Phân tích tình hình tài chính của xí nghiệp huyện chợ mới

TRƯỜNG ĐẠI HỌC AN GIANG KHOA KINH TẾ- QUẢN TRỊ KINH DOANH -  - CHUYÊN ĐỀ TỐT NGHIỆP ĐẠI HỌC CHUYÊN NGÀNH: KẾ TOÁN DOANH NGHIỆP ĐỀ TÀI: PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH  Người thực hiện: Lê Phong Dinh MSSV: Giảng viên hướng dẫn: Ngô Văn Q An Giang, năm 2009 Phân Tích tình hình tài CHƢƠNG : MỞ ĐẦU 1.1 Lý chọn đề tài : - Môi trường hoạt động ngành điện : Ở nước ta năm vừa qua với chuyển biến mạnh mẽ kinh tế hàng loạt doanh nghiệp bị giải thể, có nhiều doanh nghiệp thật làm ăn có hiệu quả, đời sống người lao động thật nâng cao Bên cạnh cơng ty hoạt động mục tiêu lợi nhuận cịn có doanh nghiệp hoạt động cơng ích kết hợp với chức kinh doanh theo nghị định số 56/CP Chính phủ, hoạt động cơng ích chức doanh nghiệp Ở cơng ty việc kết hợp hài hịa chức công ty để vừa đảm bảo yêu cầu phục vụ, vừa đảm bảo cho hoạt động kinh doanh có hiệu khơng phảo dễ dàng - Tình hình hoạt động Cơng Ty: Xuất phát từ tình hình để cơng ty Điện – Nước tỉnh An Giang đơn vị hoạt động có hiệu điều chịu ảnh hưởng nhiều vấn đề Trong việc đánh giá tình hình tài đơn vị khơng phần quan trọng Nó giúp cho cơng ty phát sai sót, thiếu sót, ưu nhược điểm công tác kế tốn, mô hình quản lý tài chính, giúp sử dụng nguồn vốn có hiệu quả, phát triển khả tiềm tàng chưa phát được, hồn thiện sản xuất, sử dụng hợp lý vật tư, hàng hóa thúc đẩy tăng suất lao động, hạ thấp giá thành sản phẩm, áp dụng tiến khoa học kỹ thuật, sở hoạch định cho doanh nghiệp hướng vững 1.2 Mục tiêu nghiên cứu : Mục tiêu đề tài nghiên cứu đánh giá hoạt động tài Doanh nghiệp Nhà nước Xí Nghiệp Điện Nước Huyện Chợ Mới 1.3 Phạm vi Nghiên Cứu : Chỉ nghiên cứu vấn đề tình hình tài Xí Nghiệp Điện Nước Huyện Chợ Mới ,thông qua số liệu năm 20072008 Tập trung nghiên cứu khía cạnh hoạt động tài Xí Nghiệp đề biện pháp giải 1.4 Phƣơng Pháp Nghiên Cứu : 1.4.1 Thu thập số liệu , liệu : - Bảng cân đối kế toán -Bảng báo cáo kết hoạt động kinh doanh -Bảng phân tích số , tỷ số tài 1.4.2 Phương pháp phân tích : - Tỷ số tài -Tỷ số tương đối , tuyệt đối -Chênh lệch tỷ số lợi nhuận GVHD: NGƠ VĂN Q SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài CHƢƠNG : CƠ SỞ LÝ LUẬN 2.1 KHÁI NIỆM, MỤC ĐÍCH, PHƢƠNG PHÁP PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH : 2.1.1- Khái niệm : Phân tích tài khơng phải q trình tính tốn tỷ số mà trình tìm hiểu kết quản lý điều hành tài doanh nghiệp phản ánh số liệu tài Phân tích tài đánh giá làm được, dự kiến xảy ra, sở kiến nghị biện pháp để tận dụng triệt để điểm mạnh, khắc phục điểm yếu Tóm lại, phân tích báo cáo tài cần cho số số liệu tài “biết nói” để người sử dụng hiểu rõ tình hình tài doanh nghiệp mục tiêu, phương pháp hành động nhà quản lý doanh nghiệp 2.1.2- Vai trị : Việc phân tích tình hình tài doanh nghiệp quan trọng gắn liền đến trình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Sự tồn tài hay phá sản doanh nghiệp vấn đề liên quan đến hoạt động doanh nghiệp mà chủ doanh nghiệp hay nhà đầu tư cần phải có tư : - Phải sử dụng đồng vốn để đạt hiệu cao - Phải bảo tồn phát triển vốn ? - Với qui mô doanh nghiệp cần phát triển ? - Về thành phần kết cấu vốn nguồn vốn ? - Nên giữ tài sản doanh nghiệp hình thức ? Việc phân tích tình hình tài cần thiết điều cho phép chủ doanh nghiệp thấy rõ trình tạo vốn chu chuyển vốn đảm bảo cho hoạt động sản xuất kinh doanh diễn thường xuyên liên tục đạt hiệu cao Như vậy, để đảm bảo đủ vốn sử dụng hiệu cân đối nhu cầu khả vốn nhà doanh nghiệp cần áp dụng biện pháp hợp lý, kết hợp chặt chẽ nguồn vốn, tổ chức, quản lý vốn cách hợp lý, nhịp nhàng đạt hiệu Nhờ mà nhà doanh nghiệp thấy hết chu chuyển vốn doanh nghiệp Từ giúp cho doanh nghiệp có phương án định phù hợp Nếu việc phân tích tài doanh nghiệp thường xun thực hiện, giúp doanh nghiệp làm tốt chức phân phối quan hệ kinh tế doanh nghiệp nhà nước, doanh nghiệp với cán – công nhân viên chức Từ thúc đẩy q trình tái sản xuất giúp doanh nghiệp ngày phát triển Qua ta thấy việc phân tích tình hình tài doanh nghiệp điều tất yếu khơng thể thiếu doanh nghiệp kinh doanh theo chế thị trường Nhìn chung doanh nghiệp, nhà đầu tư quan tâm đến vấn đề GVHD: NGƠ VĂN Q SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài góc độ khác Song nhìn chung họ quan tâm đến khả tạo dòng tiền mặt, khả sinh lời, khả tốn mức lợi nhuận tối đa Vì vậy, việc phân tích phải cung cấp đầy đủ, thật xác thông tin cho đối tượng cụ thể, giúp cho hộ sử dụng thơng tin, dịng tiền mặt vào sử dụng có hiệu vốn kinh doanh, kiện tình làm biến đổi nguồn vốn, khoản nợ doanh nghiệp … Từ giúp doanh nghiệp sở định đắn cải tiến khắc phục điểm yếu phát huy khả tiềm tàng doanh nghiệp thực tốt khả quản lý doanh nghiệp 2.1.3 Mục tiêu phân tích : Phân tích tình hình tài nhằm cung cấp đầy đủ thơng tin hữu ích cho nhà đầu tư, tín chủ người sử dụng thơng tin tài khác để họ định đầu tư, tín dụng định tương tự Thông tin phải dễ hiểu người có trình độ tương đối kinh doanh hoạt động kinh tế mà muốn nghiên cứu thông tin - Phân tích tình hình tài phải cung cấp thông tin cho chủ doanh nghiệp, nhà đầu tư, nhà cho vay người sử dụng khác việc đánh giá khả tính chắn dịng tiền mặt vào tình