Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả hoạt động kinh doanh tại ngân hàng thương mại cổ phần việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH NGUYỄN THỊ HỒNG CHUYÊN PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ TP.Hồ Chí Minh - Năm 2014 i BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP.HỒ CHÍ MINH NGUYỄN THỊ HỒNG CHUYÊN PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM CHUYÊN NGÀNH: TÀI CHÍNH – NGÂN HÀNG MÃ SỐ: 60340201 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ Ngƣời hƣớng dẫn khoa học: TS THÂN THỊ THU THỦY TP.Hồ Chí Minh - Năm 2014 ii LỜI CAM ĐOAN Tôi tên là: Nguyễn Thị Hồng Chuyên Sinh ngày 10 tháng 10 năm 1986 Quê quán: Long An Là học viên cao học K21 Trƣờng Đại học Kinh Tế Tp.HCM Mã số học viên: 7701210106 Cam đoan luận văn: Phân tích nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam Ngƣời hƣớng dẫn khoa học: TS Thân Thị Thu Thủy Luận văn cơng trình nghiên cứu riêng tơi, kết nghiên cứu có tính độc lập riêng, khơng chép tài liệu chƣa đƣợc cơng bố tồn nội dung đâu; số liệu, nguồn trích dẫn luận văn đƣợc thích nguồn gốc rõ ràng, minh bạch Thành phố Hồ Chí Minh, ngày 25 tháng 07 năm 2014 Tác giả luận văn Nguyễn Thị Hồng Chuyên iii MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA i LỜI CAM ĐOAN ii MỤC LỤC iii DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT vi DANH MỤC CÁC BẢNG vii DANH MỤC CÁC ĐỒ THỊ ix LỜI MỞ ĐẦU CHƢƠNG TỔNG QUAN VỀ CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI 1.1 Các hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại 1.1.1 Hoạt động huy động vốn 1.1.2 Hoạt động tín dụng 1.1.3 Hoạt động đầu tƣ 1.1.4 Hoạt động kinh doanh ngoại tệ 1.1.5 Hoạt động kinh doanh dịch vụ khác 1.2 Hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại 1.2.1 Khái niệm 1.2.2 Các tiêu đo lƣờng hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại 10 1.3 Các nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại 17 1.3.1 Các nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại 17 1.3.2 Mơ hình phân tích ảnh hƣởng nhân tố đến hiệu hoạt động kinh doanh 21 1.4 Sự cần thiết phải nghiên cứu nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại 22 iv 1.5 Những nghiên cứu giới nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại 23 KẾT LUẬN CHƢƠNG 25 CHƢƠNG PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM 26 2.1 Giới thiệu Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam .26 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển hệ thống Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam 26 2.1.2 Mạng lƣới hoạt động 30 2.1.3 Các hoạt động kinh doanh chủ yếu 32 2.2 Thực trạng hoạt động kinh doanh Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam 33 2.2.1 Hoạt động huy động vốn 33 2.2.2 Hoạt động cho vay 36 2.2.3 Hoạt động đầu tƣ 39 2.2.4 Hoạt động kinh doanh ngoại tệ, vàng 40 2.2.5 Hoạt động kinh doanh sản phẩm dịch vụ khác 41 2.3 Thực trạng hiệu hoạt động kinh doanh Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam 42 2.3.1 Chỉ tiêu tài đo lƣờng hiệu hoạt động kinh doanh 42 2.3.2 Đo lƣờng hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam 46 2.4 Phân tích nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam 56 2.4.1 Lựa chọn biến mơ hình hồi quy 56 2.4.2 Kết ƣớc lƣợng ảnh hƣởng nhân tố đến hiệu hoạt động kinh doanh 58 KẾT LUẬN CHƢƠNG 62 v CHƢƠNG GIẢI PHÁP GIA TĂNG NHÂN TỐ TÍCH CỰC NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM 63 3.1 Định hƣớng phát triển hệ thống ngân hàng thƣơng mại Việt Nam đến năm 2020 63 3.2 Giải pháp gia tăng nhân tố tích cực ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh NHTMCP Việt Nam 66 3.2.1 Gia tăng quy mô tổng tài sản 67 3.2.2 Gia tăng nguồn thu từ hoạt động cho vay 67 3.2.3 Gia tăng quy mô vốn chủ sở hữu 68 3.2.4 Gia tăng lợi nhuận tổng tài sản 68 3.2.5 Hạn chế nhân tố tiêu cực ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh 69 3.3 Giải pháp nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh NHTMCP Việt Nam 71 3.3.1 