Học viện tài chính - kinh tế lượng: Nghiên cứu sự tác động của lạm phát và đầu tư đến gdp của việt nam

BÀI THỰC HÀNH KINH TẾ LƯỢNG I – Đặt vấn đề: Nghiên cứu mối tác động lạm phát đầu tư nước đến GDP Việt Nam giai đoạn 1995-2014 GDP, lạm phát đầu tư thuật ngữ thường nhắc đến kinh tế học kinh tế thực tế Theo lý thuyết kinh tế: - GDP (tổng sản phẩm quốc nội) tiêu đo lường tổng giá trị thị trường tất hàng hóa dịch vụ cuối sản xuất phạm vi lãnh thổ quốc gia thời kỳ định ( thường năm) ( Theo Giáo trình kinh tế học vĩ mơ Học viện Tài Chính 2009) - Đầu tư nước:là việc nhà đầu tư nước bỏ vốn tiền tài sản hợp pháp khác để tiến hành hoạt động đầu tư Việt Nam - Lạm phát (LP): tượng kinh tế, giấy bạc lưu thơng vượt q nhu cầu cần thiết, làm cho chúng bị giá dẫn đến giá hầu hết hàng hóa lưu thơng khơng ngừng tăng lên (Theo Giáo trình Tài chính- Tiền tệ - Học viện tài chính) Trong thực tế: - Đầu tư nước: Việt Nam tham gia vào WTO, nguồn vốn đầu tư trực tiếp từ nước FDI ngày tăng lên, nhiên nguồn vốn đầu tư nước chiếm vai trị quan trọng, đặc biệt phủ có sách hỗ trợ nhà đầu tư nước ảnh hưởng yếu tố đến tăng trưởng kinh tế rõ - Về lạm phát: lạm phát tượng mà kinh tế gặp phải có kinh tế Việt Nam Lạm phát tăng trưởng kinh tế số mục tiêu hàng đầu phát triển kinh tế hầu hết quốc gia giới có Việt Nam Một kinh tế muốn trở nên mạnh mẽ cần phải biết kiềm chế lạm phát mức vừa phải để biến tượng trở thành nhân tố quan trọng thực mục tiêu kinh tế - xã hội dự định  Như nói,đầu tư nước tỉ lệ lạm phát có tác động nhiều đến GDP Việt Nam năm qua Dựa vào kiến thức học hiểu biết thực tế, nhóm chúng em lựa chọn vấn đề “Sự tác động đầu tư nước (I) Tỉ lệ lạm phát(LP) tới GDP Việt Nam” với giai đoạn nghiên cứu 1995-2014 để làm rõ mức độ tác động đầu tư nước I Tỉ lệ lạm phát LP tới GDP nước ta II – Thu nhập số liệu: Sau tìm hiểu, nghiên cứu, thu thập số liệu trang web tổng cục thống kê, finance.vietstock.vn trang web indexmundi.com, nhóm em có hệ thống số liệu trình bày bảng sau: Năm GDP Đầu tư (I) 2000 441646 151183 2001 481295 170496 2002 535762 200145 2003 613443 239246 2004 715307 290927 2005 839211 343135 2006 1061565 404712 2007 1144014 532093 2008 1477717 616735 2009 1658389 708826 2010 1980914 830278 2011 2536631 924495 2012 3245419 1010114 2013 3584262 1091136 2014 3937856 1220700 Nguồn: GDP (đvt: tỷ VNĐ): https://www.gso.gov.vn/ Lạm phát (LP) -1.768 -0.31 4.079 3.303 7.895 8.394 7.503 8.349 23.115 6.717 9.207 18.678 9.103 6.595 4.1 Đầu tư (đvt: tỷ VNĐ): http://finance.vietstock.vn/du-lieu-vi-mo/44/dau-tu.htm Lạm phát (đvt: %): http://www.indexmundi.com/vietnam/inflation_rate_(consumer_prices).html III – lập mơ hình hồi quy mơ tả biến: Bắt nguồn từ tầm quan trọng môn học kinh tế lượng Kinh tế lượng mơn học có phạm vi nghiên cứu rộng đóng vai trị to lớn kinh tế quốc gia Kinh tế lượng cung cấp thông tin cần thiết cho việc nghiên cứu, phân tích, dự báo, dự đốn đưa định kinh tế Sử dụng mơ hình kinh tế lượng để nghiên cứu yếu tố ảnh hưởng đến GDP GDP cơng cụ quan trọng, thích hợp dùng phổ biến giới để khảo sát phát triển thay đổi kinh tế quốc dân Nhận thức xác sử dụng hợp lý tiêu có ý nghĩa quan trọng việc khảo sát đánh giá tình trạng phát triển kinh tế Việt Nam Dựa nghiên cứu vĩ mô cho thấy GDP phụ thuộc vào I LP: GDP có xu hướng tăng I tăng, GDP có xu hướng giảm LP tăng Từ phân tích vĩ mơ trên, ta lựa chọn mơ hình: PRM: GDPi = β1 + β2Ii + β3LPi + Ui Trong đó:      GDP (tổng sản phẩm quốc nội): biến phụ thuộc I (đầu tư), LP (lạm phát): biến độc lập β1: hệ số chặn β2, β3: hệ số góc U: sai số ngẫu nhiên Sau có mơ hình hồi quy tổng thể, để dễ tính tốn xử lí số liệu ta thu nhỏ mơ hình hồi quy tổng thể để có mơ hình hồi quy gọi mơ hình hồi quy mẫu nhằm điều tra chọn mẫu từ có kết