hình sử dụng có hiệu vốn kinh doanh, tình hình khả tốn doanh nghiệp Phân tích tình hình tài phải cung cấp thơng tin nguồn vốn chủ sở hữu, khoản nợ, kết trình, kiện tình làm biến đổi nguồn vốn khoản nợ doanh nghiệp Các mục tiêu có quan hệ mật thiết với góp phần cung cấp thông tin tảng quan trọng cho người nghiên cứu 2.1.4 Ý nghĩa : - Phân tích tình hình tài giúp ta đánh giá đầy đủ xác tình hình sử dụng quản lý loại vốn, nguồn vốn, tình hình phân phối để từ thấy rõ mặt mạnh yếu, khả tiềm tàng vốn doanh nghiệp mà đề biện pháp nâng cao hiệu sử dụng vốn - Phân tích tình hình tài giúp doanh nghiệp quan chủ quản cấp thấy rõ thực trạng hoạt động tài chính, xác định đầy đủ đắn nguyên nhân, mức độ ảnh hưởng nhân tố đến tình hình tài Từ có giải pháp hữu hiệu mức ổn định tăng cường tình hình tài 2.1.5 Phƣơng pháp phân tích : Các phương pháp sử dụng phân tích có nhiều có giới hạn nên đề tài sử dụng phương pháp so sánh để phân tích , cụ thể sau : * So sánh số tuyệt đối : Ta lấy số thực tế trừ số kế hoạch, tiêu tăng giảm thể qua hai trường hợp sau : GVHD: NGƠ VĂN Q SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài - Các tiêu đòi hỏi phải tăng tốt : doanh thu, lợi nhuận - Các tiêu giảm tốt : giá thành, chi phí khâu mua Tuân theo định mức để xét (số kế hoạch dự tính) tiêu dự trữ hàng hóa, nguyên vật liệu … Thừa dẫn đến hiệu quả, thiếu ngừng sản xuất, ngừng bán hàng So sánh số thực tế năm với số thực tế năm trước hay kỳ so với kỳ trước * So sánh số tương đối : % thực tế kế hoạch Thực tế Kế hoạch = x 100% Tính tỷ lệ thực năm so với năm trước Số thực tế năm Số thực tế năm trước x 100% Tính tỷ lệ giảm : % Tăng giảm = Mức chênh lệch (+) -Số kỳ góc so sánh x 100% * So sánh số bình quân n  nixi n i 1 n : giá trị bình quân X= ni : quyền số thứ I xi xi : giá trị thứ I x * So sánh phương trình cân đối : Đầu kỳ + nhập = xuất + cuối kỳ So sánh số tương đối kết cấu : so sánh tỷ trọng phận tổng thể + Số tương đối động thái có định gốc : phải có dãy số (nhiều kỳ), dãy số thời kỳ dãy số thời điểm + Số tương đối không định gốc (liên hồn) : lấy dãy số năm so năm trước GVHD: NGÔ VĂN Q SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài + So sánh số tương đối hiệu suất Thực so sánh hai tiêu khác loại hay cường độ hoạt động tiêu hay lĩnh vực 2.1.6 Tài liệu phân tích : - Căn vào bảng cân đối kế tốn kế hoạch tài báo biểu kế tốn tài khác để lấy số liệu phân tích 2.1.6.1/ Bản chất mục đích cân đối kế toán : Bảng cân đối kế tốn báo cáo tài tổng hợp, phản ánh tổng quát tồn giá trị tài sản có nguồn hình thành tài sản doanh nghiệp thời điểm định Số liệu bảng cân đối kế toán cho biết tồn giá trị tài sản có doanh nghiệp theo cấu tài sản, nguồn vốn cấu nguồn vốn hình thành tài sản Căn vào bảng cân đối kế tốn nhận xét, đánh giá khái quát tình hình tài doanh nghiệp 2.1.6.2/ Kết cấu bảng cân đối kế toán : Bảng cân đối kế toán chia làm phần : phần tài sản phần nguồn vốn a/ Phần tài sản : Phản ánh tồn giá trị tài sản có doanh nghiệp thời điểm báo cáo theo cấu tài sản hình thức tồn trình hoạt động kinh doanh doanh nghiệp Căn vào nguồn số liệu đánh giá cách tổng qt qui mơ tài sản, lực trình độ sử dụng vốn doanh nghiệp, xét mặt pháp lý, số liệu tiêu bên phần tài sản thể số vốn thuộc quyền sử dụng doanh nghiệp Tài sản chia làm loại : Phản ánh tổng giá trị tài sản ngắn hạn khoản đầu tư ngắn hạn đến thời điểm báo cáo bao gồm vốn tiền, khoản đầu tư ngắn hạn, khoản phải thu giá trị tài sản dự trữ cho trình sản xuất kinh doanh, chi phí nghiệp chi chưa tốn + Tài sản cố định đầu tư dài hạn : Phản ánh tồn giá trị lại tài sản cố định, khoản đầu tư tài dài hạn, chi phí xây dựng dỡ dang, khoản ký quỹ, ký cược dài hạn doanh nghiệp thời điểm báo cáo b/ Phần nguồn vốn : Phản ảnh nguồn hình thành tài sản có doanh nghiệp thời điểm báo cáo Tỷ lệ kết cấu nguồn vốn tổng nguồn vốn có, phản ánh tính chất hoạt động, thực trạng tài doanh nghiệp GVHD: NGƠ VĂN Q SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài Xét mặt pháp lý, số liệu tiêu nguồn vốn thể trách nhiệm pháp lý doanh nghiệp khoản vốn mà doanh nghiệp quản lý sử dụng Phần nguồn vốn chia làm phần : + Nợ phải trả : Là tiêu phản ánh tồn số nợ phải trả thời điểm báo cáo gồm nợ ngắn hạn nợ dài hạn + Nguồn vốn chủ sở hữu : Là tiêu tổng hợp phản ánh tồn nguồn vốn thuộc sở hữu chủ doanh nghiệp, quỹ doanh nghiệp phần kinh phí nghiệp ngân sách nhà nước cấp, kinh phí quản lý đơn vị trực thuộc nộp lên 2.2 CÁC CHỈ TIÊU PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH : 2.2.1 Phân tích khái qt tình hình tài Xí Nghiệp : - Để phân tích khái qt tình hình tài Xí Nghiệp cần thực nội dung: * Dựa chi tiêu tỉ lệ hồn vốn đầu tư để đánh giá chung yếu tố : quy mơ, tính động q trình sinh lời Xí Nghiệp Tỷ lệ hồn vốn đầu tư = Doanh Thu Tài sản  lãi Doanh thu * Dựa vào báo cáo tài dạng so sánh để đánh giá xu hướng triễn vọng Xí Nghiệp * Dựa báo cáo tài dạng so sánh quy mô để đánh giá kết cấu biến động kết cấu 2.2.2 Phân tích tình hình kết cấu biến động tài sản : lãi Là xem xét đánh giá biến động phận cấu thành nên tổng số vốn doanh nghiệp, nhằm thấy rõ khả trình độ sử dụng vốn, phân bổ vốn cho trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp