Công ty cổ phần trong nền kinh tế thị trường ở việt nam

B Ộ G IÁ O D Ụ C VÀ Đ À O T Ạ O BỘ T PHÁP T R Ư Ờ N G Đ Ạ I HỌC LU ẬT HÀ NỘI ĐÔNG NGỌC BA CÔNG TY CỔ PHẩN TRONG NỈN KINH ĩ ế THỊ TRƯỜNG Ở VIỈT NAM Chuyên ngành : LUẬT KINH TẺ Mã s ố : 50515 THƯ V I Ệ N TRƯỜNG ĐAI HỌC l/ lẬ t iÀ N Ộ i X pỊ/Ị LUẬN • ÁN THẠC • SỸ LUẬT • HỌC • Người hướng dẫn khoa học : PGS TS LÊ HỒNG HẠNH HÀ NỘI - 2000 PHẦN MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài' Trên giới, công ty cổ phần pháp luật công ty cổ phần có lịch sử phát triển hàng trăm năm Việt Nam, điều kiện lịch sử - xã hội định nên việc tổ chức, quản lý công ty cổ phần hạn chế lý luận thực tiễn Trong năm gần đây, Nhà nước ta cố gắng xây dưng hoàn thiện pháp luật cơng ty, có pháp luật công ty cổ phần Với đời Luật doanh nghiệp năm 1999, địa vị pháp lý cơng ty cổ phần hồn thiện bước Luật doanh nghiệp, với văn pháp luật có liên quan chứng khốn thị trường chứng khoán, kế toán thống kê, kiểm toán tạo hành lang pháp lý cho công ty cổ phần tồn phát triển Tuy nhiên, việc hiểu vận dụng đắn pháp luật công ty cổ phần điều kiện Việt Nam vấn đề không đơn giản Từ thực tế đó, việc nghiên cứu cách tồn diện công ty cổ phần pháp luật công ty cổ phần, phân tích thấu triệt khía cạnh pháp lý loại hình doanh nghiệp mối quan hệ với điều kiện cụ thể kinh tế Việt Nam nhiêm vụ quan trọng, có ý nghĩa lý luận thực tiễn sâu sắc Vì "Cơng ty cổ phần kinh tế thị trường ỏ' Việt Nam" mà chọn làm đề tài Thạc sỹ mang tính thời cao ] Tình hình nghiên cứii đê tài: Trong hoàn cảnh kinh tế chuyển đổi Việt Nam, định chế cơng ty cổ phần có vị trí quan trọng hệ thống pháp luật chủ thể kinh doanh nhiều nhà nghiên cứu khoa học quan tâm ỏ' phương diện mức độ khác Cho đến có nhiều cơng trình đề cập đến công ty cổ phần pháp luật công ty cổ phần như: "Công ty cổ phần chuyển doanh nghiệp Nhà nước thành công ty cổ phần" TS Đồn Văn Hạnh (1), "Cơng ty cổ phần thị trường tài chính" TS Ngơ Văn Quế (2), "Cơng ty cổphần thị trường chúng khốn" TS Nguyễn Văn Thắng Thạc sĩ Ngô Thị Mão (3), "Thị trường chứng khốn cơng ty cổ phần" Bùi Ngun Hồn (4) Ngồi có số cơng trình xem xét khía cạnh pháp lý cụ thể công ty cổ phần như: "Cấu trúc vốn cơng ty" í5), "Mối quan hệ cấu trúc vốn cơng ty với hình thành phát triển thị trường chứng khốn" (6), "Cơng ty cổ phần liệu có phải giải pháp hồn chỉnh" (7) PGS.TS Lê Hồng Hạnh, "Cơ sở pháp lý cho việc công ty cổ phần phát hành cổ phiếu" Thạc sĩ Phạm Giang Thu (8) Tuy nhiên, chế định công ty cổ phần chế định có phạm vi rộng phức tạp, việc nghiên cứu tồn diện có hệ thống vấn đề pháp lý công ty cổ phần mối quan hệ với định chế, thiết chế thị trường có liên quan Việt Nam nhiệm vụ khó khăn M ục đích nghiên cứu đ ề tài: Trên sở quan điểm, đường lối Đảng Nhà nước xây dựng phát triển kinh tế thị trường có định hướng XHCN, kết hợp với thực tiễn xây dụng áp dụng pháp luật công ty cổ phần, việc nghiên cứu đề tài 111 N hà xuất T hống kê n ăm 1998 N hà xuất L ao dộng năm 1996 N hà xuất b ản X ây đựng nãm 1999 ' N h xuất C hính trị Q uốc gia năm 1998 >, 161 (7 ) rpạp L uật họe, trường Đ H Luật H N ội số n ăm 1996, số năm 1997, số nam 1996 ' 8| T ạp ch í L uật học trưcmg Đ H Luật H N ội số năm 1997 nhằm mục đích luận giải, làm sáng tỏ vấn đề pháp lý công ty cổ phần mối quan hệ với điều kiện cụ thể kinh tế thị trường Việt Nam; từ đưa kết luận, kiến nghị góp phần tiếp tục hồn thiện nâng cao hiệu áp dụng pháp luật công ty cổ phần Phạm vi nghiên cứu luận án: Để thực mục đích đề ra, luận án nghiên cứu nhũng nội dung pháp luật hành công ty cổ phần Việt Nam Tuy nhiên, chế định cơng ty cổ phần có phạm vi rộng, phức tạp có liên quan tới nhiều chế định pháp luật khác Vì luận án tập trung nghiên cứu sâu vấn đề pháp lý công ty cổ phần (quy định Luật doanh nghiệp văn hưóng dẫn thi hành) mối liên hệ với thông lệ tập