luận cho tổng thể: SRM: GDPi = + 2Ii + 3LPi + ei Trong đó:  1, 2, 3: hệ số hồi quy ước lượng (thực chất ước lượng điểm hệ số hồi quy β1, β2, β3)  ei: phần dư ( sai lệch giá trị cá biệt biến phụ thuộc so với ước lượng giá trị trung bình chúng mẫu) VI-Ước lượng mơ hình hồi quy, sử dụng phần mềm Eview 4.0: Sau nhập lệnh: LS GDP I LP C, ta thu báo cáo 1: Dependent Variable: GDP Method: Least Squares Date: 06/03/16 Time: 08:45 Sample: 2000 2014 Included observations: 15 Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C -155262.5 117726.6 -1.318839 0.2118 I LP 3.359712 -24026.62 0.177397 10127.57 18.93893 -2.372397 0.0000 0.0352 R-squared 0.969884 Mean dependent var 1616895 Adjusted R-squared 0.964865 S.D dependent var 1186388 S.E of regression 222381.6 Akaike info criterion 27.63903 Sum squared resid 5.93E+11 Schwarz criterion 27.78064 Log likelihood -204.2928 F-statistic 193.2295 Prob(F-statistic) 0.000000 Durbin-Watson stat 1.397682 Báo cáo 1: Kết ước lượng mơ hình GDP theo I LP Sử dụng lệnh View  Representatinon ta có kết quả: Estimation Command: ===================== LS GDP C I LP Estimation Equation: ===================== GDP = C(1) + C(2)*I + C(3)*LP Substituted Coefficients: ===================== GDP = -155262.5406 + 3.359712319*I - 24026.62477*LP Nhận xét: từ báo cáo ta thu hàm hồi quy mẫu: SRF: GDPi = -155262.5 + 3.359712Ii -24026.62LPi Ý nghĩa: • 2=3.359712> cho ta biết đầu tư tăng tỷ VNĐ điều kiện lạm phát không thay đổi GDP trung bình tăng 3.359712 tỷ VNĐ Điều hoàn toàn phù hợp với lý thuyết kinh tế • 3=-24026.62< cho ta biết lạm phát giảm 1% điều kiện đầu tư không thay đổi GDP trung bình tăng 24026.62tỷ VNĐ Điều hồn toàn phù hợp với lý thuyết kinh tế V-Tiến hành số kiểm định liên quan đến mơ hình hồi quy: 5.1 Kiểm định hệ số hồi quy phù thuộc hệ số hồi quy: α = 0,05 5.1.1: Kiểm định β1:Với mức ý nghĩa chẵn khơng có ý nghĩa thống kê thực tế có ý kiến cho hệ số ……………………………………………………………………………………… 5.1.2: Kiểm định β2: Với mức ý nghĩa không ảnh hưởng tới GDP α = 0,05 có ý kiến cho đầu tư 5.1.3: Kiểm định β3: với mức ý nghĩa không ảnh hưởng tới GDP α = 0,05 có ý kiến cho lạm phát 5.1.4 Kiểm định phù hợp hàm hồi quy 5.2 Kiểm định khuyết tật mơ hình (với α = 0,05 ) 5.2.1: Kiểm định xem mơ hình có đa cộng tuyến phương pháp hồi quy phụ: Hồi quy mơ hình: Ii = α1 + α2LPi + Vi ta được: Dependent Variable: I Method: Least Squares Date: 06/03/16 Time: 08:52 Sample: 2000 2014 Included observations: 15 Variable Coefficient C 414969.7 LP 21830.86 R-squared 0.146226 Adjusted R-squared 0.080551 S.E of regression 347680.6 Sum squared resid 1.57E+12 Log likelihood -211.5964 Durbin-Watson stat 0.283513 Std Error t-Statistic 143636.6 2.889025 14630.48 1.492150 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion F-statistic Prob(F-statistic) Prob 0.0127 0.1595 582281.4 362590.7 28.47952 28.57393 2.226510 0.159525 Báo cáo 2: Kết hồi quy I theo LP ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… …………………………… ……………………………………………………………………………………… ………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… …………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… …………………………………………………………………………………… 5.2.2: Kiểm định xem mơ hình có phương sai sai số thay đổi kiểm định White: Kết kiểm định White Eview: White Heteroskedasticity Test: F-statistic 5.888105 Obs*R-squared 11.48808 Probability Probability 0.010944 0.042517 Test Equation: Dependent Variable: RESID^2 Method: Least Squares Date: 06/03/16 Time: 08:54 Sample: 2000 2014 Included observations: 15 Variable Coefficient C -1.72E+11 I 1135593 I^2 -0.767008 I*LP -730.5606 LP -1.50E+10 LP^2 2.37E+08 R-squared 0.765872 Adjusted R-squared 0.635801 S.E of regression 3.66E+10 Sum squared resid 1.21E+22 Log