qua, có thể nhận dạng một số rủiro
chủ yếu trongđầutư tài chính và chứng khoán.
Kiểm soát rủi...
... loại rủirotrongđầutư tài chính và chứng khoán.
A - GIỚI THIỆU CHUNG:
B- NỘI DUNG:
I – Nhận diện rủirotrongđầutư tài chính:
1.1: Rủiro tín dụng
A Khái niệm: Rủiro tín dụng là loại rủi ... và cho vay. Giá cả của tài sản đem
a Nhận dạng rủiro tỷ giá trong hoạt động đầutư tài chính và chứng
khoán:
Rủiro tỷ giá trong hoạt động đầutư thường phát sinh đối với công ty
đa quốc gia ... đổi)
- Rủiro thanh khoảntrongđầutư tài chính xuất phát từ sự suy giảm
thanh khoản của các tài sản trongtrong danh mục đầutư tài chính,
dẫn tới nguy cơ người nắm giữ tài sản đầutư tài...