quán quốc tế, điều kiện cụ thể kinh tế thị trường Việt Nam Co sỏ lý luận phuong pháp nghiên cứu \ Luận án thực tảng lý luận nguyên tắc phương pháp luận chủ nghĩa Mác-Lênin Đồng thời luân án vận dụng quan điểm Đảng Nhà nước ta công đổi Luận án sử dụng kết hợp phương pháp nghiên cứu: vật biện chứng, vật lịch sử, phân tích, đối chiếu, so sánh, tổng hợp, khái quát hóa để giải nội dung khoa học đề tài Những đóng góp khoa học thực tiễn luận án: Đây luận án nghiên cứu cách có hệ thống, tồn diện vấn đề pháp lý công ty cổ phần Những kết luận, kiến nghi nêu luận án quan điểm khoa học tác giả, thể đóng góp có ý nghĩa cho nghiệp nghiên cứu khoa học pháp lý Luận án sử dụng làm tài liệu tham khảo hữu ích cho việc nghiên cứu, học tập giảng dạy khoa học pháp lý K ết cấu luận án: Kết cấu luận án xây dụng phù hợp với mục đích, nhiệm vụ phạm vi nghiên cứu Luận án bao gồm phần sau: Lời nói đầu Ba Chương: Chương I : Những vấn đề lý luận công ty cổ phần C hương I I : Một số khía cạnh pháp lý công ty cổ phần pháp luật hành Việt Nam Chương II I: Vấn đề xây dựng thực pháp luật công ty cổ phần điều kiện Việt Nam Kết luân CHƯƠNG NHỮNG VẤN ĐỀ LÝ LUẬN BẢN VỀ CÔNG TY c ổ PHẦN 1.1 KHÁI NIỆM CÔNG TY c ổ PHẨN 1.1.1 Khái niệm công ty cổ phần khoa học pháp lý Với tính chất tượng kinh tế - xã hội, công ty cổ phần nhu' loại hình cơng ty nói chung đối tượng nghiên cứu nhiều ngành khoa học, có khoa học pháp lý Chịu ảnh hưởng sâu sắc điều kiện lịch sử, kinh tế, xã hội công ty cổ phần dù tồn ỏ' quốc gia thê giới, ngồi đặc điểm chung mang nét riêng, đặc thù, phản ánh điều kiện cụ thể quốc gia Có lẽ mà khoa học pháp lý có nhiều cách tiếp cận khác khái niệm công ty cổ phần, thể thuật ngũ' nội dung pháp lý (9) Trong Đại từ điển kinh tế thị trường nước CHND Trung Hoa, công ty cổ phần (gọi công ty hữu hạn cổ phần) định nghĩa "là loại hình cơng ty mà tồn vốn chia thành cổ phần có mức nhau, cổ phần phát hành cơng khai theo luật pháp hình thức cổ phiếu tự chuyển nhượng Trong công ty hữu hạn cổ phần, số cổ đông nhiều, tài sản cá nhãn tách riêng khỏi tài sản công ty, trách nhiệm nợ cơng ty hạn chế mức bỏ vốn người "(10) Theo từ điển Bách khoa Việt Nam "Cơng ty cổ phần cơng ty hình thành sở liên hợp tư cá nhân cách phát hành bán cổ phiếu lợi nhuận công ty phân phối cổ đông theo số krợng cổ phần "(11) Từ điển giải thích thuật ngũ' luật học, trường Đại học Luật Hà Nội đưa định nghĩa rõ ràng cụ thể 19' T huật ugữ n g ty cổ phầii dược thể sách báo pháp lý với tên gọi khác như: công ty hữu hạn cổ phần, cô n g ty vô danh, công ty hữu hạn công, công ty m 1)01 Đ ại từ diên kinh tế thị trường (tài Jiộu dịch dể tham khảo V iện N ghiên cứu phổ biến tri thức Bách klioa H N ội, nam 1998), trang 1947 m ' Từ điển Bách khoa V iệt N am , T m ng tâm biên soạn từ diên BKVN, trang 593 công ty cổ phần theo cơng ty cổ phần là: "cơng ty vốn điều lệ chia thành phần nhỏ gọi cổ phần Người sở hĩm cổ phần công ty gọi cổ đông, c ổ đông chịu trách nhiệm trước nghĩa vụ công ty đến hết giá trị cổ phần mà họ nắm giữ Cơng ty có quyền phát hành chứng khốn để cơng khai huy động vốn',(l2) Khái niệm công ty cổ phần hai nhà nghiên cứu Maurice Cozian Alain Vieandier tiếp cận cách đưa đặc điểm thể chất pháp lý cơng ty cổ phần, theo cơng ty cổ phần (gọi cơng ty vơ danh) có đặc điểm pháp lý sau: - Là loại công ty có chế độ trách nhiệm hữu hạn, cổ đông chịu lỗ theo tỷ lệ phần vốn họ góp vào ; - Là loại cơng ty đổi vốn, vốn (gồm tồn tài sản góp vào) có ý nghĩa nhân thân người góp vốn Cơng ty vơ danh khơng đòi hỏi nhân thân cổ đơng mà đòi hỏi vốn ; - Là loại cơng ty có tổ chức chặt chẽ: Chủ tịch cơng ty, Hội đồng quản trị, Đại hội đồng cổ đông có quyền hạn riêng ; - Là loại cơng ty thương mại hình thức, mục tiêu thành lập khơng ảnh hưởng tới tính chất kinh doanh thương mại cơng ty ; - Là loại cơng ty có phát