likelihood -382.3079 Durbin-Watson stat 1.732528 Std Error t-Statistic 4.48E+10 -3.832194 251411.6 4.516868 0.168911 -4.540900 7744.648 -0.094331 6.99E+09 -2.146068 2.72E+08 0.870461 Mean dependent var S.D dependent var Akaike info criterion Schwarz criterion F-statistic Prob(F-statistic) Prob 0.0040 0.0015 0.0014 0.9269 0.0604 0.4067 3.96E+10 6.07E+10 51.77439 52.05761 5.888105 0.010944 Báo cáo 3: Kiểm định white mơ hình hồi quy ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… …………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… …………………………………………………………………………………… 5.2.3: Kiểm định xem mô hình có tự tương quan kiểm định BreuschGodfrey (BG) Kết kiểm định BG bậc Eview: Breusch-Godfrey Serial Correlation LM Test: F-statistic 0.997624 Probability 0.402674 Obs*R-squared 0.287215 2.495047 Probability Test Equation: Dependent Variable: RESID Method: Least Squares Date: 06/03/16 Time: 08:55 Presample missing value lagged residuals set to zero Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C -56290.76 127843.6 -0.440310 0.6691 I -0.069304 0.186740 -0.371124 0.7183 LP RESID(-1) RESID(-2) 12850.48 0.567935 -0.073611 13830.99 0.402086 0.331273 0.929108 1.412472 -0.222206 0.3747 0.1882 0.8286 R-squared Adjusted R-squared 0.166336 Mean dependent var -5.63E-11 -0.167129 S.D dependent var 205885.3 S.E of regression 222425.6 Akaike info criterion 27.72377 Sum squared resid 4.95E+11 Schwarz criterion 27.95979 Log likelihood -202.9283 F-statistic 0.498812 Prob(F-statistic) 0.737572 Durbin-Watson stat 1.608522 Báo cáo5: kiểm định BG bậc hai mơ hình hồi quy ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… …………………………………………………………………………………… 5.3: Kiểm định biến bỏ sót: 5.3.1: Kiểm định bỏ sót biến thích hợp bằng kiểm định Ramsey: Kết kiểm định Ramsey Eview: Ramsey RESET Test: F-statistic 9.970191 Probability 0.004156 Log likelihood ratio 16.44935 Probability 0.000268 Test Equation: Dependent Variable: GDP Method: Least Squares Date: 06/03/16 Time: 08:59 Sample: 2000 2014 Included observations: 15 Variable Coefficient Std Error t-Statistic Prob C I 694787.2 -1.674233 286911.9 1.709536 2.421605 -0.979349 0.0360 0.3505 LP FITTED^2 FITTED^3 38990.72 5.81E-07 -5.89E-14 18370.68 2.65E-07 4.05E-14 2.122443 2.190493 -1.452985 0.0598 0.0533 0.1769 R-squared 0.989941 Mean dependent var 1616895 Adjusted R-squared 0.985918 S.D dependent var 1186388 S.E of regression 140786.4 Akaike info criterion 26.80908 Sum squared resid 1.98E+11 Schwarz criterion 27.04509 Log likelihood -196.0681 F-statistic 246.0420 Prob(F-statistic) 0.000000 Durbin-Watson stat 1.498877 Báo cáo 6: Kiểm định Ramsey mơ hình ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… 5.3.2: Kiểm định phân phối chuẩn sai số ngẫu nhiên: Kết kiểm định JB Eview: Series: Residuals Sample 2000 2014 Observations 15 -400000 -200000 Mean Median Maximum Minimum Std Dev Skewness Kurtosis -5.63E-11 46498.08 232077.1 -432105.6 205885.3 -1.208453 3.194799 Jarque-Bera Probability 3.674614 0.159246 200000 Báo cáo 7: Kiểm định JB mơ hình ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ……………………………………………………………………………………… ... Như nói ,đầu tư nước tỉ lệ lạm phát có tác động nhiều đến GDP Việt Nam năm qua Dựa vào kiến thức học hiểu biết thực tế, nhóm chúng em lựa chọn vấn đề ? ?Sự tác động đầu tư nước (I) Tỉ lệ lạm phát( LP)... phát( LP) tới GDP Việt Nam? ?? với giai đoạn nghiên cứu 199 5-2 014 để làm rõ mức độ tác động đầu tư nước I Tỉ lệ lạm phát LP tới GDP nước ta II – Thu nhập số liệu: Sau tìm hiểu, nghiên cứu, thu thập... quan trọng môn học kinh tế lượng Kinh tế lượng mơn học có phạm vi nghiên cứu rộng đóng vai trị to lớn kinh tế quốc gia Kinh tế lượng cung cấp thông tin cần thiết cho việc nghiên cứu, phân tích,