có hợp lý chưa, để thấy rõ ưu nhược điểm khắc phục nhằm nâng cao hiệu sử dụng vốn, để phân tích tình hình vốn doanh nghiệp ta cần tiến hành 2.2.2.1 Phân tích tình hình phân bổ vốn : Để đánh giá tỉ trọng loại vốn tổng nguồn vốn nhằm xác định qui mô loại vốn so với nhiệm vụ sản xuất kinh doanh để giúp cho doanh nghiệp có biện pháp điều chỉnh kịp thời, để nâng cao hiệu sử dụng vốn Ngồi tiêu nói chung trên, để làm rõ tình hình vốn doanh nghiệp ta cần tiến hành phân tích việc quản lý sử dụng vốn 2.2.2.2 Tài sản cố định : a) Khái niệm : GVHD: NGƠ VĂN Q SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài Tài sản cố định doanh nghiệp số vốn ứng trước tư liệu lao động chủ yếu mà đặc điểm luân chuyển dần phận giá trị vào sản phẩm tư liệu lao động hết thời hạn sử dụng vốn cố định hồn thành vịng ln chuyển (hoặc hồn thành vịng tuần hồn) Tài sản cố định phản ánh tiền phận tư liệu lao động chủ yếu doanh nghiệp Như người biết tư liệu lao động sở vật chất sản xuất xã hội Bởi vốn cố định có tác dụng lớn việc phát triển sản xuất xã hội b) Các tiêu đánh giá : - Hiệu suất sử dụng tài sản cố định : Để đánh giá tình hình vốn cố định doanh nghiệp, ta dùng tiêu hiệu suất sử dụng TSCĐ Chỉ tiêu nói lên đồng TSCĐ làm đồng doanh thu sản phẩm hàng hóa tiêu thụ kỳ Công thức : DT Hcđ = -NGbq Trong : Hcđ : hiệu suất sử dụng TSCĐ thời kỳ DT : doanh thu sản phẩm hàng hóa tiêu thụ kỳ mà TSCĐ phục vụ NGbq : giá trị nguyên thủy TSCĐ bình quân kỳ Ngồi tiêu tổng hợp nói cịn có tiêu kinh tế kỹ thuật phản ánh tình hình sử dụng TSCĐ – vốn cố định tiêu : - Chỉ tiêu hiệu suất sử dụng vốn cố định : Hiệu suất sử dụng Tài sản cố định = Doanh thu Tài sản cố định bình qn Hiệu suất nói lên đồng vốn cố định tạo đồng doanh thu - Hiệu suất sử dụng vốn cố định sản xuất : Hiệu suất sử dụng Tài sản cố định sản xuất = Giá trị sản lượng -Nguyên giá bình qn TSCĐ - Hệ số hao mịn TSCĐ : Hệ số hao mịn TSCĐ GVHD: NGƠ VĂN Q = Số tính khấu hao TSCĐ Nguyên giá TSCĐ x SVTT:LÊ PHONG DINH 100 Phân Tích tình hình tài Chỉ tiêu phản ánh mặt việc sử dụng vốn cố định kỳ, giúp ta đánh giá tình hình kỹ thuật TSCĐ hệ số tiến gần đến 100% TSCĐ cũ 2.3/ Tài sản ngắn hạn : a) Hiệu sử dụng working capital : Để đánh giá tình hình quản lý vốn lưu động doanh nghiệp ta cần đánh giá hiệu sử dụng vốn để có phương hướng tốt thực có hiệu nguồn vốn Cơng thức : Hlđ = DT -Vlđ Trong : Hlđ : hiệu suất sử dụng vốn lưu động DT : doanh thu kỳ Vlđ : số dư bình quân vốn lưu động Việc đánh giá lại hiệu sử dụng vốn cần phải thực thường xuyên để xem lại hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp tốt không để đề biện pháp khắc phục kịp thời b) Hiệu sử dụng toàn vốn : HV = Doanh thu -Số dư bình qn tồn Trong : HV : hiệu suất sử dụng toàn vốn 2.3 Phân tích cấu biến động nguồn vốn : Phân tích tình hình nguồn vốn doanh nghiệp đánh giá biến động loại nguồn vốn xí nghiệp nhằm thấy tình hình huy động, tình hình sử dụng loại nguồn vốn nhằm đáp ứng nhu cầu sản xuất kinh doanh, mặt khác giúp cho ta thấy thực trạng tài doanh nghiệp * Phân tích tình hình tăng giảm nguồn vốn : Việc phân tích tình hình tăng giảm nguồn vốn doanh nghiệp để đánh giá chiều hướng phát triển doanh nghiệp việc phân bổ nguồn vốn có phù hợp đáp ứng đầy đủ hay khơng để từ đề biện pháp khắc phục * Phân tích kết cấu nguồn vốn : GVHD: NGƠ VĂN Q SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài Là phân tích tỷ trọng loại nguồn vốn chiếm tổng nguồn vốn Việc phân tích cấu nguồn vốn nhằm đánh giá khả tự tài trợ mặt tài doanh nghiệp mức độ tự chủ, chủ động kinh doanh hay khó khăn doanh nghiệp phải đương đầu Điều phản ánh, thể qua việc xác định tỷ suất tự tài trợ Tỷ suất tự tài trợ cao thể khả độc lập cao mặt tài hay mức độ tự tài trợ doanh nghiệp tốt Công thức : Tỷ suất tự tài trợ Nguồn vốn chủ sở hữu -Tổng nguồn vốn x 100 TSCĐ đầu tư dài hạn -Tổng tài sản x 100 = Công thức : Tỷ suất đầu tư = 2.4 Phân tích tình hình khả tốn : Trong q trình hoạt động doanh nghiệp luôn tồn khoản phải thu phải trả, tình hình tốn khoản phụ thuộc vào phương thức tốn áp dụng, chế động trích nộp khoản cho ngân sách Nhà nước, thỏa thuận đơn vị kinh tế v.v… tình hình tốn ảnh hưởng lớn đến hoạt động sản xuất kinh doanh, vốn bị chiếm dụng nhiều không đủ vốn để trang trải cho sản xuất kinh doanh nên kết sản xuất kinh doanh giảm Mặt khác tình hình tốn thể tính chấp hành kỷ luật tài chính, tín dụng Nhà nước, thể nghệ thuật kinh doanh đơn vị kinh tế thị trường Vì cần phải phân tích tình hình tốn khả tốn để thấy rõ hoạt động tài doanh nghiệp 2.4.1 Chỉ tiêu khả tốn hành : Được tính cách lấy tổng số tài sản lưu động chia cho tổng số nợ đến hạn : RC = TSLĐ -Nđ Trong : RC : hệ số tốn hành TSLĐ : tổng số tài sản lưu động Nđ : tổng số nợ đến hạn GVHD: NGƠ VĂN Q SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài Quá trình đánh giá khái qt tình hình tài doanh nghiệp thơng qua phân tích báo cáo kết hoạt động kinh doanh Kết kinh doanh doanh nghiệp tiêu phản ánh hiệu tồn trình hoạt động kinh doanh chịuh tác động nhiều nhân tố nên quan tâm nhiều việc phân tích Đánh giá sơ kết loại hoạt động Hoạt động kinh doanh điện mang lại doanh thu chủ yếu, năm 2008 89.599.236.920 đồng chiếm tỷ trọng lớn hoạt