hành chứng khốn (cổ phiếu trái phiếu) mua bán thị trường chúng khoán'13) Dưới phương diện lý luận, nhận thấy quan niệm công ty cổ phần khoa học pháp lý rõ ràng không đồng nhất, mức độ định tìm thấy thống Những định nghĩa công ty cổ phần, có nhiều nội dung cụ thể khác nhau, song chứa đựng đặc điểm giống nhau, phản ánh chất công ty cổ phần Cụ thể: cơng l12' Từ diên giải thích thuật ngữ luật học, irườiig Đ ại học L uật H N ội, phần: L uật kinh tê, luậl môi Irưừng, luật tài chính, luật ngân hàng NXB C ơns an nhăn dan năm 2000, trang 22 M anrice C ozian - A lian Viancler: Tổ chức cồng ly - c h theo tài liệu địch V N C K H pháp \ý Bộ Tư pháp nám 1989, trang 803 ty cổ phần loại hình cơng ty đối vốn điển hìiih, cấu trúc vốn cấu thành viên có khả xã hội hóa cao; việc tổ chức hoạt động công ty quyền lợi, trách nhiệm thành viên giải chủ yếu sở nguyên tắc đối vốn Để đưa đặc điểm pháp lý công ty cổ phần, cần thiết phải xem xét thêm khái niệm công ty cổ phần chế định luật pháp 1.1.2 Khái niệm cống ty cổ phần pháp luật m ột số nước giới Quan điểm khoa học có ảnh hưởng định đến nội dung luật pháp Trên giới có nhiều trường phái pháp luật công ty Qua nghiên cứu cho thấy nhiều nước không đưa định nghĩa m quy định dấu hiệu pháp lý để nhận biết công ty cổ phần, m ột số nước, bên cạnh định nghĩa chung công ty, pháp luật có định nghĩa cơng ty cổ phần Ở nước theo hệ thống pháp luật châu Âu lục địa (Civil Law), cơng ty cổ phản có quy chế pháp lý riêng phân biệt rõ ràng với loại hình cơng ty đối vốn khác cơng ty trách nhiệm hữu hạn Theo pháp luật Cộng hòa Pháp, công ty cổ phần gọi công ty vơ danh (Societé Anonyme hay Societé Par actions), phải có cổ đông, vốn điều lệ công ty chia thành cổ phần với mệnh giá thống 100F.Fr, cổ đơng có quyền tự chuyển nhượng cổ phần Cơng ty phát hành chúng khoán để huy động vốn theo quy định pháp luật chúng khốn(14) Cộng hòa liên bang Đức, theo luật công ty cổ phần ngày 04/04/1892 (l5), cơng ty cổ phần có nhũng đặc điểm pháp lý giống công ty vô danh Pháp Bên cạnh cơng ty cổ phần Đức có nét đặc thù, thể IJ' L uật điều k iện phái hàn h chúng k h o án C ộng hò a Pháp ban h ành ngày 14/02/1985 " 3l L uật sửa đổi ng ày 04/07/1980 quy định tổ chức quản lý công ty, vể phương thức phát hành chuyển nhượng cổ phần, vốn pháp định Khác với nước theo hệ thống pháp luật châu Âu lục địa, nước theo hệ thống pháp luật Anh - Mỹ (Common Law) không phân chia công ty đối vốn thành loại khác cách lõ ràng, thường khơng có quy chế pháp lý riêng cho loại hình cơng ty cổ phần Tuy nhiên, nước tồn cơng ty có tính chất pháp lý tương tự công ty cổ phần hệ thống pháp luật Lục địa vương quốc Anh, công ty đối vốn tổ chức hình thức cơng ty công hữu hạn (public limitted company) hay công ty TNHH theo cổ phần (Company limitted by shares) Công ty cơng hữu hạn có cấu trúc vốn linh hoạt, vốn điều lệ chia thành cổ phần Các cổ phần chuyển nhượng, trừ điểu lệ cơng ty có quy định khác (16) Australia, cơng ty đối vốn cơng ty cơng (public company) công ty tư (proprietary company) Công ty công Australia có đặc điểm pháp lý giống công ty công hữu hạn Vương Quốc Anh Cơng ty cơng bắt buộc phải có thành viên không bị hạn chế số lượng tối đa Vốn cổ phần (Share Capital) công ty tự chuyển nhượng theo quy định pháp luật Công ty cơng phải có kiểm tốn viên phải thực chế độ báo cáo cơng khai tài hàng năm(17) Ở Hoa Kỳ, theo pháp luật thương mại hành, có loại cơng ty: Partnership (hợp danh), cơng ty kín (Closed coiparation) cơng ty mở (Public Corporation), cơng ty mở có tính chất pháp lý tương tự công ty công hữu hạn Anh công ty công Australia (18) ' lõ' X em "m ột số vân đề công ty hồn thiện pháp luật vể cơng ty V iệt N am liiện nay" N guyễu rhị Thu V ân, N X B C hính trị Q uốc gia 1998, trang 45 ' 7' X em "B usiness law o f A utralia" RB V en n e esh K E L indgren, B