Khóa luận tốt nghiệp giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng vốn lưu động tại công ty TNHH XNK và đầu tư nam việt phát

BỘ GIÁO DỤC ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI: GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XUẤT NHẬP KHẨU VÀ ĐẦU TƢ NAM VIỆT PHÁT SINH VIÊN THỰC HIỆN MÃ SINH VIÊN CHUYÊN NGÀNH HÀ NỘI – 2014 : NGUYỄN HỒNG NHUNG : A19548 : TÀI CHÍNH BỘ GIÁO DỤC ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC THĂNG LONG -o0o - KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI: GIẢI PHÁP NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XUẤT NHẬP KHẨU VÀ ĐẦU TƢ NAM VIỆT PHÁT Giáo viên hƣớng dẫn Sinh viên thực Mã sinh viên Chuyên ngành : Ths Nguyễn Hồng Nga : Nguyễn Hồng Nhung : A19548 : Tài HÀ NỘI – 2014 Thang Long University Library LỜI CÁM ƠN Trong suốt thời gian tìm hiểu hồn thành khố luận tốt nghiệp, em nhận giúp đỡ động viên nhiệt tình từ gia đình, bạn bè nhà trường Trước hết, em xin gửi lời cảm ơn chân thành tới Thạc Sĩ Nguyễn Hồng Nga - giáo viên trực tiếp hướng dẫn khố luận em Cơ cho em nhiều lời khuyên để có số liệu cần thiết q trình phân tích Hơn nữa, cô dành nhiều thời gian, tâm huyết bảo em suốt trình nghiên cứu, tìm hiểu, thực hồn thành khố luận Em xin gửi lời cảm ơn đến toàn thầy cô giảng dạy trường Đại học Thăng Long, đặc biệt thầy cô khoa Kinh tế - Quản lý trường tạo điều kiện tận tình truyền đạt cho em kiến thức bổ ích, giúp em hồn thiện hơn, hiểu biết sâu chuyên ngành học mình, qua tạo sở tiền đề để em hồn thành tốt khố luận Bên cạnh đó, em xin chân thành cảm ơn Công ty Trách nhiệm hữu hạn Xuất nhập Đầu tư Nam Việt Phát - nơi em thực tập nói chung tập thể phịng Tài - Kế tốn Cơng ty nói riêng hướng dẫn, giúp đỡ, truyền đạt kinh nghiệm xử lý tình phát sinh thực tế để em có hội hiểu thêm thị trường sản xuất - kinh doanh Cuối cùng, em xin gửi lời cảm ơn đến thành viên gia đình em người bạn bên cạnh giúp đỡ, ủng hộ em để em có thêm niềm tin động lực hồn thành tốt khố luận Em xin chân thành cảm ơn! LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan Khóa luận tốt nghiệp tự thân thực có hỗ trợ từ giáo viên hướng dẫn khơng chép cơng trình nghiên cứu người khác Các liệu thông tin thứ cấp sử dụng Khóa luận có nguồn gốc trích dẫn rõ ràng Tơi xin chịu hoàn toàn trách nhiệm lời cam đoan này! Sinh viên Nguyễn Hồng Nhung Thang Long University Library MỤC LỤC CHƢƠNG CƠ SỞ LÝ THUYẾT VÀ NGHIÊN CỨU THỰC TIỄN VỀ HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TRONG DOANH NGHIỆP 1.1 Tổng quan vốn vốn lƣu động doanh nghiệp 1.1.1 Khái niệm vốn lưu động .1 1.1.2 Phân loại vốn lưu động .1 1.1.3 Vai trò VLĐ hoạt động SXKD doanh nghiệp 1.1.4 Đặc điểm VLĐ Doanh nghiệp 1.1.5 Kết cấu Vốn lưu động nhân tố ảnh hưởng đến kết cấu Vốn lưu động doanh nghiệp 1.2 Quản lý VLĐ Doanh nghiệp 1.2.1 Các chiến lược quản lý VLĐ Doanh nghiệp 1.2.2 Quản lý tiền 1.2.3 Quản lý hàng tồn kho 10 1.2.4 Quản lý khoản phải thu 12 1.3 Hiệu sử dụng vốn lƣu động doanh nghiệp 13 1.3.1 Khái niệm hiệu sử dụng vốn lưu động 13 1.3.1 Các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 14 1.3.2 Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp 17 1.4 Tổng quan nghiên cứu thực tiễn hiệu sử dụng vốn lƣu động doanh nghiệp 24 CHƢƠNG THỰC TRẠNG HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XUẤT NHẬP KHẨU VÀ ĐẦU TƢ NAM VIỆT PHÁT 26 2.1 Q trình hình thành phát triển Cơng ty TNHH XNK Đầu tƣ Nam Việt Phát 26 2.1.1 Cơ cấu tổ chức Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát 27 2.1.2 Chức năng, nhiệm vụ phận 27 2.2 Phân tích khái quát hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty TNHH XNK đầu tƣ Nam Việt Phát 30 2.2.1 Đặc điểm ngành nghề hoạt động kinh doanh CôngTy TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát 30 2.2.2 Kết hoạt động sản xuất kinh doanh công ty XNK Đầu tư Nam Việt Phát 30 2.3 Thực trạng sử dụng vốn lƣu động hiệu sử dụng vốn lƣu động công ty TNHH XNK Đầu tƣ Nam Việt Phát 40 2.3.1 Chính sách quản lý vốn lưu động công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát 40 2.3.2 Cơ cấu vốn lưu động công ty 41 2.3.3 Phân tích tiêu phản ánh hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát .45 2.3.4 Phân tích hiệu sử dụng phận cấu thành vốn lưu động .53 2.4 Đánh giá hiệu quản lý VLĐ công ty TNHH XNK Đầu tƣ Nam Việt Phát 61 2.4.1 Những kết đạt 61 2.4.2 Một số hạn chế nguyên nhân .64 CHƢƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XUẤT NHẬP KHẨU VÀ ĐẦU TƢ NAM VIỆT PHÁT .67 3.1 Định hƣớng phát triển Công ty TNHH XNK Đầu tƣ Nam Việt Phát thời gian tới 67 3.2 Các giải pháp nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh Công ty Nam Việt Phát 68 3.2.1 Tăng cường hiệu sử dụng tiền khoản tương đương tiền 68 3.2.2 Tăng cường hiệu sử dụng khoản phải thu ngắn hạn 69 3.2.3 Quản lý hiệu hàng tồn kho 72 3.2.4 Các giải pháp khác 74 3.3 Những kiến nghị Nhà nƣớc 76 Thang Long University Library DANH MỤC VIẾT TẮT Ký hiệu viết tắt Tên đầy đủ GVHB Giá vốn hàng bán TNHH Trách nhiệm hữu hạn TSNH Tài sản ngắn hạn TSDH Tài sản dài hạn XNK Xuất nhập VCSH Vốn chủ sở hữu VLĐ Vốn lưu động DANH MỤC CÁC BẢNG Bảng 2.1 Báo cáo kết sản xuất kinh doanh năm 2011 - 2013 .31 Bảng 2.2 Cơ cấu vốn Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát năm 2011 – 2013 .36 Bảng 2.3 Mức độ tự chủ tài Cơng ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát .40 Bảng 2.4 Cơ cấu tài sản ngắn hạn Công ty Nam Việt Phát giai đoạn 2011 – 2013 .41 Bảng 2.5 Cơ cấu Nợ ngắn hạn Công ty Nam Việt Phát .44 Bảng 2.6 Các số ROS, ROA, ROE qua năm 46 Bảng 2.7.Bảng Tỷ suất sinh lời tài sản Công ty Nam Việt Phát .48 Bảng 2.8 Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu Công ty Nam Việt Phát 49 Bảng 2.9 Bảng Phân tích hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn .54 Bảng 2.10 Chỉ tiêu đánh giá khoản phải thu khách hàng .59 Bảng 2.11 Thời gian quay vịng tiền trung bình 60 Bảng 3.1 Danh sách nhóm rủi ro 70 Bảng 3.2 Danh sách nhóm rủi ro Công ty XNK Đầu tư Nam Việt Phát 71 Bảng 3.3 Chi phí lần đặt hàng .73 Bảng 3.4 Bảng thống kê chi phí bảo quản 73 Thang Long University Library DANH MỤC CÁC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 2.1 Biểu đồ doanh thu, GVHB, lợi nhuận Nam Việt Phát 32 Biểu đồ 2.2 Cơ cấu tài sản Công ty Nam Việt Phát giai đoạn 2011 – 2013 37 Biểu đồ 2.3 Cơ cấu vốn Công ty Nam Việt Phát 39 Biểu đồ 2.4 Cơ cấu vốn ngắn hạn Công ty Nam Việt Phát 44 Biểu đồ 2.5 Chỉ tiêu ROS Công ty Nam Việt Phát .46 Biểu đồ 2.6 Khả toán ngắn hạn Công ty Nam Việt Phát 51 Biểu đồ 2.7 Khả tốn nhanh Cơng ty Nam Việt Phát 52 Biểu đồ 2.8 Khả tốn tức thời Cơng ty Nam Việt Phát .53 Biểu đồ 2.9 Vòng quay VLĐ thời gian luân chuyển VLĐ công ty TNHH Nam Việt Phát 54 Biểu đồ 2.10 Tỷ suất sinh lời VLĐ 55 Biểu đồ 2.11 Hàm lượng VLĐ Công ty Nam Việt Phát .56 Biểu đồ 2.12 Vòng quay hàng tồn kho Công ty Nam Việt Phát 58 Biểu đồ 2.13 Vòng quay khoản phải trả Công ty Nam Việt Phát 60 DANH MỤC CÁC HÌNH Hình 1.1.Chính sách quản lý cấp tiến Hình 1.2 Chính sách quản lý thận trọng Hình 1.3 Mơ hình lượng đặt hàng kinh tế 11 Hình 1.4 Mơ hình tồn kho EOQ 12 Hình 2.1 Chính sách quản lý vốn lưu động 40 DANH MỤC SƠ ĐỒ Sơ đồ 2.1 Cơ cấu tổ chức Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát 27 LỜI MỞ ĐẦU Lý chọn đề tài Hội nhập kinh tế quốc tế xu khách quan mà khơng quốc gia phát triển khơng tham gia vào q trình Nắm bắt xu chung thời đại, từ năm 1986 đến nay, Việt Nam tiến hành công đổi đẩy mạnh hội nhập kinh tế quốc tế với phương châm “đa dạng hóa, đa phương hóa quan hệ đối ngoại” Đồng hành với việc mở hội mới, khơng khó khăn thách thức đến với Việt Nam, đặc biệt với doanh nghiệp hoạt động lĩnh vực sản xuất kinh doanh Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát mà em lựa chọn thực tập doanh nghiệp hoạt động lĩnh vực sản xuất kinh doanh xe gắn máy Nam Việt Phát ngày cố gắng bước phát triển để đưa sản phẩm tốt đến tay người tiêu dùng Tuy đạt nhiều thành công thị trường xe gắn máy, Nam Việt Phát phải đối mặt trực tiếp với nhiều sức ép từ cạnh tranh gay gắt đối thủ ngành, gánh nặng thuế phí hay giá nguyên vật liệu đầu vào trở nên đắt đỏ Hoạt động Cơng ty Nam Việt Phát sản xuất xe gắn máy, để tiếp tục khẳng định nâng cao vị thị trường, ngồi việc sáng tạo kinh doanh, tận dụng phát triển công nghệ đại, biết nắm bắt