động khác Tuy nhiên chi phí hoạt động tương đối cao, nên làm cho lợi nhuận hoạt động không tương xứng với doanh thu đạt Hoạt động kinh doanh phu mang lại thu nhập sau hoạt động kinh doanh điện tương đối thấp, nên thu lợi nhuận nhiều so với hoạt động kinh doanh điện Hoạt động tài doanh nghiệp qua hai năm 2007-2008 không thu lợi nhuận, nhiên năm 2008 Xí Nghiệp có quan tâm đến hoạt động so với năm 2007 Ngoài hoạt động Xí Nghiệp cịn có thêm khoản thu nhập bất thường, thu nhập chiếm tỷ trọng doanh thu nhỏ so với tổng doanh thu kết mang lại khả quan Tuy nhiên khoản thu nhập năm sau có giảm nhanh so với năm trước Đánh giá kết hoạt động kinh doanh Bảng phân tích cho thấy doanh thu năm 2008 tăng so với năm 2007 34.564.476.006 đồng (với tỷ lệ tăng 31,825%, cho thấy mức độ tiêu thụ sản phẩm tăng lên qui mô hoạt động mở rộng Doanh thu công ty tăng với mức độ tỷ lệ doanh thu, điều cho thấy khoản giảm trừ Xí Nghiệp khơng có, năm 2007-2008 hoạt động kinh doanh phụ khơng có chiều hướng tăng có hoạt động kinh doanh phụ có khoản trừ Ở Xí Nghiệp lĩnh vực hoạt động có mối quan hệ mật thiết với hoạt động kinh doanh phụ phụ thuộc cách tương hoạt động kinh doanh điện Khi qui mô hoạt động mở rộng khối lượng điện cung cấp tăng, có nhiều hộ nơng dân sử dụng điện kéo theo tăng lên vật tư Doanh thu xác định qui mô chung 100% Những khoản khác xác định kết cấu chiếm qui mô đó, cách phân tích cho ta biết 100 đồng doanh thu có đồng chi phí, lợi tức gộp, lợi tức từ hoạt động kinh doanh Xem xét mối quan hệ giá vốn hàng bán doanh thu cho thấy tốc độ tăng giá vốn hàng bán (22,693%) chậm tốc độ tăng doanh thu (31,825%) doanh thu bán hàng (31,825%), làm cho nhuận gộp tăng 45,879%, tốc độ tăng giá vốn hàng bán cho thấy công ty kiểm sốt giá vốn hàng bán chi phí bán hàng Chi phí quản lý doanh nghiệp tăng 11.578.327.596 đồng (với tỷ lệ 35,276%) tăng nhiều so với tỷ lệ tăng doanh thu bán hàng doanh thu thuần, cho thấy Xí Nghiệp chưa có khả kiểm sốt GVHD: NGƠ VĂN Q 26 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài chi phí quản lý doanh nghiệp điều làm cho lợi nhuận Xí Nghiệp tăng chậm lại so với doanh thu hay doanh thu bán hàng Tuy nhiên cần phải so sánh kết hoạt động sản xuất kinh doanh qua nhiều kỳ kế tốn đánh giá khách quan xu hướng biến động lợi nhuận Xí Nghiệp tương lai Lợi nhuận Xí Nghiệp tạo chủ yếu từ hoạt động sản xuất kinh doanh, năm 2007 100 đồng doanh thu có 60,61 đồng giá vốn hàng bán; 1,25 đồng chi phí bán hàng 30,22 đồng chi phí quản lý doanh nghiệp tạo nên lãi 7,91 đồng Trong năm 2008 100 đồng doanh thu có 56,42 đồng giá vốn hàng bán; 1,58 đồng chi phí bán hàng 31,012 đồng chi phí quản lý doanh nghiệp tạo nên lãi 10,99 đồng cao năm trước 3,08 đồng (10,99 – 7,91) Lợi nhuận từ hoạt động tài qua lại hai năm khơng thu nhập chi phí hoạt động tài Đối với hoạt động bất thường, thu nhập chi phi bất thường giảm Tuy nhiên tốc độ tăng chi phí bất thường 0,02% nhỏ thu nhập bất thường (0,07%), làm lợi nhuận bất thường giảm so với năm trước 974.995.982 đồng Lợi nhuận Xí Nghiệp tạo kỳ tổng hợp hoạt động sản xuất kinh doanh, hoạt động tài hoạt động bất thường Kết cho thấy lợi nhuận trước thuế năm 2008 tăng năm 2007 6.167.929.455 đồng (tỷ lệ tăng 71,176%), thấp lợi nhuận từ hoạt động kinh doanh (83,119%), giảm xuống lợi nhuận tài lợi nhuận bất thường Đánh giá tốc độ tăng trường hoạt động sản xuất kinh doanh Chọn năm 2000 làm gốc để so sánh doanh thu năm sau tăng so với năm trước, năm 2008 tốc độ tăng doanh thu (31,825%) cao tốc độ tăng giá vốn hàng bán 22,693%, năm 2007 tốc độ tăng doanh thu 1086085461 14  9480692319 3 đồng cao tốc độ tăng 14,56% cụ thể 9480692319 6583237986  5877054477 1 đồng, điều làm giá vốn hàng bán 12,02% cụ thể 5877054477 cho lợi nhuận gộp tăng lên 3.3 HIỆU SUẤT SỬ DỤNG TÀI SẢN : 3.3.1) Hiệu suất sử dụng tài sản cố định : Doanh thu TS cố suất địnhsử dụng Hiệu = Năm 2001 TS cố định bình quân TSCĐ năm 2007 108608546114 = (139204246479 + 167409840123)/2 108608546114 = 0,708 = 153307043301 Hiệu suất sử dụng TS cố định Năm 2008 GVHD: NGÔ VĂN QUÍ = 143173022120 (178216735192 + 144103752864)/2 143173022120 = 0,888 = 161160244028 27 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài Hiệu suất sử dụng TS cố định năm 2008 0,888 năm 2007 0,708 3.3.2) Hiệu suất sử dụng TS cố định sản xuất : Giá trị sản lượng Hiệu suất sử dụng TS cố định SX = Năm 2007 Nguyên giá bq TSCĐ 82958147427 + 13652047388 = (167011079705 + 204308468)/2 = Hiệu suất sử dụng TS cố định SX Năm 2008 1,16 = 73650717000 + 4789024499 (204308218468 + 175449347893)/2 = 0,413 Qua năm ta thấy, hiệu suất sử dụng TS cố định7thì đồng nguyên giá bình quân TSCĐ tham gia vào SX tạo 1,16 đồng sản lượng, cịn năm 2008 đồng ngun giá bình quân TSCĐ tham gia vào SX tạo 0,413 đồng giá trị sản lượng Nguyên nhân việc giảm TSCĐ năm 2008 tăng cao, mua sắm sửa chữa thay Điều nhìn chung doanh nghiệp chưa sử dụng tốt vốn cố định sản xuất, doanh nghiệp có sách lợp lí để sử dụng tăng cao vào năm 3.3.3/ Hệ số hao mòn tài sản cố định : Số trích khấu hao Hệ số hao mịn TSCĐ Năm 2007 = Nguyên giá TSCĐ x 100 43302870499 = Hệ số hao mòn TSCĐ Năm 2008 = 21,195% 41849511789 = 175449347893 = x 100 204308218468 x 100 