uttenvorth, tr.6 , 652 18 X em "T ìm liiểu loại hình đoanh nghiệp H oa K ỳ" PGS.TS Lê H ồng H ạnh, Tạp chí Luật học, trường Đ H L uật H N ội, số 1, nam 1994 sung (đào tạo lại) định kỳ coi nghĩa vụ bắt buộc cán làm công tác pháp luật Mặt khác để giáo dục ý thức tôn trọng pháp luật, làm đội ngũ cán công chức, cần xử lý nghiêm kịp thời Iihững hành vi vi phạm pháp luật người làm công tác quản lý Nhà Nước doanh nghiệp Về vấn đề kiện toàn trang thiết bị làm việc: Trang thiết bị làm việc yếu tố ảnh hưởng không nhỏ đến lực hoạt động quan Nhà nước Về nguyên tắc, áp dụng phương thức quản lý đại trang thiết bị lạc hậu Thực tế Việt Nam, việc trang bị phương tiện kỹ thuật (đặc biệt hệ thống máy vi tính nối mạng vi tính) cho quan đăng ký kinh doanh chưa đáp ứng yêu cầu đặt ra, dẫn đến suất giải công việc quan đăng ký kinh doanh thấp, thời gian giải việc đăng ký kinh doanh nhiểu nơi chưa đảm bảo thời hạn luật định Có thể thấy rằng, tương lai không xa, nhu cầu cung cấp thông tin doanh nghiêp trở nên phổ biẽn, với điều kiện phương tiện kỹ thuật có, quan đăng ký kinh doanh khó hồn thành nhiệm vụ: "Xây dựng, quản lý hệ thống thông tin doanh nghiệp; cung cấp thông tin cho quan Nhà nước, cho tổ chức cá nhân có yêu cầu theo quy định pháp luật" (Khoản 2, Điều 116, Luật doanh nghiệp) Vì theo chúng tơi, Nhà nước cần có kế hoạch cụ thể để đầu tư đại hóa trang thiết bị cho quan có chức quản lý Nhà nước doanh nghiệp, trước mắt cần tập trung cho quan đăng ký kinh doanh Cần dành kinh phí thỏa đáng để trang bị hệ thống máy tính bước tiến hành nối mạng thơng tin tồn quốc đăng ký kinh doanh 76 3.3.2 Coi trọng việc xây dựng Điều lệ công ty cổ phần giá trị pháp lý Điều lệ việc điều chỉnh hoạt động công ty cổ phần Về mặt lý luận, quan hệ xã hội thuộc phạm vi điều chỉnh pháp luật cơng ty cổ phần chia thành nhóm là: - Quan hệ cổ đông với - Quan hệ cổ đông với công ty - Quan hệ người quản lý công ty với công ty - Quan hệ công ty với chủ nợ công ty Với quan điểm "Quyền tự quyết" cho doanh nghiệp thể phương pháp điều chỉnh Luật doanh nghiệp, quan hệ nói xây dựng trước hết nguyên tắc tự nguyện tự hợp Trong điều kiện đó, Điều lệ cơng ty cổ phần có vai trò quan trọng việc điều chỉnh hoạt động công ty Điều lệ công ty "bản cam kết tất thành viên vé thành lập, tổ chức quản Jý hoạt động công ty"(66) Đ iều lệ công ty xem "Luật riêng" công ty (bên cạnh pháp luật Nhà nước), có giá trị bắt buộc cơng ty Nói cách khác, cơng ty xây dựng Điều lệ xây dựng "Luật" cho sở pháp luật Nhà nước Như vậy, hiệu thực pháp luật công ty cổ phần phụ thuộc lất nhiều vào "chất lượng" Điều lệ công ty tôn trọng giá trị pháp lý Điều lệ công ty thực tế Giải pháp "coi trọng việc xây dựng Điều lệ công ty cổ phần giá trị pháp lý Điếu lệ công ty", có ý nghĩa thiết thực việc nâng cao hiệu thực pháp luật công ty cổ phần Theo chúng tôi, để thực tốt giải pháp này, cần có nhận thức hành động tích cực từ hai phía: Các quan Nhà nước có thẩm quyền thân cơng ty cổ phần, v ề phía quan Nhà nước có thẩm quyền (đặc biệt quan đăng ký kinh doanh), mặt lốâ) K hoản 1, Đ iểu 10, N ghị dinh 03/20U0/NĐ-CP ngày 3/2/2000 Chính phủ 77 cần có biện pháp chủ động, tích cực việc giúp đỡ công ty cổ phần xây dụng Điều lệ, giải thích cho cơng ty thấy rõ tầm quan trọng Điều lệ việc tổ chức vận hành công ty Mặt khác, giải traiih chấp nội công ty cổ phần, quan tài phán cần nhận thức rõ tôn trọng giá trị pháp lý Điều lệ công ty v ề nguyên tắc, Điều lệ công ty áp dụng trước quy định pháp luật (trừ nội dung Điều lệ trái luật), Điều lệ khơng quy định áp dụng quy định pháp luật, v ề phía cơng ty cổ phần: cần nhận thức rõ tầm quan trọng Điều lệ việc tổ chức vận hành cơng ty Các cổ đơng cơng ty cần có tinh thần trách nhiệm cao việc thảo luận thông qua Điều lệ công ty (cũng sửa đổi bổ sung Điều lệ) Tránh tư tưởng "ỷ lại" vào quy