Nâng cao lực tài 71 3.3.2 Phát triển đa dạng hóa sản phẩm dịch vụ 72 3.3.3 Hiện đại hóa công nghệ ngân hàng 74 3.3.4 Thay đổi cấu tổ chức nhƣ tƣ quản lý, điều hành 75 3.3.5 Chú trọng chất lƣợng nguồn nhân lực ngân hàng 75 3.4 Giải pháp hỗ trợ nâng cao hiệu hoạt động kinh doanh NHTMCP Việt Nam 77 3.4.1 Đối với Chính phủ 77 3.4.2 Đối với Ngân hàng Nhà nƣớc 78 KẾT LUẬN CHƢƠNG 79 KẾT LUẬN 80 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC vi DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT ASEAN ADB CN NHNNg CONS CRS CSTT DEA DMU DRS EFFCH IMF IRS NHNN NHNNg NHTM NHTMCP NHTMNN OLS PE PECH ROA ROE SE SECH SFA TCTD TE TECHCH TFP TFPCH VRS WB WTO : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : : Hiệp hội quốc gia Đông Nam Á Ngân hàng phát triển Châu Á (Asian Development Bank) Chi nhánh ngân hàng nƣớc ngồi Khơng đổi theo quy mô Hiệu không đổi theo quy mô (Constant Returns to Scale) Chính sách tiền tệ Phân tích bao liệu (Data Evelopment Analysis) Đơn vị định (Decision Making Unit) Giảm dần theo quy mô Thay đổi hiệu kỹ thuật Quỹ tiền tệ quốc tế (International Monetary Fund) Tăng dần theo quy mô Ngân hàng Nhà nƣớc Ngân hàng nƣớc Ngân hàng thƣơng mại Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Ngân hàng thƣơng mại Nhà nƣớc Phƣơng pháp bình phƣơng bé (Ordinary Least Squares) Hiệu kỹ thuật (Pure Efficiency) Thay đổi hiệu kỹ thuật Tỷ suất sinh lời tổng tài sản (Return On Assets) Tỷ suất sinh lời vốn chủ sở hữu (Return On Equity) Hiệu quy mô (Scale Efficiency) Thay đổi hiệu quy mô Phân tích biên ngẫu nhiên (Stochastic Frontier Analysis) Tổ chức tín dụng Hiệu kỹ thuật (Technical Efficiency) Thay đổi tiến công nghệ Năng suất nhân tố tổng hợp (Total Factor Productivity) Thay đổi suất nhân tố tổng hợp Hiệu biến đổi theo quy mô (Variable Returns to Scale) Ngân hàng giới (World Bank) Tổ chức thƣơng mại giới (World Trade Organization) vii DANH MỤC CÁC BẢNG Bảng 2.1: Số lƣợng NHTMCP Việt Nam giai đoạn 1990 – 2013 Bảng 2.2: Vốn điều lệ NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 Bảng 2.3: Mạng lƣới hoạt động NHTMCP Việt Nam Bảng 2.4: Tiền gửi khách hàng NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 33 Bảng 2.5: Phát hành giấy tờ có giá NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 Bảng 2.6: Vốn vay NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 Bảng 2.7: Dƣ nợ tín dụng khách hàng NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 37 Bảng 2.8: Tỷ trọng cho vay tổng tài sản tiền gửi NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 Bảng 2.9: Tỷ lệ nợ xấu NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 Bảng 2.10: Thu nhập từ hoạt động đầu tƣ NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 39 Bảng 2.11: Thu nhập từ hoạt động kinh doanh ngoại tệ, vàng NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 Bảng 2.12: Lợi nhuận sau thuế NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 42 Bảng 2.13: Tốc độ tăng trƣởng thu lãi chi lãi NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 Bảng 2.14: Thống kê biến đầu vào, đầu sử dụng mô hình Bảng 2.15: Hiệu kỹ thuật NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 Bảng 2.16: Hiệu kỹ thuật NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 2013 48 viii Bảng 2.17: Hiệu quy mô NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 48 Bảng 2.18: Hiệu kỹ thuật, hiệu kỹ thuật thuần, hiệu quy mơ bình qn NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 Bảng 2.19: Giá trị tối ƣu cho biến số đầu vào Bảng 2.20: Số lƣợng NHTMCP có hiệu tăng dần (IRS), giảm dần (DRS), khơng đổi (CONS) theo quy mô giai đoạn 2007 – 2013 Bảng 2.21: Kết ƣớc lƣợng số Malmquist thay đổi TFP thành phần bình quân cho NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 Bảng 2.22: Kết ƣớc lƣợng số Malmquist thay đổi TFP thành phần cho NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 Bảng 2.23: Kết ƣớc lƣợng mơ hình hồi quy Tobit phân tích nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 58 ix DANH MỤC CÁC ĐỒ THỊ Đồ thị 2.1: Tốc độ tăng trƣởng huy động tiền gửi khách hàng NHTMCP giai đoạn 2007 – 2013 Đồ thị 2.2: Tốc độ tăng trƣởng cho vay khách hàng NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 – 2013 Đồ thị 2.3: Khả sinh lời vốn chủ sở hữu NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 Đồ thị 2.4: Khả sinh lời tổng tài sản NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 45 Đồ thị 2.5: Hiệu kỹ thuật (TE), hiệu kỹ thuật (PE), hiệu quy mô (SE) NHTMCP Việt Nam giai đoạn 2007 - 2013 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 MEAN YEAR = FIRM 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 MEAN YEAR = FIRM 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 MEAN YEAR = FIRM 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 MEAN YEAR = FIRM 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 MEAN YEAR = FIRM 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 MEAN MALMQUIST INDEX SUMMARY OF ANNUAL MEANS FIRM MEAN MALMQUIST INDEX SUMMARY OF FIRM MEANS FIRM 10 11 12 13 14 15 16 17 18 19 MEAN [Note that all Malmquist index averages are geometric means] Phụ lục 3: Hiệu kỹ thuật TE, hiệu kỹ thuật PE hiệu quy mô SE 2007 NGÂN HÀNG TE PE SE TE P ABBank 0,998 1,000 0,998 ACB 1,000 1,000 1,000 DRS 0,776 0,8 CONS 0,866 1,0 DongABank 0,950 0,969 0,980 DRS 0,874 0,9 EximBank 0,923 1,000 0,923 DRS 1,000 1,0 KienLongBank 0,859 0,974 0,882 DRS 0,821 0,8 MaritimeBank 0,838 0,956 0,877 DRS 1,000 1,0 MBB 1,000 1,000 1,000 CONS 1,000 1,0 MDB 1,000 1,000 1,000 CONS 1,000 1,0 NamABank 0,741 0,832 0,891 DRS 0,731 0,7 NaviBank 0,988 1,000 0,988 IRS 0,758 0,7 OCB 0,743 0,988 0,752 DRS 0,734 0,8 OceanBank 1,000 1,000 1,000 CONS 1,000 1,0 PGBank 1,000 1,000 1,000 CONS 0,806 0,8 SacomBank 1,000 1,000 1,000 CONS 0,820 0,8 SaiGonBank 0,806 1,000 0,806 DRS 0,898 0,9 SeaBank 1,000 1,000 1,000 CONS 1,000 1,0 TechcomBank 0,852 1,000 0,852 DRS 1,000 1,0 VIB 0,801 1,000 0,801 DRS 0,714 0,8 VPBank 0,802 0,943 0,850 DRS 0,731 0,8 AVERAGE 0,911 0,982 0,926 0,870 0,9 MAX 1,000 1,000 1,000 1,000 1,0 MIN 0,741 0,832 0,752 0,714 0,7 Phụ lục 4: Giá trị tối ưu cho biến số đầu vào – Năm 2013 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 12 11 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 11 12 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 11 16 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 11 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 12 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 15 11 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 14 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 15 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 16 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 17 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 18 RESULT FOR FIRM PROJECTION SUMMARY VARIABLE OUTPUT OUTPUT OUTPUT INPUT INPUT INPUT LISTING OF PEERS PEER 12 11 Phụ lục 5: Kết hồi quy Tobit xttobit te lna trad eta tctr nta loanta npl lp,ll(0) Obtaining starting values for full model: Iteration Iteration Iteration Iteration 0: 1: 2: 3: log log log log likelihood likelihood likelihood likelihood = = = = 192.47018 192.74366 192.75083 192.75084 log likelihood = log likelihood = 192.75084 192.75084 Fitting full model: Iteration 0: Iteration 1: Random-effects tobit regression Group variable: stt Random effects u_i ~ Gaussian avg = max = Wald chi2(8) Log likelihood 133 uncensored observations right-censored observations ... CHƢƠNG PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM 26 2.1 Giới thiệu Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam ... Tổng quan nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh ngân hàng thƣơng mại 4 Chƣơng 2: Phân tích nhân tố ảnh hƣởng đến hiệu hoạt động kinh doanh Ngân hàng thƣơng mại cổ phần Việt Nam Chƣơng... việc phân tích chi tiết chƣơng 26 CHƢƠNG PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN HIỆU QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM 2.1 Giới thiệu Ngân hàng thƣơng mại cổ phần