23,853% Qua năm ta thấy, hiệu suất sử dụng TS cố định SX năm 2007 1,16 năm 2008 0,413 Điều cho biết năm 2007 đồng nguyên giá bình quân TSCĐ tham gia vào SX tạo 1,16 đồng sản lượng, năm 2008 đồng nguyên giá bình quân TSCĐ tham gia vào SX tạo 0,413 đồng giá trị sản lượng GVHD: NGƠ VĂN Q 28 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài Nguyên nhân việc giảm TSCĐ năm 2008 tăng cao, mua sắm sửa chữa thay Điều nhìn chung doanh nghiệp chưa sử dụng tốt vốn cố định sản xuất, doanh nghiệp có sách lợp lí để sử dụng tăng cao vào năm 3.3.4/ Hệ số hao mòn tài sản cố định : Số trích khấu hao x 100 Hệ số hao mòn TSCĐ = Nguyên giá TSCĐ Năm 2007 43302870499 x 100 = 204308218468 Hệ số hao mòn TSCĐ Năm 2008 = 21,195% 41849511789 = 175449347893 = x 100 23,853% Qua năm ta thấy, hệ số hao mòn TSCĐ năm nhỏ năm 2007 21,192% lại nhỏ năm 2008 23,853% điều cho biết năm 2007 công ty trọng thay đổi đường dây điện cũ & mua sắm thiết bị làm cho hệ số hao mịn nhỏ Cịn năm 20028hệ số hao mịn tài sản có tăng không đáng kể tốc độ đầu tư vào tài sản tài sản cố định có giảm so với năm trước Điều chưa phải vấn đề không tốt, công ty bước sử dụng tốt nhằm nâng cao hiệu hoạt động, tạo động lực phát triển cho tương lai 3.3 5/ Hiệu suất sử dụng working capital : Doanh thu Hiệu suất sử dụng vốn lưu động = Năm 2007 Vốn lưu động bình quân 108608546114 = (69908507178 + 70644121208)/2 = Hiệu suất sử dụng VLĐ Năm 2008 = 1,55 143173022120 (78726944277 + 80083585600)/2 143173022120 = 79405264939 = GVHD: NGƠ VĂN Q 1,803 29 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài Việc đánh giá lại hiệu sử dụng vốn cần phải thực thường xuyên để xem lại hiệu sử dụng vốn lưu động doanh nghiệp tốt không để đề biện pháp khắc phục kịp thời Trong năm 2007 hiệu suất sử dụng vốn lưu động 1,55 cịn năm 2008 1,803 3.4 Phân tích sách tài trợ : 3.4.1 / Tỷ suất tự tài trợ : Tỷ suất tài trợ năm 2007 Nguồn vốn chủ sở hữu = x 100% Tổng nguồn vốn 160447169053 = 238053961331 = 67,399% 126733713555 = 224187338464 Tỷ suất tài trợ năm 2008 = x 100% x 100% 56,53% Trong năm 2008 tỷ số tự tài trợ 56,53% năm 2001 64,42% Vậy năm 2008 giảm so với năm 2007 7,89% (64,42% – 56,53%) 3.4.2/ Tỷ suất đầu tƣ : Tỷ suất đầu tư năm 2007 TSCĐ & đầu tư dài hạn = Tổng tài sản x 100% 178216735192 = 256943679469 = 67,36% 144216735192 = 256943679469 Tỷ suất đầu tư năm 2008 = x 100% x 100% 64,28% Qua hai năm cho thấy tỷ suất đầu tư năm 2007 69,36% năm 2008 64,28% Vì năm 2007 cao năm 2008 5,08% khơng đáng kể, điều cho thấy Xí Nghiệp hoạt động bình thường mang lại hiệu kinh doanh GVHD: NGƠ VĂN Q 30 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài 3.5 Phân tích tình hình khả tốn : Tình hình khả tốn doanh nghiệp phản ảnh chất lượng công tác tài Khi nguồn bù đắp cho tài sản dự trữ thiếu doanh nghiệp bị chiếm dụng vốn nguồn vốn bù đắp cho tài sản dự trữ thừa doanh nghiệp chiếm dụng vốn bên ngồi Nếu phần vốn chiếm dụng nhiều phần bị chiếm dụng doanh nghiệp có thêm phần vốn đưa vào hoạt động sản xuất kinh doanh, ngược lại doanh nghiệp bị vốn Tình hình tài doanh nghiệp tốt hay xấu phụ thuộc vào khả nănh tốn đơn vị Nếu tình hình tài tốt doanh nghiệp cơng nợ, khả tốn dồi chiếm dụng vốn Điều tạo điều kiện cho doanh nghiệp chủ động vốn đãm bảo trình kinh doanh thuận lợi Nếu tình hình tài gặp khó khăn doanh nghiệp nợ nần day dưa kéo dài, tính chủ động kinh doanh đơi dẫn đến tình trạng phá sản 3.5.1/ Hệ số tốn hành : Hệ số khả tốn hành năm 2007 = = = Hệ số khả tốn hành năm 2008 = = Tổng tài sản lưu động Tổng nợ ngắn hạn 78726944277 48114402343 1,636 80083585600 51192148908 1,564 Hệ số tốn ngắn hạn năm 2008 1,564 năm 2001 1,636 3.5.2/ Hệ số tốn nhanh : Hệ số khả tốn nhanh năm 2007 = = = = Hệ số khả tốn nhanh năm 2008 = = TSLĐ – Hàng tồn kho Tổng nợ ngắn hạn 78726944277 – 5223763039 48114402343 73503181238 48114402343 1,528 80083585600 – 5077467754 51192148908 1,465 Khả tốn nhanh qua năm, ta thấy năm 2008 1,465 năm 2007 1,528 Điều chứng tỏ doanh nghiệp đảm bảo khả tốn nhanh Nhìn chung tình hình tốn cơng ty tốt chưa phản ánh xác ta dựa vào bàng cân đối kế tốn, mà cần phải dựa vào tài liệu hạch GVHD: NGƠ VĂN Q 31 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài tốn hàng ngày số tài liệu thực tế khác : tính chết, thời gian & nguuyên nhân phát sinh khoản phải thu, phải trả, biện pháp mà doanh nghiệp áp dụng để thu hồi nợ tốn nợ 3.6 Phân tích tỷ số hoạt động : 3.6.1/ Số vòng quay khoản phải thu : Vòng quay khoản phải thu năm 2007 Doanh thu Các khoản phải thu 108608546114 36258423 2,995 143173022120 25748963135 5,56 = = = Vòng quay khoản phải thu năm 2008 = = Vòng quay khoản phải thu năm 2008 5,56 năm 2007 2,995 3.6.2/ Số vòng quay hàng tồn kho : Vòng quay hàng tồn kho năm 2007 = = = Vòng quay hàng tồn kho năm 2008 = = Doanh thu Hàng tồn kho 108608546114 5223763039 20,79 143173022120 5077467754 28,198 Số vòng quay hàng tồn kho năm 2008 28,198 năm 2007 20,79 3.6.3/ Hiệu suất sử dụng tồn tài sản : Hiệu suất sử dụng tồn tài sản năm 2007 = = = Hiệu suất sử dụng tồn tài sản năm 2008 = = Doanh thu Tồn tài sản 108608546114 256943679469 0,423 143173022120 224187338464 0,639 Hiệu suất sử dụng tồn tài sản năm 2008 0,639 năm 2007 0,423 3.7 Phân tích tỷ số địn cân nợ ; Các tỷ số dùng đo lường mức độ góp vốn chủ sở hữu doanh nghiệp so với số nợ vay có tầm quan trọng sau : GVHD: NGƠ VĂN Q 32 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài Chủ nợ nhìn vào số vốn mà doanh nghiệp góp để có sử bảo đảm cho nợ vay Nếu nhu chủ sở hữu doanh nghiệp góp vào phần nhỏ tổng số vốn, rủi ro kinh doanh chủ nợ gánh chịu phần lớn Về phía chủ sở hữu doanh nghiệp ln ln mong muốn có địn cân nợ cao chủ sở hữu doanh nghiệp có lợi điểm rõ rệt nắm quyền kiểm sốt doanh nghiệp, với đóng góp phần nhỏ vốn kinh doanh Khi doanh nghiệp tạo mức doanh lợi cao tổng số tiền vay so với lãi suất phải trả để lại cho doanh nghiệp gấp bội, ngược lại đơn vị xảy tượng rủi ro danh nghiệp phải gánh chịu phần khơng nhỏ thiệt hại 3.7.1/ Hệ số nợ : Hệ số nợ năm 2007 = = = Hệ số nợ năm 2008 = = Tổng số nợ Tổng số vốn 96496510416 256943679469 0,376 97453624909 224187338464 0,435 Các chủ nợ thường thích địn cân nợ vừa phải, tỷ số nợ thấp nợ đảm bảo Ngay trường hợp phương án sai, ngược lại chủ doanh nghiệp lại muốn có tỷ số nợ cao muốn gia tăng nhanh doanh lợi muốn tồn quyền kiểm sốt doanh nghiệp Nhìn chung hai năm hệ số nợ Xí Nghiệp thấp năm 2007 0,376 năm 2008 0,435 Đứng gốc độ nhà đầu tư, hệ số nợ thấp điều tốt, có rủi ro kinh doanh phần thiệt hại chủ sở nợ thấp Đứng gốc độ doanh nghiệp doanh nghiệp có hệ số nợ riêng phù hợp với doanh nghiệp Ở Xí Nghiệp Điện Nước Chợ Mới có thuận lợi ngân sách Nhà nước cấp nguồn vốn nên hệ số nợ nhỏ điều hiểu 3.7.2/ Hệ số tốn lãi vay : Tỷ số nhằm đo lường mức độ vá khả trả lãi nợ vay doanh nghiệp Có thể lợi nhuận doanh nghiệp giảm khả trả nợ vay bị ảnh hưởng Do đặc điểm Xí Nghiệp sử dụng nguồn vốn vay, có hạn chế Vì hệ số lại vay cao nguồn vốn Xí Nghiệp cao, qua bảng phân tích kết kinh doanh ta thấy lợi nhuận qua năm liên tục tăng khoản lãi vay lại giảm, cho thấy Xí Nghiệp trọng đến nguồn vốn tự có mình, sử dụng đến nguồn vốn vay tổ chức tín dụng bên ngồi 3.8 Phân tích tỷ suất doanh lợi : Phản ánh kết sách định doanh nghiệp, tỷ số đề cập cho thấy phương thức mà nhà quản trị sử dụng để điều hành doanh nghiệp Còn tỷ số doanh lợi cho biết kết sau hiệu quản trị doanh nghiệp GVHD: NGÔ VĂN Q 33 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài 3.8.1/ Tỷ suất lợi nhuận doanh thu : Tỷ suất lợi nhuận doanh thu năm 2007 = Lợi nhuận ròng Doanh thu 18,06% = 15,08% = Tỷ suất lợi nhuận doanh thu năm 2008 x 100 Chỉ tiêu phản ánh đồng doanh thu có đồng lợi nhuận ròng thu từ sau hoạt động sản xuất kinh doanh Sự thay đổi mức lợi nhuận phảm ánh thay đổi hiệu đường lối sản phẩm khách hàng mà phục vụ Mức tỷ suất doanh lợi năm 2006 18,06% năm 2007 15,05%, qua báo cáo kết hoạt động kinh doanh ta thấy doanh thu tiêu thụ tăng lợi nhuận ròng tăng với tốc độ chậm doanh thu Điều chi phí hoạt động năm 2007 tăng cao, tăng so với năm 2006 115,27% làm cho tỷ trọng lợi nhuận ròng giảm so với năm trước, biểu không tốt Xí nghiệp sử dụng chi phí hoạt động tương đối cao 3.8.2/ Tỷ suất lợi nhuận vốn : Tỷ suất lợi nhuận vốn năm 2007 = = = Tỷ suất lợi nhuận vốn năm 2008 = = Lợi nhuận x 100 Số dư bình quân vốn 5892718258 (209112753657 + 238053961331)/2 2,64% 10086910287 (256943679469 + 224187338464)/2 4,193% Chỉ tiêu phản ánh khả sinh lời đồng vốn đầu tư hay gọi khả sinh lời đầu tư Doanh lợi vốn năm 2008 4,193% cỏn năm 2007 2,64% Điều cho thấy doanh lợi vốn năm 2008 cao năm 2007 biểu doanh nghiệp sử dụng vốn có hiểu năm 2007 Qua năm hoạt động doanh lợi vốn thu bỏ kinh doanh có biến đổi lên xuống đạt cao vào năm 2008, chứng tỏ lợi nhuận đạt cao vào năm 2008 thấp vào năm 2007 Điều cho thấy lợi nhận đạt so với tổng vốn ổn định GVHD: NGƠ VĂN Q 34 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài 3.8.3/ Tỷ suất doanh lợi vốn chủ sở hữu : Tỷ suất doanh lợi vốn chủ sở = hữu năm 2007 = = Tỷ suất doanh lợi vốn chủ sở = hữu năm 2008 = Lợi nhuận Vốn chủ sở hữu 5892718258 160447169053 3,673% 10086910287 126933713555 7,96% x 100 x 100 x 100 Chỉ tiêu phản ánh khả sinh lợi vốn tự có hay xác đo lường mức sinh lợi mức đầu tư chủ sở hữu Những nhà đầu tư thường quan tâm đến tiêu khả thu nhận so với vốn họ bỏ để đầu tư Doanh lợi vốn tự có năm 2008 7,96% cịn năm 2007 3,673%, doanh lợi vốn năm 2008 cao so với năm 2007 4,287% (7,96% - 3,673%) Điều cho thấy doanh nghiệp sử dụng nguồn vốn từ chiếm tỷ trọng cao nguồn vốn tốn so với năm 2007 Doanh nghiệp sử dụng phần lớn vốn tự có để tạo lợi nhuận, vốn tự có doanh nghiệp tăng cao lợi nhuận doanh nghiệp tăng cao so với năm 2007 Tóm lại qua năm hoạt động doanh nghiệp sử dụng nguồn vốn tự có chủ yếu, năm sau tăng năm trước phương hướng tiếp tục tăng, có doanh nghiệp hạn chế việc sử dụng vốn vay mà chủ yếu sử dụng nguồn vốn ngân sách Nhà nước cấp, đặc biệt sử dụng nguồn vốn vay Ngân hàng Điều nhìn chung vấn đề không tốt đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp có khác cần phải xem xét nhiều khía cạnh khác để đánh giá xác tình hình thực tế Tóm lại tình hình tài doanh nghiệp thể qua việc phân tích tỷ số tài theo thời gian, tỷ số tài hình ảnh chụp lại thời điểm diễn biến thăng trầm theo thời gian, làm thay đổi mặt thời điểm theo hướng thuận lợi hay bất lợi Do thiếu sót khơng