định pháp luật coi việc xây dựng Điều lệ cơng ty hình thức Để có Điều lệ đạt "chất lượng cao", việc xây dụng Điều lệ phải bám sát yêu cầu cụ thể công ty (nhu cầu, nguyên vọng cổ đông) quy định ràng buộc pháp luật Về lý thuyết thực tiễn, Điều lệ công ty đầy đủ, chi tiết phù hợp việc tổ chức vận hành công ty thuận lợi 3.3.3 Nâng cao ý thức pháp luật viên chức lãnh đạo công ty cổ phần Hiệu thực pháp luật doanh nghiệp thực đạt thãn doanh nghiệp am hiểu pháp luật có ý thức chấp hành pháp luật tốt Thực tế nước ta cho thấy hiểu biết pháp luật doanh nghiệp nhiều hạn chế Một phận không nhỏ doanh nghiệp chưa nhận thức vai trò pháp luật hoạt động kinh doanh Về nguyên tắc, ý thức chấp hành pháp luật doanh nghiệp nâng cao doanh nghiệp có "thói quen sử dụng pháp luật" coi pháp luật công cụ để bảo vệ lợi ích Thực tế thời gian qua cho thấy ý thức thân công ty cổ phần (cũng doanh nghiệp nói 78 chung) việc chấp hành pháp luật tự bảo vệ lợi ích hợp pháp theo quy định pháp luật chưa cao Một phận không nhỏ công ty quan tâm chủ yếu đến việc thực quy định đơn giản hóa thủ tục bỏ giấy phép kinh doanh ; chưa quan tâm đầy đủ đến việc thực quy định về: cơng khai hóa thơng tin cơng ty, thực quyền nhà đầu tư, thiết lập cấu tổ chức quản lý nội hợp lý, chế hoạt động định quan quản lý công ty M ột số công ty không đăng báo việc thành lập, viết tên công ty (trong biển hiệu) sai với quy định ; soạn thảo thông qua Điều lệ công ty có tượng giả mạo chữ ký cổ đông, giả mạo chữ ký người đại diện theo pháp luật cơng ty Ngồi ra, số cơng ty nhầm lẫn, coi việc bỏ giấy phép kinh doaiih đồng nghĩa với việc bỏ quy định điều kiện kinh doanh ngành nghề kinh doanh có điều kiện VI vậy, tượng kinh doanh không đảm bảo điều kiện kinh doanh theo quy định pháp luật số ngành nghề (như: kinh doanh xăng dầu, dịch vụ trò chơi, giao thơng vận tải ) vãn thường xuyên xảy (67) Trong điều kiện nay, việc nâng cao tính tích cực mặt pháp luật công ty cổ phần cần thiết Để thực giải pháp nhằm nâng cao hiệu thực pháp luật công ty cổ phần, theo cần phải làm tốt việc cụ thể sau: Thứ nhất- Tổ chức mạng lưới thông tin pháp luật công ty cổ phần, có chương trình hợp lý trang bị kiến thức pháp luật cho nhân viên quản lý công ty cổ phần, cần đặc biệt trọng đến kiến thức pháp luật kế toán, chứng khoán thị trường chứng khoán, điều kiện kinh doanh ngành nghề kinh doanh có điều kiện ltJ X em : Lê Đ ãng D oanh - Tình hình ihực Lnậl dotuih nghiệp: Kếl vấn dề (Báo cáo Hội ihảo "M ột nam thi hànli Luạt (loanh nghiệp" V iện N ghiên cứu quảii lý kiiih lế T rung ương tổ chức Iháng 12/2000 79 Thứ hai: Khuyến khích cơng ty cổ phần sử dụng tư vấn pháp lý hoạt động kinh doanh Thứ ba\ Có sách hợp lý để khuyến khích doanh nghiệp tư vấn pháp lý đời hoạt động Thứ tư: Tăng cường công tác giáo dục ý thức pháp luật, tạo cho cơng ty cổ phần có ý thức hoạt động kinh doanh theo tinh thần "trọng pháp" Thứ năm: x lý nghiêm kịp thời hành vi vi phạm pháp luật công ty cổ phần cá nhân, tổ chức trình tổ chức vận hành công ty cổ phần 3.3.4 Cần khẩn trương xây dựng chẽ "hậu kiểm" phù hợp với việc quản lý hoạt động công ty cổ phần Luật doanh nghiệp quy định cơng ty nói chung cơng ty cổ phần nói riêng theo quan điểm "Luật tự hành" Với phương pháp tiếp cận Luật doanh nghiệp, quyền tự kinh doanh công ty mở rộng, kèm theo nguy xuất tượng tiêu cực kinh doanh, điển hình như: kinh doanh khơng đủ điều kiện theo quy định pháp luật, khai báo gian dối để thành lập công ty "ma", công ty "vốn ảo" Trong điều kiện đó, cơng tác kiểm tra giám sát hoạt động công ty cổ phần sau đăng ký kinh doanh (hậu kiểm) có tầm quan trọng đặc biệt Công tác hậu kiểm trọng tâm hoạt động quản lý Nhà nước công ty cổ phần, đảm bảo cho công ty cổ phần phát triển theo mục tiêu Nhà nước, phù hợp với lợi ích xã hội Tuy nhiên chế hậu kiểm công ty cổ phần Việt Nam vấn đề mẻ, học thực tế Việc tìm mơ hình hậu kiểm phù hợp "bài tốn" khó chưa có lời giải đáp v ề mặt lý luận, thay đổi phương thức quản lý từ nặng "tiền kiểm" sang trọng "hậu kiểm" chắn phải nhấn mạnh công tác tra, kiểm tra Vấn đề đặt 80 tra, kiểm tra để mặt khồng gây phiền hà, ảnh hưởng xấu đến hoạt động kinh doanh công ty, mặt khác đảm bảo hiệu quản lý Nhà nước công ty Thực tế Việt Nam, quy định pháp luật tra, kiểm tra doanh nghiệp nói chung, cơng ty cổ phần nói riêng nhiều điểm chưa rõ làng ; bên cạnh ỷ thức chấp hành pháp luật trình độ nghiệp vụ phận khơng nhỏ cán tra, kiểm tra chưa tốt Điều dẫn đến tình trạng tra, kiểm tra cách chồng chéo hoạt động công ty, gây phiền nhiễu cho cơng ty phổ biến Để khắc phục tình trạng này^theo chúng tơi/ tnrớc mắt cần khẩn trương phân cấp rõ thẩm quyền tra, kiểm tra quan Nhà nước hoạt động công ty theo hướng giảm đến mức tối thiểu quan có thẩm quyền tra, kiểm tra Cần phân biệt rõ ràng hoạt động tra hoạt động kiểm tra Cơ chế tra, kiểm tra phải đặt khuôn khổ pháp luật chặt chẽ hợp lý để mặt không ánh hưởng đến hoạt đỏng kinh doanh bình thường công ty, mặt khác đảm bảo hiệu quản lý Nhà nước công ty 81 KẾT LUẬN Cơng ty cổ phần mơ hình tổ chức kinh doanh phổ biến, xu hướng chủ đạo hoạt động kinh doanh kinh tế thị trường phát triển Chế định cơng ty cổ phần có vị trí quan trọng hệ thống pháp luật chủ thể kinh doanh Việt Nam giới chuyên mơn quan tãm Kể từ có Luật doanh nghiệp (năm 1999), địa vị pháp lý công ty cổ phần hoàn thiện bước quan trọng Tuy nhiên với thực tiễn Việt Nam, việc hiểu vận dụng có hiệu pháp luật cơng ty cổ phần vấn đề khó khăn, phức tạp Từ thực tế đó, việc nghiên cứu đề tài "C ông ty cổ phần kinh tế thị trường Việt N am " cần thiết Từ việc nghiên cứu lý luận thực tiễn công ty cổ phần, rút kết luận sau: Chế định công ty cổ phần bao gồm nhiều nội dung pháp lý phức tạp mẻ, chí "xa lạ" nhiều người dãn Việt Nam Để đưa chế định công ty cổ phần vào đời sống xã hội, việc hiểu rõ nội dung quy định pháp luật hành vể công ty cổ phần nhiệm vụ quan trọng, cấp thiết Trong điều kiện kinh tế chuyển đổi Việt Nam, quan hệ kinh tế vận động thay đổi nhanh chóng, hoạt động kinh doanh phát triển ngày phong phú, đa dạng Chế định cơng ty cổ phần có tính ổn định khơng cao Việc xây dựng, hồn thiện pháp luật công ty cổ phần xác định nghiệp liên tục, lâu dài Một số quy định vể công ty cổ phần pháp luật hành thiếu sót, bất cập; cần sửa đổi, bổ sung kịp thời 82 Hiệu điều chỉnh pháp luật công ty cổ phần Việt Nam chưa cao, việc triển khai thực pháp luật gặp nhiều khó khăn, cần phải có giải pháp khắc phục Trên sở kết luận 1'út từ việc nghiên cứu lý luận thực tiễn công ty cổ phần, luận án đưa số kiến nghị với mục đích tiếp tục hồn thiện pháp luật cơng ty cổ phần nâng cao hiệu thực pháp luật cơng ty cổ phần Những kiến nghị, đề xuất theo hướng sau: Xây dụng, hoàn thiện pháp luật công ty cổ phần phải đặt mối quan hệ với toàn hệ thống pháp luật kinh tế Việc xây dựng, hoàn thiện pháp luật công ty cổ phần phải dựa nhũng quan điểm khoa học mang tính nguyên tắc đạo, phù hợp với đòi hỏi thực tiễn giai đoạn phát triển kinh tế Sửa đổi, bổ sung số quy định cụ thể pháp luật hành công ty cổ phần Thực số giải pháp nhằm nãng cao hiệu thực pháp luật công ty cổ phần Việt Nam Chế định công ty cổ phẩn chế định pháp luật có phạm vi rộng, phức tạp Những nghiên cứu luận án bước đầu, cần hoàn thiện thêm Luận án hoàn thành với nỗ lực thân hướng dẫn tận tình PGS.TS Lê Hổng Hạnh 83 TÀI LIỆU THAM KHẢO Văn kiện, tài liệu Đảng Đảng Cộng sản Việt Nam: Văn kiện Đại hội đại biểu tồn quốc lần thứ VIII, NXB Chính trị Quốc gia, Hà Nội 1996 Đảng Cộng sản Việt Nam: Các Nghị TW Đảng từ năm 1996 đến năm 1999 (sách phục vụ thảo luận dự thảo văn kiện Đại hội IX), NXB Chính trị Quốc gia Hà Nội 2000 Đảng Cộng sản Việt Nam: Chiến lược ổn định