hội, tranh thủ lợi thương mại Cơng ty Nam Việt Phát cần trọng vào hoạt động quản lý vốn cách hiệu Là sinh viên học chuyên ngành Tài Chính trường Đại học Thăng Long, trình tìm hiểu hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát, em nhận thấy tầm quan trọng thiếu hoạt động quản lý kinh doanh Cơng ty việc phân tích trạng sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp Thơng qua việc phân tích Cơng ty có sở để đưa giải pháp thích hợp để điều chỉnh hoạt động doanh nghiệp mình, nhận đâu khoản đầu tư hợp lý, đâu khoản sử dụng chưa hợp lý chiến lược quản lý sử dụng vốn lưu động Bằng kiến thức tài doanh nghiệp học tích lũy thời gian học tập trường Đại học Thăng Long giúp đỡ giáo viên hướng dẫn – Thạc sĩ Nguyễn Hồng Nga, em lựa chọn đề tài khóa luận “Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát” Mục tiêu nghiên cứu Khóa luận tiến hành nghiên cứu thực tiễn sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát, từ đề xuất giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty Thang Long University Library Cuối cùng, Công tác quản lý khoản phải thu Công ty cịn Cơng ty chưa xây dựng hệ thống sách tín dụng khách hàng cách rõ ràng, hợp lý Trong Công ty phải tạm ứng trước cho nhà sản xuất người bán Cơng ty lại cho người mua trả chậm với giá trị lớn thời gian thu dài gây nhiều bất lợi với Cơng ty KẾT LUẬN CHƢƠNG Chương trình bày toàn vấn đề thực trạng hiệu sản xuất kinh doanh Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát giai đoạn 2011 - 2013 Dựa việc phân tích tình hình sản xuất kinh doanh thực tế Công ty, kết hợp với lý luận sở chương 1, chương đưa nhận xét, đánh giá tổng quan nhất, so sánh hoạt động sản xuất kinh doanh Cơng ty với doanh nghiệp khác tình hình doanh nghiệp Việt Nam giai đoạn Trên sở phân tích - đánh giá - nhận xét - so sánh nêu, dựa kết hạn chế Công ty giai đoạn 2011 - 2013, để khắc phục nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh Công ty, chương đưa đưa số giải pháp cho vấn đề nghiên cứu Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát 66 CHƢƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XUẤT NHẬP KHẨU VÀ ĐẦU TƢ NAM VIỆT PHÁT 3.1 Định hƣớng phát triển Công ty TNHH XNK Đầu tƣ Nam Việt Phát thời gian tới Với trình 10 năm hoạt động lĩnh vực lắp ráp xe gắn máy, Công ty Nam Việt Phát đạt nhiều thành tựu đáng kể; sản phẩm doanh nghiệp người tiêu dùng ngày tin yêu chiếm thị phần ồn định thị trường xe gắn máy vốn có nhiều cạnh tranh Hiện Nam Việt Phát tiếp tục mở rộng nguồn vốn để phát triển hoạt động sản xuất kinh doanh hoàn thiện hệ thống quản lý chất lượng theo tiêu chuẩn quốc tế nhằm thỏa mãn nhu cầu khách hàng Với tiêu chí: “Đưa sản phẩm phù hợp đến đối tượng khách hàng”, Công ty trọng vào vấn đề sau: Thứ nhất, Công ty dùng nguồn linh kiện đáng tin cậy Nhập linh kiện đầu vào sản xuất xe máy bước bước bắt đầu quan trọng Đầu vào tiền đề cho hoạt động sản xuất kinh doanh, định đến chi phí sản xuất, giá thành sản phẩm đầu ra, đặc biệt việc muốn giảm giá thành, hạ thấp chi phí với chất lượng sản phẩm ngày nâng cao điều kiện tiên cho phát triển doanh nghiệp Công ty Nam Việt Phát Công ty thường lựa chọn lại động phù hợp với loại hình xe Cơng ty Việc lựa chọn động khơng xác làm sai hỏng khâu sau Do đó, Cơng ty ln đảm bảo sản phẩm đầu vào Các loại động nhập nguyên từ thị trường Trung Quốc với qui trình kiểm tra chất lượng nghiêm ngặt Thứ hai, Công ty nỗ lực xây dựng xưởng lắp ráp với công nghệ đại Dự định bước ngoặt lớn Cơng ty Nam Việt Phát có nhà máy cho riêng mà khơng phải th ngồi Nam Việt Phát dễ dàng quản lý, kiểm tra, rà sốt khâu sản xuất Hơn nữa, Cơng ty chủ động việc; chi phí việc lại, vận chuyển, thuê nhân công giảm Quan trọng Công ty chứng minh khả hoạt động sản xuất kinh doanh Công ty ngày phát triển để mang tới đổi mới, khẳng định thương hiệu Thứ ba, Công ty thay đổi cấu tổ chức để phù hợp với công việc năm Trong cơng tác quản trị, Cơng ty bước hồn thiện máy quản lý, nhân để vượt khó, xếp lại phòng ban để đạt hiệu cao công việc Xây dựng đội ngũ công nhân lành nghề có ý thức trách nhiệm cao cơng việc Ban giám đốc kiểm sốt tốt chi phí phát sinh chiến lược kinh 67 Thang