phân tích yếu tố thời gian phân tích tỷ số tài cuối cho thấy hình ảnh khác tồn diện hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp GVHD: NGÔ VĂN Q 35 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài CHƢƠNG KẾT LUẬN – GIẢI PHÁP 4.1 KẾT LUẬN : Qua trình phân tích rút nhận định sau : Tổ chức theo cấu trực tiếp, phân chia phận theo lãnh thổ chức tương đối phù hợp với đặc điểm hoạt động Xí Nghiệp có Tổ quản lý khu vực phòng ban diễn chủ yếu địa phương, Xí Nghiệp có hai lĩnh vực hoạt động địi hỏi chun mơn khác : kinh doanh thi cơng cơng trình nên phải phân chi phận tổ chức theo chức Tuy cấu tổ chức có số nhược điểm Giám Đốc Xí Nghiệp khó quản lý hoạt động đơn vị trực thuộc sở địi hỏi cần có cán quản lý có trình độ chun mơn cao điều hành hoạt động đem lại hiệu cao Kết cấu nguồn vốn tương đối phù hợp Vốn chủ sở hữu chiếm tỷ trọng lớn tổng nguồn vốn Xí Nghiệp Từ lúc hoạt động đến Xí Nghiệp liên tục đầu tư cơng trình xây dựng huy động vốn thay hệ thống điện cũ địa phương, cơng trình nước đưa vào hoạt động, hồn thành việc kéo điện đến vùng sâu, vùng xa Tuy nhiên mạng lưới điện chưa phát triển làm cho lượng điện hao hụt cao Do nguồn vốn khấu hao khơng đủ lớn để tái đầu tư vào sở vật chất Trong trình kinh doanh lượng vốn mà cơng ty chiếm dụng lớn Doanh số qua năm liên tục tăng chi phí hoạt động tăng không đáng kể làm cho lợi nhuận tăng lên, năm 2006 tốc độ tăng doanh thu nhanh tốc độ giá vốn hàng bán điều cho thấy cơng y hoạt động có hiệu Xí Nghiệp Điện Nước Chợ Mới chuyên kinh doanh ngành : điện – nước vật tư qua phân tích ta thấy doanh thu ngành điện cao chưa tương xứng chi phí ngành cho lợi nhuận không cao, nhiên lợi nhuận năm 2007 cao năm 2008 Còn ngành nước vật tư ngành kinh doanh phụ doanh thu không cao chi phí ngành khơng thấp nên thu lợi nhuận so với tổng doanh thu 4.1.1 Khó khăn : Khó khăn lớn Xí Nghiệp vốn hoạt động tổng cộng tài sản Xí Nghiệp lớn, phần lớn tập trung vào tài sản cố định ĐTDH vốn lưu động Xí Nghiệp khơng có nên kinh doanh chưa thực tốt khoảng phải nộp khác Hơn nguồn vốn chủ sở hữu chiếm tỷ lệ cao tăng lên qua năm tổng nguồn vốn cho thấy Xí Nghiệp có trọng nhiều đến việc đầu tư đặc biệt nguồn vốn cho thấy Xí Nghiệp có trọng nhiều đến việc đầu tư đặc biệt nguồn vốn kinh doanh đầu tư xây dựng Trong việc bán hàng hóa Xí Nghiệp khơng trực tiếp bán mà giao lại cho đơn vị nội địa phương Trong trình hoạt động kinh GVHD: NGƠ VĂN Q 36 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài doanh cơng ty có sử dụng vốn vay dài hạn năm Xí Nghiệp phải trả lãi suất tương đối cao ngân sách nhà nước cấp vốn không đủ để bổ sung nguồn vốn kinh doanh Thời gian qua Xí Nghiệp có trọng đến việc đào tạo cán công nhân viên Xí Nghiệp cho phù hợp với u cầu chun mơn cơng việc Chi phí đào tạo qua năm tăng so với tổng chi phí có giảm Tuy nhiên Xí Nghiệp cịn gặp nhiều khó khăn khơng lao động Xí Nghiệp chưa đào tạo nghiệp vụ chun mơn Do vấn đề tuyển dụng đào tạo lao động vấn đề mà doanh nghiệp cần phải quan tâm Trong kết cấu chi phí củaXí Nghiệp , biến phí chiếm tỷ lệ cao so với tổng chi phí, tổng chi phí quản lý doanh nghiệp, điều làm cho lợi nhuận Xí Nghiệp khơng cao so với năm 2006 năm 2007 lợi nhuận tăng lên tương ứng với tăng lên doanh thu Ngoài Xí Nghiệp cịn gặp số khó khăn khách quan : Tình hình lũ lụt xảy nhiều năm liền mà An Giang tỉnh đầu nguồn phải chịu thiệt hại nên ảnh hưởng không nhỏ đến hoạt động Xí Nghiệp tiến độ triển khai chậm lũ lụt tàn phá sở vật chất Đặc điểm địa hình An Giang vùng nơng thơn sơng ngịi chằng chịt nhiều nơng dân sống phân tán, đời sống cịn nghèo nhiều hộ chưa có khả lắp đặt điện kế việc cung cấp nước cơng ty bị chậm lại số thói quen sinh hoạt người dân sử dụng nguồn nước từ sông, hồ nên ảnh hưởng không nhỏ đến tiến độ hoạt động củaXí Nghiệp 4.1.2 Thuận lợi : Nội Xí Nghiệp đồn kết trí cao, quan tâm cấp ủy, Ủy ban nhân dân giúp đỡ ngành hữu quan Có đội ngũ cán quản lý nhiệt tình động, khơng có cạnh tranh sản xuất kinh doanh Đội ngũ công nhân viên không ngừng nâng cao kiến thức, bồi dường nghiệp vụ, chịu khó tìm tịi, học hỏi, vượt qua khó khăn để thích nghi với mơi trường Qua nhiều năm hoạt động Xí Nghiệp bước nâng dần hiệu sản xuất kinh doanh qua năm Trong tình hình đất nước ta hay thực cơng nghiệp hóa đại hóa mở rộng thị trường giới, để thu hút đầu tư vấn đề cốt lõi hàng đầu sở hạ tầng vệ sinh mơi trường, vấn đề nước nơng thơn nay, việc đầu tư phát triển cơng trình nước cần thiết phải đảm bảo hiệu Xí Nghiệp Điện Nước Chợ Mới đơn vị kinh tế Nhà nước hoạt động bối cảnh kinh tế nước ta giai đoạn hồn thiện kinh tế thị trường nên tránh khỏi khó khăn sản suất kinh doanh, khách quan lẫn chủ quan qui định quản lý kinh doanh, việc đại máy móc thiết bị, tình GVHD: NGƠ VĂN Q 37 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài trạng thiếu vốn doanh nghiệp Nhà nước Tuy gặp nhiếu khó khăn thời gian qua Xí Nghiệp cố gắng bước mở rộng hồn thiện hoạt động sản xuất kinh doanh Qua chuyên đề tốt nghiệp mong đóng góp số ý kiến tình hình tài biện pháp giải Xí Nghiệp Tuy nhiên thời gian thực tập tiếp xúc với anh chị Xí Nghiệp chưa nhiều kiến thức cịn hạn chế nên chun đề khơng tránh khỏi sơ sót Rất mong đóng góp ý