phát triển kinh tế xã hội đến năm 2000, NXB Sự thật Hà Nội năm 1991 Văn pháp luật Hiến pháp nước Cộng hòa XHCN Việt Nam năm 1992 Bộ luật Dãn ngày 28/10/1995 b Luật doanh nghiệp ngày 12/6/1999 Nghị định số 02/2000/NĐ-CP ngày 3/2/2000 Chính phủ đăng ký kinh doanh Nghị định số 03/2000/NĐ-CP ngày 3/2/2000 Chính phủ hướng dẫn thi hành số điều Luật doanh nghiệp Nghị định số 30/2000/NĐ-CP ngày 11/8/2000 Chính phủ việc bãi bỏ số giấy phép chuyển số giấy phép thành điều kiện kinh doanh 10 Nghị định số 48/1998/NĐ-CP ngày 11/7/1998 Chính phủ chứng khốn thị trường chứng khốn Tài liệu chuyên môn 11 Đánh giá tổng kết Luật công ty kiến nghị định hướng sửa đổi chủ yếu, Viện Nghiên cứu quản lý kinh tế TW, Hà Nội, năm 1998 12 Báo cáo chuyên đề lĩnh vực khung pháp luật kinh tế Việt Nam - Dự án VIE/94/003 "Tăng cường lực pháp luật Việt Nam", Hà Nội 1998 84 13 Cơ chế thị trường vai trò Nhà nước quản lý nển kinh tế nước ta Đề tài khoa học cấp Nhà nước, mã số KX03.04, trường Đại học Kinh tế quốc dân, Hà Nội, 1993 14 Luật công ty số nước giới - Bộ K ế hoạch Đầu tư, Viện Nghiên cứu quản lý kinh tế TW 15 PTS Đồn Văn Hạnh: Cơng ty cổ phần chuyển doanh nghiệp Nhà nước thành công ty cổ phần, NXB Thống kê, Hà Nội 1998 16 Một số vấn đề Luật đầu tư Luật công ty nước ASEAN - Viện Nghiên cứu khoa học pháp lý - Bộ Tư pháp, 1999 17 SỐ liệu phát triển xã hội Việt Nam thập kỷ 90, NXB Thống kê Hà Nội, 2000 18 Kinh tế Việt Nam 1999, Viện Nghiên cứu quản lý kinh tếTW , Hà Nội 2000 19 Nguyễn Thị Thu Vân - Một số vấn đề cơng ty hồn thiện pháp luật vể cơng ty Việt Nam NXB Chính trị Quốc gia Hà Nội 1998 20 TS Nguyễn Văn Thắng, Th.s Ngô Thị Mão: Công ty cổ phần thị trường chúng khoán, NXB xây dựng 1999 21 Bùi Ngun Hồn: Thị trường chứng khốn cơng ty cổ phần, NXB Chính trị Quốc gia 1998 22 Giáo trình Luật tài Việt Nam, Đại học Luật Hà Nội, NXB Cơng an nhân dân 1998 23 Giáo trình Luật kinh tế, Đại học Luật Hà Nội, NXB Công an nhân dân, Hà Nội 2000 24 Từ điển giải thích thuật ngữ luật học, trường Đại học Luật Hà Nội (phần Luật kinh tế, Luật môi trường, Luật tài chính, Luật ngân hàng), NXB Cơng an nhân dân, Hà Nội, 2000 25 Tiến sĩ Nguyễn Văn Công: K ế tốn doanh nghiệp, NXB Tài Hà Nội, 2000 26 Giáo trình tài doanh nghiệp - Đại học Kinh tế quốc dân, NXB Giáo dục 1998 27 Chứng khoán thị trường chứng khoán - kiến thức bản, ủ y ban chứng khoán Nhà nước, Hà Nội 1999 28 Giáo trình thị trường chúng khốn, Đại học Ngoại thương, NXB Giáo dục 1998 85 29 Tài học, Đại học Tài chíiih - Kế tốn Hà Nội, NXB Tài Hà Nội 1999 30 N guyễn Khánh: Đổi - bước phát triển tất yếu lên CNXH Việt Nam, NXB Chính trị Quốc gia Hà Nội 1999 31 M ột số điểm Luật doanh nghiệp - Viện nghiên cứu khoa học pháp lý, Bộ Tư pháp, tháng năm 2000 32 Lê Tài Triển: Luật thương mại Việt Nam dẫn giải, I, II, Kim Lai Ân Quán 1972, 1973 33 PTS Ngô Văn Quế: Công ty cổ phần thị trường tài chính, NXB Lao động Hà Nội 1996 34 NEILSTAPLEY: Thị trường chúlig khoán - người dịch: Nguyễn Thị Ánh Tuyết Trần Tơ Trí, NXB TP Hồ Chí Minh 1994 35 M aurice Cozian - Alain Viandier: Tổ chức công ty - Viện Nghiên cứu Khoa học pháp lý - Bộ Tư pháp, 1989 36 TS Dương Đăng Huệ: Luật doanh nghiệp - vai trò, q trình thực số vấn đề pháp lỷ đăt ra, Tạp chí dân chủ pháp luật số 6, số năm 2000 37 PGS.TS Lê Hổng Hạnh - Các công ty hệ thống pháp luật Hoa Kỳ, Tạp chí Luật học, trường Đại học Luật Hà Nội số 4/1995 38 PGS.TS Lê Hổng Hạnh - Cấu trúc vốn công ty, Tạp chí Luật học, trường Đại học Luật Hà Nội số 3/1996 39 PGS.TS Lê Hổng Hạnh - Công ty cổ phần liệu có phải giải pháp hồn chỉnh, Tạp chí Luật học, trường Đại học Luật Hà Nội số 4/1996 40 PGS.TS Lê Hồng Hạnh - Mối quan hệ cấu trúc vốn công ty với hình thành phát triển thị trường chứng khốn, Tạp chí Luật học, trường Đại học Luật Hà Nội số 3/1997 41 PGS.TS Lê Hổng Hạnh - Công ty chứng khoán hệ thống pháp luật Việt Nam, Tạp chí Luật học, trường Đại học Luật Hà Nội số 1/1999 42 PGS.TS Lê Hổng Hạnh - Buôn bán nội gián hoạt động công ty thị trường chứng khốn, Tạp chí Luật học, trường Đại học Luật Hà Nội số 5/1999 43 T h.s Phạm Giang Thu: "Cơ sở pháp lý cho việc công ty cổ phần phát hành cổ phiếu" Tạp chí Luật học, trường Đại học Luật Hà Nội, số 5/1997 86 44 Báo cáo đề tài "Những luận khoa học cho việc xây dựng hoàn thiện hệ thống pháp luật kinh tế nhằm thúc q trình cơng nghiệp hóa, đại hóa" Đề tài cấp Nhà nước, mã số KHXH 02-07 năm 1999 45 RB Vermeesch - KE Lindgrerr Business Law of Australia - Butterwoths - 1995 87 MỤC LỤC Trang Phần mở đầu C hương : Nhũng vấn đề lý luận vê công ty cổ phân 1.1 Khái niệm công ty cổ phần 1.1.1 Khái niệm công ty cổ phần khoa học pháp lý 1.1.2 Khái niệm công ty cổ phần pháp luật số nước giới 1.2 Điều kiện hình thành, phát triển cơng ty cổ phân 11 1.2.1 Điều kiện kinh tế - xã hội 13 1.2.2 Điều kiện pháp lý 14 1.3 Sơ lược lịch sử hình thành, phát triển cơng ty cổ phần 15 pháp luật vể công ty cổ phần Việt Nam 1.4 Vai trò cơng ty cổ phần kinh tế chuyển đổi 19 Việt Nam C hương : Một số khía cạnh pháp lý công ty cổ phần 23 pháp luật hành Việt Nam 2.1 Khái niệm công ty cổ phần 23 2.1.1 Đ ịnh nghĩa công ty cổ phần 23 2.1.2 Đặc điểm công ty cổ phần 23 2.2 Tổ chức quản lý công ty cổ phần 26 2.2.1 Cơ cấu máy tổ chức quản lý công ty cổ phần 27 2.2.2 Thẩm quyền thể thức hoạt động quan 28 m áy tổ chức quản lý công ty cổ phần 2.2.3 N ghĩa vụ người quản lý công ty cổ phần 30 2.2.4 K iểm soát giao dịch tư lợi 32 2.3 Cấu trúc vốn công ty cổ phần ảnh hưởng cấu trúc 33 vốn đến việc huy động vốn N hững vấn đề vốn cấu trúc vốn công ty 33 cổ phần 2.3.1.1 Vốn chủ sở hữu công ty cổ phần 34 2.3.1.2 Vốn tín dụng 37 2.3 1.3 M ối quan hệ vốn chủ sở hữu vốn vay 38 2.3.2 Cơ chế huy động vốn công ty cổ phần 40 ] Huy động vốn phát hành cổ phiếu 40 2.3.2.2 Huy động vốn phát hành trái phiếu 43 2.4 Q uyền nghĩa vụ cổ đông công ty cổ phần 46 2.4 Những quyền cổđông 46 2.4.2 Những nghĩa vụ cổ đông 49 2.5 Tổ chức lại công ty cổ phần 51 2.5.1 Chia công ty cổ phần 52 2.5.2 Tách công ty cổ phần 52 2.5.3 Hợp công ty cổ phần 53 2.5.3 Sáp nhập công ty cổ phần 54 2.5.5 Chuyển đổi công ty cổ phần 55 C hư ng : Vấn đề xây dựng thực pháp luật vềcông ty cổ 56 3.1 Quan điểm xây dựng hồn thiện pháp luật cơng ty cổ 56 phần điều kiện Việt Nam phần Việt Nam 3.1.1 Những đặc điểm yêu cầu kinh tế thị trường Việt Nam chi phối việc xây dựng hồn thiện pháp luật cơng ty cổ phần 56 3.1 Quan điểm xây dựng hồn thiện pháp luật cơng ty cổ 63 phần kinh tế thị trường Việt Nam 3.2 Một số nhận xét kiến nghị pháp luật hành 65 công ty cổ phần 3.3 Một số giải pháp nhằm nâng cao hiệu thực pháp luật 73 công ty cổ phần 3.3 Tăng cường lực hoạt động quan có thẩm 74 quyền thực chức quản lý Nhà nước công ty cổ phần, đặc biệt hệ thống quan đăng ký kinh doanh 3.3-2 Coi trọng việc xây dựng Điều lệ công ty cổ phần giá trị pháp lý Điều lệ việc điều chỉnh hoạt động công ty cổ phần 3.3-3 Nâng cao ý thức pháp luật viên chức lãnh đạo 78 công ty cổ phần 3.3-4 Khẩn trưưiig xây dựng chế "hậu kiểm" phù hợp với việc 80 quản lý hoạt động công ty cổ phần Kếft luận 82 Tàii liệu tham khảo 84 ... trình đề cập đến công ty cổ phần pháp luật công ty cổ phần như: "Công ty cổ phần chuyển doanh nghiệp Nhà nước thành công ty cổ phần" TS Đồn Văn Hạnh (1), "Cơng ty cổ phần thị trường tài chính"... vậy, loại công ty cổ phần CHLB Nga cơng ty cổ phần mở có tính chất pháp lý tương tự cơng ty cổ phần theo hệ thống luật Lục địa, hay công ty công, công ty mở theo hệ thống luật Anh - Mỹ Ở Cộng hòa... nhận công ty cổ phần loại công ty đối vốn điển hình, với đặc điểm pháp lý có thống Dưới góc độ pháp lý, khái quát đặc điểm công ty cổ phần sau: Thứ nhất: Công ty cổ phần pháp nhân Công ty cổ phần