Long University Library doanh phù hợp linh hoạt nhằm tăng hiệu hoạt động Kèm theo đó, Cơng ty cần phải quản lý tốt chi phí phát sinh, tranh thủ khoản vốn vay cho hoạt động sản xuất doanh nghiệp Thứ tư, Công ty coi việc định hướng vào khách hàng trung tâm hoạt động kinh doanh, yếu tố chiến lược định tồn phát triển Công ty tương lai Nhằm giữ vững mở rộng thị trường, thu hút khách hàng Công ty cố gắng tìm hiểu nhu cầu tương lai khách hàng để đáp ứng ngày tốt nhu cầu khách hàng Đầu tiên việc nâng cao sức mạnh nội lực để phát triển, củng cố sức mạnh đội ngũ quản lý, đẩy mạnh đào tạo phát triển nhân Hơn nữa, Công ty cố gắngổn định phát triển thị trường truyền thống, không ngừng mở rộng thị trường khu vực có nhiều tiềm năng.Cuối chủ động phối hợp với nhà cung cấp để tìm giải triệt để nguyên nhân có nguyên vật liệu không phù hợp Cuối cùng, Công ty cố gắng giữ gìn phát triển thương hiệu Nam Việt Phát Các DN giới từ lâu nhận biết sâu sắc thương hiệu tài sản to lớn Nó đem lại phát triển, nâng cao lợi cạnh tranh, tạo danh tiếng lợi nhuận Không DN không bỏ công sức để tạo dựng phát triển thương hiệu tài năng, trí tuệ…của nhiều hệ Trải qua 10 năm hoạt động nghề, Công ty Nam Việt Phát hiểu rõ giá trị thương hiệu đem lại cho Cơng ty gì? Hiện nay, DN Việt Nam đua tạo dựng thương hiệu cho Với thương hiệu Nam Việt Phát mang lại Cơng ty có bước phát triển đổi sản phẩm để có chất lượng, khác biệt thỏa mãn nhu cầu khách hàng 3.2 Các giải pháp nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh Công ty Nam Việt Phát 3.2.1 Tăng cường hiệu sử dụng tiền khoản tương đương tiền Dòng tiền ví “mạch máu” ni sống “cơ thể” doanh nghiệp Doanh nghiệp khỏe mạnh dòng tiền “ra, vào” cách hợp lý Nếu quản lý dịng tiền khơng tốt gây “đột quỵ” lúc kể doanh nghiệp làm ăn phát đạt Tình hình kinh tế khó khăn, lực cầu xuống khiến khơng DN lao đao khơng có đầu cho sản phẩm, khơng quay vịng dịng vốn… Tuy nhiên, khơng phải khó khăn mà DN gặp phải Ngay DN ăn nên làm căng thẳng khơng tình hình dịng tiền quay vịng q chậm, chí bị thất thoát dễ dẫn đến rủi ro phát sinh khác chậm tốn cơng nợ, tốn chi phí vay ngân hàng… 68 Công ty Nam Việt Phát kinh doanh hiệu với sản phẩm dịch vụ khách hàng đón nhận nồng nhiệt DN khơng ngừng mở rộng mạng lưới để tiếp cận với khách hàng tốt Lợi nhuận hàng tháng sổ sách tăng Nam Việt Phát gặp nhiều khó khăn dự trữ đủ lượng tiền mặt trả tiền nguyên vật liệu đầu vào trả lương cho nhân viên đợt cuối tháng… Điều cho thấy thời gian vừa qua, Công ty Nam Việt Phát tập trung thúc đẩy bán hàng tìm kiếm doanh số mà chưa quan tâm nhiều đến việc quản lý tiền cho hiệu Áp dụng giải pháp quản lý dịng tiền hiệu khơng giúp DN tiết giảm chi phí điều hành, chi phí hội mà cịn gia tăng giá trị cho dịng vốn Do đó, Cơng ty Nam Việt Phát sử dụng sách sau để quản lý dịng tiền hiệu quả:  Cơng ty nên xác định mức dự trữ tiền mặt hợp lý tối ưu giúp cơng ty đảm bảo khả toán nhanh nhiều trường hợp đồng thời hạn chế làm chi phí hội việc nắm giữ tiền mặt Công ty nên sử dụng mơ hình Baumol để xác định mức dự trữ tiền tối ưu cho năm kế hoạch  Bên cạnh đó, Công ty phải tự xác định cấu vốn hợp lý Trong đó, nguồn vốn dùng để trì hoạt động Công ty nên sử dụng từ nguồn vốn tự có, sử dụng vốn từ bên ngồi (đi vay) vào mở rộng sản xuất nhằm tăng doanh thu, hạn chế sử dụng vốn vay ngắn hạn ngân hàng để mua sắm tài trợ cho tài sản cố định, tài sản dài hạn phải mua sắm tài trợ nguồn vốn dài hạn  Công ty nên tập trung sản xuất, kinh doanh theo nguyên lý tỷ lệ 80/20 Qua thực tiễn, doanh nghiệp trì 80% dịng tiền tạo từ 20% khoản mục hoạt động sản xuất kinh doanh thường chịu rủi ro khoản chủ động kiểm sốt chủ yếu dịng tiền Vì đó, cần quản lý tốt 20% mục hoạt động kiểm sốt tốt tới 80% dịng tiền  Cơng ty cần phải thường xun phân tích hoạch định, cân đối dịng tiền để chủ động cho nhu cầu hoạt động tương lai.Cơng tác phân tích dòng tiền giúp xác định dư tiền (sử dụng vốn chưa hiệu quả) thiếu tiền (mất khoản) dịng tiền thời điểm Cơng việc địi hỏi phải phân tích, đánh giá hoạt động Cơng ty tác động bên ngồi có ảnh hưởng đến dòng tiền ra, vào doanh thu bán hàng, hàng tồn kho, nợ phải trả, khoản chi phí Từ máy tài Cơng ty tìm nguyên nhân giải pháp để khắc phục, phòng tránh nguy tái diễn 3.2.2 Tăng cường hiệu sử dụng khoản phải thu ngắn hạn Theo phân tích chương 2, sách quản trị khoản phải thu Cơng ty số hạn chế Mặc dù vòng quay khoản phải thu tăng với 69 Thang Long University Library thời gian thu nợ trung bình giảm năm 2013 khoản phải thu Công ty tăng qua năm, đặc biệt khoản phải thu khách hàng, gây ảnh hưởng đến hiệu sử dụng tài sản ngắn hạn nói riêng hiệu sử dụng tài sản nói chung Hơn nữa, hình thức bán hàng trả chậm hay mua bán chịu trở thành biện pháp mà Công ty sử dụng để thu hút khách hàng Tuy nhiên, điều lại làm tăng khoản phải thu Cơng ty khơng có biện pháp quản lý hiệu khiến lượng vốn bị chiếm dụng ngày nhiều, chí khơng thu hồi lại làm nguồn vốn kinh doanh Công ty Nam Việt Phát sử dụng sách nới lỏng tín dụng, bán trả chậm để tiêu thụ nhiều hàng hóa Từ số liệu phân tích trên, ta thấy lượng vốn mà Công ty bị chiếm dụng lớn nhiều so với lượng vốn mà công ty chiếm dụng doanh nghiệp khác Vì vậy, Cơng ty cần có biện pháp để đẩy mạnh cơng tác thu hồi nợ tăng cường quản trị khoản phải thu khách hàng  Xây dựng hệ thống thơng tin tín dụng khách hàng Công ty sử dụng thông tin tín dụng khách hàng từ số phận kế toán phận kinh doanh Những thông tin cần thiết phải thu thập để lưu lại là: thời gian khách hàng giao dịch với Công ty, tiêu chí thể lực tài khách hàng như: khả toán, tỷ lệ khoản phải trả tổng nợ ngắn hạn, doanh thu, lợi nhuận; thông tin thời hạn trả nợ hạn, q hạn; doanh số nợ Hoặc Cơng ty đánh giá tín dụng khách hàng theo năm tiêu chí áp dụng khách hàng ngân hàng thương mại như: lực, vốn, chấp hay bảo lãnh, điều kiện kinh tế tổng thể môi trường ảnh hưởng đến khả kinh doanh khách hàng Bảng 3.1 Danh sách nhóm rủi ro Nhóm rủi ro Tỷ lệ doanh thu không thu hồi đƣợc ƣớc tính ( ) Tỷ lệ khách hàng thuộc nhóm rủi ro ( ) 0–1 35 – 2,5 30 2,5 – 20 4–6 10 >6 (Nguồn: uản trị tài doanh nghiệp đại) Dựa vào tiêu chí thu nhập tổng hợp lại hệ thống thơng tin tín dụng khách hàng để Công ty đưa định có cấp tín dụng hay sách thương mại cho khách hàng hay không Để thực điều này, Công ty nên sử 70 dụng phương pháp phân nhóm khách hàng theo mức độ rủi ro Theo phương pháp khách hàng Cơng ty chia thành nhóm bảng 3.1 Như vậy, khách hàng thuộc nhóm mở tín dụng mà không cần phải xem xét nhiều vị khách hàng xem xét năm lần Các khách hàng thuộc nhóm cung cấp tín dụng thời hạn định vị khách hàng xem xét lại năm hai lần Và tương tự vậy, Công ty xem xét đến nhóm 3, 4, Để giảm tổn thất xảy ra, Cơng ty phải u cầu khách hàng nhóm tốn tiền nhận hàng Dựa vào bảng trên, Công ty Nam Việt Phát phân loại đối tượng khách hàng theo nhóm sau: Bảng 3.2 Danh sách nhóm rủi ro Công ty XNK Đầu tƣ Nam Việt Phát Nhóm rủi ro Khách hàng Đại lý cấp Công ty lớn hay bạn hàng lâu năm Cửa hàng bán buôn quy mô nhỏ Cá nhân mua hàng để bán lẻ Khách lẻ mua trực tiếp nhận tiền sau vận chuyển Khách lẻ mua trực tiếp cửa hàng Dựa vào tình hình kinh doanh Cơng ty, em đưa bảng 3.2 đối tác kinh doanh Cơng ty Nam Việt Phát Nhìn vào bảng này, ta thấy nhóm Cơng ty Nam Việt Phát áp dụng sách mở tín dụng đại lý cấp Công ty lớn khác làm việc lâu năm Việc dựa hoạt động, uy tín Cơng ty từ năm trước Nhóm phần lớn Cơng ty người làm việc vài năm trở lại khả toán họ khiến Cơng ty áp dụng mở tín dụng nhiên có gia hạn tốn định Đối với nhóm có trường hợp Trường hợp đối tượng giao hàng năm trở lại cho họ nợ 50% số tiền tốn hóa đơn giao hẹn ngày toán Trường hợp đối tượng làm việc năm toán hết số tiền nhận hàng Các nhóm 4,5 hầu hết người bán lẻ cá nhân ln tốn trực tiếp mua hàng  Công ty cần đưa biện pháp quản lý khoản phải thu cách chặt chẽ hiệu Công ty nên chuẩn bị sẵn sàng chứng từ cần thiết khoản nợ đến hạn toán nhằm thực kịp thời thủ tục toán Bên cạnh đó, Cơng ty cần nhắc nhở, đơn đốc khách hàng toán khoản 71 Thang Long University Library nợ đến hạn, tránh để tình trạng nợ khó đòi nhiều làm giảm khả hoạt động tài sản Công ty cần tổ chức đội ngũ cán chuyên thực việc đôn đốc thu hồi nợ hạn không đơn phận kế tốn phụ trách tốn phịng tài - kế tốn Đồng thời, Cơng ty cần tính tốn trích lập khoản dự phịng phải thu khó địi