kiến thầy cô Trường Đại học An Giang Anh Chị Xí Nghiệp Điện Nước Huyện Chợ Mới 4.2 GIẢI PHÁP: Như phần sở lý luận nêu, mục đích việc phân tích tình hình tài Xí Nghiệp cung cấp đầy đủ thơng tin hữu ích cho nhà quản lý nhằm để nhìn nhận đắn khả năng, sức mạnh, tiềm hạn chế cịn tồn Xí Nghiệp Chính sở mà nhà quản lý xác định xác để quết định mục tiêu giải pháp, chiến lược sản xuất kinh doanh có hiệu Từ nhận thức này, vào kết tình hình họat động, đặc điểm Xí Nghiệp qua đánh giá phân tích nêu trên, thân xin đưa số kiến nghị giải pháp nhằm quản lý tài nâng cao hiệu sử dụng vốn tốt Qua bảng tóm tắt tiêu tài Xí Nghiệp năm 2008, tiêu tỷ suất lợi nhuận cho thấy Xí Nghiệp họat động có hiệu quả, để trì phát triển ngày cao( ) Một giải pháp mang lại hiệu nâng cao hiệu sử dụng vốn : 4.2.1 Hiệu sử dụng vốn tiền: Thông qua bảng tương đối thể số dư tiền, Xí Nghiệp cần xác định nhu cầu cần thiết việc sử dụng tiền nhằm tận dụng tối đa khoảng tiền nhàn rỗi đưa vào họat động sản xuất kinh doanh đầu tư tài để tăng lợi nhuận với điều kiện phải tính đến kế hoạch chi tiêu đầu tư xây dựng theo giai đoạn kỳ kế hoạch cụ thể năm 2008 Xí Nghiệp sử dụng số tiền nhàn rỗi đầu tư tài với tổng số tiền 100.000.000 đồng, tỷ lệ lãi thu 10% tương đương tủ lệ lãi nhận 10.000.000 đồng 4.2.2 Xác định hiệu kỳ thu tiền bình quân: Theo đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh Xí Nghiệp , kỳ thu tiền bình quân thể năm cao Vì cần xem xét đến tiêu trình đẩy nhanh tốc độ khả thu hồi vốn Đối với hoạt động sản xuất cung cấp nước máy lọc, cần xây dựng phương án sản xuất – phân phối phương án ghi chi – thu tiền cách hợp lý nhằm rút ngắn thời gian kỳ thu tiền bình quân, điều có nghĩa thu hồi vốn nhanh tiếp tục đưa vào sản xuất GVHD: NGƠ VĂN Q 38 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài + Giai đoạn sản xuất – phân phối : cần đảm bảo sản xuất đủ khối lượng phân phối kịp thời theo nhu cầu khách hàng Trong giai đọan cần quan tâm đến tiêu tỷ lệ cấp thoát nước, quản lý tốt tỷ lệ có nghĩa Xí Nghiệp tăng doanh số, tăng lợi nhuận Giai đoạn ghi thu – thu tiền thực bước rút ngắn thời gian ghi - thu giai đọan thực bước rút ngắn thời gian ghi – thu, giai đọan thực trình thu hồi vốn nhanh cơng ty để tiếp tục đưa vào sản xuất 4.2.3 Nâng cao hiệu luân chuyển vốn hàng tồn kho: Việc tăng cao số lần luân chuyển vốn hàng tồn kho nhằm giúp cho Xí Nghiệp giảm vốn đầu tư cho hàng hố dư trữ, rút ngắn chu kỳ chuyển đổi hàng dư trữ thành tiền mặt giảm bớt nguy hàng tồn kho trở thành hàng bị ứ động Tuy nhiên, số lần luân chuyển vốn hàng tồn kho mà q cao khơng tốt, dẫn đến việc Xí Nghiệp khơng đủ hàng hóa thỏa mãn cho nhu cầu sản xuất kinh doanh nhui cầu bán hàng, ảnh hưởng đến hoạt động kinh doanh chung Xí Nghiệp Vì Xí Nghiệp cần tính tốn xác tiêu vốn hàng tồn kho hợp lý trình sản xuất kinh doanh 4.2.4 Nghiên cứu áp dụng địn cân nợ : Nhằm nâng cao hiệu việc sử dụng vốn , phải thực nhiều yếu tố phải có việc đầu tư mở rộng sản xuất,tăng khối chất lượng sản phẩm + Xí Nghiệp phải đầu tư xây dựng bản, mở rộng sản xuất để thực chiến lược sản xuất kinh doanh nói Xí Nghiệp sử dụng đến tiêu địn cân nợ + Địn cân nợ có khả làm gia tăng tỷ suất doanh lợi nguồn vốn chủ sở hữu tới ruổi ro lớn tỷ suất lợi nhuận cao lớn nữa, tỷ suất lợi nhuận trênh tồn vốn đẩu tư thấp tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu thấp Việc nhận thức đầy đủ đắn tiêu quan trọng trình họat động thực tế Xí Nghiệp ta thấy : - Tình trạng kinh tế tỉnh tương đối ổn định - Thị trường tiêu thụ sản phẩm Xí Nghiệp cịn lớn - Khả sản xuất đáp ứng nhu cầu khách hàng Xí Nghiệp thực - Tỷ suất lợi nhuận vốn Xí Nghiệp thực đạt tương đối tốt Tăng cường việc kiểm tra tuyến đường dây điện tuyến ống phân phối nước, nhằm chống tổn thất điện nước đạt hiệu cao đảm bảo an toàn cho mạng lưới điện quản lý Hàng năm Xí Nghiệp phải chủ động bảo tồn phát triển vốn nhằm cho giá trị đồng vốn không bị theo thời gian, tiêu quan trọng mà thời gian qua Xí Nghiệp chưa thực Đồng thời xác định nhu cầu sử dụng vốn lưu động cần thiết sử dụng vốn cụ thể GVHD: NGƠ VĂN Q 39 SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài TÀI LIỆU THAM KHẢO  1.Tài Doanh nghiệp đại Trường Đại học tài kế tốn TP Hồ Chí Minh Khoa Tài Chính Doanh Nghiệp – Khoa Kiểm Tốn 2.Phân tích hoạt động kinh doanh Phạm Văn Dược Đặng Kim Cương 3.Kế Tốn– Kiểm Tốn Và Phân Tích Tài Chính Doanh Nghiệp Phó tiến sĩ Ngơ Thể Chi Phó tiến sĩ Đồn Xn Tiên Phó tiến sĩ Vương Đình Huệ 4.Báo Cáo Tài Chính năm 2007 năm 2008 Xí Nghiệp Điện Nƣớc Chợ Mới 5.Thuyết Minh Báo Cáo Tài Chính Tài Liệu Kế Tốn chi tiết Xí Nghiệp Điện Nƣớc Chợ Mới GVHD: NGƠ VĂN Q 40 SVTT:LÊ PHONG DINH ... DINH Phân Tích tình hình tài CHƢƠNG :TÌNH HÌNH THỰC TẾ TẠI XÍ NGHIỆP ĐIỆN NƢỚC CHỢ MỚI 3.1 GIỚI THIỆU CHUNG VỀ XÍ NGHIỆP : 3.1.1 QUÁ TRÌNH HÌNH THÀNH... thế, lắp đặt hệ thống phân phối nước Trụ sở Xí Nghiệp : Ấp Long Hịa – Thị Trấn Chợ Mới – Huyện Chợ Mới – Tỉnh An Giang 3.1.2 Chức Xí Nghiệp : Xí Nghiệp Điện Nước Chợ Mới tổ chức kinh tế Nhà... SVTT:LÊ PHONG DINH Phân Tích tình hình tài 3.2 TÌNH HÌNH HOẠT ĐỘNG KINH DOANH QUA NĂM : 3.2.1 ĐÁNH GIÁ KHÁI QT TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CỦA XÍ NGHIỆP : STT