thật hợp lý để bảo tồn vốn lưu động Công ty, giúp cho hoạt động sản xuất kinh doanh diễn liên tục, mang lại hiệu cao 3.2.3 Quản lý hiệu hàng tồn kho Như phân tích chương 2, hàng tồn kho Công ty chiếm tỷ trọng cao giai đoạn 2011 – 2013 chủ yếu tồn đọng thành phẩm Với lượng trữ hàng hóa nhiều Cơng ty phải dành khoản chi phí lớn cho việc cất trữ bảo quản Hàng tồn kho tồn đọng lớn khiến cho khả tốn nhanh Cơng ty mức nhỏ Ngồi ra, vịng quay hàng tồn kho chậm khiến cho vòng quay tiền dài, ảnh hưởng đến hiệu kinh doanh chung tồn cơng ty Do vậy, việc cấp thiết mà Nam Việt Phát phải làm có phương pháp quản lý hàng tồn kho thật tốt, phương pháp là:  Hồn thiện công tác dự báo thị trường để xác định lượng hàng tồn kho phù hợp cho chủng loại xe nhằm cung ứng kịp thời cho hoạt động kinh doanh, tránh trường hợp bị thiếu hụt hay thừa thải gây lãng phí  Lập kế hoạch cho hoạt động sản xuất kinh doanh sở tình hình năm báo cáo, chi tiết số lượng theo tháng, quý Luôn kểm tra kỹ chất lượng nguyên vật liệu nhập về, phát hàng chất lượng cần đề nghị với nhà cung cấp để đổi hàng đền bù thiệt hại cho Công ty  Bảo quản tốt hàng tồn kho Hàng tháng kế toán thủ kho cần đối chiếu sổ sách, phát số hàng cịn tồn đọng để xử lý, tìm biện pháp để giải phóng số hàng hóa tồn đọng để nhanh chóng thu hồi vốn  Lựa chọn nhà cung cấp uy tín có sách tín dụng thương mại sách chiết khấu toán cao nhằm ổn định nguồn cung cấp thiết bị đầu vào tận dụng vốn họ  Đối với thành phẩm tồn kho, Công ty muốn đẩy nhanh lượng hàng bán nhiều hơn, ngắn hạn áp dụng số biện pháp như: giảm giá, ký gửi hàng nơi bán, bán hàng tồn kho khơng cịn phục vụ cho hoạt động SXKD… Còn dài hạn, Công ty cần quản lý chặt chẽ đơn đặt hàng để lên kế hoạch sản xuất hợp lý, tránh sản phẩm dư thừa nhiều Ngoài biện pháp đó, Cơng ty 72 nên tăng cường quản lý chuỗi cung ứng sản phẩm mình, việc quản lý chuỗi cung ứng có hiệu lâu dài  Cuối Cơng ty nên áp dụng mơ hình quản lý hàng tồn kho theo mơ hình EOQ để quản lý nguyên vật liệu nhập tồn kho Công ty nên xác định mức đặt hàng tối ưu cho trước bắt đầu chu kì kinh doanh Do tính chất loại hình cơng ty thương mại lắp ráp nên có nhiều vật tư mà cơng ty cần phải tính đến Vì phạm vi cần nghiên cứu em xin lấy ví dụ ứng dụng mơ hình EOQ vào loại hình vật tư Công ty động nguyên chiếc- Vật tư quan trọng cấu thành nên xe máy Áp dụng mơ hình EOQ:  Đơn vị tính sản phẩm: Chiếc  Giá mua vào: 1.950.000đ/chiếc  Nhu cầu động năm 2013 S 1062 Với mức tăng trưởng dự kiến năm đạt 20% ta ước lượng Nhu cầu động cho năm 2014 = 1062 x 125% = 1328 Bảng 3.3 Chi phí lần đặt hàng Đơn vị tính: đồng STT Loại chi phí Giao dịch: điện thoại, giấy tờ, hội họp, di chuyển Quản lý Kiểm tra Thanh toán Tổng Thành tiền 900.000 800.000 1.000.000 500.000 3.200.000 (Nguồn: Phịng tài chính- kế tốn) Vậy O 3.200.000 đồng Bảng 3.4 Bảng thống kê chi phí bảo quản Đơn vị tính: đồng STT Loại chi phí Chú thích 1000/chiếc 2000/chiếc Thành tiền 1.062.000 2.124.000 186.500.000 0,1% 207.090 10% 20.709.000 210.602.090 (Nguồn: Phịng tài chính- kế tốn) Bốc xếp Bảo dưỡng Bảo hiểm Hao hụt, hư hỏng Lãi yêu cầu hàng năm Tổng 73 Thang Long University Library Vậy Tổng chi phí bảo quản = 158.586 (đồng) Tổng sản phẩm C= Từ khối lượng đặt hàng tối ưu Cơng ty là: S O Q* =√ C 1328 3.200.000 =√ 198.31 = 232 (Chiếc) Số lần đặt hàng: N= 1328 232 (lần) = 5,72 Suy ra, Tổng chi phí tồn kho năm là: TC= Q C+ S Q O = 507.580.216.767 (đồng) Vậy chi phí tồn kho năm TCmin 507.580.216.767 đồng 3.2.4 Các giải pháp khác *Đẩy mạnh công tác nghiên cứu thị trường Để tổ chức nghiên cứu thị trường thành công đạt mục tiêu đề ra, Công ty phải thực đầy đủ nội dung sau: + Nghiên cứu khách hàng: Khách hàng Công ty lại khác đối tượng, tầng lớp nhu cầu Nếu Công ty biết nhu cầu khách hàng mẫu mã, sản phẩm, giá cả, hấp dẫn quảng cáo, hiểu rõ khách hàng mua sắm đáp ứng nhu cầu khách hàng Tuy nhiên công ty đáp ứng hết tất tập khách hàng khác toàn xã hội Chính Cơng ty cần xác định rõ đâu tập khách hàng mà Công ty cần quan tâm theo đuổi Về có hai đối tượng khách hàng mà Công ty quan tâm cả:  Khách hàng truyền thống: Là lực lượng mua hàng thường xuyên Công ty, đối tượng khách hàng quan trọng Đối với Công ty Nam Việt Phát mặt hàng đặc thù xe gắn máy, nhu cầu thay đổi tương đối nhanh nên Công ty phải tìm hiểu thật kỹ đối tượng khách hàng từ có điều chỉnh phù hợp với điều kiện kinh tế động phù hợp với phát triển lên quy mơ kinh doanh Cơng ty Tìm hiểu khách hàng truyền thống để đáp ứng tốt nhu cầu họ, tạo cho họ có lơị ích tối đa tiêu dùng sản phẩm xe máy Cơng ty, sở Cơng ty thu thêm lợi nhuận  Khách hàng tiềm năng: Là tập khách hàng có xu hướng mua hàng Công ty tương lai Đối với Công ty Nam Việt Phát cần phải ý tới thị 74 trường ngoại thành thị truờng mà Cơng ty có xu hướng xâm nhập thời gian tới Các điểm cần quan tâm mức thu nhập, sức mua, phong tục tập quán vùng có khác biệt so với Hà nội, để từ có định xác việc mở rộng thị trường kinh doanh + Nghiên cứu đối thủ cạch tranh: Cạnh tranh kinh tế thị trường tránh khỏi Việc nghiên cứu đối thủ cạch tranh địi hỏi Cơng ty cần tìm hiểu vấn đề sau: Mặt hàng kinh doanh, chất lượng, giá công ty đối thủ cạnh tranh Các đợt khuyến mại, quảng cáo xúc tiến bán họ tổ chức Các loại hình dịch vụ phục vụ khách hàng mà Cơng ty họ áp dụng Lợi mà khách hàng có tiêu dùng sản phẩm họ Tình hình nguồn lực đối thủ cạnh tranh, việc tìm hiểu cần phải ý tới nguồn nhân lực mà họ có nguồn tài họ sử dụng kinh doanh Tất thông tin Công ty phải có đánh giá, so sánh mặt mạnh, lợi so với đối thủ để có định đắn tiêu thụ hàng hoá, quảng cáo khuyếch trương cần phải làm bật mặt mạnh để khắc sâu vào tâm lý người tiêu dùng hình ảnh sản phẩm Thực tế cho thấy hoạt động Cơng ty Nam Việt Phátcịn chưa sâu nghiên cứu kỹ đối thủ cạnh tranh, yếu điểm quy mô sản xuất nhỏ mang lại, với hạn chế vốn công ty đầu tư vào nghiên cứu thị trường công ty lớn sản xuất mặt hàng HONDA *Phân bố lại mạng lưới kinh doanh hợp lý Về thực chất Công ty Nam Việt Phátchưa xây dựng hệ thống phân phối hợp lý đảm bảo mối liên hệ chặt chẽ kênh phân phối với Công ty Công ty cần cử nhân viên quản lý khu vực, người phải nắm tình hình tất đại lý, cửa hàng Công ty phân phối Các thông tin đưa cách đầy đủ, xác để nhà quản trị tổng hợp phân tích sau đưa định đắn  Mở rộng thị trường tiêu thụ Hiện Cơng ty Nam Việt Phát chưa có Phịng thị trường, hoạt động nghiên cứu thị trường, tìm hiểu thị trường nhân viên Phòng kinh doanh tiếp thị đảm nhận Việc cần thiết phải tách riêng Phòng thị trường khỏi phòng kinh doanh tiếp thị Đặc biệt Công ty Nam Việt Phát triển khai giai đoạn dự án mở rộng thị trường vào tỉnh phía Nam, Cơng ty phải cử người có kinh nghiệm thị trường tìm hiểu nhu cầu sở thích thu nhập tầng lớp dân cư Hiện Công ty hướng tới tầng lớp khách hàng có thu nhập trung bình thấp tập trung đồng sơng Cửu Long Như việc phân phối sản phẩm cho đại 75 Thang Long University Library lý, Công ty tư nhân kinh doanh mặt hàng xe máy cần trọng phân tích đánh giá tỉ mỉ nhằm chiếm thị trường tương lai Nếu biện pháp thực tốt Công ty Nam Việt Phát bước chiếm lĩnh thị trường, nâng cao thị phần, bước thực thành công chiến lược đề tới năm 2020 Công ty Nam Việt Phát trở thành 10 Công ty dẫn đầu thị phần thị trường xe máy toàn quốc 3.3 Những kiến nghị Nhà nƣớc Theo hướng dẫn Bộ Tài văn số 10154TC/ TCT thu thuế theo tỷ lệ nội địa hố xe gắn máy hai bánh có hiệu lực từ ngày 25/10/2001 Nhà nước nên:  Thứ nhất: Việc yêu cầu doanh nghiệp phải tự đầu tư sản xuất số chi tiết phụ tùng với tỷ lệ nội địa hoá tối thiểu mức 20% nhằm tránh tình trạng lắp ráp thương mại tuý Nhưng nâng cao tỷ lệ lên mức 80% tức doanh nghiệp phải đầu tư sản xuất khép kín hầu hết chi tiết, phụ tùng xe máy không phù hợp với xu hướng phát triển công nghiệp xe máy nói riêng cơng nghiệp chế tạo nói chung nước khu vực giới Vì cần hiểu tỷ lệ nội địa hố phải đạt mức 80% sở phân công, hợp tác sở sản xuất xe máy hoàn chỉnh sở sản xuất chi tiết, phụ tùng xe máy  Thứ hai: Việc ban hành danh mục phụ tùng xe máy nhập không hưởng sách ưu đãi theo tỷ lệ nội địa hố nhằm kích thích sản xuất phụ tùng nước phát triển, không phân biệt doanh nghiệp tự đầu tư sản xuất hay liên doanh liên kết Do chi tiết phụ tùng thuộc danh mục đầu tư sản xuất nước mà khơng tính vào giá trị nội địa hố mâu thuẫn với sách khuyến khích thành phần kinh tế tham gia đầu tư kìm hãm sản xuất khí, chế tạo phát triển Ngồi cịn vài kiến nghị khác Nhà nước việc bảo hộ sản xuất nước Nhà nước cần có sách hạn định số lượng lẫn chất lượng cho loại thiết bị, phụ tùng, linh kiện hàng hoá liên quan đến mặt hàng xe máy Cần ưu tiên đưa sách thương mại nhập linh kiện phụ tùng hạn chế nhập xe máy nguyên để khuyến khích thúc đẩy ngành công nghiệp xe máy nước ta phát triển Ưu tiên khuyến khích cho doanh nghiệp mạnh dạn đầu tư vào việc sản xuất lắp ráp xe máy làm thủ tục đăng ký nhãn hiệu xe hay việc phân phối lưu thông hàng hoá xe máy Việt Nam Nâng cao hiệu hoạt động Hiệp hội xe máy xe đạp Việt Nam việc doanh nghiệp hoạch định phương hướng phát triển đưa biện pháp hạn chế nạn nhập lậu ạt xe máy Việt Nam giúp Nhà nước đưa 76 sách nhằm quản lý hiệu công nghiệp lắp ráp sản xuất xe máy nước ta KẾT LUẬN CHƢƠNG Trên phương diện lý thuyết thực tiễn, chương khái quát tình hình hoạt động sử dụng vốn lưu động Công ty Nam Việt Phát chương đưa số giải pháp nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Với giải pháp nêu trên, em mong Công ty đưa định sách quản lý, vận hành hiệu q trình sản xuất Cơng ty nắm bắt hội phát triển Từ cải thiện mặt yếu phát huy điểm mạnh để Cơng ty nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động, góp phần nâng cao hiệu sản xuất kinh doanh 77 Thang Long University Library KẾT LUẬN Hội nhập kinh tế tạo nhiều hội phát triển song mang lại không thách thức cho doanh nghiệp nước Để tồn phát triển tình hình chung vậy, cán công nhân viên Công TNHH XNK đầu tư Nam Việt Phát cố gắng, nỗ lực Trải qua nhiều năm hoạt động, Công ty đạt nhiều thành tựu hoạt động sản xuất kinh doanh, ngày khẳng định vị thị trường Qua việc nghiên cứu hoạt động quản lý vốn lưu động thực tế Công ty TNHH XNK đầu tư Nam Việt Phát, thấy thời gian qua Công ty có sách tương đối phù hợp là: hạn chế huy động vốn nguồn vốn vay, quản lý nguyên liệu đầu vào hợp lý, khoa học từ góp phần nâng cao hiệu sản xuất, kinh doanh có lãi, ghi dấu ấn lịng người tiêu dùng Tuy nhiên, để đạt điều Cơng ty phải trải qua nhiều khó khăn điều khơng tránh khỏi có hạn chế tồn Vì khả nhận thức hiểu biết sau thời gian thực tập Công ty, em mạnh dạn đề xuất số ý kiến để công ty xem xét nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty Do hạn chế mặt trình độ thiếu kinh nghiệm thực tế, chưa có nhiều thơng tin phân tích nên đánh giá khóa luận chưa thật sát thực, cịn mang tính chủ quan, giải pháp đưa chưa tối ưu Vì vậy, em mong nhận đóng góp, bổ sung từ phía thầy giáo để viết hoàn thiện hơn, thực tiễn giúp ích cho cơng việc em sau Một lần em xin chân thành cảm ơn thầy cô giáo, đặc biệt hướng dẫn tận tình giáo viên hướng dẫn Th.S Nguyễn Hồng Nga giúp em hồn thành khóa luận tốt nghiệp Hà Nội, ngày 22 tháng 10 năm 2014 Sinh viên Nguyễn Hồng Nhung PHỤ LỤC Bảng cân đối kế tốn năm 2011 đến năm 2013 Cơng ty TNHH Xuất nhập Đầu tư Nam Việt Phát Bảng báo cáo kết hoạt động kinh doanh năm 2011 đến năm 2013 Công ty TNHH Xuất nhập Đầu tư Nam Việt Phát Thang Long University Library TÀI LIỆU THAM KHẢO A Tài liệu tham khảo tiếng Việt Nguyễn Hải Sản (1996), uản trị tài doanh nghiệp, NXB Thống Kê Nguyễn Thu Thủy (2011), Giáo trình quản trị tài doanh nghiệp, NXB Lao Động B Các website tham khảo Hướng dẫn Bộ Tài văn số 10154TC/ TCT thu thuế theo tỷ lệ nội địa hoá xe gắn máy http://thuvienphapluat.vn/archive/Cong-van-10888-TCHQTXNK-2014-xu-ly-thue-noi-dia-hoa-nam-2001-Tong-cuc-Hai-quan-vb248440.aspx ... khóa luận ? ?Giải pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn lưu động công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát? ?? Mục tiêu nghiên cứu Khóa luận tiến hành nghiên cứu thực tiễn sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH XNK. .. TRẠNG HIỆU QUẢ SỬ DỤNG VỐN LƢU ĐỘNG TẠI CÔNG TY TNHH XUẤT NHẬP KHẨU VÀ ĐẦU TƢ NAM VIỆT PHÁT 2.1 Quá trình hình thành phát triển Công ty TNHH XNK Đầu tƣ Nam Việt Phát Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt. .. lưu động cơng ty TNHH XNK Đầu tư Nam Việt Phát 40 2.3.2 Cơ cấu vốn lưu động công ty 41 2.3.3 Phân tích tiêu phản ánh hiệu sử dụng vốn lưu động Công ty TNHH XNK Đầu tư Nam